Campus
Catalogue des formations
2015
Edito A l’heure où les dotations de l’Etat à destination des collectivités sont réduites, à l’heure où les objectifs de construction se font de plus en plus importants pour les bailleurs sociaux et alors que le budgets sont sous pression dans le secteur hospitalier, ce sont les finances de l’ensemble des acteurs publics locaux qui se doivent d’être maîtrisées. Si l’optimisation, la rationalisation et la recherche de marges de manœuvre sont les maîtres mots d’une telle maîtrise, innover doit aussi permettre de mobiliser d’autres leviers. Ainsi, innover passe par trouver d’autres moyens de financement, par réexaminer ses pratiques mais aussi par une approche, peut être, plus globale des « finances » au sens large.
En 2015, Finance active se réaffirme ainsi comme un partenaire incontournable de vos formations pour vous accompagner face à ces défis. Avec une offre en perpétuel renouvellement, pour combiner théorie et pratique, dans une recherche constante de pédagogie, de proximité terrain et de mise en situation, Finance active mobilise ses compétences pour les mettre à votre service. De plus en plus de modules de notre offre bénéficient ainsi du retour d’expérience d’un cadre de direction financière, lui-même formateur Finance active Campus, pour une démarche de formation ancrée dans votre réalité de décideur financier. Tout au long de ses parcours de formation dédiés à la gestion de dette, de trésorerie, aux financements alternatifs et aux finances locales, Finance active vous accompagne dans vos trajectoires professionnelles, qu’elles soient individuelles ou collectives. Le module consacré à la gestion de la dette garantie devient ainsi une pierre angulaire de notre offre de formation tandis que l’optimisation et la maîtrise des risques restent les dénominateurs communs des modules traitant de la dette et de la trésorerie. Un module consacré aux partenariats public-privé vient, cette année, enrichir les modules consacrés aux financements alternatifs alors que Finance active propose depuis 2008 des modules consacrés au financement obligataire ou par billets de trésorerie. Enfin, les sessions de formation dédiées aux bailleurs sociaux doivent vous permettre d’aborder les questions de gestion de dette et de trésorerie dans leur globalité, tout en approfondissant les sujets clés.
Dans l’attente de vous retrouver,
Matthieu Collette Responsable Finance active Campus
2
Catalogue Finance active Campus 2015 | N° organisme formateur 11 75 41280 75
Sommaire
Programme des formations Gestion de dette P8
D1 Découvrir la gestion de la dette
P9
D2 S’endetter : outils et stratégies
P10
D3 Optimiser sa dette au quotidien
P11
D4 Couvrir sa dette avec des swaps, caps, floors, etc.
P12
DT Comprendre les taux d’intérêt
P13
DG Gérer ses garanties d’emprunt Nouveauté
P14
DH1 S'endetter : du livret A aux marchés de taux d'intérêt
P15
DH2 Mieux comprendre l’offre de la CDC
P16
DH3 Maîtriser et appliquer les mécanismes de l’offre de la CDC
P17
DH4 Optimiser son stock de dette : du réaménagement aux swaps et options
Gestion de trésorerie P18
TCL Gérer la trésorerie d’une collectivité locale
P19
TS Gérer la ligne de trésorerie d’un établissement de santé
P20
TH Placer sa trésorerie : concilier liquidité et rendement
Financements alternatifs P21
A1 Emprunter auprès des banques publiques de financement (CDC, BEI, etc.)
P22
A2 Lancer et utiliser son programme de billets de trésorerie
P23
A3 Recourir au financement obligataire
P24
A4 Partenariats public-privé : implications financières Nouveauté
Finances locales P25
L1 Construire, analyser et communiquer autour de sa prospective financière
P26
L2 Analyser son compte de gestion
P27
L3 Pilotage financier des opérations d’aménagement
P28
L4 Optimiser ses recettes fiscales
P30
Formations sur mesure
Collectivités locales
Santé
Habitat social
Catalogue Finance active Campus 2015 | N° organisme formateur 11 75 41280 75
3
L'équipe Finance active Campus Matthieu COLLETTE, Responsable Finance active Campus Major de promotion du Master de Sciences économiques « Monnaie, Finance, Banque » de l’Université de Paris 2- Panthéon Assas, Matthieu y commence sa carrière en tant que chargé de recherche et d’enseignement. Il rejoint Finance active en 2007, pour diriger les activités Finance active Campus. Depuis lors, Matthieu s’occupe d’assurer la diffusion de la connaissance vers les clients et prospects de Finance active, en France et à l’international. Dans ce cadre, Matthieu coordonne les activités d’études économiques et financières – notamment les travaux autour de l’Observatoire Finance active de la dette –, est responsable des orientations stratégiques à destination des clients et est responsable de l’accompagnement au financement direct en lien avec les équipes de consultants. Matthieu est membre du comité d’experts du Club Finances de la Gazette des communes, intervenant à l’INET et à l’IAE-IG de Rennes.
Les formateurs associés Marc DEBOMY, Fiscalité et Territoire, Directeur général Anne FRAISSE, Europalia, Directrice de Projets Jacques FRAVAL, CU de Bordeaux, Responsable de la gestion de dette, de trésorerie et du financement de projets Xavier GIORGI, Ville de Paris, Responsable de la gestion financière David GUYOT, Pandat, Associé Thierry BOUDJEMAI, KPMG, Manager Didier TAILLEMAN, Vilogia, Responsable de dette et de trésorerie Nicolas DUPAS et Arnaud VOISIN, Experts PPP, Caisse des dépôts et consignations
4
Catalogue Finance active Campus 2015 | N° organisme formateur 11 75 41280 75
L'équipe Campus
Vincent PONSON, Consultant manager Secteur Public et Institutionnels Vincent est diplômé du Master en management du secteur public de l’Institut d’études politiques de Lyon. Il rejoint le pôle Services et Conseils financiers de Finance active en 2002 dans le cadre d’un stage de fin d’études, pour y poursuivre sa carrière en tant que Consultant. Fort de cette expérience, Vincent est aujourd’hui Consultant Manager de l’équipe Finances publiques, couvrant les besoins du secteur en matière de financement de projets, de règlementation (norme M14), de comptabilité publique mais aussi d’analyse financière. Vincent est formateur Finance active Campus depuis 2008.
Frédéric JOLIVET, Consultant Secteur Public et Institutionnels Après 20 ans d’expérience dans la gestion de dette, de trésorerie et la prospective financière au sein de collectivités territoriales – et notamment de la Région Rhône-Alpes, Frédéric rejoint Finance active en 2005 comme Chef de projet Finances publiques. Dans le cadre de ses fonctions, il a notamment œuvré à la création d’Inviséo, outil de prospective financière pour les collectivités. Frédéric est formateur Finance active Campus depuis 2006.
Antoine LE NINIVEN, Consultant Secteur Public et Institutionnels Diplômé d’une formation universitaire en Economie et Finance d’Entreprise, complétée par de nombreux stages réalisés au sein de banques de réseaux et de salles des marchés, Antoine rejoint l’Assistance Publique - Hôpitaux de Paris en 2006. Ses missions portent alors sur la gestion de la dette et de la trésorerie au sein de la direction des finances. Fort de cette expérience, il rejoint Finance active fin 2007 en temps que Consultant pour accompagner les établissements de santé. Antoine est formateur Finance active Campus depuis 2009.
Catalogue Finance active Campus 2015 | N° organisme formateur 11 75 41280 75
5
Votre formation Campus avec Finance active + d’expertise + d’analyse + de gestion financière Concepteurs et intervenants Quatrième volet de l’offre de services de Finance active, les formations Campus sont construites par nos équipes autour du cœur de métier de Finance active. Nos intervenants sont reconnus pour leurs compétences théoriques, pratiques et leurs qualités pédagogiques.
Une pédagogie orientée vers l’action Riches en cas pratiques, les formations de Finance active encouragent la participation active et invitent au partage des expériences. Elles sont actualisées en permanence au gré des évolutions de l'environnement financier, bancaire, réglementaire, etc.
Déroulement Nos journées de formation, d’une durée de 7 heures, débutent à 9h et accueillent un nombre limité de participants. A chaque session, le support pédagogique de la formation est remis aux participants. Un suivi post-formation est assuré par le formateur.
Contact Julie Le Péru, Conseillère commerciale T. 01 55 80 74 13 | campus@financeactive.com
6
Catalogue Finance active Campus 2015 | N° organisme formateur 11 75 41280 75
Les formations Campus
Finance active Campus en quelques chiffres 400 participants en 2014 + de 70 journées de formation + de
Pour être au plus proche de nos clients En % du nombre de journées de formation.
54% à Paris
46% en régions (dont outre mer)
Une exigence de satisfaction En % du nombre de réponses aux questionnaires de satisfaction.
76% Très bon 24% Bon
Catalogue Finance active Campus 2015 | N° organisme formateur 11 75 41280 75
7
D1 - Découvrir la gestion de la dette Objectifs Maîtriser l’emprunt et ses déterminants | Comprendre le taux d’intérêt de l’emprunt | Connaître les différents modes d’amortissement et leurs implications | Connaître les spécificités des contrats bancaires
+ Les plus Finance active Aborder l’emprunt et ses déterminants sous un angle pratique | Des applications concrètes et pratiques | Des formateurs en prise avec vos réalités quotidiennes
Public Directions des finances | Responsables de dette et de trésorerie | Décideurs financiers
Tarif 1 pers. : 440,00 € HT 2 pers. : 775,00 € HT 3 pers. : 1 120,00 € HT
Durée 1 journée
Niveau Initiation
Sessions Paris : 10 mars, 13 octobre, 29 mai, 7 juillet Lyon : 7 avril, 8 décembre Rennes : 2 juin Toulouse : 3 février
Programme 1. Le secteur public local et l’emprunt Emprunter pour investir La prédominance de l’emprunt bancaire : éléments d’Observatoire Finance active de la dette 2. L’emprunt Définitions : du besoin de financement au financement externe Le remboursement du capital • In fine • Amortissable : linéaire, progressif, « à la carte » 3. Le taux d’intérêt Définition Les taux d’intérêt de marché • L’Eonia et ses dérivés, les Euribor • Les références de long terme : taux Etat, taux de swap interbancaires Les taux d’intérêt des banques Les conventions de calcul 4. Les différents modes d’emprunt Les emprunts à taux fixe Les emprunts à taux variable 5. Quelques spécificités des contrats bancaires Emprunts mono-index versus multi-index Emprunts revolving Phase de mobilisation
Formateur : Matthieu Collette
6. Construire un échéancier d’emprunt 7. Le fonctionnement des produits structurés La charte Gissler Formules et calculs de taux structurés
8
Catalogue Finance active Campus 2015 | N° organisme formateur 11 75 41280 75
D2 - S’endetter : outils et stratégies Objectifs Organiser l’appel au financement extérieur | Réaliser son cahier des charges au mieux de ses besoins | Analyser et discriminer des offres
+ Les plus Finance active Proposer un état des lieux basé sur l’Observatoire Finance active de la dette | Proposer des modèles adaptés de cahier des charges | Des applications ancrées dans le réel (niveaux de taux, commissions, etc.)
Programme
Public
La prédominance du financement bancaire : l’éclairage de l’Observatoire Finance active de la dette 1. Le crédit bancaire, un mode de financement privilégié parmi d’autres Le financement bancaire • Etat des lieux de la liquidité : point d’actualité • Fonctionnement • Evolutions réglementaires : de Bâle 1 à Bâle 3 Le « non-bancaire » : éléments d’introduction • Le financement direct sur les marchés financiers • Les financements « éligibles » = CDC, BEI,... 2. Etablir son cahier des charges Le montant • Besoin d’emprunt • Capacité d’emprunt : quelques ratios Analyser le stock de dette pour déterminer les caractéristiques de l’emprunt • Durée • Périodicité • Risque de taux d’intérêt Profiter des opportunités de marché : le choix du taux • Les déterminants des taux à court terme • Les taux à long terme • Le choix fixe/ variable ou court terme/ long terme 3. Analyser et discriminer des offres Outils de valorisation • Les conventions de calcul : pré/post-fixation, périodicité et bases de calcul • Le point de base : définition, déterminants et utilisation Identifier la marge du prêteur Comparer des offres à taux fixe et à taux variable Clauses contractuelles : les pièges à éviter
Directions des finances | Responsables de dette et de trésorerie | Décideurs financiers
Tarif 1 pers. : 440,00 € HT 2 pers. : 775,00 € HT 3 pers. : 1 120,00 € HT
Durée 1 journée
Niveau Intermédiaire
Sessions Paris : 19 mars, 9 avril, 8 octobre Lyon : 9 décembre Rennes : 25 juin | Toulouse : 2 avril La Réunion : 19 novembre Martinique : 19 novembre
Formateur : Matthieu Collette
4. Crédit bancaire : quelles marges de négociation ?
Catalogue Finance active Campus 2015 | N° organisme formateur 11 75 41280 75
9
D3 - Optimiser sa dette au quotidien Objectifs Assurer le suivi du portefeuille d’emprunts | Maîtriser les outils d’analyse | Minimiser le coût de la dette
+ Les plus Finance active Construire et mettre à disposition des outils pratiques d’optimisation | Détecter les opportunités du moment | Des formateurs en prise avec votre quotidien
Public Directions des finances | Responsables de dette et de trésorerie | Décideurs financiers
Tarif 1 pers. : 440,00 € HT 2 pers. : 775,00 € HT 3 pers. : 1 120,00 € HT
Durée 1 journée
Niveau Intermédiaire
Sessions Paris : 20 mars, 10 avril, 9 octobre Lyon : 15 décembre | Rennes : 26 juin Toulouse : 3 avril La Réunion : 20 novembre Martinique : 20 novembre
Formateur : Matthieu Collette
10
Programme 1. Actualisation et valeur actuelle nette (VAN) Principe de l’actualisation La VAN, un critère de choix Définir le taux d’actualisation : la courbe des taux zéro-coupon 2. Le point de base Point de base budgétaire et point de base actuariel Utilisations pratiques 3. Taux d’équilibre et marge d’équilibre Taux d’équilibre : une application de la VAN Marge d’équilibre Détection des opportunités de renégociation 4. Emprunts à taux fixe : le remboursement anticipé Les différents types de pénalité Pénalités actuarielles : calcul et impacts du contexte de taux d’intérêt 5. Emprunts à taux variable : les opportunités d’arbitrage Arbitrages d’index Renégociation de marge Les options de passage à taux fixe 6. Gestion du risque de taux : introduction aux produits dérivés Les swaps de taux d’intérêt Les options de taux d’intérêt • Les caps ou contrats de taux plafond • Les tunnels ou encadrer son taux d’emprunt
Catalogue Finance active Campus 2015 | N° organisme formateur 11 75 41280 75
Gestion de dette
D4 - Couvrir sa dette avec des swaps, caps, floors, etc. Objectifs Appréhender les mécanismes et enjeux associés aux produits dérivés | Comprendre les déterminants de la valorisation | Mettre en place des stratégies de couverture
+ Les plus Finance active Une compréhension théorique et pratique de la couverture de taux d’intérêt | Proposer un processus de mise en place | L’ expertise et la pédagogie des formateurs sur des sujets complexes
Programme
Public
1. Généralités sur les produits dérivés Concepts et définitions Contrats à terme, swaps et options : les trois familles de produits dérivés Couverture, arbitrage et spéculation
Directions générales | Directions des finances | Responsables de dette et de trésorerie | Décideurs financiers
2. Produits de couverture : le cadre réglementaire Couverture et spéculation Les conventions-cadres FBF et ISDA La Directive MIF et le Règlement EMIR Comptabilisation des produits de couverture
1 pers. : 440,00 € HT 2 pers. : 775,00 € HT 3 pers. : 1 120,00 € HT
3. Options : généralités Les caractéristiques d’une option La notion de probabilité d’exercice Eléments de valorisation 4. Options de taux d’intérêt Problématiques et utilisations Cap, floor Un montage simple : le tunnel ou collar Les options à barrière 5. Swaps de taux d’intérêt (IRS) Fonctionnement et utilisations Les différents types de swaps de taux Un réel outil de gestion active de la dette
Tarif
Durée 1 journée
Niveau Maîtrise
Sessions Paris : 30 juin Lyon : 16 décembre
Formateur : Matthieu Collette
6. Evaluation des swaps de taux d’intérêt La notion de marked to market Evaluation d’un swap vanille Méthode de projection des forward
Catalogue Finance active Campus 2015 | N° organisme formateur 11 75 41280 75
11
DT - Comprendre les taux d’intérêt Objectifs Connaître les déterminants des évolutions des taux d’intérêt | Approfondir les mécanismes de la politique monétaire | Décrire les liens entre économie et marchés des taux d’intérêt
+ Les plus Finance active Des éclairages théoriques ancrés dans l’actualité | Des applications pratiques vous permettant notamment de vous glisser dans la peau de la BCE | Des formateurs en prise avec vos réalités quotidiennes
Public Directions des finances | Responsables de dette et de trésorerie | Décideurs financiers
Tarif 1 pers. : 440,00 € HT 2 pers. : 775,00 € HT 3 pers. : 1 120,00 € HT
Durée 1 journée
Niveau Maîtrise
Sessions Paris : 11 mars Toulouse : 16 juin
Formateur : Matthieu Collette
12
Programme Prêt, emprunt, crédit et taux d’intérêt : un préambule 1. Les taux d’intérêt : concepts et définitions Les fondamentaux des taux d’intérêt : liquidité et arbitrage épargne/ consommation Taux d’intérêt réel et nominal : quid de l’inflation ? Taux d’intérêt de court terme et de long terme : du marché monétaire au marché obligataire 2. Les taux d’intérêt de court terme et la politique monétaire Instruments et objectifs de la politique monétaire Monnaie centrale, masse monétaire, refinancement des banques et marché monétaire La politique de taux (directeurs) des banques centrales 3. Focus sur la politique monétaire de la Banque Centrale Européenne La BCE : entre lutte contre l’inflation et nécessité d’assurer la stabilité financière La BCE face à la crise : des outils de politique monétaire standards aux outils de politique non conventionnelle 4. Les taux d’intérêt de long terme Les marchés de la dette à long terme Des taux courts aux taux longs : anticipations et prime d’échéance Le taux long comme prix d’équilibre : entre croissance et inflation anticipées
Catalogue Finance active Campus 2015 | N° organisme formateur 11 75 41280 75
Gestion de dette
Nouveauté
DG - Gérer ses garanties d’emprunt Objectifs Connaître et cerner les spécificités des prêts CDC aux bailleurs sociaux | Identifier les risques associés aux garanties d’emprunt pour une collectivité | Gérer au quotidien ses garanties d’emprunt
+ Les plus Finance active Le retour d’expérience d’un cadre de direction financière | Des applications pratiques | Maitriser la terminologie Caisse des Dépôts et Consignations
Programme
Public
1. Les garanties d’emprunt accordées par les collectivités Définition et champ d’application Loi Galland : ratios prudentiels et exceptions La mise en place de la garantie 2. Le logement social : enjeu principal des garanties d’emprunt Le logement social en France : un enjeu de taille pour les collectivités Le financement du logement social 3. La Caisse des Dépôts et Consignations : interlocuteur privilégié des bailleurs sociaux Fonctionnement et activité de prêt Spécificités des financements CDC • Indexations et barèmes : le principe de l’équivalence actuarielle au Livret A • Les modes d’amortissement : simple et double révisabilité, durée ajustable, etc. 4. Les garanties d’emprunt de la CU de Bordeaux Caractéristiques des garanties d’emprunt accordées par la CU de Bordeaux Le règlement d’intervention 5. Les étapes de mise en place de la garantie : de la demande à la gestion La demande de garantie L’instruction du dossier Le passage devant les instances La gestion des dossiers garantis
Directions générales | Directions des finances | Responsables de dette et de trésorerie | Décideurs financiers
Tarif 1 pers. : 440,00 € HT 2 pers. : 775,00 € HT 3 pers. : 1 120,00 € HT
Durée 1 journée
Niveau Intermédiaire
Sessions Paris : 30 avril, 11 décembre Lyon : 26 février Toulouse : 24 septembre
Formateurs : Matthieu Collette et Jacques Fraval
6. Les risques liés aux garanties d’emprunt La garantie : un engagement hors bilan La mise en jeu de la garantie : une dépense obligatoire Evaluer la santé financière des organismes S’approprier les règles prudentielles 7. Les impacts de la garantie pour le bénéficiaire La garantie, une étape indispensable pour les bailleurs Impacts directs et indirects sur les conditions de financement du bénéficiaire
Catalogue Finance active Campus 2015 | N° organisme formateur 11 75 41280 75
13
DH1 - S'endetter : du livret A aux marchés de taux d'intérêt Objectifs Se familiariser avec les marchés de taux d’intérêt | Maîtriser les bases du calcul actuariel | Optimiser sa stratégie d’endettement
+ Les plus Finance active Aborder l'emprunt des bailleurs sociaux et ses déterminants sous un angle pratique | Des applications concrètes et adaptées | Des formateurs en prise avec vos réalités quotidiennes
Public Directions des finances | Responsables de dette et de trésorerie | Décideurs financiers
Tarif 1 pers. : 440,00 € HT 2 pers. : 775,00 € HT 3 pers. : 1 120,00 € HT
Durée 1 journée
Niveau Initiation
Sessions Paris : 12 mars Toulouse : 17 juin
Formateur : Matthieu Collette
Programme 1. Des taux d’intérêt au Livret A Taux d’intérêt de court terme et de long terme Les anticipations de marché : des taux au comptant aux taux forward Le Livret A, du point de vue des bailleurs sociaux 2. Bases du calcul actuariel L’intérêt simple et le taux composé Conventions de durée : bases et périodicité Taux actuariel et conversions de taux 3. Les différents modes d’emprunt Emprunts à taux fixe Emprunts à taux variable L’indexation Livret A 4. Types d’amortissement Amortissements in fine, linéaire et progressif Prêts à taux variable Différés d’amortissement, avancées d’échéances, etc. 5. Stratégie de dette Quand emprunter ? Livret A, constituant majeur du risque de taux Quelle place pour la dette bancaire ? Pour quelles opportunités ? 6. L’offre bancaire Offre multi-index Produits revolving Spécificités contractuelles La nécessaire mise en concurrence
14
Catalogue Finance active Campus 2015 | N° organisme formateur 11 75 41280 75
Gestion de dette
DH2 - Mieux comprendre l’offre de la CDC Objectifs Identifier les offres de taux, maîtriser les différents index et la méthode de détermination du Livret A | Distinguer les différentes méthodes d’amortissement et leurs implications | Distinguer les différentes règles de recalcul et leurs impacts
+ Les plus Finance active Des applications pratiques | Maîtriser la terminologie Caisse des Dépôts et Consignations | Des formateurs en prise avec vos réalités quotidiennes
Programme
Public
1. Le logement social : partenaire et financements Rappels historiques autour des organismes de logement social De la création de la CDC à la Loi de modernisation économique Le Livret A : historique et perspectives ou les évolutions de l’épargne réglementée 2. Maîtriser l’offre : nouveaux flux et réaménagement Les différents types de taux • Taux variables : Livret A et inflation • Taux fixe et primo-fixe Méthodes spécifiques d’amortissement • Amortissements prioritaires et intérêts compensateurs • Amortissements déduits et intérêts différés • Durée ajustable Méthodes spécifiques de recalcul des échéances • Simple révision • Double révision et double révision limitée
Directions générales | Directions des finances | Responsables de dette et de trésorerie | Décideurs financiers
Tarif 1 pers. : 525,00 € HT 2 pers. : 925,00 € HT 3 pers. : 1 340,00 € HT
Durée 1 journée
Niveau Intermédiaire
Sessions
3. Savoir lire un contrat CDC Les spécificités Les clauses importantes Les pièges à éviter
Lyon : 9 juin Rennes : 5 novembre
Formateur : Didier Tailleman
Catalogue Finance active Campus 2015 | N° organisme formateur 11 75 41280 75
15
DH3 - Maîtriser et appliquer les mécanismes de l’offre de la CDC Objectifs Déterminer sa stratégie de dette : flux nouveaux et encours | Identifier les périmètres de dette à optimiser et les leviers à disposition | Identifier le périmètre des dettes « à risque » et proposer des alternatives de réaménagement | Concilier pour les nouveaux financements la rentabilité et la gestion comptable de l’opération
+ Les plus Finance active Un approfondissement des outils et mécanismes de l’offre CDC | Des applications pratiques | Des formateurs en prise avec vos réalités quotidiennes
Public Directions des finances | Responsables de dette et de trésorerie | Décideurs financiers
Tarif 1 pers. : 525,00 € HT 2 pers. : 925,00 € HT 3 pers. : 1 340,00 € HT
Durée 1 journée
Niveau Maîtrise
Sessions
Programme 1. Se remémorer les fondamentaux L’offre par type de taux Les méthodes d’amortissement Les méthodes de recalcul 2. Le réaménagement de la dette Les règles intangibles du réaménagement Les actions simples et immédiates de gestion active Le reprofilage de la dette, les leviers et leurs impacts budgétaires 3. Les formules mathématiques pour modéliser les échéanciers 4. Les nouveaux flux Optimiser le coût du financement dans un contexte de taux atypique La diversification du risque Optimiser la charge de la dette
Lyon : 10 juin Rennes : 6 novembre
Formateur : Didier Tailleman
16
Catalogue Finance active Campus 2015 | N° organisme formateur 11 75 41280 75
Gestion de dette
DH4 - Optimiser le stock de dette : du réaménagement aux swaps et options Objectifs Assurer le suivi du portefeuille d’emprunts | Saisir les opportunités de gestion active | Minimiser le coût de la dette
+ Les plus Finance active Une mise en perspective des différentes possibilités de gestion active | Des applications concrètes liées aux opportunités du moment | Des formateurs en prise avec vos réalités quotidiennes
Programme
Public
1. Un préalable : actualisation et valeur actuelle nette (VAN) Principe de l’actualisation La VAN, un critère de choix Définir le taux d’actualisation : la courbe des taux zéro-coupon 2. Réaménagement de la dette Caisse des Dépôts Refinancement auprès de la Caisse des Dépôts : avantages et contraintes Refinancement auprès d’un partenaire bancaire : intérêt financier de l’opération Traitement de la garantie des collectivités locales 3. Gestion active de la dette bancaire Les différents types de pénalités (forfaitaires, actuarielles,…) Taux d’équilibre et marge d’équilibre Le remboursement anticipé des emprunts à taux fixe Arbitrages sur les emprunts à taux variable
Directions générales | Directions des finances | Responsables de dette et de trésorerie | Décideurs financiers
Tarif 1 pers. : 525,00 € HT 2 pers. : 925,00 € HT 3 pers. : 1 340,00 € HT
Durée 1 journée
Niveau Maîtrise
4. Instruments financiers : pour quelle utilisation ? Couverture versus spéculation La difficile couverture du Livret A Cadre réglementaire : convention-cadre et Directive MIF Swaps de taux d’intérêt Options de taux d’intérêt : cap, floor et tunnel Produits structurés : achat ou vente d’option(s) ? pour quel risque ?
Sessions Paris : 27 mars Lyon : 1 octobre
Formateur : Matthieu Collette
Catalogue Finance active Campus 2015 | N° organisme formateur 11 75 41280 75
17
TCL - Gérer la trésorerie d’une collectivité locale Objectifs Maîtriser avec précision les flux de trésorerie | Elaborer et utiliser des outils adaptés à la gestion de trésorerie | Optimiser sa trésorerie
+ Les plus Finance active Une formation pratique à la gestion de trésorerie | Des outils et des applications pratiques | Des formateurs spécialistes de la trésorerie des collectivités
Public Directions des finances | Responsables de dette et de trésorerie | Décideurs financiers
Tarif 1 pers. : 440,00 € HT 2 pers. : 775,00 € HT 3 pers. : 1 120,00 € HT
Durée 1 journée
Niveau Intermédiaire
Sessions Paris : 18 mars Lyon : 29 septembre
Formateur :
Programme 1. Eléments introductifs : Qu’est-ce que la trésorerie ? Pourquoi une gestion de trésorerie ? La « trésorerie zéro » est-elle encore possible ? Les excédents de trésorerie des collectivités en quelques chiffres 2. Réglementation et cadre juridique Règle de dépôt de fonds au Trésor Public Conditions de dérogation et placements autorisés 3. Pratiques de gestion de trésorerie Concevoir un plan de trésorerie adapté Formaliser la relation ordonnateur-comptable 4. Focus sur les taux du marché monétaire : taux BCE, Eonia et Euribor 5. Les outils indispensables de la gestion de trésorerie Construire et utiliser son plan de trésorerie Ligne de trésorerie Crédits revolving : éclairage La problématique des billets de trésorerie 6. De la rédaction du cahier des charges au dépouillement de l’appel d’offres
Frédéric Jolivet
7. Discriminer entre plusieurs offres : bases, périodicité et taux actuariels
18
Catalogue Finance active Campus 2015 | N° organisme formateur 11 75 41280 75
Gestion de trésorerie
TS - Gérer la ligne de trésorerie d'un établissement de santé Objectifs Comprendre les interactions longs termes – courts termes dans la relation dette – trésorerie | Définir et utiliser les contrats bancaires comme outils adaptés à la gestion de trésorerie | Analyser et discriminer des offres de lignes de trésorerie
+ Les plus Finance active Une formation pratique à la gestion de trésorerie | Des outils et des applications pratiques | Des formateurs spécialistes de la trésorerie des établissements de santé
Programme
Public
1. Éléments introductifs : Qu’est-ce que la trésorerie ? Pourquoi une gestion de trésorerie ? La « trésorerie zéro » est-elle encore possible ? 2. Contexte réglementaire et financier Ordonnateur – Comptable Impacts de la T2A et facturation directe Comités régionaux de veille active sur la situation de trésorerie des EPS 3. Focus sur les taux du marché monétaire : taux BCE, Eonia et Euribor 4. Les contrats bancaires comme outils pour une gestion de trésorerie Phase de mobilisation Lignes de trésorerie Crédits revolving : éclairages techniques et comptables 5. De la rédaction du cahier des charges au dépouillement de l’appel d’offres pour ligne de trésorerie
Directions des finances | Responsables de dette et de trésorerie | Décideurs financiers
Tarif 1 pers. : 440,00 € HT 2 pers. : 775,00 € HT 3 pers. : 1 120,00 € HT
Durée 1 journée
Niveau Intermédiaire
Sessions Paris : 8 avril Lyon : 10 décembre
6. Discriminer entre plusieurs offres : marges, commission de non-utilisation, bases, périodicité et taux actuariels en fonction de l’utilisation prévisionnelle Formateur : Antoine Le Niniven
Catalogue Finance active Campus 2015 | N° organisme formateur 11 75 41280 75
19
TH - Placer sa trésorerie : concilier liquidité et rendement Objectifs Maîtriser les risques associés aux placements de trésorerie | Optimiser la performance tout en privilégiant la liquidité | Construire et gérer son portefeuille au quotidien
+ Les plus Finance active Une compréhension théorique et pratique | Des applications concrètes d’allocation et de gestion de portefeuille | Des formateurs en prise avec vos réalités quotidiennes
Public Directions des finances | Responsables de dette et de trésorerie | Décideurs financiers
Tarif 1 pers. : 440,00 € HT 2 pers. : 775,00 € HT 3 pers. : 1 120,00 € HT
Durée 1 journée
Niveau Intermédiaire
Sessions Paris : 26 mars Lyon : 2 octobre
Formateurs : Matthieu Collette et David Guyot
Programme 1. Retour sur les risques financiers Risque de marché ou risque de performance Risque de liquidité Risque de contrepartie 2. Gérer la liquidité : de l’importance du plan de trésorerie La liquidité des organismes de logement social Elaboration des prévisions Plan de trésorerie 3. Maximiser le couple rendement / risque La performance indissociable du risque Le principe de diversification Gérer avec un benchmark 4. Placements de trésorerie Une réglementation assez restrictive Typologie des placements autorisés Un marché éclaté : entre acteurs institutionnels et organismes bancaires 5. Construire et gérer son portefeuille Mesurer et suivre le couple rendement / risque Arbitrer son portefeuille Gérer les opportunités
En partenariat avec Pandat
20
Catalogue Finance active Campus 2015 | N° organisme formateur 11 75 41280 75
Financements alternatifs
A1 - Emprunter auprès des banques publiques de financement (CDC, BEI, etc.) Objectifs Envisager le recours aux financements éligibles (BEI, CDC, etc.) comme sources de financement | Connaître les règles d’éligibilité et les offres | Appréhender au mieux les conditions financières
+ Les plus Finance active Une approche pratique du financement éligible | Des cas d’école servant de base d’analyse | L’expertise et la pédagogie des formateurs sur des sujets complexes
Programme
Public
1. Recourir aux financements « éligibles » de la Caisse des Dépôts et Consignations, de la Banque Européenne d’Investissement ou encore de l’Agence Française de Développpement : éléments de contexte 2. La Caisse des Dépôts et Consignations (CDC) Détour historique sur un investisseur de long terme Le Livret A au cœur de l’activité de la CDC Le modèle de la CDC : de l’épargne Livret A aux prêts à long terme 3. L’offre de la CDC aux collectivités locales et centres hospitaliers L’éligibilité des projets Conditions de prêt (durée, souplesse de gestion, etc.) Conditions financières : Livret A et neutralité actuarielle 4. La Banque Européenne d’Investissement (BEI) Un investisseur de long terme au service des objectifs de l’Union européenne Les marchés de capitaux, source de financement de la BEI 5. L’offre de la BEI aux collectivités locales et centres hospitaliers L’éligibilité des projets Les deux modes d’intervention : prêts individuels et avec intermédiation Conditions financières : une institution sans objectif de rentabilité 6. Les autres institutions finançant les projets du secteur public local : la Banque du Conseil de l’Europe (BdCE) et l’Agence française de développement (AFD) Qui sont ces institutions ? Leurs objectifs Les projets financés
Directions générales | Directions des finances | Responsables de dette et de trésorerie | Décideurs financiers
Tarif 1 pers. : 525,00 € HT 2 pers. : 925,00 € HT 3 pers. : 1 340,00 € HT
Durée 1 journée
Niveau Maîtrise
Sessions Paris : 16 avril, 1 juillet Lyon : 10 novembre
Formateur : Matthieu Collette
7. Taux d’intérêt offerts : qu’attendre ? quelles bases de comparaison ? 8. Emprunts « éligibles » : quelle gestion active possible ?
Catalogue Finance active Campus 2015 | N° organisme formateur 11 75 41280 75
21
A2 - Lancer et utiliser son programme de billets de trésorerie Objectifs Appréhender le financement direct de court terme | Identifier les étapes de la mise en place d’un programme de billets de trésorerie ainsi que les différents acteurs | Utiliser et gérer un programme de billets de trésorerie
+ Les plus Finance active Une compréhension théorique et pratique du financement direct | Le retour d’expérience d’un cadre de direction financière
Public Directions générales | Directions des finances | Responsables de dette et de trésorerie | Décideurs financiers
Tarif 1 pers. : 525,00 € HT 2 pers. : 925,00 € HT 3 pers. : 1 340,00 € HT
Durée 1 journée
Niveau Intermédiaire
Sessions Paris : 17 avril, 2 juillet Lyon : 6 octobre
Formateurs : Matthieu Collette et Xavier Giorgi
Programme 1. Marché monétaire & billets de trésorerie Généralités et définitions Collectivités territoriales et titres de créances négociables : réglementation Un marché sécurisé et transparent Organisation du marché et acteurs 2. Programme de billets de trésorerie Documentation financière Contrat d’agent placeur Contrat d’agent domiciliataire Rôle de la Banque de France 3. Rating ou notation d’un programme de billets de trésorerie Enjeu de la notation : le risque de défaut ou de contrepartie Méthodes et techniques de la notation financière Critères de notation des collectivités Notation court terme et notation long terme 4. Mise en place d’un programme de billets de trésorerie Gestion des financements court terme dans une collectivité Coût des émissions de billets de trésorerie Mise en place : les différentes phases du programme 5. Mise à jour annuelle du programme 6. Utilisation du programme Contraintes du marché Taux du marché monétaire et spread d’émission Intérêts précomptés ou à terme échu Emission : de l’appel d’offres à l’encaissement
Zoom formateur : Xavier Giorgi, Responsable de la gestion financière de la Ville de Paris Xavier possède une expérience de plus de 20 ans dans la gestion du risque de taux dans un univers multi-devises. Ses différentes responsabilités et ses résultats en banque d’investissement dans le domaine du trading sur l’ensemble des produits de taux et ses fonctions actuelles dans le domaine de la gestion financière au sein de la Ville de Paris lui permettent d’avoir une vision globale des problématiques de financement des collectivités locales. Xavier est diplômé du Magistère Banque-Finance de l’Université Paris 2– Panthéon Assas.
22
Catalogue Finance active Campus 2015 | N° organisme formateur 11 75 41280 75
Financements alternatifs
A3 - Recourir au financement obligataire pour les collectivités locales Objectifs Cerner les enjeux du financement direct de long terme | Identifier les différents acteurs du marché obligataire | Connaître les étapes de l’élaboration d’une émission obligataire ou d’un programme EMTN
+ Les plus Finance active Une compréhension théorique et pratique du financement direct | Le retour d’expérience d’un cadre de direction financière
Programme
Public
1. Marché financier et marché de la dette à moyen et long terme Obligations : définitions et caractéristiques Marché organisé et marchés de gré à gré Organisation du marché et acteurs Emission publique ou émission privée ? 2. Cadre juridique et régulation de la place financière française L’appel public à l’épargne Les missions de l’AMF : protection de l’épargne et information des investisseurs Les principes d’organisation et de fonctionnement de place
Directions générales | Directions des finances | Responsables de dette et de trésorerie | Décideurs financiers
Tarif 1 pers. : 525,00 € HT 2 pers. : 925,00 € HT 3 pers. : 1 340,00 € HT
Durée
3. Prospectus et visa AMF Textes relatifs à l’élaboration du prospectus Le prospectus, document de référence pour les émissions obligataires et les programmes EMTN Le contenu du prospectus La spécificité des émissions grand public
1 journée
4. Rating ou notation Enjeu de la notation : le risque de défaut ou de contrepartie Méthodes et techniques de la notation financière Critères de notation des collectivités Quid de la notation des émissions groupées ?
Paris : 3 juillet, 7 octobre Lyon : 28 avril
5. De la nécessité d’un arrangeur et d’un conseil juridique Leurs rôles respectifs Les coûts d’arrangement et de conseil
Niveau Maîtrise
Sessions
Formateurs : Matthieu Collette et Xavier Giorgi
6. Du marché « gris » à l’émission Le placement de l’émission Caractéristiques de l’émission Pricing d’une émission et frais associés à une émission 7. La couverture avec des produits dérivés : l’exemple d’un swap de devises 8. L’enjeu de l’agence publique de financement : la signature des collectivités locales
Catalogue Finance active Campus 2015 | N° organisme formateur 11 75 41280 75
23
Nouveauté
A4 - Partenariats public-privé : implications financières Objectifs Fournir une compréhension financière des enjeux liés aux PPP | Donner un éclairage financier et pragmatique du domaine des PPP issu de l’expérience des intervenants | Identifier les acteurs financiers et connaître les étapes financières, de l’évaluation préalable au closing
+ Les plus Finance active Une approche pratique des aspects financiers des PPP | L’expertise et la pédagogie du formateur sur des sujets complexes
Public Elus | Directions générales | Directions des finances | Responsable de dette et de trésorerie | Décideurs financiers
Tarif 1 pers. : 525,00 € HT 2 pers. : 925,00 € HT 3 pers. : 1 340,00 € HT
Durée 1 journée
Niveau Intermédiaire
Sessions Paris : 11 juin
Formateurs : Nicolas Dupas et Arnaud Voisin
Programme 1. PPP ou Partenariats public-privé : généralités et définitions Quelles réalités juridiques ? Des différents types de contrats à leurs spécificités Quels résultats pour les PPP : nombre, projets, etc. Les critiques des PPP 2. Le recours au PPP Décision de recourir à un PPP Choix politique, choix financier, choix RH Vote en conseil, évaluation préalable, conseil financier, objectifs Quels impacts pour la personne publique : garantie, engagement, comptabilisation ? Détermination du rendement du projet (ROI) pour la personne publique 3. Les PPP, un contrat global avec des impacts financiers et extra-financiers Périmètres d’un PPP et variantes possibles La composition du loyer global, pour quelle répartition ? Impact sur la gestion de la dette 4. Une fois le projet lancé, identifier les risques et les couvrir… Partage des risques personne publique - personne privée Scénario de dette pour la personne privée Flux de financement Risques et garanties financières 5. Structuration financière Etat du marché : marché equity et marché de la dette Fonds propres : des investisseurs financiers impliqués : gearing/ niveau de fonds propres, attentes des investisseurs, etc. Financement bancaire ou « bound » : phases de la structuration, garanties, cession Dailly, RA ou refinancement Les sûretés : garanties financières, subventions publiques 6. Les alternatives au financement de projet : exemples en cours et CRM 7. Aspects fiscaux du PPP : éligibilité au FCTVA 8. Le passage devant les différentes commissions et le closing financier Les phases de l’appel d’offres Finalisation et délibération pour signature Vie du projet : cristallisation des taux et la MAD
24
Catalogue Finance active Campus 2015 | N° organisme formateur 11 75 41280 75
Finances locales
L1 - Construire, analyser et communiquer autour de sa prospective financière Objectifs Anticiper la structure financière | S’assurer de la solvabilité à moyen terme | Elaborer une stratégie financière
+ Les plus Finance active Une formation pratique à la prospective financière | Des applications pratiques | Des consultants - formateurs spécialistes des finances des collectivités
Programme
Public
1. Prospective financière : définitions et enjeux Pourquoi une analyse financière ? Qu’est-ce que la prospective financière ? Incitations des Chambres Régionales des Comptes ; débat d’orientation budgétaire Environnement des collectivités : contexte et réformes 2. Elaborer son analyse financière Principes et méthodes • Documents utiles • Mouvements réels et mouvements d’ordre • Analyse budgétaire et analyse financière • Retraitement • Analyse des ratios Définition des agrégats • Epargne • Résultat et fonds de roulement • Potentiel fiscal • Ratios ATR, etc. 3. De la prospective à la stratégie financière Identification des leviers d’action • Dépenses et recettes • Emprunt • Fiscalité • Définition de l’investissement • Hypothèses à retenir Pilotage stratégique • Phasage et calendrier • Communication entre services • Gestion des risques et aléas • Limites de l’exercice • Dérives possibles • Tableaux de synthèse
Catalogue Finance active Campus 2015 | N° organisme formateur 11 75 41280 75
Directions générales | Directions des finances | Responsables de dette et de trésorerie | Décideurs financiers
Tarif 1 pers. : 525,00 € HT 2 pers. : 925,00 € HT 3 pers. : 1 340,00 € HT
Durée 1 journée
Niveau Intermédiaire
Sessions Paris : 28 mai Lyon : 31 mars, 17 décembre Rennes : 5 février
Formateur : Vincent Ponson
25
L2 - Analyser son compte de gestion Objectifs Comprendre les buts d’une analyse financière et en maîtriser les méthodes | Cerner les limites de l’analyse budgétaire | Maîtriser l’analyse du compte de gestion et en réaliser l’analyse prospective | Contexte institutionnel, financier et enjeux de l’analyse financière
+ Les plus Finance active Construire son analyse financière via le compte de gestion et en cerner les enjeux | Des formateurs en prise avec vos réalités quotidiennes
Public Directions générales | Directions des finances | Responsables de dette et de trésorerie | Décideurs financiers
Tarif 1 pers. : 525,00 € HT 2 pers. : 925,00 € HT 3 pers. : 1 340,00 € HT
Durée 1 journée
Niveau Initiation
Sessions Paris : 2 avril, 22 septembre
Formateur :
Programme Introduction à l’analyse financière : buts et méthodes 1. L’analyse budgétaire Rappel des modalités Les limites de l’analyse budgétaire 2. L’analyse financière Le compte de gestion : aspects théoriques Utiliser le compte de gestion pour mesurer le risque d’insolvabilité 3. L’analyse du compte de gestion Les apports de la M14 Exploitation des données du compte de gestion Analyse de la formation du résultat d’exercice 4. L’analyse prospective à partir du compte de gestion Démarche d’analyse La notion de flux de trésorerie 5. Cerner les enjeux et le contexte de l’analyse La collectivité dans son contexte institutionnel et financier
Thierry Boudjemai
En partenariat avec KPMG
26
Catalogue Finance active Campus 2015 | N° organisme formateur 11 75 41280 75
Finances locales
L3 - Pilotage financier des opérations d’aménagement Objectifs Identifier les étapes clés de la procédure de création et de réalisation des opérations d’aménagement | Déterminer les enjeux financiers, fiscaux et budgétaires ainsi que les méthodes d’optimisation | Elaborer les documents de pilotage financier | Maîtriser les opérations comptables des stocks de terrains et être capable de tenir la comptabilité des opérations d’aménagement
+ Les plus Finance active Une formation pratique au pilotage financier de l’aménagement | Des applications et des outils concrets | Des formateurs en prise avec vos réalités quotidiennes
Programme
Public
1. Le projet urbain Procédures d’urbanisme Outils associés et modes de gestion
Directions générales | Directions des finances | Responsables de dette et de trésorerie | Décideurs financiers
2. Comptabilité des opérations d’aménagement en régie directe Comptabilité de stock de terrain et étapes comptables du processus d’aménagement Familiarisation avec le plan de compte des stocks de terrain Tenue comptable d’une opération d’aménagement : application
1 pers. : 1 030,00 € HT 2 pers. : 1 810,00 € HT 3 pers. : 2 600,00 € HT
3. Bilan prévisionnel de l’opération Pilotage financier prévisionnel et contenu du bilan Coût de production des terrains et prix de vente Equilibre de l’opération 4. Financement d’une opération d’aménagement Plan de trésorerie de l’opération Modalités de financement de l’opération : emprunts et avances
Tarif
Durée 2 journées
Niveau Intermédiaire
Sessions Lyon : 1 & 2 décembre
5. Equilibre budgétaire des opérations d’aménagement en régie directe Ventilation des dépenses de l’opération : budget annexe ou budget général Problématique de l’équilibre budgétaire du budget annexe Clôture budgétaire et comptable : intégration des équipements, excédents,… 6. Fiscalité des opérations d’aménagement Régime de TVA des opérations d’aménagement Dépenses et recettes assujetties/non assujetties Option fiscale pour un lotissement d’habitation : application
Formatrice : Anne Fraisse
7. Opérations d’aménagement déléguées Concession d’aménagement Contrôle par la collectivité des opérations déléguées
Zoom formateur : Anne Fraisse, Directrice des projets d'Europalia Anne Fraisse a une formation en économie politique orientée vers la gestion financière des collectivités locales (Sciences Po Toulouse puis Institut d’Administration des Entreprises, Orléans). Son parcours professionnel commence en 1994. En 2000, le projet d’Airbus A 380 arrive à Toulouse et elle devient Responsable administratif et financier de la SEM Constellation pour être ensuite Directrice Générale des Services de Blagnac Constellation. En 2009, Anne devient Directrice de projets au sein de la société publique locale d’aménagement, Europolia, créée par la Communauté Urbaine de Toulouse avec la Région Midi-Pyrénées.
Catalogue Finance active Campus 2015 | N° organisme formateur 11 75 41280 75
27
L4 - Optimiser ses recettes fiscales Objectifs Générer des recettes fiscales correctives issues de rôles supplémentaires | Appréhender le rendement de la fiscalité et l’équité fiscale sur le territoire
+ Les plus Finance active Une formation combinant théorie et pratique de la fiscalité | Des applications et des outils concrets | Des formateurs spécialistes de la fiscalité locale
Programme
Public
1. Dynamiser les commissions des impôts directs Expertiser le contenu de la liste 41 Disposer d’éléments techniques tangibles Soumettre aux services fiscaux des contre-propositions d’évaluation Simuler les incidences financières pour la collectivité Préparer un support d’animation de la commission 2. Piloter les actions de contrôle Proposer des pistes d’optimisation des bases fisacles nommées « chantiers » : optimisation du foncier, de la CFE, de la TEOM, etc. Activer un chantier Fournir une liste de locaux à contrôler adaptée à un chantier à terminer Fournir un formulaire d’enquête de contrôle adapté Transmettre un dossier aux services fiscaux en cas de désaccord Gérer la relation avec les services fiscaux
Directions générales | Directions des finances | Responsables de dette et de trésorerie | Décideurs financiers
Tarif 1 pers. : 525,00 € HT 2 pers. : 925,00 € HT 3 pers. : 1 340,00 € HT
Durée 1 journée
Niveau Intermédiaire
Sessions Paris : 24 novembre
Formateur : Marc Debomy
En partenariat avec Fiscalité et Territoire
28
Catalogue Finance active Campus 2015 | N° organisme formateur 11 75 41280 75
Ce catalogue est édité par Finance active. Parution gratuite. Conception rédactionnelle / graphique : Matthieu Collette et Cristelle Raharinosy. Toute reproduction, même partielle, est interdite, sauf accord de Finance active. Finance active SA RCS Paris 430 479 378. Les informations contenues dans ce document peuvent faire l’objet de modifications sans notification préalable. Ce document est imprimé sur du papier promouvant la gestion durable des forêts, agréé Imprim’Vert.
Catalogue Finance active Campus 2015 | N° organisme formateur 11 75 41280 75
29
Avec Finance active Campus, organisez vos formations sur-mesure Identifier vos besoins, répondre à vos attentes et être en prise avec vos réalités : Finance active Campus vous accompagne dans chacun de vos projets de formation et s’engage à répondre à toutes vos demandes.
1 Identification des
problématiques avec les décideurs
6 Evaluation de la
formation et des intervenants
2 Analyse des
besoins et attentes
Campus 3 Proposition
5 Réalisation de la
pédagogique et programme de formation
formation
4 Validation d’une
solution de formation adaptée
30
Catalogue Finance active Campus 2015 | N° organisme formateur 11 75 41280 75
Formation sur mesure
Pourquoi choisir une formation sur mesure ? Choisir une formation sur-mesure, c’est mobiliser l’ensemble des acteurs sur des objectifs et des projets spécifiques. L’équipe Finance active Campus est votre point d’entrée. Elle analyse avec vous vos problématiques, vous aide à évaluer vos connaissances, valider les acquis, pour vous proposer la solution de formation adaptée à vos collaborateurs, votre organisation et votre activité. Elle identifie également les intervenants les mieux à même de mettre en œuvre la formation. Elle coordonne enfin les aspects administratifs et logistiques de la formation. En 2014, plus de cent décideurs ont été formés au sein de leur propre entité (collectivité territoriale, établissement de santé, bailleur social) à Paris, en régions mais aussi dans les DOM-TOM.
Contact Julie Le Péru, Conseillère commerciale T. 01 55 80 74 13 | campus@financeactive.com
“
Formation très pédagogique qui nous permet d’optimiser notre gestion de dette au quotidien
”
“
Formation claire et adaptée malgré la complexité des sujets abordés, ce qui permet d’avoir des outils concrets et utiles à notre quotidien
”
“
Exposé et présentation très pertinents axés sur des retours d’expérience concrets
”
Finance active Campus, l'ambition renouvelée du partage des compétences
Catalogue Finance active Campus 2015 | N° organisme formateur 11 75 41280 75
31
Gestion de dette
Janvier
Février
Mars
Avril
3 fév. - Toulouse
10 mars. - Paris
7 avr. - Lyon
D2 - S’endetter : outils et stratégies
19 mars - Paris
2 avr. - Toulouse 9 avr. - Paris
D3 - Optimiser sa dette au quotidien
20 mars - Paris
3 avr. - Toulouse 10 avr. - Paris
D1 - Découvrir la gestion de la dette
D4 - Couvrir sa dette avec des swaps, caps, floors, etc. DT - Comprendre les taux d’intérêt
11 mars - Paris
DG - Gérer ses garanties d'emprunt
26 fév. - Lyon
DH1 - S'endetter : du livret A aux marchés de taux d'intérêt
30 avr. - Paris
12 mars - Paris
DH2 - Mieux comprendre l’offre de la CDC DH3 - Maîtriser et appliquer les mécanismes de l’offre de la CDC DH4 - Optimiser son stock de dette : du réaménagement aux swaps et options
27 mars - Paris
Gestion de trésorerie
Janvier
Février
TCL - Gérer la trésorerie d’une collectivité locale
Mars
Avril
18 mars- Paris
TS - Gérer la ligne de trésorerie d’un établissement de santé
8 avr. - Paris
TH - Placer sa trésorerie : concilier liquidité et rendement
26 mars - Paris
Financements alternatifs
Janvier
Février
Mars
Avril
A1 - Emprunter auprès des banques publiques de financement (CDC, BEI, etc.)
16 avr. - Paris
A2 - Lancer et utiliser son programme de billets de trésorerie
17 avr. - Paris
A3 - Recourir au financement obligataire pour les collectivités
28 avr. - Lyon
A4 - Partenariats public-privé : implications financières
Finances locales
Janvier
L1 - Construire, analyser et communiquer autour de sa prospective financière
Février
Mars
5 fév. - Rennes
31 mars - Lyon
L2 - Analyser son compte de gestion
2 avr. - Paris
L3 - Pilotage financier des opérations d’aménagement L4 - Optimiser ses recettes fiscales
Collectivités locales
32
Avril
Centres hospitaliers
Habitat social
Catalogue Finance active Campus 2015 | N° organisme formateur 11 75 41280 75
Calendrier
Mai
Juin
Juillet
Août
29 mai - Paris
2 juin - Rennes
7 juil. - Paris
Septembre
Octobre
Novembre
13 oct. - Paris
Décembre 8 déc. - Lyon
25 juin - Rennes
8 oct. - Paris
19 nov. - La Réunion 19 nov. - Martinique
9 déc. - Lyon
26 juin - Rennes
9 oct. - Paris
20 nov. - La Réunion 20 nov. - Martinique
15 déc. - Lyon
30 juin - Paris
16 déc. - Lyon
16 juin - Toulouse
24 sept. - Toulouse
11 déc. - Paris
17 juin - Toulouse
9 juin - Lyon
5 nov. - Rennes
10 juin - Lyon
6 nov. - Rennes
1 oct. -Lyon
Mai
Juin
Juillet
Août
Septembre
Octobre
Novembre
Décembre
29 sept. - Lyon
10 déc. - Lyon
2 oct. - Lyon
Mai
Juin
Juillet
Août
Septembre
Octobre
1 juil. - Paris
Novembre
Décembre
10 nov. - Lyon
2 juil. - Paris
6 oct. - Lyon
3 juil. - Paris
7 oct. - Paris
11 juin - Paris
Mai
Juin
Juillet
Août
Septembre
Octobre
Novembre
28 mai - Paris
Décembre 17 déc. - Lyon
22 sept. - Paris
1 & 2 déc. - Lyon
24 nov. - Paris
Catalogue Finance active Campus 2015 | N° organisme formateur 11 75 41280 75
33
Conditions générales de participation Article 1
Article 6
Inscription
Annulation ou report par Campus
Toute inscription nécessite le renvoi d’un bulletin d’inscription, dûment complété, au plus tard 15 jours ouvrés avant la date de début de la session de formation. Le nombre de places étant limité pour chaque formation, les inscriptions sont retenues dans l’ordre d’arrivée. L’ entité signataire du bulletin d’inscription déclare avoir pris connaissance et accepte les conditions générales de participation.
Finance active se réserve la possibilité de reporter ou d’annuler une session de formation. Finance active s’engage à en informer les clients une semaine avant la date de début du stage. Aucune indemnité ne sera versée au client en raison d’un report ou d’une annulation à l’initiative de Finance active. Article 7
Tarifs et modalités de paiement
Article 2
Convention de formation À réception du bulletin d’inscription par Finance active, le participant est officiellement inscrit et soumis aux présentes conditions générales de participation. La convention sera délivrée sous forme de “conventionfacture”, l’entité recevra ce document à l’issue de la formation.
Article 3
Attestation de présence et de formation À l’issue de la formation, une attestation de présence sera envoyée, pour chaque participant, à l’entité.
Les prix sont indiqués hors taxes et à majorer de la TVA à 20%. Sauf stipulation contraire, les factures seront payables nettes, par chèque, virement ou mandat. Par chèque, à l’ordre de : Finance active SA - 46, rue Notre-Dame des Victoires, 75002 Paris. Par virement ou mandat : Finance active SA / Société Générale Paris, Agence Paris Bourse entr (00059) / 134 rue Réaumur, 75002 Paris / Code banque 30003 / Code guichet 03440 / Compte 00020207409 - clé 10. Tarifs préférentiels : tarif dégressif à partir de 2 participants issus d’une même entité.
Article 8
Loi applicable Les présentes conditions générales de participation sont soumises à la loi française. En cas de litige ou de réclamation, le client s’adressera en priorité à Finance active pour obtenir une solution amiable. En cas de désaccord persistant, le litige sera porté devant les tribunaux compétents.
Article 4
Responsabilité et cas de force majeure Finance active ne pourra être tenu responsable de modifications survenues à la suite d’évènements indépendants de sa volonté. Ces évènements échappant au contrôle de Finance active seront considérés comme des cas de force majeure.
Article 5
Annulation d’inscription par un participant Toute inscription est confirmée dès la réception par Finance active du bulletin d’inscription signé. Les clients ont la possibilité d’annuler et / ou de reporter toute session de formation sous réserve d’en informer au préalable par écrit le prestataire. Tout report ou annulation intervenant dans les 15 jours précédant la date du début de la formation entraînera le paiement d’une indemnité forfaitaire, d’un montant de 150 euros par personne. Tout report ou annulation signalé au-delà de 15 jours avant le début de la formation n’entraînera pas de frais.
34
Catalogue Finance active Campus 2015 | N° organisme formateur 11 75 41280 75
S'inscrire
Bulletin d'inscription Formation Titre Date
Lieu
Prix HT
+ TVA (taux en vigueur*)
Prix TTC
Prix total HT
+ TVA (taux en vigueur*)
Prix total TTC
*20% au 01/01/2014
Participant M.
Mme
Prénom
Fonction
Nom E-mail
Raison sociale Adresse Téléphone
Télécopieur
Effectif établissement SIRET
Facturation Établissement à facturer, si différent
Règlement À envoyer à « Les formations Finance active » par courrier : Finance active - 46, rue Notre-Dame des Victoires - 75002 Paris Par fax : 01 40 130 430 Par e-mail : campus@financeactive.com Règlement par chèque à l’ordre de Finance active SA - 46, rue Notre-Dame des Victoires, 75002 Paris Virement ou mandat à Finance active SA - Société Générale Paris / Agence SG Paris Bourse / entr (00059) / 134, rue Réaumur, 75002 Paris Code banque 30003 / Code guichet 03440 / Compte 00020207409 / Clé 10. Code APE 7022 Z / N° SIRET 430 479 378 00035
Fait à
Le
Nom du signataire
La signature du présent bulletin vaut acceptation des conditions générales de participation.
Cachet : Signature :
Inscrivez-vous sur www.financeactive.fr / Rubrique : Campus ou en contactant : Mlle Julie Le Péru au 01 55 80 74 13 ou campus@financeactive.com Catalogue Finance active Campus 2015 | N° organisme formateur 11 75 41280 75
35
En ligne avec votre gestion financière
Finance active
Finance active
46, rue N-D des Victoires 75002 Paris - France T. +33 (0)1 55 80 74 13
PARIS BRUXELLES CASABLANCA
www.financeactive.com
LAUSANNE LONDRES
RCS PARIS 430 479 378
MILAN