ENTREVISTA DISTRIBUIDOR por Margarida Pinto
UM ANO DE SUCESSO O PPR Smart Invest é constituído por três subfundos, e foi criado com o racional de complementar o PPR de gestão ativa da casa. No espaço de um ano já gere 15 milhões de euros, superando as expetativas da casa.
Paulo Monteiro ADMINISTRADOR EXECUTIVO , INVEST GESTÃO DE ACTIVOS
“QUISEMOS CRIAR MAIS UM INSTRUMENTO DE POUPANÇA, MAS DIVERSIFICADO GLOBALMENTE, BARATO E EFICIENTE” A gama Smart Invest é isso mesmo: inteligente e descomplicada. Permite ao investidor aceder a um produto barato e diversificado, que num ano de vida já surpreende em termos de volume.
E
m 2021, a Invest Gestão de Activos foi mais uma das entidades a trazer para o mercado uma gama de fundos PPR. O PPR Smart Invest conta com três subfundos distintos que nasceram de uma ideia de complemento da oferta da entidade. Como explica Paulo Monteiro, depois do sucesso do PPR de gestão ativa da casa - o Invest AR PPR, com Rating FundsPeople 2022 -, decidiram criar um produto fiscalmente semelhante, mas que se focasse na gestão passiva. “Quisemos criar mais um instrumento de poupança, mas diversificado globalmente, barato e eficiente em termos fiscais”, resumiu. 78 FUNDSPEOPLE I JANEIRO E FEVEREIRO
Tratam-se então de três subfundos com perfis de risco distintos, geridos num modelo de robot-advisory. “Existe uma carteira modelo, e o dinheiro que entra vai sendo investido de forma automática. Do nosso lado, fazemos um rebalanceamento da carteira trimestralmente, também de forma automática”, diz. Portanto, sem surpresa, os três sub-fundos correspondem a um perfil conservador, com 20% de ações, o moderado, com 45% de ações e, por fim, o dinâmico, que aloca 70% da carteira a este ativo. “A composição da componente de ações é igual nos três perfis; o que muda são as ponderações em cada perfil”, adiciona. O que da equipa se propõem a fazer é replicar para o cliente “a composição do PIB mundial”.
VANTAGENS DA ESTRUTURA
Este é, portanto, um fundo em que a geração de alpha não é tão importante, mas que apresenta diversas vantagens associadas. A primeira delas é o facto de o cliente poder iniciar o investimento com um montante muito baixo: 50 euros. O custo do produto, como seria de esperar, também ele é reduzido. “É um produto barato. A comissão de gestão é de 0,90% para os três sub-fundos, e dentro do fundo não há comissões de transação”, aponta. Para além disso, acresce a oportunidade de o cliente poder mudar entre perfis - ou seja, de um sub-fundo para outro - de forma gratuita até três vezes por ano, e sem necessidade de passar por um resgate. A receita é muito simples: “O cliente faz entregas periódicas, e nós fazemos o rebalanceamento pelo cliente. Trata-se de uma carteira diversificada global e relativamente concentrada entre 15-20 ETF das maiores casas internacionais de ETF”, atesta o gestor. Os números comprovam já o sucesso. Os três fundos estão com 15 milhões de euros de ativos geridos. “Ficámos bastante satisfeitos com estes números; superou as nossas expetativas no primeiro ano”, concluiu Paulo Monteiro.