Bilan 2015 – Perspectives 2016
Tendances régionales
Les entreprises en Provence-Alpes-Côte d’Azur Contexte conjoncturel Indicateur du Climat des Affaires
Un indicateur du climat des affaires permet une lecture rapide et simplifiée de la situation conjoncturelle. Il résume par une variable synthétique l’évolution des soldes d’opinion qui présentent des évolutions similaires dans le temps. En hausse, il traduit une amélioration du climat conjoncturel ; en baisse, sa dégradation. 100 = moyenne de longue période
Industrie
Services marchands
130
130
120
120
110
110
100
100
90
90
80
80
70
70
60
60
50
50
ICA PACA
ICA FRANCE
ICA PACA
ICA FRANCE
Contexte national Après une année 2014 atone, le climat des affaires s’est légèrement redressé en 2015. L’activité reste toutefois en deçà de son niveau moyen de longue période dans tous les grands secteurs d’activité, industrie, services et construction. La reprise progressive de l’activité en zone Euro a bénéficié à l’économie française, mais a été atténuée par le ralentissement des pays émergents. Au niveau national, l’impact économique des attentats meurtriers de janvier et novembre a globalement été temporaire et limité à certains secteurs des services marchands. En 2015, le PIB a progressé de 1,1 %, après une croissance de 0,2 % en 2014. La contribution au PIB de la demande intérieure hors stocks est de 1,1 point en 2015 après 0,5 en 2014. Cette progression provient en grande partie de la hausse de la consommation des ménages (+1,4 %, après +0,6 % en 2014), elle-même portée par une amélioration globale du pouvoir d’achat. L’investissement des entreprises a poursuivi sa progression (+2,0 % en 2015 comme en 2014), soutenu par le CICE et le dispositif de suramortissement. L’investissement des ménages a reculé de nouveau, mais moins fortement qu’en 2014 (-3,0 % après -5,3 %) : le marché de l’immobilier neuf reste mal orienté en dépit du dispositif Pinel. La variation de stocks a contribué positivement à la croissance (+0,2 point), contrairement au commerce extérieur (-0,1 point). Le solde des échanges extérieurs de marchandises s’est amélioré, mais reste déficitaire (-46 milliards d’euros entre décembre 2014 et novembre 2015, après -58 en 2014). Les exportations se sont intensifiées, sous l’effet simultané de la baisse du taux de change de la monnaie unique et de la bonne tenue de l’activité de nos partenaires commerciaux. Le solde des
échanges extérieurs de services est quant à lui positif, mais un peu moins élevé qu’en 2014. Le taux de chômage reste élevé en 2015 (10,5 % comme en 2014). Les prix à la consommation sont restés stables en variation annuelle, après +0,5 % en 2014. La faiblesse de l’inflation est notamment le fait du repli des prix des produits pétroliers et des autres matières premières. Dans ce contexte, la BCE a adopté des mesures d’assouplissement quantitatif, qui ont fait reculer les risques déflationnistes et ont soutenu l’activité économique (impact de +0,3 % sur le PIB). L’accès des entreprises au crédit bancaire a été dans l’ensemble aisé en 2015, la situation des TPE apparaissant à cet égard relativement moins favorable que celle des plus grandes entreprises.
Tous les graphiques de ce document sont réalisés à partir des données collectées par la Banque de France. Reproduction autorisée en citant la source.
Les entreprises en PACA
Synthèse
Bilan 2015 – Perspectives 2016 Industrie (variations en pourcentage) 4
En 2015, favorisées par une baisse des cours des matières premières et une politique monétaire accommodante, la demande nationale et les exportations ont permis une progression de l’activité.
3,5
3
2,3 1,9
2
1,5 1,1
1,1
Ce mouvement haussier devrait se renforcer en 2016 avec des prévisions d’activité mieux orientées dans la majorité des secteurs.
1
Dans un contexte de moindre recours à la main-d’œuvre intérimaire, l’emploi a subi une érosion en 2015. Une stabilité est escomptée en 2016.
0,2 0 -1
-1,1 -2 Chiffre d'Affaires HT
dont Export
2015/2014
Effectifs
Investissements
Comme anticipé, les dépenses d’investissements ont à nouveau progressé en 2015, majoritairement sur des programmes liés à la modernisation et à la mise aux normes des installations. Les dépenses d’investissements en 2016 devraient continuer d’évoluer positivement.
prévisions 2016/2015
Services (variations en pourcentage) Les transactions ont à nouveau progressé en 2015 sur un rythme un peu plus soutenu que prévu. En 2016, l’activité dans toutes les filières devrait s’accroître.
15
11 10 5
7,2 2,8
Comme attendu, le dynamisme des entreprises à l’exportation ne s’est pas démenti en 2015. En 2016, une progression des transactions à l’exportation est anticipée.
6,8
4,7 1,3
0,4
Les effectifs se sont renforcés en 2015, principalement dans les filières de l’ingénierie, la maintenance industrielle et les activités de communication. En 2016, la progression de l’emploi se poursuivrait.
0 -5 -10
-9,0
-15 Chiffre d'Affaires HT
dont Export
2015/2014
Effectifs
Investissements
Comme prévu, les dépenses d’investissements sont en hausse, notamment dans le renouvellement de flottes dédiées au transport de marchandises et passagers. Ces dernières devraient néanmoins être orientées en baisse en 2016.
prévisions 2016/2015
Construction (variations en pourcentage) 4
1,9 2
0,5
0 -2 -4
-1,1 -2,6
Sous l’effet d’un recul de la commande publique et privée, la production a baissé en 2015, principalement dans le secteur des travaux publics. Dans le bâtiment, une progression mesurée de l’activité a été observée. Si une stabilisation de la production est attendue en 2016 dans les travaux publics, une reprise serait anticipée dans le bâtiment. Les effectifs sont orientés à la baisse en 2015, en liaison notamment avec un moindre recours à l’intérim. En 2016, l’emploi devrait encore s’éroder.
-3,3
-6 -8
Compte tenu de la réduction des carnets de commandes en 2015, les programmes d’investissement sont en recul. Une stabilisation des dépenses est attendue en 2016.
-10 -12
-12
-14 Production
2015/2014
Effectifs
Investissements
prévisions 2016/2015
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Industrie
Bilan 2015 – Perspectives 2016 Le chiffre d’affaires Évolution du chiffre d’affaires 2015/2014 (en pourcentage) 4
3,4 2,9
3
2,9
2,3
L’activité de l’industrie régionale a augmenté dans son ensemble, permettant de dépasser les performances de l’année précédente. Si un tassement a été constaté dans l’agroalimentaire et dans la fabrication de matériels de transports, les secteurs des autres produits industriels et des équipements électriques et électroniques ont été mieux orientés, soutenus par une demande plutôt ferme.
2,2 1,8
2
1,1 1
0,6
0
Total Industrie manufact.
Les prévisions tablent sur un accroissement de l’activité dans l’ensemble des secteurs en 2016.
-0,3
-0,5
-1
Ind. aliment.
2015/2014
Une nouvelle progression des chiffres d’affaires a été enregistrée.
Équip. Matériels élect., de transp. électron.
Autres pdts indust.
prévisions 2016/2015
Les exportations Évolution des exportations 2015/2014 (en pourcentage) 6 4
5,0
4,8 3,8
3,5
2,7
2,6
1,9
2
4,5
Les échanges internationaux orientés.
sont
restés favorablement
Le rééquilibrage des parités monétaires et le recul des cours de certaines matières premières ont continué d’impulser une dynamique propice aux exportations. Dans un contexte de disparités sectorielles, la progression globale est toutefois légèrement moins marquée que celle des années précédentes.
0,7
0 -2 -4
Si la filière demeure portée par les autres produits industriels, la branche électrique et électronique confirme son positionnement favorable à l’international. Les échanges ont été plus mesurés dans les matériels de transports.
-6 -8
-8,7
-10 Total Industrie manufact.
2015/2014
Ind. aliment.
Équip. Matériels élect., de transp. électron.
Autres pdts indust.
Les exportations s’inscriraient en hausse plus marquée en 2016.
prévisions 2016/2015
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Industrie
Bilan 2015 – Perspectives 2016 Les effectifs (y compris intérimaires) Évolution des effectifs 2015/2014 (en pourcentage) 0,8
1
Les effectifs se sont de nouveau repliés.
0,7 0,4
0,2 0
-0,2
-0,2
-1
-0,8
De fait et à l’instar de l’année précédente, les effectifs intérimaires ont sensiblement baissé dans l’industrie des matériels de transports et, de manière moins marquée, dans les autres produits industriels.
-1,1 -2
La hausse de l’activité n’a pas été suffisante pour enrayer la dégradation de l’emploi. Dans un contexte de visibilité réduite sur l’ensemble des carnets, le recours à l’intérim s’est encore ralenti.
-1,6
-3
Au global, la situation de l’emploi se stabiliserait en 2016.
-3,0 -4 Total Industrie manufact.
Ind. aliment.
2015/2014
Équip. Matériels élect., de transp. électron.
Autres pdts indust.
prévisions 2016/2015
Les investissements Évolution des investissements 2015/2014 (en pourcentage) L’investissement a légèrement augmenté.
40
32 30
17
17
20
7,6
10
1,1 1,5
4,3
Pour l’essentiel et comme les années précédentes, les investissements ont concerné le renouvellement des équipements existants.
0
-4,4
-10
-16 -15
-20 Total Industrie manufact.
2015/2014
Ind. aliment.
Les dépenses d’investissements se sont poursuivies sur un rythme moins soutenu que l’année dernière. L’effort a toutefois été significatif dans l’industrie des équipements électriques et électroniques ainsi que dans le secteur des matériels de transport. En revanche, les programmes ont été moins importants dans les autres produits industriels.
Équip. Matériels élect., de transp. électron.
prévisions 2016/2015
Autres pdts indust.
Les investissements immobiliers ont été moins importants que l’année dernière. Ils représentent environ 20 % des dépenses engagées (contre 25 % précédemment). Dans ce contexte, la fabrication de matériels de transport représente toujours plus de la moitié des montants utilisés. Une nouvelle progression des investissements est attendue en 2016.
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Industrie
Bilan 2015 – Perspectives 2016 Bilan 2015/2014 (variations en pourcentage) Chiffres d'Affaires hors taxes
Exportations
Emploi (intérim inclus)
Investissements
Évolution 2015/2014 Industrie alimentaire
-0,5
-8,7
-0,2
4,3
Équipement électriques, électroniques
3,4
3,8
-1,6
32
Matériels de transport
-0,3
0,7
-3,0
17
Autres produits industriels
1,8
5,0
-0,2
-15
Total industrie manufacturière
1,1
1,9
-1,1
1,1
Emploi
Investissements
Prévisions 2016/2015 (variations en pourcentage) Chiffres d'Affaires hors taxes
Exportations
(intérim inclus)
Prévisions 2016/2015 Industrie alimentaire
2,9
4,8
0,8
7,6
Équipement électriques, électroniques
2,2
2,6
0,7
-4,4
Matériels de transport
0,6
2,7
-0,8
-16
Autres produits industriels
2,9
4,5
0,4
17
Total industrie manufacturière
2,3
3,5
0,2
1,5
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Services
Bilan 2015 – Perspectives 2016 Le chiffre d’affaires Évolution du chiffre d’affaires 2015/2014 (en pourcentage) 12
La croissance de l’activité s’est poursuivie. 9,5
10 8
6,7
6 4
4,7
4,1
2,8
3,1
2
0,8
Une hausse plus marquée des chiffres d’affaires est anticipée pour 2016.
0
-1,0
-2 Ensemble Services
Transport Information entreposage communic.
2015/2014
Bénéficiant d’une demande bien orientée, le secteur de l’information-communication a fait état, pour la deuxième année consécutive, de l’augmentation de chiffres d’affaires la plus marquée. La progression des activités spécialisées et de soutien aux entreprises (ingénierie technique, maintenance industrielle, conseil, publicité et nettoyage-entretien) s’est également renforcée. Seule la branche des transports a enregistré un léger repli.
Autres services
prévisions 2016/2015
Les exportations Évolution des exportations 2015/2014 (en pourcentage) 25
19
20 15 10
7,2
8,7
6,8
10 2,8
5
5,3
0 -5
Le redressement des exportations s’est à nouveau confirmé dans l’ensemble. Les engagements ont sensiblement progressé à l’international dans l’information-communication, secteur leader des exportations régionales. Soutenues notamment par le dynamisme de la recherche-développement, les activités spécialisées et de soutien aux entreprises ont bénéficié de marchés étrangers bien orientés. En 2016, les échanges internationaux devraient conserver un rythme de croissance à peine moins marqué qu’au cours de l’exercice écoulé.
-10 -15
-17
-20 Ensemble Services
2015/2014
Transport Information entreposage communic.
Autres services
prévisions 2016/2015
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Services
Bilan 2015 – Perspectives 2016 Les effectifs (y compris intérimaires) Évolution des effectifs 2015/2014 (en pourcentage) 3 2
2,4
2,6
La situation de l’emploi s’est de nouveau légèrement améliorée. 1,5
1,3
-1
Les effectifs ont été étoffés dans l’information-communication en liaison avec les bonnes performances réalisées tant sur le marché domestique qu’international. Des recrutements nets ont également été réalisés dans les activités spécialisées et de soutien aux entreprises. Dans les transports, en dépit du tassement des courants d’affaires, l’emploi est demeuré quasiment stable.
-2
Le recours à l’intérim s’est réduit, à l’exception de l’informationcommunication où il a légèrement progressé.
1
1,1 0,4
0,1
0
-3
L’emploi progresserait faiblement dans l’ensemble en 2016.
-2,6 Ensemble Services
Transport Information entreposage communic.
2015/2014
Autres services
prévisions 2016/2015
Les investissements Évolution des investissements 2015/2014 (en pourcentage) Une reprise du cycle d’investissements corporels s’est dessinée.
20 15
16 11
10
8,3
10 5 0
-0,8
-5 -10
-9,0
Les dépenses seraient globalement revues à la baisse en 2016.
-9,5
-15
L’accroissement des programmes d’investissements s’est confirmé pour la deuxième année consécutive dans les activités spécialisées et de soutien aux entreprises. Dans les transports, les dépenses de renouvellement ou d’extension du parc ont été engagées pour des montants significatifs après un exercice 2014 en repli. En revanche, une baisse des investissements a été enregistrée dans l’information-communication où l’enveloppe allouée représente toutefois moins de 5 % de l’ensemble.
-16
-20 Ensemble Services
2015/2014
Transport Information entreposage communic.
Autres services
prévisions 2016/2015
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Services
Bilan 2015 – Perspectives 2016 Bilan 2015/2014 (variations en pourcentage) Chiffres d'Affaires hors taxes
Exportations
Emploi (intérim inclus)
Investissements
Évolution 2015/2014 Transport entreposage
-1,0
-17
0,1
11
Information communication
9,5
10
2,4
-9,5
Autres services
3,1
5,3
1,5
16
Total services aux entreprises
2,8
7,2
1,3
11
Emploi
Investissements
Prévisions 2016/2015 (variations en pourcentage) Chiffres d'Affaires hors taxes
Exportations
(intérim inclus)
Prévisions 2016/2015 Transport entreposage
0,8
8,7
-2,6
-16
Information communication
4,1
2,8
2,6
-0,8
Autres services
6,7
19
1,1
8,3
Total services aux entreprises
4,7
6,8
0,4
-9,0
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Construction
Bilan 2015 – Perspectives 2016 La production Évolution de la production 2015/2014 (en pourcentage) 4
Fortement impactée par les travaux publics, la production a enregistré un repli global.
2,6 1,9
2
0,5
1,3
0,8
0
-0,7
-2 -4
Si une quasi-stabilité a prévalu dans le gros œuvre, le second œuvre a été mieux orienté que prévu. De fait, en dépit de la faiblesse de la demande publique, les donneurs d’ordres privés ont été plus actifs. Comme attendu, le ralentissement des capacités productives a été particulièrement important dans les travaux publics. De nombreux reports de chantiers et le manque de visibilité des intervenants ont exacerbé la concurrence, induisant des prix particulièrement bas.
-2,6
-6
-6,8
-8 Ensemble Construction
Gros Œuvre
2015/2014
Second Œuvre
Travaux Publics
En 2016, une amorce de reprise se dessinerait au global. La stabilité de l’activité prévaudrait dans les travaux publics.
prévisions 2016/2015
Les effectifs (y compris intérimaires) Évolution des effectifs 2015/2014 (en pourcentage) 1
La situation de l’emploi s’est dégradée.
0,0
0 -1
-1,1
-2
-4
-1,9
-2,0
-3
-1,5
Les effectifs permanents se sont repliés dans l’ensemble des branches de la construction. Le gros œuvre s’est inscrit en baisse sensible. Cette dernière est notamment liée à un ralentissement significatif du recours à l’intérim. Dans l’ensemble, les départs naturels n’ont été que partiellement remplacés. Les aléas de l’activité et le manque de visibilité, y compris sur des échéances courtes, ont conduit les entreprises à demeurer prudentes dans leurs politiques de recrutement.
-2,7 -3,3
-5 -6 -7 -8
-7,5 Ensemble Construction
2015/2014
Gros Œuvre
Second Œuvre
Travaux Publics
Les effectifs subiraient une nouvelle érosion en 2016. Le recours à l’intérim serait encore réduit.
prévisions 2016/2015
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Construction
Bilan 2015 – Perspectives 2016 Les investissements Évolution des investissements 2015/2014 (en pourcentage)
Les investissements sont restés dans un cycle baissier.
15
9,6 10
5,7
5
3,6
1,9
Toujours pénalisé par une visibilité réduite et marqué par la faiblesse de la demande tant publique que privée, le secteur de la construction a connu un nouveau ralentissement global des programmes d’investissements.
0
Si les dépenses engagées ont légèrement progressé dans le second œuvre, elles ont sensiblement reculé dans le gros œuvre et dans les travaux publics.
-5 -10 -15
L’investissement enregistrerait une amorce de reprise en 2016. -12
-15
-20
-14
-18 Ensemble Construction
2015/2014
Gros Œuvre
Second Œuvre
Travaux Publics
prévisions 2016/2015
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Construction
Bilan 2015 – Perspectives 2016 Bilan 2015/2014 (variations en pourcentage)
Emploi
Production
(intérim inclus)
Investissements
Évolution 2015/2014 Gros œuvre
0,8
-7,5
-18
Second œuvre
2,6
-2,7
5,7
Travaux publics
-6,8
-1,9
-14
Total construction
-2,6
-3,3
-12
Emploi
Investissements
Prévisions 2016/2015 (variations en pourcentage) Production
(intérim inclus)
Prévisions 2016/2015 Gros œuvre
1,9
-2,0
9,6
Second œuvre
1,3
0,0
-15
Travaux publics
-0,7
-1,5
3,6
Total construction
0,5
-1,1
1,9
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Méthodologie
Bilan 2015 – Perspectives 2016
En début d'année, les succursales de la Banque de France de la Région Provence-Alpes-Côte d'Azur procèdent à une enquête auprès des chefs d'entreprises et d'établissements sur les résultats de l'exercice écoulé et les perspectives de l'année en cours. Les données collectées dans des délais rapides portent sur les éléments suivants : les effectifs au 31 décembre (y compris le personnel intérimaire), le chiffre d'affaires total hors taxes, la production totale dans la construction, les exportations, les investissements corporels, quel que soit leur mode de financement (y compris par crédit-bail). Pour l'enquête sur l'exercice 2015, le Secrétariat régional a traité les réponses de 1 052 entreprises, soit 194 000 emplois et 33 Milliards d'euros de chiffres d'affaires. Les résultats sont présentés par référence à la classification de la Nomenclature d'Activités Française élaborée par l'INSEE (NAF rév. 2).
TERMINOLOGIE Ind. aliment.
: Industries Alimentaires
Matériels de transp.
: Matériels de transport
Équip. élect,électron.
: Équipement électrique et électronique
Autres pdts indust.
: Autres produits industriels 1. Textile-habillement chaussures 2. Bois-papier imprimerie 3. Industrie chimique 4. Industrie pharmaceutique 5. Caoutchouc, plastiques, autres produits minéraux non métalliques 6. Métallurgie et fabrication produits métalliques 7. Autres industries manufacturières, réparation, installation
Information communic. : Information et communication Autres services
: Activités spécialisées, scientifiques et techniques et activités de services administratifs et de soutien 1. Activités juridiques et comptables, conseil de gestion, activités des sièges sociaux 2. Activités d’architecture et d’ingénierie, activités de contrôle et analyses techniques 3. Recherche-développement scientifique 4. Publicité et études de marché 5. Autres activités spécialisées, scientifiques et techniques et activités vétérinaires 6. Activités de location et location-bail 7. Activités liées à l’emploi 8. Activités des agences de voyage, voyagistes, services de réservation et activités connexes 9. Enquêtes et sécurité, services relatifs aux bâtiments et aménagement paysager, autres activités de soutien
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