INFORME ASAMBLEA 2022

ASAMBLEA GENERAL ORDINARIA DE AFILIADOS 2022

INFORME DE LA JUNTA DIRECTIVA Y LA GERENCIA 2021

A Ahhoorrrraannddoo ccoonnssttrruuiim mooss ffuuttuurroo

CONTENIDO DIRECTIVOS ................................................................................................................................. 2 INFORME DE LA JUNTA DIRECTIVA Y LA GERENCIA ...................................................... 3 PARA EL PERÍODO 2021 A LA ASAMBLEA DE AFILIADOS .............................................. 3 ESTADO DE SITUACIÓN FINANCIERA .................................................................................. 9 ESTADO DE RESULTADOS INTEGRALES.......................................................................... 10 ESTADO DE CAMBIOS EN EL PATRIMONIO...................................................................... 11 ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO .................................................................................... 12 NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS ............................................................................ 13 INFORMACION EXIGIDA ARTÍCULO 446 ............................................................................ 27 DETALLE CUENTAS DE ORDEN INVERSIONES ............................................................... 28 CERTIFICACIONES ................................................................................................................... 29 INFORME DEL REVISOR FISCAL .......................................................................................... 30

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DIRECTIVOS JUNTA DIRECTIVA Principales Claudia Marcela Chica Agudelo Juan Camilo Arias Leyva Sebastián Zapata Tobón Natalia López Charry Julián Andrés Tascón Muñoz Suplentes Jessica Coral Oyola Andrés Eduardo Sanín Prieto Lina Marcela Cardona García Catalina Valdés Olarte Yuliana Álvarez Montoya

GERENTE Ana Lucía Palacio Posada

CONTADOR Luz Dary Galvis Quintero

REVISOR FISCAL Guillermo Enrique Muñetón Osorio

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IIN NF FO OR RM ME ED DE EL LA A JJU UN NT TA AD DIIR RE EC CT TIIV VA AY YL LA AG GE ER RE EN NC CIIA A P PA AR RA AE ELL P PE ER RÍÍO OD DO O 22002211 A A LLA AA AS SA AM MB BLLE EA AD DE EA AFFIILLIIA AD DO OS S Señoras y Señores Afiliados: La Junta Directiva y la Gerente de FONCOLTABACO queremos darles la bienvenida a la Asamblea de afiliados y les presentamos los resultados del Fondo durante el año 2021.

Con nuestro informe ponemos a su consideración y aprobación los Estados de Situación Financiera, Resultados Integrales y demás informes que exige la Ley.

SITUACIÓN FINANCIERA 2021 fue un año de recuperación económica a nivel mundial principalmente en los países desarrollados, donde el petróleo y los comodities en general fueron los grandes ganadores, aumentando sus precios debido a la disminución de los inventarios. Además, gracias a los programas de vacunación contra el Covid-19, las acciones en Estados Unidos y en los países desarrollados tuvieron una fuerte valorización.

Por su parte, en los países emergentes las acciones y la renta fija tuvieron varios meses difíciles durante 2021. El incremento del déficit fiscal, las altas inflaciones y el aumento del desempleo, fueron algunas de las secuelas que dejó el Covid-19 en Colombia y otros países de la región.

Los indicadores económicos más destacados en Colombia durante 2021 fueron: ➢ La inflación se ubicó en 5,62%, principalmente por la variación en alimentos y en productos regulados.

Esta cifra significó un incremento de 4% frente al año inmediatamente anterior que fue 1,6%. ➢ Debido a la fuerte subida de la inflación, el Banco de la República incrementó 125 puntos la tasa REPO, pasando del mínimo histórico de 1,75% al 31 de diciembre de 2020, a 3% al 31 de diciembre de 2021, con tres incrementos durante el año, uno de 25 puntos básicos y dos de 50 puntos básicos cada uno. ➢ Aunque aún no se conoce el dato oficial, la Comisión Económica para América Latina y el Caribe (Cepal) estima que el PIB de Colombia durante 2021 fue del 9,5%. Buena parte del crecimiento de la economía colombiana estuvo explicado en la dinámica del consumo interno, sobre todo de los hogares. ➢ Durante 2021, la renta fija local tuvo un desempeño negativo para los TES Tasa Fija y los TES UVR. Las variaciones en la curva de Tasa Fija fueron en promedio 263 puntos básicos y en la curva de UVR fueron 109 puntos básicos. ➢ El dólar cerró el año en $3.981,16 con una devaluación cercana al 16%, lo que reflejó la pérdida del Grado de Inversión de Colombia y la fortaleza del dólar a nivel mundial, debido al retiro de estímulo monetario de los bancos centrales de países desarrollados. ➢ En acciones, durante la mayor parte del año se mantuvo la volatilidad iniciada en 2021, debido a eventos como la pérdida del Grado de Inversión de Colombia, el paro nacional, la iliquidez en el mercado y las nuevas variantes del Covid-19. Sin embargo, el mercado presentó un inesperado repunte al finalizar el año por el anuncio de las OPA´s por Nutresa y Grupo Sura.

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RESULTADOS ❖ Utilidades Durante el 2021, las utilidades totales del Fondo fueron $42,8 millones. Las acciones se valorizaron $36,4 millones y los títulos de renta fija aumentaron su valor en $32,3 millones. Por su parte, la valorización neta de los fondos de inversión, sumada a la de los títulos de participación y a los rendimientos financieros totalizaron $66,4 millones. Los intereses de préstamos a los afiliados sumaron $100 millones. ❖ Activos Los activos totales del Fondo terminaron 2021 con un valor de $11.131 millones, disminuyendo 6,9% frente a $11.961 millones al cierre de 2020. En el transcurso del año, se disminuyeron los saldos en carteras colectivas y se aumentaron los saldos en acciones y títulos de renta fija.

Al 31 de diciembre de 2021, el fondo tenía sus activos invertidos así:

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❖ Ahorro neto En el 2021, el desahorro neto de los afiliados fue de $2.005 millones. Esta cifra resulta de comparar los valores recibidos por el Fondo (aporte de los afiliados, aporte de las empresas patrocinadoras y utilidades reinvertidas) con los retiros pagados durante el año.

Millones de pesos 966 483 100 1.549

Ahorro de los Afiliados Contribución empresas Utilidades Reinvertidas Ahorro total Retiros pagados a los afiliados

-3.554

Ahorro neto

-2.005

❖ Rentabilidad Durante el 2021, el Fondo tuvo una rentabilidad anual acumulada, sin tener en cuenta los aportes de la empresa, de 1,02% efectiva anual, consecuencia del conservador manejo de los recursos en las diferentes alternativas de inversión disponibles en el mercado. ❖ Valor de la Unidad de Inversión Al cierre de 2021, la unidad de inversión terminó con un valor de $7.440,78, con un dividendo de $29,17.

Los rendimientos que obtiene un afiliado en el Fondo no solamente están representados por el crecimiento que se obtenga en el valor de la Unidad de Ahorro, sino también por las utilidades reinvertidas, las cuales son convertidas a unidades de inversión en cabeza de los afiliados una vez son aprobadas por la Junta Directiva, con base en los estados financieros aprobados previamente por la Asamblea de afiliados (Decreto 232 de 2019).

EXPECTATIVAS PARA EL 2022 Aunque el panorama internacional está rodeado de incertidumbre, los analistas consideran que en 2022 la economía global continuará recuperándose. Con el acelerado crecimiento de Estados Unidos, se pone en evidencia la recuperación de su economía. Sin embargo, también aumentará la presión inflacionaria en todo el mundo.

En Colombia, la recuperación económica proyectada para el 2022 se espera que esté acompañada de una tendencia decreciente de la tasa de desempleo y de un crecimiento sostenible del PIB.

AFILIADOS El total de afiliados a FONCOLTABACO a 31 de diciembre de 2021 es de 322 personas.

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La demostración de confianza en el Fondo y en sus administradores, nos impulsa a seguir adelante con nuestro trabajo. La razón fundamental de la existencia de FONCOLTABACO es la de fomentar el ahorro entre sus afiliados, para construir juntos un patrimonio que les brinde bienestar económico en el futuro.

El reto de cada uno de nuestros afiliados durante el 2022 será convertirse en vocero de las ventajas de pertenecer a FONCOLTABACO, ante quienes no estén afiliados todavía, con el fin de ayudar a fomentar la cultura del ahorro entre sus compañeros y con esto ayudarles a mejorar su calidad de vida.

OPERACIÓN DEL FONDO FONCOLTABACO dando cumplimiento a lo contenido en el numeral 3 del artículo 446 del Código de Comercio se permite informar que durante 2021 pagó los siguientes valores: Valor $36,5 millones $131,1 millones

Concepto Honorarios de Revisor Fiscal y Contadora.

Salarios y prestaciones sociales de Gerente y Asistente.

Durante el año anterior, no se presentaron egresos por concepto de viáticos, gastos de representación, bonificaciones, prestaciones en dinero y en especie, ni erogaciones por concepto de transporte o cualquiera otra clase de remuneraciones, para sus empleados ni otras personas. No se realizaron transferencias de dinero y demás bienes a título gratuito o a cualquier otro que pueda asimilarse a éste, a favor de personas naturales o jurídicas. No se realizaron préstamos de dinero a los administradores del Fondo, salvo a aquellos que permanecieron como afiliados del Fondo y cumplieron las condiciones generales para un préstamo. No se presentaron gastos de propaganda o de relaciones públicas.

El Fondo no posee obligaciones en moneda extranjera, ni tampoco inversiones en sociedades extranjeras.

El capítulo IV de la Circular Básica Jurídica, dentro del ámbito de aplicación, establece que los Fondos Mutuos de Inversión se exceptúan de tener un Sistema de Gestión Integral para la Prevención y Control del Lavado de Activos y de la Financiación del Terrorismos (LA/FT). Sin embargo, FONCOLTABACO tiene incorporados controles que le permiten obtener un mayor conocimiento de los terceros de sus operaciones.

Además, los recursos que ingresan al Fondo, corresponden en gran medida al pago de los afiliados realizados directamente por las empresas patrocinadoras, con lo cual se asegura que los recursos provienen de la relación laboral. Además, los ingresos por las inversiones del Fondo son recibidos a través de las firmas comisionistas de bolsa, las cuales están vigiladas por la Superintendencia Financiera de Colombia.

Considerando que la excepción en cuanto al ámbito de aplicación no afecta el deber legal de cumplir con lo establecido en los artículos 102 - 107 del EOSF, específicamente respecto al envío de los reportes de transacciones en efectivo, clientes exonerados y reporte de operaciones sospechosas, FONCOLTABACO tiene implementada la trasmisión de reportes a la Unidad de Información y Análisis Financiero (UIAF).

Durante el año anterior no se encontró ningún evento para reportar.

Siguiendo las instrucciones de la Superintendencia Financiera contenidas en las Circulares Externas 048 y 049 de 2006 y en las Cartas Circulares 028 de 2006 y 053 de 2007, FONCOLTABACO tiene implementado 6

el Sistema de Administración de Riesgo Operativo SARO, con el fin de controlar de una manera más eficiente los riesgos operativos del Fondo. Además, dando cumplimiento a la Circular Externa 018 de 2021, expedida por la misma Superintendencia, FONCOLTABACO implementará durante los siguientes dos años el Sistema Integral de Administración de Riesgos (SIAR), mediante el cual junto con los riesgos operativos, se medirán los riesgos de crédito, mercado y liquidez, entre otros.

Dando cumplimiento a la Circulares Externas No. 014 y 038 de 2009 expedidas por la Superintendencia Financiera de Colombia, FONCOLTABACO tiene implementado un Sistema de Control Interno (SCI), que fortalece la administración de los riesgos a los cuales se ve expuesto el Fondo en el desarrollo de su actividad, realizándola en condiciones de seguridad, transparencia y eficiencia.

De conformidad con lo previsto en la Ley 1314 de 2009 y los decretos reglamentarios 2706 y 2784 de diciembre de 2012 y 3022 de diciembre de 2013, FONCOLTABACO transmitió durante el año anterior los estados financieros bajo normas NIIF. Dando cumplimiento al Decreto 1443 de 2014 y con el fin de proteger y promover la salud de los trabajadores, afiliados y demás personas en contacto con FONCOLTABACO, el Fondo tiene implementado un Sistema de Gestión de la Seguridad y Salud en el trabajo (SG-SST).

FONCOLTABACO conserva y custodia debidamente las bases de datos de sus afiliados, clientes y proveedores en cumplimiento del habeas data ley 1266 de 2008 y ley 1581 de 2012, la información correspondiente solo es utilizada en el desarrollo de las funciones, autorizaciones, operaciones o atribuciones propias de la entidad en desarrollo de su objeto social o el giro ordinario de sus negocios o funciones que le otorga la ley.

En cumplimiento de la Ley 1581 de 2012, del Decreto Único 1074 de 2015 y del Decreto 090 del 18 de enero de 2018, FONCOLTABACO tiene inscritas sus bases de datos en el Registro Nacional de Base de Datos (RNBD) de la Superintendencia de Industria y Comercio SIC.

PRÉSTAMOS A LOS AFILIADOS A diciembre 31 de 2021, el monto en cartera prestada a los afiliados para LIBRE INVERSIÓN y VIVIENDA fue de $1.386 millones. Recordemos que el Fondo presta hasta el 90% del ahorro disponible.

ASPECTOS LEGALES De acuerdo con la Ley 603 del año 2000 todas las licencias de software que posee el Fondo se encuentran vigentes y actualizadas respaldando así su legalidad.

De acuerdo con la Ley 454 de 1998, los Fondos Mutuos de Inversión están sujetos a inspección y vigilancia de la Superintendencia Financiera de Colombia.

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CONDOLENCIAS Queremos expresar nuestros sentimientos de condolencia para con todos los afiliados y sus familiares que hayan vivido la desaparición de sus seres queridos.

Rendimos este informe en forma conjunta la gerente y la Junta Directiva, de acuerdo con las normas legales establecidas, y manifestamos que estuvo a disposición de los afiliados, quienes podían solicitarlo al correo electrónico foncoltabaco@une.net.co, según se les informó en la convocatoria enviada con veinte (20) días de anticipación a la fecha de realización de la presente Asamblea, así como los Estados Financieros del año 2021 y demás anexos exigidos.

Firmado,

JUAN CAMILO ARIAS LEYVA Presidente Junta Directiva

ANA LUCÍA PALACIO POSADA Gerente

8

ESTADO DE SITUACIÓN FINANCIERA Al 31 de diciembre de 2021 (Valores expresados en miles de pesos colombianos) Notas

2021

2020

Activo Activo corriente Efectivo y equivalentes al efectivo

4

5.268

3.699

Cuentas comerciales por cobrar y otras cuentas por cobrar

5

1.738.390

1.432.163

1.743.658

1.435.862

9.387.495

10.525.469

9.387.495

10.525.469

11.131.153

11.961.331

Total activo corriente Activos no corriente Activos financieros a valor razonable con efecto en resultados

6

Total activo no corriente TOTAL ACTIVOS Pasivo Pasivo corriente Cuentas comerciales por pagar y otras cuentas por pagar

7

8.547

233.599

Pasivo neto atribuible a los afiliados

8

11.034.719

11.578.441

Rendimientos decretados por pagar

9

42.790

99.979

Impuestos y tasas

10

1.490

2.068

Fondo de perseverancia

11

32.571

35.379

11.120.117

11.949.466

11.036

11.865

11.036 11.131.153

11.865 11.961.331

0

0

11.131.153

11.961.331

Total pasivo corriente Pasivo no corriente Provisiones por beneficios a los empleados

Total pasivo no corriente TOTAL PASIVO deducible (neto) Patrimonio Rendimientos por aplicar

TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO Las notas son parte integrante de los estados financieros.

9

ESTADO DE RESULTADOS INTEGRALES Del 1 de enero al 31 de diciembre de 2021 (Valores expresados en miles de pesos colombianos) Notas

2021

2020

INGRESOS Cambios netos en valor razonable de activos y pasivos financieros a valor razonable con efecto en resultados.

12

Ingreso por ventas de instrumentos financieros

13

2.385

5.242

Rendimientos Financieros Fondos de Inversión

14

313.042

129.796

Rendimientos por préstamos a afiliados

15

100.843

106.388

Diversos

16

45.818

59.834

1.304.067

1.519.931

TOTAL INGRESOS DE LA OPERACIÓN

841.979

1.218.671

GASTOS Cambios netos en valor razonable de activos y pasivos financieros a valor razonable con efecto en resultados.

Egreso por ventas de instrumentos financieros

12 13

1.019.942 2.152

1.175.918 290

Salarios y prestaciones sociales

17

131.133

127.784

Honorarios

18

36.526

31.481

Arrendamientos

19

9.862

9.698

Gastos Asamblea

550

0

Gastos Notariales

15

709

Servicios públicos

1.626

2.367

0

341

89

567

Gastos de Representación Utiles, papelería y fotocopias Gastos bancarios Seguros

3.738

3.692

12.554

16.794

Contribuciones,sistematización, suscripciones

20

25.825

32.302

Impuestos y tasas

21

13.976

13.306

Diversos

22

3.289

4.703

1.261.277

1.419.952

42.790

99.979

TOTAL GASTOS RESULTADO INTEGRAL TOTAL DEL PERÍODO Las notas son parte integrante de los estados financieros.

10

ESTADO DE CAMBIOS EN EL PATRIMONIO Al 31 de diciembre de 2021 (Valores expresados en miles de pesos colombianos) CONCEPTO

SALDO 31 DIC. 2020

UTILIDAD DEL EJERCICIO

RENDIMIENTOS PAGADOS

SALDO 31 DIC. 2021

PATRIMONIO

0

42.790

42.790

0

TOTALES

0

42.790

42.790

0

CONCEPTO

SALDO 31 DIC. 2019

UTILIDAD DEL EJERCICIO

RENDIMIENTOS PAGADOS

SALDO 31 DIC. 2020

PATRIMONIO

0

99.979

99.979

0

TOTALES

0

99.979

99.979

0

Las notas son parte integrante de los estados financieros.

11

ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO Del 1 de Enero al 31 de diciembre de 2021 (Valores expresados en miles de pesos colombianos) 2021

2020

Flujos de efectivo procedentes de (utilizados en) actividades de operación: Ganancia (pérdida)

42.790

99.979

Ajuste por disminuciones (incrementos) en otras cuentas por cobrar derivadas de las actividades de operación

(306.227)

209.728

Ajustes por el incremento (disminución) en depósitos y exigibilidades

(543.721)

325.778

Ajuste por incrementos (disminuciones) en otras cuentas por pagar derivadas de las actividades de operación

(286.456)

225.944

(42.790)

(728.340)

Ajustes para conciliar la ganancia (pérdida)

Otros ajustes para conciliar la ganancia (pérdida)

Total ajustes para conciliar la ganancia (pérdida) Flujos de efectivo netos procedentes (utilizados en) operaciones

Flujos de efectivo netos procedentes de (utilizados en) actividades de operación Otras entradas (salidas) de efectivo

Flujos de efectivo netos procedentes de (utilizados en) actividades de financiación Incremento (disminución) neto de efectivo y equivalentes al efectivo, antes del efecto de los cambios en la tasa de cambio

(1.179.194)

33.110

(1.136.404)

133.089

(1.136.404)

133.089

1.137.973

(134.361)

1.137.973

(134.361)

1.569

(1.272)

Incremento (disminución) neto de efectivo y equivalentes al efectivo

1.569

(1.272)

Efectivo y equivalentes al efectivo al principio del periodo Efectivo y equivalentes al efectivo al final del periodo

3.699 5.268

4.971 3.699

Las notas son parte integrante de los estados financieros.

12

NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROS Períodos entre el 1 de enero y el 31 de diciembre de 2021 y 2020 (Valores expresados en Miles de pesos colombianos) NOTA 1. INFORMACIÓN DEL ENTE ECONÓMICO El Fondo Mutuo de Inversión de los Trabajadores de Coltabaco S.A.S. y Otras Empresas Patrocinadoras, en adelante FONCOLTABACO, es una sociedad jurídica establecida de acuerdo con las leyes colombianas desde el 11 de abril de 1990, mediante Resolución Nro. 235, de la Comisión Nacional de Valores en su momento, hoy Superintendencia Financiera de Colombia, su duración será la misma de las empresas aportantes y podrá seguir funcionando en caso de disolución de una de ellas, siempre que conserve el número mínimo de afiliados exigido por la ley, su domicilio es en la ciudad de Medellín en la Carrera 50 105 – 115 Autopista Sur. Su actividad principal es fomentar el ahorro entre los beneficiarlos con las contribuciones que efectúan las empresas patrocinadoras y los rendimientos que obtenga el Fondo. Actualmente, las Empresas Patrocinadoras son COLTABACO S.A.S. y SAITEG COLOMBIA S.A. La administración del Fondo se acoge a todas las operaciones de inversión que deberán respetar los límites y niveles de exposición definidos en el libro 19 del Decreto 2555 de Julio de 2010, (Decreto 3885 y 3586 de 2009) Régimen de inversiones y operaciones, e inscritos en el Registro Nacional de Valores y Emisores (RNVE), en Colombia.

FONCOLTABACO tiene un contrato de arrendamiento con COLTABACO S.A.S. El mobiliario, pertenece a COLTABACO y para cumplir sus funciones utiliza equipos propiedad del Fondo.

La Junta Directiva de FONCOLTABACO, ejerce su función Ad Hoc. El Gerente de FONCOLTABACO, está vinculado laboralmente al Fondo mediante contrato a término indefinido.

FONCOLTABACO es responsable de obligaciones laborales por el pago de seguridad social en salud y pensiones, aportes parafiscales, dado que cuenta con personal vinculado a su estructura organizacional.

NOTA 2. BASES DE PRESENTACIÓN Y RESUMEN DE LAS PRINCIPALES POLÍTICAS Y PRÁCTICAS CONTABLES Los estados financieros de FONCOLTABACO para el periodo entre el 1 de enero y el 31 de diciembre de 2021, se prepararon con las Normas de Contabilidad e Información Financiera aceptadas en Colombia, fundamentadas en las Normas Internacionales de Información Financiera (en adelante NIIF) emitidas por el Consejo de Normas Internacionales de Contabilidad (IASB por sus siglas en inglés), así como las interpretaciones emitidas por el Comité de Interpretación (CINIIF), aprobadas en Colombia mediante Decreto 3022 de 2013 y sus modificatorios, sus normas reglamentarios y las demás normas contables prescritas por la Superintendencia Financiera de Colombia, entidad encargada del control y vigilancia. FONCOLTABACO transmite a la Superintendencia Financiera el balance al corte de cada mes por ser un Fondo vigilado, con sus respectivas cuentas de ingresos y egresos y demás anexos, en donde informa el patrimonio y las unidades de los afiliados.

2.1

Bases de medición

Los estados financieros han sido preparados sobre la base del costo histórico, excepto por la medición a valor razonable de ciertos instrumentos financieros como se describe en las políticas contables descritas más adelante.

13

2.2

Conversión de moneda extranjera

a) El peso colombiano es la moneda funcional y de presentación del Fondo, con la cual se representan los efectos económicos de las transacciones, hechos y condiciones. De igual forma, la suscripción y retiros de aportes en circulación son en pesos colombianos. El rendimiento del Fondo es medido e informado a los afiliados en pesos colombianos. b) A la presentación de estos estados financieros, el Fondo no tiene transacciones en moneda extranjera.

2.3

Utilidad neta

Por norma de la Superintendencia Financiera de Colombia, la utilidad neta del período se presenta en la cuenta del pasivo denominada Rendimientos Decretados por Pagar, de acuerdo con los principios de contabilidad generalmente aceptados en Colombia y bajo Norma Internacional de Información Financiera (NIIF).

2.4

Presentación estados financieros

Debido a su actividad económica, FONCOLTABACO difiere de las empresas industriales y comerciales en la presentación de sus estados financieros; los activos y pasivos no se clasifican según las expectativas de realización o de liquidación.

Los estados financieros de FONCOLTABACO, han sido preparados de acuerdo con la Norma Internacional de Información Financiera para Pequeñas y Medianas Entidades (NIIF para Pymes) emitida por el Consejo de Normas Internacionales de Contabilidad (IASB).

Los estados financieros han sido preparados bajo la convención de costo histórico, modificada por la revalorización de activos financieros y pasivos financieros, incluidos los instrumentos financieros a valor razonable con efecto en resultados.

La preparación de estados financieros en conformidad con NIIF para Pymes requiere el uso de ciertas estimaciones contables críticas. También necesita que la administración utilice su criterio en el proceso de aplicar los principios contables. Al cierre de este ejercicio no existen áreas que impliquen un mayor nivel de discernimiento o complejidad, o áreas donde los supuestos y estimaciones sean significativos para los estados financieros, excepto cuando no existen precios disponibles para la valorización a precios de mercado de instrumentos financieros colombianos.

2.5

Efectivo y equivalente de efectivo

El efectivo en el estado de situación financiera y en el estado de flujos de efectivo incluye el dinero en bancos. Esta partida se registra inicialmente al costo histórico, y se actualiza para reconocer su valor razonable a la fecha de cada período contable. Las inversiones en los fondos de inversión colectiva, son consideradas como inversiones.

2.6

Valor de la unidad

Las operaciones relacionadas con los aportes de los afiliados y la contribución de las empresas aportantes se expresan en unidades y su valor es determinado mensualmente, dividiendo el valor neto del Fondo (activo total menos pasivo total) entre el número de unidades, con el valor así determinado, se convierten a unidades las transacciones realizadas en el mes siguiente. El valor de la unidad a diciembre de 2021 es de $7.440,78, con un dividendo de $29,17 por unidad y a diciembre 31 de 2020 $7.463,83, con un dividendo de $65,25 por unidad.

2.7

Reconocimiento de ingresos y egresos

Los ingresos y egresos se contabilizan en las cuentas de resultados cuando se causan. Los que se generan en la valoración de las inversiones, se realizan de acuerdo con la Resolución 1200 y demás normas complementarias

14

emanadas por la Superintendencia Financiera de Colombia, se registran al corte de cada mes en la cuenta ajustes por valorización a precios de mercado.

Las utilidades o pérdidas en venta de inversiones se registran de igual manera.

2.8

Cierre de periodo contable

FONCOLTABACO efectúa los cierres contables con fecha del último día del año. Es decir, diciembre 31 de cada año.

2.9

Normas Internacionales de Información Financiera - NIIF

Los estados financieros con corte al 31 de diciembre de 2021 son presentados bajo Normas Internacionales de Información Financiera “NIIF”. Estos estados financieros son comparados con la información del año inmediatamente anterior, bajo el marco técnico normativo establecido en el Decreto 3022 de 2013 y modificado por el Decreto 2267 de 2014.

2.10

Activos y pasivos financieros

2.10.1 Activos financieros FONCOLTABACO clasifica sus inversiones en instrumentos de renta fija y renta variable, como activos financieros a valor razonable con efecto en resultados. Un activo financiero es clasificado a valor razonable con efecto en resultados, cuando no se mantiene dentro de un modelo de negocio, cuyo objetivo sea el mantener los activos para obtener los flujos de efectivo estipulados, o las condiciones estipuladas del activo financiero no dan lugar a flujos de efectivo que sean únicamente pagos del capital e intereses sobre el valor del capital pendiente. Es decir, estos activos financieros se mantienen con el propósito de negociación.

2.10.2 Pasivos financieros Los instrumentos financieros en posición pasiva, son clasificados como pasivos financieros al valor razonable con efecto en resultados. El resto de los pasivos financieros, son clasificados como "Otros pasivos" de acuerdo con IFRS 9 (International Financial Reporting Standars) que son las siglas en inglés de las NIIF. Al cierre de este ejercicio, el Fondo no tiene instrumentos financieros clasificados como pasivos financieros al valor razonable con cambios en resultados.

2.10.3 Reconocimiento, baja y medición Las compras y ventas de inversiones en forma regular se reconocen en la fecha de la transacción, la fecha en la cual el Fondo se compromete a comprar o vender la inversión. Los activos financieros y pasivos financieros se reconocen inicialmente al valor razonable.

Los costos de transacciones son costos en los que se incurre para adquirir activos o pasivos financieros. Ellos incluyen comisiones y el impuesto al valor agregado (IVA) y otros conceptos vinculados a la operación, pagados a entidades comisionistas de bolsa y emisores de valores que tranzan en la Bolsa de Valores de Colombia (BVC).

FONCOLTABACO no separará los costos de transacciones en el momento de compra o venta (comisiones, IVA) como gastos del período, sino que estarán inmersos en la valoración del instrumento financiero, ya que estas cifras son inmateriales para el Fondo.

Los activos financieros se dan de baja contablemente cuando los derechos a recibir flujos de efectivo a partir de las inversiones han expirado o el Fondo ha transferido sustancialmente todos los riesgos y beneficios asociados a su propiedad.

15

Con posterioridad al reconocimiento inicial, todos los activos financieros con efecto en resultado son medidos al valor razonable. Las ganancias y pérdidas que surgen de cambios en el valor razonable de la categoría "Activos financieros al valor razonable con efecto en resultados" son presentadas en el estado de resultados integrales dentro del rubro "Cambios netos en valor razonable de activos financieros y pasivos financieros a valor razonable con efecto en resultados" o en “Ganancia (pérdida) por actividades de operación” en el período en el cual surgen.

2.11

Estimación del valor razonable

El valor razonable de activos financieros transados en los mercados de valores, se basa en precios de mercado cotizados en la fecha del estado de situación financiera (antes balance general). El precio de mercado cotizado utilizado para activos financieros mantenidos por el Fondo es el precio de compra ajustados periódicamente a precios de mercado en el estado de situación financiera (antes estado de resultados).

2.12

Presentación neta o compensada de instrumentos financieros

Los activos y pasivos financieros son compensados y el monto neto es así informado en el estado de situación financiera cuando existe un derecho legal para compensar los importes reconocidos y existe la intención de liquidar sobre una base neta, o realizar el activo y liquidar el pasivo simultáneamente.

2.13

Cuentas por cobrar y pagar a intermediarios

Los montos por cobrar y pagar a intermediarios representan deudores por valores vendidos y acreedores por valores comprados, que han sido contratados, pero aún no saldados o entregados en la fecha del estado de situación financiera, respectivamente.

Al cierre de este ejercicio el Fondo no ha constituido provisión por deterioro de valor para cuentas por cobrar a intermediarios, puesto que estas son recuperables a menos de 30 días.

2.14

Deterioro de valor de activos financieros a costo amortizado

Se establece una provisión por deterioro del valor de montos correspondientes a activos financieros a costo amortizado incluyendo cuentas por cobrar a intermediarios, cuando hay evidencia objetiva de que el Fondo no será capaz de recuperar la totalidad de la inversión. Las dificultades financieras significativas del emisor o deudor, la probabilidad de que el mismo entre en quiebra o sea objeto de reorganización financiera y el incumplimiento en los pagos son considerados como indicadores de que el instrumento o monto invertido ha sufrido deterioro del valor.

Una vez que un activo financiero o un grupo de activos financieros similares haya sido deteriorado, los ingresos financieros se reconocen utilizando el tipo de interés empleado para descontar los flujos de efectivo futuros con el fin de medir el deterioro del valor mediante la tasa efectiva original.

2.15

Efectivo

El efectivo incluye los saldos en caja y bancos de alta liquidez, utilizados para administrar el efectivo del Fondo.

2.16

Unidades en circulación

El Fondo emite unidades en circulación, las cuales pueden ser retiradas sólo a opción del afiliado por un monto de efectivo igual a la parte proporcional del valor de los pasivos netos del Fondo en el momento del retiro. El valor por unidad del Fondo, se calcula dividiendo el valor neto del Fondo o pasivo deducible atribuible a los afiliados por el número de unidades del Fondo. Estos valores de los afiliados se clasifican como pasivos financieros y se registran en pesos.

Los afiliados pueden ahorrar hasta el 10% del salario mensual, distribuido en aporte legal hasta el 3% y en aporte adicional hasta el 7%.

16

2.17

Ingresos financieros e ingresos por dividendos

Los ingresos financieros se reconocen, utilizando el valor a la fecha de la tasa básica indexada al título, incluye ingresos financieros procedentes de efectivo y títulos de deuda. Los ingresos por dividendos se reconocen cuando se establece el derecho a recibir su pago.

2.18

Tributación

El Fondo está domiciliado en Colombia y bajo las leyes vigentes, no es responsable de la declaración impuesto a la renta, es responsable del impuesto de ingresos y patrimonio (no es contribuyente), impuesto de Industria y Comercio como contribuyente especial bajo la Ley 1819 de 2016 y es agente retenedor a título de renta.

2.19

Garantías

Para garantías otorgadas, distintas de efectivo, si la contraparte posee el derecho contractual de vender o entregar nuevamente en garantía el instrumento, el Fondo clasifica los activos en garantía en el estado de situación financiera de manera separada del resto de los activos (cuentas de orden), identificando su afectación en garantía.

Cuando la contraparte no posee dicho derecho, sólo se revela la afectación del instrumento en garantía en nota a los estados financieros. Al cierre del ejercicio, el Fondo no tiene activos en garantía.

NOTA 3. ADMINISTRACIÓN DE RIESGOS 3.1 Gestión de riesgo financiero Las actividades de FONCOLTABACO lo exponen a diversos riesgos financieros: riesgo de mercado, riesgo del emisor, riesgo de liquidez y riesgo del sector.

Las políticas y procedimientos de administración de riesgo implementadas por la Administración para cada una de las inversiones buscan maximizar el retorno del portafolio considerando los niveles de riesgo y el horizonte de inversión, permitiendo que el Fondo mantenga una posición competitiva dentro del sector, frente al desarrollo de su objeto legal y en la realización de operaciones previstas en su régimen de inversiones deberá aplicar las instrucciones y disposiciones generales establecidas por la Superintendencia Financiera de Colombia para la administración de riesgos.

3.2 Gestión de riesgo del capital El capital del Fondo está representado por los activos netos atribuibles a los afiliados de unidades en circulación. El importe de activos netos atribuibles a los afiliados de unidades en circulación puede variar de manera significativa mensualmente, ya que el Fondo está sujeto a afiliaciones y retiros mensuales. El objetivo del Fondo cuando administra capital es salvaguardar la capacidad del mismo para continuar en marcha con el objeto de proporcionar rentabilidad para los afiliados y mantener una sólida base de capital para apoyar el desarrollo de las actividades de inversión del Fondo.

NOTA 4. EFECTIVO Y EQUIVALENTES AL EFECTIVO El efectivo incluía los siguientes valores

Caja menor Bancolombia cuenta corriente

2021 0 1.870

17

2020 20 1.212

Bancolombia cuenta de ahorros

1.643

712

Banco BBVA cuenta de ahorros

1.755

1.755

Total

5.268

3.699

Los saldos en cuentas de ahorros devengan interés a las tasas variables sobre la base de las tasas diarias de depósitos bancarios.

Sobre estos valores no existen restricciones para su disponibilidad.

NOTA 5. CUENTAS COMERCIALES POR COBRAR Cuentas comerciales y otras cuentas por cobrar incluían lo siguiente:

Aportes y préstamos afiliados Contribución Coltabaco Préstamos afiliados Anticipos de Impuestos ICA Diversos Total

2021 311.280 39.327 1.386.472

2020 350.185 45.894 1.035.289

230

41

1.081

754

1.738.390

1.432.163

•

No se han constituido provisiones por incobrabilidad, puesto que los saldos son recuperados en menos de 30 días. No existen diferencias significativas entre el valor libros y el valor razonable de las cuentas por cobrar a intermediarios, dado que los saldos vencen a muy corto plazo.

•

Los valores en libros de las cuentas por cobrar a intermediarios están denominados en pesos colombianos.

NOTA 6. ACTIVOS FINANCIEROS A VALOR RAZONABLE CON EFECTOS EN RESULTADOS Todas las inversiones del Fondo son consideradas negociables, de acuerdo con políticas establecidas por la Junta Directiva del Fondo.

Las inversiones se registran al costo, incluyendo la comisión e IVA pagadas por transacción de compra o venta.

Mensualmente, las inversiones se valorizan a precios de mercado, precios publicados por el proveedor de precios autorizado “Precia”. Teniendo en cuenta las Resoluciones 1200 de 1995, 550 de agosto 2 de 2002, y Circular Externa 21 de 2011 y Circular Externa 006 de 2012, emitidas por la Superintendencia Financiera de Colombia.

El incremento en el valor de los títulos en relación con el costo individual de adquisición o el precio de valoración del mes inmediatamente anterior, es registrado en la cuenta ajuste por valoración de Inversiones contra el estado de resultados.

Para atender la Circular Externa 14 de 2007 de la Superintendencia Financiera de Colombia, relacionada con la modificación a las reglas para la valoración y contabilización de inversiones, cuando se adquieren hasta la fecha de cierre, estas se incluyen dentro del portafolio a valorar.

Activos Financieros a Valor Razonable con Efecto en Resultados – Instrumentos de Patrimonio EMISORES NACIONALES Acciones Bancolombia S.A. – Ordinaria Acciones Celsia S.A. E.S.P.

2021 307.026 579.254

18

2020 309.503 655.952

EMISORES NACIONALES Acciones Cementos Argos S.A. Acciones Grupo de Energía de Bogotá S.A. E.S.P. Acciones Grupo Argos S.A. – Ordinaria Acciones Grupo Argos S.A. – Preferencial Acciones Grupo Aval Acciones y Valores S.A. – Preferencial Acciones Grupo Nutresa S.A. Acciones Grupo Suramericana S.A. – Ordinaria Acciones Grupo Suramericana S.A. – Preferencial Acciones Interconexión Eléctrica S.A. ISA E.S.P. Total

2021 222.324 377.102 122.519 188.948 118.608 269.789 210.000 2.092 102.234 2.499.896

Fondos de Inversión Colectiva Fondo SPPM – Alianza Fiduciaria Fondo Alianza Renta Fija 90 – Alianza Fiduciaria Fondo Cartera Liquidez – Valores Bancolombia Fondo Renta Fija a Plazos – Valores Bancolombia Fondo Renta Futuro – Valores Bancolombia Fondo Renta Sostenible Global – Valores Bancolombia Fondo Renta Variable – Valores Bancolombia Fondo Acciones Internacionales Clase A – BTG Pactual Fondo Cartera Liquidez – BTG Pactual Fondo Comport. y libranzas II – BTG Pactual Fondo Credivalores Clase A – BTG Pactual Fondo Dinámico – BTG Pactual Fondo Factoring Clase 12 – BTG Pactual Fondo Portafolio Obligaciones Diversificado – BTG Pactual Fondo Renta Inmobiliaria – BTG Pactual Fondo Renta Fija Internacional – BTG Pactual Total

12.975 0 44.586 0 312.478 620.292 30.326 108.109 190.889 4.093 22.263 123.664 914.758 0 1.095.664 0 3.480.097

Patrimonio Autónomos Titularizadora PEI Titularizadora colombiana TIN Total

305.267

Total

2020 224.872 0 0 258.710 0 452.160 176.960 154.770 0 2.232.927

1.085.532 622.522 1.384 304.134 0 495.169 0 0 18.072 7.616 31.755 0 1.012.896 45.159 1.110.231 462.515 5.196.985

315.635 620.902

422.124 315.432 737.556

6.600.895

8.167.468

Cantidad de títulos al 31 de diciembre: EMISORES NACIONALES Acciones Bancolombia S.A. – Ordinaria Acciones Celsia S.A. E.S.P. Acciones Cementos Argos S.A. Acciones Grupo de Energía de Bogotá S.A. E.S.P. Acciones Grupo Argos S.A. – Ordinaria Acciones Grupo Argos S.A. – Preferencial Acciones Grupo Aval Acciones y Valores S.A. – Preferencial Acciones Grupo Nutresa S.A. Acciones Grupo Suramericana S.A. – Ordinaria Acciones Grupo Suramericana S.A. – Preferencial

2021 8.848 138.445 36.387 150.841 9.042 20.317 112.000 9.420 7.000 94

19

2020 8.848 138.445 36.387 0 0 24.639 0 18.840 7.000 7.035

Acciones Interconexión Eléctrica S.A. ISA E.S.P. Total Fondos de Inversión Colectiva Fondo SPPM – Alianza Fiduciaria Fondo Alianza Renta Fija 90 – Alianza Fiduciaria Fondo Renta Liquidez – Valores Bancolombia Fondo Renta Fija a Plazos – Valores Bancolombia Fondo Renta Futuro – Valores Bancolombia Fondo Renta Sostenible Global – Valores Bancolombia Fondo Renta Variable – Valores Bancolombia Fondo Acciones Internacionales Clase A – BTG Pactual Fondo Cartera Liquidez – BTG Pactual Fondo Comport. y libranzas II – BTG Pactual Fondo Credivalores II Clase A – BTG Pactual Fondo Dinámico – BTG Pactual Fondo Factoring Clase 12 – BTG Pactual Fondo Portafolio Obligaciones Diversificado – BTG Pactual Fondo Renta Inmobiliaria – BTG Pactual Fondo Renta Fija Internacional – BTG Pactual Total

4.564 496.958

0 241.194

730

62.633 38.076 92 9.791 0 37.909 0 0 1.243 469 1.717 0 62.981 2.652 109.653 20.503 347.719

0 2.948 0 29.654 0 2.350 5.227 12.391 238 1.132 12.162 93.004 0 104.783 20.503 285.122

Patrimonio Autónomos Titularizadora PEI Titularizadora colombiana TIN Total

39

Total

60 109

39 60 109

285.231

347.828

Activos Financieros a Valor Razonable con Efecto en Resultados – Instrumentos representativos de deuda

A continuación, el detalle de las inversiones a valor razonable con cambios en resultados en instrumentos representativos de deuda al 31 de diciembre de 2021: Emisor

Tipo Inversión

Emisión

Vencimiento

Valor nominal

Valor de compra

Valor razonable

BBVA Colombia S. A.

CDT

18/10/2019

10/10/2024

500.000

496.600

480.700

Banco Popular S. A.

CDT

17/06/2019

17/06/2022

500.000

519.235

504.390

CFC Tuya

CDT

11/11/2020

11/05/2022

307.701

307.701

311.095

CFC Tuya

CDT

02/12/2020

02/06/2022

500.000

500.000

503.610

CFC Tuya

CDT

17/12/2020

17/06/2022

500.000

500.000

503.085

Odinsa

Bonos

02/10/2020

02/10/2023

500.000

500.275

483.720

2.807.701

2.823.811

2.786.600

Total

A continuación, el detalle de las inversiones a valor razonable con cambios en resultados en instrumentos representativos de deuda al 31 de diciembre de 2020: Emisor BBVA Colombia S. A.

Tipo Inversión CDT

Emisión 18/10/2019

Vencimiento 10/10/2024

20

Valor nominal 500.000

Valor de compra 496.600

Valor razonable 534.930

Emisor

Tipo Inversión

Emisión

Valor nominal

Vencimiento

Valor de compra

Valor razonable

CFC Tuya

CDT

11/11/2020

11/05/2022

307.701

307.701

309.406

CFC Tuya

CDT

02/12/2020

02/06/2022

500.000

500.000

501.885

CFC Tuya

CDT

17/12/2020

17/06/2022

500.000

500.000

500.950

Odinsa

Bonos

02/10/2020

02/10/2023

500.000

500.275

510.830

2.307.701

2.304.576

2.358.001

Total

NOTA 7. CUENTAS COMERCIALES POR PAGAR Y OTRAS CUENTAS POR PAGAR

Cuentas comerciales por pagar Afiliados Total

2021

2020

8.547 8.547

233.599 233.599

NOTA 8. PASIVO NETO ATRIBUIBLE A LOS AFILIADOS El pasivo neto atribuible a los afiliados incluía lo siguiente:

Aportes Legales Voluntarios Aportes Adicionales Voluntarios Utilidades Reinvertidas Contribución Empresa Consolidada Fondo de Perseverancia Contribución Empresa por Consolidar Total

Saldo a 31 dic. 2020 3.392.998 3.769.494 2.525.586 1.686.276 61.303 142.784 11.578.441

Entradas

Salidas

975.625 1.508.769 95.283 462.129 35.380 487.820 3.565.006

1.011.170 1.796.261 324.619 437.052 26.116 513.508 4.108.726

Saldo a 31 dic. 2021 3.357.453 3.482.001 2.296.250 1.711.352 70.567 117.096 11.034.719

•

No existen diferencias significativas entre el valor libros y el valor razonable de las cuentas por pagar a los afiliados, las utilidades pueden tardar para su aprobación por parte de la Superintendencia Financiera de Colombia, sin exceder 12 meses.

•

Los valores en libros de las cuentas por pagar a los afiliados están denominados en pesos colombianos.

NOTA 9. RENDIMIENTOS DECRETADOS POR PAGAR Este rubro registra los rendimientos pendientes por repartir y se abonarán a los afiliados luego de la aprobación por parte de la Superintendencia Financiera de Colombia.

Rendimientos decretados por pagar Total

2021 42.790 42.790

NOTA 10. IMPUESTOS Y TASAS El valor a pagar por concepto de impuestos y tasas comprendía:

21

2020 99.979 99.979

Dirección de Impuestos y Aduanas Nacionales DIAN ReteICA Distrito Bogotá Total

2021 1.474 16 1.490

2020 2.054 14 2.068

NOTA 11. FONDO DE PERSEVERANCIA Corresponde a los valores distribuidos a los afiliados que hayan cumplido 5 años o más de permanencia en el Fondo y cuyo valor se distribuye anualmente, teniendo en cuenta únicamente para su distribución las unidades de los aportes legales ordinarios de cada afiliado.

Este Fondo se distribuye al 31 de diciembre de cada año.

Fondo de Perseverancia Total

2021 32.571 32.571

2020 35.379 35.379

NOTA 12. CAMBIOS NETOS EN VALOR RAZONABLE DE ACTIVOS Y PASIVOS FINANCIEROS A VALOR RAZONABLE CON EFECTOS EN RESULTADOS Se presenta a continuación el detalle de los ingresos y egresos por valoración de inversiones a valor razonable: Ingreso por aumento en valor razonable

Instrumentos de deuda Instrumentos de patrimonio Total

2021 104.850 737.129 841.979

2020 296.979 921.692 1.218.671

2021 72.537 947.405 1.019.942

2020 36.723 1.139.195 1.175.918

Egreso por aumento en valor razonable

Instrumentos de Deuda Instrumentos de patrimonio Total

NOTA 13. RESULTADOS EN VENTA DE INSTRUMENTOS FINANCIEROS Ingresos por venta de inversiones en valor razonable Ingreso por venta – Instrumentos de deuda Ingreso por venta – Instrumentos de patrimonio Total

2021 0 2.385 2.385

2020 5.242 0 5.242

Egresos por venta de inversiones en valor razonable Egreso por venta – Instrumentos de patrimonio Total

2021 2.152 2.152

22

2020 290 290

NOTA 14. RENDIMIENTOS FINANCIEROS FONDOS DE INVERSIÓN Corresponde a rendimientos obtenidos en cada emisor o Fondo de Inversión Colectiva.

2021 Rendimientos Fondo Alianza Renta Fija 90 – Alianza Fiduciaria Rendimientos Fondo SPPM – Alianza Fiduciaria Rendimientos Fondo Renta Fija a Plazos – Valores Bancolombia Rendimientos Fondo Renta Futuro – Valores Bancolombia Rendimientos Fondo Renta Liquidez – Valores Bancolombia Rendimientos Fondo Renta Variable – Valores Bancolombia Rendimientos Fondo Renta Liquidez – BTG Pactual Rendimientos Fondo Renta Acciones Internacional – BTG Pactual Rendimientos Fondo Renta Acciones Mercado Emergente – BTG Pactual Rendimientos Fondo Comport. y libranzas II – BTG Pactual Rendimientos Fondo Credivalores I Clase A – BTG Pactual Rendimientos Fondo Credivalores II Clase A – BTG Pactual Rendimientos Fondo Credivalores Clase 12 – BTG Pactual Rendimientos Fondo Dinámico Clase A – BTG Pactual Rendimientos Fondo Portafolio Obligaciones Diversificado – BTG Pactual Rendimientos Fondo Renta Fija Internacional – BTG Pactual Rendimientos Fondo Renta Inmobiliaria – BTG Pactual Rendimientos Fondo Renta Sostenible Global – BTG Pactual Rendimientos Inversión Virtual Rendimientos Cuentas de Ahorros Total

4.850 20.155 5.233 13.666 1.381 3.687 1.039 11.088 4.261 0 1.025 356 22.745 2.282 491 70.038 30.578 119.438 457 272 313.042

NOTA 15. RENDIMIENTOS POR PRÉSTAMOS A AFILIADOS 2021

2020

Interés préstamos ordinarios

88.236

91.562

Interés préstamos vivienda

12.607

14.826

100.843

106.388

2021

2020

Total

NOTA 16. DIVERSOS

Ingreso por redención de unidades Otros ingresos Total

43.053

59.751

2.765

83

45.818

59.834

NOTA 17. SALARIOS Y PRESTACIONES SOCIALES 2021 Sueldos

2020

85.238

23

83.549

2020 11.886 14.005 8.874 0 5.926 43.626 593 0 0 800 0 3.130 31.354 0 3.368 0 2.319 0 3.744 171 129.796

2021 Cesantías

2020

7.395

7.145

887

857

Prima Legal

7.395

7.145

Vacaciones

3.676

3.544

Aportes por salud

7.502

7.231

10.591

10.208

Aportes Caja Compensación

3.600

3.404

Aportes ICBF

2.649

2.554

Aportes SENA

1.766

1.702

Intereses sobre las cesantías

Aportes por pensión

Riesgos profesionales Total

433

445

131.133

127.784

NOTA 18. HONORARIOS En cumplimiento de la obligación de divulgar la información relevante contenida en el artículo 446, documento 3, literal “a” del Código de Comercio, se informa: El detalle de los egresos por concepto de honorarios al 31 de diciembre, comprendía lo siguiente: 2021

2020

Honorarios Revisoría Fiscal

13.628

15.252

Honorarios Contador

16.353

15.800

0

429

Honorarios Asesorías Jurídicas Honorarios Auditoría Externa Total

6.545

0

36.526

31.481

NOTA 19. ARRENDAMIENTO El detalle de los egresos por concepto de arrendamiento al 31 de diciembre, comprendía lo siguiente: 2021

2020

Arrendamiento Coltabaco

5.684

5.593

Arrendamiento Almacenamiento Archivo

4.178

4.105

Total

9.862

9.698

NOTA 20. CONTRIBUCIONES, SISTEMATIZACIÓN, SUSCRIPCIONES, AFILIACIONES Y GASTOS DIVERSOS 2021 Certicámara – Firma Digital Asociación Nacional de Fondos Mutuos

2020

381

442

5.289

5.206

24

2021

2020

Superintendencia Financiera de Colombia

7.566

8.006

Sistema Binario – Mantenimiento Sistemas

2.780

9.867

Gemda – Gestión Empresarial

6.485

6.199

Precia – Tasas de Valoración

3.324

2.582

25.825

32.302

Total

NOTA 21. IMPUESTOS TASAS El Impuesto de Industria y Comercio, según acuerdo del Municipio de Medellín, los Fondos Mutuos de Inversión se deben registrar como contribuyentes del régimen tributario especial, con una tarifa del 2x1000, sobre la utilidad en venta de inversiones y los rendimientos obtenidos.

De la misma manera, y dando cumplimiento de la Ley 1819 de diciembre de 2016, se cumplió con la obligación de presentar, declarar y pagar el impuesto de industria y comercio en las ciudades de Medellín, Barranquilla, Cali y Envigado.

El detalle de los egresos por concepto de impuestos y tasas al 31 de diciembre, comprendía lo siguiente: 2021

2020

Impuesto de Industria y Comercio Alcaldía Distrital de Barranquilla

41

43

350

695

Municipio de Medellín

2.037

3.207

Secretaría de Hacienda Distrito Bogotá

1.212

2.421

Total

3.640

6.355

10.336

6.940

10.336

6.940

13.976

13.306

Alcaldía Santiago de Cali

Gravamen Movimiento Financiero 4x1000 Bancolombia Total

Total

NOTA 22. DIVERSOS 2021 Gasto por Redención de Unidades Diversos Total

2020

3.105

4.184

184

519

3.289

4.703

NOTA 23. CUSTODIA DE VALORES FONCOLTABACO tiene todos sus instrumentos financieros desmaterializados y custodiados en DECEVAL.

25

NOTA 24. LIMITES EXCEDIDOS EN INVERSIÓN Al cierre de los períodos 2021 y 2020 no existen excesos de inversión que informar y es así como lo certifica mensualmente a la Superintendencia Financiera de Colombia el Revisor Fiscal en su informe. La administración del Fondo se acoge a todas las operaciones de inversión que deberán respetar los límites y niveles de exposición definidos en el libro 19 del Decreto 2555 de Julio de 2010, (Decreto 3885 y 3886 de 2009) Régimen de inversiones y operaciones.

NOTA 25. UNIDADES EN CIRCULACIÓN Al 31 de diciembre de 2021 y 2020, los números de unidades en circulación, suscritas son 1.483.006,08 y 1.551.272,85 respectivamente.

NOTA 26. SANCIONES Al 31 de diciembre de 2021 y 2020, ni el Fondo ni sus directores y administradores, han sido objeto de sanciones por parte de algún organismo fiscalizador.

NOTA 27. HECHOS RELEVANTES A la fecha de emisión de estos estados financieros, no existen hechos relevantes que afecten significativamente los saldos o la interpretación de los mismos.

NOTA 28. HECHOS POSTERIORES A la fecha de emisión de estos estados financieros, no existen hechos posteriores que afecten significativamente los saldos o la interpretación de los mismos.

26

INFORMACION EXIGIDA ARTÍCULO 446 CÓDIGO DE COMERCIO a) Durante el año 2021 no se presentaron pagos por concepto de salarios, honorarios, viáticos, gastos de representación, bonificaciones, prestaciones en dinero y en especie y erogaciones por concepto de transporte hechos a favor de los directivos de la sociedad. b) Durante el año 2021 no se presentaron pagos por concepto de salarios, honorarios, viáticos, gastos de representación, bonificaciones, prestaciones en dinero y en especie y erogaciones por concepto de transporte hechos a favor de asesores o gestores, vinculados o no a la sociedad con contrato de trabajo, en cumplimiento de trámites de asuntos ante entidades públicas o privadas o en la preparación de estudios para adelantar tales trámites. c) Durante el año 2021 no se presentaron transferencias de dinero y demás bienes, a título gratuito o a cualquier otro que pueda asimilarse a éste, efectuados a favor de personas naturales o jurídicas. d) Durante el año 2021 no se presentaron pagos por concepto de gastos de propaganda y de relaciones públicas. e) A diciembre 31 de 2021, el fondo no poseía dineros u otros bienes en el exterior. Tampoco poseía obligaciones en moneda extranjera. f) Las inversiones del Fondo en sociedades, nacionales o extranjeras están detalladas en la información exigida por el numeral 2 del artículo 291 del Código de Comercio. (Ver anexo correspondiente)

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DETALLE CUENTAS DE ORDEN INVERSIONES A diciembre 31 de 2021 (Valores expresados en miles de pesos colombianos) RENTA FIJA Espec ie

Emisor

V alor nominal

V alor Merc ado

fec ha_vto

CDT

TUYA

307.701.300

311.095.245,34

11/05/2022

CDT

TUYA

500.000.000

503.610.000,00

2/06/2022

CDT

BANCO POPULAR

500.000.000

504.390.000,00

17/06/2022

CDT

TUYA

500.000.000

503.085.000,00

17/06/2022

500.000.000

483.720.000,00

2/10/2023

500.000.000

480.700.000,00

18/10/2024

2.807.701.300

2.786.600.245,34

Unidades

V alor Merc ado

BONO CDT

ODINSA S.A. BANCO BBVA

TOTAL RENTA FIJA

TITULOS DE PARTICIPACIÓN Espec ie

Emisor

fec ha_vto

PEI

PEI

39

305.266.919,88

27/02/2106

TIN

Titularizadora Colombiana

60

315.635.313,28

25/10/2118

TOTAL PEI

620.902.233,16

ACCIONES Cantidad

V alor nominal Emisor

7.000 SURAMERICANA

(Pesos por unidad) 187,50

V alor de Merc ado 210.000.000,00

6,24

2.091.500,00

500,00

307.025.600,00

112.000 GRUPO AVAL PREF

1,00

118.608.000,00

138.445 CELSIA

0,25

579.253.880,00

94 SURA PREF 8.848 BANCOLOMBIA

9.420 NUTRESA 20.317 GRUPO ARGOS PREF 9.042 GRUPO ARGOS 36.387 CEMARGOS 150.841 GEB 4.564 ISA TOTAL ACCIONES

5,00

269.788.800,00

62,50

188.948.100,00

62,50

122.519.100,00

6,00

222.324.570,00

53,60

377.102.500,00

32,80

102.233.600,00 2.499.895.650,00

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CERTIFICACIONES Dando cumplimiento al artículo 47 de la ley 222 de 1995, modificado por el artículo 11 de la ley 603 del 2000, el suscrito Representante Legal del Fondo Mutuo de Inversión de los trabajadores de Coltabaco S.A.S. y otras empresas patrocinadoras “FONCOLTABACO”, certifica que el Fondo cumple con los derechos de autor y propiedad intelectual.

Medellín, 15 de febrero de 2022

Los suscritos Representante Legal y Contadora del Fondo Mutuo de Inversión FONCOLTABACO Certificamos: Que en forma previa hemos verificado las afirmaciones contenidas en los estados financieros del Fondo, al 31 de diciembre de 2021 y 2020, conforme al reglamento, y que las mismas se han tomado fielmente de los estados financieros del Fondo debidamente certificados y dictaminados.

De acuerdo con lo anterior, en relación con los estados financieros mencionados, manifestamos lo siguiente: 1. Los activos y pasivos del Fondo Mutuo de Inversión, FONCOLTABACO, existen y las transacciones registradas se han realizado en los años correspondientes.

2. Todos los hechos económicos realizados han sido reconocidos.

3. Los activos representan derechos y los pasivos representan obligaciones, obtenidos o a cargo del Fondo.

4. Todos los elementos han sido reconocidos por los importes apropiados, de acuerdo con normas de contabilidad y de información financiera aceptadas en Colombia.

5. Los hechos económicos que afectan el Fondo han sido correctamente clasificados, descritos y revelados.

6. Los estados financieros y sus notas no contienen vicios, errores, diferencias o imprecisiones materiales que afecten la situación financiera, patrimonial y las operaciones del Fondo. Así mismo, se han establecido y mantenido adecuados procedimientos y sistemas de revelación y control de la información financiera, para su adecuada presentación a terceros y usuarios de la misma.

Medellín, 15 de febrero de 2022

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INFORME DEL REVISOR FISCAL Por el periodo comprendido entre enero 1 a diciembre 31 de 2021 y 2020 A los afiliados de FONCOLTABACO. Informe sobre los Estados Financieros He examinado el estado de situación financiera, el estado integral de resultados, el estado de flujo de efectivo y el estado de cambio en el pasivo neto de los afiliados del Fondo Mutuo de Inversión de los Trabajadores de Coltabaco y otras empresas patrocinadoras, en adelante “FONCOLTABACO”, al 31 de diciembre de 2021 y 2020 y un resumen de las políticas contables significativas, así como otras notas explicativas.

Responsabilidad de la Administración Dichos estados financieros fueron preparados bajo la responsabilidad de la administración del Fondo de conformidad con las normas de contabilidad y de información financiera aceptadas en Colombia y por el control interno que la administración considero necesario para la administración de los riesgos y la preparación y correcta presentación de los estados financieros, que estén libres de errores significativos, bien sea por fraude o error; seleccionar y aplicar las políticas contables apropiadas; así como, efectuar las estimaciones contables que sean razonables de acuerdo con la circunstancias.

Responsabilidad del Revisor Fiscal Mi responsabilidad consiste en expresar una opinión sobre dichos estados financieros. Efectué la auditoria de acuerdo con las normas de auditoria aceptadas en Colombia. Estas normas requieren que cumpla con requerimientos éticos y que realice la auditoria para obtener una seguridad, sobre si los estados financieros están libres de errores significativos. Una auditoria consiste en desarrollar procedimientos para obtener evidencia acerca de los montos y las revelaciones en los estados financieros. Los procedimientos desarrollados o seleccionados dependen del juicio profesional del auditor, incluyendo su evaluación del riesgo de errores significativos en los estados financieros de FONCOLTABACO. En la evaluación el auditor considera el control interno de la administración, que es relevante para la preparación y presentación razonable de los estados financieros, con el fin de diseñar procedimientos de auditoría que sean apropiados de acuerdo con las circunstancias, una auditoria también incluye, evaluar las políticas utilizadas y las estimaciones contables significativas hechas por la administración, así como evaluar la presentación general de los estados financieros.

Considero que la evidencia obtenida en mi auditoria me proporciona una base razonable para expresar mi opinión.

Opinión En mi opinión, los estados financieros adjuntos fielmente tomados de los libros de contabilidad, presentan razonablemente, en todos los aspectos de importancia material, la situación financiera de FONCOLTABACO al 31 de diciembre de 2021 y 2020, el resultado de sus operaciones, en su flujo de efectivo y su estado de cambio del patrimonio, por los años terminados en esas fechas, de conformidad con las normas de contabilidad y de información financiera aceptadas en Colombia.

Informe sobre requerimientos legales y reglamentarios Además, de acuerdo con el alcance de mi auditoria, informo que FONCOLTABACO ha llevado su contabilidad conforme a las normas legales y a la técnica contable; de acuerdo con el marco legal vigente en Colombia y las operaciones registradas en los libros de contabilidad, los actos de la Administración se ajustan a los Estatutos y a las decisiones de la Asamblea y de la Junta Directiva; la correspondencia, los comprobantes de las cuentas, los libros de

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actas se llevan y se conservan debidamente; se observaron medidas adecuadas de control interno, de conservación y custodia de los bienes del Fondo o de terceros que estén en su poder.

El informe de gestión de la administración guarda concordancia con los estados financieros básicos, el Fondo ha cumplido con lo referente a lo exigido en relación con los derechos de autor, en cuanto al Software y no se encuentra en mora por concepto de los aportes al sistema de seguridad social.

De acuerdo con la reglamentación emitida por la Superintendencia Financiera de Colombia, se establece el cumplimiento de la implementación del Sistema de Riesgos Operativas “SARO”, el Sistema de Lavado de Activos y Financiación del terrorismo “LA/FT” y el Sistema de Control Interno “SCI”, FONCOLTABACO al cierre de diciembre 31 de 2021 y 2020, tiene en funcionamiento estos sistemas; y ha comenzado la implementación del plan interno del SIAR (Sistema integral de administración de riesgos) según la Circular 018 del 2021 de la Superintendencia Financiera de Colombia para las entidades vigiladas (proyectado para el año 2022 y 2023. Así mismo, se hace el seguimiento y se evalúa los riesgos operativos mensualmente y efectúa la contabilización pertinente para cada caso, se efectúo el seguimiento a los riesgos sucedidos durante el año y a los correctivos efectuados para los hechos, además se verificó el cumplimiento de la consulta en las diferentes bases de datos para el lavado de activos y financiación del terrorismo, en los casos que fueron pertinentes, como también, el mantenimiento del Sistema de Control Interno.

Por último, FONCOLTABACO cumple y mantiene el control sobre sistema de gestión de seguridad y salud en el trabajo de sus proveedores, en lo concerniente a la seguridad de la base de datos de sus afiliados y terceros.

Atentamente,

GUILLERMO MUÑETON OSORIO Revisor Fiscal Matrícula 13099 – T

Medellín, 12 de febrero de 2022

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