Boletín Estadístico Mensual Minero / Julio 2021

Boletín Estadístico Mensual Minería 07 - 2021

PRODUCCIÓN Y PRECIOS

Producción (TMF)*

Cobre

Oro

Zinc

Plata

Plomo

Hierro

Estaño

Molibdeno

Julio 2021

190,296

8

120,078

282

22,153

1,179,131

2,355

2,614

Total 2021

1,273,237

55

912,707

1,894

152,395

7,223,998

15,633

18.196

Var. % jul. 2021/2020

-4%

34%

6%

37%

7%

52%

9%

-18%

Var. % acum. 2021/2020

11%

11%

45%

36%

22%

100%

59%

4%

Las cifras de producción minera de julio 2021 indican registros positivos en la mayoría de metales, en comparación con el mismo mes del año pasado. En los primeros siete meses del año, se observa un crecimiento de la producción de todos los metales considerados ya que los registros de este año son comparados con lo reportado en los primeros meses de la pandemia.

Julio 2021 190 mil TMF

COBRE

Producción mensual (miles de TMF)

300

203

200

199

190

100 jul-20 ago-20 set-20 oct-20 nov-20 dic-20 ene-21 feb-21 mar-21 abr-21 may-21 jun-21 jul-21

0 juln-19

jul-20

jul-21

Cotización (LME, ¢US$/lb)

500 400 300

Var. ene-jul 2021/2020: + 63%

ORO

jul-21

jun-21

may-21

abr-21

mar-21

feb-21

ene-21

dic-20

nov-20

oct-20

set-20

ago-20

jul-20

200

10.9

6

8.1

6.1

3

menos que hace un año

4%

más que hace un mes

En julio, la ligera caída en la producción de cobre responde a una menor producción de empresas como Antapaccay (-41% vs. jul-2020), Antamina (-13%), Las Bambas (-11%), entre otras. No obstante, esto fue contrarrestado por el aumento de la producción de Chinalco (+28%), principalmente. Durante los primeros siete meses del año, las empresas que acumularon los mayores niveles de producción fueron Antamina, Southern y Cerro Verde.

La cotización promedio de junio llegó a los US$ 4.28 por libra, 2% menos en comparación con junio. Esto se debe al aumento de inventarios en la Bolsa de Metales de Londres y al anuncio de China de liberar el segundo lote de sus reservas de metales (30 mil toneladas de cobre).

Julio 2021 8 TMF

Producción mensual (TMF)

9

4%

34% 2%

jul-20 ago-20 set-20 oct-20 nov-20 dic-20 ene-21 feb-21 mar-21 abr-21 may-21 jun-21 jul-21

0 jul-19

jul-20

jul-21

Cotización (LME, US$/oz tr.)

2,250 2,000 1,750 1,500 1,250 1,000

Este mes continuó la recuperación de la producción de oro tras los mayores volúmenes reportados por parte de empresas como Ares (+275% vs. jul-2020), Retamas (+147%), Poderosa (+67%), entre otras.

jul-21

jun-21

may-21

abr-21

mar-21

feb-21

ene-21

dic-20

nov-20

oct-20

set-20

ago-20

menos que hace un mes

Por otro lado, el precio promedio alcanzó los US$ 1,807 por onza troy en julio. Según el BCRP, la caída de la cotización respecto a junio se explica principalmente por la apreciación del dólar.

Var. ene-jul 2021/2020: + 8%

jul-20

más que hace un año

*En el caso del hierro, la producción está expresada en TLF. Fuente: MINEM, BCRP. Elaboración: SNMPE.

Sociedad Nacional de Minería, Petróleo y Energía www.snmpe.org.pe

ZINC

Julio 2021 120 mil TMF

Producción mensual (miles de TMF) 180 120

120

113

107

jul-20 ago-20 set-20 oct-20 nov-20 dic-20 ene-21 feb-21 mar-21 abr-21 may-21 jun-21 jul-21

60 jul-19

jul-20

jul-21

Cotización (LME, ¢US$/lb)

150 120

jul-21

jun-21

may-21

abr-21

mar-21

feb-21

ene-21

nov-20

oct-20

set-20

ago-20

jul-20

dic-20

Var. ene-jul 2021/2020: + 38%

90

PLATA 313

282

240

206

jul-20 ago-20 set-20 oct-20 nov-20 dic-20 ene-21 feb-21 mar-21 abr-21 may-21 jun-21 jul-21

120 jul-19

jul-20

jul-21

Cotización (H. Harman, US$/oz tr.)

30 25 20

Var. ene-jul 2021/2020: + 53%

15

jul-21

jun-21

may-21

abr-21

mar-21

feb-21

ene-21

dic-20

nov-20

oct-20

set-20

ago-20

jul-20

10

PLOMO 24

20

8%

menos que hace un mes

En julio, la recuperación de la producción de este metal viene registrando tasas menores en los últimos meses. El incremento de producción respecto a julio del 2020 se debe principalmente a la mayor producción de empresas como Antamina (+7% vs. jul-2020), Shouxin (+96%), Nexa El Porvenir (+67%), entre otras; no obstante, esto fue contrarrestado por una caída en la producción de Nexa Perú (-23%), Corona (-20%), entre otras empresas. De otra parte, la cotización promedio del mes continuó superando los US$ 1.3 por libra, cayendo ligeramente en comparación con junio (-0.2%), sobre todo como consecuencia de la desaceleración del crecimiento de la manufactura en China.

37%

más que hace un año

0.1%

menos que hace un mes

La producción de plata aumentó en julio ante la mayor producción de empresas como Buenaventura (+884% vs. jul-2020) y Antamina (+60%); sin embargo, algunas empresas registraron menores niveles de producción, como Chungar (-15%), Nexa Perú (-24%) y Southern (-9%). Por otro lado, el precio promedio se ubicó alrededor de US$ 25 por onza troy (+25% vs. jul-2020), lo que equivale a una caída de 5% respecto a junio. Asimismo, The Silver Institute prevé que la demanda física de este metal aumente en cerca del 10% desde 2020 hasta 2023, a raíz de la mayor demanda por parte del sector eléctrico y electrónico, lo que haría retomar la tendencia alcista en los próximos meses.

Julio 2021 22 mil TMF

Producción mensual (miles de TMF) 30

más que hace un año

Julio 2021 282 TMF

Producción mensual (TMF) 360

6%

22

21

7%

más que hace un año

3%

más que hace un mes

10 jul-20 ago-20 set-20 oct-20 nov-20 dic-20 ene-21 feb-21 mar-21 abr-21 may-21 jun-21 jul-21

0 jul-19

jul-20

jul-21

Cotización (LME, ¢US$/lb)

110 100 90 80

jul-21

jun-21

may-21

abr-21

mar-21

feb-21

ene-21

nov-20

oct-20

set-20

ago-20

jul-20

dic-20

Var. ene-jul 2021/2020: + 19%

70

La producción de plomo continúa recuperándose debido a la mayor producción por parte de empresas como Buenaventura (+259% vs. jul-2020), Bateas (+172%), Nexa El Porvenir (+59%), Los Quenuales (+28%), entre otras.

Durante los primeros siete meses del año, las empresas que acumularon la mayor parte de la producción de plomo fueron Chungar, Volcan, Nexa El Porvenir y Buenaventura.

En cuanto al precio promedio, se mantuvo la tendencia creciente hasta superar el US$ 1 por libra en julio (+29% vs. jul-2020).

Fuente: MINEM, BCRP, The Silver Institute.

Elaboración: SNMPE.

Sociedad Nacional de Minería, Petróleo y Energía www.snmpe.org.pe

HIERRO

Julio 2021 1,179 mil TLF

Producción mensual (miles de TLF) 1,500

1,179

1,000

841

776

500 jul-20 ago-20 set-20 oct-20 nov-20 dic-20 ene-21 feb-21 mar-21 abr-21 may-21 jun-21 jul-21

0

jul-19

jul-20

jul-21

Cotización (US$/TM)*

240 200 160 120 80 40

más que hace un año

5%

más que hace un mes

En julio continuó la recuperación de la producción de hierro vista en los últimos meses, logrando superar el nivel registrado en enero (1,129 mil TMF), mes de mejor desempeño hasta antes de julio.

En cuanto al precio promedio, este mes alcanzó aproximadamente US$ 214 por TM (+97% vs. jul-20), similar a lo reportado en junio. Así, el precio promedio del mes se mantiene dentro de los niveles más altos de las últimas décadas.

jul-21

jun-21

may-21

abr-21

mar-21

feb-21

ene-21

dic-20

nov-20

oct-20

set-20

ago-20

jul-20

Var. ene-jul 2021/2020: + 99%

52%

*Precio CFR spot de TM seca, publicado por el Banco Mundial.

ESTAÑO

Julio 2021 2,355 TMF

Producción mensual (TMF)

3,000

2,158

2,000

2,355

1,550

1,000 jul-20 ago-20 set-20 oct-20 nov-20 dic-20 ene-21 feb-21 mar-21 abr-21 may-21 jun-21 jul-21

0 jul-19

jul-20

jul-21

Cotización (LME, ¢US$/lb)

2,000 1,500 1,000 500

Var. ene-jul 2021/2020: + 78%

MOLIBDENO 3,174

3,000

2,411

2,000

2,614

1,000

más que hace un mes

La producción de estaño siguió recuperándose en julio, tanto respecto a julio del 2020 como en comparación con junio. Dicha recuperación es impulsada por la producción de B2, proyecto que inició operaciones poco antes del inicio de la pandemia.

En julio, la cotización continuó al alza, alcanzando un promedio superior a los US$ 15 por libra (+95% vs. jul-2020).

En esta tendencia al alza influyó la recuperación de la demanda internacional. Según Reuters, se espera que los precios continúen al alza en lo que resta del año.

18% 7%

jul-20 ago-20 set-20 oct-20 nov-20 dic-20 ene-21 feb-21 mar-21 abr-21 may-21 jun-21 jul-21

0 jul-19

jul-20

jul-21

Cotización (¢US$/lb)*

2,000 1,600

5%

Julio 2021 2,614 TMF

Producción mensual (TMF)

4,000

más que hace un año

jul-21

jun-21

may-21

abr-21

mar-21

feb-21

ene-21

dic-20

nov-20

oct-20

set-20

ago-20

jul-20

0

9%

Var. ene-jul 2021/2020: + 55%

1,200

*Precio publicado por Cochilco según data de S&P Global Platts.

jul-21

jun-21

may-21

abr-21

mar-21

feb-21

ene-21

dic-20

nov-20

oct-20

set-20

ago-20

jul-20

800

menos que hace un año más que hace un mes

En junio, la producción de molibdeno creció respecto a junio, aunque disminuyó en comparación con el mismo mes del 2020. Esto es consecuencia de una menor producción de empresas como Antamina (-84% vs. jul-2020) y Southern (-10%). No obstante, esto fue contrarrestado por una mayor producción de Las Bambas y Chinalco (+27% y +71% respectivamente). Asimismo, en los primeros siete meses del año, la producción de Southern y Cerro Verde acumuló cerca del 70% de la producción total. Además, la cotización se mantiene en tendencia al alza (precio promedio de US$ 18.33 por libra), la cual se espera que continúe en los próximos meses.

Fuente: MINEM, BCRP, Banco Mundial, Reuters, Cochilco.

Elaboración: SNMPE.

Sociedad Nacional de Minería, Petróleo y Energía www.snmpe.org.pe

PBI MINERO Variación interanual del PBI minero (% de variación de cada mes respecto al similar mes del año previo)

120 80 40 0 -40 jul-19 ago-19 set-19 oct-19 nov-19 dic-19 ene-20 feb-20 mar-20 abr-20 may-20 jun-20 jul-20 ago-20 set-20 oct-20 nov-20 dic-20 ene-21 feb-21 mar-21 abr-21 may-21 jun-21 jul-21

-80

Julio 2021

2%

más que en el mismo mes del 2020

2%

más que junio 2021

Según datos preliminares del INEI, la producción minera de junio creció 2% respecto al mismo mes del 2020, aunque disminuyó 5% respecto a junio del 2019.

Enero - julio 2021 US$ 2,533 millones

INVERSIONES

11%

Inversiones en minería (millones de US$) 800

481

600

362

400

418

200 jul-20 ago-20 set-20 oct-20 nov-20 dic-20 ene-21 feb-21 mar-21 abr-21 may-21 jun-21 jul-21

0 jul-19

jul-20

jul-21

Planta bene cio Equipamiento minero Exploración Infraestructura Desarrollo y preparación Otros

más que en el mismo período del 2020

Este incremento se debe a la mayor inversión en infraestructura (US$ 273 millones más, +73%), desarrollo y preparación (US$ 95 millones más, +48%) y exploración (US$ 43millones más, +37%). A nivel de empresas, la inversión en el proyecto Quellaveco explica el 27% del total, seguido por Antamina (9%), Southern (6%), además de Marcobre, Las Bambas y Chinalco (5% cada una).

Julio 2021 US$ 418 millones

2%

menos que hace un mes

Esta reducción en comparación con el mes de junio responde a una menor inversión por parte de empresas como Antapaccay, Chinalco, Marcobre, entre otras.

EXPORTACIONES Enero - julio 2021 (preliminar) US$ 21,632 millones

Exportaciones mineras (millones de US$) 4,000

3,078

3,000

2,415

2,000

jul-20 ago-20 set-20 oct-20 nov-20 dic-20 ene-21 feb-21 mar-21 abr-21 may-21 jun-21 jul-21

0

Cobre Hierro

Oro Otros

jul-20

más que en el mismo período del 2020.

Según cifras preliminares del BCRP, en julio del 2021 nuestras exportaciones mineras habrían seguido creciendo en comparación con el mismo mes del año previo, debido a la recuperación del sector durante el 2021. No obstante, habría una caída respecto al mes de junio.

2,153

1,000

jul-19

70%

jul-21

Los metales que más incidieron en el incremento fueron el cobre (+78% vs. ene-jul-2020) y el oro (+37%).

Zinc

Fuente: MINEM, BCRP. Elaboración: SNMPE.

Sociedad Nacional de Minería, Petróleo y Energía www.snmpe.org.pe