H1 2018 Financial Statements (Arabic)

‫دﯾﺑﺎ اﻟﻣﺣدودة واﻟﺷرﻛﺎﺗﮭﺎ اﻟﺗﺎﺑﻌﺔ‬ ‫ﺗﻘرﯾر اﻟﻣراﺟﻌﺔ واﻟﻣﻌﻠوﻣﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة‬ ‫اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‬ ‫ﻟﻔﺗرة اﻟﺳﺗﺔ أﺷﮭر اﻟﻣﻧﺗﮭﯾﺔ ﻓﻲ ‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2018‬‬

‫‪1‬‬

‫دﯾﺑﺎ اﻟﻣﺣدودة وﺷرﻛﺎﺗﮭﺎ اﻟﺗﺎﺑﻌﺔ‬ ‫ﺗﻘرﯾر اﻟﻣراﺟﻌﺔ واﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ‬ ‫ﻟﻔﺗرة اﻟﺳﺗﺔ أﺷﮭر اﻟﻣﻧﺗﮭﯾﺔ ﻓﻲ ‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2018‬‬

‫اﻟﻣﺣﺗوﯾﺎت‬

‫اﻟﺻﻔﺣﺎت‬

‫ﺑﯾﺎن اﻷرﺑﺎح أو اﻟﺧﺳﺎﺋر اﻟﻣوﺟز اﻟﻣوﺣد اﻟﻣرﺣﻠﻲ‬

‫‪3‬‬

‫ﺑﯾﺎن اﻟدﺧل اﻟﺷﺎﻣل اﻟﻣوﺟز اﻟﻣوﺣد اﻟﻣرﺣﻠﻲ‬

‫‪4‬‬

‫ﺑﯾﺎن اﻟﻣرﻛز اﻟﻣﺎﻟﻲ اﻟﻣوﺟز اﻟﻣوﺣد اﻟﻣرﺣﻠﻲ‬

‫‪5‬‬

‫ﺑﯾﺎن اﻟﺗﻐﯾرات ﻓﻲ ﺣﻘوق اﻟﻣﻠﻛﯾﺔ اﻟﻣوﺟز اﻟﻣوﺣد اﻟﻣرﺣﻠﻲ‬

‫‪6‬‬

‫ﺑﯾﺎن اﻟﺗدﻓﻘﺎت اﻟﻧﻘدﯾﺔ اﻟﻣوﺟز اﻟﻣوﺣد اﻟﻣرﺣﻠﻲ‬

‫‪7‬‬

‫إﯾﺿﺎﺣﺎت ﺣول اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ‬

‫‪22 - 8‬‬

‫اﻟﺗﻘرﯾر ﺣول ﻣراﺟﻌﺔ اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ‬

‫‪23‬‬

‫‪2‬‬

‫دﯾﺑﺎ اﻟﻣﺣدودة وﺷرﻛﺎﺗﮭﺎ اﻟﺗﺎﺑﻌﺔ‬ ‫ﺑﯾﺎن اﻷرﺑﺎح أو اﻟﺧﺳﺎﺋر اﻟﻣوﺟز اﻟﻣوﺣد اﻟﻣرﺣﻠﻲ‬ ‫ﻟﻔﺗرة اﻟﺳﺗﺔ أﺷﮭر اﻟﻣﻧﺗﮭﯾﺔ ﻓﻲ ‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2018‬‬ ‫ﻣﻠﯾون درھم‬ ‫إﯾﺿﺎح‬ ‫اﻹﯾرادات‬ ‫اﻟﻣﺻﺎرﯾف‬

‫)‪(799.5‬‬

‫)‪(704.9‬‬

‫)‪(2.8‬‬

‫)‪(0.9‬‬

‫‪0.4‬‬

‫‪0.6‬‬

‫ﺗﻛﻠﻔﺔ ﺗﻣوﯾل‬ ‫ﺻﺎﻓﻲ ‪ -‬ﺗﻛﻠﻔﺔ اﻟﺗﻣوﯾل‬

‫)‪(5.5‬‬ ‫)‪(5.1‬‬

‫)‪(5.6‬‬ ‫)‪(5.0‬‬

‫اﻟرﺑﺢ ﻗﺑل اﻟﺿرﯾﺑﺔ‬ ‫ﻣﺻروف ﺿرﯾﺑﺔ اﻟدﺧل‬ ‫رﺑﺢ اﻟﻔﺗرة‬

‫‪44.8‬‬ ‫)‪(9.0‬‬ ‫‪35.8‬‬

‫‪123.8‬‬ ‫)‪(10.5‬‬ ‫‪113.3‬‬

‫ﺣﺻﺔ ﻣن ﺧﺳﺎرة ﺷرﻛﺎت زﻣﯾﻠﺔ‬ ‫إﯾرادات ﺗﻣوﯾل‬

‫اﻟﻌﺎﺋد إﻟﻰ‪:‬‬ ‫ﻣﺳﺎھﻣﻲ اﻟﺷرﻛﺔ اﻷم‬ ‫ﺣﺻص ﻏﯾر ﻣﺳﯾطرة‬

‫رﺑﺣﯾﺔ اﻟﺳﮭم‬ ‫اﻟرﺑﺣﯾﺔ اﻷﺳﺎﺳﯾﺔ ﻟﻠﺳﮭم )ﺑﺎﻟﻔﻠس(‬ ‫اﻟرﺑﺣﯾﺔ اﻟﻣﺧﻔﺿﺔ ﻟﻠﺳﮭم )ﺑﺎﻟﻔﻠس(‬

‫‪3‬‬

‫‪2018‬‬ ‫)ﻏﯾر ﻣدﻗﻘﺔ(‬ ‫‪852.2‬‬

‫‪2017‬‬ ‫)ﻏﯾر ﻣدﻗﻘﺔ(‬ ‫‪834.6‬‬

‫‪30.9‬‬ ‫‪4.9‬‬ ‫‪35.8‬‬

‫‪112.5‬‬ ‫‪0.8‬‬ ‫‪113.3‬‬

‫‪5.1‬‬ ‫‪5.0‬‬

‫‪19.0‬‬ ‫‪18.0‬‬

‫اﻹﯾﺿﺎﺣﺎت اﻟﻣدرﺟﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﺻﻔﺣﺎت ﻣن ‪ 8‬إﻟﻰ ‪ 22‬ﺗﻌﺗﺑر ﺟزءاً ﻻ ﯾﺗﺟزأ ﻣن ھذه اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ‪.‬‬

‫‪3‬‬

‫دﯾﺑﺎ اﻟﻣﺣدودة وﺷرﻛﺎﺗﮭﺎ اﻟﺗﺎﺑﻌﺔ‬ ‫ﺑﯾﺎن اﻟدﺧل اﻟﺷﺎﻣل اﻟﻣوﺟز اﻟﻣوﺣد اﻟﻣرﺣﻠﻲ‬ ‫ﻟﻔﺗرة اﻟﺳﺗﺔ أﺷﮭر اﻟﻣﻧﺗﮭﯾﺔ ﻓﻲ ‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2018‬‬ ‫ﻣﻠﯾون درھم‬

‫رﺑﺢ اﻟﻔﺗرة‬

‫‪2018‬‬ ‫)ﻏﯾر ﻣدﻗﻘﺔ(‬

‫‪2017‬‬ ‫)ﻏﯾر ﻣدﻗﻘﺔ(‬

‫‪35.8‬‬

‫‪113.3‬‬

‫اﻟدﺧل اﻟﺷﺎﻣل اﻵﺧر‬

‫ﺑﻧود ﯾُﻌﺎد ﺗﺻﻧﯾﻔﮭﺎ ﻓﻲ اﻟرﺑﺢ أو اﻟﺧﺳﺎرة ﻓﻲ ﻓﺗرات ﻻﺣﻘﺔ‪:‬‬ ‫ﻓروق اﻟﺻرف ﻣن ﺗﺣوﯾل اﻟﻌﻣﻠﯾﺎت اﻷﺟﻧﺑﯾﺔ‬ ‫إﺟﻣﺎﻟﻲ اﻟدﺧل اﻟﺷﺎﻣل ﻟﻠﻔﺗرة‬

‫)‪(3.9‬‬ ‫‪31.9‬‬

‫‪22.8‬‬ ‫‪136.1‬‬

‫اﻟﻌﺎﺋد إﻟﻰ‪:‬‬ ‫ﻣﺳﺎھﻣﻲ اﻟﺷرﻛﺔ اﻷم‬

‫‪27.2‬‬

‫‪134.4‬‬

‫ﺣﺻص ﻏﯾر ﻣﺳﯾطرة‬

‫‪4.7‬‬

‫‪1.7‬‬

‫‪31.9‬‬

‫‪136.1‬‬

‫اﻹﯾﺿﺎﺣﺎت اﻟﻣدرﺟﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﺻﻔﺣﺎت ﻣن ‪ 8‬إﻟﻰ ‪ 22‬ﺗﻌﺗﺑر ﺟزءاً ﻻ ﯾﺗﺟزأ ﻣن ھذه اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ‪.‬‬

‫‪4‬‬

‫دﯾﺑﺎ اﻟﻣﺣدودة وﺷرﻛﺎﺗﮭﺎ اﻟﺗﺎﺑﻌﺔ‬ ‫ﺑﯾﺎن اﻟﻣرﻛز اﻟﻣﺎﻟﻲ اﻟﻣوﺟز اﻟﻣوﺣد اﻟﻣرﺣﻠﻲ‬

‫اﻟﻣوﺟودات‬ ‫أرﺻدة ﻧﻘدﯾﺔ وﺑﻧﻛﯾﺔ‬ ‫ﻣدﯾﻧون ﺗﺟﺎرﯾّون وأرﺻدة ﻣدﯾﻧﺔ أﺧرى‬ ‫اﻟﻣﺑﺎﻟﻎ اﻟﻣﺳﺗﺣﻘﺔ ﻣن ﻋﻣﻼء ﻋﻘود اﻹﻧﺷﺎءات‬ ‫ﻣﺧزون‬ ‫ﻣﺟﻣوع اﻟﻣوﺟودات اﻟﻣﺗداوﻟﺔ‬ ‫ﻣﺣﺗﺟزات ﻋﻘود‬ ‫ﻣوﺟودات ﻣﺎﻟﯾﺔ ﺑﺎﻟﻘﯾﻣﺔ اﻟﻌﺎدﻟﺔ ﻣن ﺧﻼل اﻟدﺧل اﻟﺷﺎﻣل اﻵﺧر‬ ‫ﻣﻣﺗﻠﻛﺎت وﻣﻧﺷﺂت وﻣﻌدات‬ ‫ﻣوﺟودات ﻏﯾر ﻣﻠﻣوﺳﺔ‬ ‫اﺳﺗﺛﻣﺎرات ﻋﻘﺎرﯾﺔ‬ ‫اﺳﺗﺛﻣﺎر ﻓﻲ ﺷرﻛﺎت زﻣﯾﻠﺔ‬ ‫ﻣوﺟودات اﻟﺿرﯾﺑﺔ اﻟﻣؤﺟﻠﺔ‬ ‫اﻟﺷﮭرة‬ ‫ﻣﺟﻣوع اﻟﻣوﺟودات ﻏﯾر اﻟﻣﺗداوﻟﺔ‬ ‫ﻣﺟﻣوع اﻟﻣوﺟودات‬ ‫اﻟﻣطﻠوﺑﺎت‬ ‫ذﻣم داﺋﻧﺔ ﺗﺟﺎرﯾﺔ وأﺧرى‬ ‫ﺿرﯾﺑﺔ دﺧل ﻣﺳﺗﺣﻘﺔ اﻟدﻓﻊ‬ ‫ﻗروض‬ ‫ﻣﺟﻣوع اﻟﻣطﻠوﺑﺎت اﻟﻣﺗداوﻟﺔ‬ ‫ﻣﻛﺎﻓﺂت ﻧﮭﺎﯾﺔ اﻟﺧدﻣﺔ ﻟﻠﻣوظﻔﯾن‬ ‫ﻣﺣﺗﺟزات‬ ‫ﻣطﻠوﺑﺎت ﻏﯾر ﻣﺗداوﻟﺔ أﺧرى‬ ‫ﻣطﻠوﺑﺎت اﻟﺿرﯾﺑﺔ اﻟﻣؤﺟﻠﺔ‬ ‫ﻗروض‬ ‫ﻣﺟﻣوع اﻟﻣطﻠوﺑﺎت ﻏﯾر اﻟﻣﺗداوﻟﺔ‬ ‫ﻣﺟﻣوع اﻟﻣطﻠوﺑﺎت‬ ‫ﺻﺎﻓﻲ اﻟﻣوﺟودات‬ ‫ﺣﻘوق اﻟﻣﻠﻛﯾﺔ‬ ‫رأس اﻟﻣﺎل‬ ‫ﻋﻼوة إﺻدار‬ ‫أﺳﮭم ﺧزﯾﻧﺔ‬ ‫اﺣﺗﯾﺎطﻲ ﻗﺎﻧوﻧﻲ‬ ‫اﺣﺗﯾﺎطﻲ ﺗﺣوﯾل اﻟﻌﻣﻼت اﻷﺟﻧﺑﯾﺔ‬ ‫اﺣﺗﯾﺎطﻲ آﺧر‬ ‫أرﺑﺎح ﻣﺣﺗﺟزة‬ ‫ﺣﻘوق اﻟﻣﻠﻛﯾﺔ اﻟﻌﺎﺋدة إﻟﻰ ﻣﺳﺎھﻣﻲ اﻟﺷرﻛﺔ اﻷم‬ ‫ﺣﺻص ﻏﯾر ﻣﺳﯾطرة‬ ‫ﻣﺟﻣوع ﺣﻘوق اﻟﻣﻠﻛﯾﺔ‬

‫إﯾﺿﺎح‬ ‫‪4‬‬ ‫‪5‬‬

‫‪7‬‬ ‫‪6‬‬

‫‪8‬‬

‫‪8‬‬

‫‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2018‬‬ ‫)ﻏﯾر ﻣدﻗﻘﺔ(‬

‫ﻣﻠﯾون درھم‬ ‫‪ 31‬دﯾﺳﻣﺑر ‪2017‬‬ ‫)ﻣراﺟﻌﺔ(‬

‫‪434.1‬‬ ‫‪798.3‬‬ ‫‪559.5‬‬ ‫‪62.3‬‬ ‫‪1,854.2‬‬

‫‪504.3‬‬ ‫‪797.1‬‬ ‫‪486.8‬‬ ‫‪49.8‬‬ ‫‪1,838.0‬‬

‫‪156.2‬‬ ‫‪17.6‬‬ ‫‪201.2‬‬ ‫‪39.8‬‬ ‫‪37.3‬‬ ‫‪19.4‬‬ ‫‪3.7‬‬ ‫‪297.3‬‬ ‫‪772.5‬‬ ‫‪2,626.7‬‬

‫‪138.1‬‬ ‫‪17.6‬‬ ‫‪209.6‬‬ ‫‪42.5‬‬ ‫‪37.3‬‬ ‫‪36.0‬‬ ‫‪3.7‬‬ ‫‪297.3‬‬ ‫‪782.1‬‬ ‫‪2,620.1‬‬

‫‪1,091.8‬‬ ‫‪15.2‬‬ ‫‪78.9‬‬ ‫‪1,185.9‬‬

‫‪1,013.5‬‬ ‫‪17.8‬‬ ‫‪81.6‬‬ ‫‪1,112.9‬‬

‫‪79.5‬‬ ‫‪11.9‬‬ ‫‪2.1‬‬ ‫‪0.3‬‬ ‫‪24.3‬‬ ‫‪118.1‬‬ ‫‪1,304.0‬‬ ‫‪1,322.7‬‬

‫‪76.1‬‬ ‫‪7.2‬‬ ‫‪2.0‬‬ ‫‪0.2‬‬ ‫‪25.9‬‬ ‫‪111.4‬‬ ‫‪1,224.3‬‬ ‫‪1,395.8‬‬

‫‪908.9‬‬ ‫‪354.1‬‬ ‫)‪(16.5‬‬ ‫‪58.4‬‬ ‫)‪(5.3‬‬ ‫)‪(2.2‬‬ ‫‪25.0‬‬ ‫‪1,322.4‬‬ ‫‪0.3‬‬ ‫‪1,322.7‬‬

‫‪904.6‬‬ ‫‪354.1‬‬ ‫)‪(16.5‬‬ ‫‪54.2‬‬ ‫)‪(1.6‬‬ ‫)‪(1.4‬‬ ‫‪103.6‬‬ ‫‪1,397.0‬‬ ‫)‪(1.2‬‬ ‫‪1,395.8‬‬

‫ﺗﻣت اﻟﻣواﻓﻘﺔ ﻋﻠﻰ إﺻدار ھذه اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ ﻣن ﻗﺑل ﻣﺟﻠس اﻹدارة ﺑﺗﺎرﯾﺦ ‪ 2‬أﻏﺳطس ‪ 2018‬ووﻗﻌﮭﺎ ﺑﺎﻟﻧﯾﺎﺑﺔ ﻋن اﻟﻣﺟﻠس‪:‬‬

‫اﻟرﺋﯾس اﻟﺗﻧﻔﯾذي ﻟﻠﻣﺟﻣوﻋﺔ‬

‫اﻟﻣدﯾر اﻟﻣﺎﻟﻲ ﻟﻠﻣﺟﻣوﻋﺔ‬

‫اﻹﯾﺿﺎﺣﺎت اﻟﻣدرﺟﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﺻﻔﺣﺎت ﻣن ‪ 8‬إﻟﻰ ‪ 22‬ﺗﻌﺗﺑر ﺟزءاً ﻻ ﯾﺗﺟزأ ﻣن ھذه اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ‪.‬‬

‫‪5‬‬

‫دﯾﺑﺎ اﻟﻣﺣدودة وﺷرﻛﺎﺗﮭﺎ اﻟﺗﺎﺑﻌﺔ‬ ‫ﺑﯾﺎن اﻟﺗﻐﯾرات ﻓﻲ ﺣﻘوق اﻟﻣﻠﻛﯾﺔ اﻟﻣوﺟز اﻟﻣوﺣد اﻟﻣرﺣﻠﻲ‬ ‫ﻣﻠﯾون درھم‬

‫ﻓﻲ ‪ 1‬ﯾﻧﺎﯾر ‪2017‬‬ ‫رﺑﺢ اﻟﻔﺗرة‬ ‫اﻟدﺧل اﻟﺷﺎﻣل اﻵﺧر‬

‫رأس‬ ‫اﻟﻣﺎل‬

‫ﻋﻼوة‬ ‫إﺻدار‬ ‫اﻷﺳﮭم‬

‫ﺗﻛﺎﻟﯾف‬ ‫إﺻدار‬ ‫اﻷﺳﮭم‬

‫أﺳﮭم‬ ‫اﻟﺧزﯾﻧﺔ‬

‫‪903.4‬‬ ‫‬‫‬‫‪-‬‬

‫‪700.4‬‬ ‫‬‫‬‫‪-‬‬

‫)‪(64.8‬‬ ‫‬‫‬‫‪-‬‬

‫)‪(16.5‬‬ ‫‬‫‬‫‪-‬‬

‫‬‫)‪(346.3‬‬ ‫‪-‬‬

‫اﺣﺗﯾﺎطﻲ‬ ‫ﻗﺎﻧوﻧﻲ‬

‫اﺣﺗﯾﺎطﻲ‬ ‫ﺗﺣوﯾل‬ ‫اﻟﻌﻣﻼت‬ ‫اﻷﺟﻧﺑﯾﺔ‬

‫اﺣﺗﯾﺎطﻲ‬ ‫أﺧرى‬

‫أرﺑﺎح ﻣﺣﺗﺟزة‬ ‫‪) /‬ﺧﺳﺎﺋر‬ ‫ﻣﺗراﻛﻣﺔ(‬

‫)‪(5.3‬‬ ‫‬‫‬‫‪-‬‬

‫‪311.9‬‬ ‫‪112.5‬‬ ‫‬‫‪112.5‬‬

‫‬‫‪64.8‬‬ ‫‪-‬‬

‫‬‫‬‫‪-‬‬

‫‪2.4‬‬ ‫‬‫‪-‬‬

‫‬‫‬‫‪-‬‬

‫‬‫‬‫‪2.2‬‬

‫)‪(2.4‬‬ ‫‪281.5‬‬ ‫‪-‬‬

‫‪-‬‬

‫‪-‬‬

‫‪-‬‬

‫‪-‬‬

‫‪-‬‬

‫‪-‬‬

‫‪-‬‬

‫‪51.4‬‬ ‫‬‫‬‫‪-‬‬

‫)‪(41.0‬‬ ‫‬‫‪21.9‬‬ ‫‪21.9‬‬

‫ﻣﺟﻣوع اﻟدﺧل اﻟﺷﺎﻣل‬ ‫اﻟﻣﺣول إﻟﻰ اﻻﺣﺗﯾﺎطﻲ اﻟﻘﺎﻧوﻧﻲ‬ ‫ﺗﻌدﯾل ﻋﻠﻰ ﺣﺳﺎب ﻋﻼوة اﻹﺻدار‬ ‫ﺧطﺔ أﺳﮭم اﻟﻣوظﻔﯾن‬ ‫ﺗوزﯾﻌﺎت أرﺑﺎح ﻣدﻓوﻋﺔ ﻟﻠﺣﺻص ﻏﯾر‬ ‫اﻟﻣﺳﯾطرة‬ ‫ﻓﻲ ‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪) 2017‬ﻏﯾر ﻣدﻗﻘﺔ(‬ ‫ﻓﻲ ‪ 31‬دﯾﺳﻣﺑر ‪) 2017‬ﻛﻣﺎ ھو ﻣدرج‬ ‫ﺳﺎﺑﻘﺎً(‬ ‫اﻟﺗﻐﯾر ﻓﻲ اﻟﺳﯾﺎﺳﺎت اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﯾﺔ )إﯾﺿﺎح‬ ‫‪(11‬‬ ‫ﻓﻲ ‪ 1‬ﯾﻧﺎﯾر ‪) 2018‬ﻣﻌدﻟﺔ(‬ ‫رﺑﺢ اﻟﻔﺗرة‬ ‫اﻟدﺧل اﻟﺷﺎﻣل اﻵﺧر‬ ‫ﻣﺟﻣوع اﻟدﺧل اﻟﺷﺎﻣل‬ ‫ﺧطﺔ أﺳﮭم اﻟﻣوظﻔﯾن‬ ‫ﺗوزﯾﻌﺎت أرﺑﺎح ﻣدﻓوﻋﺔ ﻟﻠﺣﺻص ﻏﯾر‬ ‫اﻟﻣﺳﯾطرة‬ ‫اﻟﻣﺣول إﻟﻰ اﻻﺣﺗﯾﺎطﻲ اﻟﻘﺎﻧوﻧﻲ‬ ‫أﺳﮭم ﺟدﯾدة ﻣﺻدرة‬ ‫ﺗوزﯾﻌﺎت أرﺑﺎح ﻣدﻓوﻋﺔ‬

‫‪-‬‬

‫‪-‬‬

‫‪-‬‬

‫‪-‬‬

‫‪-‬‬

‫‪-‬‬

‫‬‫‪4.3‬‬ ‫‪-‬‬

‫‬‫‬‫‪-‬‬

‫‬‫‬‫‪-‬‬

‫‬‫‬‫‪-‬‬

‫‪4.2‬‬ ‫‬‫‪-‬‬

‫‬‫‬‫‪-‬‬

‫ﻓﻲ ‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪) 2018‬ﻏﯾر ﻣدﻗﻘﺔ(‬

‫‪908.9‬‬

‫‪354.1‬‬

‫‪-‬‬

‫‬‫‬‫‪-‬‬

‫اﻟﺣﺻص‬ ‫ﻏﯾر‬ ‫اﻟﻣﺳﯾطرة‬

‫اﻹﺟﻣﺎﻟﻲ‬

‫اﻹﺟﻣﺎﻟﻲ‬

‫‪1,215.7‬‬ ‫‪112.5‬‬ ‫‪21.9‬‬ ‫‪134.4‬‬

‫‪5.4‬‬ ‫‪0.8‬‬ ‫‪0.9‬‬ ‫‪1.7‬‬

‫‪1,221.1‬‬ ‫‪113.3‬‬ ‫‪22.8‬‬ ‫‪136.1‬‬

‫‬‫‬‫‪2.2‬‬

‫‬‫‬‫‪-‬‬

‫‬‫‬‫‪2.2‬‬

‫‪-‬‬

‫‪-‬‬

‫)‪(6.3‬‬

‫)‪(6.3‬‬

‫‪903.4‬‬

‫‪354.1‬‬

‫‪-‬‬

‫)‪(16.5‬‬

‫‪53.8‬‬

‫)‪(19.1‬‬

‫)‪(3.1‬‬

‫‪79.7‬‬

‫‪1,352.3‬‬

‫‪0.8‬‬

‫‪1,353.1‬‬

‫‪904.6‬‬

‫‪354.1‬‬

‫‪-‬‬

‫)‪(16.5‬‬

‫‪54.2‬‬

‫)‪(1.6‬‬

‫)‪(1.4‬‬

‫‪103.6‬‬

‫‪1,397.0‬‬

‫)‪(1.2‬‬

‫‪1,395.8‬‬

‫‪-‬‬

‫‪-‬‬

‫‪-‬‬

‫‪904.6‬‬ ‫‬‫‬‫‬‫‪-‬‬

‫‪354.1‬‬ ‫‬‫‬‫‬‫‪-‬‬

‫‬‫‬‫‬‫‪-‬‬

‫‬‫‪-‬‬

‫)‪(16.5‬‬ ‫‬‫‬‫‬‫‪-‬‬

‫)‪(16.5‬‬

‫اﻹﯾﺿﺎﺣﺎت اﻟﻣدرﺟﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﺻﻔﺣﺎت ﻣن ‪ 8‬إﻟﻰ ‪ 22‬ﺗﻌﺗﺑر ﺟزءاً ﻻ ﯾﺗﺟزأ ﻣن ھذه اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ‪.‬‬

‫‬‫‪54.2‬‬ ‫‬‫‬‫‬‫‪-‬‬

‫‪58.4‬‬

‫‬‫)‪(1.6‬‬ ‫‬‫)‪(3.7‬‬ ‫)‪(3.7‬‬ ‫‪-‬‬

‫)‪(5.3‬‬

‫‬‫)‪(1.4‬‬ ‫‬‫‬‫‬‫‪3.1‬‬ ‫‪-‬‬

‫)‪(25.6‬‬ ‫‪78.0‬‬ ‫‪30.9‬‬ ‫‬‫‪30.9‬‬ ‫‬‫‪-‬‬

‫‬‫)‪(3.9‬‬ ‫‪-‬‬

‫)‪(4.2‬‬ ‫)‪(0.4‬‬ ‫)‪(79.3‬‬

‫)‪(2.2‬‬

‫‪25.0‬‬

‫)‪(25.6‬‬ ‫‪1,371.4‬‬ ‫‪30.9‬‬ ‫)‪(3.7‬‬ ‫‪27.2‬‬ ‫‪3.1‬‬ ‫‬‫‬‫‬‫)‪(79.3‬‬ ‫‪1,322.4‬‬

‫‪-‬‬

‫)‪(25.6‬‬

‫)‪(1.2‬‬ ‫‪4.9‬‬ ‫)‪(0.2‬‬ ‫‪4.7‬‬ ‫‪-‬‬

‫‪1,370.2‬‬ ‫‪35.8‬‬ ‫)‪(3.9‬‬ ‫‪31.9‬‬ ‫‪3.1‬‬

‫)‪(3.2‬‬

‫)‪(3.2‬‬

‫‬‫‬‫‬‫‪0.3‬‬

‫‬‫‬‫)‪(79.3‬‬ ‫‪1,322.7‬‬

‫‪6‬‬

‫دﯾﺑﺎ اﻟﻣﺣدودة وﺷرﻛﺎﺗﮭﺎ اﻟﺗﺎﺑﻌﺔ‬ ‫ﺑﯾﺎن اﻟﺗدﻓﻘﺎت اﻟﻧﻘدﯾﺔ اﻟﻣوﺟز اﻟﻣوﺣد اﻟﻣرﺣﻠﻲ‬ ‫‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2018‬‬ ‫)ﻏﯾر ﻣدﻗﻘﺔ(‬ ‫اﻷﻧﺷطﺔ اﻟﺗﺷﻐﯾﻠﯾﺔ‬ ‫اﻟرﺑﺢ ﻗﺑل اﻟﺿرﯾﺑﺔ‬ ‫ﺗﻌدﯾﻼت ﻟـ‪:‬‬ ‫اﺳﺗﮭﻼك ﻣﻣﺗﻠﻛﺎت وﻣﻧﺷﺂت وﻣﻌدات‬ ‫إطﻔﺎء ﻣوﺟودات ﻏﯾر ﻣﻠﻣوﺳﺔ‬ ‫رﺑﺢ ﻣن اﺳﺗﺑﻌﺎد ﻣﻣﺗﻠﻛﺎت وﻣﻧﺷﺂت وﻣﻌدات‬ ‫ﺣﺻﺔ ﻣن ﺧﺳﺎرة ﺷرﻛﺎت زﻣﯾﻠﺔ‬ ‫ﺻﺎﻓﻲ ﻋﻛس ﻣﺧﺻص دﯾون ﻣﺷﻛوك ﻓﻲ ﺗﺣﺻﯾﻠﮭﺎ وﻣﺑﺎﻟﻎ ﻣﺳﺗﺣﻘﺔ ﻣن ﻋﻣﻼء ﻋﻘود‬ ‫اﻹﻧﺷﺎءات‬ ‫ﻋﻛس ﻣطﻠوﺑﺎت اﻧﺗﻔﻰ اﻟﻐرض ﻣﻧﮭﺎ‬ ‫ﻣﺧﺻص آﺧر طوﯾل اﻷﺟل‬ ‫اﻧﺧﻔﺎض ﻗﯾﻣﺔ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ﻓﻲ ﺷرﻛﺔ زﻣﯾﻠﺔ‬ ‫إﯾرادات ﺗﻣوﯾل‬ ‫ﺗﻛﻠﻔﺔ ﺗﻣوﯾل‬ ‫ﻣﺧﺻص ﻣﻛﺎﻓﺂت ﻧﮭﺎﯾﺔ اﻟﺧدﻣﺔ ﻟﻠﻣوظﻔﯾن‬ ‫اﻟﺗدﻓﻘﺎت اﻟﻧﻘدﯾﺔ ﻟﻠﻌﻣﻠﯾﺎت ﻗﺑل ﻣﻛﺎﻓﺂت ﻧﮭﺎﯾﺔ اﻟﺧدﻣﺔ اﻟﻣدﻓوﻋﺔ ﻟﻠﻣوظﻔﯾن واﻟﺿراﺋب‬ ‫واﻟﺗﻐﯾرات ﻓﻲ رأس اﻟﻣﺎل اﻟﻌﺎﻣل‬

‫‪44.8‬‬

‫ﻣﻠﯾون درھم‬ ‫‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2017‬‬ ‫)ﻏﯾر ﻣدﻗﻘﺔ(‬ ‫‪123.8‬‬

‫‪15.5‬‬ ‫‪2.7‬‬ ‫)‪(0.1‬‬

‫‪16.1‬‬ ‫‪2.7‬‬ ‫)‪(0.1‬‬

‫‪2.8‬‬

‫‪0.9‬‬

‫)‪(0.7‬‬

‫)‪(32.5‬‬

‫)‪(20.3‬‬ ‫‪3.1‬‬ ‫‪3.7‬‬ ‫)‪(0.4‬‬ ‫‪5.5‬‬ ‫‪7.5‬‬

‫)‪(0.2‬‬ ‫‪2.2‬‬ ‫‬‫)‪(0.6‬‬ ‫‪5.6‬‬ ‫‪7 ،6‬‬

‫‪64.1‬‬

‫‪124.6‬‬

‫ﻣﻛﺎﻓﺂت ﻧﮭﺎﯾﺔ اﻟﺧدﻣﺔ اﻟﻣدﻓوﻋﺔ ﻟﻠﻣوظﻔﯾن‬

‫)‪(4.1‬‬

‫)‪(3.7‬‬

‫ﺿرﯾﺑﺔ دﺧل ﻣدﻓوﻋﺔ‬

‫)‪(11.5‬‬

‫)‪(5.9‬‬

‫اﻟﺗﻐﯾرات ﻓﻲ رأس اﻟﻣﺎل اﻟﻌﺎﻣل‬ ‫ذﻣم ﻣدﯾﻧﺔ ﺗﺟﺎرﯾﺔ وأﺧرى‬ ‫ﻣﺧزون‬ ‫اﻟﻣﺑﺎﻟﻎ اﻟﻣﺳﺗﺣﻘﺔ ﻣن ﻋﻣﻼء ﻋﻘود اﻹﻧﺷﺎءات‬

‫)‪(13.3‬‬ ‫)‪(12.5‬‬ ‫)‪(85.5‬‬

‫‪98.0‬‬ ‫)‪(8.7‬‬ ‫)‪(11.5‬‬

‫)‪(18.1‬‬ ‫‪4.7‬‬ ‫‪98.6‬‬ ‫)‪(54.8‬‬ ‫)‪(32.4‬‬

‫)‪(1.8‬‬ ‫)‪(3.3‬‬ ‫)‪(38.6‬‬ ‫)‪(33.6‬‬ ‫‪115.5‬‬

‫)‪(10.2‬‬

‫)‪(5.9‬‬

‫اﺳﺗﺑﻌﺎد ﻣﻣﺗﻠﻛﺎت وﻣﻧﺷﺂت وﻣﻌدات‬ ‫ﺗوزﯾﻌﺎت أرﺑﺎح ﻣﺳﺗﻠﻣﺔ ﻣن ﺷرﻛﺎت زﻣﯾﻠﺔ‬ ‫ﻣﺗﺣﺻﻼت ﻣن ﺑﯾﻊ ﺷرﻛﺎت زﻣﯾﻠﺔ‬ ‫)زﯾﺎدة(‪ /‬ﻧﻘص ﻓﻲ وداﺋﻊ طوﯾﻠﺔ اﻷﺟل ﺛﺎﺑﺗﺔ‬ ‫إﯾرادات ﺗﻣوﯾل ﻣﻘﺑوﺿﺔ‬ ‫ﺻﺎﻓﻲ اﻟﻧﻘد اﻟﻣﺳﺗﺧدم ﻓﻲ اﻷﻧﺷطﺔ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر ّﯾﺔ‬ ‫اﻷﻧﺷطﺔ اﻟﺗﻣوﯾﻠﯾﺔ‬

‫‪0.2‬‬ ‫‪3.1‬‬ ‫‪7.0‬‬ ‫)‪(1.1‬‬ ‫‪0.4‬‬ ‫)‪(0.6‬‬

‫‪0.1‬‬ ‫‪4.4‬‬ ‫‬‫‪0.7‬‬ ‫‪0.6‬‬ ‫)‪(0.1‬‬

‫ﺗوزﯾﻌﺎت أرﺑﺎح ﻣدﻓوﻋﺔ ﻟﻠﺣﺻص ﻏﯾر اﻟﻣﺳﯾطرة‬ ‫ﺻﺎﻓﻲ اﻟﺣرﻛﺔ ﻓﻲ اﻟﻘروض اﻟﺑﻧﻛﯾﺔ‬ ‫ﺗوزﯾﻌﺎت أرﺑﺎح ﻣدﻓوﻋﺔ ﻟﻠﻣﺳﺎھﻣﯾن‬

‫)‪(3.2‬‬ ‫)‪(8.7‬‬ ‫)‪(79.3‬‬

‫)‪(6.3‬‬ ‫)‪(24.5‬‬ ‫‪-‬‬

‫ﺗﻛﻠﻔﺔ اﻟﺗﻣوﯾل اﻟﻣدﻓوﻋﺔ‬ ‫ﺻﺎﻓﻲ اﻟﻧﻘد اﻟﻣﺳﺗﺧدم ﻓﻲ اﻷﻧﺷطﺔ اﻟﺗﻣوﯾﻠﯾﺔ‬ ‫ﺻﺎﻓﻲ )اﻟﻧﻘص( ‪ /‬اﻟزﯾﺎدة ﻓﻲ اﻟﻧﻘد وﻣﺎ ﻓﻲ ﺣﻛﻣﮫ‬ ‫ﻓروﻗﺎت اﻟﺻرف اﻟﻧﺎﺷﺋﺔ ﻋن ﺗﺣوﯾل اﻟﻌﻣﻠﯾﺎت اﻷﺟﻧﺑﯾﺔ‬ ‫اﻟﻧﻘد وﻣﺎ ﻓﻲ ﺣﻛﻣﮫ ﻓﻲ ﺑداﯾﺔ اﻟﻔﺗرة‬ ‫اﻟﻧﻘد وﻣﺎ ﻓﻲ ﺣﻛﻣﮫ ﻓﻲ ﻧﮭﺎﯾﺔ اﻟﻔﺗرة‬

‫)‪(5.5‬‬ ‫)‪(96.7‬‬ ‫)‪(129.7‬‬ ‫)‪(0.8‬‬ ‫‪308.6‬‬ ‫‪178.1‬‬

‫)‪(5.6‬‬ ‫)‪(36.4‬‬ ‫‪79.0‬‬ ‫‪18.0‬‬ ‫‪271.0‬‬ ‫‪368.0‬‬

‫ﻣﺣﺗﺟزات ﻋﻘود‬ ‫ﻣﺣﺗﺟزات‬ ‫ذﻣم داﺋﻧﺔ ﺗﺟﺎرﯾﺔ وأﺧرى‬ ‫ﻧﻘد ﻣﻘﯾّد‬ ‫ﺻﺎﻓﻲ اﻟﻧﻘد )اﻟﻣﺳﺗﺧدم ﻓﻲ( ‪ /‬اﻟﻧﺎﺗﺞ ﻣن اﻷﻧﺷطﺔ اﻟﺗﺷﻐﯾﻠﯾﺔ‬ ‫اﻷﻧﺷطﺔ اﻻﺳﺗﺛﻣــﺎرﯾﺔ‬ ‫ﺷراء ﻣﻣﺗﻠﻛﺎت وﻣﻧﺷﺂت وﻣﻌدات‬

‫اﻹﯾﺿﺎﺣﺎت اﻟﻣدرﺟﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﺻﻔﺣﺎت ﻣن ‪ 8‬إﻟﻰ ‪ 22‬ﺗﻌﺗﺑر ﺟزءاً ﻻ ﯾﺗﺟزأ ﻣن ھذه اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ‪.‬‬

‫‪7‬‬

‫دﯾﺑﺎ اﻟﻣﺣدودة واﻟﺷرﻛﺎت اﻟﺗﺎﺑﻌﺔ ﻟﮭﺎ‬ ‫إﯾﺿﺎﺣﺎت ﺣول اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ ﻟﻔﺗرة اﻟﺳﺗﺔ أﺷﮭر اﻟﻣﻧﺗﮭﯾﺔ ﻓﻲ ‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2018‬‬ ‫‪.1‬‬

‫ﻣﻌﻠوﻣﺎت ﻋﺎﻣﺔ‬

‫دﯾﺑﺎ اﻟﻣﺣدودة )وﯾﺷﺎر إﻟﯾﮭﺎ ﺑﻣﻔردة "اﻟﺷرﻛﺔ"( ﺷرﻛﺔ ﻣﺣدودة ﺑﺎﻷﺳﮭم‬ ‫وﻣﺳﺟﻠﺔ وﻓق ﻗﺎﻧون اﻟﺷرﻛﺎت ‪ -‬ﻗﺎﻧون ﻣرﻛز دﺑﻲ اﻟﻣﺎﻟﻲ اﻟﻌﺎﻟﻣﻲ رﻗم )‪(2‬‬ ‫ﻟﺳﻧﺔ ‪ 2009‬وﺗﻌدﯾﻼﺗﮫ‪ ،‬وﻟﻘد ﺗﺄﺳﺳت اﻟﺷرﻛﺔ ﻓﻲ اﻹﻣﺎرات اﻟﻌرﺑﯾﺔ اﻟﻣﺗﺣدة‬ ‫ﻓﻲ ‪ 25‬ﻓﺑراﯾر ‪ .2008‬ودﯾﺑﺎ اﻟﻣﺣدودة ھﻲ ﺷرﻛﺔ إدارة ﻣﺟﻣوﻋﺔ دﯾﺑﺎ‬ ‫اﻟﻣﺗﺣدة )‪.(Depa United Group P.J.S.C‬‬ ‫وﺗﺗﺧﺻص اﻟﺷرﻛﺔ واﻟﺷرﻛﺎت اﻟﺗﺎﺑﻌﺔ ﻟﮭﺎ )وﯾُﺷﺎر إﻟﯾﮭم ﻣﻌًﺎ ﺑﻣﻔردة‬ ‫"اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ"( ﻓﻲ ﻗطﺎع اﻟدﯾﻛورات واﻟﺗﺻﻣﯾم اﻟداﺧﻠﻲ اﻟﻔﺎﺧر‪ ،‬إذ ﺗرﻛز ﻓﻲ‬ ‫اﻟﻣﻘﺎم اﻷول ﻋﻠﻰ أﻧﺷطﺔ ﺗطوﯾر اﻟﻌﻘﺎرات اﻟﺳﻛﻧﯾﺔ واﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ وﻣﺎ ﯾﺗﺻل‬ ‫ﺑﺧدﻣﺎت اﻟﺿﯾﺎﻓﺔ واﻟﻧزل‪ ،‬وﯾﺗﺳﻊ ﻧﺷﺎط اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻟﯾﺷﻣل اﻟﻣطﺎرات‪،‬‬ ‫واﻟﺗﺟﺎرة ﺑﺎﻟﺗﺟزﺋﺔ‪ ،‬واﻟﯾﺧوت واﺑﺗﻛﺎر اﻷﻧﺳﺎق وﻏﯾر ذﻟك ﻣن اﻟﻘطﺎﻋﺎت‬ ‫اﻟﺗﺧﺻﺻﯾﺔ ﻟﻠﺧدﻣﺎت ﺑﺎﻟطﻠب‪ .‬وﻋﻼوة ﻋﻠﻰ ذﻟك ﻓﺈن اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻣزود‬ ‫ﻟﻠﻣﻧﺗﺟﺎت اﻟﻣﺻﻧﻌﺎت وﺧدﻣﺎت اﻟﻣﺷﺗرﯾﺎت‪ ،‬ﻣﻊ ﺗرﻛﯾز أﺳﺎﺳﻲ ﻋﻠﻰ اﻷﺛﺎث‬ ‫واﻟﺗﺟﮭﯾزات واﻟﻣﻌدات ﻣﻊ وﺟوب اﻹﺷﺎرة أن ﻛﺛﯾرً ا ﻣﻣﺎ ﺗﻘدﻣﮫ اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ‬ ‫ﯾُﺻﻧﻊ ﻓﻲ ﻣﻧﺷﺂﺗﮭﺎ‪.‬‬ ‫إن أﺳﮭم اﻟﺷرﻛﺔ ﻣدرﺟﺔ ﻓﻲ ﻧﺎﺳداك دﺑﻲ‪.‬‬ ‫ﻋﻧوان اﻟﻣﻘر اﻟﻣﺳﺟل ﻟﻠﺷرﻛﺔ ھو ص‪.‬ب ‪ 56338‬دﺑﻲ‪ ،‬اﻹﻣﺎرات اﻟﻌرﺑﯾﺔ‬ ‫اﻟﻣﺗﺣدة‪.‬‬

‫‪ .2‬أﺳس اﻹﻋداد‬ ‫إن اﻟﺳﯾﺎﺳﺎت اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﯾﺔ اﻟرﺋﯾﺳﯾﺔ اﻟﻣطﺑﻘﺔ ﻓﻲ إﻋداد ھذه اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‬ ‫ﺑﺷﻛل‬ ‫اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ ﻣﺑﯾﻧﺔ أدﻧﺎه‪ .‬ﻟﻘد ﺗم ﺗطﺑﯾق ھذه اﻟﺳﯾﺎﺳﺎت‬ ‫ٍ‬ ‫ﺛﺎﺑت ﻋﻠﻰ ﻛﺎﻓﺔ اﻟﻔﺗرات اﻟﻣﻌروﺿﺔ‪ ،‬ﻣﺎ ﻟم ﯾُذﻛر ﺧﻼﻓﺎ ً ﻟذﻟك‪.‬‬

‫ﺑﯾﺎن اﻻﻣﺗﺛﺎل وﻣﺑدأ اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﺔ‬ ‫ﻟﻘد ﺗم إﻋداد ھذه اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ ﻟﻔﺗرة اﻟﺳﺗﺔ‬ ‫أﺷﮭر اﻟﻣﻧﺗﮭﯾﺔ ﻓﻲ ‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪ 2018‬وﻓﻘﺎ ً ﻟﻠﻣﻌﯾﺎر اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﻲ اﻟدوﻟﻲ رﻗم‬ ‫‪" ،34‬اﻟﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ"‪.‬‬ ‫أﻋدت ھذه اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ ﻋﻠﻰ أﺳﺎس ﻣﺑدأ‬ ‫اﻟﺗﻛﻠﻔﺔ اﻟﺗﺎرﯾﺧﯾﺔ ﻓﯾﻣﺎ ﻋدا اﻟﻣوﺟودات اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات اﻟﻌﻘﺎرﯾﺔ واﻟﻣوﺟودات‬ ‫اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣﺻﻧﻔﺔ ﺑﺎﻟﻘﯾﻣﺔ اﻟﻌﺎدﻟﺔ ﻣن ﺧﻼل اﻟدﺧل اﻟﺷﺎﻣل اﻵﺧر اﻟﻣﻘﺎﺳﺔ‬ ‫ﺑﺎﻟﻘﯾﻣﺔ اﻟﻌﺎدﻟﺔ‪.‬‬ ‫إن ھذه اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ ﻻ ﺗﺣﺗوي ﻋﻠﻰ ﺟﻣﯾﻊ‬ ‫اﻟﻣﻌﻠوﻣﺎت واﻹﻓﺻﺎﺣﺎت اﻟﻼزﻣﺔ ﻟﻠﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﺳﻧوﯾﺔ وﯾﺟب ﻗراءﺗﮭﺎ‬ ‫ﺟﻧﺑﺎ ً إﻟﻰ ﺟﻧب ﻣﻊ اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﺳﻧوﯾﺔ اﻟﻣوﺣدة ﻟﻠﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻟﻠﺳﻧﺔ اﻟﻣﻧﺗﮭﯾﺔ‬ ‫ﻓﻲ ‪ 31‬دﯾﺳﻣﺑر ‪ 2017‬وأي إﻋﻼﻧﺎت ﻋﺎﻣﺔ ﻗﺎﻣت ﺑﮭﺎ اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﺧﻼل ﻓﺗرة‬ ‫اﻟﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ‪.‬‬

‫ﺑﺎﻹﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ ذﻟك‪ ،‬إن ﻧﺗﺎﺋﺞ اﻷﻋﻣﺎل ﻟﻠﻔﺗرة ﻣن ‪ 1‬ﯾﻧﺎﯾر ‪ 2018‬إﻟﻰ ‪30‬‬ ‫ﯾوﻧﯾو ‪ 2018‬ﻻ ﺗﻌﺗﺑر ﺑﺎﻟﺿرورة ﻣؤﺷراً ﻋﻠﻰ ﻧﺗﺎﺋﺞ اﻷﻋﻣﺎل اﻟﻣﺗوﻗﻌﺔ‬ ‫ﻟﻠﺳﻧﺔ اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﻧﺗﮭﻲ ﻓﻲ ‪ 31‬دﯾﺳﻣﺑر ‪.2018‬‬

‫إدارة اﻟﻤﺨﺎطﺮ اﻟﻤﺎﻟﯿﺔ‬ ‫ﻻ ﺗﺷﺗﻣل اﻟﻣﻌﻠوﻣﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ ﻋﻠﻰ ﻛﺎﻓﺔ‬ ‫اﻟﻣﻌﻠوﻣﺎت واﻹﻓﺻﺎﺣﺎت اﻟﻣﺗﻌﻠﻘﺔ ﺑﺈدارة اﻟﻣﺧﺎطر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ واﻟﻣطﻠوﺑﺔ ﻓﻲ‬ ‫اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﺳﻧوﯾﺔ اﻟﻣوﺣدة‪ ،‬وﻟذا ﯾﻧﺑﻐﻲ أن ﺗﻘرأ ﺟﻧﺑﺎ ً إﻟﻰ ﺟﻧب ﻣﻊ‬ ‫اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﺳﻧوﯾﺔ اﻟﻣوﺣدة ﻟﻠﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻛﻣﺎ ﻓﻲ ‪ 31‬دﯾﺳﻣﺑر ‪ .2017‬إن‬ ‫أھداف وﺳﯾﺎﺳﺎت إدارة اﻟﻣﺧﺎطر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻟدى اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﺗﺗواﻓق ﻣﻊ ﺗﻠك‬ ‫اﻟواردة ﻓﻲ اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﺳﻧوﯾﺔ اﻟﻣوﺣدة ﻛﻣﺎ ﻓﻲ وﻟﻠﺳﻧﺔ اﻟﻣﻧﺗﮭﯾﺔ ﻓﻲ ‪31‬‬ ‫دﯾﺳﻣﺑر ‪.2017‬‬ ‫ﻟم ﺗطرأ أي ﺗﻐﯾﯾرات ﻋﻠﻰ ﻗﺳم إدارة اﻟﻣﺧﺎطر أو أي ﻣن ﺳﯾﺎﺳﺎت إدارة‬ ‫اﻟﻣﺧﺎطر ﻣﻧذ ﻧﮭﺎﯾﺔ اﻟﺳﻧﺔ اﻟﺳﺎﺑﻘﺔ‪.‬‬ ‫ﻛﻣﺎ ﻓﻲ ‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪ ،2018‬أﺗﺎﺣت اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ أﺳﮭم ﺧزﯾﻧﺔ ﺑﻘﯾﻣﺔ ‪1.1‬‬ ‫ﻣﻠﯾون ﻷﺣد اﻟوﺳطﺎء ﻟﻠﺣﻔﺎظ ﻋﻠﻰ ﺳﯾوﻟﺔ ﺳوق اﻷﺳﮭم‪.‬‬ ‫ﻋﻮاﻣﻞ ﻣﺨﺎطﺮ اﻟﺴﯿﻮﻟﺔ‬ ‫ﯾﺿطﻠﻊ ﻣﺟﻠس اﻹدارة ﺑﺎﻟﻣﺳؤوﻟﯾﺔ اﻟﻣطﻠﻘﺔ ﻋن إدارة ﻣﺧﺎطر اﻟﺳﯾوﻟﺔ ﺣﯾث‬ ‫ﻟدى اﻟﻣﺟﻠس إطﺎر ﻋﻣل ﻣﻧﺎﺳب ﻹدارة ﻣﺧﺎطر اﻟﺳﯾوﻟﺔ وذﻟك ﻣن أﺟل إدارة‬ ‫ﻣﺗطﻠﺑﺎت اﻟﺗﻣوﯾل اﻟﺧﺎﺻﺔ ﺑﺎﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﻣدى اﻟﻘﺻﯾر واﻟﻣﺗوﺳط‬ ‫واﻟطوﯾل إﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ ﻣﺗطﻠﺑﺎت إدارة اﻟﺳﯾوﻟﺔ‪ .‬ﺗدﯾر اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻣﺧﺎطر‬ ‫اﻟﺳﯾوﻟﺔ ﻋن طرﯾق اﻻﺣﺗﻔﺎظ ﺑﺎﺣﺗﯾﺎطﯾﺎت ﻛﺎﻓﯾﺔ وﺗﺳﮭﯾﻼت ﺑﻧﻛﯾﺔ وﺗﺳﮭﯾﻼت‬ ‫اﻻﻗﺗراض اﻻﺣﺗﯾﺎطﻲ ﻣن ﺧﻼل ﻣراﻗﺑﺔ اﻟﺗدﻓﻘﺎت اﻟﻧﻘدﯾﺔ اﻟﻣﺗوﻗﻌﺔ واﻟﻔﻌﻠﯾﺔ‬ ‫وﻣطﺎﺑﻘﺔ آﺟﺎل اﺳﺗﺣﻘﺎق اﻟﻣوﺟودات واﻟﻣطﻠوﺑﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‪.‬‬ ‫اﻟﻘﯾم اﻟﻌﺎدﻟﺔ ﻟﻸدوات اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‬ ‫ﺗﺗﺄﻟف اﻷدوات اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻣن اﻟﻣوﺟودات اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ واﻟﻣطﻠوﺑﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‪ .‬ﺗﺗﻛون‬ ‫اﻟﻣوﺟودات اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻣن أرﺻدة ﻧﻘدﯾﺔ وﺑﻧﻛﯾﺔ وذﻣم ﻣدﯾﻧﺔ وﻣوﺟودات أﺧرى‬ ‫)ﺑﺎﺳﺗﺛﻧﺎء اﻟﻣﺑﺎﻟﻎ اﻟﻣدﻓوﻋﺔ ﻣﻘدﻣﺎ ً واﻟدﻓﻌﺎت اﻟﻣﻘدﻣﺔ إﻟﻰ ﻣﻘﺎوﻟﯾن ﻣن اﻟﺑﺎطن‬ ‫وﻣوردﯾن(‪ ،‬وﻣﺑﺎﻟﻎ ﻣﺳﺗﺣﻘﺔ ﻣن ﻋﻣﻼء ﻣن ﻋﻘود اﻹﻧﺷﺎءات واﻟﻣﺑﺎﻟﻎ‬ ‫اﻟﻣﺳﺗﺣﻘﺔ ﻣن أطراف ذات ﻋﻼﻗﺔ‪ .‬ﺗﺗﻛون اﻟﻣطﻠوﺑﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻣن ﻗروض‬ ‫ﺑﻧﻛﯾﺔ وذﻣم داﺋﻧﺔ وﻣﺳﺗﺣﻘﺎت )ﺑﺎﺳﺗﺛﻧﺎء اﻟدﻓﻌﺎت اﻟﻣﻘدﻣﺔ اﻟﻣﺳﺗﻠﻣﺔ(‬ ‫وﻣﺣﺗﺟزات اﻟﻣﻘﺎوﻟﯾن ﻣن اﻟﺑﺎطن وﻣﺑﺎﻟﻎ ﻣﺳﺗﺣﻘﺔ إﻟﻰ أطراف ذات ﻋﻼﻗﺔ‪.‬‬ ‫ﺑﻧﮭﺎﯾﺔ اﻟﻔﺗرة ﻻ ﺗﺧﺗﻠف اﻟﻘﯾم اﻟﻌﺎدﻟﺔ ﻟﻸدوات اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﺧﺗﻼﻓﺎ ﺟوھرﯾﺎ ﻋن‬ ‫ﻗﯾﻣﮭﺎ اﻟدﻓﺗرﯾﺔ‪ .‬وﺗﻣﺛل اﻟﻘﯾﻣﺔ اﻟﻌﺎدﻟﺔ ﻟﻠﻣوﺟودات واﻟﻣطﻠوﺑﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣﺑﻠﻎ‬ ‫اﻟذي ﯾﻣﻛن ﺗﺑﺎدل أداة ﺑﮫ ﻓﻲ ﻣﻌﺎﻣﻠﺔ ﺟﺎرﯾﺔ ﺑﯾن أطراف راﻏﺑﺔ‪ ،‬ﺑﺎﺳﺗﺛﻧﺎء‬ ‫اﻟﺑﯾﻊ اﻟﻘﺳري أو اﻟﺑﯾﻊ ﺑﻐرض اﻟﺗﺻﻔﯾﺔ‪ .‬وﻗد اﺳ ُﺗﺧدﻣت اﻷﺳﺎﻟﯾب‬ ‫واﻻﻓﺗراﺿﺎت اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ ﻟﺗﻘدﯾر اﻟﻘﯾﻣﺔ اﻟﻌﺎدﻟﺔ‪:‬‬

‫‪8‬‬

‫دﯾﺑﺎ اﻟﻣﺣدودة واﻟﺷرﻛﺎت اﻟﺗﺎﺑﻌﺔ ﻟﮭﺎ‬ ‫إﯾﺿﺎﺣﺎت ﺣول اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ ﻟﻔﺗرة اﻟﺳﺗﺔ أﺷﮭر اﻟﻣﻧﺗﮭﯾﺔ ﻓﻲ ‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2018‬‬ ‫)ﺗﺎﺑﻊ(‬ ‫‪ .2‬أﺳﺎس اﻹﻋداد )ﺗﺎﺑﻊ(‬ ‫•‬

‫•‬

‫إن اﻷرﺻدة اﻟﻧﻘدﯾﺔ واﻟﺑﻧﻛﯾﺔ واﻟذﻣم اﻟﻣدﯾﻧﺔ واﻟﻣوﺟودات اﻷﺧرى‬ ‫)ﺑﺎﺳﺗﺛﻧﺎء اﻟﻣﺑﺎﻟﻎ اﻟﻣدﻓوﻋﺔ ﻣﻘدﻣﺎ ً واﻟدﻓﻌﺎت اﻟﻣﻘدﻣﺔ إﻟﻰ ﻣﻘﺎوﻟﯾن ﻣن‬ ‫اﻟﺑﺎطن وﻣوردﯾن(‪ ،‬واﻟﻣﺑﺎﻟﻎ اﻟﻣﺳﺗﺣﻘﺔ ﻣن ﻋﻣﻼء ﻣن ﻋﻘود‬ ‫اﻹﻧﺷﺎءات واﻟﻣﺑﺎﻟﻎ اﻟﻣﺳﺗﺣﻘﺔ ﻣن أطراف ذات ﻋﻼﻗﺔ‪ ،‬واﻟﻘروض‬ ‫اﻟﺑﻧﻛﯾﺔ واﻟذﻣم اﻟداﺋﻧﺔ واﻟﻣﺳﺗﺣﻘﺎت )ﺑﺎﺳﺗﺛﻧﺎء اﻟدﻓﻌﺎت اﻟﻣﻘدﻣﺔ‬ ‫اﻟﻣﺳﺗﻠﻣﺔ( وﻣﺣﺗﺟزات اﻟﻣﻘﺎوﻟﯾن ﻣن اﻟﺑﺎطن واﻟﻣﺑﺎﻟﻎ اﻟﻣﺳﺗﺣﻘﺔ إﻟﻰ‬ ‫أطراف ذات ﻋﻼﻗﺔ ﺗﻘﺎرب ﻗﯾﻣﮭﺎ اﻟدﻓﺗرﯾﺔ إﻟﻰ ﺣد ﻛﺑﯾر ﻧظراً ﻟﻔﺗرات‬ ‫اﻻﺳﺗﺣﻘﺎق ﻗﺻﯾرة اﻷﺟل ﻟﮭذه اﻷدوات‪.‬‬ ‫ﺗﻘوم اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﺑﺗﻘﯾﯾم اﻟذﻣم اﻟﻣدﯾﻧﺔ طوﯾﻠﺔ اﻷﺟل اﺳﺗﻧﺎدا إﻟﻰ ﻣﻌﺎﯾﯾر‬ ‫ﺗﺷﻣل أﺳﻌﺎر اﻟﻔﺎﺋدة‪ ،‬وﻋواﻣل ﺧطر ﺗﺗﻌﻠق ﺑﺎﻟدوﻟﺔ اﻟﻣﻘر‪ ،‬واﻟﺟدارة‬ ‫اﻻﺋﺗﻣﺎﻧﯾﺔ ﻟﻠﻌﻣﯾل‪ ،‬وﺧﺻﺎﺋص ﻣﺧﺎطر اﻟﻣﺷروع اﻟﻣﻣول‪ .‬وﺑﻧﺎء ﻋﻠﻰ‬ ‫ھذا اﻟﺗﻘﯾﯾم‪ ،‬ﯾﺗم رﺻد ﻣﺧﺻﺻﺎت ﻟﺗﻐطﯾﺔ اﻟﺧﺳﺎﺋر اﻟﻣﺗوﻗﻌﺔ ﻟﮭذه‬ ‫اﻟذﻣم اﻟﻣدﯾﻧﺔ‪ .‬ﻛﻣﺎ ﻓﻲ ‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪ ،2018‬ﻟم ﯾﻛن ھﻧﺎك أي اﺧﺗﻼف‬ ‫ﺟوھري ﺑﯾن اﻟﻘﯾم اﻟدﻓﺗرﯾﺔ ﻟﮭذه اﻟذﻣم اﻟﻣدﯾﻧﺔ‪ ،‬ﺑﻌد ﺧﺻم‬ ‫اﻟﻣﺧﺻﺻﺎت‪ ،‬وﻗﯾﻣﮭﺎ اﻟﻌﺎدﻟﺔ‪.‬‬

‫ﺗﻘدﯾر اﻟﻘﯾﻣﺔ اﻟﻌﺎدﻟﺔ‬ ‫ﻟﻘد ﺗم ﺗﺣدﯾد ﻣﺳﺗوﯾﺎت اﻟﺗﻘﯾﯾم اﻟﻣﺧﺗﻠﻔﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﻧﺣو اﻟﺗﺎﻟﻲ‪:‬‬ ‫•‬ ‫•‬

‫•‬

‫اﻷﺳﻌﺎر اﻟﻣﻌﻠﻧﺔ )ﻏﯾر اﻟﻣﻌدﻟﺔ( ﻓﻲ اﻷﺳواق اﻟﻧﺷطﺔ ﻟﻠﻣوﺟودات أو‬ ‫اﻟﻣطﻠوﺑﺎت اﻟﻣﺗطﺎﺑﻘﺔ )اﻟﻣﺳﺗوى ‪.(1‬‬ ‫اﻟﻣﻌطﯾﺎت اﻷﺧرى ﺑﺧﻼف اﻷﺳﻌﺎر اﻟﻣُﻌﻠﻧﺔ اﻟﻣدرﺟﺔ ﺿﻣن اﻟﻣﺳﺗوى‬ ‫‪ 1‬اﻟﺗﻲ ﺗﻌﺗﺑر ﺟدﯾرة ﺑﺎﻟﻣﻼﺣظﺔ ﺑﺎﻟﻧﺳﺑﺔ ﻟﻸﺻل أو اﻟﻣطﻠوب‪ ،‬ﺳوا ًء‬ ‫ﻛﺎﻧت ﻣﺑﺎﺷرة )وھﻲ اﻷﺳﻌﺎر( أو ﻏﯾر ﻣﺑﺎﺷرة )وھﻲ اﻟﻣﺳﺗﻣدة ﻣن‬ ‫اﻷﺳﻌﺎر( )اﻟﻣﺳﺗوى ‪.(2‬‬ ‫اﻟﻣﻌطﯾﺎت اﻟﺧﺎﺻﺔ ﺑﺎﻷﺻل أو اﻟﻣطﻠوب اﻟﺗﻲ ﻻ ﺗﺳﺗﻧد إﻟﻰ ﺑﯾﺎﻧﺎت‬ ‫ﺳوق ﺟدﯾرة ﺑﺎﻟﻣﻼﺣظﺔ )وھﻲ اﻟﻣﻌطﯾﺎت ﻏﯾر اﻟﺟدﯾرة ﺑﺎﻟﻣﻼﺣظﺔ(‬ ‫)اﻟﻣﺳﺗوى اﻟﺛﺎﻟث(‪.‬‬

‫اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات اﻟﻌﻘﺎرﯾﺔ ذات اﻟﻘﯾﻣﺔ اﻟﻌﺎدﻟﺔ اﻟﺑﺎﻟﻐﺔ ‪ 37.3‬ﻣﻠﯾون درھم )‪31‬‬ ‫دﯾﺳﻣﺑر ‪ 37.3 :2017‬ﻣﻠﯾون درھم( ﻣﺻﻧﻔﺔ ﺿﻣن اﻟﻣﺳﺗوى اﻟﺛﺎﻟث‪ .‬ﯾﺗم‬ ‫ﺗﻘﯾﯾم اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات اﻟﻌﻘﺎرﯾﺔ ﻣن ﻗﺑل ﺷرﻛﺎت ﻣﺳﺗﻘﻠﺔ وﻣؤھﻠﺔ ﻟﺗﻘﯾﯾم اﻟﻌﻘﺎرات‬ ‫ﺑﻧﺎء ﻋﻠﻰ اﻟﻘﯾﻣﺔ اﻟﺳوﻗﯾﺔ ﻟﻠﻣﻧطﻘﺔ ذات اﻟﺻﻠﺔ اﻟﺗﻲ ﯾﻘﻊ ﻓﯾﮭﺎ اﻟﻌﻘﺎر‪ .‬إن أھم‬ ‫ﻣدﺧل ﻓﻲ ﻧﮭﺞ اﻟﺗﻘﯾﯾم ھذا ھو ﺳﻌر اﻟﻣﺗر اﻟﻣرﺑﻊ‪ .‬وﺗﺧﺗص ﺷرﻛﺎت ﺗﻘﯾﯾم‬ ‫اﻟﻌﻘﺎرات ﺑﺗﻘﯾﯾم ھذه اﻷﻧواع ﻣن اﻟﻌﻘﺎرات اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرﯾﺔ‪.‬‬

‫اﻟﺳﯾﺎﺳﺎت اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﯾﺔ‬ ‫اﻟﺗﻐﯾرات ﻓﻲ اﻟﺳﯾﺎﺳﺎت اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﯾﺔ‬ ‫ﺗﺗﻔق اﻟﺳﯾﺎﺳﺎت اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﯾﺔ اﻟﻣطﺑﻘﺔ ﻣﻊ ﺗﻠك اﻟﺳﯾﺎﺳﺎت اﻟﺧﺎﺻﺔ ﺑﺎﻟﺳﻧﺔ اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‬ ‫اﻟﺳﺎﺑﻘﺔ وﻓﺗرة اﻟﺗﻘرﯾر اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ اﻟﻣﻧﺎظرة‪ ،‬ﻓﯾﻣﺎ ﻋدا ﺗطﺑﯾق اﻟﻣﻌﺎﯾﯾر اﻟﺟدﯾدة‬ ‫واﻟﻣﻌدﻟﺔ اﻟﻣﺑﯾﻧﺔ أدﻧﺎه‪:‬‬ ‫)أ(‬

‫اﻟﻣﻌﺎﯾﯾر اﻟﺟدﯾدة واﻟﻣﻌدﻟﺔ اﻟﻣطﺑﻘﺔ ﻣن ﻗﺑل اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ‬

‫دﺧﻠت اﻟﻣﻌﺎﯾﯾر اﻟﺟدﯾدة اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ ﺣﯾز اﻟﺗطﺑﯾق ﻋﻠﻰ ﻓﺗرة اﻟﺗﻘرﯾر اﻟﺣﺎﻟﯾﺔ‪ ،‬وﻛﺎن‬ ‫ﻋﻠﻰ اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﺗﻐﯾﯾر ﺳﯾﺎﺳﺎﺗﮭﺎ اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﯾﺔ وإﺟراء ﺗﻌدﯾﻼت ﺑﺄﺛر رﺟﻌﻲ‬ ‫ﻧﺗﯾﺟﺔ ﻟﺗطﺑﯾق ھذه اﻟﻣﻌﺎﯾﯾر‪:‬‬ ‫•‬ ‫•‬

‫اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ ﻟﻠﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ رﻗم ‪" 9‬اﻷدوات اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ"‪.‬‬ ‫اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ ﻟﻠﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ رﻗم ‪" 15‬اﻹﯾرادات ﻣن اﻟﻌﻘود ﻣﻊ‬ ‫اﻟﻌﻣﻼء"‪.‬‬

‫إن ﺗﺄﺛﯾر ﺗطﺑﯾق ھذه اﻟﻣﻌﺎﯾﯾر واﻟﺳﯾﺎﺳﺎت اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﯾﺔ اﻟﺟدﯾدة ﻣﺑﯾن ﻓﻲ‬ ‫اﻹﯾﺿﺎح رﻗم ‪.11‬‬ ‫)ب( اﻟﻣﻌﺎﯾﯾر واﻟﺗﻌدﯾﻼت اﻟﺟدﯾدة ﻏﯾر اﻟﻣطﺑﻘﺔ ﻣﺑﻛرا ﻣن ﻗﺑل اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ‬ ‫ﻓﯾﻣﺎ ﯾﻠﻲ اﻟﻣﻌﺎﯾﯾر اﻟﺟدﯾدة واﻟﺗﻌدﯾﻼت ﻋﻠﻰ اﻟﻣﻌﺎﯾﯾر اﻟراھﻧﺔ اﻟﺗﻲ ﻗد ﺗم‬ ‫ﻧﺷرھﺎ وﺗﻌﺗﺑر إﻟزاﻣﯾﺔ اﻟﺗطﺑﯾق ﻋﻠﻰ اﻟﻔﺗرات اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﯾﺔ ﻟﻠﻣﺟﻣوﻋﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﺑدأ‬ ‫ﺑﻌد ‪ 1‬ﯾﻧﺎﯾر ‪ 2019‬أو اﻟﻔﺗرات اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ‪ ،‬وﻟﻛن ﻟم ﺗﻘم اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﺑﺗطﺑﯾﻘﮭﺎ ﻓﻲ‬ ‫وﻗ ٍ‬ ‫ت ﻣﺑﻛر‪:‬‬ ‫اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ ﻟﻠﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ رﻗم ‪" ،16‬اﻹﯾﺟﺎرات" )ﯾﺳري اﻋﺗﺑﺎراً ﻣن‬ ‫‪ 1‬ﯾﻧﺎﯾر ‪.(2019‬‬ ‫ﺗﺗوﻗﻊ اﻹدارة أن ﯾﺗم ﺗطﺑﯾق ھذا اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟﺟدﯾد ﻓﻲ اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺣدة‬ ‫ﻟﻠﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻟﻠﺳﻧﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﺑدأ ﻓﻲ ‪ 1‬ﯾﻧﺎﯾر ‪ ،2019‬وﺗﻘوم اﻹدارة ﺣﺎﻟﯾﺎ ﺑﺗﻘﯾﯾم‬ ‫ﺗﺄﺛﯾر اﻟﻣﻌﯾﺎر ﻋﻠﻰ اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺣدة ﻟﻠﻣﺟﻣوﻋﺔ‪.‬‬

‫ﯾﺗم ﺗﺣدﯾد اﻟﻘﯾﻣﺔ اﻟﻌﺎدﻟﺔ ﺑﺎﺳﺗﺧدام طرق ﺗﻘﯾﯾم ذات ﻣﻌﺎﻣﻼت ﻻ ﺗﻌﺗﻣد ﺣﺻرً ا‬ ‫ﻋﻠﻰ ﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﺳوق اﻟﻣﻠﺣوظﺔ )اﻟﻣﺳﺗوى ‪.(3‬‬

‫‪9‬‬

‫دﯾﺑﺎ اﻟﻣﺣدودة واﻟﺷرﻛﺎﺗﮭﺎ اﻟﺗﺎﺑﻌﺔ‬ ‫إﯾﺿﺎﺣﺎت ﺣول اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ ﻟﻔﺗرة اﻟﺳﺗﺔ أﺷﮭر اﻟﻣﻧﺗﮭﯾﺔ ﻓﻲ ‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2018‬‬ ‫)ﺗﺎﺑﻊ(‬ ‫ﻣﺻﺎرﯾف‬

‫‪3‬‬

‫‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2018‬‬ ‫)ﻏﯾر ﻣدﻗﻘﺔ(‬

‫ﻣﻠﯾون درھم‬ ‫‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2017‬‬ ‫)ﻏﯾر ﻣدﻗﻘﺔ(‬

‫ﺗﻛﺎﻟﯾف ﻣﻘﺎوﻟﯾن ﻣن اﻟﺑﺎطن‬ ‫ﺗﻛﺎﻟﯾف ﻣوظﻔﯾن‬ ‫ﺗﻛﺎﻟﯾف ﻣواد‬ ‫اﺳﺗﮭﻼك ﻣﻣﺗﻠﻛﺎت وﻣﻧﺷﺂت وﻣﻌدات‬

‫‪320.6‬‬ ‫‪247.3‬‬ ‫‪185.3‬‬ ‫‪15.5‬‬

‫‪269.8‬‬ ‫‪215.8‬‬ ‫‪183.9‬‬ ‫‪16.1‬‬

‫اﻧﺧﻔﺎض ﻗﯾﻣﺔ اﺳﺗﺛﻣﺎر ﻓﻲ ﺷرﻛﺔ زﻣﯾﻠﺔ )إﯾﺿﺎح ‪(7‬‬ ‫إﯾﺟﺎر اﻟﻣﺑﻧﻰ‬ ‫ﻣﺻﺎرﯾف ﺗﺳﺟﯾل وﻣﺻﺎرﯾف ﻗﺎﻧوﻧﯾﺔ‬ ‫إطﻔﺎء ﻣوﺟودات ﻏﯾر ﻣﻠﻣوﺳﺔ‬ ‫ﻣﺻﺎرﯾف ﺑﯾﻊ وﺗﺳوﯾق‬ ‫ﺻﺎﻓﻲ ﻋﻛس اﻟذﻣم اﻟﻣدﯾﻧﺔ اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪ ،‬اﻟﻣﺑﺎﻟﻎ اﻟﻣﺣﺗﺟزة ﻟﻠﻌﻘود واﻟﻣﺳﺗﺣﻘﺎت ﻣن ﻋﻣﻼء ﻋﻘود‬ ‫اﻟﺑﻧﺎء )إﯾﺿﺎح ‪(5‬‬ ‫ﻋﻛس ﻣطﻠوﺑﺎت اﻧﺗﻔﻰ اﻟﻐرض ﻣﻧﮫ‬ ‫رﺑﺢ ﻣن ﺑﯾﻊ ﻣوﺟودات ﺛﺎﺑﺗﺔ‬

‫‪3.7‬‬ ‫‪4.4‬‬ ‫‪3.8‬‬ ‫‪2.7‬‬ ‫‪0.1‬‬

‫‬‫‪5.7‬‬ ‫‪3.6‬‬ ‫‪2.7‬‬ ‫‪9.2‬‬

‫)‪(0.7‬‬ ‫)‪(20.3‬‬ ‫)‪(0.1‬‬

‫)‪(32.5‬‬ ‫)‪(0.2‬‬ ‫)‪(0.1‬‬

‫‪37.2‬‬ ‫‪799.5‬‬

‫‪30.9‬‬ ‫‪704.9‬‬

‫ﻣﺻﺎرﯾف أﺧرى‬

‫‪.4‬‬

‫اﻟﻧﻘد وﻣﺎ ﻓﻲ ﺣﻛﻣﮫ‬

‫ﻧﻘد ﻓﻲ اﻟﺻﻧدوق‬ ‫ﺣﺳﺎﺑﺎت ﺟﺎرﯾﺔ‬ ‫وداﺋﻊ ﺛﺎﺑﺗﺔ ﻗﺻﯾرة اﻷﺟل‬ ‫وداﺋﻊ ﻷﺟل ﺑﻔﺗرة اﺳﺗﺣﻘﺎق ﺗزﯾد ﻋﻠﻰ ﺛﻼﺛﺔ أﺷﮭر‬ ‫ﻧﻘد ﻣﻘﯾّد‬ ‫أرﺻدة ﻧﻘدﯾﺔ وﺑﻧﻛﯾﺔ‬ ‫وداﺋﻊ ﻷﺟل ﺑﻔﺗرة اﺳﺗﺣﻘﺎق أﺻﻠﯾﺔ ﺗزﯾد ﻋﻠﻰ ﺛﻼﺛﺔ أﺷﮭر‬ ‫ﻧﻘد ﻣﻘﯾّد‬ ‫ﺳﺣوﺑﺎت ﺑﻧﻛﯾﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﻣﻛﺷوف )راﺟﻊ إﯾﺿﺎح ‪(8‬‬ ‫ﻧﻘد وﻣﺎ ﻓﻲ ﺣﻛﻣﮫ‬

‫‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2018‬‬ ‫)ﻏﯾر ﻣدﻗﻘﺔ(‬

‫ﻣﻠﯾون درھم‬ ‫‪ 31‬دﯾﺳﻣﺑر ‪2017‬‬ ‫)ﻣدﻗﻘﺔ(‬

‫‪1.4‬‬ ‫‪217.2‬‬ ‫‪2.1‬‬ ‫‪23.3‬‬

‫‪4.4‬‬ ‫‪330.4‬‬ ‫‪12.0‬‬ ‫‪22.2‬‬

‫‪190.1‬‬ ‫‪434.1‬‬

‫‪135.3‬‬ ‫‪504.3‬‬

‫)‪(23.3‬‬ ‫)‪(190.1‬‬ ‫)‪(42.6‬‬

‫)‪(22.2‬‬ ‫)‪(135.3‬‬ ‫)‪(38.2‬‬

‫‪178.1‬‬

‫‪308.6‬‬

‫‪10‬‬

‫دﯾﺑﺎ اﻟﻣﺣدودة واﻟﺷرﻛﺎﺗﮭﺎ اﻟﺗﺎﺑﻌﺔ‬ ‫إﯾﺿﺎﺣﺎت ﺣول اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ ﻟﻔﺗرة اﻟﺳﺗﺔ أﺷﮭر اﻟﻣﻧﺗﮭﯾﺔ ﻓﻲ ‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2018‬‬ ‫)ﺗﺎﺑﻊ(‬ ‫‪.5‬‬

‫ذﻣم ﻣدﯾﻧﺔ ﺗﺟﺎرﯾﺔ وأﺧرى‬ ‫ﻣﻠﯾون درھم‬ ‫‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2018‬‬ ‫)ﻏﯾر ﻣدﻗﻘﺔ(‬

‫‪ 31‬دﯾﺳﻣﺑر ‪2017‬‬ ‫)ﻣدﻗﻘﺔ(‬

‫‪438.9‬‬ ‫‪169.1‬‬

‫‪456.3‬‬ ‫‪176.8‬‬

‫ﻧﺎﻗﺻﺎً‪ :‬ﻣﺧﺻص اﻟدﯾون اﻟﻣﺷﻛوك ﻓﻲ ﺗﺣﺻﯾﻠﮭﺎ‬ ‫ﺻﺎﻓﻲ ذﻣم ﻣدﯾﻧﺔ ﺗﺟﺎرﯾﺔ وﻣﺣﺗﺟزات ﻋﻘود‬

‫‪608.0‬‬ ‫)‪(118.4‬‬ ‫‪489.6‬‬

‫‪633.1‬‬ ‫)‪(113.3‬‬ ‫‪519.8‬‬

‫ﺿﻣﺎﻧﺎت ﺗم ﺻرﻓﮭﺎ ﻣن ﻗﺑل ﻋﻣﻼء‬ ‫ﻧﺎﻗﺻﺎً‪ :‬ﻣﺧﺻص اﻟدﯾون اﻟﻣﺷﻛوك ﻓﻲ ﺗﺣﺻﯾﻠﮭﺎ‬

‫‪18.2‬‬ ‫)‪(18.2‬‬

‫‪18.2‬‬ ‫)‪(18.2‬‬

‫ذﻣم ﻣدﯾﻧﺔ ﺗﺟﺎرﯾﺔ‬ ‫ﻣﺣﺗﺟزات ﻋﻘود‬

‫ﺻﺎﻓﻲ ‪ -‬ﺿﻣﺎن ﺗ ّم ﺻرﻓﮫ ﻣن ﻗﺑل ﻋﻣﻼء‬

‫‪-‬‬

‫‪-‬‬

‫ﻣﺑﺎﻟﻎ ﻣﺳﺗﺣﻘﺔ ﻣن أطراف ذات ﻋﻼﻗﺔ‬ ‫دﻓﻌﺎت ﻣﻘدﻣﺔ ﻟﻣﻘﺎوﻟﯾن ﻣن اﻟﺑﺎطن وﻣوردﯾن‬ ‫ﻣﺑﺎﻟﻎ ﻣدﻓوﻋﺔ ﻣﻘدﻣﺎ‬ ‫ذﻣم ﻣدﯾﻧﺔ أﺧرى‬

‫‪24.0‬‬ ‫‪175.3‬‬ ‫‪31.1‬‬ ‫‪78.3‬‬

‫‪11.1‬‬ ‫‪167.5‬‬ ‫‪23.8‬‬ ‫‪74.9‬‬

‫‪798.3‬‬

‫‪797.1‬‬

‫ﺗﻣﺛل اﻟذﻣم اﻟﻣدﯾﻧﺔ اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ اﻟﻣﺑﺎﻟﻎ اﻟﻣﺳﺗﺣﻘﺔ ﻣن اﻟﻌﻣﻼء ﻋن أﻋﻣﺎل ﻋﻘود ﻗﺎﻣت ﺑﮭﺎ اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ واﻟﻣﻌﺗﻣدة وﻓﻘﺎ ﻟﻣﺎ ھو ﻣﺗﺑﻊ ﻣن ﻗﺑل اﻟﻌﻣﻼء‪ .‬ﺗﻣﺛل‬ ‫ﻣﺣﺗﺟزات اﻟﻌﻘود اﻟﻣﺑﺎﻟﻎ اﻟﻣﻘﺗطﻌﺔ ﻣن ﻗﺑل اﻟﻌﻣﻼء وﻓﻘﺎ ً ﻟﺷروط وأﺣﻛﺎم اﻟﻌﻘد‪ .‬وﯾﺗم ﺗﺳدﯾد ھذه اﻟﻣﺑﺎﻟﻎ ﻋﻧد اﺳﺗﯾﻔﺎء اﻻﻟﺗزاﻣﺎت اﻟﺗﻌﺎﻗدﯾﺔ‪ .‬ﻗﺎﻣت اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ‬ ‫ﺑرﻓﻊ طﻠﺑﺎت ﺗﺣﻛﯾم وﺗﺑﺎﺷر ﺣﺎﻟﯾﺎ اﻟدﻋﺎوى اﻟﻘﺎﻧوﻧﯾﺔ ﺑﺣق ﺑﻌض اﻟﻌﻣﻼء ﻻﺳﺗرداد اﻷﻋﻣﺎل ﻏﯾر اﻟﻣدﻓوﻋﺔ ﺑﺎﻹﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ ﺗﻛﺎﻟﯾف إطﺎﻟﺔ ﻓﺗرة اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ‬ ‫اﻟﻣﻧﺟزة‪ .‬إن اﻹدارة واﺛﻘﺔ ﻣن أﻧﮭﺎ ﺳﺗﺗﻣﻛن ﻣن اﺳﺗرداد اﻷرﺻدة اﻟﻣدﯾﻧﺔ ﺑﺎﻟﻛﺎﻣل وﻣن ﺛم ﻻ ﺣﺎﺟﺔ ﻷي ﻣﺧﺻﺻﺎت أﺧرى ﻓﻲ اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة‬ ‫اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ‪ .‬ﻛﻣﺎ أن ﻟدى اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ أرﺻدة ﻋﻘود ﻣﺗﺄﺧرة ﺑﺎﻟﻧﺳﺑﺔ ﻟﻠﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﻣﻧﺟزة اﻟﺗﻲ ﺗﻘوم اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﺣﺎﻟﯾﺎ ً ﺑﺈﺟراء ﻣﻧﺎﻗﺷﺎت ﺑﺧﺻوﺻﮭﺎ ﻓﻲ‬ ‫ﻣراﺣل ﻣﺗﻘدﻣﺔ ﻣﻊ اﻟﻌﻣﻼء ﻟﺗﺳوﯾﺔ ھذه اﻷرﺻدة اﻟﻘﺎﺋﻣﺔ وﺗرى أﻧﮫ ﻻ ﺗوﺟد ﺣﺎﺟﺔ إﻟﻰ أي ﻣﺧﺻﺻﺎت إﺿﺎﻓﯾﺔ‪.‬‬ ‫ﺑﺷﻛل ﺟﻣﺎﻋﻲ وﻓﯾﻣﺎ ﯾﺗﻌﻠق ﺑﺎﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ اﻟﻣذﻛورة أﻋﻼه‪ ،‬ﺗﺣﺗﻔظ اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﺑﻣﺑﻠﻎ ‪ 108.0‬ﻣﻠﯾون درھم )‪ 31‬دﯾﺳﻣﺑر ‪ 108.0 :2017‬ﻣﻠﯾون درھم( ﻣن‬ ‫إﺟﻣﺎﻟﻲ اﻷرﺻدة ﻓﻲ ذﻣم ﻣدﯾﻧﺔ ﺗﺟﺎرﯾﺔ وأﺧرى وﻣﺑﺎﻟﻎ ﻣﺳﺗﺣﻘﺔ ﻣن ﻋﻘود اﻹﻧﺷﺎءات ﻣن ﻋﻣﻼء ﺣﯾث ﺗﺣﺗﻔظ اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﺑﻣﺧﺻص ﺑﻘﯾﻣﺔ ‪ 16.0‬ﻣﻠﯾون‬ ‫درھم )‪ 31‬دﯾﺳﻣﺑر ‪ 16.0 :2017‬ﻣﻠﯾون درھم( ﻓﻲ ﺑﯾﺎﻧﺎﺗﮭﺎ اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ‪.‬‬ ‫ﻛﺎﻧت اﻟﺣرﻛﺔ ﻋﻠﻰ ﻣﺧﺻص اﻟذﻣم اﻟﻣدﯾﻧﺔ اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ وﻣﺣﺗﺟزات اﻟﻌﻘود ﺧﻼل اﻟﻔﺗرة ﻛﻣﺎ ﯾﻠﻲ‪:‬‬

‫ﻓﻲ ‪ 1‬ﯾﻧﺎﯾر‬ ‫أﺛر ﺗطﺑﯾق اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ ﻟﻠﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ رﻗم ‪) 9‬إﯾﺿﺎح ‪(11‬‬ ‫اﻟﻣﺣﻣّل ﻟﻠﻔﺗرة ‪ /‬اﻟﺳﻧﺔ‬ ‫اﻟﻣﻌﻛوس ﺧﻼل اﻟﻔﺗرة ‪ /‬اﻟﺳﻧﺔ‬ ‫ﻣﺑﺎﻟﻎ ﻣﺣوﻟﺔ ‪ /‬ﻣﺷطوﺑﺔ‬ ‫اﻟرﺻﯾد اﻟﺧﺗﺎﻣﻲ‬

‫‪2017‬‬ ‫‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2018‬‬ ‫)ﻏﯾر ﻣدﻗﻘﺔ(‬ ‫‪113.3‬‬ ‫‪12.8‬‬ ‫‪6.2‬‬ ‫)‪(6.9‬‬ ‫)‪(7.0‬‬ ‫‪118.4‬‬

‫ﻣﻠﯾون درھم‬ ‫‪ 31‬دﯾﺳﻣﺑر ‪2017‬‬ ‫)ﻣدﻗﻘﺔ(‬ ‫‪92.7‬‬ ‫‬‫‪23.6‬‬ ‫)‪(4.8‬‬ ‫‪1.8‬‬ ‫‪113.3‬‬

‫‪11‬‬

‫دﯾﺑﺎ اﻟﻣﺣدودة واﻟﺷرﻛﺎﺗﮭﺎ اﻟﺗﺎﺑﻌﺔ‬ ‫إﯾﺿﺎﺣﺎت ﺣول اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ ﻟﻔﺗرة اﻟﺳﺗﺔ أﺷﮭر اﻟﻣﻧﺗﮭﯾﺔ ﻓﻲ ‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2018‬‬ ‫)ﺗﺎﺑﻊ(‬ ‫‪.6‬‬

‫اﻟﺷﮭرة‬

‫ُﺧﺻﺻت اﻟﺷﮭرة ﻟﻣﺟﻣوﻋﺎت اﻟوﺣدات اﻟﻣوﻟدة ﻟﻠﻧﻘد‪ ،‬واﻟﺗﻲ ﺗﻌد أﻗل ﻣﺳﺗوى ﺗﺗم ﻣن ﺧﻼﻟﮫ ﻣراﻗﺑﺔ اﻟﺷﮭرة ﻟﻸﻏراض اﻹدارﯾﺔ اﻟداﺧﻠﯾﺔ‪.‬‬ ‫ﻓﯾﻣﺎ ﯾﻠﻲ ﻣﺧﺻص اﻟﺷﮭرة ﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ اﻟوﺣدات اﻟﻣوﻟدة ﻟﻠﻧﻘد‪:‬‬

‫ﻣﻠﯾون درھم‬ ‫‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2018‬‬ ‫)ﻏﯾر ﻣدﻗﻘﺔ(‬

‫‪ 31‬دﯾﺳﻣﺑر ‪2017‬‬ ‫)ﻣدﻗﻘﺔ(‬

‫ﻣﺟﻣوﻋﺔ دﯾزاﯾن ﺳﺗودﯾو‬ ‫ﻣﺟﻣوﻋﺔ دﯾﺑﺎ اﻧﺗﯾرﯾورز‬ ‫ﻓﯾدﯾر‬ ‫ﺷرﻛﺔ ذا ﺑﺎرﻛر‬

‫‪144.0‬‬ ‫‪72.6‬‬ ‫‪32.3‬‬ ‫‪17.0‬‬

‫‪144.0‬‬ ‫‪72.6‬‬ ‫‪32.3‬‬ ‫‪17.0‬‬

‫ﻟﯾﻧدر اﻟﺷرق اﻷوﺳط‬ ‫ﻣﺟﻣوﻋﺔ دﯾﻛو اﻹﻣﺎرات‬

‫‪16.5‬‬ ‫‪14.9‬‬ ‫‪297.3‬‬

‫‪16.5‬‬ ‫‪14.9‬‬ ‫‪297.3‬‬

‫ﯾﺗم اﺧﺗﺑﺎر اﻟﺷﮭرة ﺑﺧﺻوص اﻻﻧﺧﻔﺎض ﻓﻲ اﻟﻘﯾﻣﺔ ﺑﺷﻛل ﺳﻧوي وﻋﻧدﻣﺎ ﺗﺷﯾر اﻟظروف إﻟﻰ إﻣﻛﺎﻧﯾﺔ اﻧﺧﻔﺎض اﻟﻘﯾﻣﺔ اﻟدﻓﺗرﯾﺔ‪ .‬ﯾﺳﺗﻧد اﺧﺗﺑﺎر اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ‬ ‫ﻟﻠﺷﮭرة واﻟﻣوﺟودات ﻏﯾر اﻟﻣﻠﻣوﺳﺔ ذات اﻷﻋﻣﺎر ﻏﯾر اﻟﻣﺣددة ﻋﻠﻰ ﻧﻣوذج اﻟﺗدﻓﻘﺎت اﻟﻧﻘدﯾﺔ اﻟﻣﺧﺻوﻣﺔ‪ .‬إن اﻻﻓﺗراﺿﺎت اﻟرﺋﯾﺳﯾﺔ اﻟﻣﺳﺗﺧدﻣﺔ ﻟﺗﺣدﯾد‬ ‫اﻟﻣﺑﻠﻎ اﻟﻘﺎﺑل ﻟﻠﺗﺣﺻﯾل ﻟﻠوﺣدات اﻟﻣوﻟدة ﻟﻠﻧﻘد اﻟﻣﺧﺗﻠﻔﺔ ﻣﻔﺻﺢ ﻋﻧﮭﺎ ﻓﻲ اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺣدة اﻟﺳﻧوﯾﺔ ﻟﻠﺳﻧﺔ اﻟﻣﻧﺗﮭﯾﺔ ﻓﻲ ‪ 31‬دﯾﺳﻣﺑر ‪.2017‬‬

‫‪.7‬‬

‫اﺳﺗﺛﻣﺎر ﻓﻲ ﺷرﻛﺎت زﻣﯾﻠﺔ‬

‫ﻓﻲ ‪ 1‬ﯾﻧﺎﯾر‬ ‫ﺣﺻﺔ ﻓﻲ ﺧﺳﺎرة اﻟﻔﺗرة ‪ /‬اﻟﺳﻧﺔ‬ ‫ﺗوزﯾﻌﺎت أرﺑﺎح ﻣﻘﺑوﺿﺔ‬ ‫اﺳﺗﺑﻌﺎد ﺷرﻛﺔ زﻣﯾﻠﺔ‬ ‫ﺧﺳﺎرة اﻧﺧﻔﺎض اﻟﻘﯾﻣﺔ )إﯾﺿﺎح ‪(3‬‬ ‫اﻟرﺻﯾد اﻟﺧﺗﺎﻣﻲ‬

‫‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2018‬‬ ‫)ﻏﯾر ﻣدﻗﻘﺔ(‬ ‫‪36.0‬‬ ‫)‪(2.8‬‬ ‫)‪(3.1‬‬ ‫)‪(7.0‬‬ ‫)‪(3.7‬‬ ‫‪19.4‬‬

‫ﻣﻠﯾون درھم‬ ‫‪ 31‬دﯾﺳﻣﺑر ‪2017‬‬ ‫)ﻣدﻗﻘﺔ(‬ ‫‪44.7‬‬ ‫)‪(1.4‬‬ ‫)‪(7.3‬‬ ‫‬‫‬‫‪36.0‬‬

‫ﻗﺎﻣت اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﺧﻼل اﻟﻔﺗرة اﻟﺣﺎﻟﯾﺔ ﺑﺑﯾﻊ اﺳﺗﺛﻣﺎر ﻓﻲ ﺷرﻛﺔ اﻟﺗواﺻل ﻟﻠﺗطوﯾر اﻟﻌﻘﺎري‪.‬‬

‫‪.8‬‬

‫ﻗروض‬ ‫ﻣﻠﯾون درھم‬ ‫‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2018‬‬ ‫)ﻏﯾر ﻣدﻗﻘﺔ(‬

‫‪ 31‬دﯾﺳﻣﺑر ‪2017‬‬ ‫)ﻣدﻗﻘﺔ(‬

‫ﺳﺣوﺑﺎت ﺑﻧﻛﯾﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﻣﻛﺷوف )راﺟﻊ إﯾﺿﺎح ‪(4‬‬ ‫ﻗروض ﺑﻧﻛﯾﺔ‬

‫‪42.6‬‬ ‫‪36.8‬‬

‫‪38.2‬‬ ‫‪28.7‬‬

‫إﯾﺻﺎﻻت أﻣﺎﻧﺔ وأوراق ﻗﺑول‬

‫‪23.8‬‬ ‫‪103.2‬‬

‫‪40.6‬‬ ‫‪107.5‬‬

‫ﯾﺗم ﺗﺳدﯾد اﻟﻘروض ﻛﻣﺎ ﯾﻠﻲ‪:‬‬ ‫ﺧﻼل ﺳﻧﺔ واﺣدة‬ ‫‪ 2 - 1‬ﺳﻧوات‬ ‫أﻛﺛر ﻣن ﺳﻧﺗﯾن‬

‫‪78.9‬‬ ‫‪2.8‬‬ ‫‪21.5‬‬ ‫‪103.2‬‬

‫‪81.6‬‬ ‫‪2.6‬‬ ‫‪23.3‬‬ ‫‪107.5‬‬

‫‪12‬‬

‫دﯾﺑﺎ اﻟﻣﺣدودة واﻟﺷرﻛﺎﺗﮭﺎ اﻟﺗﺎﺑﻌﺔ‬ ‫إﯾﺿﺎﺣﺎت ﺣول اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ ﻟﻔﺗرة اﻟﺳﺗﺔ أﺷﮭر اﻟﻣﻧﺗﮭﯾﺔ ﻓﻲ ‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2018‬‬ ‫)ﺗﺎﺑﻊ(‬ ‫‪.8‬‬

‫ﻗروض )ﺗﺎﺑﻊ(‬ ‫ﻣﻠﯾون درھم‬

‫ﻣﻌروﺿﺔ ﻓﻲ ﺑﯾﺎن اﻟﻣرﻛز اﻟﻣﺎﻟﻲ اﻟﻣوﺟز اﻟﻣوﺣد اﻟﻣرﺣﻠﻲ ﻛﻣﺎ ﯾﻠﻲ‪:‬‬ ‫ﻣطﻠوﺑﺎت ﻏﯾر ﻣﺗداوﻟﺔ‬ ‫ﻣطﻠوﺑﺎت ﻣﺗداوﻟﺔ‬

‫‪24.3‬‬ ‫‪78.9‬‬

‫‪25.9‬‬ ‫‪81.6‬‬

‫‪103.2‬‬

‫‪107.5‬‬

‫ﺳﺤﻮﺑﺎت ﺑﻨﻜﯿﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﻤﻜﺸﻮف‬ ‫ﯾﺗ��راوح ﺳ��ﻌر اﻟﻔﺎﺋ��دة ﻋﻠ��ﻰ اﻟﺳ��ﺣوﺑﺎت ﻋﻠ��ﻰ اﻟﻣﻛﺷ��وف ﺑ��ﯾن إﯾﺑ��ور زاﺋ��د ‪ ٪2.7‬إﻟ��ﻰ ‪ ٪6.0‬ﺳ��ﻧوﯾﺎ ً )‪ 31‬دﯾﺳ��ﻣﺑر ‪ :2017‬إﯾﺑ��ور زاﺋ��د ‪ ٪2.7‬إﻟ��ﻰ ‪(٪5.0‬‬ ‫واﻟﻣﻌدل اﻷﺳﺎﺳﻲ ﻟﻠﺑﻧك زاﺋد ھﺎﻣش ﺳﻧوﯾﺎً‪.‬‬ ‫إﯾﺻﺎﻻت أﻣﺎﻧﺔ وأوراق ﻗﺑول‬ ‫ﺗﻌد إﯾﺻﺎﻻت اﻷﻣﺎﻧﺔ وأوراق اﻟﻘﺑول ﺗﺳﮭﯾﻼت ﺗﺳﺗﺧدﻣﮭﺎ اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻟﻠواردات‪ .‬ﺗﺗراوح ﻓﺗرات اﻟدﻓﻊ ﺑﯾن ‪ 30‬و‪ 180‬ﯾوﻣًﺎ وﺗﺧﺿﻊ ﻟﻣﻌدﻻت اﻟﻔﺎﺋدة اﻟﺗﻲ‬ ‫ﺗﺗراوح ﻣن ﺳﻌر اﯾﺑور زاﺋداً ‪ 2.5%‬إﻟﻰ ‪ 3.5%‬ﺳﻧوﯾًﺎ )‪ 31‬دﯾﺳﻣﺑر ‪ 2.5% :2017‬إﻟﻰ ‪ 3.5%‬ﺳﻧوﯾًﺎ(‪.‬‬ ‫ﻗروض ﺑﻧﻛﯾﺔ‬ ‫ﻟم ﯾﺗم اﻟﺣﺻول ﻋﻠﻰ ﺗﺳﮭﯾﻼت ﺟدﯾدة ﻣﻧذ اﻟﺳﻧﺔ اﻟﻣﻧﺗﮭﯾﺔ ﻓﻲ ‪ 31‬دﯾﺳﻣﺑر ‪ .2017‬ﺷروط اﻟﻘروض اﻟﺑﻧﻛﯾﺔ ﻣوﺿﺣﺔ ﻓﻲ اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺣدة ﻟﻠﺳﻧﺔ‬ ‫اﻟﻣﻧﺗﮭﯾﺔ ﻓﻲ ‪ 31‬دﯾﺳﻣﺑر ‪.2017‬‬

‫‪.9‬‬

‫اﻷطراف ذات اﻟﻌﻼﻗﺔ‬

‫ﺗم اﺳﺗﺑﻌﺎد اﻟﻣﻌﺎﻣﻼت اﻟﻣﺑرﻣﺔ ﺑﯾن اﻟﺷرﻛﺔ وﺷرﻛﺎﺗﮭﺎ اﻟﺗﺎﺑﻌﺔ ﻋﻧد اﻟﺗوﺣﯾد وﻟم ﯾﺗم اﻹﻓﺻﺎح ﻋﻧﮭﺎ ﻓﻲ ھذا اﻹﯾﺿﺎح‪ .‬ﺗﺗﺄﻟف اﻷطراف ذات اﻟﻌﻼﻗﺔ ﻣن‬ ‫أﻋﺿﺎء ﻣﺟﻠس اﻹدارة وﻣﺳﺎھﻣﻲ اﻟﺷرﻛﺔ وﻛﺑﺎر ﻣوظﻔﻲ اﻹدارة واﻟﻛﯾﺎﻧﺎت اﻟﺗﻲ ﯾﻛون ﻟﮭم ﻗدرة اﻟﺳﯾطرة ﻋﻠﯾﮭﺎ أو ﻣﻣﺎرﺳﺔ ﻧﻔوذ ﻛﺑﯾر ﻋﻠﯾﮭﺎ ﻋﻧد اﺗﺧﺎذ‬ ‫اﻟﻘرارات اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ واﻟﺗﺷﻐﯾﻠﯾﺔ اﻟﻣﺗﻌﻠﻘﺔ ﺑﮭﺎ‪ .‬ﻛﻣﺎ ﺗﻌﺗﺑر اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻋﻣﻠﯾﺎﺗﮭﺎ اﻟﻣﺷﺗرﻛﺔ ﻛﺄطراف ذات ﻋﻼﻗﺔ ﻋﻠﻰ أﺳﺎس ﺟوھر اﻟﻌﻼﻗﺔ‪ .‬ﺗﺣﺗﻔظ اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ‬ ‫ﺑﺄرﺻدة ھﺎﻣﺔ ﻟدى اﻷطراف ذات اﻟﻌﻼﻗﺔ واﻟﺗﻲ ﻧﺷﺄت ﻋن ﻣﻌﺎﻣﻼت ﺗﺟﺎرﯾﺔ‪ .‬ﻓﯾﻣﺎ ﯾﻠﻲ أﻧواع اﻷطراف ذات اﻟﻌﻼﻗﺔ‪:‬‬ ‫)أ(‬

‫ﻣﻌﺎﻣﻼت ﺗﺠﺎرﯾﺔ‬

‫ﺗﻘوم اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﺑﺗﻠﻘﻲ وﺗﻘدﯾم اﻟﺧدﻣﺎت ﻷطراف ذات ﻋﻼﻗﺔ ﻓﻲ ﺳﯾﺎق اﻟﻌﻣل اﻻﻋﺗﯾﺎدي وﻓ ًﻘﺎ ﻟﻠﺳﻌر اﻟﻣﺗﻔق ﻋﻠﯾﮫ ﺑﯾن اﻟطرﻓﯾن‪ .‬ﺗﺗﻛون ھذه اﻟﺧدﻣﺎت ﻣن‬ ‫أﻋﻣﺎل اﻟﺑﻧﺎء ‪ /‬اﻟﺗﺟﮭﯾزات وﺗﺄﺟﯾر ﻣﺳﺎﺣﺎت اﻟﻣﻛﺎﺗب أو اﻷراﺿﻲ واﺳﺗﺧدام اﻟﻣﮭﺎرات اﻟﻣﺗﺧﺻﺻﺔ ﻓﻲ ﺑﻌض اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ واﻧﺗداب اﻟﻣوظﻔﯾن ﻟﮭﺎ ﻣن ﻛﯾﺎﻧﺎت‬ ‫ﻟطرف ذي ﻋﻼﻗﺔ‪ .‬ﺑﺎﻹﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ ذﻟك‪ ،‬ﺗﻘوم اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﺑﺷراء اﻟﻠوازم واﻟﻣﺧزون ﻣن أطراف ذات ﻋﻼﻗﺔ ﻣﻌﯾﻧﺔ‪ .‬ﯾﺗم اﻋﺗﻣﺎد ﺳﯾﺎﺳﺎت اﻟﺗﺳﻌﯾر واﻟﺷروط‬ ‫اﻟﻣﺗﻌﻠﻘﺔ ﺑﻣﻌﺎﻣﻼت اﻷطراف ذات اﻟﻌﻼﻗﺔ وﻓﻘﺎ ً ﻟﺳﯾﺎﺳﺎت إدارة اﻟﺷرﻛﺎت اﻟﺧﺎﺻﺔ ﺑﺎﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﺑﺷﻛل ﯾﺗﻧﺎول اﻟﻣﻌﺎﻣﻼت ﻣﻊ اﻷطراف ذات اﻟﻌﻼﻗﺔ‬ ‫وﺗﺿﺎرب اﻟﻣﺻﺎﻟﺢ‪.‬‬ ‫ﺗﺑﯾن اﻟﺟداول أدﻧﺎه اﻟﻣﺑﺎﻟﻎ اﻟﻣﺳﺗﺣﻘﺔ إﻟﻰ وﻣن اﻷطراف ذات اﻟﻌﻼﻗﺔ‪ ،‬واﻟﻣﺑﺎﻟﻎ اﻟﻣدرﺟﺔ ﻓﻲ اﻟﻣﺻﺎرﯾف وﻣﻛﺎﻓﺂت اﻹدارة‪.‬‬ ‫ﻣﻠﯾون درھم‬ ‫‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2018‬‬ ‫)ﻏﯾر ﻣدﻗﻘﺔ(‬

‫‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2017‬‬ ‫)ﻏﯾر ﻣدﻗﻘﺔ(‬

‫ﻣﻌﺎﻣﻼت اﻷطراف ذات اﻟﻌﻼﻗﺔ‬

‫ﻛﯾﺎﻧﺎت ﺧﺎﺿﻌﺔ ﻟﻣﻠﻛﯾﺔ و‪ /‬أو إدارة ﻣﺷﺗرﻛﺔ‬ ‫اﻹﯾرادات‬

‫‪87.6‬‬

‫‪144.8‬‬

‫اﻟﻣﺻﺎرﯾف‬ ‫ﺗﻛﻠﻔﺔ ﺗﻣوﯾل‬

‫‪95.2‬‬ ‫‪-‬‬

‫‪13.3‬‬ ‫‪0.2‬‬

‫‪13‬‬

‫دﯾﺑﺎ اﻟﻣﺣدودة واﻟﺷرﻛﺎﺗﮭﺎ اﻟﺗﺎﺑﻌﺔ‬ ‫إﯾﺿﺎﺣﺎت ﺣول اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ ﻟﻔﺗرة اﻟﺳﺗﺔ أﺷﮭر اﻟﻣﻧﺗﮭﯾﺔ ﻓﻲ ‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2018‬‬ ‫)ﺗﺎﺑﻊ(‬ ‫‪.9‬‬

‫اﻷطراف ذات اﻟﻌﻼﻗﺔ )ﺗﺎﺑﻊ(‬

‫)ب(‬

‫ﺗﻌﻮﯾﻀﺎت ﻛﺒﺎر أﻋﻀﺎء اﻹدارة اﻟﻌﻠﯿﺎ‬

‫ﻓﯾﻣﺎ ﯾﻠﻲ ﻣﻛﺎﻓﺂت أﻋﺿﺎء ﻣﺟﻠس اﻹدارة وﻏﯾرھم ﻣن ﻛﺑﺎر ﻣوظﻔﻲ اﻹدارة ﺑﺎﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﺧﻼل اﻟﻔﺗرة‪:‬‬ ‫ﻣﻠﯾون درھم‬

‫ﺗﻌوﯾﺿﺎت ﻗﺻﯾرة اﻷﺟل‬ ‫ﻣﻛﺎﻓﺂت ﻧﮭﺎﯾﺔ اﻟﺧدﻣﺔ‬ ‫ﺧطﺔ أﺳﮭم اﻟﻣوظﻔﯾن‬ ‫أﺗﻌﺎب أﻋﺿﺎء ﻣﺟﻠس اﻹدارة‬

‫‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2018‬‬ ‫)ﻏﯾر ﻣدﻗﻘﺔ(‬

‫‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2017‬‬ ‫)ﻏﯾر ﻣدﻗﻘﺔ(‬

‫‪4.6‬‬ ‫‪0.3‬‬ ‫‪3.1‬‬ ‫‪1.2‬‬

‫‪4.6‬‬ ‫‪0.3‬‬ ‫‪2.2‬‬ ‫‪1.2‬‬

‫‪9.2‬‬

‫‪8.3‬‬

‫ﺗﺷﺗﻣل اﻟذﻣم اﻟﻣدﯾﻧﺔ اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ واﻷﺧرى )إﯾﺿﺎح ‪ (5‬واﻟﻣﺑﺎﻟﻎ اﻟﻣﺳﺗﺣﻘﺔ ﻣن ﻋﻘود اﻹﻧﺷﺎءات ﻣن ﻋﻣﻼء ﻋﻠﻰ ﻣﺑﺎﻟﻎ ﻣﺳﺗﺣﻘﺔ ﻣن أطراف ذات ﻋﻼﻗﺔ ﺑﻘﯾﻣﺔ‬ ‫‪ 302.2‬ﻣﻠﯾون درھم ﻛﻣﺎ ﻓﻲ ‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪ 31) 2018‬دﯾﺳﻣﺑر ‪ 281.9 :2017‬ﻣﻠﯾون درھم(‪.‬‬ ‫ﺗﺷﺗﻣل اﻟذﻣم اﻟداﺋﻧﺔ اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ واﻷﺧرى ﻋﻠﻰ ﻣﺑﺎﻟﻎ ﻣﺳﺗﺣﻘﺔ إﻟﻰ أطراف ذات ﻋﻼﻗﺔ ﺑﻘﯾﻣﺔ ‪ 2.8‬ﻣﻠﯾون درھم ﻛﻣﺎ ﻓﻲ ‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪ 31) 2018‬دﯾﺳﻣﺑر‬ ‫‪ 1.2 :2017‬ﻣﻠﯾون درھم(‪.‬‬

‫‪ .10‬اﻟﺗزاﻣﺎت وﻣطﻠوﺑﺎت ﻣﺣﺗﻣﻠﺔ‬ ‫ﻣﻠﯾون درھم‬

‫ﺧطﺎﺑﺎت اﻋﺗﻣﺎد‬ ‫ﺧطﺎﺑﺎت ﺿﻣﺎن‬ ‫ﺷﯾﻛﺎت ﺿﻣﺎن ﺻﺎدرة‬

‫‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2018‬‬ ‫)ﻏﯾر ﻣدﻗﻘﺔ(‬

‫‪ 31‬دﯾﺳﻣﺑر ‪2017‬‬ ‫)ﻣدﻗﻘﺔ(‬

‫‪32.3‬‬ ‫‪710.4‬‬ ‫‪2.6‬‬

‫‪62.9‬‬ ‫‪741.7‬‬ ‫‪1.0‬‬

‫ﻟﻘد ﺗم إﺻدار ﺧطﺎﺑﺎت اﻻﻋﺗﻣﺎد واﻟﺿﻣﺎﻧﺎت اﻟﻣذﻛورة أﻋﻼه ﻓﻲ ﺳﯾﺎق اﻟﻌﻣل اﻻﻋﺗﯾﺎدي‪.‬‬ ‫ﻻ ﯾوﺟد ﻟدى اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ أي ﻣﺻﺎرﯾف رأﺳﻣﺎﻟﯾﺔ ﻣﻠﺗزم ﺑﮭﺎ ﻛﻣﺎ ﻓﻲ ‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪ 31) 2018‬دﯾﺳﻣﺑر ‪ :2017‬ﻻ ﺷﻲء(‪.‬‬ ‫ﺗ ّم إﺻدار ﺷﯾﻛﺎت اﻟﺿﻣﺎن ﺑدﻻً ﻣن ﺿﻣﺎن ﺣﺳن أداء ﻷﺣد اﻟﻣﺷﺎرﯾﻊ‪.‬‬ ‫اﻟدﻋﺎوى اﻟﻘﺎﻧوﻧﯾﺔ‬ ‫ﺗﻌد ﺷرﻛﺎت اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ طرﻓﺎ ً ﻓﻲ ﻋدد ﻣن اﻟدﻋﺎوى اﻟﻘﺿﺎﺋﯾﺔ اﻟﺗﻲ ﺗم رﻓﻌﮭﺎ ﻓﻲ ﺳﯾﺎق اﻟﻌﻣل اﻻﻋﺗﯾﺎدي‪ .‬ﻻ ﺗﺗوﻗﻊ اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ أن ﯾﻛون ﻟﻧﺗﺎﺋﺞ ھذه اﻟدﻋﺎوى‪،‬‬ ‫ﻣﻧﻔردة أو ﻣﺟﺗﻣﻌﺔ‪ ،‬أي ﺗﺄﺛﯾر ﺟوھري ﻋﻠﻰ ﻋﻣﻠﯾﺎت اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ أو ﺗدﻓﻘﺎﺗﮭﺎ اﻟﻧﻘدﯾﺔ أو ﻣرﻛزھﺎ اﻟﻣﺎﻟﻲ‪.‬‬

‫‪ .11‬اﻟﺗﻐﯾر ﻓﻲ اﻟﺳﯾﺎﺳﺎت اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﯾﺔ‬ ‫اﻟﺗﺄﺛﯾر ﻋﻠﻰ اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‬ ‫ﯾﺷرح ھذا اﻹﯾﺿﺎح ﺗﺄﺛﯾر ﺗطﺑﯾق اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ ﻟﻠﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ رﻗم ‪" 9‬اﻷدوات اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ" واﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ ﻟﻠﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ رﻗم ‪" 15‬اﻹﯾرادات ﻣن اﻟﻌﻘود‬ ‫ﻣﻊ اﻟﻌﻣﻼء" ﻋﻠﻰ اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﻟﻠﻣﺟﻣوﻋﺔ‪ ،‬وﯾﺑﯾن ﻛذﻟك اﻟﺳﯾﺎﺳﺎت اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﯾﺔ اﻟﺟدﯾدة اﻟﺗﻲ ُ‬ ‫طﺑﻘت اﻋﺗﺑﺎرً ا ﻣن ‪ 1‬ﯾﻧﺎﯾر ‪ 2018‬واﻟﺗﻲ ﺗﺧﺗﻠف ﻋن ﺗﻠك‬ ‫اﻟﻣطﺑﻘﺔ ﻓﻲ اﻟﻔﺗرات اﻟﺳﺎﺑﻘﺔ‪.‬‬ ‫ﻧﺗﯾﺟﺔ ﻟﻠﺗﻐﯾﯾرات ﻓﻲ اﻟﺳﯾﺎﺳﺎت اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﯾﺔ ﻟﻠﻣﺟﻣوﻋﺔ‪ ،‬ﯾﺟب ﺗﻌدﯾل اﻷرﺑﺎح اﻟﻣﺣﺗﺟزة اﻻﻓﺗﺗﺎﺣﯾﺔ ﻓﻲ اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‪ .‬ﺗم ﺗطﺑﯾق اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ ﻟﻠﺗﻘﺎرﯾر‬ ‫اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ رﻗم ‪ 9‬ورﻗم ‪ 15‬ﺑدون إﻋﺎدة ﺑﯾﺎن اﻟﻣﻌﻠوﻣﺎت اﻟﻣﻘﺎرﻧﺔ وﻓﻘﺎ ً ﻟﻸﺣﻛﺎم اﻻﻧﺗﻘﺎﻟﯾﺔ‪ .‬وﺑﺎﻟﺗﺎﻟﻲ‪ ،‬ﻓﺈن ﻋﻣﻠﯾﺎت إﻋﺎدة اﻟﺗﺻﻧﯾف واﻟﺗﻌدﯾﻼت اﻟﻧﺎﺷﺋﺔ ﻣن‬ ‫اﻟﻣﻌﺎﯾﯾر اﻟﺟدﯾدة ﻟﯾﺳت ﻣدرﺟﺔ ﻓﻲ اﻟﻣﯾزاﻧﯾﺔ اﻟﻌﻣوﻣﯾﺔ اﻟﻣﻌﺎد ﺑﯾﺎﻧﮭﺎ ﻛﻣﺎ ﻓﻲ ‪ 31‬دﯾﺳﻣﺑر ‪ ،2017‬وﻟﻛﻧﮭﺎ ﻣﺳﺟﻠﺔ ﻓﻲ اﻟﻣﯾزاﻧﯾﺔ اﻟﻌﻣوﻣﯾﺔ اﻻﻓﺗﺗﺎﺣﯾﺔ ﻓﻲ ‪1‬‬ ‫ﯾﻧﺎﯾر ‪ .2018‬واﻟﺗﻌدﯾﻼت ﻣﺑﯾﻧﺔ ﺑﻣزﯾد ﻣن اﻟﺗﻔﺻﯾل ﻓﻲ اﻟﺻﻔﺣﺔ اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ‪.‬‬

‫‪14‬‬

‫دﯾﺑﺎ اﻟﻣﺣدودة واﻟﺷرﻛﺎﺗﮭﺎ اﻟﺗﺎﺑﻌﺔ‬ ‫إﯾﺿﺎﺣﺎت ﺣول اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ ﻟﻔﺗرة اﻟﺳﺗﺔ أﺷﮭر اﻟﻣﻧﺗﮭﯾﺔ ﻓﻲ ‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2018‬‬ ‫)ﺗﺎﺑﻊ(‬ ‫‪ . 11‬اﻟﺗﻐﯾر ﻓﻲ اﻟﺳﯾﺎﺳﺎت اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﯾﺔ )ﺗﺎﺑﻊ(‬ ‫‪ 1-11‬اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ ﻟﻠﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ رﻗم ‪" 15‬اﻹﯾرادات ﻣن اﻟﻌﻘود ﻣﻊ اﻟﻌﻣﻼء"‬ ‫‪ 1-1-11‬ﺗﺄﺛﯾر اﻟﺗطﺑﯾق‬ ‫أﺻدر ﻣﺟﻠس ﻣﻌﺎﯾﯾر اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﺔ اﻟدوﻟﻲ ﻣﻌﯾﺎراً ﺟدﯾداً ﻟﺗﺳﺟﯾل اﻹﯾرادات‪ .‬ﯾﺗﺿﻣن اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ ﻟﻠﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ رﻗم ‪" ،15‬اﻹﯾرادات ﻣن اﻟﻌﻘود ﻣﻊ‬ ‫اﻟﻌﻣﻼء"‪ ،‬طرﯾﻘﺔ واﺣدة ﺷﺎﻣﻠﺔ ﻻﺣﺗﺳﺎب اﻹﯾرادات اﻟﻧﺎﺷﺋﺔ ﻣن اﻟﻌﻘود ﻣﻊ اﻟﻌﻣﻼء‪ ،‬وﯾﺣل ﻣﺣل اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﻲ اﻟدوﻟﻲ رﻗم ‪ 11‬اﻟذي ﯾﺗﻧﺎول ﻋﻘود‬ ‫اﻹﻧﺷﺎءات واﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﻲ اﻟدوﻟﻲ رﻗم ‪ 18‬اﻟذي ﯾﺗﻧﺎول ﻋﻘود اﻟﺳﻠﻊ‪ .‬ﯾﺳﺗﻧد ھذا اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟﺟدﯾد إﻟﻰ ﻣﺑدأ ﺗﺳﺟﯾل اﻹﯾرادات ﻋﻧد اﻧﺗﻘﺎل اﻟﺳﯾطرة ﻋﻠﻰ‬ ‫ﺳﻠﻌﺔ أو ﺧدﻣﺔ ﻟﻠﻌﻣﯾل‪ .‬ﻛﻣﺎ ﯾﺳﻣﺢ اﻟﻣﻌﯾﺎر ﺑﻧﮭﺞ اﻟﺗطﺑﯾق اﻟﺷﺎﻣل ﺑﺄﺛر رﺟﻌﻲ أو اﻟﻣﻌدل ﺑﺄﺛر رﺟﻌﻲ‪.‬‬ ‫طﺑﻘت اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ ﻟﻠﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ رﻗم ‪" ،15‬اﻹﯾرادات ﻣن اﻟﻌﻘود ﻣﻊ اﻟﻌﻣﻼء"‪ ،‬اﻋﺗﺑﺎراً ﻣن ‪ 1‬ﯾﻧﺎﯾر ‪ 2018‬واﻋﺗﻣدت ﻧﮭﺞ اﻷﺛر اﻟﻣﺗراﻛم‬ ‫وﻓﻘﺎ ً ﻟﻸﺣﻛﺎم اﻻﻧﺗﻘﺎﻟﯾﺔ ﻟﻠﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ ﻟﻠﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ رﻗم ‪ .15‬وﻗررت اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ اﺗﺑﺎع اﻟوﺳﺎﺋل اﻟﻌﻣﻠﯾﺔ اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣﺗﺎﺣﺔ ﺿﻣن ﻧﮭﺞ اﻷﺛر اﻟﻣﺗراﻛم ﻟﻠﻣﻌﯾﺎر‬ ‫اﻟدوﻟﻲ ﻟﻠﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ رﻗم ‪:15‬‬ ‫•‬

‫ُ‬ ‫طﺑﻘت ﻣﺗطﻠﺑﺎت اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟﺟدﯾد ﻋﻠﻰ اﻟﻌﻘود اﻟﺗﻲ ﻟم ﺗﻛﺗﻣل ﺑﺗﺎرﯾﺦ اﻟﺗطﺑﯾق اﻷوﻟﻲ )‪ 1‬ﯾﻧﺎﯾر ‪.(2018‬‬

‫•‬

‫ﻟم ﺗﻘم اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﺑﺈﻋﺎدة ﺑﯾﺎن اﻟﻌﻘود وﻓﻘﺎ ً ﻟﻣﻌﯾﺎر اﻹﯾرادات ﺑﺎﻟﻧﺳﺑﺔ ﻟﺗﻌدﯾﻼت اﻟﻌﻘود اﻟﺗﻲ ﺣدﺛت ﻗﺑل ﺗﺎرﯾﺦ اﻟﺗطﺑﯾق اﻷوﻟﻲ‪.‬‬

‫ﻗﯾﻣت اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﺗﺄﺛﯾر ﺗطﺑﯾق اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟﺟدﯾد ﻋﻠﻰ اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺣدة ﻟﻠﻣﺟﻣوﻋﺔ وﺣددت اﻟﻧواﺣﻲ اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ اﻟﺗﻲ وﻗﻊ ﻋﻠﯾﮭﺎ اﻟﺗﺄﺛﯾر‪:‬‬ ‫)‪(1‬‬

‫ﺗﺟﻣﯾﻊ اﻟﻌﻘود‬

‫ﯾﺗﻌﯾن ﻋﻠﻰ اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ أن ﺗﺟﻣﻊ ﻋﻘدﯾن أو أﻛﺛر ﻣن اﻟﻌﻘود اﻟﻣﺑرﻣﺔ ﻓﻲ ﻧﻔس اﻟوﻗت أو ﻓﻲ وﻗت ﻗرﯾب ﻣﻊ ﻧﻔس اﻟﻌﻣﯾل وﺗﺣﺗﺳب اﻟﻌﻘود ﻛﻌﻘد واﺣد ﺿﻣن‬ ‫اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ ﻟﻠﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ رﻗم ‪ 15‬إذا ﺗم اﺳﺗﯾﻔﺎء واﺣد أو أﻛﺛر ﻣن اﻟﻣﻌﺎﯾﯾر اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ‪:‬‬ ‫‪.1‬‬ ‫‪.2‬‬ ‫‪.3‬‬

‫ﯾﺗم اﻟﺗﻔﺎوض ﻋﻠﻰ ﻋﻘدﯾن أو أﻛﺛر ﻣن اﻟﻌﻘود اﻟﻣﺑرﻣﺔ ﻓﻲ ﻧﻔس اﻟوﻗت أو ﻓﻲ وﻗت ﻗرﯾب ﻣﻊ ﻧﻔس اﻟﻌﻣﯾل ﻛﺣزﻣﺔ واﺣدة ﺑﮭدف ﺗﺟﺎري واﺣد‪.‬‬ ‫ﯾﻌﺗﻣد ﻣﺑﻠﻎ اﻟﻌﻘد اﻟواﺟب دﻓﻌﮫ ﻓﻲ ﻋﻘد واﺣد ﻋﻠﻰ ﺛﻣن أو أداء اﻟﻌﻘد اﻵﺧر‪.‬‬ ‫ﺗﻌﺗﺑر اﻟﺳﻠﻊ أو اﻟﺧدﻣﺎت اﻟﻣﺗﻔق ﻋﻠﯾﮭﺎ ﻓﻲ اﻟﻌﻘود )أو ﺑﻌض اﻟﺳﻠﻊ أو اﻟﺧدﻣﺎت اﻟﻣﺗﻔق ﻋﻠﯾﮭﺎ ﻓﻲ ﻛل ﻋﻘد ﻣن اﻟﻌﻘود( اﻟﺗزاﻣﺎ ً ﻓردﯾﺎ ً ﺑﺎﻷداء‪.‬‬

‫ﺧﻼل ﻣرﺣﻠﺔ ﺗﻘﯾﯾم ﺗﺄﺛﯾر اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ ﻟﻠﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ رﻗم ‪ ،15‬ﺣددت اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ اﻟﻌﻘود اﻟﺗﻲ ﺗﻠﺑﻲ اﻟﻣﻌﺎﯾﯾر أﻋﻼه‪ .‬ﺗم ﺟﻣﻊ ھذه اﻟﺗرﺗﯾﺑﺎت واﺣﺗﺳﺎﺑﮭﺎ‬ ‫ﻛﺗرﺗﯾب واﺣد ﻣن اﺟل اﻻﻋﺗراف ﺑﺎﻹﯾرادات إﻻ أن اﻟﺗﺄﺛﯾر ﻟﯾس ﺟوھرﯾﺎ ً ﻋﻠﻰ اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ‪.‬‬ ‫)‪(2‬‬

‫اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﺔ ﻋن اﻟﺗزاﻣﺎت اﻷداء اﻟﻣﺗﻌددة ﺑﻣوﺟب ﻋﻘد واﺣد‬

‫ﺗﻘدم اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﺣﻠول ﺗﺟﮭﯾزات ﺗﺻﻣﯾم ﻛﺎﻣﻠﺔ ﻟﻌﻣﻼﺋﮭﺎ اﻟﻌﺎﻣﻠﯾن ﻓﻲ ﻣﺟﻣوﻋﺔ واﺳﻌﺔ ﻣن اﻟﻘطﺎﻋﺎت ﻛﻣﺎ ھو ﻣذﻛور ﻓﻲ اﻹﯾﺿﺎح رﻗم ‪ .11‬ﯾﻣﻛن أن ﯾﻛون‬ ‫ﻟﮭذه اﻟﺗرﺗﯾﺑﺎت اﻟﺗزاﻣﺎت أداء ﻓردﯾﺔ أو ﻣﺗﻌددة وﻓ ًﻘﺎ ﻟﻠﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ ﻟﻠﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ رﻗم ‪ 15‬ﺑﻧﺎ ًء ﻋﻠﻰ طﺑﯾﻌﺔ ﺣﻠول اﻟﺗﺻﻣﯾم اﻟداﺧﻠﻲ اﻟﻣﻘدﻣﺔ ﺑﻣوﺟب ذﻟك‬ ‫اﻟﺗرﺗﯾب‪ .‬إن اﻟﻌواﻣل اﻟﺗﻲ ﺗؤﺛر ﻋﻠﻰ اﺳﺗﻧﺗﺎج ﻣﺎ إذا ﻛﺎن اﻟﺗرﺗﯾب ﻟﮫ اﻟﺗزاﻣﺎت أداء ﻓردﯾﺔ أو ﻣﺗﻌددة ﯾﻣﻛن أن ﺗﺷﻣل )ﻣن ﺑﯾن ﻋواﻣل أﺧرى( ﺗوﻗﻌﺎت‬ ‫اﻟﻌﻣﯾل ﻣن اﻟﻌﻘد واﻟطﺑﯾﻌﺔ اﻟﻣﻣﯾزة ﻟﻠﻣﻧﺗﺟﺎت واﻟﺧدﻣﺎت ودرﺟﺔ اﻟﺗﻛﺎﻣل أو اﻟﻌﻼﻗﺔ ﺑﯾن ﻣﺧﺗﻠف اﻟﻣﻧﺗﺟﺎت واﻟﺧدﻣﺎت‪ .‬ﯾﺗطﻠب ھذا اﻟﺗﻘﯾﯾم أﺣﻛﺎﻣﺎ ﺧﺎﺻﺔ ﻣن‬ ‫اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ‪.‬‬

‫‪15‬‬

‫دﯾﺑﺎ اﻟﻣﺣدودة واﻟﺷرﻛﺎﺗﮭﺎ اﻟﺗﺎﺑﻌﺔ‬ ‫إﯾﺿﺎﺣﺎت ﺣول اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ ﻟﻔﺗرة اﻟﺳﺗﺔ أﺷﮭر اﻟﻣﻧﺗﮭﯾﺔ ﻓﻲ ‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2018‬‬ ‫)ﺗﺎﺑﻊ(‬ ‫‪ .11‬اﻟﺗﻐﯾر ﻓﻲ اﻟﺳﯾﺎﺳﺎت اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﯾﺔ )ﺗﺎﺑﻊ(‬ ‫‪1-11‬‬

‫اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ ﻟﻠﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ رﻗم ‪" 15‬اﻹﯾرادات ﻣن اﻟﻌﻘود ﻣﻊ اﻟﻌﻣﻼء" )ﺗﺎﺑﻊ(‬

‫‪ 1-1-11‬ﺗﺄﺛﯾر اﻟﺗطﺑﯾق )ﺗﺎﺑﻊ(‬ ‫)‪(2‬‬

‫اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﺔ ﻋن اﻟﺗزاﻣﺎت اﻷداء اﻟﻣﺗﻌددة ﺑﻣوﺟب ﻋﻘد واﺣد )ﺗﺎﺑﻊ(‬

‫ﻗﺎﻣت اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﺑﺎﻟﻣﺣﺎﺳﺑﺔ ﻋن ﻏﺎﻟﺑﯾﺔ ﺗرﺗﯾﺑﺎﺗﮭﺎ ﻛﺎﻟﺗزام أداء ﻣﻧﻔرد ﺑﻣوﺟب إطﺎر اﻻﻋﺗراف ﺑﺎﻹﯾرادات اﻟﺳﺎﺑق‪ .‬وﻗد ﺣﻠﻠت ﺟﻣﯾﻊ ﺗرﺗﯾﺑﺎﺗﮭﺎ اﻟﻣﻔﺗوﺣﺔ ﻓﻲ‬ ‫ﺗﺎرﯾﺦ اﻟﺗطﺑﯾق اﻷوﻟﻲ ﻟﺗﻘﯾﯾم ﻣﺎ إذا ﻛﺎﻧت ﻟﮭﺎ اﻟﺗزاﻣﺎت أداء ﻣﻧﻔردة أو ﻣﺗﻌددة‪ .‬ﺗم ﺗﺣدﯾد ﻋﻘود ﻣﻌﯾﻧﺔ ﺣﯾث ﻛﺎن ﻟدى اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ اﻟﺗزاﻣﺎت أداء ﻣﺗﻌددة ﺿﻣن‬ ‫ﻋﻘد واﺣد إﻻ أنّ ﺗﺄﺛﯾر ﺗﺧﺻﯾص ﺳﻌر اﻟﻣﻌﺎﻣﻠﺔ واﻻﻋﺗراف ﺑﺎﻹﯾرادات ﺑﺷﻛل ﻣﻧﻔﺻل ﻟﻛل اﻟﺗزام أداء ﻟم ﯾﻧﺗﺞ ﻋﻧﮫ ﺗﻌدﯾل ﺟوھري ﻹﯾرادات اﻟﻔﺗرة‬ ‫اﻟﻣﻧﺗﮭﯾﺔ ﻓﻲ ‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪ 2018‬واﻷرﺑﺎح اﻟﻣﺣﺗﺟزة اﻻﻓﺗﺗﺎﺣﯾﺔ ﻓﻲ ‪ 1‬ﯾﻧﺎﯾر ‪.2018‬‬ ‫ﻟم ﺗﻛن ھﻧﺎك ﻣﺟﺎﻻت أﺧرى أﺛرت ﻋﻠﻰ اﻹﯾرادات اﻟﻣﻌﺗرف ﺑﮭﺎ ﻣن ﻗﺑل اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻓﻲ ﺗﺎرﯾﺦ اﻟﺗطﺑﯾق اﻟﻣﺑدﺋﻲ وﻟﻠﻔﺗرة اﻟﻣﻧﺗﮭﯾﺔ ﻓﻲ ‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪.2018‬‬ ‫‪ 2-1-11‬اﻟﺳﯾﺎﺳﺎت اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﯾﺔ وﻓﻘﺎ ً ﻟﻠﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ ﻟﻠﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ رﻗم ‪15‬‬ ‫ﺗطﻠب ﺗطﺑﯾق اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟﺟدﯾد ﻣن اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﺗطﺑﯾق اﻟﺳﯾﺎﺳﺎت اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﯾﺔ اﻟﺟدﯾدة اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ‪:‬‬ ‫ﺗﻌﺗرف اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﺑﺈﯾرادات اﻟﻌﻘود اﻟﻣﺑرﻣﺔ ﻣﻊ اﻟﻌﻣﻼء ﺑﻧﺎ ًء ﻋﻠﻰ ﻧﻣوذج ﻣن ﺧﻣس ﺧطوات‪ ،‬ﻛﻣﺎ ھو ﻣﺣدد ﻓﻲ اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ ﻟﻠﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ رﻗم ‪:15‬‬ ‫‪.1‬‬ ‫‪.2‬‬ ‫‪.3‬‬ ‫‪.4‬‬ ‫‪.5‬‬

‫ﺗﺣدﯾد اﻟﻌﻘد )اﻟﻌﻘود( اﻟﻣﺑرﻣﺔ ﻣﻊ اﻟﻌﻣﯾل‪ :‬ﯾُﻌرّف اﻟﻌﻘد ﺑﺄﻧﮫ اﺗﻔﺎق ﺑﯾن طرﻓﯾن أو أﻛﺛر ﯾﻧﺷﺊ ﺣﻘوﻗﺎ ً واﻟﺗزاﻣﺎت ﻗﺎﺑﻠﺔ ﻟﻠﺗﻧﻔﯾذ وﯾﺣدد اﻟﻣﻌﺎﯾﯾر اﻟﺗﻲ ﯾﺟب‬ ‫اﻟوﻓﺎء ﺑﮭﺎ ﻟﻛل ﻋﻘد‪.‬‬ ‫ﺗﺣدﯾد اﻟﺗزاﻣﺎت اﻷداء ﻓﻲ اﻟﻌﻘد‪ :‬اﻟﺗزام اﻷداء ھو وﻋد ﻓﻲ ﻋﻘد ﻣﻊ ﻋﻣﯾل ﻟﻧﻘل ﺳﻠﻌﺔ أو ﺧدﻣﺔ إﻟﻰ اﻟﻌﻣﯾل‪.‬‬ ‫ﺗﺣدﯾد ﺳﻌر اﻟﻣﻌﺎﻣﻠﺔ‪ :‬ﺳﻌر اﻟﻣﻌﺎﻣﻠﺔ ھو اﻟﺛﻣن اﻟذي ﺗﺗوﻗﻊ اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ أن ﯾﻛون ﻣﺳﺗﺣﻘﺎ ً ﻟﮭﺎ ﻣﻘﺎﺑل ﺗﺣوﯾل اﻟﺳﻠﻊ أو اﻟﺧدﻣﺎت اﻟﻣﺗﻔق ﻋﻠﯾﮭﺎ إﻟﻰ اﻟﻌﻣﯾل‪،‬‬ ‫ﺑﺎﺳﺗﺛﻧﺎء اﻟﻣﺑﺎﻟﻎ اﻟﻣﺣﺻّﻠﺔ ﻧﯾﺎﺑﺔ ﻋن اﻟﻐﯾر‪.‬‬ ‫ﺗﺧﺻﯾص ﺳﻌر اﻟﻣﻌﺎﻣﻠﺔ ﻻﻟﺗزاﻣﺎت اﻷداء ﻓﻲ اﻟﻌﻘد‪ :‬ﺑﺎﻟﻧﺳﺑﺔ ﻟﻠﻌﻘد اﻟذي ﯾﺣﺗوي ﻋﻠﻰ أﻛﺛر ﻣن اﻟﺗزام أداء‪ ،‬ﺳﺗﻘوم اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﺑﺗﺧﺻﯾص ﺳﻌر‬ ‫اﻟﻣﻌﺎﻣﻠﺔ ﻟﻛل اﻟﺗزام أداء ﺑﻣﺑﻠﻎ ﯾﻣﺛل ﻣﻘدار اﻟﺛﻣن اﻟذي ﺗﺗوﻗﻊ اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ أن ﯾﻛون ﻣﺳﺗﺣﻘﺎ ً ﻟﮭﺎ ﻣﻘﺎﺑل اﻟوﻓﺎء ﺑﻛل اﻟﺗزام أداء‪.‬‬ ‫ﺗﺳﺟﯾل اﻹﯾرادات ﻋﻧدﻣﺎ )أو ﺣﺎﻟﻣﺎ( ﺗﻘوم اﻟﻣﻧﺷﺄة ﺑﺎﻟوﻓﺎء ﺑﺎﻟﺗزام اﻷداء ﻓﻲ وﻗت ﻣﻌﯾن أو ﺑﻣرور اﻟوﻗت‪.‬‬

‫ﺗﻔﻲ اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﺑﺎﻟﺗزام اﻷداء وﺗﺳﺟل اﻹﯾرادات ﺑﻣرور اﻟوﻗت إذا ﺗم اﺳﺗﯾﻔﺎء أﺣد اﻟﻣﻌﺎﯾﯾر اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ‪:‬‬ ‫‪ .1‬ﯾﺗﻠﻘﻰ اﻟﻌﻣﯾل وﯾﺳﺗﻔﯾد ﻓﻲ ﻧﻔس اﻟوﻗت ﻣن اﻟﻣزاﯾﺎ اﻟﺗﻲ ﯾوﻓرھﺎ أداء اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻋﻧدﻣﺎ ﺗﻔﻲ اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﺑﺎﻷداء‪.‬‬ ‫‪ .2‬ﯾﻧﺷﺊ أداء اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ أﺻﻼً ﯾﻘﻊ ﺗﺣت ﺳﯾطرة اﻟﻌﻣﯾل أو ﯾﺣﺳّﻧﮫ ﻋﻧد إﻧﺷﺎء ھذا اﻷﺻل أو ﺗﺣﺳﯾﻧﮫ‪.‬‬ ‫‪ .3‬ﻻ ﯾﻧﺷﺊ أداء اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ أﺻﻼً ﻣﻊ اﺳﺗﺧدام ﺑدﯾل ﻟﻠﻣﺟﻣوﻋﺔ وﯾﻛون ﻟﻠﻣﻧﺷﺄة ﺣق ﻣُﻠزم ﺑﻘﺑض دﻓﻌﺎت ﻋن اﻷداء اﻟﻣﻛﺗﻣل ﺣﺗﻰ ﺗﺎرﯾﺧﮫ‪.‬‬

‫‪16‬‬

‫دﯾﺑﺎ اﻟﻣﺣدودة واﻟﺷرﻛﺎﺗﮭﺎ اﻟﺗﺎﺑﻌﺔ‬ ‫إﯾﺿﺎﺣﺎت ﺣول اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ ﻟﻔﺗرة اﻟﺳﺗﺔ أﺷﮭر اﻟﻣﻧﺗﮭﯾﺔ ﻓﻲ ‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2018‬‬ ‫)ﺗﺎﺑﻊ(‬ ‫‪ .11‬اﻟﺗﻐﯾر ﻓﻲ اﻟﺳﯾﺎﺳﺎت اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﯾﺔ )ﺗﺎﺑﻊ(‬ ‫‪ 1-11‬اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ ﻟﻠﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ رﻗم ‪" 15‬اﻹﯾرادات ﻣن اﻟﻌﻘود ﻣﻊ اﻟﻌﻣﻼء" )ﺗﺎﺑﻊ(‬ ‫‪2-1-11‬‬

‫اﻟﺳﯾﺎﺳﺎت اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﯾﺔ وﻓﻘﺎ ً ﻟﻠﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ ﻟﻠﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ رﻗم ‪) 15‬ﺗﺎﺑﻊ(‬

‫ﻋﻧدﻣﺎ ﻻ ﺗﺗم ﺗﻠﺑﯾﺔ أﺣد اﻟﺷروط اﻟﻣذﻛورة أﻋﻼه ﺑﺎﻟﻧﺳﺑﺔ ﻻﻟﺗزاﻣﺎت اﻷداء‪ ،‬ﯾﺗم اﻻﻋﺗراف ﺑﺎﻹﯾرادات ﻓﻲ اﻟوﻗت اﻟذي ﯾﺗم ﻓﯾﮫ اﺳﺗﯾﻔﺎء اﻟﺗزام اﻷداء‪ .‬إن‬ ‫اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻣطﺎﻟﺑﺔ ﺑﺗﻘﯾﯾم ﻛل ﻋﻘد ﻣن ﻋﻘودھﺎ ﻣﻊ اﻟﻌﻣﻼء ﻟﺗﺣدﯾد ﻣﺎ إذا ﻛﺎﻧت اﻟﺗزاﻣﺎت اﻷداء ﻗد اﺳﺗوﻓﯾت ﺑﻣرور اﻟوﻗت أو ﻓﻲ وﻗت ﻣﺣدد ﻣن أﺟل ﺗﺣدﯾد‬ ‫اﻟطرﯾﻘﺔ اﻟﻣﻧﺎﺳﺑﺔ ﻟﻼﻋﺗراف ﺑﺎﻹﯾرادات‪ .‬وﻛﺟزء ﻣن ﻋﻣﻠﯾﺔ ﺗﻘﯾﯾم اﻟﺗﺄﺛﯾر‪ ،‬اﺳﺗﻧﺗﺟت اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ أﻧﮫ ﺑﺎﻟﻧﺳﺑﺔ ﻟﻣﻌظم ﺗرﺗﯾﺑﺎﺗﮭﺎ ﻓﺈﻧﮭﺎ إﻣﺎ ﺗﻧﺷﺊ أو ﺗﺣﺳّن أﺻﻼً‬ ‫ﺧﺎﺿﻌﺎ ً ﻟﺳﯾطرة اﻟﻌﻣﯾل أو أﻧﮭﺎ ﺗﻧﺷﺊ أﺻﻼً ﺑدون اﺳﺗﺧدام ﺑدﯾل وﻟﮭﺎ ﺣق ﻣُﻠزم ﻓﻲ ﻗﺑض اﻟدﻓﻌﺎت ﻣﻘﺎﺑل اﻷﻋﻣﺎل اﻟﻣﻧﺟزة‪ .‬وﻟذا‪ ،‬ﻓﺈﻧﮭﺎ ﺗﻔﻲ ﺑﻣﻌﺎﯾﯾر‬ ‫اﻻﻋﺗراف ﺑﺎﻹﯾرادات ﺑﻣرور اﻟوﻗت وﺗﻘﯾس اﻟﺗﻘدم اﻟﻣﺣرز ﻓﻲ ﻣﺷﺎرﯾﻌﮭﺎ ﺑطرﯾﻘﺔ اﻟﺗﻛﻠﻔﺔ ﺣﺗﻰ اﻹﻧﺟﺎز )طرﯾﻘﺔ اﻟﻣدﺧﻼت( ﻷﻧﮭﺎ أﻓﺿل طرﯾﻘﺔ ﺗﻌﺑر ﻋن‬ ‫ﺗﺣوﯾل اﻟﺳﯾطرة ﻋﻠﻰ اﻟﻣﻧﺗﺟﺎت واﻟﺧدﻣﺎت ﺑﻣوﺟب ﻛل اﻟﺗزام أداء‪.‬‬ ‫ﻋﻧدﻣﺎ ﺗﻠﺑﻲ اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ اﻟﺗزام أداء ﻣن ﺧﻼل ﺗﺳﻠﯾم اﻟﺳﻠﻊ أو اﻟﺧدﻣﺎت اﻟﻣﺗﻔق ﻋﻠﯾﮭﺎ‪ ،‬ﻓﺈﻧﮭﺎ ﺗﻧﺷﺊ أﺻل ﻋﻘد ﺑﻧﺎ ًء ﻋﻠﻰ ﻣﺑﻠﻎ اﻟﺛﻣن اﻟذي ﯾﺣﻘﻘﮫ اﻷداء‪ .‬ﻋﻧدﻣﺎ‬ ‫ﯾﺗﺟﺎوز ﻣﺑﻠﻎ اﻟﺛﻣن اﻟﻣﺳﺗﻠم ﻣن اﻟﻌﻣﯾل ﻣﺑﻠﻎ اﻹﯾراد اﻟﻣﻌﺗرف ﺑﮫ‪ ،‬ﻓﺈن ذﻟك ﯾؤدي إﻟﻰ اﻟﺗزام ﺑﻣوﺟب اﻟﻌﻘد‪.‬‬ ‫ﺗﻘﺎس اﻹﯾرادات ﺑﺎﻟﻘﯾﻣﺔ اﻟﻌﺎدﻟﺔ ﻟﻠﺛﻣن اﻟﻣﺳﺗﻠم أو اﻟﻣﺳﺗﺣق‪ ،‬ﻣﻊ ﻣراﻋﺎة ﺷروط اﻟدﻓﻊ اﻟﻣﺣددة ﺗﻌﺎﻗدﯾﺎ ً وﺑﺎﺳﺗﺛﻧﺎء اﻟﺿراﺋب واﻟرﺳوم‪ .‬ﺗﻘوم اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﺑﺗﻘﯾﯾم‬ ‫ﺗرﺗﯾﺑﺎت اﻹﯾرادات ﻋﻠﻰ أﺳﺎس ﻣﻌﺎﯾﯾر ﻣﺣددة ﻟﺗﺣدﯾد ﻣﺎ إذا ﻛﺎﻧت ﺗﻌﻣل ﺑﺻﻔﺔ أﺻﯾل أو وﻛﯾل‪ .‬وﺧﻠﺻت اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ إﻟﻰ أﻧﮭﺎ ﺗﻌﻣل ﺑﺻﻔﺔ اﻷﺻﯾل ﻓﻲ‬ ‫ﺟﻣﯾﻊ ﺗرﺗﯾﺑﺎت اﻹﯾرادات اﻟﻣﺗﻌﻠﻘﺔ ﺑﮭﺎ‪.‬‬ ‫ُﺗﺣﺗﺳب اﻟﺗﻌدﯾﻼت اﻟﺗﻲ ﺗﻛون ﻋﺑﺎرة ﻋن ﺗﻣدﯾد ﻟﻧطﺎق اﻟﻌﻣل اﻟﺣﺎﻟﻲ ﺑﺎﺳﺗﺧدام اﻟﺗﺳوﯾﺎت اﻟﺗراﻛﻣﯾﺔ ﻟطرﯾﻘﺔ اﻟﺗﻛﻠﻔﺔ ﺣﺗﻰ اﻹﻧﺟﺎز ﻣن أﺟل اﻻﻋﺗراف‬ ‫ﺑﺎﻹﯾرادات‪ُ .‬ﺗﺣﺗﺳب أواﻣر اﻟﺗﻌدﯾل اﻟﺗﻲ ﺗﺗطﻠب إﺿﺎﻓﺔ ﺳﻠﻊ وﺧدﻣﺎت ﻣﻣﯾزة إﻟﻰ ﻧطﺎق اﻟﻌﻣل ﺑﺄﺳﻌﺎر ﻣﺧﻔّﺿﺔ ﻋﻠﻰ أﺳﺎس ﻣﺳﺗﻘﺑﻠﻲ‪ ،‬أﻣﺎ أواﻣر اﻟﺗﻌدﯾل‬ ‫اﻟﺗﻲ ﺗﺗطﻠب إﺿﺎﻓﺔ ﺳﻠﻊ وﺧدﻣﺎت ﻣﻣﯾزة ﻟﻧطﺎق اﻟﻌﻣل ﺑﺄﺳﻌﺎر ﺑﯾﻊ ﻣﺳﺗﻘﻠﺔ ﻓ ُﺗﺣﺗﺳب ﻛﻌﻘود ﺟدﯾدة ﻣﻊ اﻟﻌﻣﻼء‪.‬‬ ‫ﯾﺗم اﻻﻋﺗراف ﺑﺎﻹﯾرادات ﻓﻲ ﺑﯾﺎن اﻟدﺧل اﻟﺷﺎﻣل ﻋﻧدﻣﺎ ﯾﻛون ﻣن اﻟﻣﺣﺗﻣل أن ﺗﺗدﻓق إﻟﻰ اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻣﻧﺎﻓﻊ اﻗﺗﺻﺎدﯾﺔ وﯾﻛون ﺑﺎﻹﻣﻛﺎن ﻗﯾﺎس ﻗﯾﻣﺔ اﻹﯾرادات‬ ‫واﻟﺗﻛﺎﻟﯾف‪ ،‬ﻋﻧد اﻻﻗﺗﺿﺎء‪ ،‬ﺑﺻورة ﻣوﺛوﻗﺔ‪.‬‬ ‫ﯾﺗم اﻻﻋﺗراف ﺑﺎﻟﺧﺳﺎرة ﻓﻲ ﺑﯾﺎن اﻟدﺧل اﻟﺷﺎﻣل اﻵﺧر ﻋﻧدﻣﺎ ﺗﺗﺟﺎوز ﺗﻛﺎﻟﯾف اﻟﻌﻘد اﻟﻣﺗوﻗﻌﺔ إﯾرادات اﻟﻌﻘد اﻟﻣﺗوﻗﻌﺔ‪.‬‬ ‫‪ 2-11‬اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ ﻟﻠﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ رﻗم ‪" 9‬اﻷدوات اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ"‬ ‫‪ 2-1-11‬ﺗﺄﺛﯾر اﻟﺗطﺑﯾق‬ ‫)‪(1‬‬

‫اﻟﺗﺻﻧﯾف واﻟﻘﯾﺎس‬

‫ﯾﺣل اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ ﻟﻠﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ رﻗم ‪ 9‬ﻣﺣل اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﻲ اﻟدوﻟﻲ رﻗم ‪ 39‬اﻟذي ﯾﺗﻌﻠق ﺑﺎﻻﻋﺗراف ﺑﺎﻟﻣوﺟودات واﻟﻣطﻠوﺑﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ وﺗﺻﻧﯾﻔﮭﺎ‬ ‫وﻗﯾﺎﺳﮭﺎ‪ ،‬وإﻟﻐﺎء اﻻﻋﺗراف ﺑﺎﻷدوات اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‪ ،‬واﻻﻧﺧﻔﺎض ﻓﻲ ﻗﯾﻣﺔ اﻟﻣوﺟودات اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‪ ،‬وﻣﺣﺎﺳﺑﺔ اﻟﺗﺣوّ ط‪.‬‬ ‫أدى ﺗطﺑﯾق اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ ﻟﻠﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ رﻗم ‪" 9‬اﻷدوات اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ" اﻋﺗﺑﺎراً ﻣن ‪ 1‬ﯾﻧﺎﯾر ‪ 2018‬إﻟﻰ ﺣدوث ﺗﻐﯾرات ﻓﻲ اﻟﺳﯾﺎﺳﺎت اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﯾﺔ وﺗﻌدﯾﻼت‬ ‫ﻋﻠﻰ اﻟﻣﺑﺎﻟﻎ اﻟﻣدرﺟﺔ ﻓﻲ اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺣدة‪ .‬إن اﻟﺳﯾﺎﺳﺎت اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﯾﺔ اﻟﺟدﯾدة ﻣﺑﯾﻧﺔ ﻓﻲ اﻹﯾﺿﺎح ‪ 2-2-11‬أدﻧﺎه‪ .‬ووﻓﻘﺎ ً ﻟﻸﺣﻛﺎم اﻻﻧﺗﻘﺎﻟﯾﺔ ﻟﻠﻣﻌﯾﺎر‬ ‫اﻟدوﻟﻲ رﻗم ‪ ،9‬ﻟم ﯾﺗم إﻋﺎدة ﺑﯾﺎن اﻷرﻗﺎم اﻟﻣﻘﺎرﻧﺔ‪.‬‬ ‫ﯾوﺿﺢ اﻟﺟدول اﻟﺗﺎﻟﻲ اﻟﺗﻌدﯾﻼت ﻟﻛل ﺑﻧد ﻣن ﺑﻧود ﺑﯾﺎن اﻟﻣرﻛز اﻟﻣﺎﻟﻲ‪ .‬ﻟم ﺗدرَ ج اﻟﺑﻧود اﻟﺗﻲ ﻟم ﺗﺗﺄﺛر ﺑﺎﻟﺗﻐﯾﯾرات‪ ،‬وﺑﺎﻟﺗﺎﻟﻲ ﻓﺈن اﻹﺟﻣﺎﻟﯾﺎت اﻟﻔرﻋﯾﺔ‬ ‫واﻟﻣﺟﺎﻣﯾﻊ اﻟﻣﻔﺻﺢ ﻋﻧﮭﺎ ﻓﻲ اﻟﺟدول اﻟﺗﺎﻟﻲ ﻻ ﯾﻣﻛن ﻣﻘﺎرﻧﺗﮭﺎ ﻣﻊ اﻟﻣﻔﺻﺢ ﻋﻧﮫ ﻓﻲ ﺑﯾﺎن اﻟﻣرﻛز اﻟﻣﺎﻟﻲ‪.‬‬

‫‪17‬‬

‫دﯾﺑﺎ اﻟﻣﺣدودة واﻟﺷرﻛﺎﺗﮭﺎ اﻟﺗﺎﺑﻌﺔ‬ ‫إﯾﺿﺎﺣﺎت ﺣول اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ ﻟﻔﺗرة اﻟﺳﺗﺔ أﺷﮭر اﻟﻣﻧﺗﮭﯾﺔ ﻓﻲ ‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2018‬‬ ‫)ﺗﺎﺑﻊ(‬ ‫‪ .11‬اﻟﺗﻐﯾر ﻓﻲ اﻟﺳﯾﺎﺳﺎت اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﯾﺔ )ﺗﺎﺑﻊ(‬ ‫‪ 2-11‬اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ ﻟﻠﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ رﻗم ‪" 9‬اﻷدوات اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ" )ﺗﺎﺑﻊ(‬ ‫‪ 2-1-11‬ﺗﺄﺛﯾر اﻟﺗطﺑﯾق )ﺗﺎﺑﻊ(‬ ‫)‪(1‬‬

‫اﻟﺗﺻﻧﯾف واﻟﻘﯾﺎس )ﺗﺎﺑﻊ(‬

‫‪ 31‬دﯾﺳﻣﺑر ‪2017‬‬

‫اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ‬ ‫ﻟﻠﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‬ ‫رﻗم ‪9‬‬

‫ﻣﻠﯾون درھم‬ ‫‪ 1‬ﯾﻧﺎﯾر ‪2018‬‬

‫ﺑﯾﺎن اﻟﻣرﻛز اﻟﻣﺎﻟﻲ اﻟﻣوﺣد )ﻣﺳﺗﺧﻠص(‬ ‫ﻣوﺟودات ﻏﯾر ﻣﺗداوﻟﺔ‬ ‫اﺳﺗﺛﻣﺎرات ﻣﺗﺎﺣﺔ ﻟﻠﺑﯾﻊ‬

‫‪17.6‬‬

‫ﻣوﺟودات ﻣﺎﻟﯾﺔ ﺑﺎﻟﻘﯾﻣﺔ اﻟﻌﺎدﻟﺔ ﻣن ﺧﻼل اﻟدﺧل اﻟﺷﺎﻣل اﻵﺧر‬

‫‪-‬‬

‫)‪(17.6‬‬

‫‪-‬‬

‫‪17.6‬‬

‫‪17.6‬‬

‫ﻣوﺟودات ﻣﺗداوﻟﺔ‬ ‫ذﻣم ﻣدﯾﻧﺔ ﺗﺟﺎرﯾﺔ وأﺧرى‬

‫‪797.1‬‬

‫)‪(12.8‬‬

‫‪784.3‬‬

‫اﻟﻣﺑﺎﻟﻎ اﻟﻣﺳﺗﺣﻘﺔ ﻣن ﻋﻣﻼء ﻋﻘود اﻹﻧﺷﺎءات‬

‫‪486.8‬‬

‫)‪(12.8‬‬

‫‪474.0‬‬

‫ﻣﺟﻣوع اﻟﻣوﺟودات‬

‫‪1,301.5‬‬

‫)‪(25.6‬‬

‫‪1,275.9‬‬

‫ﺣﻘوق اﻟﻣﻠﻛﯾﺔ‬ ‫أرﺑﺎح ﻣﺣﺗﺟزة‬

‫‪103.6‬‬

‫)‪(25.6‬‬

‫‪78.0‬‬

‫ﻻ ﯾوﺟد أي ﺗﺄﺛﯾر ﻋﻠﻰ رﺑﺣﯾﺔ اﻟﺳﮭم ﻟدى اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ‪.‬‬ ‫ﻓﻲ ‪ 1‬ﯾﻧﺎﯾر ‪) 2018‬ﺗﺎرﯾﺦ اﻟﺗطﺑﯾق اﻟﻣﺑدﺋﻲ ﻟﻠﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ ﻟﻠﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ رﻗم ‪ ،(9‬ﻗﺎﻣت إدارة اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﺑﺗﻘﯾﯾم ﻧﻣﺎذج اﻷﻋﻣﺎل اﻟﻣطﺑﻘﺔ ﻋﻠﻰ‬ ‫اﻟﻣوﺟودات اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣﺣﺗﻔظ ﺑﮭﺎ ﻣن ﻗﺑل اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ وﻗﺎﻣت ﺑﺗﺻﻧﯾف أدواﺗﮭﺎ اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ إﻟﻰ اﻟﻔﺋﺎت اﻟﻣﻧﺎﺳﺑﺔ وﻓﻘﺎ ً ﻟﻠﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ رﻗم ‪ .9‬ﺗﻘوم اﻹدارة ﺑﺗﺣدﯾد‬ ‫اﻟﺗﺻﻧﯾف ﻋﻧد اﻻﻋﺗراف اﻟﻣﺑدﺋﻲ‪.‬‬ ‫أﻋﺎدت اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﺗﺻﻧﯾف اﺳﺗﺛﻣﺎرات ﻣﺗﺎﺣﺔ ﻟﻠﺑﯾﻊ ﻟﻠﻘﯾﻣﺔ اﻟﻌﺎدﻟﺔ ﻣن ﺧﻼل ﻓﺋﺔ اﻟدﺧل اﻟﺷﺎﻣل اﻵﺧر‪ .‬ﻟﻘد اﺧﺗﺎرت اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ أن ﯾﺗم ﻋرض اﻟﺗﻐﯾﯾرات ﻓﻲ‬ ‫اﻟدﺧل اﻟﺷﺎﻣل اﻵﺧر‪ ،‬وﺗﺗﻌﻠق ھذه اﻟﺗﻐﯾﯾرات ﺑﺣﺻﺔ اﻟﻘﯾﻣﺔ اﻟﻌﺎدﻟﺔ ﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات ﺣﻘوق اﻟﻣﻠﻛﯾﺔ اﻟﺗﻲ ﻗﺎﻣت ﺑﮭﺎ ﺷرﻛﺔ زﻣﯾﻠﺔ واﻟﺗﻲ ﺗم ﺗﺻﻧﯾﻔﮭﺎ ﺳﺎﺑﻘﺎ ً‬ ‫ﻛﺎﺳﺗﺛﻣﺎرات ﻣﺗﺎﺣﺔ ﻟﻠﺑﯾﻊ‪ ،‬وذﻟك ﻷن ھذه اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات ﯾﺗم اﻻﺣﺗﻔﺎظ ﺑﮭﺎ ﻛﺎﺳﺗراﺗﯾﺟﯾﺔ طوﯾﻠﺔ اﻷﺟل‪ .‬اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات اﻟﺗﻲ ﻻ ﯾُﺗوﻗﻊ ﺑﯾﻌﮭﺎ ﻋﻠﻰ اﻟﻣدى اﻟﻘﺻﯾر‬ ‫واﻟﻣﺗوﺳط‪.‬‬ ‫ﺧﻠﺻت اﻹدارة إﻟﻰ أﻧﮫ ﻻ ﺗوﺟد ﻣوﺟودات ﻣﺎﻟﯾﺔ ﺟوھرﯾﺔ ﻣﻌﺎد ﺗﺻﻧﯾﻔﮭﺎ‪ ،‬ﺑﺧﻼف ﻣﺎ ُذﻛر أﻋﻼه‪.‬‬ ‫)‪(2‬‬

‫اﻻﻧﺧﻔﺎض ﻓﻲ ﻗﯾﻣﺔ اﻟﻣوﺟودات اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‬

‫ﻟدى اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ اﻷﻧواع اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ ﻣن اﻟﻣوﺟودات اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﺗﻲ ﺗﺧﺿﻊ ﻟﻧﻣوذج ﺧﺳﺎﺋر اﻻﺋﺗﻣﺎن اﻟﻣﺗوﻗﻌﺔ اﻟﺟدﯾد وﻓﻘﺎ ً ﻟﻠﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ رﻗم ‪:9‬‬ ‫•‬ ‫•‬

‫ذﻣم ﻣدﯾﻧﺔ ﺗﺟﺎرﯾﺔ وأﺧرى؛ و‬ ‫ﻣﺣﺗﺟزات وﻣﺑﺎﻟﻎ ﻣﺳﺗﺣﻘﺔ ﻣن ﻋﻣﻼء ﻋﻘود اﻹﻧﺷﺎءات‪.‬‬

‫ﻛﺎﻧت اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻣطﺎﻟﺑﺔ ﺑﺗﻌدﯾل ﻣﻧﮭﺟﮭﺎ ﻻﻧﺧﻔﺎض اﻟﻘﯾﻣﺔ ﺑﻣوﺟب اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ رﻗم ‪ 9‬ﻟﻛل ﻓﺋﺔ ﻣن ﻓﺋﺎت ھذه اﻟﻣوﺟودات‪ .‬وﺗم ﺗوﺿﯾﺢ ﺗﺄﺛﯾر اﻟﺗﻐﯾر ﻓﻲ‬ ‫ﻣﻧﮭﺟﯾﺔ اﻧﺧﻔﺎض اﻟﻘﯾﻣﺔ ﻋﻠﻰ اﻷرﺑﺎح اﻟﻣﺣﺗﺟزة وﺣﻘوق اﻟﻣﻠﻛﯾﺔ ﻟﻠﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻓﯾﻣﺎ ُذﻛر أﻋﻼه‪.‬‬

‫‪18‬‬

‫دﯾﺑﺎ اﻟﻣﺣدودة واﻟﺷرﻛﺎﺗﮭﺎ اﻟﺗﺎﺑﻌﺔ‬ ‫إﯾﺿﺎﺣﺎت ﺣول اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ ﻟﻔﺗرة اﻟﺳﺗﺔ أﺷﮭر اﻟﻣﻧﺗﮭﯾﺔ ﻓﻲ ‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2018‬‬ ‫)ﺗﺎﺑﻊ(‬ ‫‪ .11‬اﻟﺗﻐﯾر ﻓﻲ اﻟﺳﯾﺎﺳﺎت اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﯾﺔ )ﺗﺎﺑﻊ(‬ ‫‪ 2-11‬اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ ﻟﻠﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ رﻗم ‪" 9‬اﻷدوات اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ" )ﺗﺎﺑﻊ(‬ ‫‪ 2-1-11‬ﺗﺄﺛﯾر اﻟﺗطﺑﯾق )ﺗﺎﺑﻊ(‬ ‫)‪(2‬‬

‫اﻻﻧﺧﻔﺎض ﻓﻲ ﻗﯾﻣﺔ اﻟﻣوﺟودات اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ )ﺗﺎﺑﻊ(‬

‫وﻓﻲ ﺣﯾن ﯾﺧﺿﻊ اﻟﻧﻘد وﻣﺎ ﻓﻲ ﺣﻛﻣﮫ أﯾﺿﺎ ً ﻟﻣﺗطﻠﺑﺎت اﻧﺧﻔﺎض اﻟﻘﯾﻣﺔ وﻓﻘﺎ ً ﻟﻠﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ رﻗم ‪ ،9‬ﻻ ﺗﻌﺗﺑر ﺧﺳﺎرة اﻧﺧﻔﺎض اﻟﻘﯾﻣﺔ اﻟﻣﺣددة ذات أھﻣﯾﺔ‪.‬‬ ‫ذﻣم ﻣدﯾﻧﺔ ﺗﺟﺎرﯾﺔ وﻣﺣﺗﺟزات وﻣﺑﺎﻟﻎ ﻣﺳﺗﺣﻘﺔ ﻣن ﻋﻣﻼء ﻋﻘود اﻹﻧﺷﺎءات‪.‬‬ ‫ﺗطﺑق اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ اﻟﻣﻧﮭﺞ اﻟﻣﺑﺳط اﻟﻣﺳﻣوح ﺑﮫ ﺑﻣوﺟب اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ رﻗم ‪ 9‬ﻟﻘﯾﺎس اﻟﺧﺳﺎﺋر اﻻﺋﺗﻣﺎﻧﯾﺔ اﻟﻣﺗوﻗﻌﺔ‪ ،‬اﻟذي ﯾﺳﺗﺧدم ﻣﺧﺻص اﻟﺧﺳﺎﺋر‬ ‫اﻟﻣﺗوﻗﻌﺔ ﻋﻠﻰ ﻣدى ﻋﻣر ﺟﻣﯾﻊ اﻟذﻣم اﻟﻣدﯾﻧﺔ اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ واﻟﻣﺣﺗﺟزات واﻟﻣﺑﺎﻟﻎ اﻟﻣﺳﺗﺣﻘﺔ ﻣن ﻋﻣﻼء ﻋﻘود اﻹﻧﺷﺎءات‪.‬‬ ‫ﻟﻘﯾﺎس ﺧﺳﺎﺋر اﻻﺋﺗﻣﺎن اﻟﻣﺗوﻗﻌﺔ‪ ،‬اﺳﺗﻧﺗﺟت اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻣﻌدﻻت اﻟﺧﺳﺎرة اﻟﻣﺗوﻗﻌﺔ ﻟﻠذﻣم اﻟﻣدﯾﻧﺔ اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ واﻟﻣﺣﺗﺟزات واﻟﻣﺑﺎﻟﻎ اﻟﻣﺳﺗﺣﻘﺔ ﻣن ﻋﻣﻼء ﻋﻘود‬ ‫اﻹﻧﺷﺎءات اﻟﺗﻲ ﺗم اﻟﻔﺻل ﺑﯾﻧﮭﺎ ﺑﻧﺎء ﻋﻠﻰ ﺧﺻﺎﺋص ﻣﺧﺎطر اﻻﺋﺗﻣﺎن‪ .‬ووﻓﻘﺎ ً ﻟﻣﻌدﻻت اﻟﺧﺳﺎرة اﻟﻣﺗوﻗﻌﺔ‪ ،‬ﺗم ﺗﺣدﯾد ﻣﺧﺻص اﻟﺧﺳﺎرة ﻛﻣﺎ ﻓﻲ ‪ 1‬ﯾﻧﺎﯾر‬ ‫‪ 2018‬ﻟﻛل ﻣن اﻟذﻣم اﻟﻣدﯾﻧﺔ اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ واﻟﻣﺣﺗﺟزات واﻟﻣﺑﺎﻟﻎ اﻟﻣﺳﺗﺣﻘﺔ ﻣن ﻋﻣﻼء ﻋﻘود اﻹﻧﺷﺎءات ﻟﻛل ﻗطﺎع ﻋﻠﻰ ﺣدة‪ ،‬ووﺻﻠت ھذه اﻟﻣﻌدﻻت إﻟﻰ‬ ‫‪ ٪74‬ﺑﻧﺎء ﻋﻠﻰ ﺷراﺋﺢ اﻷﻋﻣﺎر اﻟﺗﻲ ﺗﻧدرج ﻓﯾﮭﺎ ھذه اﻟذﻣم واﻟﻣﺣﺗﺟزات واﻟﻣﺑﺎﻟﻎ اﻟﻣﺳﺗﺣﻘﺔ ﻣن ﻋﻣﻼء ﻋﻘود اﻹﻧﺷﺎءات‪.‬‬ ‫ﻓﯾﻣﺎ ﯾﻠﻲ ﺗﺳوﯾﺔ ﺑﯾن ﻣﺧﺻﺻﺎت اﻟﺧﺳﺎرة ﻟﻠذﻣم اﻟﻣدﯾﻧﺔ اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ واﻟﻣﺣﺗﺟزات واﻟﻣﺑﺎﻟﻎ اﻟﻣﺳﺗﺣﻘﺔ ﻣن ﻋﻣﻼء ﻋﻘود اﻹﻧﺷﺎءات ﻛﻣﺎ ﻓﻲ ‪ 31‬دﯾﺳﻣﺑر ‪2017‬‬ ‫ﻣﻊ ﻣﺧﺻﺻﺎت اﻟﺧﺳﺎرة اﻻﻓﺗﺗﺎﺣﯾﺔ ﻓﻲ ‪ 1‬ﯾﻧﺎﯾر ‪:2018‬‬ ‫ﻣﻠﯾون درھم‬ ‫اﻹﺟﻣﺎﻟﻲ‬ ‫ﻓﻲ ‪ 31‬دﯾﺳﻣﺑر ‪ - 2017‬ﻣﺣﺗﺳب وﻓﻘﺎ ً ﻟﻠﻣﻌﯾﺎر اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﻲ اﻟدوﻟﻲ رﻗم ‪39‬‬

‫‪141.2‬‬

‫اﻟﻣﺑﺎﻟﻎ اﻟﻣﻌدﻟﺔ‬

‫‪25.6‬‬

‫ﻣﺧﺻص اﻟﺧﺳﺎرة اﻻﻓﺗﺗﺎﺣﻲ ﻛﻣﺎ ﻓﻲ ‪ 1‬ﯾﻧﺎﯾر ‪ - 2018‬ﻣﺣﺗﺳب وﻓﻘﺎ ً ﻟﻠﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ ﻟﻠﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ رﻗم ‪9‬‬

‫‪166.8‬‬

‫ارﺗﻔﻌت ﻣﺧﺻﺻﺎت اﻟﺧﺳﺎرة ﺑﻣﺑﻠﻎ ‪ 12.8‬ﻣﻠﯾون درھم ﻟﺗﺻﺑﺢ ‪ 126.1‬ﻣﻠﯾون درھم ﻟﻠذﻣم اﻟﻣدﯾﻧﺔ اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ واﻟﻣﺣﺗﺟزات وﻣﺑﻠﻎ ‪ 12.8‬ﻣﻠﯾون درھم إﻟﻰ‬ ‫‪ 66.2‬ﻣﻠﯾون درھم ﻟﻠﻣﺑﺎﻟﻎ اﻟﻣﺳﺗﺣﻘﺔ ﻣن ﻋﻣﻼء ﻋﻘود اﻹﻧﺷﺎءات‪ .‬ﻛﻣﺎ أن اﻟزﯾﺎدة ﺳﺗﻛون أﻗل ﺑﻣﻘدار ‪ 25.6‬ﻣﻠﯾون درھم ﻣن ﻧﻣوذج اﻟﺧﺳﺎرة اﻟﻣﺗﻛﺑدة ﻓﻲ‬ ‫اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﻲ اﻟدوﻟﻲ رﻗم ‪ .39‬إن ﺗﺄﺛﯾر ﻧﻣوذج ﺧﺳﺎرة اﻻﺋﺗﻣﺎن اﻟﻣﺗوﻗﻊ ﻏﯾر ﺟوھري ﺧﻼل اﻷﺷﮭر اﻟﺳﺗﺔ ﺣﺗﻰ ‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪.2018‬‬ ‫ﯾﺗم ﺷطب اﻟذﻣم اﻟﻣدﯾﻧﺔ اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ واﻟﻣﺣﺗﺟزات واﻟﻣﺑﺎﻟﻎ اﻟﻣﺳﺗﺣﻘﺔ ﻣن ﻋﻣﻼء ﻋﻘود اﻹﻧﺷﺎءات ﻋﻧدﻣﺎ ﻻ ﯾﻛون ھﻧﺎك ﺗوﻗﻊ ﻣﻌﻘول ﺑﺎﺳﺗردادھﺎ‪.‬‬ ‫‪ 2-2-11‬اﻟﺳﯾﺎﺳﺎت اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﯾﺔ وﻓﻘﺎ ً ﻟﻠﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ ﻟﻠﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ رﻗم ‪9‬‬ ‫ﺗطﻠب ﺗطﺑﯾق اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟﺟدﯾد ﻣن اﻹدارة ﺗطﺑﯾق اﻟﺳﯾﺎﺳﺎت اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﯾﺔ اﻟﺟدﯾدة اﻟﺗﺎﻟﯾﺔ‪:‬‬ ‫اﻟﺗﺻﻧﯾف‬ ‫ﺗﺻﻧف اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻣوﺟوداﺗﮭﺎ اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻋﺗﺑﺎرا ﻣن ‪ 1‬ﯾﻧﺎﯾر ‪ 2018‬ﻓﻲ ﻓﺋﺗﻲ اﻟﻘﯾﺎس اﻟﺗﺎﻟﯾﺗﯾن‪:‬‬ ‫•‬ ‫•‬

‫ﺗﻠك اﻟﺗﻲ ﺗﻘﺎس ﻻﺣﻘﺎ ً ﺑﺎﻟﻘﯾﻣﺔ اﻟﻌﺎدﻟﺔ )إﻣﺎ ﻣن ﺧﻼل اﻟدﺧل اﻟﺷﺎﻣل اﻵﺧر أو ﻣن ﺧﻼل اﻟرﺑﺢ أو اﻟﺧﺳﺎرة(؛ و‬ ‫ﺗﻠك اﻟﺗﻲ ﺗﻘﺎس ﺑﺎﻟﺗﻛﻠﻔﺔ اﻟﻣطﻔﺄة‪.‬‬

‫ﯾﻌﺗﻣد اﻟﺗﺻﻧﯾف ﻋﻠﻰ ﻧﻣوذج أﻋﻣﺎل اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻹدارة اﻟﻣوﺟودات اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ واﻟﺷروط اﻟﺗﻌﺎﻗدﯾﺔ ﻟﻠﺗدﻓﻘﺎت اﻟﻧﻘدﯾﺔ‪ .‬وﺗﺣدد اﻹدارة اﻟﺗﺻﻧﯾف ﻻﺳﺗﺛﻣﺎرھﺎ ﻋﻧد‬ ‫اﻻﻋﺗراف اﻟﻣﺑدﺋﻲ‪.‬‬

‫‪19‬‬

‫دﯾﺑﺎ اﻟﻣﺣدودة واﻟﺷرﻛﺎﺗﮭﺎ اﻟﺗﺎﺑﻌﺔ‬ ‫إﯾﺿﺎﺣﺎت ﺣول اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ ﻟﻔﺗرة اﻟﺳﺗﺔ أﺷﮭر اﻟﻣﻧﺗﮭﯾﺔ ﻓﻲ ‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2018‬‬ ‫)ﺗﺎﺑﻊ(‬ ‫‪ .11‬اﻟﺗﻐﯾر ﻓﻲ اﻟﺳﯾﺎﺳﺎت اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﯾﺔ )ﺗﺎﺑﻊ(‬ ‫‪ 2-11‬اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ ﻟﻠﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ رﻗم ‪" 9‬اﻷدوات اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ" )ﺗﺎﺑﻊ(‬ ‫‪ 2-2-11‬اﻟﺳﯾﺎﺳﺎت اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﯾﺔ وﻓﻘﺎ ً ﻟﻠﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ ﻟﻠﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ رﻗم ‪) 9‬ﺗﺎﺑﻊ(‬ ‫اﻻﻋﺗراف واﻟﻘﯾﺎس‬ ‫ﺗﺣﺗﺳب اﻟﻣﺷﺗرﯾﺎت واﻟﻣﺑﯾﻌﺎت ﻣن اﻟﻣوﺟودات اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﺑﺗﺎرﯾﺦ اﻟﻣﺗﺎﺟرة ‪ -‬وھو اﻟﺗﺎرﯾﺦ اﻟذي ﺗﻠﺗزم ﻓﯾﮫ اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﺑﺷراء أو ﺑﯾﻊ اﻷﺻل‪ .‬ﯾﺗم إﯾﻘﺎف‬ ‫اﻻﻋﺗراف ﺑﺎﻟﻣوﺟودات اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﺑﺎﻧﻘﺿﺎء اﻟﺣﻘوق ﻓﻲ اﺳﺗﻼم اﻟﺗدﻓﻘﺎت اﻟﻧﻘدﯾﺔ ﻣن اﻟﻣوﺟودات اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ أو ﻋﻧد ﺗﺣوﯾﻠﮭﺎ ﻣﻊ ﻗﯾﺎم اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﺑﺗﺣوﯾل ﻛﺎﻓﺔ‬ ‫ﺑﺷﻛل ﻛﺎﻣل‪.‬‬ ‫ﻣﺧﺎطر وﻋواﺋد اﻟﻣﻠﻛﯾﺔ‬ ‫ٍ‬ ‫ﺗدرَ ج اﻟﻣوﺟودات اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ ﺑﺎﻟﻘﯾﻣﺔ اﻟﻌﺎدﻟﺔ ﻣن ﺧﻼل اﻟدﺧل اﻟﺷﺎﻣل اﻵﺧر ﺑﺎﻟﻘﯾﻣﺔ اﻟﻌﺎدﻟﺔ‪ .‬وﺑﻌد اﻟﻘﯾﺎس اﻟﻣﺑدﺋﻲ‪ ،‬ﺗﻌرض اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ أرﺑﺎح وﺧﺳﺎﺋر اﻟﻘﯾﻣﺔ‬ ‫اﻟﻌﺎدﻟﺔ ﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات ﺣﻘوق اﻟﻣﻠﻛﯾﺔ ﻓﻲ اﻟدﺧل اﻟﺷﺎﻣل اﻵﺧر‪ ،‬وﻻ ﯾوﺟد إﻋﺎدة ﺗﺻﻧﯾف ﻻﺣﻘﺔ ﻷرﺑﺎح وﺧﺳﺎﺋر اﻟﻘﯾﻣﺔ اﻟﻌﺎدﻟﺔ ﻓﻲ ﺣﺳﺎب اﻟرﺑﺢ أو اﻟﺧﺳﺎرة‬ ‫ﺑﻌد اﺳﺗﺑﻌﺎد اﻻﺳﺗﺛﻣﺎر‪ .‬ﯾﺳﺗﻣر اﻻﻋﺗراف ﺑﺗوزﯾﻌﺎت اﻷرﺑﺎح ﻣن ھذه اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات ﻓﻲ ﺣﺳﺎب اﻟرﺑﺢ أو اﻟﺧﺳﺎرة ﻛﺈﯾرادات أﺧرى ﻋﻧدﻣﺎ ﯾﺗﻘرر ﺣق‬ ‫اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻓﻲ اﺳﺗﻼم اﻟدﻓﻌﺎت‪.‬‬ ‫ﺗﺻﻧف اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ أدوات اﻟدﯾن ﺑﺎﻟﺗﻛﻠﻔﺔ اﻟﻣطﻔﺄة ﺑﺎﺳﺗﺧدام طرﯾﻘﺔ ﻣﻌدل اﻟﻔﺎﺋدة اﻟﻔﻌﻠﻲ‪.‬‬ ‫ﯾﺳﺗﺑدل اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ ﻟﻠﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ رﻗم ‪ 9‬ﻧﻣوذج "اﻟﺧﺳﺎرة اﻟﻣﺗﻛﺑدة" ﺑﻧﻣوذج "اﻟﺧﺳﺎﺋر اﻻﺋﺗﻣﺎﻧﯾﺔ اﻟﻣﺗوﻗﻌﺔ" اﻟﻣﺳﺗﻘﺑﻠﻲ‪ .‬ﺗطﺑق اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ اﻟﻧﮭﺞ‬ ‫اﻟﻣﺑﺳط ﻟرﺻد ﻣﺧﺻص ﺧﺳﺎﺋر اﻻﺋﺗﻣﺎن اﻟﻣﺗوﻗﻌﺔ اﻟﻣﺣددة ﻓﻲ اﻟﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ ﻟﻟﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ رﻗم ‪ ،9‬اﻟذي ﯾﺳﻣﺢ ﺑﺎﺳﺗﺧدام ﻣﺧﺻص اﻟﺧﺳﺎﺋر اﻟﻣﺗوﻗﻌﺔ‬ ‫ﻋﻟﯽ ﻣدى ﻋﻣر ﺟﻣﯾﻊ اﻟذﻣم اﻟﻣدﯾﻧﺔ اﻟﺗﺟﺎرﯾﺔ‪.‬‬

‫‪ .12‬ﺗوزﯾﻌﺎت أرﺑﺎح‬ ‫وﺑﻌد ﻧﮭﺎﯾﺔ اﻟﻔﺗرة‪ ،‬أﻋﻠن أﻋﺿﺎء ﻣﺟﻠس اﻹدارة ﺗوزﯾﻌﺎت أرﺑﺎح ﻣرﺣﻠﯾﺔ ﺑﻘﯾﻣﺔ ‪ 2.6‬ﻓﻠس ﻟﻠﺳﮭم أو ‪ 15.9‬ﻣﻠﯾون درھم )‪ 2.5 :2017‬ﻓﻠس ﻟﻠﺳﮭم اﻟواﺣد‬ ‫أو ‪ 15.2‬ﻣﻠﯾون درھم( ﻓﻲ ‪ 2‬أﻏﺳطس ‪ .2018‬ﻟم ﯾﺗم اﻻﻋﺗراف ﺑﺗوزﯾﻌﺎت اﻷرﺑﺎح اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ ﻛﺎﻟﺗزام ﻓﻲ ھذه اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة‬ ‫اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ‪.‬‬

‫‪ .13‬اﻷرﻗﺎم اﻟﻣﻘﺎرﻧﺔ‬ ‫ﻟﻘد أﻋﯾد ﺗﺻﻧﯾف ﺑﻌض أرﻗﺎم اﻟﻣﻘﺎرﻧﺔ‪ ،‬ﺣﯾﺛﻣﺎ ﯾﻛون ﻣﻼﺋﻣﺎً‪ ،‬ﻟﻛﻲ ﺗﺗواﻓق ﻣﻊ طرﯾﻘﺔ اﻟﻌرض ﻟﻠﻔﺗرة اﻟﺣﺎﻟﯾﺔ‪.‬‬

‫‪20‬‬

‫دﯾﺑﺎ اﻟﻣﺣدودة واﻟﺷرﻛﺎﺗﮭﺎ اﻟﺗﺎﺑﻌﺔ‬ ‫إﯾﺿﺎﺣﺎت ﺣول اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ ﻟﻔﺗرة اﻟﺳﺗﺔ أﺷﮭر اﻟﻣﻧﺗﮭﯾﺔ ﻓﻲ ‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2018‬‬ ‫)ﺗﺎﺑﻊ(‬ ‫‪ .14‬ﻣﻌﻠوﻣﺎت ﻗطﺎﻋﯾﺔ‬ ‫ُﺗﻧظم اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻓﻲ أرﺑﻊ وﺣدات أﻋﻣﺎل رﺋﯾﺳﯾﺔ ھﻲ‪ :‬دﯾزاﯾن ﺳﺗودﯾو وﻓﯾدر ودﯾﺑﺎ ﻟﻠدﯾﻛور اﻟداﺧﻠﻲ وﻣﺟﻣوﻋﺔ دﯾﻛو ﺑﺎﻹﺿﺎﻓﺔ إﻟﻰ اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات وأﻣور‬ ‫أﺧرى‪ .‬وھذه اﻟﺷرﻛﺎت ھﻲ اﻷﺳﺎس اﻟذي ﺗﻘوم اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﺑﻣوﺟﺑﮫ ﺑﺈﺑﻼغ ﻣﻌﻠوﻣﺎت ﻗطﺎﻋﮭﺎ اﻟرﺋﯾﺳﻲ إﻟﻰ ﺻﺎﻧﻊ اﻟﻘرار اﻟﺗﺷﻐﯾﻠﻲ اﻟرﺋﯾﺳﻲ ﻷﻏراض‬ ‫ﺗﺧﺻﯾص اﻟﻣوارد وﺗﻘﯾﯾم أداء اﻟﻘطﺎع‪ .‬وﻓﯾﻣﺎ ﯾﻠﻲ اﻟﻣﻧﺗﺟﺎت واﻟﺧدﻣﺎت اﻟرﺋﯾﺳﯾﺔ ﻟﻛل ﻣن ھذه اﻟﺷرﻛﺎت‪:‬‬ ‫دﯾﺰاﯾﻦ ﺳﺘﻮدﯾﻮ‬ ‫أ(‬ ‫•‬ ‫•‬

‫ﺣﻠول اﻟدﯾﻛورات اﻟداﺧﻠﯾﺔ‪ ،‬ﺑﻣﺎ ﻓﻲ ذﻟك اﻟﻣﻘﺎوﻻت واﻟﺗﺻﻧﯾﻊ واﻟﺗورﯾد وﻣﺗﺧﺻﺻﺔ ﻓﻲ اﻟﻘطﺎﻋﺎت اﻟﺿﯾﺎﻓﺔ واﻟﺗﺟﺎرة واﻟﺳﻛن‪.‬‬ ‫ﺗﻌﻣل ﻓﻲ آﺳﯾﺎ ﺑﺷﻛل رﺋﯾﺳﻲ‪.‬‬

‫ب(‬

‫ﻓﯿﺪﯾﺮ‬

‫•‬

‫ﺣﻠول اﻟدﯾﻛورات اﻟداﺧﻠﯾﺔ‪ ،‬ﺑﻣﺎ ﻓﻲ ذﻟك اﻟﻣﻘﺎوﻻت واﻟﺗﺻﻧﯾﻊ واﻟﺗورﯾد‪ ،‬وﻣﺗﺧﺻﺻﺔ ﻓﻲ اﻟﯾﺧوت اﻟﻔﺎﺧرة واﻟطﺎﺋرات اﻟﻧﻔﺎﺛﺔ اﻟﺧﺎﺻﺔ واﻟﻌﻘﺎرات‬ ‫اﻟﺳﻛﻧﯾﺔ‪.‬‬ ‫ﺗﻌﻣل ﻓﻲ أوروﺑﺎ ﺑﺷﻛل رﺋﯾﺳﻲ‪.‬‬

‫ج(‬

‫دﯾﺒﺎ ﻟﻠﺪﯾﻜﻮر اﻟﺪاﺧﻠﻲ‬

‫•‬

‫ﺣﻠول اﻟدﯾﻛورات اﻟداﺧﻠﯾﺔ‪ ،‬ﺑﻣﺎ ﻓﻲ ذﻟك اﻟﻣﻘﺎوﻻت واﻟﺗﺻﻧﯾﻊ واﻟﺗورﯾد‪ ،‬وﻣﺗﺧﺻﺻﺔ ﻓﻲ اﻟﻔﻧﺎدق اﻟﻔﺎﺧرة واﻟﻔﯾﻼت واﻟﻌﻘﺎرات اﻟﺳﻛﻧﯾﺔ واﻟﺿﯾﺎﻓﺔ‬ ‫واﻟﻣﺑﺎﻧﻲ اﻟﻌﺎﻣﺔ‪.‬‬ ‫ﺗﻌﻣل ﻓﻲ اﻟﺷرق اﻷوﺳط ﺑﺷﻛل رﺋﯾﺳﻲ‪.‬‬

‫•‬

‫•‬ ‫د(‬ ‫•‬ ‫•‬ ‫•‬ ‫•‬ ‫ه(‬ ‫•‬ ‫•‬ ‫•‬ ‫•‬

‫ﻣﺠﻤﻮﻋﺔ دﯾﻜﻮ‬ ‫ﺣﻠول اﻟدﯾﻛورات اﻟداﺧﻠﯾﺔ‪ ،‬ﺑﻣﺎ ﻓﻲ ذﻟك اﻟﻣﻘﺎوﻻت واﻟﺗﺻﻧﯾﻊ واﻟﺗورﯾد‪ ،‬وﻣﺗﺧﺻﺻﺔ ﻓﻲ ﻗطﺎع اﻟﺗﺟزﺋﺔ اﻟﻔﺎﺧر واﻟراﻗﻲ‪.‬‬ ‫ﺗﺻﻧﯾﻊ وﺗورﯾد أﺷﻐﺎل اﻟﺣﺟر إﻟﻰ ﻗطﺎع اﻟدﯾﻛورات اﻟداﺧﻠﯾﺔ‪ ،‬وﻣﺗﺧﺻﺻﺔ ﻓﻲ اﻟرﺧﺎم ﻋﺎﻟﻲ اﻟﺟودة‪.‬‬ ‫ﺗﺻﻧﯾﻊ وﺗورﯾد أﺷﻐﺎل اﻟﻧﺟﺎرة واﻟﻣﻧﺗﺟﺎت اﻟﺧﺷﺑﯾﺔ إﻟﻰ ﻗطﺎع اﻟدﯾﻛورات اﻟداﺧﻠﯾﺔ‪.‬‬ ‫ﺗﻌﻣل ﻓﻲ اﻟﺷرق اﻷوﺳط ﺑﺷﻛل رﺋﯾﺳﻲ‪.‬‬ ‫اﻻﺳﺘﺜﻤﺎرات وأﻣﻮر أﺧﺮى‬ ‫أﻧﺷطﺔ اﻹدارة اﻻﺳﺗراﺗﯾﺟﯾﺔ ﻋﻠﻰ ﻣﺳﺗوى اﻟﺷرﻛﺎت‪.‬‬ ‫ﻗطﺎع ﺧدﻣﺎت اﻟﺷرﻛﺎت واﻟﻣﻛﺗب اﻟرﺋﯾﺳﻲ‪.‬‬ ‫أﻧﺷطﺔ ﻣﺧﺗﻠﻔﺔ‪ ،‬ﺑﻣﺎ ﻓﻲ ذﻟك ﺧدﻣﺎت اﻟﻣﺷﺗرﯾﺎت واﻟﻣﻘﺎوﻻت واﻟﺗﺻﻧﯾﻊ واﻟﺗورﯾد إﻟﻰ ﻗطﺎع اﻟدﯾﻛورات اﻟداﺧﻠﯾﺔ‪.‬‬ ‫ﺗﻧﺗﺷر اﻷﻧﺷطﺔ ﺟﻐراﻓﯾًﺎ‪.‬‬

‫‪21‬‬

‫دﯾﺑﺎ اﻟﻣﺣدودة واﻟﺷرﻛﺎﺗﮭﺎ اﻟﺗﺎﺑﻌﺔ‬ ‫إﯾﺿﺎﺣﺎت ﺣول اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ ﻟﻔﺗرة اﻟﺳﺗﺔ أﺷﮭر اﻟﻣﻧﺗﮭﯾﺔ ﻓﻲ ‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪) 2018‬ﺗﺎﺑﻊ(‬ ‫‪ 14‬ﻣﻌﻠوﻣﺎت ﻗطﺎﻋﯾﺔ )ﺗﺎﺑﻊ(‬ ‫ﻓﯾﻣﺎ ﯾﻠﻲ ﺗﺣﻠﯾل ﻟﻘطﺎﻋﺎت اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ ﻋﻠﻰ اﻟﻧﺣو اﻟﺗﺎﻟﻲ‪:‬‬

‫ﻣﻠﯾون درھم‬ ‫دﯾزاﯾن‬ ‫اﺳﺗودﯾو‬

‫ﻓﯾدﯾر‬

‫دﯾﺑﺎ ﻟﻠدﯾﻛور‬ ‫اﻟداﺧﻠﻲ‬

‫ﻣﺟﻣوﻋﺔ دﯾﻛو‬ ‫اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ‬

‫اﻻﺳﺗﺛﻣﺎرات‬ ‫وأﻣور أﺧرى‬

‫اﻟﻣﺣذوﻓﺎت‬

‫اﻹﺟﻣﺎﻟﻲ‬

‫‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2018‬‬ ‫ﻣوﺟودات اﻟﻘطﺎع اﻟﺗﺷﻐﯾﻠﻲ‬ ‫ﻣطﻠوﺑﺎت اﻟﻘطﺎع اﻟﺗﺷﻐﯾﻠﻲ‬

‫‪440.0‬‬ ‫‪184.0‬‬

‫‪387.0‬‬ ‫‪195.0‬‬

‫‪1251.0‬‬ ‫‪1110.0‬‬

‫‪323.0‬‬ ‫‪172.0‬‬

‫‪3,516.3‬‬ ‫‪453.0‬‬

‫)‪(3,290.6‬‬ ‫)‪(810.0‬‬

‫‪2,626.7‬‬ ‫‪1,304.0‬‬

‫‪ 31‬دﯾﺳﻣﺑر ‪2017‬‬ ‫ﻣوﺟودات اﻟﻘطﺎع اﻟﺗﺷﻐﯾﻠﻲ‬ ‫ﻣطﻠوﺑﺎت اﻟﻘطﺎع اﻟﺗﺷﻐﯾﻠﻲ‬

‫‪374.7‬‬ ‫‪117.3‬‬

‫‪353.6‬‬ ‫‪160.8‬‬

‫‪1,322.5‬‬ ‫‪1,179.2‬‬

‫‪317.1‬‬ ‫‪179.3‬‬

‫‪3,455.2‬‬ ‫‪340.1‬‬

‫)‪(3,203.0‬‬ ‫)‪(752.4‬‬

‫‪2,620.1‬‬ ‫‪1,224.3‬‬

‫‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2018‬‬ ‫اﻹﯾرادات ‪ -‬اﻟداﺧﻠﯾﺔ‬ ‫اﻹﯾرادات ‪ -‬اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ‬ ‫اﻟﻣﺻﺎرﯾف‬ ‫ﺣﺻﺔ ﻣن ﺧﺳﺎرة ﺷرﻛﺎت زﻣﯾﻠﺔ‬ ‫ﺻﺎﻓﻲ إﯾرادات ‪) /‬ﺗﻛﺎﻟﯾف( اﻟﺗﻣوﯾل‬ ‫ﻣﺻروف ﺿرﯾﺑﺔ اﻟدﺧل‬ ‫رﺑﺢ ‪) /‬ﺧﺳﺎرة( اﻟﻔﺗرة‬ ‫اﻟﻧﻔﻘﺎت اﻟرأﺳﻣﺎﻟﯾﺔ‬ ‫اﺳﺗﮭﻼك‬ ‫إطﻔﺎء‬ ‫‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪2017‬‬ ‫اﻹﯾرادات ‪ -‬اﻟداﺧﻠﯾﺔ‬ ‫اﻹﯾرادات ‪ -‬اﻟﺧﺎرﺟﯾﺔ‬ ‫اﻟﻣﺻﺎرﯾف‬ ‫ﺣﺻﺔ ﻣن ﺧﺳﺎرة ﺷرﻛﺎت زﻣﯾﻠﺔ‬ ‫ﺻﺎﻓﻲ إﯾرادات ‪) /‬ﺗﻛﺎﻟﯾف( اﻟﺗﻣوﯾل‬ ‫ﻣﺻروف ﺿرﯾﺑﺔ اﻟدﺧل‬ ‫رﺑﺢ ‪) /‬ﺧﺳﺎرة( اﻟﻔﺗرة‬ ‫ﻧﻔﻘﺎت رأﺳﻣﺎﻟﯾﺔ‬ ‫اﺳﺗﮭﻼك‬ ‫اﻹطﻔﺎء‬

‫‪16.1‬‬ ‫‪232.1‬‬ ‫)‪(241.7‬‬ ‫‬‫‬‫)‪(2.9‬‬ ‫‪3.6‬‬ ‫‪5.3‬‬ ‫‪3.5‬‬ ‫‪-‬‬

‫‬‫‪161.3‬‬ ‫)‪(141.2‬‬ ‫‬‫)‪(0.7‬‬ ‫)‪(5.2‬‬ ‫‪14.2‬‬ ‫‪1.9‬‬ ‫‪2.0‬‬ ‫‪-‬‬

‫‬‫‪312.2‬‬ ‫)‪(282.0‬‬ ‫‬‫)‪(5.4‬‬ ‫‬‫‪24.8‬‬ ‫‪1.2‬‬ ‫‪4.7‬‬ ‫‪-‬‬

‫‪22.2‬‬ ‫‪99.0‬‬ ‫)‪(104.5‬‬ ‫‬‫)‪(1.0‬‬ ‫‬‫‪15.7‬‬ ‫‪0.7‬‬ ‫‪3.2‬‬ ‫‪-‬‬

‫‬‫‪47.6‬‬ ‫)‪(52.9‬‬ ‫)‪(2.8‬‬ ‫‪2.0‬‬ ‫)‪(0.9‬‬ ‫)‪(7.0‬‬ ‫‪1.1‬‬ ‫‪2.1‬‬ ‫‪2.7‬‬

‫)‪(38.3‬‬ ‫‬‫‪22.8‬‬ ‫‬‫‬‫‬‫)‪(15.5‬‬ ‫‬‫‬‫‪-‬‬

‫‬‫‪852.2‬‬ ‫)‪(799.5‬‬ ‫)‪(2.8‬‬ ‫)‪(5.1‬‬ ‫)‪(9.0‬‬ ‫‪35.8‬‬ ‫‪10.2‬‬ ‫‪15.5‬‬ ‫‪2.7‬‬

‫‪18.8‬‬ ‫‪160.3‬‬ ‫)‪(172.5‬‬ ‫‬‫‪0.2‬‬ ‫)‪(1.8‬‬ ‫‪5.0‬‬ ‫‪1.7‬‬ ‫‪4.6‬‬

‫‬‫‪152.9‬‬ ‫)‪(136.4‬‬ ‫‬‫)‪(0.5‬‬ ‫)‪(4.3‬‬ ‫‪11.7‬‬ ‫‪0.6‬‬ ‫‪1.7‬‬ ‫‪-‬‬

‫‬‫‪362.9‬‬ ‫)‪(250.8‬‬ ‫‬‫)‪(9.5‬‬ ‫)‪(4.4‬‬ ‫‪98.2‬‬ ‫‪1.9‬‬ ‫‪4.9‬‬ ‫‪-‬‬

‫‪19.2‬‬ ‫‪122.8‬‬ ‫)‪(133.6‬‬ ‫‬‫)‪(0.4‬‬ ‫‬‫‪8.0‬‬ ‫‪1.3‬‬ ‫‪3.1‬‬ ‫‪-‬‬

‫‬‫‪35.7‬‬ ‫)‪(43.5‬‬ ‫)‪(0.9‬‬ ‫‪5.2‬‬ ‫‬‫)‪(3.5‬‬ ‫‪0.4‬‬ ‫‪1.8‬‬ ‫‪2.7‬‬

‫)‪(38.0‬‬ ‫‬‫‪31.9‬‬ ‫‬‫‬‫‬‫)‪(6.1‬‬ ‫‬‫‬‫‪-‬‬

‫‬‫‪834.6‬‬ ‫)‪(704.9‬‬ ‫)‪(0.9‬‬ ‫)‪(5.0‬‬ ‫)‪(10.5‬‬ ‫‪113.3‬‬ ‫‪5.9‬‬ ‫‪16.1‬‬ ‫‪2.7‬‬

‫‪-‬‬

‫‪22‬‬

‫ﺗﻘرﯾر ﻣراﺟﻌﺔ اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ‬ ‫إﻟﻰ اﻟﺳﺎدة اﻟﻣﺳﺎھﻣﯾن ﻓﻲ ﺷرﻛﺔ دﯾﺑﺎ اﻟﻣﺣدودة‬ ‫ﻣﻘدﻣﺔ‬ ‫ﻟﻘد ﻗﻣﻧﺎ ﺑﻣراﺟﻌﺔ ﺑﯾﺎن اﻟﻣرﻛز اﻟﻣﺎﻟﻲ اﻟﻣوﺟز اﻟﻣوﺣد اﻟﻣرﺣﻠﻲ اﻟﻣرﻓق ﻟﺷرﻛﺔ دﯾﺑﺎ اﻟﻣﺣدودة وﺷرﻛﺎﺗﮭﺎ اﻟﺗﺎﺑﻌﺔ )"اﻟﻣﺟﻣوﻋﺔ"( ﻛﻣﺎ ﻓﻲ ‪ 30‬ﯾوﻧﯾو ‪،2018‬‬ ‫واﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ ﻟﻸرﺑﺎح أو اﻟﺧﺳﺎﺋر واﻟدﺧل اﻟﺷﺎﻣل واﻟﺗﻐﯾرات ﻓﻲ ﺣﻘوق اﻟﻣﻠﻛﯾﺔ واﻟﺗدﻓﻘﺎت اﻟﻧﻘدﯾﺔ ﻟﻔﺗرة اﻟﺳﺗﺔ أﺷﮭر اﻟﻣﻧﺗﮭﯾﺔ ﻓﻲ‬ ‫ذﻟك اﻟﺗﺎرﯾﺦ واﻹﯾﺿﺎﺣﺎت اﻟﺗﻔﺳﯾرﯾﺔ اﻷﺧرى‪ .‬إن اﻹدارة ﻣﺳؤوﻟﺔ ﻋن إﻋداد وﻋرض ھذه اﻟﻣﻌﻠوﻣﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ وﻓﻘﺎ ً ﻟﻠﻣﻌﯾﺎر‬ ‫اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﻲ اﻟدوﻟﻲ رﻗم ‪" 34‬اﻟﺗﻘﺎرﯾر اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ"‪ .‬إن ﻣﺳؤوﻟﯾﺗﻧﺎ ﺗﺗﻣﺛل ﻓﻲ إﺑداء اﺳﺗﻧﺗﺎج ﺣول ھذه اﻟﻣﻌﻠوﻣﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ ﺑﻧﺎ ًء‬ ‫ﻋﻠﻰ ﻋﻣﻠﯾﺔ اﻟﻣراﺟﻌﺔ اﻟﺗﻲ ﻗﻣﻧﺎ ﺑﮭﺎ‪.‬‬ ‫ﻧطﺎق اﻟﻣراﺟﻌﺔ‬ ‫ﻟﻘد أﺟرﯾﻧﺎ ﻣراﺟﻌﺗﻧﺎ وﻓﻘﺎ ً ﻟﻠﻣﻌﯾﺎر اﻟدوﻟﻲ ﻟﻣﮭﺎم اﻟﻣراﺟﻌﺔ رﻗم ‪" ،2410‬ﻣراﺟﻌﺔ اﻟﻣﻌﻠوﻣﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ اﻟﻣﻧﻔذة ﻣن ﻗﺑل ﻣدﻗق اﻟﺣﺳﺎﺑﺎت اﻟﻣﺳﺗﻘل‬ ‫ﻟﻠﻣﻧﺷﺄة"‪ .‬ﺗﻧطوي ﻋﻣﻠﯾﺔ ﻣراﺟﻌﺔ اﻟﻣﻌﻠوﻣﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ ﻋﻠﻰ ﺗوﺟﯾﮫ اﻻﺳﺗﻔﺳﺎرات ﻓﻲ اﻟﻣﻘﺎم اﻷول ﻣن اﻟﻣوظﻔﯾن اﻟﻣﺳؤوﻟﯾن ﻋن اﻷﻣور اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‬ ‫واﻟﻣﺣﺎﺳﺑﯾﺔ وﻛذﻟك ﺗطﺑﯾق إﺟراءات ﺗﺣﻠﯾﻠﯾﺔ وإﺟراءات ﻣراﺟﻌﺔ أﺧرى‪ .‬إن ﻧطﺎق ﻋﻣﻠﯾﺔ اﻟﻣراﺟﻌﺔ ﯾﻌﺗﺑر ﻓﻲ اﻷﺳﺎس ﻧطﺎﻗﺎ ً ﻣﺣدوداً ﻣﻘﺎرﻧﺔ ﺑﻧطﺎق ﻋﻣﻠﯾﺔ‬ ‫اﻟﺗدﻗﯾق اﻟﻣﻧﺟزة وﻓﻘﺎ ً ﻟﻣﻌﺎﯾﯾر اﻟﺗدﻗﯾق اﻟدوﻟﯾﺔ‪ ،‬وﺑﺎﻟﺗﺎﻟﻲ ﻓﺈن ﻧطﺎق ﻋﻣﻠﯾﺔ اﻟﻣراﺟﻌﺔ ﻻ ﯾﻣ ّﻛﻧﻧﺎ ﻣن اﻟﺣﺻول ﻋﻠﻰ ﺗﺄﻛﯾ ٍد ﺑﺄﻧﻧﺎ ﺳوف ﻧﻛون ﻋﻠﻰ دراﯾ ٍﺔ ﺑﻛﺎﻓﺔ‬ ‫اﻷﻣور اﻟﮭﺎﻣﺔ اﻟﺗﻲ ﻗد ﯾﺗم ﺗﺣدﯾدھﺎ ﺧﻼل ﻋﻣﻠﯾﺔ اﻟﺗدﻗﯾق‪ .‬وﺑﻧﺎ ًء ﻋﻠﻰ ذﻟك‪ ،‬ﻓﺈﻧﻧﺎ ﻻ ﻧﺑدي رأﯾﺎ ً ﺗدﻗﯾﻘﯾﺎً‪.‬‬ ‫اﻻﺳﺗﻧﺗﺎج‬ ‫اﺳﺗﻧﺎداً إﻟﻰ ﻣراﺟﻌﺗﻧﺎ‪ ،‬ﻟم ﯾﻠﻔت اﻧﺗﺑﺎھﻧﺎ ﻣﺎ ﯾﺟﻌﻠﻧﺎ ﻧﻌﺗﻘد ﺑﺄن اﻟﺑﯾﺎﻧﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ اﻟﻣوﺟزة اﻟﻣوﺣدة اﻟﻣرﺣﻠﯾﺔ اﻟﻣرﻓﻘﺔ ﻟم ﯾﺗم إﻋدادھﺎ‪ ،‬ﻣن ﻛﺎﻓﺔ اﻟﻧواﺣﻲ‬ ‫اﻟﺟوھرﯾﺔ‪ ،‬وﻓﻘﺎ ً ﻟﻠﻣﻌﯾﺎر اﻟﻣﺣﺎﺳﺑﻲ اﻟدوﻟﻲ رﻗم ‪.34‬‬

‫ﺑراﯾس ووﺗرھﺎوس ﻛوﺑرز‬ ‫‪ 2‬أﻏﺳطس ‪2018‬‬

‫ﻣراد اﻟﻧﺳور‬ ‫ﺷرﯾك‬ ‫اﻟﻣﻛﺎن‪ :‬دﺑﻲ‪ ،‬اﻹﻣﺎرات اﻟﻌرﺑﯾﺔ اﻟﻣﺗﺣدة‬

‫ﺑراﯾس ووﺗرھﺎوس ﻛوﺑرز اﻟﻣﺣدودة‪ ،‬رﺧﺻﺔ رﻗم ‪215‬‬ ‫اﻟﻔﺗﺎن ﻛرﻧﺳﻲ ھﺎوس‪ ،‬ﺑرج رﻗم ‪ ،1‬اﻟطﺎﺑق اﻟﺛﺎﻣن‪ ،‬ﻣﻛﺗب رﻗم ‪ ،801‬ﻣرﻛز دﺑﻲ اﻟﻣﺎﻟﻲ اﻟﻌﺎﻟﻣﻲ‪ ،‬ص‪ .‬ب‪ ،11987 .‬دﺑﻲ ‪ -‬اﻹﻣﺎرات اﻟﻌرﺑﯾﺔ اﻟﻣﺗﺣدة‬ ‫ھﺎﺗف‪ ،+971 (0)4 304 3100 :‬ﻓﺎﻛس‪www.pwc.com/me ،+971 (0)4 346 9150 :‬‬ ‫ﺷرﻛﺔ ﺑراﯾس ووﺗرھﺎوس ﻛوﺑرز اﻟﻣﺣدودة ﻣﺳﺟﻠﺔ ﻟدى ﺳﻠطﺔ دﺑﻲ ﻟﻠﺧدﻣﺎت اﻟﻣﺎﻟﯾﺔ‪.‬‬

‫‪23‬‬