Fidinam & Partners news Giugno 2017

Notiziario di informazione legale e fiscale internazionale

giugno 2017 – n. 53

In questo numero: Svizzera: Nuova procedura di notifica e restituzione degli interessi di mora nell’ambito dell’imposta preventiva Italia: Regime speciale per i “neo-domiciliati” Lussemburgo: La nuova normativa in materia di finanziamenti intra-gruppo Lussemburgo: La nuova legge fiscale 2017 Corte di Giustizia UE: La limitazione alla detrazione IVA si applica anche alle società holding aventi attività imprenditoriali Singapore: il nuovo re-domiciliation regime

Innovazione , flessibilità e competenza SVIZZERA: NUOVA PROCEDURA DI NOTIFICA E RESTITUZIONE DEGLI INTERESSI DI MORA NELL’AMBITO DELL’IMPOSTA PREVENTIVA Il Consiglio federale ha deciso nella sua seduta del 1. febbraio 2017 l’entrata in vigore di alcune nuove disposizioni della legge federale sull’imposta preventiva (LIP) nell’ambito della procedura di notifica.

Tali disposizioni prevedono che dal 15 febbraio 2017 la procedura di notifica può essere adottata anche dopo la scadenza del termine di notifica di 30 giorni a decorrere dalla scadenza dei dividendi se le condizioni materiali per la sua concessione sono soddisfatte.

L’obbligo di pagare gli interessi di mora è di conseguenza stato soppresso.

Inoltre gli interessi di mora già fatturati e/o pagati saranno annullati rispettivamente restituiti. Ciò significa che entro un anno dall’entrata in vigore le società possono procedere alla richiesta di rimborso degli interessi di mora già versati perché avevano notificato i loro pagamenti di dividendi interni al gruppo dopo il termine dei 30 giorni previsti dalla prassi applicata dall’Amministrazione federale delle contribuzioni (AFC), ma che ora non sono più dovuti in applicazione delle nuove disposizioni vigenti e in ossequio all’effetto retroattivo previsto dal nuovo art.

70c cpv.1 LIP. La retroattività delle nuove disposizioni è applicabile a tutte le fattispecie anteriori all’entrata in vigore della modifica della procedura di notifica, sempre che il credito fiscale e/o il credito per gli interessi di mora non siano nel frattempo prescritti oppure siano stati accertati con decisione cre-

sciuta in giudicato prima del 1. gennaio 2011.

Occorre rilevare a tal proposito che i nuovi disposti di legge (in particolare l’art. 70c al. 2 nLIP), escludono esplicitamente qualsiasi pagamento di interessi rimuneratori dovuti in relazione a queste restituzioni.

Affinché le società toccate da questa situazione possano far valere i propri diritti dopo l’entrata in vigore della presente modifica legislativa e quindi ottenere la restituzione degli importi pagati,esse dovranno trasmettere una domanda specifica all’AFC tramite formulario apposito messo a disposizione dall’AFC sul suo sito web (Form. 1 RVZ) poiché non vengono effettuate restituzioni d’ufficio.La richiesta del rimborso degli interessi di mora va inoltrata entro un anno dall’entrata in vigore della legge (ultimo termine 15 febbraio 2018).

In futuro i termini di inoltro restano invariati (entro 30 giorni dalla scadenza dei dividendi).

Tuttavia, dal 15 febbraio 2017 la procedura di notifica potrà essere adottata anche dopo questo termine senza applicazione di interessi di mora, ritenuto però che una notifica tardiva potrà essere sanzionata con una multa massima di CHF 5’000 (art. 20 cpv. 3 LIP).

Per ulteriori informazioni rivolgersi a: peter.riehn@fidinam.ch

ITALIA: REGIME SPECIALE PER I “NEO-DOMICILIATI” La Legge di Stabilità 2017, approvata con Legge 11 dicembre 2016,n.232,ha introdotto nel TUIR l’articolo 24-bis che prevede un regime fiscale speciale opzionale di imposizione sostitutiva dell’IRPEF in relazione ai redditi prodotti all’estero, cui possono accedere le persone fisiche ad alto reddito (e su richiesta i relativi familiari) che trasferiscono la residenza in Italia purché,in almeno nove dei dieci periodi d’imposta che precedono l’inizio del periodo di validità dell’opzione, non siano state fiscalmente residenti in Italia. L’imposizione sostitutiva per ciascun periodo d’imposta è pari a EUR 100’000.00 per i neo domiciliati ed a EUR 25’000.00 per ciascuno dei familiari che decida altresì avvalersi del regime.

Al fine di poter accedere a detto regime speciale, occorre una preventiva risposta favorevole ad un interpello di carattere“probatorio” da presentarsi alla Direzione Centrale Accertamento entro il termine per la presentazione della dichiarazione relativa al periodo d’imposta in cui viene trasferita la residenza in Italia o a quello immediatamente successivo.

L’opzione per il regime speciale sarà efficace a decorrere dal periodo d’imposta in cui viene trasferita in Italia la residenza fiscale e, nel caso in cui ciò avvenga nel corso del 2017, l’opzione opererà già a partire dal periodo d’imposta 2017, a condizione che poi venga presentata l’istanza di interpello entro la data di presentazione della dichiarazione relativa al periodo 2017, ovvero entro il periodo immediatamente successivo.

In deroga a quanto previsto dal nuovo art.24-bis del TUIR con riferimento alla sopracitata istanza di interpello, il Provvedimento dell’Agenzia dell’Entrate dell’8 marzo 2017 ne ha dichiarata la natura facoltativa, stabilendo che, ai fini dell’accesso al regime medesimo, il contribuente può esercitare l’opzione per lo stesso anche semplicemente in fase di presentazione della propria dichiarazione dei redditi. Si ritiene tuttavia preferibile sottoporre l’interpello preventivo quando si voglia ottenere certezza in merito alla possibilità di fruire del nuovo regime.

Nell’istanza, il neo residente dovrà fornire prova dell’assenza del centro vitale dei propri interessi in Italia nei periodi d’imposta precedenti, sia con riferimento ai legami familiari, sia con riferimento agli interessi economici.

Ai nuovi contribuenti non viene richiesto di effettuare alcuna disclosure della propria posizione patrimoniale e reddituale estera ante trasferimento in Italia e, anche nei periodi d’imposta successivi, non avranno alcun obbligo di disclosure dei propri assets e dei propri redditi esteri. Ciò significa che tali speciali contribuenti non dovranno nemmeno corrispondere le imposte IVIE e IVAFE, normalmente gravanti su immobili e attività finanziarie estere dei contribuenti ordinariamente imponibili in Italia.

In generale tutti i redditi prodotti all’estero saranno assoggettati ad imposta sostitutiva tranne le plusvalenze derivanti dalla cessione di partecipazioni qualificate realizzate nei primi cinque periodi d’imposta di validità dell’opzione e i redditi di fonte italiana.

Con un apposito decreto ministeriale saranno individuate forme di agevolazione nella trattazione delle domande di visto di ingresso e di permesso di soggiorno per coloro che trasferiscono la loro residenza sulla base di tale nuovo regime di imposizione sostitutiva sui redditi esteri.Ad oggi tale decreto non risulta ancora emanato.

Regimi speciali simili, volti ad attrarre capitali ed investimenti e produrre nuovi consumi, esistono già in altri Paesi, per esempio Malta e Gran Bretagna (regime dei ResNotDom), tuttavia si evidenzia come, nel solo caso dell’Italia, non sia presente il sistema della remittance per cui, vantaggiosamente, i redditi di fonte estera che vengano reintrodotti nel Paese continuano a essere non-tassati.

Da ultimo segnaliamo anche l’esenzione totale da imposte di successione e donazione per i neo-contribuenti.

Per ulteriori informazioni rivolgersi a: stefania.collari@fidinam.ch

LUSSEMBURGO: LA NUOVA NORMATIVA IN MATERIA DI FINAZIAMENTI INTRA-GRUPPO Il 27 dicembre 2016 la Direzione dell’autorità fiscale lussemburghese ha emesso la Circolare L.I.R. n. 56/1 - 56bis/1 che fornisce nuove raccomandazioni in materia di transfer pricing per le società interessate da operazioni di finanziamento intra-gruppo. Tale Circolare é

stata pubblicata in seguito all’introduzione nella Normativa fiscale lussemburghese di un nuovo articolo che delinea le regole in materia di transfer pricing applicabili ad operazioni tra parti correlate (art. 56 bis L.I.R.).

L’art. 56 bis L.I.R. è ispirato direttamente dalle guidelines dell’OECD in materia di transfer pricing e stabilisce la metodologia che deve essere applicata per determinare i prezzi arm’s length.A partire dal 1. gennaio 2017 la nuova Circolare ha sostituito le due precedenti Circolari (n.164/2 del 28.01.2011 e n. 164/2 bis del 8.04.2011) introducendo regole anti-abuso che consentono la rettifica dei ricavi imponibili da parte dell’autorità fiscale nel caso in cui i prezzi di trasferimento differiscano dai prezzi che si sarebbero avuti tra parti indipendenti per operazioni simili, in analoghe situazioni di mercato (arm’s length principle).

I principali cambiamenti introdotti dalla nuova Circolare sono i seguenti: • È stata cancellata la regola che consentiva di limitare il capitale proprio di rischio (“capitaux propres adéquats”) all’1% del totale dei finanziamenti (o almeno pari ad EUR 2 milioni). Il capitale proprio minimo, ai fini del transfer pricing, dovrà ora essere determinato sulla base dell’analisi delle circostanze specifiche delle operazioni finanziarie intra-gruppo e supportato da uno studio di transfer pricing; • Nel caso in cui i profitti conseguiti da una società lussemburghese che agisce come intermediario finanziario (ossia concede prestiti a società del Gruppo ed è a sua volta finanziata da società del medesimo Gruppo) non siano supportati da un report in materia di transfer pricing, è possibile che l’utile imponibile sia determinato come un rendimento forfettario sulle attività finanziarie. Attualmente il rendimento minimo, al netto delle imposte, applicabile è pari al 2% ma tale tasso potrà essere modificato in futuro dall’Autorità fiscale sulla base delle analisi di mercato. Si evidenzia che nei casi in cui tale regola forfettaria troverà applicazione, le relative transazioni finanziarie saranno soggette allo scambio automatico d’informazioni; • La società lussemburghese per poter soddisfare i criteri di effettiva residenza in Lussemburgo ed essere ritenuta capace di sostenere il rischio relativo alle proprie attività finanziarie deve soddisfare dei requisiti minimi di “sostanza economica”, quali avere una maggioranza di amministratori locali in grado di gestire la società ed avere del personale in possesso delle qualifiche necessarie per il controllo del rischio legato alle attività finanziarie.

giugno 2017 – n. 53

Si segnala infine come gli Advance Pricing Agreements (“APA”) esistenti anteriormente all’introduzione del nuovo art. 56 bis L.I.R. non saranno più validi a partire dal 1. gennaio 2017, in riferimento agli esercizi fiscali successivi al 2016. Rimane valida la possibilità di richiedere nuovi Advance Pricing Agreements sulla base delle nuove norme in materia di transfer pricing.

Per ulteriori informazioni rivolgersi a: fabrizio.ghidini@fidinam.ch

LUSSEMBURGO: LA NUOVA LEGGE FISCALE 2017 Il 27 dicembre 2016 è stata pubblicata nella Gazzetta Ufficiale lussemburghese la nuova Riforma fiscale 2017, approvata in data 4 dicembre 2016.Le pricipali novità per le società sono di seguito sintetizzate: • L’aliquota dell’imposta sul reddito delle persone giuridiche è stata ridotta al 19% e quindi l’imposta complessiva sul reddito delle società è ora pari al 27,08% (un’ulteriore riduzione dell’1% circa dovrebbe essere introdotta nel 2018); • Le perdite fiscali realizzate a partire dall’esercizio 2017 potranno essere riportate a nuovo per un massimo di 17 anni (in precedenza non vi era alcun limite temporale); • È stata introdotta l’opzione per differire la deduzione degli ammortamenti annui; • A partire dal 2017 l’imposta patrimoniale minima annua (impôt sur la fortune) per le società finanziarie (società i cui attivi sono composti per più del 90% da attività finanziarie ed il cui valore complessivo a bilancio ecceda EUR 350’000.00) è stata aumentata da EUR 3’210.00 ad EUR 4’815.00.

Per ulteriori informazioni rivolgersi a: fabrizio.ghidini@fidinam.ch

CORTE DI GIUSTIZIA UE: LA LIMITAZIONE ALLA DETRAZIONE IVA SI APPLICA ANCHE ALLE SOCIETÀ HOLDING AVENTI ATTIVITÀ IMPRENDITORIALI Il 12 gennaio 2017 la Corte di Giustizia dell’Unione Europea (“CGUE”) ha emesso un Ordine della Corte nel caso MVM (C-28/16) relativo al diritto alla detrazione dell’IVA di una holding attivamente coinvolto nella ge-

stione delle sue controllate e svolgendo contemporaneamente attività imprenditoriali.

Fatti Una società energetica statale ungherese denominata MVM Magyar Villamos Művek Zrt. (“MVM”) svolge attività soggette IVA affittando centrali elettriche e reti in fibra ottica e in aggiunta si tiene numerose partecipazioni attive nella produzione e/o distribuzione di energia elettrica. A MVM è affidata la gestione strategica del gruppo, un servizio per il quale non carica alcuna commissione di gestione e quindi svolge tali attività gratuitamente. Inoltre, MVM organizza vari servizi di nature legale, di gestione aziendale e di pubbliche relazioni per se stessa e per i singoli membri del gruppo deducendo tutta l’IVA applicata sotto l’ipotesi che tutti i servizi coinvolti qualificano come spese generali associate con le sue attività imprenditoriali agli scopi IVA. MVM non considera la mancata fatturazione di una commissione di gestione come una minaccia al suo diritto alla detrazione dell’IVA.Tuttavia le autorità fiscali ungheresi sono dell’opinione che può solamente essere detratta l’IVA sui servizi acquistati che sono direttamente attribuibili alle attività proprie di MVM soggette. Il tribunale ungherese competente ha chiesto una sentenza pregiudiziale dal CGUE per quanto riguarda la detraibilità dell’IVA in discussione.

Sentenza pregiudiziale In primo luogo,la CGUE ha confermato la giurisprudenza in essere affermando che qualsiasi coinvolgimento nella gestione di società controllate per le quali non è addebitata alcuna commissione di gestione non rientra nel campo di applicazione IVA e quindi non è un’attività imprenditoriale in tal senso.Inoltre, la CGUE è restia ad accettare che nella fattispecie i servizi acquistati destinati alla gestione delle controllate di MVM sono direttamente correlati alle attività di leasing soggette ad IVA e ha incaricato il giudice ungherese di esaminare questo aspetto più in dettaglio. Infine,la CGUE ha respinto l’argomento di MVM che i servizi coinvolti sono stati acquistati nell’interesse di tutto il gruppo e, come tali, sono legati alle attività soggette a IVA del gruppo MVM. Essa ha affermato che i servizi acquistati sono, in linea di principio, da attribuire al coinvolgimento nelle attività di gestione delle partecipazioni, attività per le quali non viene applicata alcuna ricarica e pertanto tali servizi sono direttamente connessi ad una attività non imprenditoriale nel contesto IVA. Quest’ultimo aspetto sarà ora stabilito dal tribunale ungherese competente per l’even-

tuale applicazione di un “pre pro rata” che riflette il rapporto tra i costi imputabili alle attività imprenditoriali (leasing a pagamento) e le attività non imprenditoriali (gestione non rimunerata) eseguite da MVM. Conclusione Il caso MVM mette ancora una volta in evidenza l’importanza di un’analisi accurata della posizione IVA delle imprese con attività imprenditoriali che svolgono anche attività di holding e delle società holding coinvolte attivamente nella gestione delle proprie controllate e svolgendo nel contempo attività imprenditoriali. Particolare attenzione dovrebbe essere prestata al rapporto di una holding con le sue controllate e l’impatto ai fini IVA in quanto possono esserci adeguate alternative di pianificazione per il diritto alla detrazione dell’IVA anche quando si tratta di società cosiddette holding.

Per ulteriori informazioni rivolgersi a: fred.piet@fidinam.ch

SINGAPORE: IL NUOVO RE-DOMICILIATION REGIME In data 10 marzo 2017, il Parlamento di Singapore ha emanato il “Companies (Amendment Act) 2017”, ossia disposizioni legislative atte a modificare seppur parzialmente il codice societario vigente, introducendo, tra le altre, un nuovo regime interno di re-domiciliation delle società, intendendo per re-domiciliation la procedura che consente di trasferire la sede legale di una società di capitali estera a Singapore ed iscriverla nel registro delle società singaporiane.

L’obiettivo di una tale normativa è continuare a far sì che Singapore venga considerata una piazza internazionalmente competitiva e che continui per l’appunto nella propria crescita quale hub internazionale per investimenti e business.

Nell’ambito del nuovo regime introdotto, le società estere potranno trasferire la loro sede a Singapore anziché costituire localmente delle succursali.

Come anticipato più sopra, la re-domiciliation è un’operazione societaria mediante la quale una società trasferisce la propria sede legale (e propria iscrizione al Registro delle Imprese) da un Paese ad un altro Paese. Una società può scegliere di trasferire la propria sede legale sia per ragioni legislative, organizzative che strategiche, mantenendo tuttavia la propria identità e la propria storia pregressa nel-

le varie giurisdizioni in cui è stata presente e cercando di minimizzare le possibili disfunzioni operative.

Il nuovo regime di re-domiciliation dovrebbe essere implementato entro la prima metà dell’anno 2017 ma per ora non vi è ancora una data di definitiva attuazione.

Indichiamo di seguito brevemente le linee guida per poter trasferire la sede legale di una società estera a Singapore, nell’ambito del nuovo regime sopra descritto.

Definizione di foreign entity L’articolo 356 del “Companies (Amendment Act) 2017” definisce come foreign entity (entità estera) la società che è costituita al di fuori di Singapore. Una tale definizione ci indica che tale regime di re-domiciliation si possa applicare solamente a società estere già costituite e non anche ad entità estere non costituite sotto forma societaria.

Requisiti per trasferimento di sede Il requisito più importante per poter accedere al regime di re-domiciliation è quello per il quale la società estera sia di una certa entità.

Il criterio è il medesimo che, sulla base del Tredicesimo capitolo del Singapore Companies Act, differenzia la small company e il small group. Una società è una small company quando è costituta nella forma di private company e soddisfa i seguenti criteri: • i ricavi dell’esercizio non eccedono i $S 10’000’000; • il valore dell’attivo dell’esercizio non supera i $S 10’000’000;

• non sono impiegati più di 50 dipendenti.

Altri requisiti necessari per la re-domiciliation a Singapore sono i seguenti: • la legislazione del Paese in cui ha sede la società che vuole trasferirsi a Singapore deve consentire il trasferimento di sede all’estero delle società di capitali se tutti i requisiti necessari richiesti dalla legge del Paese sono stati osservati; • la società che intende trasferirsi deve fornire un’adeguata prova della propria solvibilità; nel caso in cui vi sia una situazione di crisi, la società deve dimostrare il proprio intento di voler risanare la società secondo le regole societarie di Singapore; • non vi deve essere alcun intento di nuocere ai creditori.

Procedura La procedura per il trasferimento di sede di una società estera a Singapore è similare a quello per la costituzione di una nuova società. La società straniera dovrà preventivamente fornire alcune informazioni e documenti societari alla ACRA tra i quali il nuovo statuto che andrà a disciplinare i rapporti societari secondo il diritto di Singapore,una volta trasferita la sede.

In seguito viene pagata una tassa governativa ed emessa una comunicazione di iscrizione nel Registro di Commercio locale il quale, al verificarsi di particolari circostanze, potrebbe anche rifiutare detta trascrizione. Contro tale rifiuto, la società estera potrà appellarsi al locale Ministero delle Finanze.

Effetti della nuova registrazione A seguito della registrazione della società nel Registro di Commercio di Singapore, la società potrà essere considerata a tutti gli effetti società singaporiana, così come definita nel capitolo 4 (1) del Company Act e sarà soggetta a tutte le disposizioni legislative che si applicano alle società di Singapore. La società re-domiciliated dovrà cancellarsi dal Registro di Commercio del Paese in cui era stata costituita ma dovrà accollarsi tutte le obbligazioni già assunte in precedenza. È utile notare che il trasferimento di sede a Singapore: • non crea una nuova entità legale; • non modifica/cancella le precedenti obbligazioni assunte dalla società; • non condizionerà i procedimenti legali in cui la società dovesse già essere coinvolta ante-trasferimento.

Questo nuovo regime di re-domiciliation è volto ad attrarre a Singapore quei gruppi societari desiderosi di stabilire nel Paese la loro sede ed il loro quartier generale senza rinunciare alla propria storia aziendale e societaria.

Balen Paolo Partner di Fidinam & Partners SA (Lugano) Per ulteriori informazioni rivolgersi a: paolo.balen@fidinam.ch

@ via E-Mail Qualora foste interessati a ricevere la Fidinam & Partners NEWS in versione elettronica è sufficiente collegarsi al sito www.fidinam.ch e richiedere l’abbonamento gratuito alla pagina Fidinam News.

Ogni sforzo è stato fatto per garantire l’accuratezza delle informazioni contenute nella presente pubblicazione.

Tuttavia consigliamo di indirizzarsi a consulenti di fiducia per l’esame relativo ad ogni caso concreto. Le informazioni contenute non sono in alcun modo vincolanti e decliniamo pertanto ogni responsabilità.

Fidinam & Partners SA Via Maggio 1 CP 6009 CH – 6901 Lugano Tel. +41 91 973 17 31 Fax +41 91 973 13 65 www.fidinam.ch fidinamnews@fidinam.ch

Lugano, Bellinzona, Mendrisio, Genève, Zug, Zürich Amsterdam, Barcellona, Dubai, Luxembourg, Hong Kong, Milano, Monte Carlo, Sydney, Vaduz, Wellington, Singapore Membro FIDUCIARI Suisse Membro Swiss Funds Association (SFA)