ANNUAL REPORT 2007
ป 2549 จำนวน 81.49 ลานบาท คิดเปนรอยละ 24.09 เนื่องจากภาวะตลาดหลักทรัพยในป 2550 ดั ช นี ห ลั ก ทรั พ ย ค อ นข า งผั น ผวนประกอบกับอัตรา ดอกเบี้ยเงินฝากสถาบันการเงินปรับเพิ่มขึ้นอยางตอ เนื่อง ลูกหนี้ ป 2550 บริษัทมีอัตราการหมุนเวียนเบี้ยประกัน ภัยคางรับอยูที่ 54 วัน โดยมีนโยบายในการเรงรัด ติดตามเบี้ยประกันภัยที่เครงครัดและรัดกุมมากขึ้น บริษัทไดตั้งคาเผื่อหนี้สงสัยจะสูญ จำนวน 2.70 ลาน บาท ซึ่งเปนการประมาณจำนวนหนี้สงสัยจะสูญ ณ วันสิน้ ป การประมาณดังกลาวอาศัยประสบการณของ บริษัทในการเก็บเงินจากลูกหนี้ ซึ่งคาดวาเพียงพอ สภาพคลอง ในชวง 3 ปที่ผานมา กระแสเงินสดจากกิจกรรม ดำเนินงานของบริษัทเปนบวกมาโดยตลอด ซึ่งเงินสด สุทธิที่ไดมาจากกิจกรรมดำเนินงานมีจำนวนเพิ่มขึ้น จากป 2549 จำนวน 23.26 ลานบาท ในขณะที่บริษัท มี เ งิ น สดสุ ท ธิ ท ี ่ ใ ช ไ ปในกิ จ กรรมลงทุ น ในป 2550 จำนวน 17.33 ลานบาท ลดลงจากป 2549 จำนวน 20.40 ลานบาท และมีเงินสดและรายการเทียบเทา เงินสด ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2550 จำนวน 29.13 ลานบาท เพิ่มขึ้นจากปกอนซึ่งมีจำนวน 9.47 ลาน บาท เพิ่มขึ้น 19.66 ลานบาท โดยบริษัทมีนโยบาย ที่จะบริหารเงิน โดยการฝากเงินสดไวกับสถาบันการ เงินที่ใหผลตอบแทนที่ดีกวาลงทุนในตลาดหลักทรัพย ณ วันที่ 31 ธันวาคม 2550 อัตราสวนสภาพ คลองเทากับ 4.37 เทา เพิ่มขึ้นจากป 2549 ซึ่งเทากับ 4.01 เทา ซึ่งทรัพยสินหมุนเวียนที่มีอยูสามารถนำไป ชำระหนี้สินหมุนเวียนไดอยางเพียงพอ
In 2007, the Company raised the level of its cash and deposits at financial institutions by Baht 81.49 million or 24.09% from 2006 to Baht 419.80 million, in view of stock market volatility during the year as well as the continued rise in financial institutions’ interest rates.
Accounts Receivable
The average collection period for premiums due went down to 54 days as a result of the Company’s policy to exercise more rigorous credit control. At year end, an allowance for doubtful accounts was made for Baht 2.70 million based on previous uncollectible figures which were considered adequate statistics for estimate purposes.
Liquidity
During the past three years, the Company’s operations have always generated positive cash flow. Net cash provided by core activities in 2007 went up by Baht 23.26 million on the previous year, while net cash used in investment activities during 2007 was Baht 17.33 million, a drop of Baht 20.40 million from 2006. Cash and cash equivalents as at December 31, 2007 amounted to Baht 29.13 million, up by Baht 19.66 million from the 2006 total of Baht 9.47 million. It was the Company’s money management policy to maintain deposits at financial institutions which produced higher returns than investment in the stock market. The liquidity ratio as at December 31, 2007 was 4.37 times, up from the 2006 ratio of 4.01 times. The Company had sufficient current assets to cover its current liabilities.
CHARAN INSURANCE PUBLIC COMPANY LIMITED 27