.tRHFICO que et presente ejemplar guarda conformidad con el autorizado porJa-Supermtend*ocia de Compañías con "Resolución No.
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DATA I CENTRO ,
B. BETTY TAMAYO INSUAST4 Directora de Autorización y Registro
El Agente de manejo procurará mantener un cronograma anual de pagos a terceros de manera Fondo Rotativo cuente con los suficientes recursos para este fin. 7.3
01 MAR 2013
Provisiones
Del total de recursos transferidos al Fideicomiso y luego de cumplir con el primer Orden de Prelación establecido en el presente informe se procederá a provisional' de manera mensual, en la medida que los Flujos así lo permitan, los recursos destinados al pago de los inversionistas, para lo cual se observará lo siguiente: •
Se provisionará de manera mensual el 50% del próximo pago trimestral (capital + intereses) de todas las series vigentes.
Los recursos necesarios para reponer el fondo rotativo y completar las provisiones se entenderán como requerimiento mensual de fondos del Fideicomiso. 8 8.1
DESCRIPCIÓN DETALLADA DE PROYECCIÓN DE LOS FLUJOS DE FONDOS FORMA DE DETERMINACIÓN DE FLUJOS DE INGRESOS DEL FIDEICOMISO.
Ingresos: 1. Los flujos proyectados corresponden a los flujos provenientes del PORCENTAJE DE APORTE de las ventas realizadas por ENLIT a los CLIENTES SELECCIONADOS, incluyendo las retenciones a lo.s CLIENTES ADICIONALES en los casos en que deban realizarse. Egresos:
2. Los egresos corresponden al capital e interés a cancelarse en forma trimestral a los inversionistas (PAGOS A INVERSIONISTAS). 3. Los gastos con terceros. 4. Restituciones al originador de los excedentes una vez cumplidos los pagos y retenciones correspondientes. Flujo del periodo:
5. El flujo del período corresponde a los ingresos netos del patrimonio autónomo antes de cancelar los pasivos con los INVERSIONISTAS. 6. En el flujo del período se ha tomado en consideración los MECANISMOS DE GARANTÍA, que en caso de insuficiencia de fondos servirá para cubrir temporalmente cualquier desfase de flujos que pueda presentarse para el correspondiente PAGO A LOS INVERSIONISTAS. El primero de los ingresos definidos correspondiente a la recaudación y/o cobranza de los DERECHO DE COBRO de los CLIENTES SELECCIONADOS servirá como fuente de pago primaria de los Valores emitidos con cargo al Fideicomiso. El excedente de estos flujos después de haber provisionado tanto en el primero como en el segundo mes del respectivo trimestre, el 50% del monto trimestral a pa^ar correspondiente al capital e intereses de los Valores emitidos y cumplida la cobertura especificada en el punto 2.1 del presente informe, se devolverán al Originador. Mientras estos excedentes no hayan cubierto el porcentaje establecido servirán para constituir y alimentar el exceso de Flujo de Fondos Temporal que deberán ser invertidos en los términos descritos en el Reglamento de Gestión y en el Contrato del Fideicomiso de la Emisión correspondiente.
Prospecto do Ofc'rin Pública "Primera Titularización (fe Flujos bNLIT"
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