Coldwater Prawns of Norway Annual report 2020

Annual Report 2020 COLDWATER PRAWNS OF NORWAY AS

COLDWATER PRAWNS PRODUCTION AS

COLDWATER PRAWNS FISHERIES AS

ONE OF THE WORLD’S PUREST PRODUCTS. CAUGHT IN THE WORLD’S CLEANEST WATERS. FOLLOWING THE WORLD’S STRICTEST ENVIRONMENTAL STANDARDS.

2

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

04

Introduction 06

Food for thought 22

Annual accounts 2020 (In norwegian)

INTRODUCTION

Growing in the year of Covid COLDWATER PRAWNS OF NORWAY 2020

With Covid-19, the Coldwater Prawns of Norway AS group was faced with a new challenge when the world basically closed down in March 2020. For our company, it meant that around 50-60 per cent of sales to the HORECA market disappeared overnight.

4

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

ANNUAL REPORT 2020

We turned on our heels, and in the course of 5 – 8 weeks we had compensated for the loss of the HORECA sales and continued production with 3 shifts 5 days a week for all of 2020. In fact, for several months we had to work 6-day weeks to deliver according to plan.

We increased production and sales throughout 2020, and there were no days of layoffs for our group employees, it never even came up.

This was only possible to achieve due to extremely dedicated employees, the company’s history, branding, serious approach and focus on sustainability and the environment.

In recent years the company has developed one of the seafood industry’s strongest brands, Coldwater Prawns of Norway, and we now see the value of that in the market.

The Coldwater Prawns of Norway AS group is the only prawn company in the world with all 3 environmental certifications that exist for prawns, MSC, KRAV and FOS. We are proud to present the certifications to our customers all over the world.

The group is also the only prawn company in Norway to use the prawns 100% for human consumption. We treat process water and shells in a separate shell plant in our factory where we collaborate closely with our good partner Seagarden AS. Finished products from the shell production are used for human consumption as flavouring in stocks, soups and other dishes all over the world.

We have always ensured that we will not discharge and shells or process water from our production to nature, all of the prawns that arrive in our factory become food.

We are the only prawn company in Norway that exports to 23– 24 countries all over the world each month.

Coldwater Prawns of Norway prawns are on plates in Asia, Europe, the Baltics, America, etc.

We are exceedingly humble and proud to be able to produce and sell one of the world’s cleanest and healthiest products all over the world, and we have a responsibility to take care of the environment both at sea and on land, and we are ready for the responsibility.

We have always focused on the environment, sustainability and energy-saving measures. It is the mainstay of the group in everything we do. We shall be the leading prawn producer with the strictest requirements to and goals for our environment. Every day we look for measures in our own and our partners’ operations that allow us together to protect the environment.

We are in no doubt that the future is frozen, as all research shows that frozen goods lead to less food waste, and that is the future.

We are proud to present one of the world’s cleanest products, of being one of Norway’s strongest seafood brands and a seafood industry company that focuses on sustainable production for the future.

A big thank you to all of our amazing employees who make this possible and to all of our good, indispensable suppliers and partners, this is just the beginning.

The future is frozen.

KNUT HELGE VESTRE, CEO

HEGE FURNES, COO

5

FOOD FOR THOUGHT

Food for thought PURE GOALS

Coldwater Prawns of Norway knows it owes an incalculable debt to the planet. Without the fruits of Mother Nature, our business would simply not exist. This is one reason we adopted The UNs Sustainable Development Goals as the blueprint to achieve a better and more sustainable future for all.

We believe that what’s good for the planet is also good for our business. We deliver one of the world’s purest and healthiest products, caught in the world’s cleanest waters. Here are a few facts to give you some mental nourishment.

6

ANNUAL REPORT 2020

7

FOOD FOR THOUGHT

01

The future is frozen About one-third of all food for human consumption is either lost or wasted – that’s some 1.3bn tonnes each year. We don’t like seeing food go to waste. It’s an issue that’s close to our hearts at Coldwater Prawns of Norway. Food waste is a challenge on a global scale.

Frozen food has a vital role to play in tackling the global issue of food waste. In the EU alone, 88m tonnes of food is wasted annually. Freezing and ‘perfect portions’ can help turn this around.

Source: European Commission – Fusions 2016

8

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

ANNUAL REPORT 2020

1/3 of all food produced is wasted Food waste often ends up as landfill, creating methane. Also, take into account all the resources used in the production of food. Things need to change and frozen food has an exciting role to play.

9

FOOD FOR THOUGHT

02

Goodness locked in Freezing is a natural process; no preservatives are required. That’s why, at Coldwater Prawns of Norway, our advanced onboard flash-freezing process right after capture means the goodness is ‘locked in’ – all vitamins and nutrients – including vitamins A, B, D, E and B12.

03

Prawns help form a balanced diet Fish and seafood are recommended as part of a nutritionally balanced diet.

With Coldwater Prawns of Norway, you can enjoy premium quality, nutritionally beneficial and vitamin-rich prawns all year round – regardless of where in the world you live in. Thanks to our policy of freezing right at the source, maximum freshness is always guaranteed.

04

Frozen food produces less CO2 Researchers in the UK discovered that a frozen meal for a family of four produces five-per-cent less CO2 than a chilled alternative. They concluded this after looking at various CO2 emission points in the food production chain, from slaughter or harvest to the final appearance on the dining table.

(Source: Eating Green report, Refrigeration Developments and Testing, 2012)

10

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

ANNUAL REPORT 2020

11

FOOD FOR THOUGHT

12

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

ANNUAL REPORT 2020

05

Every prawn has its tale We have one of the purest products on the planet.

A major reason for this is our prawns’ unique origin – the Barents Sea. We offer ‘pure transparency’ from sea to plate.

We think of it as ‘every prawn has its tale’ – and the story of how our coldwater prawns reach your dining table is one that we are glad to share.

Great responsibility To land catches in this almost untouched part of the world also requires the most advanced fishing techniques. Yet the rewards are great - the unique climate means that the prawns found here are of unparalleled quality in terms of purity, colour, consistency, sweetness and taste.

That’s why Coldwater Prawns of Norway is doing everything it can to ensure this remarkable part of the world stays exactly the way it is.

13

FOOD FOR THOUGHT

14

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

ANNUAL REPORT 2020

06

A cleaner tomorrow We are mindful of the fact that we are fishing in vulnerable waters. It is our belief that we shoulder a huge responsibility given the environment in which we operate.

That is why we utilise new modern vessels with a focus on environmentally friendly, renewable and efficient energy.

“Fishing for Litter” We take part in “Fishing for Litter”, an initiative aiming to reduce marine litter by involving one of the key stakeholders, the fishing industry. Over the past two years, we have made tremendous efforts and contributed to collecting over 360 tons of marine waste on fishing grounds in Norwegian marine areas.

In addition to a cleaner sea, we play our part in reducing the industry’s environmental footprint.

07

We use 100% of our catch At Coldwater Prawns of Norway, we don’t waste any part of the prawn. We work with fellow Norwegian firm Seagarden, which uses the shell in food flavouring applications globally, following drying and processing stages.

08

We clean our production water Any water we use in processing is thoroughly cleaned before being deposited at sea.

15

FOOD FOR THOUGHT

09

At the core of our culture Of course, we know that all of these initiatives and valuable insight will never be fully leveraged on unless our company culture adapts accordingly. For this reason, we have undertaken comprehensive training, information and awareness sessions with members of the Coldwater Prawns of Norway team.

Employees are also actively encouraged to make suggestions and take the initiative when it comes to conducting daily business in a more energyefficient way.

10

Constant improvement In line with this approach, Coldwater Prawns of Norway recently decided to strengthen its green-credentials even further with a bold 28 – 30 m NOK (3.1 – 3.4 m USD) initiative.

Coldwater Prawns of Norway sought both collaboration and advice from Tafjord Marked - northwest Norway’s largest energy company - and independent energy consultants Energiråd.

The result is a series of far-reaching energy and environmental-focused measures that have had a global impact across our whole organisation - from our company offices to our fishing vessels and our packaging facilities.

16

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

ANNUAL REPORT 2020

17

FOOD FOR THOUGHT

11

We hold the world’s strictest environmental standards...

We are the only supplier in the world to deliver Norwegian coldwater prawns, individually quick frozen, with full MSC (Marine Stewardship Council), FOS (Friends of the Sea) and KRAV certification.

18

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

ANNUAL REPORT 2020

...but that’s not enough.

As well as holding itself accountable to the highest environmental and ethical standards in the industry, Coldwater Prawns of Norway has created its Pure Gourmet standard – an even stricter benchmark for sustainable harvesting.

19

INVESTMENT

100% renewable energy INVESTMENT

Coldwater Prawns Production AS has invested in 100% renewable energy. The certificate hereby confirms that 100% of the power volume stated above is covered through guarantees of origin in accordance with the EU’s renewable energy directive.

TAFJORD, NORDDAL MUNICIPALITY, MØRE OG ROMSDAL VOLUME 2021: 3.7 GWH

20

ANNUAL REPORT 2020

21

ANNUAL ACCOUNTS 2020

Annual accounts 2020 COLDWATER PRAWNS OF NORWAY AS ORG.NR.:992 097 450

22

ANNUAL REPORT 2020

23

Årsberetning for 2020 COLDWATER PRAWNS OF NORWAY AS

24

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

ANNUAL REPORT 2020

25

Årsberetning for 2020 COLDWATER PRAWNS OF NORWAY AS

26

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

ANNUAL REPORT 2020

27

Omsetning konsern

2020

426 246 623

2019

364 019 266 28

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

ANNUAL REPORT 2020

29

EBITDA konsern

2020

37 700 300

2019

27 540 362 30

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

Resultatregnskap - mor/konsern

ANNUAL REPORT 2020

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY AS

MORSELSKAP

2020

KONSERN

2019

Note

2020

2019

10

425 996 623

363 997 541

Driftsinntekter og driftskostnader

660 783 033 250 000 661 033 033

619 274 993 6 345 078 1 257 000 27 003 224

677 992 287 Salgsinntekt 0 Annen driftsinntekt 677 992 287

10

Sum driftsinntekter

643 815 252 Varekostnad 5 311 866 Lønnskostnad 658 500 Avskrivning av driftsmidler og immaterielle eiendeler 26 102 590 Annen driftskostnad

653 880 295

675 888 209

7 152 738

2 104 078

250 000

21 725

426 246 623

364 019 266

321 055 653

272 812 550

11

27 255 657

23 779 812

1, 2

6 520 568

5 434 877

11

40 235 013

39 886 542

395 066 891

341 913 781

31 179 732

22 105 485

Sum driftskostnader

Driftsresultat

Finansinntekter og finanskostnader 5 483 700

0

0

3 351 399 Annen renteinntekt

12

51 830

44 460

20 653 627

4 095 798 Annen finansinntekt

12

20 679 602

4 099 303

4 781 125

6 283 786 Annen rentekostnad

12

5 180 798

7 438 724

18 889 091

3 197 202

12

4 757 882

-2 033 791

2 290 770

11 910 619 2 415 258

0 Inntekt på investering i datterselskap

Annen finanskostnad Resultat av finansposter

70 288 Ordinært resultat før skattekostnad 24 744

Skattekostnad på ordinært resultat

9

18 999 007

3 215 015

-3 448 373

-6 509 976

27 731 359

15 595 509

5 892 757

3 455 518

9 495 361

45 544 Ordinært resultat

21 838 602

12 139 991

9 495 361

45 544 Årsresultat

21 838 602

12 139 991

Overføringer 9 495 361

45 544 Avsatt til annen egenkapital

21 838 602

12 139 991

9 495 361

45 544 Sum disponert

21 838 602

12 139 991

31

Balanse - mor/konsern COLDWATER PRAWNS OF NORWAY AS

MORSELSKAP

KONSERN

2020

2019

Note

2020

2019

1

17 508 436

17 791 279

Eiendeler Anleggsmidler Immaterielle eiendeler 16 790 404 0 16 790 404

17 073 247

Konsesjoner, patenter o.l.

2 109 658 Utsatt skattefordel

9

0

3 715 156

17 508 436

21 506 435

2, 4

35 407 466

29 688 999

2

2 871 419

109 960

38 278 885

29 798 958

14

0

0

4, 13

0

0

4

0

740 000

0

740 000

55 787 321

52 045 393

3, 4

68 131 930

80 561 992

4, 13

43 582 043

42 881 366

2, 5, 13

9 539 631

12 055 580

53 121 674

54 936 946

1 844 993

1 762 266

19 182 905 Sum immaterielle eiendeler

Varige driftsmidler 0

0 Maskiner og anlegg

2 645 375

94 681 Driftsløsøre, inventar o.a. utstyr

2 645 375

94 681 Sum varige driftsmidler

9 000 000

9 000 000 Investeringer i datterselskap

7 260 000

7 008 000 Lån til foretak i samme konsern

Finansielle anleggsmidler

0

0 Andre langsiktige fordringer

16 260 000

16 008 000 Sum finansielle anleggsmidler

35 695 779

35 285 586 Sum anleggsmidler

Omløpsmidler 13 288 922

4 106 745

Lager av varer og annen beholdning

41 053 690

54 633 624

97 076 361

79 518 949 Andre kortsiktige fordringer

Fordringer

138 130 051

270 681

32

Kundefordringer

134 152 573 Sum fordringer

296 826

Bankinnskudd, kontanter o.l.

6

151 689 654

138 556 144 Sum omløpsmidler

123 098 597

137 261 204

187 385 433

173 841 730

178 885 918

189 306 597

Sum eiendeler

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

Balanse - mor/konsern

ANNUAL REPORT 2020

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY AS

MORSELSKAP

KONSERN

2020

2019

Note

2020

2019

8

1 899 999

1 899 999

1 899 999

1 899 999

Egenkapital og gjeld Innskutt egenkapital 1 899 999

1 899 999 Aksjekapital

1 899 999

1 899 999 Sum innskutt egenkapital

Opptjent egenkapital 9 464 502

-30 859 Annen egenkapital

15 880 329

-5 958 273

9 464 502

-30 859 Sum opptjent egenkapital

15 880 329

-5 958 273

17 780 328

-4 058 274

51 208 884

29 370 282

11 364 501

44 793 057

1 869 140 Sum egenkapital

7

35 297 696 Sum egenkapital og ansvarlig lån

Gjeld Avsetning for forpliktelser 305 600

0 Utsatt skatt

1 920 586

0

305 600

0

1 920 586

0

4, 8

33 428 556

33 428 556

4

20 812 500

22 893 750

4

3 635 513

584 717

57 876 569

56 907 023

4

82 331 930

92 983 198

13

10 442 798

32 789 180

Sum avsetning for forpliktelser

Annen langsiktig gjeld 33 428 556

33 428 556 Ansvarlig lån

15 000 000

15 000 000 Gjeld til kredittinstitusjoner

0 48 428 556

0 Øvrig langsiktig gjeld 48 428 556 Sum annen langsiktig gjeld

Kortsiktig gjeld 82 331 930

92 983 198 Gjeld til kredittinstitusjoner

41 771 355

25 031 180 Leverandørgjeld

0 2 304 529 878 962 127 286 776

0 Betalbar skatt

9

4 708 100 Skyldig offentlige avgifter 821 556 Annen kortsiktig gjeld 123 544 034 Sum kortsiktig gjeld

5

257 015

0

3 818 740

6 148 839

4 457 951

4 536 631

101 308 435

136 457 848

176 020 932

171 972 590 Sum gjeld

161 105 590

193 364 871

187 385 433

173 841 730

178 885 918

189 306 597

Sum egenkapital og gjeld Ålesund, 11.03.2021 Styret i Coldwater Prawns of Norway AS

33

Kontantstrøm COLDWATER PRAWNS OF NORWAY AS

MORSELSKAP

KONSERN

2020

2019

Note

2020

2019

27 731 359

15 595 509

1,2

6 520 568

5 434 877

3

12 430 062

-11 658 647

Kontantstrømmer fra operasjonelle aktiviteter 11 910 619 1 257 000 -9 182 177

70 288 Resultat før skattekostnad 658 500 Avskrivninger 3 565 554 Endring i varelager

13 579 934

-20 324 190 Endring i kundefordringer

16 740 175

-37 015 333 Endring i vareleverandørgjeld

-5 972 006 28 333 545

1 150 713

4

Endring i andre tidsavgrensingsposter

-51 894 468 Netto kontantstrøm fra operasjonelle aktiviteter

-700 677

-7 520 264

-22 346 382

-7 667 612

-1 120 159

-8 607 590

22 514 771

-14 423 727

Kontantstrøm fra investeringsaktiviteter -2 648 094 -876 757 0 -14 183 571 0 -17 708 422

-34 680 Utbetalinger ved kjøp av varige driftsmidler

2

-8 165 244

-5 753 921

-1 908 752 Utbetaling ved kjøp av immaterielle eiendeler

2

-876 757

-1 908 752

13

0

0

13

0

0

0

-740 000

-9 042 001

-8 402 673

6

-10 651 268

25 128 364

4

-2 738 777

-2 083 562

-13 390 045

23 044 802

82 727

218 404

28 738 447 Innbetalinger på lånefordring konsern (korts./langs.)

0 Utbetalinger på lånefordring konsern (korts./langs.)

0 Utbetalinger på andre lånefordringer (korts./langs) 26 795 015

Netto kontantstrøm fra investeringsaktiviteter

Kontantstrømmer fra finansieringsaktiviteter -10 651 268 0 -10 651 268 -26 145

296 826 270 681

34

25 128 364 Netto innbetaling/utbetaling kassekreditt 0 Utbetalinger ved nedbetaling av annen gjeld (korts./langs.)

25 128 364 Netto kontantstrømmer fra finansieringsaktiviteter 28 911 Netto kontantstrøm for perioden

267 915

Kontanter ved periodens begynnelse

296 826 Kontanter ved periodens slutt

6

1 762 266

1 543 862

1 844 993

1 762 266

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

ANNUAL REPORT 2020

35

Noter til regnskapet 2020 COLDWATER PRAWNS OF NORWAY AS

REGNSKAPSPRINSIPPER

Årsregnskapet er satt opp i samsvar med regnskapsloven og god regnskapsskikk.

Bruk av estimater Utarbeidelse av regnskap i samsvar med regnskapsloven krever bruk av estimater. Videre krever anvendelse av selskapets regnskapsprinsipper at ledelsen må utøve skjønn. Områder som i stor grad inneholder slike skjønnsmessige vurderinger, høy grad av kompleksitet, eller områder hvor forutsetninger og estimater er vesentlige for årsregnskapet, er beskrevet i notene.

Aksjer i datterselskap Datterselskaper er selskaper der morselskapet har kontroll, og dermed bestemmende innflytelse på enhetens finansielle og operasjonelle strategi, normalt ved å eie mer enn halvparten av den stemmeberettigede kapitalen.

Følgende selskaper inngår i konsernet 31.12.: Mor- og datterselskaper • Coldwater Prawns of Norway AS (mor) • Coldwater Prawns Production AS • Coldwater Prawns Fisheries AS

Eierandel 100 % 100 %

Konsolideringsprinsipper Datterselskaper blir konsolidert fra det tidspunkt kontrollen er overført til konsernet (oppkjøpstidspunktet).

I konsernregnskapet erstattes posten aksjer i datterselskap med datterselskapets eiendeler og gjeld.

Konsernregnskapet utarbeides som om konsernet var én økonomisk enhet. Transaksjoner, urealisert fortjeneste og mellomværende mellom selskapene i konsernet elimineres.

Kjøpte datterselskaper regnskapsføres i konsernregnskapet basert på morselskapets anskaffelseskost.

Anskaffelseskost tilordnes identifiserbare eiendeler og gjeld i datterselskapet, som oppføres i konsernregnskapet til virkelig verdi på oppkjøpstidspunktet. Eventuell merverdi ut over hva som kan henføres til identifiserbare eiendeler og gjeld, balanseføres som goodwill. Goodwill behandles som en residual og balanseføres med den andelen som er observert i oppkjøpstransaksjonen.

Merverdier i konsernregnskapet avskrives over de oppkjøpte eiendelenes forventede levetid.

36

Regnskapsprinsipper for aksjer i datterselskaper Kostmetoden brukes som prinsipp for investeringer i datterselskaper i selskapsregnskapet. Kostprisen økes når midler tilføres ved kapitalutvidelse, eller når det gis konsernbidrag til datterselskap. Mottatte utdelinger resultatføres i utgangspunktet som inntekt. Utdelinger som overstiger andel av opptjent egenkapital etter kjøpet føres som reduksjon av anskaffelseskost. Utbytte/ konsernbidrag fra datterselskap regnskapsføres det samme året som datterselskapet avsetter beløpet.

Utbytte fra andre selskaper regnskapsføres som finansinntekt når utbyttet er vedtatt.

Salgsinntekter Inntekter ved salg av varer og tjenester vurderes til virkelig verdi av vederlaget, netto etter fradrag for merverdiavgift, returer, rabatter og andre avslag. Salg av varer resultatføres når selskapet har levert sine produkter til kunden og det ikke er uoppfylte forpliktelser som kan påvirke kundens aksept av leveringen. Tjenester inntektsføres i takt med utførelsen.

Klassifisering av balanseposter Eiendeler bestemt til varig eie eller bruk klassifiseres som anleggsmidler. Eiendeler som er tilknyttet varekretsløpet klassifiseres som omløpsmidler. Fordringer for øvrig klassifiseres som omløpsmidler hvis de skal tilbakebetales innen ett år. For gjeld legges analoge kriterier til grunn. Første års avdrag på langsiktige fordringer og langsiktig gjeld klassifiseres likevel ikke som omløpsmiddel og kortsiktig gjeld.

Immaterielle eiendeler Utgifter til andre immaterielle eiendeler balanseføres i den grad det kan identifiseres en fremtidig økonomisk fordel knyttet til utvikling av en identifiserbar immateriell eiendel og utgiftene kan måles pålitelig. I motsatt fall kostnadsføres slike utgifter løpende.

Varige driftsmidler Tomter avskrives ikke. Andre varige driftsmidler balanseføres og avskrives lineært til restverdi over driftsmidlenes forventede utnyttbare levetid. Ved endring i avskrivningsplan fordeles virkningen over gjenværende avskrivningstid (“knekkpunktmetoden”). Vedlikehold av driftsmidler kostnadsføres løpende som driftskostnader.

Påkostninger og forbedringer tillegges driftsmidlets kostpris og avskrives i takt med driftsmidlet. Skillet mellom vedlikehold og påkostning/forbedring regnes i forhold til driftsmidlets stand på anskaffelsestidspunktet.

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

Noter til regnskapet 2020

ANNUAL REPORT 2020

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY AS

REGNSKAPSPRINSIPPER

Leasing Driftsmidler som leies på betingelser som i det vesentlige overfører de økonomiske rettigheter og forpliktelser til selskapet (finansiell leasing), aktiveres som driftsmiddel. Forpliktelsen medtas under rentebærende gjeld til nåverdien av minimumsleien. Operasjonell leasing kostnadsføres som vanlig leiekostnad, og klassifiseres som ordinær driftskostnad.

Varelager Varer vurderes til det laveste av anskaffelseskost (etter FIFO-prinsippet) og virkelig verdi. Virkelig verdi er estimert salgspris fratrukket utgifter til ferdigstillelse og salg. Bare variable utgifter anses nødvendige for å selge ferdige varer, mens også faste tilvirkningskostnader inkluderes som nødvendige for varer som ikke er ferdig tilvirket.

Fordringer Kundefordringer føres i balansen etter fradrag for avsetning til forventede tap. Avsetning til tap er gjort på grunnlag av individuell vurdering av fordringene og en tilleggsavsetning som skal dekke øvrige påregnelige tap. Vesentlige økonomiske problemer hos kunden, sannsynligheten for at kunden vil gå konkurs eller gjennomgå økonomisk restrukturering og utsettelser og mangler ved betalinger anses som indikatorer på at kundefordringer må nedskrives.

Andre fordringer, både omløpsfordringer og anleggsfordringer, føres opp til det laveste av pålydende og virkelig verdi. Virkelig verdi er nåverdien av forventede framtidige innbetalinger. Det foretas likevel ikke neddiskontering når effekten av neddiskontering er uvesentlig for regnskapet. Avsetning til tap vurderes på samme måte som for kundefordringer.

Utenlandsk valuta Fordringer og gjeld i utenlandsk valuta vurderes etter kursen ved regnskapsårets slutt. Kursgevinster og kurstap knyttet til varesalg og varekjøp i utenlandsk valuta føres som annen finansinntekt og annen finanskostnad.

Selskapet benytter terminkontrakter på utenlandsk valuta for å minimere risiko knyttet til valutasvingninger.

Gjeld Gjeld, med unntak for enkelte avsetninger for forpliktelser, balanseføres til nominelt gjeldsbeløp.

Pensjoner Pensjonsordningene er finansiert gjennom innbetalinger til forsikringsselskap.

Innskuddsplaner Ved innskuddsplaner betaler selskapet innskudd til et forsikringsselskap. Selskapet har ingen ytterligere betalingsforpliktelse etter at innskuddene er betalt.

Innskuddene regnskapsføres som lønnskostnad.

Skatt Skattekostnaden i resultatregnskapet omfatter både periodens betalbare skatt og endring i utsatt skatt. Utsatt skatt beregnes med aktuell skattesats på grunnlag av de midlertidige forskjeller som eksisterer mellom regnskapsmessige og skattemessige verdier, samt eventuelt ligningsmessig underskudd til fremføring ved utgangen av regnskapsåret. Skatteøkende og skattereduserende midlertidige forskjeller som reverserer eller kan reversere i samme periode er utlignet. Oppføring av utsatt skattefordel på netto skattereduserende forskjeller som ikke er utlignet og underskudd til fremføring, begrunnes med antatt fremtidig inntjening. Utsatt skatt og skattefordel som kan balanseføres oppføres netto i balansen.

Utsatt skatt regnskapsføres til nominelt beløp.

Kontantstrømoppstilling Kontantstrømoppstillingen utarbeides etter den indirekte metoden. Kontanter og kontantekvivalenter omfatter kontanter, bankinnskudd and andre kortsiktige, likvide plasseringer som umiddelbart og med uvesentlig kursrisiko kan konverteres til kjente kontantbeløp og med gjenværende løpetid mindre enn tre måneder fra anskaffelsesdato.

37

38

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

Noter til regnskapet 2020

ANNUAL REPORT 2020

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY AS

NOTE 1 IMMATERIELLE EIENDELER

Immaterielle eiendeler - varemerke (morselskap) Varemerkene er knyttet til Royal Spitsbergen, Northern Light og Golden Prawns. Varemerkene er bokført til historisk kost kr 15 147 535 i balansen. Det er ikke foretatt avskrivning på varemerkene.

MORSELSKAP OG KONSERN

Immaterielle eiendeler

Utvikling

Konsesjoner og lisenser

Varemerke

Sum

Anskaffelseskost 01.01.

2 769 712

718 032

15 147 535

18 635 279

Tilgang

876 757

0

0

876 757

Avgang

0

0

0

0

Anskaffelseskost 31.12.

3 646 469

718 032

15 147 535

19 512 036

Akkumulerte avskrivninger 31.12.

2 003 600

0

0

2 003 600

Balanseført verdi 31.12.

1 642 869

718 032

15 147 535

17 508 436

1 159 600

0

0

1 159 600

3 år

Ingen

Ingen

Årets avskrivninger

Avskrivningsplan

Aktiverte konsesjoner og lisenser gjelder eksterne kostnader knyttet til anskaffelse og tildeling av en reketrål lisens.

NOTE 2 VARIGE DRIFTSMIDLER

MORSELSKAP

Varige driftsmidler

Driftsløsøre, inventar o.a

Kontormaskiner

Sum

Anskaffelseskost 01.01.

315 171

200 546

515 717

Tilgang

48 718

2 599 376

2 648 094

0

0

0

Anskaffelseskost 31.12.

363 889

2 799 922

3 163 811

Akkumulerte avskrivninger 31.12.

274 591

243 846

518 437

Balanseført verdi 31.12.

89 298

2 556 076

2 645 375

Årets avskrivninger

54 100

43 300

97 400

Forventet økonomisk levetid

3 - 5 år

5 - 10 år

Avskrivningsplan

Lineær

Lineær

Avgang

39

Noter til regnskapet 2020 COLDWATER PRAWNS OF NORWAY AS

NOTE 2 VARIGE DRIFTSMIDLER

KONSERN

Varige driftsmidler

Maskiner og anlegg

Driftsløsøre, inventar o.a

Kontormaskiner

Sum

Anskaffelseskost 01.01.

53 051 178

503 004

200 546

53 754 728

Tilgang

9 735 234

278 957

2 599 376

12 613 567

Avgang

0

0

0

0

Anskaffelseskost 31.12.

62 786 412

781 961

2 799 922

66 368 295

Akkumulerte avskrivninger 31.12.

33 215 502

466 619

243 846

33 925 967

Lager av reservedeler Balanseført verdi 31.12.

5 836 555

5 836 555 35 407 465

315 342

2 556 076

38 278 885

5 244 094

73 574

43 300

5 360 968

Forventet økonomisk levetid

2 -15 år

3 - 5 år

5 - 10 år

Avskrivningsplan

Lineær

Lineær

Lineær

Årets avskrivninger

Finansiell leasing (konsern) Anskaffelseskost for maskiner og trucker bokført etter reglene for finansiell leasing er kr 8 255 341.

Bokført verdi per 31.12.2020 er kr 5 389 087 og regnskapsmessige avskrivninger utgjør kr 2 866 254.

Netto bokført verdi av gjeld relatert til finansiell leasing er per 31.12.2020 kr 3 635 513.

Årlig leie av ikke balanseførte driftsmidler (morselskap og konsern) Driftsmiddel: Personbil Leieperiode: Desember 2018 - Desember 2021 Årlig leie: 156 176 Forskuddsbetalt leasing er inkludert i Andre kortsiktige fordringer med kr 35 104 (31.12.19: kr 70 208).

MORSELSKAP

NOTE 3 VARER

Varer

2019

2020

2019

Råvarer og hjelpestoffer

8 673 535

0

0

58 807 368

Ferdigvarer

3 164 947

2 914 623

2 914 623

17 511 835

Emballasje og annet lager

1 450 420

1 192 122

1 192 122

4 242 789

Sum

13 288 902

4 106 745

4 106 745

80 561 992

Varebeholdning vurdert til anskaffelseskost

13 288 902

4 106 745

4 106 745

80 561 992

Varebeholdning vurdert til virkelig verdi

0

0

0

0

13 288 902

4 106 745

4 106 745

80 561 992

Sum

40

2020

KONSERN

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

Noter til regnskapet 2020

ANNUAL REPORT 2020

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY AS

NOTE 4 FORDRINGER OG GJELD

MORSELSKAP

Kundefordringer

KONSERN

2020

2019

2020

2019

41 268 690

54 848 624

43 797 043

43 096 366

-215 000

-215 000

-215 000

-215 000

Kundefordringer i balansen

41 053 690

54 633 624

43 582 043

42 881 366

Fordringer med forfall senere enn ett år

Morselskap

Kundefordringer til pålydende Avsetning til tap på kundefordringer

2020 Andre langsiktige fordringer Sum

Konsern 2019

2020

2019

7 260 000

7 008 000

0

740 000

7 260 000

7 008 000

0

740 000

Langsiktig gjeld med forfall senere enn 5 år

Morselskap 2020

2019

2020

2019

Ansvarlig lån

33 428 556

33 428 556

33 428 556

33 428 556

0

0

0

0

33 428 556

33 428 556

33 428 556

33 428 556

Gjeld til kredittinstitusjoner Sum

Konsern

Morselskap

Gjeld sikret ved pant

Konsern

2020

2019

2020

2019

97 331 930

107 983 198

103 144 430

115 876 948

0

0

30 018 378

26 584 695

13 288 922

4 106 745

68 131 930

80 561 992

Balanseført verdi av pantsatte eiendeler Varige driftsmidler Varer Kundefordringer Sum

41 053 690

54 633 624

43 582 043

42 881 366

54 342 612

58 740 369

141 732 351

150 028 053

Eiendelene er i tillegg stillet som sikkerhet for konsernkontoavtale hvor morselskapet Coldwater Prawns of Norway AS er konsernkontoinnehaver.

I tillegg har Olympic Seafood AS, Arctic Swan AS og Remøy Havfiske AS avgitt kausjonserklæringer for selskapets lån hos Innovasjon Norge og DnB.

MORSELSKAP

NOTE 5 VALUTATERMINKONTRAKTER

Terminkontrakter Sum virkelig verdi

KONSERN

2020

2019

2020

2019

1 107 710

932 087

1 107 710

932 087

1 107 710

932 087

1 107 710

932 087

Ikke oppgjorte åpne valutakontrakter per årskiftet er innarbeidet i regnskapet iht til mtm rapport mottatt fra bankforbindelse. Urealisert tap på terminkontrakt er presentert under annen kortsiktig gjeld, urealisert gevinst er presentert under andre fordringer.

41

Noter til regnskapet 2020 COLDWATER PRAWNS OF NORWAY AS

NOTE 6 BUNDNE BANKINNSKUDD, TREKKRETTIGHETER

MORSELSKAP

Bundne bankinnskudd Skattetrekksmidler

KONSERN

2020

2019

2020

2019

270 681

296 826

1 498 111

1 438 869

10 378 209

1 489 747

10 378 209

1 489 747

Aksjekapital

Annen egenkapital

Sum

1 899 999

-30 859

1 869 140

0

9 495 361

9 495 361

1 899 999

9 464 502

11 364 501

Aksjekapital

Annen egenkapital

Sum

1 899 999

-5 958 273

-4 058 274

0

21 833 403

21 833 403

1 899 999

15 875 130

17 775 129

Trekkrettigheter Ubenyttet kassekreditt

NOTE 7 EGENKAPITAL

Årets endring i egenkapital (morselskap)

Egenkapital 01.01. Årets resultat Egenkapital 31.12.

Årets endring i egenkapital (konsern)

Egenkapital 01.01 Årets resultat Egenkapital 31.12.

NOTE 8 AKSJEKAPITAL, AKSJONÆRINFORMASJON OG ANSVARLIG LÅN

Aksjekapitalen på kr 1 899 999 består av 1 899 999 aksjer á kr 1.

Alle aksjene har like rettigheter.

Oversikt over aksjonærene 31.12.

Antall

Eierandel

Olympic Seafood AS

kontrollert av styremedlem Stig Remøy

475 000

25,0 %

Artic Swan AS

kontrollert av styremedlem Einar Jan Remøy

475 000

25,0 %

Remøy Havfiske AS

kontrollert av styremedlem Olav Remøy

475 000

25,0 %

Pandalus Invest AS

kontrollert av styremedlem/daglig leder Knut Helge Vestre

474 999

25,0 %

1 899 999

100,0 %

Totalt

Ansvarlig lån Olympic Seafood AS, Artic Swan AS og Remøy Havfiske AS har til sammen gitt kr 33 428 556 i ansvarlig lån til Coldwater Prawns of Norway AS. De ansvarlige lånene skal stå tilbake for all annen gjeld i selskapet og det er ikke stilt sikkerhet for lånene.

42

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

ANNUAL REPORT 2020

43

Noter til regnskapet 2020 COLDWATER PRAWNS OF NORWAY AS

MORSELSKAP

NOTE 9 SKATT

Beregning av utsatt skatt/ utsatt skattefordel

KONSERN

2020

2019

2020

2019

496 438

-141 770

6 083 709

5 205 254

Midlertidige forskjeller Driftsmidler Finansiell leasing

0

0

1 753 574

1 071 451

Kundefordringer

-215 000

-215 000

-215 000

-215 000

Finansielle instrumenter

1 107 710

932 087

1 107 710

932 087

Netto midlertidige forskjeller

1 389 148

575 317

8 729 993

6 993 792

Underskudd til fremføring Grunnlag for utsatt skattefordel

Utsatt skattefordel Herav ikke balanseført utsatt skattefordel Utsatt skatt/utsatt skattefordel i balansen

-56

-10 164 675

-112

-23 899 850

1 389 092

-9 589 358

8 729 881

-16 906 058

305 600

-2 109 658

1 920 586

-3 723 216

0

0

0

8 060

305 600

-2 109 658

1 920 586

-3 715 156

Morselskap Grunnlag for skattekostnad, endring i utsatt skatt og betalbar skatt

2020

2019

2020

2019

Resultat før skattekostnad

11 910 619

70 288

27 731 359

15 595 509

Permanente forskjeller

-1 107 792

-919 538

-1 102 792

-918 538

10 802 827

-849 250

26 628 567

14 676 971

Grunnlag for årets skattekostnad Endring i midlertidige resultatforskjeller

-638 208

301 013

-1 754 691

-401 113

-10 164 619

548 237

-23 705 625

-14 275 858

Grunnlag for betalbar skatt i resultatregnskapet

0

0

1 168 251

0

+/÷ Mottatt/avgitt konsernbidrag

0

0

0

0

Skattepliktig inntekt (grunnlag for betalbar skatt i balansen)

0

0

1 168 251

0

Endring i fremførbart underskudd

44

Konsern

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

Noter til regnskapet 2020

ANNUAL REPORT 2020

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY AS

MORSELSKAP

NOTE 9 SKATT

KONSERN

Fordeling av skattekostnaden

2020

2019

2020

2019

Betalbar skatt på årets resultat

0

0

257 015

0

For mye, for lite avsatt i fjor

0

0

0

0

Sum betalbar skatt

0

0

257 015

0

Endring i utsatt skatt/skattefordel

2 415 258

24 744

5 635 742

3 455 518

Skattekostnad

2 415 258

24 744

5 892 757

3 455 518

Regnskapsmessig resultat før skattekostnad

11 910 619

70 288

27 731 359

15 595 509

Beregnet skatt 22%

2 620 336

15 463

6 100 899

3 431 012

Skattekostnad i resultatregnskapet

2 415 258

24 744

5 892 757

3 455 518

-205 078

9 281

-208 142

24 506

-243 714

-202 298

-242 614

-202 078

0

0

0

0

38 636

211 579

34 472

226 584

-205 078

9 281

-208 142

24 506

2020

2019

2020

2019

Betalbar skatt i skattekostnaden

0

0

257 015

0

Skattevirkning av konsernbidrag

0

0

0

0

Betalbar skatt i balansen

0

0

257 015

0

Avstemming av årets skattekostnad

Differanse

Differansen består av følgende: 22% av permanente forskjeller Endring i utsatt skatt/skattefordel som følge av endret skattesats Andre forskjeller Sum forklart differanse

Betalbar skatt i balansen

45

Noter til regnskapet 2020 COLDWATER PRAWNS OF NORWAY AS

MORSELSKAP

NOTE 10 DRIFTSINNTEKTER

2020

2019

2020

2019

Driftsinntekter

661 033 033

677 992 287

426 246 623

363 997 541

Sum

661 033 033

677 992 287

426 246 623

363 997 541

2020

2019

2020

2019

Geografisk fordeling

Norden Øvrige Europa Andre land Sum

NOTE 11 LØNNKOSTNADER, ANTALL ANSATTE, GODTGJØRELSEN, LÅN TIL ANSATTE MM.

KONSERN

406 572 935

451 850 233

171 786 525

137 855 488

215 488 319

202 933 822

215 488 319

202 933 822

38 971 779

23 208 231

38 971 779

23 208 231

661 033 033

677 992 286

426 246 623

363 997 541

MORSELSKAP

Lønnskostnader

KONSERN

2020

2019

2020

2019

4 418 858

3 766 576

23 741 448

20 812 676

Arbeidsgiveravgift

957 490

843 697

1 714 974

1 658 985

Pensjonskostnader

282 034

218 867

903 437

556 519

Lønninger

Andre ytelser Sum

686 696

482 726

895 798

751 632

6 345 078

5 311 866

27 255 657

23 779 812

Morselskapet har sysselsatt 7 årsverk i regnskapsåret, og konsernet 42 årsverk.

Ytelser til ledende personer Daglig leder Styret Lønn/styrehonorar 2 165 702 400 000 Annen godtgjørelse 225 541 0

Daglig leder er også daglig leder for datterselskapet Coldwater Prawns Production AS, og oppgitte beløp er total kompensasjon til daglig leder. Av den samlede lønn og annen godtgjørelse er kr 1 171 434 belastet datterselskapet.

Det er ikke gitt lån/sikkerhetsstillelse til daglig leder, styrets leder eller andre nærstående parter. Selskapets pensjonsordninger tilfredsstiller kravene i lov om obligatorisk tjenestepensjon.

MORSELSKAP

Kostnadsført godtgjørelse til revisor

Lovpålagt revisjon Andre attestasjonstjenester Skatterådgivning Andre tjenenester utenfor revisjon Sum godtjørelse til revisor (ex mva)

46

KONSERN

2020

2019

2020

2019

117 500

96 400

251 200

205 700

0

0

0

11 800

10 300

12 700

24 700

18 700

54 950

51 600

72 750

66 300

182 750

160 700

348 650

302 500

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

Noter til regnskapet 2020

ANNUAL REPORT 2020

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY AS

NOTE 12 SPESIFIKASJON AV FINANSINNTEKTER OG FINANSKOSTNADER

MORSELSKAP

Finansinntekter

2020

2019

2020

2019

2 290 770

3 351 399

51 830

44 460

Agio

20 653 627

4 095 798

20 679 602

4 099 303

Sum finansinntekter

22 944 397

7 447 197

20 731 432

4 143 763

2020

2019

2020

2019

4 781 125

6 283 786

5 180 798

7 438 724

18 889 901

3 197 202

18 999 007

3 215 015

23 671 026

9 480 988

24 179 805

10 653 739

Renteinntekter

Finanskostnader

Rentekostnader Disagio og annen finanskostnad Sum finanskostnader

NOTE 13 MELLOMVÆRENDE MED SELSKAP I SAMME KONSERN

KONSERN

Lån til foretak i samme konsern

MORSELSKAP

Coldwater Prawns Production AS Coldwater Prawns Fisheries AS Sum

Andre kortsiktige fordringer

2020

2019

2020

2019

7 260 000

7 008 000

92 984 903

73 310 956

0

0

50 000

50 000

7 260 000

7 008 000

93 034 903

73 360 956

Kundefordringer

NOTE 14 DATTERSELSKAP

Leverandørgjeld

2020

2019

2020

2019

Coldwater Prawns Production AS

0

13 205 949

36 293 857

0

Sum

0

13 205 949

36 293 857

0

MORSELSKAP Investeringen i datterselskap regnskapsføres etter kostmetoden.

Datterselskap Coldwater Prawns Production AS

Forretningskontor

Eier-/ stemmeandel

Egenkapital siste år (100 %)

Resultat siste år (100 %)

Balanseført verdi

Ålesund

100%

15 463 072

16 786 430

9 000 000

Balanseført verdi 31.12.

9 000 000

NOTE 15 EFFEKT AV COVID-19

Covid-19 pandemien har ikke medført stopp i produksjon eller leveranser av ferdigvarer i løpet av 2020.

Nedgang i Horeca-markedet har blitt kompensert av økning i andre markeder. En har grunn til å tro at selskapet vil ta sin representative andel av markeder frem over både med lange og korte kontrakter i et utfordrende marked verden over.

NOTE 16 HENDELSER ETTER BALANSEDAGEN

Del er etter balansedagen ikke inntradt forhold som er av betydning for regnskapet.

47

Revisjonsberetning COLDWATER PRAWNS OF NORWAY AS

48

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

ANNUAL REPORT 2020

49

Revisjonsberetning COLDWATER PRAWNS OF NORWAY AS

50

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

ANNUAL REPORT 2020

51

ANNUAL ACCOUNTS 2020

Annual accounts 2020 COLDWATER PRAWNS PRODUCTION AS ORG. NR.: 996 153 797

52

ANNUAL REPORT 2020

53

Årsberetning for 2020 COLDWATER PRAWNS PRODUCTION AS

54

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

ANNUAL REPORT 2020

55

Årsberetning for 2020 COLDWATER PRAWNS PRODUCTION AS

56

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

ANNUAL REPORT 2020

57

Resultatregnskap COLDWATER PRAWNS PRODUCTION AS

Driftsinntekter og driftskostnader

Salgsinntekt

Note

2020

2019

10

349 675 938

341 014 705

0

21 725

349 675 938

341 036 430

Annen driftsinntekt Sum driftsinntekter

Varekostnad

286 243 009

284 006 749

Lønnskostnad

11

20 910 579

18 467 946

Avskrivning på driftsmidler

2

5 069 455

4 277 229

Annen driftskostnad

11

13 207 858

13 761 430

325 430 900

320 513 354

24 245 038

20 523 076

Sum driftskostnader

Driftsresultat

Finansinntekter og finanskostnader Annen renteinntekt

12

825

2 335

Annen finansinntekt

12

25 975

3 505w

Annen rentekostnad

12

2 639 449

4 463 906

Annen finanskostnad

12

109 916

17 812

Resultat av finansposter

-2 722 564

-4 475 879

Ordinært resultat før skattekostnad

21 522 474

16 047 197

Skattekostnad på ordinært resultat

13

4 736 044

3 530 604

16 786 430

12 516 593

16 786 430

12 516 593

6 048 162

12 516 593

Avsatt til annen egenkapital

10 738 268

0

Sum overføringer

16 786 430

12 516 593

Ordinært resultat

Årsresultat

8

Overføringer Avsatt til dekning av tidligere udekket tap

58

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

Balanse

ANNUAL REPORT 2020

COLDWATER PRAWNS PRODUCTION AS

Eiendeler

Note

2020

2019

2

718 032

718 032

13

0

1 644 319

718 032

2 362 351

Immaterielle eiendeler Konsesjoner, patenter o.l.

Utsatt skattefordel Sum immaterielle eiendeler

Varige driftsmidler Maskiner og anlegg

2, 5

35 407 465

29 494 885

Driftsløsøre, inventar o.a. utstyr

2, 5

226 044

15 279

35 633 509

29 510 164

Sum varige driftsmidler

Finansielle anleggsmidler Investeringer i datterselskap

3

77 190

30 000

0

740 000

77 190

770 000

36 428 730

32 642 515

4, 5

54 843 008

76 455 247

5, 6

38 822 210

1 453 691

Andre langsiktige fordringer Sum finansielle anleggsmidler

Sum anleggsmidler

Omløpsmidler

Lager av varer og annen beholdning

Fordringer Kundefordringer Andre kortsiktige fordringer

5 503 744

5 903 157

44 325 954

7 356 848

1 549 298

1 416 504

Sum omløpsmidler

100 718 260

85 228 600

Sum eiendeler

137 146 990

117 871 114

Sum fordringer

Bankinnskudd

7

59

Balanse COLDWATER PRAWNS PRODUCTION AS

Egenkapital og gjeld

Note

2020

2019

8, 9

9 000 000

9 000 000

8

2 090

2 090

9 002 090

9 002 090

6 460 982

0

Innskutt egenkapital Aksjekapital Overkurs Sum innskutt egenkapital

Opptjent egenkapital Annen egenkapital 8

Udekket tap Sum opptjent egenkapital

Sum egenkapital

0

-6 048 162

6 460 982

-6 048 162

15 463 072

2 953 928

Gjeld Avsetning for forpliktelser 13

Utsatt skatt

1 614 986

0

1 614 986

0

5

5 812 500

7 893 750

5, 6

10 895 513

7 592 717

16 708 013

15 486 467

6

4 965 300

20 963 949

13

257 015

0

1 514 211

1 440 739

Sum avsetning for forpliktelser

Annen langsiktig gjeld Gjeld til kredittinstitusjoner Øvrig langsiktig gjeld Sum annen langsiktig gjeld

Kortsiktig gjeld Leverandørgjeld Betalbar skatt Skyldig offentlige avgifter 6

Annen kortsiktig gjeld

96 624 393

77 026 031

Sum kortsiktig gjeld

103 360 919

99 430 719

Sum gjeld

121 683 919

114 917 186

Sum egenkapital og gjeld

137 146 990

117 871 114

Ålesund, 11.03.2021 Styret i Coldwater Production AS

60

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

Kontantstrøm

ANNUAL REPORT 2020

COLDWATER PRAWNS PRODUCTION AS

2020

2019

Kontantstrømmer fra operasjonelle aktiviteter Resultat før skattekostnad

21 522 474

16 047 197

Avskrivninger

5 069 455

4 277 229

Endring i varelager

21 612 239

-15 224 201

Endring i kundefordringer

-37 368 519

24 507 491

Endring i vareleverandørgjeld

-15 998 649

17 652 400

-584 660

-9 808 300

-5 747 660

37 451 816

-5 517 150

-5 719 241

0

-740 000

Endring i andre tidsavgrensingsposter Netto kontantstrøm fra operasjonelle aktiviteter

Kontantstrøm fra investeringsaktiviteter Utbetalinger ved kjøp av varige driftsmidler

Utbetalinger på andre lånefordringer (korts./langs) Utbetalinger ved kjøp av aksjer, obligas./konsernbidrag til DS Netto kontantstrøm fra investeringsaktiviteter

Kontantstrømmer fra finansieringsaktiviteter Netto innbetaling kassekreditt

Netto utbetaling kassekreditt Innbetalinger ved opptak av annen gjeld (korts./langs.)

Utbetalinger ved nedbetaling av annen gjeld (korts./langs.)

Netto kontantstrømmer fra finansieringsaktiviteter Netto kontantstrøm for perioden

Kontanter og kontantekvivalenter ved periodens begynnelse Kontanter og kontantekvivalenter ved periodens slutt

-47 190

0

-5 564 340

-6 459 241

13 931 571

0

0

-28 990 448

252 000

252 000

-2 738 777

-2 083 562

11 444 794

-30 822 010

132 794

170 565

1 416 504

1 245 940

1 549 298

1 416 505

61

Noter til regnskapet 2020 COLDWATER PRAWNS PRODUCTION AS

NOTE 1 REGNSKAPSPRINSIPPER

Årsregnskapet er satt opp i samsvar med regnskapslovens bestemmelser og god regnskapsskikk.

Bruk av estimater I utarbeidelse av årsregnskapet har man brukt estimater og forutsetninger som har påvirket resultatregnskapet og verdsettelsen av eiendeler og gjeld, samt usikre eiendeler og forpliktelser på balansedagen i henhold til god regnskapsskikk. Områder som i stor grad inneholder slike skjønnsmessige vurderinger, høy grad av kompleksitet, eller områder hvor forutsetninger og estimater er vesentlige for årsregnskapet, er beskrevet i notene.

Valuta Transaksjoner i utenlandsk valuta omregnes til kursen på transaksjonstidspunktet. Pengeposter i utenlandsk valuta omregnes til norske kroner ved å benytte balansedagens kurs. Ikke-pengeposter som måles til historisk kurs uttrykt i utenlandsk valuta, omregnes til norske kroner ved å benytte valutakursen på transaksjonstidspunktet. Ikke-pengeposter som måles til virkelig verdi uttrykt i utenlandsk valuta, omregnes til valutakursen fastsatt på måletidspunktet. Valutakursendringer resultatføres løpende i regnskapsperioden under andre finansposter.

Inntekter Inntektsføring ved salg av varer skjer på leveringstidspunktet. Tjenester inntektsføres etter hvert som de leveres.

Skatt Skattekostnaden i resultatregnskapet omfatter både periodens betalbare skatt og endring i utsatt skatt. Utsatt skatt er beregnet med 22% på grunnlag av de midlertidige forskjeller som eksisterer mellom regnskapsmessige og skattemessige verdier, samt ligningsmessig

62

underskudd til fremføring ved utgangen av regnskapsåret. Skatteøkende og skattereduserende midlertidige forskjeller som reverserer eller kan reverseres i samme periode er utlignet og nettoført. Netto utsatt skattefordel balanseføres i den grad det er sannsynlig at denne kan bli utnyttet.

Leasing Det skilles mellom finansiell og operasjonell leasing.

Driftsmidler finansiert ved finansiell leasing er regnskapsmessig klassifisert under varige driftsmidler.

Motposten er medtatt som langsiktig gjeld. Leiebeløp fordeles mellom rentekostnad og avdrag på gjelden.

Operasjonell leasing kostnadsføres som driftskostnad basert på fakturert leasingleie.

Klassifisering av balanseposter Eiendeler bestemt til varig eie eller bruk klassifiseres som anleggsmidler. Eiendeler som er tilknyttet varekretsløpet klassifiseres som omløpsmidler. Fordringer for øvrig klassifiseres som omløpsmidler hvis de skal tilbakebetales innen ett år. For gjeld legges analoge kriterier til grunn. Første års avdrag på langsiktige fordringer og langsiktig gjeld klassifiseres likevel ikke som omløpsmiddel og kortsiktig gjeld.

Anskaffelseskost Anskaffelseskost for eiendeler omfatter kjøpesummen, med fradrag for bonuser, rabatter og lignende, og med tillegg for kjøpsutgifter (frakt, toll, offentlige avgifter som ikke refunderes og andre direkte kjøpsutgifter).

Ved kjøp i utenlandsk valuta balanseføres eiendelen til kursen på transaksjonstidspunktet. For varige driftsmidler og immaterielle eiendeler omfatter anskaffelseskost også direkte utgifter for å klargjøre eiendelen for bruk, for eksempel utgifter til testing av eiendelen.

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

Noter til regnskapet 2020

ANNUAL REPORT 2020

COLDWATER PRAWNS PRODUCTION AS

NOTE 1 REGNSKAPSPRINSIPPER

Immaterielle eiendeler Utgifter til utvikling balanseføres i den grad det kan identifiseres en fremtidig økonomisk fordel knyttet til utvikling av en identifiserbar immateriell eiendel og utgiftene kan måles pålitelig. I motsatt fall kostnadsføres slike utgifter løpende. Balanseført utvikling avskrives lineært over økonomisk levetid.

Utbytte, konsernbidrag og andre utdelinger fra datterselskap er inntektsført samme år som det er avsatt i givers regnskap. Overstiger utbytte/konsernbidraget andelen av opptjent resultat etter anskaffelsestidspunktet, representerer den overskytende del tilbakebetaling av investert kapital, og utdelingene er fratrukket investeringens verdi i balansen til morselskapet.

Varige driftsmidler Tomter avskrives ikke. Andre varige driftsmidler balanseføres og avskrives lineært til restverdi over driftsmidlenes forventede utnyttbare levetid. Ved endring i avskrivningsplan fordeles virkningen over gjenværende avskrivningstid (“”knekkpunktmetoden””). Vedlikehold av driftsmidler kostnadsføres løpende som driftskostnader.

Påkostninger og forbedringer tillegges driftsmidlets kostpris og avskrives i takt med driftsmidlet. Skillet mellom vedlikehold og påkostning/forbedring regnes i forhold til driftsmidlets stand på anskaffelsestidspunktet. Leide (leasede) driftsmidler balanseføres som driftsmidler hvis leiekontrakten anses som finansiell.

Varer Varer er vurdert til det laveste av anskaffelseskost og netto salgsverdi. Netto salgsverdi er estimert salgspris ved ordinær drift etter fradrag for beregnede nødvendige utgifter for gjennomføring av salget. Anskaffelseskost inkluderer utgifter påløpt ved anskaffelse av varene og kostnader for å bringe varene til nåværende plassering og tilordnes ved bruk av FIFO-prinsippet.

Datterselskap Datterselskap vurderes etter kostmetoden i selskapsregnskapet. Investeringen er vurdert til anskaffelseskost for aksjene med mindre nedskrivning har vært nødvendig. Det er foretatt nedskrivning til virkelig verdi når verdifall skyldes årsaker som ikke kan forventes å være forbigående og det må anses nødvendig etter god regnskapsskikk. Nedskrivninger er reversert når grunnlaget for nedskrivning ikke lenger er til stede.

Fordringer Kundefordringer og andre fordringer oppføres til pålydende etter fradrag for avsetning til forventet tap.

Avsetning til tap gjøres på grunnlag av en individuell vurdering av de enkelte fordringene. For øvrige kundefordringer utføres en uspesifisert avsetning for å dekke forventet tap på krav.

Kontantstrømoppstilling Kontantstrømoppstillingen er utarbeidet etter den indirekte metoden. Kontanter og kontantekvivalenter omfatter kontanter, bankinnskudd og andre kortsiktige, likvide plasseringer.

63

64

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

Noter til regnskapet 2020

ANNUAL REPORT 2020

COLDWATER PRAWNS PRODUCTION AS

NOTE 2 IMMATRIELLE EIENDELER OG VARIGE DRIFTSMIDLER

Immaterielle eiendeler

Anskaffelseskost 01.01.

Tilgang Avgang Anskaffelseskost 31.12.

Akkumulerte avskrivninger Balanseført verdi 31.12.

Årets avskrivninger

Avskrivningsplan

Konsesjoner og lisenser

Sum

718 032

718 032

0

0

0

0

718 032

718 032

0

0

718 032

718 032

0

0

Ingen

Aktiverte konsesjoner og lisenser gjelder eksterne kostnader knyttet til anskaffelses og tildeling av en reketrål lisens.

Varige driftsmidler

Maskin og anlegg

Driftsløsøre og inventar

Sum

50 555 437

187 833

50 743 270

Tilgang

9 735 234

230 239

9 965 473

Avgang

0

0

0

Anskaffelseskost 01.01.

Anskaffelseskost 31.12.

60 290 671

418 072

60 708 743

Akkumulerte avskrivninger

-30 719 761

-192 028

-30 911 789

5 836 555

0

5 836 555

35 407 465

226 044

35 633 509

4 826 214

19 474

4 845 688

3 - 15 år

3 - 5 år

Lager av reservedeler Balanseført verdi 31.12.

Årets avskrivninger

Avskrivningsplan

Finansiell leasing Anskaffelseskost for maskiner og trucker bokført etter reglene for finasiell leasing er kr 8 255 341.

Bokført verdi pr 31.12.2020 er kr 5 389 087 og regnskapsmessige avskrivninger utgjør kr 2 866 254.

Netto bokført verdi av gjeld relatert til finansiell leasing er pr 31.12.2020 kr 3 635 513.

65

Noter til regnskapet 2020 COLDWATER PRAWNS PRODUCTION AS

NOTE 3 DATTERSELSKAP

Investeringen i datterselskap regnskapsføres etter kostmetoden.

Datterselskap Coldwater Prawns Fisheries AS

Forretningskontor

Eier-/ stemme andel

Egenkapital siste år (100 %)

Resultat siste år (100 %)

Balanseført verdi

Senjahopen

100%

29 944

-10 611

77 190

Balanseført verdi 31.12.2020

NOTE 4 VARER

Varer

Råvarer og hjelpestoffer

2020

2019

48 922 407

59 659 265

Emballasje og annet lager

2 544 577

2 198 770

Ferdigvarer

3 376 024

14 597 212

Sum

54 843 008

76 455 247

Varebeholdning vurdert til anskaffelseskost

54 843 008

76 455 247

Varebeholdning vurdert til virkelig verdi

0

0

54 843 008

76 455 247

Sum

66

77 190

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

Noter til regnskapet 2020

ANNUAL REPORT 2020

COLDWATER PRAWNS PRODUCTION AS

NOTE 5 FORDRINGER OG GJELD

Kundefordringer

Kundefordringer til pålydende Avsetning til tap på kundefordringer Kundefordringer i balansen

Fordringer med forfall senere enn ett år

2020

2019

38 822 210

1 453 691

0

0

38 822 210

1 453 691

2020

2019

Andre langsiktige fordringer

0

740 000

Sum

0

740 000

2020

2019

Langsiktig gjeld med forfall senere enn 5 år Gjeld til kredittinstitusjoner

3 150 000

3 150 000

Annen langsiktig gjeld

7 260 000

7 008 000

Sum

10 410 000

10 158 000

2020

2019

Gjeld sikret ved pant

90 902 960

80 552 638

2020

2019

30 244 421

25 953 033

2 528 353

1 453 691

Varer

54 843 008

76 455 247

Sum

87 615 782

103 861 971

Balanseført verdi av pantsatte eiendeler Varige driftsmidler Kundefordringer

Eiendelene er i tillegg stillet som sikkerhet for konsernkontoavtale hvor morselskapet Coldwater Prawns of Norway AS er konsernkontoinnhaver.

I tillegg har Olympic Seafood AS, Artic Swan AS og Remøy Havfiske AS avgitt kausjonserklæringer for selskapets lån hos Innovasjon Norge.

67

Noter til regnskapet 2020 COLDWATER PRAWNS PRODUCTION AS

Kundefordringer

NOTE 6 MELLOMVÆRENDE MED SELSKAP I SAMME KONSERN

NOTE 7 BUNDNE BANKINNSKUDD, TREKKRETTIGHETER

2020

2019

2020

2019

Foretak i samme konsern

36 293 857

0

0

13 205 950

Sum

36 293 857

0

0

13 205 950

Øvrig gjeld

Foretak i samme konsern

Annen kortsiktig gjeld

2020 2019 2020

93 044 784 73 310 956 7 260 000

Sum

93 044 784

7 008 000

Bundne bankinnskudd Skattetrekkskonto

NOTE 8 EGENKAPITAL

73 310 956

7 260 000

2019

7 008 000

2019

2019

1 227 430

1 142 043

Aksjekapital

Overkurs

Udekket tap

Annen egenkapital

Sum

9 000 000

2 090

-6 048 162

0

2 953 928

Egenkapital 01.01.2020 Årets resultat

0

0

6 048 162

10 738 268

16 786 430

Avgitt konsernbidrag

0

0

0

-4 277 286

-4 277 286

9 000 000

2 090

0

6 460 982

15 463 072

Egenkapital 31.12.2020

NOTE 9 AKSJEKAPITAL OG AKSJONÆRINFORMASJON

Leverandørgjeld

Morselskapet Coldwater Prawns of Norway AS har forretningskontor i Nedre Strandgate 29, 6004 ÅLESUND, hvor en kan få utlevert konsernregnskap der selskapet inngår.

Aksjekapitalen på kr 9 000 000 består av 90 000 aksjer á kr 100.

Oversikt over aksjonærene 31.12.

68

Antall

Eierdelen

Coldwater Prawns of Norway AS

90 000

100,0%

Totalt

90 000

100%

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

Noter til regnskapet 2020

ANNUAL REPORT 2020

COLDWATER PRAWNS PRODUCTION AS

NOTE 10 SALGSINNTEKT

2020

2019

Salgsinntekt

349 675 938

341 014 705

Sum

349 675 938

341 014 705

2020

2019

Norden

349 675 938

341 014 705

Sum

349 675 938

341 014 705

2020

2019

19 322 590

17 046 100

757 484

815 288

Geografisk fordeling

NOTE 11 Lønnskostnader LØNNSKOSTNADER, ANTALL ANSATTE, GODTGJØRELSER, Lønninger LÅN TIL ANSATTE MM. Arbeidsgiveravgift

Pensjonskostnader

Andre ytelser

Sum

Sysselsatte årsverk

621 403

337 652

209 102

268 906

20 910 579

18 467 946

35

33

Selskapets daglig leder er ansatt i morselskapet Coldwater Prawns of Norway AS og mottar lønn og annen godtgjørelse for sitt virke som daglig leder for begge selskapene fra morselskapet.

Coldwater Prawns Productions AS har blitt belastet kr 1 171 434 av lønn og annen godtgjørelse til daglig leder.

Det er kostnadsført 50% av styrehonorar utbetalt fra morselskapet med kr 228 200. Selskapets pensjonsordninger tilfredsstiller kravene i lov om obligatorisk tjenestepensjon.

Det er ikke gitt lån/sikkerhetsstillelse til daglig leder, styrets leder eller andre nærstående parter.

Kostnadsført godtgjørelse til revisor

Lovpålagt revisjon Andre attestasjonstjenester Skatterådgivning Andre tjenester utenfor revisjon Sum

2020

2019

128 100

103 800

0

11 800

9 700

8 800

12 850

10 600

150 650

135 000

69

Noter til regnskapet 2020 COLDWATER PRAWNS PRODUCTION AS

Finansinntekter NOTE 12 FINANSINNTEKTER OG FINANSKOSTNADER Annen renteinntekt

Valutagevinst (agio)

Sum finansinntekter

Finanskostnader

Annen rentekostnad Valutatap (disagio) Sum finanskostnader

70

2020

2019

825

2 335

25 975

3 505

26 801

5 840

2020

2019

2 639 449

4 463 906

109 916

17 812

2 749 365

4 481 719

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

Noter til regnskapet 2020

ANNUAL REPORT 2020

COLDWATER PRAWNS PRODUCTION AS

NOTE 13 Skatteeffekten av midlertidige forskjeller og underskudd til fremføring som har gitt opphav til utsatt skatt og utsatte SKATT skattefordeler, spesifisert på typer av midlertidige forskjeller:

2020 2019 Endring

Varige driftsmidler 5 587 271 5 152 911 -434 360

Balanseførte leieavtaler

1 753 574

1 071 451

-682 123

7 340 845

6 224 362

-1 116 483

0

-13 698 540

-13 698 540

Grunnlag for beregning av utsatt skatt

7 340 845

-7 474 178

-14 815 023

Utsatt skatt / skattefordel (22 %)

1 614 986

-1 644 319

-3 259 305

2020

2019

21 522 474

16 047 197

5 000

1 000

-1 116 483

-702 126

Avgitt konsernbidrag

-5 544 200

0

Anvendelse av fremførbart underskudd

Sum

Akkumulert fremførbart underskudd

Årets skattekostnad Skattepliktig inntekt: Ordinært resultat før skatt Permanente forskjeller Endring i midlertidige forskjeller

-13 698 540

-15 346 070

Skattepliktig inntekt

1 168 251

0

Resultatført skatt på ordinært resultat: Betalbar skatt

1 476 739

0

Endring i utsatt skatt

3 259 305

3 530 604

Skattekostnad ordinært resultat

4 736 044

3 530 604

Betalbar skatt i balansen: Betalbar skatt på årets resultat

1 476 739

0

Betalbar skatt på avgitt konsernbidrag

-1 219 724

0

257 015

0

Sum betalbar skatt i balansen

NOTE 14 EFFEKT AV COVID-19

NOTE 15 HENDELSER ETTER BALANSEDAGEN

Covid-19 pandemien har ikke medført stopp i produksjon eller leveranser av ferdigvarer i løpet av 2020.

Nedgang i Horeca-markedet har blitt kompensert av økning i andre markeder. En har grunn til å tro at selskapet vil ta sin representative andel av markeder frem over både med lange og korte kontrakter i et utfordrende marked verden over.

Del er etter balansedagen ikke inntradt forhold som er av betydning for regnskapet.

71

Revisjonsberetning COLDWATER PRAWNS PRODUCTION AS

72

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

ANNUAL REPORT 2020

73

ANNUAL ACCOUNTS 2020

Annual accounts 2020 COLDWATER PRAWNS FISHERIES AS ORG. NR.: 921 217 595

74

ANNUAL REPORT 2020

75

Resultatregnskap COLDWATER PRAWNS FISHERIES AS

Driftsinntekter og driftskostnader

Annen driftskostnad

Note

4

2020

2019

23 931

22 521

23 931

22 521

-23 931

-22 521

Annen renteinntekt

10

16

Annen rentekostnad

0

322

10

-307

Sum driftskostnader

Driftsresultat

Finansinntekter og finanskostnader

Resultat av finansposter

Ordinært resultat før skattekostnad

5

-23 921

-22 828

Skattekostnad på ordinært resultat

5

-13 310

0

-10 611

-22 828

-10 611

-22 828

10 611

22 828

-10 611

-22 828

Ordinært resultat

Årsresultat

2

Overføringer Overført til udekket tap Sum overføringer

76

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

Balanse

ANNUAL REPORT 2020

COLDWATER PRAWNS FISHERIES AS

Eiendeler

Note

2020

2019

3

60 500

0

Bankinnskudd, kontanter o.l.

25 014

48 935

Sum omløpsmidler

85 514

48 935

Sum eiendeler

85 514

48 935

30 000

30 000

30 000

30 000

-56

-36 635

Sum opptjent egenkapital

-56

-36 635

Sum egenkapital

29 944

-6 635

55 570

55 570

Sum kortsiktig gjeld

55 570

55 570

Sum gjeld

55 570

55 570

Sum egenkapital og gjeld

85 514

48 935

Omløpsmidler

Andre kortsiktige fordringer

Egenkapital og gjeld

Egenkapital Innskutt egenkapital Aksjekapital

1

Sum innskutt egenkapital

Opptjent egenkapital Udekket tap

2

Gjeld

Kortsiktig gjeld Annen kortsiktig gjeld

3

Ålesund, 11.03.2021 Styret i Coldwater Fisheries AS

77

Noter til regnskapet 2020 COLDWATER PRAWNS FISHERIES AS

REGNSKAPSPRINSIPPER

Årsregnskapet er satt opp i samsvar med regnskapsloven og NRS 8 - God regnskapsskikk for små foretak.

Skatt Skattekostnaden i resultatregnskapet omfatter både periodens betalbare skatt og endring i utsatt skatt. Utsatt skatt er beregnet med 22% på grunnlag av de midlertidige forskjeller som eksisterer mellom regnskapsmessige og skattemessige verdier, samt ligningsmessig underskudd til fremføring ved utgangen av regnskapsåret. Skatteøkende og skattereduserende midlertidige forskjeller som reverserer eller kan reverseres i samme periode er utlignet og nettoført.

Klassifisering og vurdering av balanseposter Eiendeler bestemt til varig eie eller bruk er klassifisert som anleggsmidler. Eiendeler som er knyttet til varekretsløpet er klassifisert som omløpsmidler.

Fordringer klassifiseres som omløpsmidler hvis de skal tilbakebetales i løpet av ett år. For gjeld er analoge kriterier lagt til grunn. Første års avdrag på langsiktige fordringer og langsiktig gjeld klassifiseres likevel ikke som omløpsmiddel og kortsiktig gjeld.

78

Varige driftsmidler Varige driftsmidler balanseføres og avskrives lineært over driftsmidlenes forventede levetid dersom de har antatt levetid over 3 år og har en kostpris som overstiger kr 15 000. Vedlikehold av driftsmidler kostnadsføres løpende. Påkostninger eller forbedringer tillegges driftsmidlets kostpris og avskrives i takt med driftsmidlet. Skillet mellom vedlikehold og påkostning/ forbedring regnes i forhold til driftsmidlets stand ved kjøp av driftsmidlet. Utgifter til leie av driftsmidler kostnadsføres. Forskuddsbetalinger balanseføres som forskuddsbetalt kostnad, og fordeles over leieperioden.

Fordringer Kundefordringer og andre fordringer oppføres til pålydende etter fradrag for avsetning til forventet tap.

Avsetning til tap gjøres på grunnlag av en individuell vurdering av de enkelte fordringene.”

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

ANNUAL REPORT 2020

79

80

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

Noter til regnskapet 2020

ANNUAL REPORT 2020

COLDWATER PRAWNS FISHERIES AS

NOTE 1 AKSJEKAPITAL OG AKSJONÆRINFORMASJON

NOTE 2 EGENKAPITAL

Aksjekapitalen på kr 30 000 består av 300 aksjer à kr 100.

Alle aksjer er eid av Coldwater Prawns Production AS og inngår i konsernregnskapet til Coldwater Prawns of Norway AS med forretningsadresse Nedre Strandgate 29, 6004 ÅLESUND. Der kan konsernregnskapet som inkluderer Coldwater Prawns Fisheries AS fås utlevert.

Egenkapital 01.01.2020

Aksjekapital

Udekket tap

Sum egenkapital

30 000

-36 635

-6 635

Årets resultat

0

-10 611

-10 611

Mottatt konsernbidrag

0

47 190

47 190

30 000

-56

29 944

Egenkapital 31.12.2020

Det er ikke aktivitet i selskapet og finansiering av selskapets kostnader sikres med tilførsel av likviditet fra øvrige konsernselskaper. Driften av Coldwater Prawns Fisheries AS synes således ikke å medføre risiko for tap for kreditorene.

Grunnlaget for styrets konklusjon om fortsatt drift er basert på dagens drift, den gode kommunikasjonen mot kreditorer og et konservativt anslag på inntekter i årene som kommer. Styret bekrefter at grunnlag for fortsatt drift er tilstede og at dette er lagt til grunn ved utarbeidelsen av årsregnskapet.

NOTE 3 MELLOMVÆRENDE MED SELSKAP I SAMME KONSERN M.V.

Kundefordringer

Andre fordringer

2020

2019

2020

2019

Foretak i samme konsern

0

0

60 500

0

Sum

0

0

60 500

0

Leverandørsgjeld

2020 2019 2020

Øvrig gjeld 2019

Foretak i samme konsern

0

0

55 570

55 570

Sum

0

0

55 570

55 570

81

Noter til regnskapet 2020 COLDWATER PRAWNS FISHERIES AS

NOTE 4 Det er ingen ansatte i selskapet i 2020. Lønn og annen godgjørelse til daglig leder kostnadsføres i konsernets LØNNSKOSTNADER, konsernspiss Coldwater Prawns of Norway AS ANTALL ANSATTE, GODTGJØRELSER

Kostnadsført godtgjørelse til revisor 2020 2019

5 600 5 500 Lovpålagt revisjon

Skatterådgivning 4 700 5 200

Andre tjenester utenfor revisjon 4 950 4 100

Sum 15 250 14 800

NOTE 5 Skatteeffekten av midlertidige forskjeller og underskudd til fremføring som har gitt opphav til utsatt skatt SKATT og utsatte skattefordeler, spesifisert på typer av midlertidige forskjeller:

2020 2019 Endring

Akkumulert fremførbart underskudd -56 -36 635 -36 579

Inngår ikke i beregningen av utsatt skatt 56 36 635 36 579

Utsatt skattefordel (22 %)

0

0

2020

2019

-23 921

-22 828

0

0

Mottatt konsernbidrag

60 500

0

Anvendelse av fremførbart underskudd

-36 579

0

0

-22 828

Årets skattekostnad Skattepliktig inntekt: Ordinært resultat før skatt Permanente forskjeller

Skattepliktig inntekt

Resultatført skatt på ordinært resultat: Betalbar skatt

0

0

Endring i utsatt skattefordel

-13 310

0

Skattekostnad ordinært resultat

-13 310

0

Betalbar skatt i balansen: Betalbar skatt på årets resultat

-13 310

0

13 310

0

0

0

Betalbar skatt på mottatt konsernbidrag Sum betalbar skatt i balansen

82

0

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

Revisjonsberetning

ANNUAL REPORT 2020

COLDWATER PRAWNS FISHERIES AS

83

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY 83

Revisjonsberetning

ANNUAL REPORT 2020

COLDWATER PRAWNS FISHERIES AS

84

COLDWATER PRAWNS OF NORWAY

ANNUAL REPORT 2020

85

ANNUAL REPORT 2020

86