DOSSIER GESTION FINANCIERA 2023 -2

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Dossier Formativo Integrador de Gestión Financiera

Luzanny Jaimes Ortiz (222240) Diego Fernando Bernal Ospino(222247)

Facultad de Ciencias Administrativas y Económicas, Universidad Francisco de Paula Santander Ocaña

Contaduría Pública

Profesora. Carmen Amanda Ibáñez

25 de noviembre de 2023

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Tabla de Contenido Introducción .................................................................................................................................... 4 Análisis Cualitativos de los Estados ............................................................................................... 5 ......................................................................................................................................................... 9 ....................................................................................................................................................... 10 Análisis Horizontal y Vertical Estado de Resultado Integral ....................................................... 11 Análisis Horizontal y Vertical de Estado de Situación Financiera ............................................... 12 Estado de cambio en el patrimonio ........................................................................................... 13 Interpretación de las Razones Financieras. ................................................................................... 13 ....................................................................................................................................................... 14 ....................................................................................................................................................... 14 Explicación del Análisis horizontal y vertical .............................................................................. 15 Análisis vertical del estado de resultado integral. ..................................................................... 15 Análisis horizontal del estado de resultado integral. ................................................................ 15 Análisis vertical del estado de situación financiera. ................................................................. 16 Análisis horizontal del estado de situación financiera. ............................................................. 17 Explicación de la Interpretación de las Razones Financieras ....................................................... 18 Razón de liquidez. ..................................................................................................................... 18 Indicadores de eficiencia y o efectividad. ................................................................................. 18

3 Indicadores de rentabilidad. ...................................................................................................... 19 Indicadores de endeudamiento. ................................................................................................. 20 Conclusiones ................................................................................................................................. 21 Recomendaciones ......................................................................................................................... 22

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Introducción LUNEBY SPORT S.A.S es una empresa colombiana dedicada a la venta y compra de artículos deportivos con un estándar del más alto nivel y una muy buena relación entre el precio y la calidad con nuestros clientes facilitando la comercialización a lo largo de todo el país de una forma muy rápida y segura.

Esta empresa tiene como objetivo la comercialización y distribución en la innovación de artículos deportivos para uso de práctica profesional y general. Gracias a la dotación a deportistas con los mejores implementos deportivos, el cual nos ayuda a darnos a conocer mejor con nuestros clientes. Tenemos el fin de que el cliente se sienta a gusto y pueda desarrollar de la mejor forma su entrenamiento, competencias o prácticas ya que el deportista encuentra en nuestros artículos gran variedad.

LUNEBY SPORT S.A.S quiere brindar a todos nuestros clientes, artículos de muy buena calidad y con diseños únicos e innovadores que sean capaces de competir en el mercado actual, con una asesoría personalizada que permitan al cliente escoger de manera adecuada y cómoda el artículo que necesita.

5 Análisis Cualitativos de los Estados

EMPRESA LUNEBY SPORT SAS NIT 901.338.737-9 BALANCE DE PRUEBA Enero 1 a Diciembre 31 de 2021 Valor expresado en Peso colombiano CODIGO

CUENTA

1101 1102 1104 1205 1301 1314 1408 1508 1509 1514

Caja Bancos Cuentas de ahorro Certificados Clientes Cuentas por cobrar a trabajadores Mercancías no fabricadas por la empresa Equipo de oficina Equipo de computación y comunicación Flota y equipo de transporte Anticipo de impuestos y contribuciones o saldos a favor Bancos nacionales Proveedores nacionales Impuesto sobre las ventas por pagar Retenciones en la fuente Aportes sociales Comercio al por mayor y por menor Gastos de personal Honorarios Legales Diversos Gastos de personal Arrendamientos Servicios Mantenimiento y reparaciones Diversos De mercancías inventario final para el año 2021 $ 27.000.000 SUMAS IGUALES

1801 2101 2201 2404 2422 3103 4107 5101 5102 5108 5114 5201 5204 5206 5209 5214 6201

DEBE

HABER

9,271,000 18,450,000 16,000,000 10,000,000 13,962,000 3,500,000 29,780,000 11,000,000 13,000,000 55,000,000 622,000 60,000,000 17,200,000 1,985,000 1,256,000 90,000,000 96,000,000 7,340,000 1,300,000 956,000 2,890,000 10,320,000 5,200,000 1,350,000 1,600,000 3,900,000 51,000,000 266,441,000

266,441,000

6 EMPRESA LUNEBY SPORT SAS NIT 901.338.737-9 BALANCE DE PRUEBA Enero 1 a Diciembre 31 de 2022 Valor expresado en Peso colombiano CODIGO

CUENTA

1101 1102 1104 1205 1301 1314 1408 1508 1509 1514

Caja Bancos Cuentas de ahorro Certificados Clientes Cuentas por cobrar a trabajadores Mercancías no fabricadas por la empresa Equipo de oficina Equipo de computación y comunicación Flota y equipo de transporte Anticipo de impuestos y contribuciones o saldos a favor Bancos nacionales Proveedores nacionales Impuesto sobre las ventas por pagar Retenciones en la fuente Aportes sociales Comercio al por mayor y por menor Gastos de personal Honorarios Legales Diversos Gastos de personal Arrendamientos Servicios Mantenimiento y reparaciones Diversos De mercancías inventario final para el año 2022 $ 31.000.000 SUMAS IGUALES

1801 2101 2201 2404 2422 3103 4107 5101 5102 5108 5114 5201 5204 5206 5209 5214 6201

DEBE

HABER

8,842,000 22,690,000 36,800,000 10,000,000 15,291,000 3,000,000 34,070,000 11,000,000 13,000,000 45,000,000 577,000 55,000,000 15,700,000 2,150,000 1,820,000 120,000,000 102,000,000 8,900,000 1,500,000 1,100,000 3,100,000 11,400,000 6,000,000 1,300,000 900,000 4,200,000 58,000,000 296,670,000

296,670,000

7

EMPRESA LUNEBY SPORT SAS NIT 901.338.737-9 ESTADO DE RESULTADO INTEGRAL Enero 1 a Diciembre 31 de 2021 Valor expresado en Peso colombiano INGRESO OPERACIOLAES Comercio por Mayor y Menor COSTOS DE VENTAS Inventario Inicial de Mercancias Compras Netas Mercancias Disponible para la Venta Inventario final UTILIDAD BRUTA OPERACIONAL GASTOS OPERACIONALES De administracion ordinarios Gastos de Personal Honorarios Gastos Legales Diversos De Distribucion ordinario Gasto de personal Arriendo Servicios Mantenimiento Diversos UTILIDAD OPERACIONAL UTILIDAD ANTES DE IMPUESTO Y RESERVA Impuesto de renta Impuesto de renta y complementarios Utilidad liquida Reservas Obligatorias Reserva Legal RESULTADO DEL EJERCICIO

$ $ $ $ $

$ $ $ $

7,340,000 1,300,000 956,000 2,890,000

$ $ $ $ $

10,320,000 5,200,000 1,350,000 1,600,000 3,900,000

$

53,780,000

$ $

42,220,000 34,856,000

$ $ $

7,364,000 7,364,000 2,577,400

$ $

4,786,600 478,660

$

4,307,940

29,780,000 51,000,000 80,780,000 27,000,000

12,486,000

$

22,370,000

$

96,000,000

96,000,000

$

$

$

2,577,400

478,660

8

EMPRESA LUNEBY SPORT SAS NIT 901.338.737-9 ESTADO DE RESULTADO INTEGRAL Enero 1 a Diciembre 31 de 2022 Valor expresado en Peso colombiano INGRESO OPERACIOLAES Comercio por Mayor y Menor COSTOS DE VENTAS Inventario Inicial de Mercancias Compras Netas Mercancias Disponible para la Venta Inventario final UTILIDAD BRUTA OPERACIONAL GASTOS OPERACIONALES De administracion ordinarios Gastos de Personal $ 8,900,000 Honorarios $ 1,500,000 Gastos Legales $ 1,100,000 Diversos $ 3,100,000 De Distribucion ordinario Gasto de personal $ 11,400,000 Arriendo $ 6,000,000 Servicios $ 1,300,000 Mantenimiento $ 900,000 Diversos $ 4,200,000 UTILIDAD OPERACIONAL UTILIDAD ANTES DE IMPUESTO Y RESERVA Impuesto de renta Impuesto de renta y complementarios Utilidad liquida Reservas Obligatorias Reserva Legal RESULTADO DEL EJERCICIO

$ 102,000,000 $

102,000,000

$ $ $ $

34,070,000 58,000,000 92,070,000 31,000,000

$

14,600,000

$

23,800,000

$

$

$

61,070,000

$ $

40,930,000 38,400,000

$ $ $

2,530,000 2,530,000 885,500

$ $

1,644,500 164,450

$

1,480,050

885,500

164,450

9 EMPRESA LUNEBY SPORT SAS NIT 901.338.737-9 ESTADO DE SITUACION FINANCIERA Enero 1 a Diciembre 31 de 2021 Valor expresado en Peso colombiano ACTIVO ACTIVO CORRIENTE EFECTIVO Y EQUIVALENTE DE EFECTIVO Caja Banco Cuentas de Ahorro INVERSIONES Certificados CUENTAS POR COBRAR Trabajadores Clientes INVENTARIOS Mercancias no Fabricada por la Empresa TOTAL ACTIVO CORRIENTE ACTIVOS NO CORRIENTES ACTIVOS FIJOS TANGIBLES Equipos de Oficina Equipo de Computo Flota y Equipo de Transporte TOTAL ACTIVO NO CORRIENTE ACTIVO FISCALES Anticipo de impuesto y contribuciones TOTAL ACTIVOS PASIVO PASIVO CORRIENTE PROVEEDORES Nacionales IMPUESTOS, GRAVAMENES Y TASAS Impuesto a las ganancias Impuesto a las Ventas Retencion en la Fuente TOTAL PASIVO CORRIENTE PASIVOS NO CORRIENTES OBLIGACIONES FINANCIERAS Bancos Nacionales TOTAL PASIVOS NO CORRIENTES TOTAL PASIVOS PATRIMONIO CAPITAL SOCIAL Aportes sociales RESERVAS OBLIGATIRIAS Reserva Legal RESULTADO DEL EJERCICIO Utilidad del Ejercicio TOTAL PATRIMONIO TOTAL PASIVO MAS PATRIMONIO

$ $ $

9,271,000 18,450,000 16,000,000

$

10,000,000

$ $

3,500,000 13,962,000

$

27,000,000

$ $ $

$

43,721,000

$

10,000,000

$

17,462,000

$

27,000,000

$

98,183,000

$

79,000,000

$ $

79,000,000 622,000

$

177,805,000

$

17,200,000

$

5,818,400

$

23,018,400

$

60,000,000

$ $

60,000,000 83,018,400

$

90,000,000

$

478,660

$

4,307,940

$ $

94,786,600 177,805,000

11,000,000 13,000,000 55,000,000

622,000

$

17,200,000

$ $ $

2,577,400 1,985,000 1,256,000

$

$

60,000,000

$

90,000,000

$

478,660

$

4,307,940

10

EMPRESA LUNEBY SPORT SAS NIT 901.338.737-9 ESTADO DE SITUACION FINANCIERA Enero 1 a Diciembre 31 de 2022 Valor expresado en Peso colombiano ACTIVO ACTIVO CORRIENTE EFECTIVO Y EQUIVALENTE DE EFECTIVO Caja Banco Cuentas de Ahorro INVERSIONES Certificados CUENTAS POR COBRAR Trabajadores Clientes INVENTARIOS Mercancias no Fabricada por la Empresa TOTAL ACTIVO CORRIENTE ACTIVOS NO CORRIENTES ACTIVOS FIJOS TANGIBLES Equipos de Oficina Equipo de Computo Flota y Equipo de Transporte TOTAL ACTIVO NO CORRIENTE ACTIVO FISCALES Anticipo de impuesto y contribuciones TOTAL ACTIVOS PASIVO PASIVO CORRIENTE PROVEEDORES Nacionales IMPUESTOS, GRAVAMENES Y TASAS Impuesto a las ganancias Impuesto a las Ventas Retencion en la Fuente TOTAL PASIVO CORRIENTE PASIVOS NO CORRIENTES OBLIGACIONES FINANCIERAS Bancos Nacionales TOTAL PASIVOS NO CORRIENTES TOTAL PASIVOS PATRIMONIO CAPITAL SOCIAL Aportes sociales RESERVAS OBLIGATIRIAS Reserva Legal RESULTADO DEL EJERCICIO Utilidad del Ejercicio TOTAL PATRIMONIO TOTAL PASIVO MAS PATRIMONIO

$ $ $

8,842,000 22,690,000 36,800,000

$

10,000,000

$ $

3,000,000 15,291,000

$

31,000,000

$ $ $

$

68,332,000

$

10,000,000

$

18,291,000

$

31,000,000

$

127,623,000

$

69,000,000

$ $

69,000,000 577,000

$

197,200,000

$

15,700,000

$

4,855,500

$

20,555,500

$

55,000,000

$ $

55,000,000 75,555,500

$

120,000,000

$

164,450

$

1,480,050

$ $

121,644,500 197,200,000

11,000,000 13,000,000 45,000,000

577,000

$

15,700,000

$ $ $

885,500 2,150,000 1,820,000

$

$

55,000,000

$

120,000,000

$

164,450

$

1,480,050

11 Análisis Horizontal y Vertical Estado de Resultado Integral

EMPRESA LUNEBY SPORT SAS NIT 901.338.737-9 ESTADO DE RESULTADO INTEGRAL Enero 1 a Diciembre 31 de 2022 Valor expresado en Peso colombiano

INGRESO OPERACIOLAES Comercio por Mayor y Menor MENOS COSTOS DE VENTAS Inventario Inicial de Mercancias MAS: Compras de Mercancias Mercancias no Disponible para la Venta MENOS: Inventario Final de Mercancias UTILIDAD BRUTA OPERACIONAL MENOS GASTOS OPERACIONALES DE de administracion ordinarios Gastos de Personal Honorarios Legales Diversos DE DISTRIBUCION ORDINARIA Gastos de personal Arrendamientos Servicios Mantenimiento Diversos UTILIDAD OPERACIONAL UTILIDAD ANTES DE IMPUESTO Y RESERVA Impuesto de renta Impuesto de renta y complementarios UTILIDAD LIQUIDA RESERVAS OBLIGATORIAS Reserva legal RESULTADO DEL EJERCICIO

$ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $

AÑO 2021 96,000,000 96,000,000 53,780,000 29,780,000 51,000,000 80,780,000 27,000,000 42,220,000 34,856,000 12,486,000 7,340,000 1,300,000 956,000 2,890,000 22,370,000 10,320,000 5,200,000 1,350,000 1,600,000 3,900,000 7,364,000 7,364,000 2,577,400 2,577,400 4,786,600 478,660 478,660 4,307,940

$ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $

AÑO 2022 102,000,000 102,000,000 61,070,000 34,070,000 58,000,000 92,070,000 31,000,000 40,930,000 38,400,000 14,600,000 8,900,000 1,500,000 1,100,000 3,100,000 23,800,000 11,400,000 6,000,000 1,300,000 900,000 4,200,000 2,530,000 2,530,000 885,500 885,500 1,644,500 164,450 164,450 1,480,050

A. VERTICAL A. HORIZONTAL AÑO 2021 AÑO 2022 V. ABSOLUTA V. RELATIVA 100.00 100.00 $ 6,000,000 6.25 100.00 100.00 $ 6,000,000 6.25 56.02 59.87 $ 7,290,000 13.56 31.02 33.40 $ 4,290,000 14.41 53.13 56.86 $ 7,000,000 13.73 84.15 90.26 $ 11,290,000 13.98 28.13 30.39 $ 4,000,000 14.81 43.98 40.13 -$ 1,290,000 -3.06 36.31 37.65 $ 3,544,000 10.17 13.01 14.31 $ 2,114,000 16.93 7.65 8.73 $ 1,560,000 21.25 1.35 1.47 $ 200,000 15.38 1.00 1.08 $ 144,000 15.06 3.01 3.04 $ 210,000 7.27 23.30 23.33 $ 1,430,000 6.39 10.75 11.18 $ 1,080,000 10.47 5.42 5.88 $ 800,000 15.38 1.41 1.27 -$ 50,000 -3.70 1.67 0.88 -$ 700,000 -43.75 4.06 4.12 $ 300,000 7.69 7.67 2.48 -$ 4,834,000 -65.64 7.67 2.48 -$ 4,834,000 -65.64 2.68 0.87 -$ 1,691,900 -65.64 2.68 0.87 -$ 1,691,900 -65.64 4.99 1.61 -$ 3,142,100 -65.64 0.50 0.16 -$ 314,210 -65.64 0.50 0.16 -$ 314,210 -65.64 4.49 1.45 -$ 2,827,890 -65.64

12 Análisis Horizontal y Vertical de Estado de Situación Financiera

EMPRESA LUNEBY SPORT SAS NIT 901.338.737-9 ESTADO DE SITUACION FINANCIERA Enero 1 a Diciembre 31 de 2022 Valor expresado en Peso colombiano AÑO 2021 ACTIVO ACTIVO CORRIENTE EFECTIVO Y EQUIVALENTE DE EFECTIVO Caja Banco Cuentas de Ahorro INVERSIONES Certificados CUENTAS POR COBRAR Trabajadores Clientes INVENTARIOS Mercancias no Fabricada por la Empresa TOTAL ACTIVO CORRIENTE ACTIVOS NO CORRIENTES ACTIVOS FIJOS TANGIBLES Equipos de Oficina Equipo de Computo Flota y Equipo de Transporte TOTAL ACTIVO NO CORRIENTE ACTIVO FISCALES Anticipo de impuesto y contribuciones TOTAL ACTIVOS PASIVO PASIVO CORRIENTE PROVEEDORES Nacionales IMPUESTOS, GRAVAMENES Y TASAS Impuesto a las ganancias Impuesto a las Ventas Retencion en la Fuente TOTAL PASIVO CORRIENTE PASIVOS NO CORRIENTES OBLIGACIONES FINANCIERAS Bancos Nacionales TOTAL PASIVOS NO CORRIENTES TOTAL PASIVOS PATRIMONIO CAPITAL SOCIAL Aportes sociales RESERVAS OBLIGATIRIAS Reserva Legal RESULTADO DEL EJERCICIO Utilidad del Ejercicio TOTAL PATRIMONIO TOTAL PASIVO MAS PATRIMONIO

AÑO 2022

A. VERTICAL AÑO 2021 AÑO 2022

A.HORIZONTAL V. ABSOLUTA V. RELATIVA

$ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $

43,721,000 9,271,000 18,450,000 16,000,000 10,000,000 10,000,000 17,462,000 3,500,000 13,962,000 27,000,000 27,000,000 98,183,000

$ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $

68,332,000 8,842,000 22,690,000 36,800,000 10,000,000 10,000,000 18,291,000 3,000,000 15,291,000 31,000,000 31,000,000 127,623,000

24.59 5.21 10.38 9.00 5.62 5.62 9.82 1.97 7.85 15.19 156.98 55.22

34.65 $ 4.48 -$ 11.51 $ 18.66 $ 5.07 $ 5.07 $ 9.28 $ 1.52 -$ 7.75 $ 15.72 $ 15.72 $ 64.72 $

24,611,000 429,000 4,240,000 20,800,000 829,000 500,000 1,329,000 4,000,000 4,000,000 29,440,000

56.29 -4.63 22.98 130.00 0.00 0.00 4.75 -14.29 9.52 14.81 14.81 29.98

$ $ $ $ $ $ $ $

79,000,000 11,000,000 13,000,000 55,000,000 79,000,000 622,000 622,000 177,805,000

$ $ $ $ $ $ $ $

69,000,000 11,000,000 13,000,000 45,000,000 69,000,000 577,000 577,000 197,200,000

44.43 6.19 7.31 30.93 44.43 0.35 0.35 100.00

34.99 $ 5.58 $ 6.59 $ 22.82 $ 34.99 $ 0.29 $ 0.29 $ 100.00 -$

10,000,000 10,000,000 10,000,000 45,000 45,000 19,395,000

-12.66 0.00 0.00 -18.18 -12.66 -7.23 -7.23 10.91

$ $ $ $ $ $ $

17,200,000 17,200,000 5,818,400 2,577,400 1,985,000 1,256,000 23,018,400

$ $ $ $ $ $ $

15,700,000 15,700,000 4,855,500 885,500 2,150,000 1,820,000 20,555,500

20.72 20.72 7.01 2.86 2.39 1.51 27.73

20.78 $ 20.78 $ 6.43 $ 1.17 $ 2.85 -$ 2.41 -$ 27.21 $

1,500,000 1,500,000 962,900 1,691,900 165,000 564,000 2,462,900

-8.72 -8.72 -16.55 -65.64 8.31 44.90 -10.70

$ $ $ $

60,000,000 60,000,000 60,000,000 83,018,400

$ $ $ $

55,000,000 55,000,000 55,000,000 75,555,500

72.27 72.27 72.27 100.00

72.79 72.79 72.79 100.00

$ $ $ $

5,000,000 5,000,000 5,000,000 7,462,900

-8.33 -8.33 -8.33 -8.99

$ $ $ $ $ $ $ $

90,000,000 90,000,000 478,660 478,660 4,307,940 4,307,940 94,786,600 177,805,000

$ $ $ $ $ $ $ $

120,000,000 120,000,000 164,450 164,450 1,480,050 1,480,050 121,644,500 197,200,000

94.95 94.95 0.50 0.50 4.54 4.54 100.00 100.00

98.65 -$ 98.65 -$ 0.14 $ 0.14 $ 1.22 $ 1.22 $ 100.00 -$ 100.00 -$

30,000,000 30,000,000 314,210 314,210 2,827,890 2,827,890 26,857,900 19,395,000

33.33 33.33 -65.64 -65.64 -65.64 -65.64 28.34 10.91

13 Estado de cambio en el patrimonio EMPRESA LUNEBY SPORT SAS NIT 901.338.737-9 ESTADO DE CAMBIO EN EL PATRIMONIO Enero 1 a Diciembre 31 de 2021 Valor expresado en Peso colombiano Concepto

saldo a 31 dic. 2021

Aportes sociales

$

Reserva Legal

$

478,660

$

314,210 $

164,450

Utilidad del Ejercicio

$

4,307,940

$

2,827,890 $

1,480,050

Aumentos

90,000,000 $

Disminuciones

30,000,000

saldo a 31 dic. 2022 $

120,000,000

Interpretación de las Razones Financieras.

AÑO 2021 TOTAL ACTIVO CORRIENTE TOTAL PASIVO CORRIENTE INVENTARIO COSTO DE MERCANCIA IVENTARIO INICIAL INVENTARIO FINAL POR COBRAR CLIENTES POR PAGAR PROVEEDOR ACTIVO TOTAL PATRIMONIO COMPRAS DE MERCANCIA UTILIDAD BRUTA UTILIDAD NETA PASIVO TOTAL

$ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $

AÑO 2022 98,183,000 23,018,400 27,000,000 96,000,000 29,780,000 27,000,000 14,380,000 13,962,000 16,400,000 17,200,000 177,805,000 94,786,600 51,000,000 42,220,000 4,307,940 83,018,400

$ $ $ $

33,600,000 56,780,000 28,390,000 14,171,000

$

16,800,000

$ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $ $

127,623,000 20,555,500 31,000,000 102,000,000 34,070,000 31,000,000 13,962,000 15,291,000 17,200,000 15,700,000 197,200,000 121,644,500 58,000,000 40,930,000 1,480,050 75,555,500

$ $ $ $

35,700,000 65,070,000 32,535,000 14,626,500

$

16,450,000

AÑO 2021 RC= RC= $ RC=

RAZON CORRIENTE ACTIVO CORRIENTE / PASIVO CORRIENTE 98,183,000 $ 4.27

RAZON DE LIQUIDEZ AÑO 2021 PRUEBA ACIDA PA= (ACTIVO CORRIENTE- INVENTARIO) / PASIVO CORRIENTE 23,018,400 PA= $ 98,183,000 $ 27,000,000 $ 23,018,400 PA= 3.09

AÑO 2021 CT= CT= $ CT= $

CAPITAL DE TRABAJO ACTIVO CORRIENTE - PASIVO CORRIENTE 98,183,000 $ 23,018,400 75,164,600

AÑO 2022 RC= RC= $ RC=

RAZON CORRIENTE ACTIVO CORRIENTE / PASIVO CORRIENTE 127,623,000 $ 6.21

AÑO 2022 PRUEBA ACIDA PA= (ACTIVO CORRIENTE- INVENTARIO) / PASIVO CORRIENTE 20,555,500 PA= $ 127,623,000 $ 31,000,000 $ 20,555,500 PA= 4.70

AÑO 2022 CT= CT= $ CT= $

CAPITAL DE TRABAJO ACTIVO CORRIENTE - PASIVO CORRIENTE 127,623,000 $ 20,555,500 107,067,500

14 INDICADORES DE EFICIENCIA AÑO 2021 ROTACION DE INVENTARIO AÑO 2021 INVENTARIO EN EXISTENCIA RE=COSTO DE MERCANCIA VENDIDA/INVENTARIO PROMEDIO IE= INVENTARIO PROMEDIO*360/COSTO DE VENTA RE= $ 96,000,000 $ 28,390,000 IE= $ 28,390,000 360 $ RE= 3.38 IE= 106.46

AÑO 2021 ROTACION DE CARTERA RC= VENTAS A CREDITO/CUENTAS POR COBRAR PROMEDIO RC= $ 33,600,000 $ 14,171,000 RC= 2.37

96,000,000

AÑO 2022 ROTACION DE INVENTARIO AÑO 2022 INVENTARIO EN EXISTENCIA RE=COSTO DE MERCANCIA VENDIDA/INVENTARIO PROMEDIO IE= INVENTARIO PROMEDIO*360/COSTO DE VENTA RE= $ 102,000,000 $ 32,535,000 IE= $ 32,535,000 360 $ 102,000,000 RE= 3.14 IE= 114.83

AÑO 2022 ROTACION DE CARTERA RC= VENTAS A CREDITO/CUENTAS POR COBRAR PROMEDIO RC= $ 35,700,000 $ 14,626,500 RC= 2.44

AÑO 2021 PERIODO DE COBRO AÑO 2021 ROTACION DE ACTIVOS PC= (CUENTAS POR COBRAR PROMEDIO*360)/VENTAS DE CREDITO RA= VENTAS NETAS/ ACTIVO TOTAL PC= $ 14,171,000 $ 360 RA= $ 96,000,000 $ 177,805,000 PC= 151.83 RA= 0.54

AÑO 2021 RP= RP= $ RP=

ROTACION DE PROVEEDORES COMPRAS DE PERIODO/ PROVEEDORES PROMEDIO 51,000,000 $ 16,800,000 3.04

AÑO 2022 PERIODO DE COBRO AÑO 2022 ROTACION DE ACTIVOS PC= (CUENTAS POR COBRAR PROMEDIO*360)/VENTAS DE CREDITO RA= VENTAS NETAS/ ACTIVO TOTAL PC= $ 14,626,500 360 RA= $ 102,000,000 $ 197,200,000 PC= 147.49 RA= 0.52

AÑO 2022 RP= RP= $ RP=

ROTACION DE PROVEEDORES COMPRAS DE PERIODO/ PROVEEDORES PROMEDIO 58,000,000 $ 16,450,000 3.53

AÑO 2021 RA= RA= $ RA=

RENTABILIDAD SOBRE ACTIVOS UTILIDAD NETA/ACTIVO TOTAL*100 4,307,940 $ 177,805,000 2.42

AÑO 2022 RA= RA= $ RA=

RENTABILIDAD SOBRE ACTIVOS UTILIDAD NETA/ACTIVO TOTAL*100 1,480,050 $ 197,200,000 0.75

AÑO 2021 MBU= MBU= $ MBU=

MARGEN BRUTO DE UTILIDAD AÑO 2021 UTILIDAD BRUTA/ VENTAS NETAS *100 RV= 42,220,000 $ 96,000,000 100 RV= $ 43.98 RV=

INDICADORES DE RENTABILIDAD RENTABILIDAD SOBRE LAS VENTAS UTILIDAD NETA /VENTAS NETAS*100 4,307,940 $ 96,000,000 4.49

AÑO 2022 MBU= MBU= $ MBU=

MARGEN BRUTO DE UTILIDAD AÑO 2022 UTILIDAD BRUTA/ VENTAS NETAS *100 RV= 40,930,000 $ 102,000,000 100 RV= $ 40.13 RV=

RENTABILIDAD SOBRE LAS VENTAS UTILIDAD NETA /VENTAS NETAS*100 1,480,050 $ 102,000,000 1.45

100

100

AÑO 2021 RP= RP= $ RP=

RENTABILIDAD SOBRE EL PATRIMONIO UTILIDAD NETA/PATRIMONIO*100 4,307,940 $ 94,786,600 4.54

AÑO 2022 RP= RP= $ RP=

RENTABILIDAD SOBRE EL PATRIMONIO UTILIDAD NETA/PATRIMONIO*100 1,480,050 $ 121,644,500 1.22

100

100

AÑO 2021 PE= PE= $ PE=

INDICADORES DE ENDEUDAMIENTO ENDEUDAMIENTO AÑO 2021 PASIVO TOTAL/ACTIVO TOTAL A= 83,018,400 $ 177,805,000 A= $ 0.47 A=

AUTONOMIA PASIVO TOTAL/PATRIMONIO 83,018,400 $ 0.88

AÑO 2022 PE= PE= $ PE=

ENDEUDAMIENTO AÑO 2022 PASIVO TOTAL/ACTIVO TOTAL A= 75,555,500 $ 197,200,000 A= $ 0.38 A=

AUTONOMIA PASIVO TOTAL/PATRIMONIO 75,555,500 $ 0.62

94,786,600

121,644,500

15 Explicación del Análisis horizontal y vertical

Análisis vertical del estado de resultado integral.

-El costo de venta del año 2021 representa el 56,02% mientras que en el año 2022 representa el 59,87% por lo tanto se puede ver un aumento del porcentaje en el segundo en el costo en un 3,85%.

-La utilidad bruta operacional del año 2021 representa el 44% en el año 2021 y el 40,13% en el año 2022, disminuyendo un 3,87% en el segundo año -Los gastos operacionales en ambos años se mantuvieron estables ya que fueron del 36,31% en el año 2021 mientas que en el año 2022 fue de 37,65% aumentando así tan solo un 1,34% los gastos, porcentaje que no tiene mucha relevancia.

-La utilidad antes de impuesto y reserva en el primer año fue de 7,67% y disminuyo en el siguiente año al 2,48%, es decir disminuyo un 5,19% porcentaje muy considerable teniendo en cuenta el bajo porcentaje de dicha utilidad.

-El resultado del ejercicio representa un 4,49% en el año 2021, obteniendo así un resultado del ejercicio muy pequeño, sin embargo, este siguió disminuyendo en el siguiente año a tan solo el 1,45%, es decir disminuyo un 3,04% un porcentaje más grande que el mismo resultado del ejercicio del año 2022.

Análisis horizontal del estado de resultado integral.

-Los ingresos operacionales de la empresa aumentaron en el año 2022 respecto al año 2021 $6.000.000 lo que representa una variación relativa del 6,25%.

-Los costos de ventas aumentaron en el año 2022 $7.290.000 respecto al 2021 teniendo así una variación relativa del 13,56%.

16 -Los gastos operacionales también aumentaron en $3.544.000 en el año 2022 respecto al año anterior teniendo una variación absoluta del 10,17%.

-La utilidad operacional tuvo una variación absoluta de $-4.834.000 y una variación relativa del 65,64% lo que significa que la utilidad operacional disminuyo bastante en el segundo año.

-La utilidad del ejercicio también disminuyo en el segundo año teniendo una variación absoluta de $-2.827.890 y una variación relativa del -65,64%. Un resultado del ejercicio bastante preocupante para la organización.

Análisis vertical del estado de situación financiera.

-En el año 2021 el efectivo y equivalente de efectivo representa el 24,59% del activo total de la empresa, mientras que en el siguiente año fue del 34,65%, por lo tanto, en el segundo año tuvo un mayor flujo de efectivo.

-Los activos corrientes del año 2021 representaron un 55,22% siendo solo un poco más de la mitad del total de activos, mientras que en el año 2022 fue del 65% casi un 10% más que en el año anterior.

-Los activos no corrientes de ambos años están conformados por los activos fijos tangibles, siendo en el primer del 44,43%, lo que significa que tienen menos flujo de efectivo que en el segundo año en el que estos activos fueron del 35% - En cuanto a los pasivos, se tienen que los pasivos corrientes se mantuvieron estables ya que en el año 20221 representaron un 27,73%, y un 27,21% en el siguiente año.

-Los pasivos no corrientes en ambos años tienen el mayor porcentaje del total de pasivos, en el año 2021 representaron un 72,27% y en el año 2022 un 72,79%, por lo tanto, la empresa en

17 ambos años no tuvo problemas de endeudamiento ya que casi toda le deuda que esta tiene es de largo plazo, teniendo bastante tiempo para responder con dichas obligaciones.

-En cuanto al patrimonio, en ambos años casi todo está en el capital social, siendo este en el año 2021 del 94,95% y en el 2022 el 98,65% aumentando debido a que la reserva y resultado del ejercicio de dicho año disminuyeron respecto al 2021.

Análisis horizontal del estado de situación financiera.

-Los activos corrientes de Luneby Sport S.A.S tuvo un aumento en el año 2022 respecto al año 2021 de $29.440.000 y por ende una variación absoluta del 29,98%. Resultados muy positivos para la empresa donde se observa que tiene un mayor flujo de efectivo en el segundo año.

-Los activos no corrientes de la empresa que están compuestos solo de activos fijos tangibles tuvieron una variación absoluta de $-5.000.000 y una variación relativa del -8,33% disminuyendo así sus activos corrientes en el segundo año ya sea por la venta de alguno de estos activos o por depreciación.

-Los pasivos corrientes tuvieron una variación absoluta de $-2.462.900 y una variación relativa del -10,7% teniendo así una disminución en las obligaciones financieras a corto plazo en el segundo año.

-Los pasivos no corrientes tuvieron una disminución de $5.000.000 en el año 2022 respecto al 2021 y por ende una variación relativa del -8,33% disminuyendo también el endeudamiento a largo plazo de Luneby Sport S.A.S. -El patrimonio de la organización que está compuesta casi todo por el capital social tuvo variación absoluta de $19.395.000 y una variación relativa del 10,91% aumentando así el patrimonio en el segundo año.

18 Explicación de la Interpretación de las Razones Financieras

Razón de liquidez.

Una razón corriente la cual mide las disponibilidades actuales de la empresa para atender las obligaciones existentes del $4,27 lo que significa que por cada peso por pagar tiene $4,27 en el año 2021 contando todos los activos corrientes, mientras que en el año 2022 tiene $6,21 por cada peso por pagar lo que significa que la empresa aumento su capacidad de pago hasta $1,94 por cada peso por pagar. Por otro si queremos ver la capacidad de pago del pasivo corriente de la empresa sin contar con el inventario de la organización tenemos la prueba acida que en el año 2021 fue de $3,09 y en el 2022 de $4,7, naturalmente al quitar nuestro inventario disminuye la capacidad de pago de la empresa, sin embargo, esta continúa teniendo una buena cantidad para seguir respondiendo a las deudas donde en el 2022 hubo un incremento de $1,61 por cada peso por pagar. Además, para poder ver el valor que le quedaría a la empresa, después de haber pagado sus obligaciones de corto plazo, se halló el capital de trabajo que en el 2021 fue de $75.164.600 y en el siguiente año de $107.067.500, por lo tanto, en el año 2022 aumento lo que le quedaría a la empresa al pagar las deudas del corto plazo $31.902.900.

Indicadores de eficiencia y o efectividad.

Para ver cada cuanto rota el inventario se calcula la rotación de inventarios que es mensual e inventarios en existencias que es diaria, dicho esto en el año 2021 se obtuvo que el inventario de Luneby Sport S.A.S estaba rotando cada 3,38 meses lo que equivale a que debe tener inventario para 106 día mientras que en el siguiente año se calculó una rotación de inventario de 3,14 meses

19 que son 115 días, de esta manera se puede observar que el inventario de la empresa necesitaba 9 días menos para rotar el año 2021, respecto al 2022.

Para conocer cada cuanto están pagando los clientes de Luneby Sport S.A.S fue necesario calcular la rotación de cartera que es mensual y periodos de cobro que es diaria obteniendo que en el año 2021 los clientes pagaban cada 2,37 meses que equivale a 152 días mientras que en el año 2022 ocurría cada 2,44 meses equivalente a 147 días por lo que en el año 2022 la cartera se recaudaba 5 días más rápido.

Para ver la productividad de la empresa por cada peso invertido en activo total se calculó la rotación de activos obteniendo en el primer año 0,54 y en el segundo 0,52 por lo tanto la empresa no tiene casi productividad en ninguno de los dos años.

Para ver cuántas veces se pagó a los proveedores durante el ejercicio se calculó la rotación de proveedores obteniendo en el 2021 una rotación de proveedores de 3,04 que equivale a 119 días y en el 2022 de 3,53 que equivale a 102 días, obteniendo así que la organización está haciendo buen uso de los excedentes de efectivo ya que la rotación es alta.

Indicadores de rentabilidad.

Para poder conocer cuánto se genera para cubrir los gastos operacionales y no operacionales, por cada peso vendido se calculó el margen bruto de utilidad obteniendo que en el año 2021 fue de 43,98% y en el año 2022 fue de 40,13%, obteniendo así una menor rentabilidad en el segundo año del 3,85%. Por otro lado, para conocer si las utilidades del ejercicio pueden contribuir o restar capacidad para producir rentabilidad sobre las ventas se calculó la rentabilidad sobre las ventas obteniendo en el año 2021 el 4,49% Y en el año 2022 1,45%, siendo en ambas un porcentaje muy pequeño pero que se sabe que nos suma un poco y es importante conocer que

20 siguió disminuyendo un 3,04% para el 2022, porcentaje alarmante para la empresa ya que el próximo año podría restarnos debido a que está a mostrado un aumento en los gastos.

También se halló la rentabilidad sobre activos obteniendo en el año 2021 2,42% y en el año 2022 0,75%, teniendo que en ambos años dio un porcentaje muy bajo, lo cual nos sugiere una posible ineficiencia en la gestión de los activos para generar beneficios en la empresa donde en el segundo año incluso disminuyo un 1,67% respecto al año anterior.

Para obtener el rendimiento tanto de los aportes como del superávit acumulado, comparándose con la tasa de oportunidad que cada accionista tiene para evaluar sus inversiones se halló la rentabilidad sobre patrimonio obteniendo 4,54% en el primer año y 1,22% en el segundo año, con lo anterior se deduce que la empresa tiene una tasa de crecimiento de las ganancias que disminuyo en un 3,32%, tiene un porcentaje muy bajo y va en descenso.

Indicadores de endeudamiento.

Se calculo el endeudamiento de la empresa obteniendo que en el año 2021 fue de $0,47 lo que significa que por cada peso de activo la empresa debe $0,47 y en el año 2022 se obtuvo que por cada peso de activo la empresa debe $0,38, por lo tanto, la empresa tiene con que responder a las obligaciones y estas incluso disminuyeron $0,09 por cada peso en el año 2022.

Se calculo la autonomía para ver la responsabilidad que tienen los accionistas en Luneby Sport S.A.S obteniendo en el 2021 0,88 y en el 2022 0,62, por lo tanto, hubo una disminución de 0,26 en la responsabilidad de los accionistas de la empresa.

21 Conclusiones

Con los análisis realizados anteriormente se puede concluir que la empresa Luneby Sport S.A.S tiene un buen flujo de efectivo que en el segundo año inclusive aumento y una liquidez muy buena ya que cuenta con lo suficiente para atender las obligaciones financieras que disminuyeron en el año 2022, teniendo así una mayor capacidad de pago, por otro lado, la mayoría de dichas obligaciones financiera son de largo plazo, lo que implica que la organización tiene buen tiempo para atender estas responsabilidades por lo que no tiene que preocuparse por los pasivos.

Por otro lado, el total del patrimonio de la empresa está compuesto casi en su totalidad por el capital social en ambos años y es importante mencionar que, en el 2022 aumento, mientras que tiene un porcentaje muy pequeño de utilidades y reservas quienes disminuyeron en el segundo año, lamentablemente la organización tiene una tasa de crecimiento de las ganancias muy bajo y va en descenso.

Además, Tiene unos costos que si se suman con los gastos son muy altos y que aumentaron en el año 2022 lo cual lleva a que la organización tenga un resultado del ejercicio bastante pequeño y se observa que este incluso disminuyo en el 2022 ocupando solo el 1,45% sobre los ingresos operacionales lo que lleva a plantearnos que en los próximos años podría seguir disminuyendo, llevando a la empresa a no tener una utilidad sino una perdida.

Además, Luneby Sport S.A.S tiene muy poca productividad por cada peso invertido en activo total y la rentabilidad del activo es muy baja en ambos años e incluso dicha rentabilidad disminuyo un poco en el 2022, lo que significa que hay ineficiencia en la gestión de los activos para generar beneficios en la empresa.

22 Recomendaciones

Debido a que la empresa tiene recursos financieros significativos que no se están utilizando de manera efectiva para generar ingresos o crecimiento esta primero debe evaluar los costos y realizar un análisis detallado de todos los gastos operativos para identificar áreas donde sea posible reducirlos sin afectar la calidad de los productos o servicios, e incluso considerar renegociar contratos con proveedores para obtener mejores condiciones y descuentos por volumen. Además, Invertir más los activos, y tratar de vender mucho más la mercancía de la empresa para que haya una mayor rotación de inventario y de venta que genere una mayor utilidad.

Debido a que la organización tiene una rentabilidad muy pequeña hay que identificar los productos o servicios más rentables y concentrarse en invertir en ellos, además eliminar o modificar aquellos productos que no contribuyan significativamente a la rentabilidad, evaluar la estrategia de precios y considerar ajustes si es necesario.