Oficinas_Bog_Q4_2024_Free by ColliersColombiaIM

Reporte Mercado Oficinas

Octubre-Diciembre Bogotá- Colombia, 2024

Indicadores Económicos

PIB: 2,0% Tercer Trimestre 2024

Según estimaciones del DANE

DÓLARTRM:

$ 4.409,15

BAN. REP. (31 de Diciembre de 2024)

Panorama Económico

Nacional:

PETROLEO WTI:

USD $73

Diario La República (17 de Diciembre de 2024)

Variación mensual del IPC: 5,2% Diciembre 2024

Según estimaciones del DANE.

TASA DE DESEMPLEO: 9,1%

DANE (Octubre de 2024)

IMPORTACIONES:

USD $5.874

Millones CIF. BAN REP (Septiembre de 2024)

Proyección Crecimiento: 2,7% para 2024

Según la proyección del Banco Mundial

EXPORTACIONES:

USD $4.472,4

Millones FOB. DANE (Diciembre de 2024)

En Colombia, se ha observado una moderada recuperación económica impulsada por la estabilidad en los precios y el ajuste de la política monetaria. A pesar de las presiones inflacionarias experimentadas en los primeros meses del año, la variación mensual del IPC cerró en 5,2%, reflejando una tendencia de desaceleración. El crecimiento del PIB para el cuarto trimestre se ubicó en 2,0%, con sectores como la agricultura y los servicios mostrando un desempeño positivo. Sin embargo, el déficit comercial persiste, con importaciones de USD $5.874 millones y exportaciones de USD $4.472 millones, lo que resalta la necesidad de fortalecer la competitividad en los mercados internacionales. La tasa de desempleo se ubicó en 9,1%, lo que representa una ligera mejora en el mercado laboral. Además, la reducción de las tasas de interés por parte del Banco Central ha facilitado una mayor liquidez en la economía, buscando dinamizar el consumo y la inversión. En los mercados financieros, el tipo de cambio se estabilizó con el dólar TRM en $4.409, sin presentar volatilidades significativas. Por otro lado, el precio del petróleo WTI cerró en USD $73, un nivel relativamente estable que sigue siendo determinante para los ingresos fiscales del país. A pesar de que la proyección de crecimiento del Banco Mundial era del 2,7% para 2024, las estimaciones locales indican que la economía cerrará con un crecimiento más moderado. No obstante, la estabilidad de los principales indicadores macroeconómicos permite proyectar un escenario de recuperación sostenida en 2025.

Regional:

En Bogotá, la economía cerró el cuarto trimestre de 2024 con un crecimiento moderado del 2,3%, en línea con la expansión nacional del 2,0%. A pesar de este avance, la ciudad sigue enfrentando retos en el mercado laboral, con una tasa de desempleo del 10%, reflejando una leve mejoría respecto al 10,6% de 2023. El comercio creció un 2,0% en el trimestre, impulsado por el consumo interno, aunque el encarecimiento del crédito limitó el acceso a financiamiento para pequeñas empresas. La inflación anual en la ciudad mostró una reducción, cerrando en 5,2%, lo que alivió parcialmente la presión sobre los hogares. Sin embargo, el Índice de Costos de la Construcción de Edificaciones (ICOCED) registró un alza del 3,5% interanual, lo que encareció los proyectos de vivienda y oficinas. En el sector externo, las exportaciones alcanzaron los 4.028 millones de dólares FOB hasta octubre, con un crecimiento del 24,4% frente a 2023. Aunque Bogotá mantiene su liderazgo en competitividad, los costos crecientes y la incertidumbre en el mercado inmobiliario podrían afectar la inversión en 2025.

Oficinas:

Al cierre del cuarto trimestre de 2024, el mercado de oficinas en Colombia, especialmente en Bogotá, muestra una recuperación gradual en un entorno económico desafiante. Las empresas continúan adaptándose a nuevas modalidades de trabajo, lo que influye en la demanda de espacios flexibles y tecnológicamente avanzados. La preferencia por oficinas premium en ubicaciones estratégicas se mantiene, impulsando desarrollos sostenibles y de alta calidad. Sin embargo, factores como las altas tasas de interés y el incremento en los costos de construcción han ralentizado la ejecución de nuevos proyectos. A pesar de estos desafíos, la vacancia ha disminuido, y las rentas se han mantenido estables, reflejando un equilibrio entre oferta y demanda. Se anticipa que las principales ciudades seguirán siendo el foco de atención en el corto y mediano plazo, con un interés creciente en espacios que ofrezcan flexibilidad y sostenibilidad. La evolución del mercado dependerá de la capacidad de los desarrolladores y arrendatarios para adaptarse a las tendencias emergentes y a las condiciones económicas cambiantes.

Reporte de Mercado

Tasa de Disponibilidad

Q4 2024: 8,37%

Q4 2023: 9,54%

Inventario

Q4 2024: 3.088m2

Q4 2023: 3.053m2

Absorción Neta

Q4 2024: 67.429m2

Q4 2023: 42.866m2

Oferta

Q4 2024: 258.592m2

Q4 2023: 291.382m2

Reporte de Mercado

Inventario:

Al cierre del cuarto trimestre de 2024, el inventario competitivo de oficinas en Bogotá se mantiene en 3.088.213 m², reflejando estabilidad respecto al trimestre anterior. No obstante, en el análisis anual, se observa un crecimiento del 1,1%, equivalente a 34.640 m² adicionales en comparación con el cierre de 2023. Este incremento se atribuye principalmente a la entrada de Connecta 80, con 31.000 m², y Torre Mas 92, con 3.640 m², consolidando la tendencia hacia el desarrollo de espacios modernos y eficientes.

por Corredor

Oferta:

La oferta de oficinas en Bogotá ha mantenido una tendencia decreciente a lo largo de 2024, reflejando una mayor absorción de espacios en el mercado. Para el cuarto trimestre del año, la disponibilidad total se sitúa en 258.592 m², lo que representa una reducción del 11,2% con respecto al cierre de 2023. Este comportamiento se ha evidenciado en todas las categorías monitoreadas, con una mayor contracción en los edificios de clase A+, cuya oferta ha disminuido en un 7,5% en comparación con el trimestre anterior. Este fenómeno refleja una clara preferencia del mercado por espacios de alto estándar y mejor infraestructura.

Absorción:

Durante el cuarto trimestre de 2024, la absorción del mercado de oficinas en Bogotá cerró con un total de 67.429 m² ocupados, consolidando una tendencia positiva a lo largo del año. En comparación con el 2023, cuando la absorción alcanzó los 42.866 m², se observa un crecimiento del 57,3%, lo que evidencia un dinamismo significativo en la demanda de espacios corporativos. Este comportamiento sugiere una renovada confianza de las empresas en el mercado inmobiliario de oficinas, impulsada por factores como la necesidad de ubicaciones estratégicas y la adaptabilidad de los espacios a nuevas modalidades de trabajo.

Absorción por Corredor

Corredor

Reporte de Mercado

Precios de Renta:

Durante el cuarto trimestre de 2024, el precio promedio de renta de oficinas en Bogotá alcanzó los $71.557, registrando un incremento del 3,31% en comparación con el mismo periodo del año anterior. Esta variación positiva, equivalente a $2.293, refleja un ajuste progresivo en los valores del mercado, impulsado por la reducción en la disponibilidad de espacios y una demanda constante en corredores estratégicos.

Precios de Renta por clase

$ 90.000

$ 80.000

$ 70.000

$ 60.000

$ 50.000

Q3-2024 Q4-2024

Precios de Venta:

Durante el cuarto trimestre de 2024, el mercado de oficinas en venta en Bogotá mostró un comportamiento particular en comparación con la tendencia general del sector corporativo. Mientras la oferta en renta ha disminuido, la oferta de oficinas en venta registró un crecimiento, alcanzando los 43.191 m² disponibles. Este aumento contrasta con la tendencia a la baja observada durante el año, evidenciando un cambio en la dinámica de ocupación. La incertidumbre económica a nivel nacional sigue inclinando las preferencias hacia la renta de espacios corporativos en lugar de la compra, lo que genera una menor presión sobre la reducción del inventario en venta y una estabilidad relativa en la absorción de estos activos.

Precios de Venta por Rango

$ 10.900.000

$ 10.100.000

$ 9.300.000

$ 8.500.000

100 metros o menos De 101 a 300 metros De 301 a 1000 metros Mayor a 1000 metros

Rango

Precios de Venta Q4-2024 Precios de Venta Q4-2023

Glosario

Central Business District (CBD):

Es el término general con el que se designan las áreas centrales en que se concentran comercio y oficinas, en donde abundan los edificios modernos, altos y de altas especificaciones. Sus calles son las más frecuentadas y son las zonas más demandadas para el mercado de oficinas

Corredores Periféricos:

Es el término que se utiliza para designar el área donde se ubican oﬁcinas y comercio fuera del Central Business District.

Producto Interno Bruto (PIB):

Es el valor total de los bienes y servicios producidos en el territorio de un país en un periodo determinado.

Tasa de Disponibilidad (TD%):

Es la razón entre el espacio total de inventario competitivo monitoreado por Colliers y el espacio disponible dentro de estos inmuebles.

Inventario:

Universo de estudio. Es todo inmueble corporativo dedicado para oficinas, el cual ya se encuentra en operación, de clasificación A+, A o B, dentro de los corredores monitoreados por Colliers, y que no están en proceso de construcción ni en proyecto.

Corredor:

Es considerado como el submercado de análisis, corresponde a una zona geográfica en donde se encuentra concentración de la clase de inmuebles que son monitoreados por Colliers.

Ediﬁcios clase A+ (A Plus u Oficinas Prime):

Estos ediﬁcios son considerados de altas especificaciones e incluyen: Un tiempo de construido menor o igual a 10 años, alturas entre el piso y techo iguales o superiores a 3.5 metros, un espacio de parqueo por cada 40 m² de oﬁcina, sistemas avanzados de comunicaciones y de seguridad contra incendios entre otras especificaciones técnicas, de igual manera se encuentra ubicados en zonas privilegiadas de la ciudad, con buenas vías de acceso.

Ediﬁcios clase A:

Poseen características que incluyen: tiempo de construido entre los 11 a 20 años, alturas entre piso y techo hasta los 3.0 metros, un espacio de parqueo por cada 50 m² de

oﬁcina, sistemas de seguridad medio en acceso y contra incendio.

Ediﬁcios clase B:

Tienen un tiempo de construcción entre los 21 a 25 años, alturas sencillas hasta los 2.5 metros, un espacio de parqueo por cada 50 m² de oﬁcina o superior y sistemas de seguridad básicos de acceso y contraincendios.

Absorción neta acumulada:

Es el cambio en el número de m² de espacio ocupado en un periodo determinado de tiempo, para el caso de este informe corresponde al periodo comprendido entre diciembre del año inmediatamente anterior y el mes de cierre del reporte.

Explicación Gráﬁco Caja y Bigotes:

El gráﬁco caja y bigotes pretende evidenciar límites y rangos para una muestra de datos determinada. Para el caso de precios (venta y renta) explica el valor mínimo y máximo, promedio ponderado en función del área, y los datos atípicos. Explicados en el gráﬁco ejemplo a continuación: