Issuu

FIRM

First Maastricht

Fiscale Studievereniging

Fiscaal studentenblad

Jaargang 19 • Nummer 4 • juli 2012

Tax holidays Fiscale gedrochten?

Nederland

International

Procesvoering

belastingparadijs?

taxation of inventors

tegen overheidsbesluiten

Weten wat je kan, begint met weten waar je naartoe wilt.

Inge Tjeerdsma Senior Staff Audit

Een succesvolle carriĂ¨restart is meer dan een goede cijferlijst. Het begint met karakter en inzicht in jezelf. Ontdekken wie je bent, weten waar je naartoe wilt groeien ĂŠn hoe je dat voor elkaar krijgt staat altijd aan de basis. Ernst & Young coacht jou actief op weg naar jouw succes. We bieden je volop kansen in de wereld van assurance, tax, transaction en advisory. Ontdek ze op ey.nl/carriere

Inhoudsopgave FIRM 19.4 4

Voorwoord FIRM commissie

Voorwoord bestuur

Agenda

Column Prof. Dr. J.G.A. van Mierlo

Een dag uit het leven van...

10 Tax holidays: fiscale gedrochten? 12

KPMG Meijburg & Co Sail Challenge

Een interview met Clemens Meerts

Eindejaarsactiviteit i.s.m. KPMG Meijburg & Co

Colofon FIRM is het gratis

FIRST Symposium 2012

Verslag Kantoorbezoek Accon AVM

Maastricht fiscale

Mazars

verschijnt vier keer per

Actieve Leden Weekend

jaar.

Fiscaal debat Tilburg

Hoofd- en eindredactie

Hockeytoernooi Loyens & Loeff

Dennis Hilkens

LOF- congres 2012

Redactie Philippe Piters,

Borrelpagina

Gilles Habets, Denise

Studiereis Wenen ISOP 2012

Kerkhof

In gesprek met Barry Willemsen

Stage Nederlandse Aardolie

magazine van FIRST studievereniging en

Moerland, Bob van de

Adresgegevens Postbus 64 6200

Maatschappij

AB Maastricht

Duisenberg School of Finance

firm@firstmaastricht.nl

043 – 388 35 88 www.firstmaastricht.nl Oplage 550 stuks Ontwerp Stefan Roex Grafisch Design www.stefanroex.nl

36 Druk Orangebook almanakken &

verenigingsbladen www.orangebook.nl

10 Verspreiding Studenten en

medewerkers van de FoL en de SBE van Maastricht University, fiscale reünisten en vaste relaties van FIRST Maastricht. Niets uit deze uitgave mag op welke wijze

INTERNATIONAL SECTION

dan ook worden verveelvoudigd en/of worden overgenomen

Introduction to the Canadian tax system

Masterthesis: Taxation of inventors in cross-border

(schriftelijke)

situations

redactie.

zonder voorafgaande toestemming van de

ALMANAKKEN & VERENIGINGSBLADEN

FIRM JULI 2012

• VOORWOORD FIRM COMMISSIE

Waarde lezer, Op het moment dat u deze firm openslaat, is de zomervakantie begonnen en zit de taak voor ons als firm-commissie erop. Voor u ligt dan ook de laatste firm van het academisch jaar. Velen onder ons zullen de zomervakantie aangrijpen om een toevlucht te zoeken tot zonnige oorden, anderen zullen echter hun tijd besteden aan het afronden van het bacheloressay, dan wel de masterthesis. De laatste loodjes wegen het zwaarst… Ik, en ik hoop ook mijn commissieleden, kan terugkijken op een geslaagde samenwerking met een commissie die er alles aan heeft gedaan om u een viertal leuke, interessante en informatieve firm’s te mogen presenteren. Voor deze prettige samenwerking wil ik mijn mede commissieleden, bestaande uit Denise Moerland, Philippe Piters, Gilles Habets en Bob van de Kerkhof, dan ook van harte bedanken. Tevens wil ik van deze gelegenheid gebruik maken om de nieuwe firm-commissie veel succes te wensen! Het thema van deze firm betreft Tax Holidays. Een Tax Holiday is een

tijdelijke vrijstelling voor bijvoorbeeld de vennootschapsbelasting of de inkomstenbelasting. Ratio achter het instellen van een dergelijke fiscale maatregel is het aantrekken van nieuwe bedrijven. Een Tax Holiday past dus perfect in het beleid van belastingparadijzen op deze wereld. Kan Nederland echter ook gezien worden als een belastingparadijs? Professor van Mierlo zal in zijn vaste column deze vraag trachten te beantwoorden. Helaas (of gelukkig voor de aandeelhouders) zijn met wat fiscaal en financieel vakmanschap de verdiensten binnen een multinational zó te laten neerdalen, dat ze zowel in Nederland als in andere landen geen cent te veel belasting betalen. Een kwestie van het optimaliseren van de belastingplanning op concernniveau. De brievenbusfirma, in de regel een houdster- en financieringsmaatschappij, is de onmisbare schakel in dit spel. Naast enkele thema gerelateerde artikelen kunt u mee -of nagenieten van de verslagen van onder andere de kpmg Meijburg & Co Sail Challenge en het Loyens & Loeﬀ hockeytoernooi. Voorts treft u nog verslagen aan over de

studiereis naar Wenen in het kader van het mastervak Pensioen, het kantoorbezoek aan Accon avm, het Actieve Leden Weekend en natuurlijk nog veel meer… Tot slot wil ik de mogelijkheid aangrijpen om naast mijn commissieleden iedereen te bedanken die het afgelopen jaar zijn medewerking heeft verleend aan de firm. Zonder verslagen, scriptiebesprekingen en andere bijdrages van u, leden van first, was het uitbrengen van een goed gevulde editie van de firm niet mogelijk geweest. Tevens wil ik graag alle sponsoren bedanken voor hun medewerking aan de firm. Een speciaal dankwoord gaat uit naar professor van Mierlo, die elke editie van de firm heeft verrijkt met een informatieve maar bovenal scherpe column. Rest mij niets anders dan u een prettige vakantie en veel kijken leesplezier toe te wensen. Namens de firm-commissie, Dennis Hilkens Hoofd- en Eindredacteur

JULI 2012 FIRM

• VOORWOORD BESTUUR

Waarde lezer, Vorig jaar rond deze tijd had ik de taak om de Algemene Ledenvergadering van first Maastricht te overtuigen van het feit dat Laurens, Rob, Loes en ik geschikt waren om onze mooie vereniging een jaar lang te leiden. Na een spannende inwerkperiode en vele vergaderingen over de koers die wij wilden inzetten voor first, stemde de Ledenvergadering gelukkig in met ons beleidsplan en met ons als bestuur! Opgelucht en blij begonnen wij vol enthousiasme aan ons bestuursjaar! Het is moeilijk te bevatten dat het jaar, bij het schrijven van dit laatste voorwoord voor de firm, alweer bijna voorbij is. Wat was het een geweldig jaar! In de laatste paar maanden hebben er nog veel activiteiten plaatsgevonden. Het first symposium waar de combinatie van de locatie, het onderwerp, de sprekers, de lunch en het diner tot een zeer positief resultaat heeft geleid! Ook heeft ons laatste kantoorbezoek van het jaar plaatsgevonden, bij Accon avm in Maastricht. In de drukste, maar ook leukste, week van het afgelopen jaar was er de borrel met pub-quiz van PwC in café Lure, het Loyens & Loeff Hockeytoernooi, de kpmg Meijburg & Co Sail Challenge en het Actieve Leden Weekend. Ondanks dat first dit jaar niet tot winnaar werd gekroond, en ook geen iPad heeft gewonnen, was de week zeer geslaagd. De wijnproeverij op de Apostelhoeve die in samenwerking met kpmg Meijburg & Co werd georganiseerd, was een leuke eindejaarsactiviteit en een mooie afsluiting van het academische jaar.

Met z’n vieren hebben we veel mooie activiteiten neer gezet en veel bereikt voor onze vereniging. Dit mede dankzij de leden die onze activiteiten hebben bezocht en de zeer competente commissies die wij dit jaar hebben mogen begeleiden. De first Fiscale Bedrijvendagcommissie heeft onder leiding van Sanne een geslaagde 16e editie neer weten te zetten; de Symposiumcommissie, onder leiding van Rein, heeft een zeer hoog niveau weten te bereiken en de lat hoog gelegd voor de volgende editie; met Laura aan het hoofd heeft de PR-commissie een jaar lang enthousiasme over weten te brengen aan (nieuwe) leden met als hoogtepunt het open feest; Ellen heeft met haar commissieleden veel nieuwe activiteiten weten op te zetten; en Toine heeft met zijn commissie een jaar de boeken gecontroleerd. Na vier mooie firm’s wil ik ook graag de firm commissie bedanken voor hun inzet en creativiteit. Dennis en Loes hebben er, samen met de commissieleden, veel tijd en moeite in gestoken om elk kwartaal een firm te publiceren waarin een combinatie van onder andere inhoudelijke artikelen, stageverslagen, scriptieverslagen en verslagen van activiteiten voor een interessante mix zorgde. Onze dank is groot! Nu wij terug kunnen kijken op ons bestuursjaar, is het nieuwe bestuur hard aan het werk met de voorbereidingen voor het komende academische jaar. Met Nikie van Duurling als voorzitter, Jasper Meessen als secretaris, Yannick Scholte als penningmeester en Bob van de Kerk-

hof als commissaris intern hebben wij er het volste vertrouwen in dat first het komende academische jaar in goede handen is! Ook al hebben ze nog geen idee van wat hen te wachten staat, samen met de nieuwe commissieleden zullen ze er zeker een mooi jaar van maken! Een jaar met onder andere borrels, tentamentrainingen, firm’s, de 17e editie van de first Fiscale Bedrijvendag, kantoorbezoeken en de reis! Rest mij niets meer te zeggen dan alle leden, commissieleden, recruiters, medewerkers, universiteitsmedewerkers, zusterverenigingen en natuurlijk mijn 3 lieve bestuursgenoten nogmaals te bedanken voor dit geweldige jaar en jullie nog een laatste maal veel leesplezier te wensen. Megan Ruigrok Voorzitter 2011-2012 first Maastricht

• BERICHTEN VANUIT HET BESTUUR Zomerreces Vanaf 1 juli tot en met 31 augustus zijn er geen kantooruren. E-mails zullen gewoon worden beantwoord, echter kan dit langer duren dan normaal. Vanaf 3 september is er weer iedere maandag tot en met donderdag van 10.30 tot 13.30 een van de bestuursleden op de bestuurskamer (Lenculenstraat 14, kamer 1.002) aanwezig. Nieuwe rechtswinkel In september 2012 start de opvolger van de

FIRM JULI 2012

Stichting Fiscale Rechtshulp Limburg. De nieuwe stichting zal in de loop van het jaar in Maastricht haar hulp gaan aanbieden. De praktische voorbereidingen hiervoor zijn in volle gang. De rechtswinkel is op zoek naar studenten Fiscaal Recht of Fiscale Economie, die niet in de eindfase van hun studie zitten. Verder is het van belang dat je het vak “Loon- en Inkomstenbelasting“ hebt gevolgd. Als vrijwilliger doe je veel ervaring op, denk hierbij aan: • Theorie toepassen in de praktijk!

Het invullen van belastingformulieren (aangiften en aanvragen voorlopige aanslag ) • Zorg- en huurtoeslagproblematieken • Verzoek tot kwijtschelding van belastingschulden, het treffen van een betalingsregeling • Cliënten helpen met hun problemen • Maar ook: omgang met cliënten Mocht je interesse hebben, stuur een email naar bestuur@sfrl.nl. •

• AGENDA Kijk r egelm atig onze webs op www it .first maas e voor t r icht. meer nl infor over matie activ iteite actue n en d le ag enda e !

1 juli t/m 31 augustus

21 September 2012

25 September 2012

Zomerreces Vanaf 1 juli tot en met 31 augustus zijn er geen kantooruren. E-mails zullen gewoon worden beantwoord, echter kan dit langer duren dan normaal.

LOF-Congres Op vrijdag 21 september zal een delegatie van FIRST Maastricht afreizen naar Tilburg voor het jaarlijkse LOF-Congres. De organisatie van het congres is dit jaar in handen van onze zustervereniging T.F.V. “De Smeetskring”. Het onderwerp is “Het belastinglek: met de vingers in de dijk of structurele aanpak?”. Verderop in deze FIRM is meer te lezen over het onderwerp. Het belooft een geweldige dag te worden, met diverse interessante sprekers. Uiteraard zal ook demissionair staatssecretaris Weekers van Financiën aanwezig zijn. Naast het inhoudelijke gedeelte is er veel ruimte om kennis te maken met mede fiscale studenten uit andere steden en het bedrijfsleven gedurende de borrel en het recruitment diner. Ter afsluiting zal er een afterparty plaatsvinden. Voor de Maastrichtse student wordt er busvervoer terug naar Maastricht geregeld. De studievereniging met de meeste deelnemers zal een fles sterk winnen! Inschrijven kan via www.lof.nl

Openingsactiviteit voor actieve leden Met alle leden die een rol binnen een commissie vervullen in het academisch jaar 2012-2013 willen we op een gepaste manier het nieuwe FIRST jaar inluiden. De activiteitencommissie zal een avondprogramma verzorgen om op een leuke manier je eigen commissieleden en andere actieve leden beter te leren kennen.

11 September 2012 Algemene Leden Vergadering De halfjaarlijkse Algemene Leden Vergadering (ALV) zal plaatsvinden op dinsdag 11 september 2012 van 19:30 tot 21:00. Hier zal het bestuur onder andere haar financiële begroting 2012-2013 presenteren en goedkeuring vragen aan de leden.

11 September 2012 Constitutieborrel De maandelijkse leden borrel van september zal aansluitend aan de Algemene Leden Vergadering plaatsvinden van 21:00 tot sluit in onze stamkroeg Stadscafé Lure. Drank en hapjes zijn zoals altijd gratis voor leden.

9 Oktober 2012 Maandelijkse borrel Op dinsdag 9 oktober zal de tweede maandelijkse borrel van het academisch jaar 2012-2013 plaatsvinden. Nadere informatie volgt. Problemen met aanmelden voor activiteiten of met inloggen op de website? Stuur dan een e-mail naar bestuur@firstmaastricht.nl

JULI 2012 FIRM

• COLUMN

TEKST PROF. DR. J.G.A. VAN MIERLO

Sinds de zondeval van Adam en Eva uit het Hof van Eden bestaat er geen aards paradijs meer. Wij moeten in ’het Zweet ons Aanschijns’ ons dagelijks brood verdienen. Maar er zijn gelukkig wel Tax Havens! Een mooie Nederlandse vertaling hiervan is ‘Belastingparadijzen’! In dit themanummer van FIRM over Tax Holidays, wil ik het hebben over de vraag of Nederland een Belastingparadijs is? Een mooie fiscaal-juridische definitie van een Belastingparadijs vindt u vast en zeker in de andere artikelen in dit nummer van FIRM. Op het moment dat ik deze column schrijf (begin juni) heb ik die artikelen nog niet gezien. Daarom hanteer ik maar mijn eigen fiscaal-economische omschrijving! Een Belastingparadijs is een land met een belastingregime waar de belastingdruk structureel veel lager is dan in de rest van de wereld, als gevolg van bewust fiscaal beleid van dat land. De belastingdruk kan lager zijn door een smallere grondslag, door lagere tarieven, door aparte faciliteiten, meestal door een combinatie daarvan. Dat kan algemeen fiscaal beleid zijn dat voor iedereen geldt, of het resultaat van belastingarbitrage. De bedoeling daarvan is om individuele bedrijven, instellingen of individuen aan te trekken, of het behoud ervan. Het eerste past in een offensieve strategie, wie is de leider in de internationale belastingconcurrentie? Het tweede in een defensieve strategie, wie is de volger daarin? Welke belastingplichtigen zijn aantrekkelijk? Dat zijn natuurlijk die een grote bijdrage leveren aan het genereren van belastingopbrengsten, of die een grote bijdrage leveren aan de economische groei door innovatie, door productiewaarde of door werkgelegenheid. De vraag is natuurlijk, welke motieven hebben bedrijven, laten wij ons gemakshalve daartoe in deze column beperken, om zich in een bepaald land te vestigen of dat land te verlaten. Zijn dat alleen of voornamelijk fiscale motieven? Nee natuurlijk niet. Het gaat om het totale vestigingsklimaat, daar is het fiscale regiem maar een onderdeel van. Het gaat om veel meer: waar zitten mijn klanten, mijn afzetmarkt, en waar zitten mijn leveranciers en waar mijn concurrenten (denk aan Porter’s diamant!)? Hoe zit het met mijn werknemersbestand, met de kwantitatieve (zijn er genoeg te vinden?) en kwalitatieve (hebben zij de vereiste expertise en scholing?) beschikbaarheid van de mensen de ik nodig heb? Hoe staat het met de andere faciliteiten die ik nodig heb, alle materiële en immateriële infrastructuur. En hoe met de economische en politieke stabiliteit? Landen met een goed vestigingsklimaat, hebben dat allemaal in ruime mate en hebben helemaal geen fiscale prikkels nodig om bedrijven binnen te FIRM JULI 2012

Prof Dr J.G.A. van Mierlo is hoogleraar Openbare Financiën aan de Faculteit der Economische Wetenschappen en Bedrijfskunde van de Universiteit Maastricht. Hij is coördinator van de Maastrichtse Bachelor- en Masteropleiding Fiscale Economie. Daarnaast is hij deskundige in onderwijs en praktijk van Beleidsevaluatie-onderzoek.

krijgen of te houden. Maar landen die dat veel minder hebben, moeten wel fiscale prikkels gebruiken om economische bedrijvigheid vast te houden of binnen te krijgen. Zulke landen zijn er genoeg. Dat betekent dat er altijd Belastingparadijzen zullen blijven. Zij zijn alleen in toom te houden door internationale actie en samenwerking, bijvoorbeeld in verband van de WTO, de OECD, en zo meer.. Maar hoeveel meer is er? Zulke samenwerking is zeldzaam, en wordt altijd geplaagd door de beruchte kenmerken van vrijwilligheid en vrijblijvendheid, waardoor zij altijd instabiel is. Bekend voorbeeld is de OPEC. Produktiebeperkingsafpraken moeten de olieprijs hoog houden, maar niet alle olieproducerende landen doen mee, en er zijn er altijd die de gemaakte afspraken schenden en de eerste die dat doet gaat er met de buit vandoor….. En wat is Nederland? Algemeen wordt erkend dat Nederland een goed vestigingsklimaat heeft en dus geen fiscale prikkels nodig heeft. Toch werd Nederland genoemd in het rijtje van niet zo frisse Belastingparadijzen, dat de nieuwbakken Amerikaanse president Obama een paar jaar geleden aan de schandpaal nagelde en waartegen de VS eens actie zou gaan ondernemen. Nederland reageerde als door een adder gebeten en de toenmalige Staatssecretaris van Financiën, in het bijzonder Belastingen, Jan-Kees de Jager schreef een brief op poten, waarin alles werd ontkend en bestreden. Het is ook niet leuk om in een en hetzelfde rijtje genoemd te worden met de Bahamas, de Fijieilanden, Andorra, Liechtenstein, en zo meer... Sindsdien hebben wij er niks meer van gehoord en lijkt de bui overgewaaid. Maar Obama

had wel degelijk een punt! Met name met betrekking tot de vennootschapsbelasting heeft Nederland een aantrekkelijk regime. Steevast worden genoemd: de gunstige tariefstructuur, de relatief smalle grondslag en de vele aftrekposten die dat nog smaller maken, de gunstige consolidatieregels, de grote ruimte voor individuele afspraken en dus arbitrage… Door dit alles hebben veel buitenlandse bedrijven hun hoofdkantoor in Amsterdam gevestigd. De holdingstructuur laat zich nu eenmaal niet intomen door het principe van de vaste inrichting. Zo hebben de Rolling Stones het hoofdkantoor van hun holding sinds jaar en dag gevestigd in Amsterdam! Dat zal vast niet om muzikale redenen zijn, maar om de fiscale voordelen die wij bieden…. Ja, Nederland kan tot op zekere hoogte een Belastingparadijs worden genoemd, zeker wat de VPB betreft. Ik denk dat de grens van wat wij kunnen doen aan fiscale vriendelijkheid jegens het bedrijfsleven, wel bereikt is. Als wij nog verder gaan, zullen wij zeker tot de orde worden geroepen, is het niet door Brussel, dan wel door de Verenigde Staten. Trouwens, hebben we dat nou echt nodig? Bedrijven zoeken hun toevlucht in Nederland om andere redenen: een goed economisch en politiek vestigingsklimaat in het algemeen. Dan nog even een correctie! In mijn column van vorig nummer, over de Begroting en de Financiële Crisis, is een hinderlijke typefout in de conclusie geslopen. Ik citeer letterlijk: “Zo’n rijk land als het onze moet toch 10 tot 12,5 miljard kunnen bezuinigen om het begrotingstekort snel naar de afgesproken limiet van 3 % terug te dringen”. In de genoemde 12,5 miljard was de komma weggevallen. Zo werd 12,5 miljard zomaar 125 miljard. Dat scheelt een slok op een borrel! 7

• VERSLAG

DOOR MAARTEN PREVOO

Een dag uit het leven van… Maarten Prevoo als tax consultant werkzaam bij de Business Unit Indirect Taxes bij PwC in juli 2010 heb ik mijn master fiscaal recht behaald. Per 1 juli 2010 werk ik bij PwC. Tijdens mijn studie heb ik goed rondgekeken bij de verschillende kantoren, zo heb ik bijvoorbeeld aan het eind van mijn bachelor acht maanden als werkstudent bij PwC gewerkt. De vrijheid en verantwoordelijkheid die ik als werkstudent al kreeg sprak mij heel erg aan. Toen ik bijna was afgestudeerd belde Paul Geurten (tax director in het Eindhovens btw-team van PwC) mij met de vraag of ik weer in hun team aan de slag wilde. Mijn ervaringen als werkstudent waren erg goed en ik kon direct na het behalen van mijn master als btw-specialist aan de slag – daarom ben ik de uitdaging met plezier aangegaan. Ik werk nu dus twee jaar bij PwC binnen de Business Unit Indirect Taxes. Ons douane team valt hier ook onder, maar daar ben ik zelf slechts zijdelings mee bezig. De Business Unit wordt landelijk aangestuurd, waardoor je regelmatig alle btw-collega’s verspreid over het land tegenkomt. Zo hebben we bijvoorbeeld een regulier landelijk vaktechnisch overleg, waarbij ook alle partners en bureau vaktechniek met haar professoren aanhaken. Verder hebben we landelijke ‘social events’. Ik werk zelf vanuit kantoor Eindhoven. Dit zorgt voor een leuke dynamiek, waarbij je goed contact hebt met collega’s op kantoor, maar ook een band voelt met je btw-collega’s. Mijn werk binnen PwC is heel divers. Ik ben zelf voornamelijk bezig met internationaal goederen en diensten verkeer en alles wat daar btw-technisch bij komt kijken. Daarnaast begin ik mij nu meer bezig te houden met Real Estate. De btw-gevolgen van echte stenen-transacties, maar ook vastgoedfondsen. Ik werk steeds vaker samen met managers en partners van andere PwC kantoren in Nederland, maar ook met collega’s uit Duitsland en België. Daarom werk ik met enige regelmaat op andere PwC kantoren, goed voor de afwisseling! Daarnaast merk ik dat ik zo optimaal gebruik kan maken van alle aanwezig kennis binnen de Business Unit. Naast het inhoudelijk werk ben je als adviseur natuurlijk ook commercieel bezig. Meewerken aan en nadenken over mogelijkheden voor (potentiële) cliënten. Maar natuurlijk ook met je concrete advies naar de klant toe gaan en kijken of hij of zij hiermee verder

kan. Op deze manier zie je veel verschillende soorten bedrijven en dus ook uiteenlopende btw-problematiek. Dat vind ik zelf nu juist zo leuk aan de btw, je zit heel dicht op de business. Btw raakt je transacties waardoor je steeds precies moet weten wat op welk moment waar speelt. Binnen PwC is het natuurlijk niet allemaal serieus, ook na het werk heb je nog echt iets aan je collega’s. Ik ben zelf nu met een aantal collega’s weer begonnen met wielrennen. Het doel is om over een jaar mee te doen aan de Alpe D’HuZes. Aan ambitie ontbreekt het zeker

niet. Daarnaast zijn er natuurlijk borrels en andere social events, van kurhaus tot tennisclub in de buurt. Gek genoeg wordt het altijd een groot feest! Ook naast mijn baan bij PwC ben ik actief in een commissie die partijpolitici bijstaat in fiscale vraagstukken. Om niet alleen serieus bezig te zijn ben ik ook lid van de job activiteitencommissie, een erg leuke club waar je in contact komt met fiscalisten van de andere kantoren (een klein vervolg op first dus eigenlijk).

JULI 2012 FIRM

www.werkenbijpwc.nl

Soms ben je tevreden

Soms drijf je jezelf tot het uiterste Je hebt tijdens je studie alle mogelijke kennis opgedaan. En nu wil je aan de slag. Op een plek waar je al je ambities kwijt kunt. Waar de lat hoog ligt en waar je samenwerkt met professionals. Je start je carriĂ¨re vliegend en gaat recht op je doel af. Dat is: het beste in jezelf naar boven halen.

Kom verder op werkenbijpwc.nl

Neem voor meer informatie contact op met een recruiter: 088 792 87 77 werkenbijpwc@nl.pwc.com www.werkenbijpwc.nl/contact Volg werkenbijpwc op Facebook en Twitter

• INHOUDELIJK

DOOR GILLES HABETS

Tax holidays: fiscale gedrochten? Een tax holiday, een tijdelijke belastingvrijstelling voor nieuwkomers in een land, is een faciliteit die vooral ontwikkelingslanden inzetten. De ratio ervan en de gevolgen in Nederland worden besproken.

en tax holiday is een methode die vooral door ontwikkelingslanden gebruikt wordt om bedrijven aan te trekken. Het kan een tijdelijke vrijstelling zijn voor de vennootschapsbelasting, maar ook bijvoorbeeld de inkomstenbelasting of de vermogensbelasting. Door nieuwkomers fiscaal gunstig te behandelen wordt gehoopt dat deze zich permanent zullen vestigen in de betreﬀende staat. Dit is goed voor de economie omdat zo meer werkgelegenheid ontstaat. In theorie kan de belastingopbrengst op de lange termijn zelfs hoger uitvallen, omdat de vrijstellingen slechts tijdelijk zijn zodat na afloop van de vrijstelling wel geheven wordt van de nieuwe belastingplichtigen.

Echter er is veel kritiek op het verschijnsel: • Zo wordt getwijfeld of bedrijven zich daadwerkelijk permanent zullen vestigen in een land waar er een tax holiday van kracht is. Tax planning is van wezenlijk belang voor multinationals, dus het valt te verwachten dat ze na afloop van de tijdelijke belastingvrijstelling hun dochterondernemingen elders vestigen om daar opnieuw te profiteren van een tax holiday. Niet alleen het fiscale klimaat is van belang, wanneer er geen goede infrastructuur is en de economie zich op een zeer laag niveau bevindt, heeft het nog steeds weinig zin om zich in zo’n land te vestigen; • Het komt de relatie met buurlanden (veelal ook ontwikkelingslanden) en andere landen niet ten goede, het kan gezien worden als concurrentievervalsing;

•

Wanneer door de tax holiday nauwelijks sprake is van (potentiële) dubbele heﬃng zullen andere landen de noodzaak van het sluiten van een belastingverdrag niet inzien. Het gevolg kan zijn dat bedrijven terughoudend zijn om zich te vestigen in een bananenrepubliek (wat als na vestiging besloten wordt de vrijstelling op te heﬀen en te belasten tegen een hoog tarief?); Kunnen straatarme landen het zich wel permitteren om tijdelijke vrijstellingen te verlenen?

Europees recht Tax holidays zijn er in meerdere gradaties. Er kan sprake zijn van een tijdelijke gehele vrijstelling van een bepaalde belasting en van een tijdelijke grondslagvermindering van een bepaalde belasting. De eerstgenoemde zal binnen de EU waarschijnlijk niet voorkomen omdat dit EU-rechtelijk niet door de beugel kan. Maar ook een tijdelijke grondslagvermindering kan strijdig zijn met EU-recht omdat het al snel gezien wordt als (verboden) fiscale staatssteun:

Artikel 107 Verdrag betreﬀende de werking van de Europese Unie (oud artikel 87 veg) Behoudens de afwijkingen waarin de Verdragen voorzien, zijn steunmaatregelen van de staten of in welke vorm ook met staatsmiddelen bekostigd, die de mededinging door begunstiging van bepaalde ondernemingen of bepaalde producties vervalsen of dreigen te vervalsen, onverenigbaar met de interne markt, voor zover deze steun het handelsverkeer tussen de lidstaten ongunstig beïnvloedt. (…) Het voert te ver om de jurisprudentie van het Hof van Justitie hier te behandelen, maar gesteld kan worden dat EU-lidstaten weinig mogelijkheden hebben tot het verlenen van tax holidays. Dit is geen gemis, gezien er genoeg andere mogelijkheden zijn binnen de ver ontwikkelde belastingsystematiek van lidstaten.

JULI 2012 FIRM

• INHOUDELIJK

Implicaties In onderstaande situatie wordt uitgegaan van een tax holiday in de inkomstenbelasting en wordt een onderscheid gemaakt tussen de situatie dat er wel een belastingverdrag is en er geen verdrag is. Een Nederlander die binnenlands belastingplichtig is wordt belast voor zijn wereldinkomen op grond van het woonlandbeginsel, dus ook voor inkomen dat hij in het buitenland verdient. Het land waar de persoon (ook) werkt zal hem belasten als buitenlands belastingplichtige en zich baseren op het bronlandbeginsel. Dit levert mogelijk dubbele heffing op. Wanneer duidelijk is dat de persoon alleen in Nederland woont, of wanneer de tiebreaker van een verdragsartikel (gebaseerd op art. 4 lid 2 oeso Modelverdrag) maakt dat de persoon voor de toepassing van het belastingverdrag geacht wordt alleen in Nederland te wonen is de situatie duidelijk. Dan hangt het er vanaf of de persoon langer dan 183 dagen in een periode van 12 maanden in het andere land verblijft, wie te gelden heeft als werkgever en of sprake is van een vaste inrichting (art. 15 lid 2 oeso). Mocht hier uit komen dat de andere staat mag heffen over het inkomen dat aldaar verdiend is en Nederland hierover een vrijstelling moet verlenen, dan maakt het niet uit of het andere land daadwerkelijk belasting heft of niet. Wanneer er een (gehele of gedeeltelijke) tijdelijke vrijstelling zou bestaan van inkomstenbelasting en er per saldo dus niet geheven wordt over dat inkomen, heeft Nederland dat te accepteren. Een van de doelen van het sluiten van belastingverdragen is namelijk het verdelen van heffingsbevoegdheden, en wanneer de andere staat heffingsbevoegd wordt ten koste van Nederland, is het niet van belang of deze staat gebruik maakt van deze bevoegdheid. Bij verdragsonderhandelingen zal uiteraard wel rekening gehouden worden met de

fiscale faciliteiten van de verdragspartner. Zo probeert Nederland de tax sparing-methode (verrekening van bronbelasting naar het tarief dat de bronstaat op grond van het verdrag zou mogen inhouden ongeacht het daadwerkelijke in de bronstaat ingehouden bedrag) in bestaande belastingverdragen te beëindigen.1 De reden hiervoor is dat belastingplichtigen misbruik maakten van zulke methoden en getwijfeld wordt aan het nut van stimulerende maatregelen als tax holidays. Het Ministerie van Financiën baseert zich hierbij op onderzoek van de oeso. Nederland heeft een zeer uitgebreid verdragennetwerk, echter lang niet met alle ontwikkelingslanden. In zo’n situatie kan het Besluit voorkoming dubbele belasting 2001 (hierna: Bvdb 2001) een oplossing bieden. Dit besluit is erop gericht om dubbele belasting te voorkomen voorzover niet op andere wijze hierin is voorzien (art. 1 lid 2 Bvdb 2001). Hiervan is sprake gezien er geen verdrag is. De belastingplichtige wordt vrijgesteld van de inkomstenbelasting die betrekking heeft op buitenlands inkomen uit werk en woning op grond van art. 8 Bvdb 2001. In art. 9 lid 1staan de bestanddelen die het buitenlands inkomen vormen, waarvan voor onze situatie letter b geldt: belastbaar loon ter zake van het binnen het gebied van de andere Mogendheid in privaatrechtelijke dienstbetrekking verrichten of hebben verricht van arbeid. Echter het slot van lid 1 formuleert nog een eis: om te kwalificeren als buitenlands inkomen in de zin van art. 8 en 9 Bvdb 2001 moeten de inkomensbestanddelen zijn onderworpen aan een belasting naar het inkomen die vanwege die andere Mogendheid wordt geheven. Dit onderworpenheidvereiste houdt niet in dat het andere land ook daadwerkelijk moet heﬀen. De belastingplichtige moet aannemelijk maken dat sprake is van onderworpenheid door een aanslag of andere in principe door de buitenlandse fiscus gewaarmerkte bescheiden

1 Ministerie van Financiën, Notitie Fiscaal Verdragsbeleid,, 2011, p. 63. 2, lid 2.

2 Besluit van 18 december 2000, nr. IFZ2000/1329M

waaruit de onderworpenheid van het vrij te stellen inkomen blijkt.2 Het hangt er vanaf op welke manier het andere land een vrijstelling verleent: wanneer bijvoorbeeld een nultarief of belastingvrije som wordt toegepast waardoor de facto niets geheven wordt, is er niets aan de hand. Wanneer de persoon (natuurlijk persoon of rechtspersoon) echter subjectief is vrijgesteld, kan er ook geen sprake zijn van een heﬃng over het object. Waarom wordt voor toepassing van het Bvdb 2001 wel een onderworpenheidsvereiste gesteld? Deze vraag is al beantwoord voor de voorloper van het huidige Bvdb 2001, het Bvdb 1989: onder het besluit treedt Nederland eenzijdig terug en hiervoor is geen reden indien het andere land de betreﬀende inkomsten niet aan belastingheffing onderwerpt.3 De Belastingdienst mag dan wel uit beleidsoverwegingen aannemen dat bij tax holidays aan de onderworpenheideis is voldaan4, de vraag is hoe lang dit nog duurt, gezien het standpunt dat Nederland inneemt in verdragsonderhandelingen.

Conclusie Bij gebrek aan een ontwikkeld belastingsysteem moeten ontwikkelingslanden zich behelpen met tax holidays om fiscaal aantrekkelijk te zijn. De vraag is in hoeverre bedrijven en hoogopgeleiden zich blijvend vestigen als gevolg van een tax holiday. Het alsnog belasten wanneer personen bijvoorbeeld binnen een bepaalde termijn na afloop van de vrijstelling weer vertrekken zou een goede stok achter de deur kunnen zijn, als dat juridisch gezien geen problemen oplevert. Maar indien de maatregel niet gecombineerd wordt met andere maatregelen zet het weinig zoden aan de dijk.

3 Nota van Toelichting bij het Bvdb 1989, artikelsgewijze toelichting, Artikel

4 C. Van Raad, Cursus Belastingrecht Studenteneditie 2011-2012 Internationaal Belastingrecht, Deventer: Kluwer 2001, p. 89.

FIRM JULI 2012

• VERSLAG

DOOR ROEL KLUIJTMANS

KPMG Meijburg & Co Sail Challenge wat moesten we toch vroeg opstaan voor deze door kpmg Meijburg & Co. georganiseerde ontzettend leuke, leerzame en vooral actieve dag. Gelukkig was het, het helemaal waard. De verwachtingen voor deze dag werden binnen no time overtroﬀen door de aankomst en ontvangst in Lelystad. Meijburg had niet alleen voor prima zeilkleding, zeilboten en professionele zeilers gezorgd, er stond ook een heerlijk ontbijt voor ons klaar. Voor sommigen onder ons was dit erg belangrijk aangezien zij de dag ervoor een hockeytoernooi hadden gehad. Na het ontbijt werd ons een spoedcursus zeilen voor ‘dummies’ gegeven en werd er verteld waarom Meijburg deze dag heeft georganiseerd en welke mogelijkheden Meijburg biedt aan studenten. Dit alles werd onder andere verteld door een van de beste zeilers die Nederland ooit heeft gehad. Natuurlijk was iedereen een en al oor. Kortom het was een goed begin van de dag. Na dit begin werd het alleen maar beter, de wolken trokken weg en de zon begon te schijnen en het werd langzaam aan tijd om onze zeilkwaliteiten op de proef te stellen en kennis te maken met bakboord, stuurboord, ontzet-

tend veel lijn, wind, water en een gezonde dosis adrenaline. Terwijl de ene helft van de groep zich klaar aan het maken was om te gaan zeilen werd de andere helft naar een driemaster gebracht. Op deze boot werd je de kans geboden om uitgebreid te gaan netwerken met de Meijburgers. Tevens kon je met een speedboot een spectaculaire vaartocht gaan beleven. Hierna snapte je meteen waarom het thema extreem was. Bij de lunch kwamen de twee groepen weer bij elkaar en werd er onder andere verteld over de mogelijkheid die Meijburg studenten biedt om een halfjaar in de Carribean te verblijven. We waren natuurlijk ook druk bezig elkaar uit horen over de activiteiten die we in de ochtend gedaan hadden en kregen steeds meer zin in de rest van de dag. Na de lunch werden de groepen omgegooid en mocht mijn groep gaan zeilen. Het wedstrijd zeilen was echt een geweldige ervaring. Na een kleine introductie op de boot moesten we het toch allemaal zelf gaan doen. In het begin verliep het allemaal wat stroef maar na een tijdje ging het best goed en waren we klaar voor de wedstrijd. De wedstrijd bestond uit drie ze-

nuwslopende rondes waarin iedereen tot het maximale ging om als winnaar uit de bus te komen. Natuurlijk kon dit maar een team zijn en dat was helaas geen team van first. Hierna was het zeil gedeelte van de dag afgelopen. De vriendelijke en ontspannen sfeer die gedurende de hele dag heerste zorgde ervoor dat iedereen zich op zijn gemak voelde en jan en alleman gesprekken met elkaar voerde tijdens het uitstekend verzorgde diner. Iedereen was natuurlijk uitgeput maar des te enthousiaster geworden door de activiteiten. De al dan niet alcoholhoudende versnaperingen werden dan ook gretig genuttigd. De Loco Loco band zorgde met onder andere een Sambaballen wedstrijd en een Allround Dancing championship voor de kers op de taart. Deze mannen brachten de sfeer er nog eens goed in als een perfecte afsluiter voor een geweldige dag. Hierna was het voor iedereen tijd om weer terug te gaan naar zijn of haar studentenstad om aldaar het feest voort te zetten. Al met al was het een ontzettend geslaagde dag, en ik kan ik het oprecht aan iedereen aanraden. Ik zal er volgend jaar zeker weer bij zijn.

JULI 2012 FIRM

Waar ligt jouw Tax?

Van 3 tot en met 10 november 2012 gaat de Meijburg Business Course naar Zuid-Afrika. Ben jij derde- of vierdejaars student Fiscaal recht of Fiscale economie en wil jij tijdens een unieke week jouw fiscale talenten tonen? Schrijf je dan nu in voor de selectieprocedure via www.waarligtjouwtax.nl en sleep in Zuid-Afrika een Sponsorship in de wacht! De inschrijving sluit op 31 augustus 2012.

/waarligtjouwtax www.waarligtjouwtax.nl © 2012 KPMG Meijburg & Co, belastingadviseurs is een samenwerkingsverband van besloten vennootschappen, staat ingeschreven in het Handelsregister onder nummer 53753348 en maakt deel uit van KPMG International Cooperative (“KPMG International”), een Zwitserse entiteit.

• INTERVIEW

DOOR ROB VAN ROIJ & BOB VAN DE KERKHOF

alumnus, ondernemer, gemeenteraadslid en statenlid namens de vvd.

Een interview met Clemens Meerts U heeft in Maastricht gestudeerd. Welke opleidingen heeft u daar gedaan?

Hoe is uw bedrijf gegroeid van niets tot wat het nu is?

Ik ben in 1996 Economie gaan studeren en dat ging zo gemakkelijk dat ik Fiscaal Recht erbij ben gaan doen. Beide studies heb ik in 2000 afgerond. Het combineren van de twee studies was niet altijd praktisch. Ik kwam wel eens te laat in mijn onderwijs, omdat de onderwijstijden op de twee faculteiten een kwartier konden verschillen.

Ik ben aan huis begonnen, waar ik niet eens een spreekkamer had, ik ging altijd naar de mensen toe. Ik heb toen ook een stagiaire aangenomen die later in vaste dienst is gekomen. Vervolgens ben ik verhuisd naar een groter huis met kantoor aan huis en ruimte voor een archief. Sinds januari heb ik een nieuw kantoor geopend inmiddels werken we hier met zo’n 7,4 FTE. De verkeersboetes, waartegen ik heel veel procedeer, dekken ondertussen de vaste kosten, maar ik heb daar in het verleden wel veel geluk bij gehad. Het opzetten van een verkeersboetepraktijk is namelijk heel lastig, want je hebt er heel veel nodig om wat te verdienen. Je verdient namelijk alleen aan de gewonnen zaken, maar je moet wel tegen iedere boete bezwaar aan tekenen en de stukken opvragen. Ik had het geluk dat ik in de beginfase meteen een hele grote zaak ernaast had waarmee ik voorlopig genoeg geld verdiende, anders was het zeker niet gelukt.

Na uw afstuderen bent u bij een Big 4 gaan werken, hoe was dat? Na mijn afstuderen had ik de keuze tussen verschillende Big 4 kantoren (toen der tijd Big 5 of Big 6 kantoren) en ben dan ook bij een van deze begonnen als belastingadviseur. Daarnaast was ik al actief in de politiek in verschillende gemeentelijke commissies. Daar trok het bestuursrecht, het helpen van mensen met problemen met de gemeenten. In mijn werk trok mij voornamelijk het procederen en de lokale heﬃngen. Het helpen van mensen uit mijn omgeving groeide uit tot een klein praktijkje.

Hoe ging uw werkgever daar mee om? Ik heb altijd veel steun gekregen van mijn werkgever. Zeker toen ik wat zaken begon te winnen en er wat radio en kranten interviewtjes volgden zei mijn werkgever dat het misschien wel tijd was om voor mezelf te beginnen. Ik heb toen één dag in de week vrij gekregen om mijn eigen bedrijf op te gaan zetten.

Waarin onderscheid uw bedrijf zich ten opzichte van andere kleine kantoren? Ik was me er meteen van bewust dat ik me moest gaan onderscheiden. Ik ben begonnen met de kosten (per saldo) nooit in rekening te brengen bij mijn klanten. In het bestuursrecht kan dat, want je kunt als rechtszoekende je kosten laten vergoeden op basis van het Besluit proceskosten bestuursrecht. Daarvoor moet je dan wel veel zaken doen om de verloren zaken terug te verdienen. Daarnaast werk ik bij bepaalde zaken op uurtariefbasis of op een no-cure-no-pay-basis. Als ik tijdens het schrijven van een brief al zie aankomen dat mijn cliënt 50.000 euro schadevergoeding kan krijgen, vind ik die 25% van de no-cure-no-pay niet fair en zal ik met een uurtarief werken. Deze eerlijkheid onderscheid me en betaalt zich in mijn ogen altijd terug. 14

Hoe kwam u nou op het idee om tegen die verkeersboetes te gaan procederen? Tijdens mijn studie heb ik ook mijn politiediploma gehaald. Twee avonden in de week zat ik in Venlo op de politieschool. Later kreeg ik zelf eens een bekeuring waar ik het niet mee eens was. Ik kon me namelijk niet voorstellen dat ze dat goed gedaan hadden, aangezien ik zojuist op de politieschool had geleerd hoe dat moest. Hierna heb ik bij vrienden en familie 9 bonnen verzameld en daarvan bleken er 8 niet correct, toen wist ik, hier moet ik iets meedoen.

De ID-kaart, daar bent u landelijk beroemd mee geworden. De ID-kaart-zaak heeft veel publiciteit met zich mee gebracht, er was zelfs een telefoontje van Pauw en Witteman, helaas kon ik die dag niet. Deze zaak heeft mij ook veel nieuwe klanten opgeleverd.

Heeft deze bekendheid ook nadelen? Ja , zeker na de ID-kaart-zaak trek ik ook veel gelukzoekers aan. Ik wijs tegenwoordig wel eens potentiële klanten af, omdat ze zich soms ook niet willen laten helpen. Iets wat ik vroeger nooit deed, omdat ik iedereen wil helpen.

Wat is het volgende wat we van u gaan horen? Na de uitspraak van de Hoge Raad heeft minister Donner een spoedwet gemaakt die mensen weer verplicht voor de ID-kaart te betalen. Hier zijn wij natuurlijk weer tegen in beroep gegaan. Daarnaast procederen wij nu tegen de terugwerkende kracht bij de overdrachtsbelasting. Met een besluit van de staatssecretaris op 1 juli is er een terugwerkende kracht tot 14 juni (oﬃcieel is de wet pas vastgesteld bij het belastingplan aan het einde van het jaar). Nu zijn wij in beroep voor clienten die op 12 of 13 juni een huis hebben gekocht.

Wat heeft u gemist in de opleiding wat u in de praktijk wel veel tegenkomt? Vooral de praktische zaken zoals het invullen van een VPB-aangifte, de verschillende beroepscolleges in verschillende zaken (Hoge Raad, Raad van State, Centrale Raad van Beroep) en waar een beroepsschrift naar toe moet.

Heeft u nog een tip voor afstuderende juristen die ook willen gaan ondernemen? Begin eerst bij een kantoor waar je een goede leermeester kunt krijgen. Ik heb zelf ook veel ervaring opgedaan bij een redelijk schoolse leermeester bij mijn werkgever. Daarnaast raad ik studenten ook af om een puur belastingadvies kantoor te beginnen. Ik zelf heb altijd veel bestuursrecht erbij gedaan en dat was een fijne combinatie. In deze juridische tak is altijd veel werk te doen dus ik heb daar weinig last van concurrentie. Je ziet het ook als fiscalist bij een big 4 kantoor, die is in de meeste gevallen maar voor een klein deel van zijn tijd fiscaal bezig. Fiscalisten worden ook veel gezien als een vertrouwenspersoon en algemene adviseur.

Deze firm heeft als thema tax holiday, naar welk land zou u toe willen? Zuid-Afrika, de Nederlandse overheid heeft bijna geen contact met de autoriteiten daar. Dat heb ik meegemaakt met een auto die op ZuidAfrikaans kenteken stond. Normaal gesproken kun je een auto dan niet op Nederlands kenteken zetten, maar van een Zuid-Afrikaanse registratie weet de overheid hier niets. JULI 2012 FIRM

• VERSLAG

DOOR BOB VAN DE KERKHOF & NIKIE VAN DUURLING

Eindejaarsactiviteit i.s.m. KPMG Meijburg & Co Hoe kan je een top jaar beter afsluiten dan met een gezellig drankje? De laatste activiteit van dit jaar was dan ook bij wijngaard de Apostelhoeve. De rondleiding en wijnproeverij werd mogelijk gemaakt door kpmg Meijburg & Co. Afgevaardigden Joost Willemsen en Jeroen Basten hadden wat moeite met omhoog komen; ze waren het heuvellandschap van Maastricht nu al niet meer gewend, na een aantal pogingen, slippende banden en stinkende koppelingsplaten waren het gevolg, kwamen ze tot de conclusie dat ze beter om konden rijden om zo de Apostelhoeve te bereiken. In plaats van meteen met de proeverij te beginnen, wat toch de verwachting onder iedereen leek, kregen we een rondleiding van een, haast te enthousiaste, sommelier. Wat kon die man praten! Mocht iemand hier nog vragen over hebben, Megan kan het allemaal nogmaals haarfijn uitleggen. Het was een geluk dat er werkzaamheden aan de wijnkelder FIRM JULI 2012

plaatsvonden, hierdoor werd de rondleiding verkort. Door het warme weer had iedereen flink dorst gekregen en was het enthousiasme groot om de wijn te gaan proeven. We begonnen de proeverij met een Riesling, een wijntje voor tijdens het aperitief, aangeraden om te drinken tussen 2 uur ‘s middags en 3 uur ’s nachts (perfect voor studenten dus). Uit de geur en smaak kon je goed appelzuur onderscheiden. De tweede wijn was ook niet verkeerd, maar de derde die sprong er echt uit! Deze Pinot-gris heeft een ronde, vrij stevige, enigszins milde smaak: een verrassende geslaagde wijn! Naderhand werd dit wijntje de ananas-wijn genoemd. Elementen van deze wijn waren dan ook passievrucht, ananas en citrusvruchten. Na het derde wijntje zat de sfeer er goed in, de sommelier en zelfs Megan had moeite om iedereen stil te houden. Voor Megan was dit de laatste speech voor de Algemene Leden Ver-

gadering als voorzitter van first Maastricht. Op de lieve woorden en gelukwensen toostten we met wijn nummer vier van de proeverij. De Pinot-gris Barrique is een van de wijnen die nog in een houten vat wordt gelegd. Dit resulteert in een vlezige, zachte wijn met zowel fruittonen als karamel, vanille, toast en andere roosteraroma’s. Wij hielden het zelf toch liever op de derde wijn. Omdat het nog vroeg in de avond was (of laat in de middag), zijn we met allen richting Café de Pepel gelopen. Ook dit was een lange wandeling, maar het bleek het waard te zijn. In het hartje van Wolder werd namelijk het feest voortgezet! Beetje bij beetje droop iedereen af, maar later vernomen we toch nog dat de harde kern richting Studentencafé de Uni was vertrokken om daar verder te feesten. Het was een geweldige afsluiter van het academisch jaar 2011-2012!

• VERSLAG

DOOR PHILIPPE PITERS

First Symposium 2012 woensdag 25 april vond het tweejaarlijks first Symposium plaats. Voor de nieuwkomers binnen first: om het jaar wordt een buitenlandse trip en een symposium georganiseerd. De dag begon wederom vroeg, met een bus vanaf de Markt reden we richting Belgisch Limburg, waar we werden ontvangen op Landgoed / Hostellerie La Butte Aux Bois. Een geweldige locatie, gelegen te midden van prachtige natuur, die uitermate geschikt bleek te zijn voor het first Symposium. Als thema was gekozen voor “Fraude & Misbruik in de Europese btw”. Weer eens wat anders dan een onderwerp in de Vennootschapsbelasting! Gedurende de dag werden vele facetten uit de Europese btw behandeld, waarbij voor de alom bekende carrouselfraude

een hoofdrol was weggelegd. Zowel vanuit de fiscale advies wereld, de fiscale advocatuur en de overheid werden de diverse frauduleuze handelingen in de btw onder de loep genomen. Het symposium vond plaats in een uiterst fraaie zaal en werd geleid door dagvoorzitter Mr. Drs. Frank Nellen. Verschillende partners, senior tax managers en een afgevaardigde van de Belastingdienst vertelden over verschillende aspecten van fraude binnen de btw. Uiteraard werd er voldoende tijd genomen voor een zeer uitgebreide lunch en verschillende koﬃepauzes. Tegen het einde van de middag was het tijd voor een borrel, waarbij er niet zuinig werd omgegaan met het bijvullen van de champagne! Vervolgens kon iedereen plaatsnemen voor het

recruitment diner, waarbij de studenten de kans kregen om nader kennis te maken met de verschillende bedrijven en instellingen. Na iedere gang wisselden de studenten van tafel waardoor er in korte tijd kennis kon worden gemaakt met diverse potentiële werkgevers. Na dit heerlijke drie gangen diner werd de borrel nog even voortgezet, alleen was dit jammer genoeg van korte duur omdat de bussen reeds waren gearriveerd om ons terug naar Maastricht te brengen. Enkele studenten vonden een oplossing voor dit probleem door de borrel te continueren bij café Fallstaﬀ waar tot in de late uurtjes het succes van deze dag werd gevierd.

JULI 2012 FIRM

• VERSLAG

DOOR GILLES HABETS

Verslag Kantoorbezoek Accon AVM Op 3 mei gingen we met ongeveer vijftien FIRST leden op kantoorbezoek bij Accon AVM. De reis was niet zo ver: het kantoor bij Maastricht Aachen Airport. Na de ontvangst besprak Gabriëlla Sep van Accon AVM de verschillende stage mogelijkheden en de selectieprocedure. Twee stagiaires waren aanwezig om hun ervaringen te delen. Zo benadrukten ze dat het lopen van stages bij verschillende (soorten) kantoren zeer aan te raden is en dat een stage prima te doen is gedurende je studie. Hierna bespraken de kantoorvoorzitter en de financiële directeur de gang van zaken bij Accon AVM. De ontstaansgeschiedenis werd ons duidelijk: de

FIRM JULI 2012

oorsprong ligt in Zeeland en in het noorden van het land. In de loop der jaren is het aantal kantoren flink uitgebreid en verspreid over het land. Zo is het kantoor waar we aanwezig waren pas in 2010 onderdeel van het bedrijf geworden als gevolg van een overname van een ander kantoor. Tegenwoordig is Accon AVM een landelijke speler. Echter, men probeert zich bewust te onderscheiden door een regionale oriëntatie met het midden- en kleinbedrijf als klantenportefeuille. Dit laatste kan ruim geïnterpreteerd worden en kan ook bedrijven omvatten met een paar honderd medewerkers in dienst. Verteld werd dat het streven is

om maximaal 30 kilometer van de klant te zitten, dit omdat het voor de klanten in middelgrote en kleine ondernemingen belangrijk is om niet lang te hoeven reizen. In Limburg is dit doel aardig gelukt, met een vestiging in Echt, Horst, Kerkrade, Maastricht, Roermond, Sittard, Venlo en Weert. Verder kwam de juridische structuur van het bedrijf aan bod en de mogelijke opleidingstrajecten binnen Accon AVM. Na deze uiteenzetting werden nog drie casussen groepsgewijs behandeld. Hierin kwam duidelijk naar voren dat de praktijk uit veel meer zaken bestaat dan alleen het fiscale deel. De morgen werd afgesloten met een lunch.

• INTERVIEW

DOOR DENNIS HILKENS

Mazars

De werkweek van… Ilse van Gorp In juli 2007 heb ik mijn studie Fiscale Economie aan de Universiteit van Tilburg afgerond. Vervolgens ben ik in september 2007 begonnen bij Mazars. Inmiddels ben ik dus al ruim vier jaar werkzaam bij Mazars en wel op de algemene adviespraktijk van kantoor Eindhoven. De grote variëteit in mijn werkzaamheden zorgt ervoor dat geen enkele week hetzelfde is. Ideaal om het werk leuk te houden, maar minder prettig om een beeld te geven van je werkweek! Ik wil jullie dan ook een idee geven van mijn bezigheden door onze cliënten te beschrijven, alsmede de onderwerpen waarmee ik me het meeste bezighoud. Ik verricht werkzaamheden voor zeer uiteenlopende groepen cliënten. Daarbij kun je denken aan ondernemingen en ondernemers in het mkb-segment, maar ook de grotere (internationale) bedrijven. Het is interessant om deze verschillende groepen te kunnen adviseren, omdat het om een geheel andere aanpak vraagt. Belangrijke aspecten voor een mkbondernemer zijn voor een groter bedrijf lang niet altijd relevant. Een van de eerste vragen die je je dan ook moet stellen bij een advies, is aan wie je adviseert. Vanuit dat oogpunt ga je verder werken. Mede ten gevolge van de diversiteit aan cliënten, zijn ook mijn werkzaamheden zeer gevarieerd. Het ene moment ben ik bezig met de inbreng van een IB-onderneming in een BV, het andere moment verdiep ik mij in de gevolgen voor de loonheﬃngen van het in meerdere landen te werk stellen van werknemers, die al dan niet in Nederland woonachtig zijn. Ook het nagaan van de mogelijkheden van de bedrijfsopvolgingsfaciliteiten en de aspecten die bij pensioen in eigen beheer van belang zijn, zijn regelmatig terugkerende werkzaamheden. Tot slot zijn er natuurlijk de collega’s die zorgen voor een prettige werksfeer. Het is interessant om voor de verschillende opdrachten zowel met collega-belastingadviseurs als -accountants te kunnen samenwerken. Zij bekijken een casus vaak vanuit verschillende oogpunten. Aan afwisseling in mijn werkweek dus geen gebrek!

Rules don’t rule volgens… Mathieu Neve In oktober 2008 ben ik als werkstudent (2 dagen) begonnen op de afdeling General Tax 18

Advice in Breda. Tijdens de eindfase van mijn master Fiscaal Recht in Tilburg ben ik begonnen aan de master Notarieel Recht in Nijmegen. Een hele leuke en goede aanvulling op je fiscale kennis! Bijkomend voordeel is dat je je scriptie kunt inzetten in Nijmegen, mits het onderwerp zowel fiscaal als civiel getint is. In april 2011 ben ik dan eindelijk afgestudeerd in Tilburg en Nijmegen volgde snel daarna. Omdat ik het zonde van mijn studie Notarieel Recht vond om daar verder niks mee te doen, heb ik bij de partner-aandeelhouder aangegeven dat ik wilde ‘snuﬀelen’ aan alles wat met Estate Planning te maken. Enkele weken later was alles geregeld, zodat ik nu op twee praktijken werkzaam ben: General Tax Advice (Breda) en Estate Planning (Rotterdam). In Breda ben ik de enige die zich op het gebied van Estate Planning specialiseert, dus alle vraagstukken op dat gebied komen op mijn bureau. Rules don’t rule is het tegenovergestelde van een uitspraak als “zo doen we het al jaren”. Geen starre houding, maar ruimte bieden voor ontwikkelingen, nieuwe inzichten en ideeën. Rules don’t rule houdt daarnaast voor mij in dat je jezelf kunt ontwikkelen, in je eigen tempo en op de vakgebieden die jij leuk vindt. Jij bent degene die jouw carrière en het tempo daarvan uitstippelt!

Fiscalisten die niet alleen in twee kleuren denken We zoeken bij Mazars naar fiscalisten met een brede kijk. Je ziet kansen waar anderen die laten liggen. Je bent cliënten van dienst op elk fiscaal gebied, of het nu gaat om inkomsten-, vennootschaps- of overdrachtsbelasting. Je houdt je niet alleen bezig met het voorbereiden van aangiftes, maar je hebt ook direct contact met cliënten, bijvoorbeeld over de mogelijkheden die de (inter)nationale fiscale wetgeving biedt. Een onderdeel van onze fiscale afdeling is Estate Planning, waarbij we onze cliënten zowel op nationaal en internationaal niveau adviseren.

Durf jij verder te gaan met Mazars? Ga verder met Mazars. Het is een opdracht én een belofte. Voor onszelf, voor onze medewerkers en voor onze cliënten. Een belofte die we waarmaken door een bredere en actievere dienstverlening op het gebied van accountancy, fiscale dienstverlening en management consultancy. Bij Mazars vinden we leren erg belangrijk. Kennis en inventiviteit zijn de peilers van onze dienstverlening. Daarom krijg je bij ons de ruimte om je eigen weg te vinden. Vind jij dat regels nooit het excuus mogen zijn om niet meer na te denken? Ben jij klaar om je te ontplooien in een organisatie waarin niet alles vastligt?

Rules don’t rule We verschuilen ons niet achter regels, maar gebruiken ze. Rules don’t rule staat voor onze mentaliteit. Onze accountants en fiscalisten durven over grenzen te kijken. In welke functie je bij ons ook aan de slag gaat, je werkt altijd samen met andere disciplines. In teamverband ga je verder dan het geijkte. Dat maakt je werk boeiend en inspirerend.

Neem dan contact op met Antonet Lajqi : 088 -2771390 of antonet.lajqi@mazars.nl. Of kijk op www.mazars.nl of op www.rulesdontrule. nl voor een sfeerimpressie.

JULI 2012 FIRM

Mazars is ontstaan uit een fusie tussen Mazars en Paardekooper&Hoffman

⎥ ⎦W. ⎣e∼ kΨn bijm Εza rs.⇔ ←

Ga verder met Mazars.

• VERSLAG

DOOR PHILIPPE PITERS & BOB VAN DE KERKHOF

Actieve Leden Weekend De kernwoorden voor dit weekend: paintballen, luxe villa, pooltafel, cantus, jacuzzi’s, veel bier, barbecue, midgetgolfen, onbegrijpelijke Belgische autowegen en het first lied!

als spetterende afsluiter van een drukke first week met onder andere de PwC borrel, het Loyens & Loeﬀ hockeytoernooi en de kpmg Meijburg & Co. Sail Challenge was het tijd voor het langverwachte first Actieve Leden Weekend! Op zaterdagochtend 12 mei werd de reis richting het zuiden vanaf het station middels carpoolen gestart. Het feest begon bij velen al in de auto! Via onbegrijpelijke Belgische omwegen, toeristische routes en 25% hellingen arriveerden we bij Sniper Valley….

vonden vertier in de sauna of gingen met elkaar de strijd aan bij de pooltafel of Playstation. Onze voorzitter was echter een beetje vermoeid van het uitvoeren van haar zware bestuurlijke taken en ging een uiltje knappen. Langzaamaan werd het drukker in de keuken en werd de barbecue buiten aangemaakt. Het avondeten werd in het zonnetje genuttigd en de heerlijke salade en dito vlees legde een goede bodem voor de langverwachte avondactiviteit….

Deze Belgische “Area 51” was een walhalla voor de meer gewelddadige first leden. In een overall met masker op en bewapend met een paintball wapen werd strijd gevoerd in de onheilspellende bossen en bunkers van het terrein. In de pauzes konden de leden, voorzien van Limburgse vlaai en een biertje, hun blauwe plekken inventariseren en de gele verf van hun gezicht poetsen. Overigens dient te worden vermeld dat de verf milieuvriendelijk en dus eetbaar was, wat enkele van ons onvrijwillig hebben meegemaakt. Na deze uitbarsting van bloeddorstigheid werd er koers gezet naar ons nederige onderkomen welk was gelegen nabij Malmedy.

De tafels werden klaargezet, het Presidium (gevormd door Rob, Toine en Nikie) smeerde alvast de keel, Tobias haalde de halve liter pullen uit de kast en een DJ booth werd klaargezet voor het afsluitende feest: het was tijd voor de eerste first cantus!

Onder strenge doch vakkundige leiding van het Presidium werd de inzet gegeven met het Io Vivat en het Wilhelmus, waarna vele populaire studentenliederen werden aangevoerd. Voor sommige oudgedienden is een cantus oude koek, maar er waren ook leden die hun allereerste cantus ooit bij first mochten meemaken. Straﬀen werden uiteraard ruimschoots uitgedeeld, waarbij iedere commissie minstens Bij aankomst stormde iedereen uiteraard één keer aan de beurt kwam en sommigen uit meteen naar de kamers om de beste plek- “enthousiasme” zelfs meer dan eens (eervolle ken te bemachtigen, tegen het advies van het vermelding voor onze Commissaris Intern), bestuur en de activiteitencommissie in, aange- en wegens “opstandigheid” ook onze Sympozien zij eerst het weekend wilden inluiden met sium voorzitter. Na deze feestelijke gebeurtenis champagne. Vervolgens werd de stormloop werd er een klein feestje gebouwd in de eetzaal voortgezet richting jacuzzi welke de gehele (gelukkig voor de buren hadden we dubbele dag (en nacht) bezet zou blijven. Enkele he- beglazing) en renden anderen linea recta naar ren hadden de hot tub op het boven terras al de jacuzzi en (de inmiddels warm geworden) gevonden en hebben hun middag besteed met hot tub. het opstoken van het vuur. Succes hadden zij echter pas een kleine zes uur later… Zo ging de nacht verder en vertrokken sommigen leden langzaam naar hun kamers, waarbij Het duurde niet lang voordat de altijd slimme ondergetekende de pech had de kamer te moefirst leden de jacuzzi wisten te combineren ten delen met een ietwat luidruchtig (lees: met een waterpijp en de diverse aanwezige snurkend) lid waardoor de bank een betere alcoholische versnaperingen. Andere leden uitkomst bood. Helaas niet voor lang, aange-

zien een ander lid een treffende imitatie van een bronstig paard wist op te voeren tijdens het bakken van een eitje. De volgende morgen was voor velen een zware bedoeling. Het uitgebreide ontbijt, inclusief spek met ei gaf iedereen wel wat meer energie voor de minder leuke taak die ons te wachten stond: het opruimen en poetsen van ons bescheiden optrekje. Deze taak werd, zoals het first leden betaamt, zonder te morren en efficiënt uitgevoerd waardoor er meer tijd overbleef om buiten in het zonnetje de opgedane ervaringen en de kwaliteit van de hot tub te bespreken. Helaas werd het tijd om ons prachtige verblijf gedag te zeggen en wederom in de auto te stappen richting Malmedy. De pittoreske Belgische wegen werden door mening lid misbruikt om hun stuurkunsten te tonen waardoor anderen, zonder gps, helaas wel eens de weg kwijtraakten en met enige vertraging op de volgende bestemming aankwamen. De sportiviteit werd nogmaals aangewakkerd en een heus midgetgolf toernooi vond plaats onder het Belgische zonnetje. De first leden deden uiteraard hun uiterste best om zo precies mogelijk het spel te spelen, tot ongenoegen van onze Belgische medegebruikers, die de regels af en toe met handen en voeten letterlijk en figuurlijk verbroken, en bepaalde inhaalmanoeuvres begonnen in te zetten. Het weekend werd officieel afgesloten door onze praeses en het welbekende first lied werd ten laatste male enthousiast aangeheven (tekst op aanvraag bij het bestuur). Helaas voor ons was de snelweg terug naar Maastricht naar goed gebruik afgesloten met een flinke file tot gevolg. Dit kan echter geen smet op het verder uitstekend georganiseerde weekendje werpen. Uw firm redactie kijkt alvast uit naar de volgende keer!

JULI 2012 FIRM

• VERSLAG

FIRM JULI 2012

• VERSLAG

DOOR BOB VAN DE KERKHOF

Fiscaal debat Tilburg We waren uitgenodigd om bij onze zustervereniging T.F.V. “De Smeetskring” in Tilburg te komen debatteren. De Smeetskring hield voor haar eigen leden voorrondes, waarna uiteindelijk twee winnaars het zouden op nemen tegen de uitverkorenen van FIRST. Bart en ik vormden het debatteam voor FIRST, mede omdat wij een te grote mond hadden om 04:00 in de ALLA. Desalniettemin vertrokken we donderdag 19 april vol goede moed met de trein naar Tilburg. Aangekomen op de plaats van bestemming waren de leden van de Smeetskring nog hevig in debat. Alle first leden mochten plaatsnemen op de tribune. Voor de meeste van ons was het moeilijk niet op te staan en mee te doen in dit ‘Lagerhuis’-debat. Uiteindelijk kwamen hier twee terechte winnaars uit. 22

De twee teams, dus de winnaars van de Smeetskring en Bart en ik, werden gescheiden van het plebs. We kregen een romantisch diner voor vier. In plaats van voor te bereiden op het finaledebat werden er allerlei grappen gemaakt. Toen we te horen kregen dat we nog maar een half uurtje hadden tot het finale debat, hebben Bart en ik ons toch even terug getrokken van onze rivalen. In alle stilte hebben we de voor- en nadelen van de bankenbelasting geanalyseerd. Uiteindelijk, toch wat zenuwachtig, stonden we voor een vijftigtal mensen. Daaronder de drie koppige jury, bestaande uit een lid van de Tilburgse Debatvereniging Cicero, een grote man binnen de banken wereld en een hoogleraar die nog even een inleiding gaf over bankenbelasting. In het finale debat, ge-

houden in de vorm Amerikaans Parlementair, kreeg iedere spreker vijf minuten de tijd om zijn zaak hard te maken en tevens te reageren op uitspraken van de ander. Uiteindelijk bleek het Bob en Bart bankenbelasting debat-team toch te sterk te zijn voor de Smeetskring. Bart was subliem en ik had blijkbaar een erg goede non-verbale communicatie, tot drie keer toe… Deze overwinning moest natuurlijk gevierd worden! Met een gezellige borrel sloten we de dag af.

JULI 2012 FIRM

• VERSLAG

DOOR LAURA VAN DOORN

Hockeytoernooi Loyens & Loeff zoals bijna iedere activiteit van first, begon ook deze sportieve hockeydag op een onmenselijk vroeg tijdstip voor de Kiosk op het Centraal Station van Maastricht. Verschillende hockeyers zagen onderweg naar dit verzamelpunt nog dronken mensen van de woensdagavond naar hun (of een ander’s) bed waggelen; een welbekend teken dat je echt te vroeg uit de veren bent! Nadat de nodige ontbijtjes en koppen koﬃe waren ingeslagen en er een last-minute verandering van trein was doorgevoerd, omdat we dan minder over hoefden te stappen, gingen we op weg. Onderweg verzamelden we nog meer hockeyers die op verschillende stations de groep aan kwamen vullen. Uiteindelijk waren we compleet en konden de tactiek en aanvalsplannen besproken worden. Onder deskundige leiding van Laurens, die voor de FIRM JULI 2012

gelegenheid een kladblok bij zich had, werd er een opstelling gemaakt en kregen we de boodschap ‘breed en compact’ te spelen. Verder vooral veel ‘punchen’, dit was de meest gebruikte zin in zijn bespreking en na enige uitleg wat ‘punchen’ dan wel mocht zijn, was het voor de daadwerkelijke hockeyers duidelijk dat hij ‘pushen’ bedoelde. Eenmaal aangekomen bij Hurley, de hockeyclub in Amsterdam waar het toernooi plaatsvond, kregen we prachtige grijze t-shirts waarin wij het veld onveilig mochten gaan maken. De eerder genoemde tactiekbesprekingen hebben er helaas niet tot geleid dat we alle wedstrijden wonnen. Echter was dit natuurlijk geheel niet onze schuld, maar was de scheids partijdig en waren de tegenstanders angstaanjagend. We moesten het onderspit delven tegen sterkere teams uit Groningen en Amster-

dam, zeer onterecht want zij wisselden van spelers onderling. Gelukkig hebben we onze eer kunnen redden door de laatste wedstrijd overduidelijk te winnen, de wedstrijd waarin zelfs Rob een aantal meters heeft gerend (!), al was het dan niet in de juiste richting. Hierna was het sportieve gedeelte alweer voorbij en betekende dat voor first dat we mochten gaan borrelen! Nadat we enkele uren met cocktails, biertjes en een enkel glaasje cola aan de kant hadden gestaan werd de barbecue aangestoken. Inmiddels waren er ook veel personeelsleden van Loyens & Loeﬀ gearriveerd, en werd er heerlijk gegeten en nagepraat over de hockey-dag. Kortom, een sportieve en intensieve dag, die helaas niet werd beklonken met de overwinning van de Loyens & Loeﬀ-beker, maar wel voor veel plezier heeft gezorgd! 23

• INHOUDELIJK

DOOR DENNIS HILKENS

het belastinglek: met de vingers in de dijk of structurele aanpak?

LOF- congres 2012

s ongre 12 LOF-c t ep 20 r : 21 s u Datum t: 09:30 u s g n e a Ontv burgs ie: Til Locat wburg Schou

stichting landelijk overleg fiscalisten (lof) is een samenwerkingsverband tussen zeven fiscale studieverenigingen. De stichting beoogt activiteiten voor de fiscale studenten in Nederland te organiseren, de grootste activiteit is het jaarlijkse landelijke fiscale congres. Op deze dag wordt een actueel fiscaal thema besproken door een aantal vooraanstaande sprekers. Tevens wordt er op deze dag een banenmarkt georganiseerd, waarbij diverse potentiële werkgevers zich profileren. Kortom: een leerzame, gezellige dag en dé kans om in contact te komen met een groot aantal fiscale bedrijven en instellingen. Het thema van het lof-congres 2012 is ‘Het Bosal – gat’. Op 18 september 2003 heeft het Europees Hof van Justitie het Bosal arrest gewezen. Bosal Holding BV is een Nederlandse vennootschap die houdster-, financierings- en licentie/royaltyactiviteiten verricht en die belastingplichtige is voor de Nederlandse vennootschapsbelasting. Met betrekking tot het belastingjaar 1993 heeft zij kosten gedeclareerd in verband met haar deelnemingen in vennootschappen die in negen andere lidstaten zijn gevestigd. Bosal heeft om aftrek van deze kosten van haar 24

eigen winst verzocht. De Inspecteur en later ook het Gerechtshof te Arnhem, hebben deze aftrek geweigerd. De Nederlandse wetgever had in artikel 13, lid 1 Wet op de vennootschapsbelasting 1969 een kostenaftrekbeperking opgenomen voor kosten die verband houden met buitenlandse deelnemingen. Het Hof van Justitie oordeelde dat deze bepaling in strijd is met EG-recht, met name in strijd met de vrijheid van vestiging. Het arrest sloeg in fors budgettair gat in de overheidsfinanciën: incidenteel naar schatting 1,6 miljard euro en structureel oplopend tot bijna een miljard euro per jaar. Mede gezien de verslechterende financiële positie van de Nederlandse overheid was een reparatie van de wetgeving geboden. Zo is de verliesverrekening van houdstermaatschappijen over de jaargrens heen beperkt. Houdstermaatschappijen kunnen verliezen als gevolg van deelnemingskosten niet meer over de jaargrens heen verrekenen met winsten uit andere belastbare activiteiten. Tevens is er een extra renteaftrekbeperking ingevoerd. De renteaftrek op leningen van gelieerde vennootschappen wordt beperkt voor

ondernemingen die bovenmatig met vreemd vermogen zijn gefinancierd. Met andere woorden: overfinanciering met vreemd vermogen wordt minder aantrekkelijk, aangezien de betaalde rente niet meer (geheel) kan worden afgetrokken van de belastbare winst. Recentelijk is daarnaast in het Lenteakkoord een aftrekbeperking aangekondigd voor situaties waarin sprake is van een excessieve aftrek van deelnemingsrente. Tijdens het lof-congres 2012 zullen deze maatregelen kritisch tegen het licht worden gehouden.

JULI 2012 FIRM

• BORRELPAGINA

FIRM JULI 2012

• VERSLAG

DOOR BIANCA VISTER, ROGER BOUR, TOM DAMMER

Studiereis Wenen ISOP 2012 in het kader van het mastervak pensioen mochten drie studenten van Maastricht University meegaan met de isop naar de Universität Wien te Wenen. De isop (International Study on Pensions) is een onderdeel van het masterprogramma vanuit Tilburg University. De groep bestond uit drie studenten van Maastricht University en vijf studenten van Tilburg University. Tijdens onze reis werden wij begeleid door Prof. Gerry Dietvorst (Tilburg University) en mr. Bastiaan Starink (Tilburg University en PwC). De studiereis had tot doel een rechtsvergelijking te maken tussen het Nederlandse en Oostenrijkse pensioenstelsel in het kader van de White Paper on Pension van de Europese Commissie. Op zondagmiddag zijn wij vertrokken vanuit Weeze airport. Na aankomst in Wenen werden we naar ons hotel gebracht en daarna zijn we op zoek gegaan naar een restaurant. Nadat we een restaurant hadden gevonden, hebben we natuurlijk heerlijk genoten van, hoe kan het ook anders, een Wiener Schnitzel. De volgende dag begon met een presentatie over het Oostenrijkse pensioenstelsel binnen het Sozialversicherungsamt, ook wel het Ministerie van Sociale Zaken. Het was daarbij interessant om te horen dat Oostenrijk vooral 26

een sterke 1e pijler heeft (80 tot 90% van de totale pensioenopbouw) en bijna geen 2e en 3e pijler. Daarnaast is het opmerkelijk dat vrouwen in Oostenrijk eerder met pensioen mogen dan mannen. Vervolgens gingen we naar de Universität Wien om daar samen met de PhD-onderzoekers te discussiëren over het Nederlandse en Oostenrijkse pensioenstel in het kader van de White Paper. Later op de dag waren er nog twee presentaties op de universiteit. Eén was van mr. Bastiaan Starink, gericht op de Europeanisering van de pensioeninstellingen en de tweede presentatie was van Prof. dr. Alexander Rust (Universiteit van Luxemburg) over de belastingheﬃng vanuit de verschillende vormen van territoriaal gebied. Na deze leerzame presentaties was het opnieuw tijd voor een welverdiende Wiener Schnitzel en de bijbehorende drank. Op dinsdag moesten we zelf aan de slag met een presentatie over het Nederlandse en Oostenrijkse pensioenstelsel en de noodzakelijke aanpassingen om aan de voorwaarden van de White Paper te voldoen. Ten slotte kregen we nog een presentatie van twee PhDonderzoekers over het Russisch en Israëlisch pensioenstelsel. Ook hier zaten we met ver-

bazing te luisteren vanwege het feit dat het mogelijk is om in Rusland al op je 38ste met pensioen te gaan. Over de hoogte van dat pensioen en de levensverwachting doen we maar geen uitspraken. ’s Avonds zijn we met de PhD-onderzoekers gaan eten in een typisch Oostenrijks restaurant met zelfgemaakte wijn en allerlei Oostenrijkse gerechten (van schnitzel tot gepaneerde champignons). Naderhand zijn we, samen met een aantal PhD-onderzoekers, het nachtleven van Wenen gaan verkennen. Voor wie nog nooit in Wenen is geweest, dit is zeker een aanrader! Woensdag was alweer onze laatste dag in Wenen en hadden we kort de tijd om nog een stukje van Wenen te zien. Enkele studenten hebben deze tijd benut om Kasteel Schönbrunn te bekijken. Andere studenten gebruikten de dag om bij te komen van de voorgaande nacht. Het was een zeer geslaagde reis waarbij we veel kennis hebben opgedaan over andere pensioenstelsels, er veel is gediscussieerd en we hebben andere studenten leren kennen. Kortom een geslaagde reis in de prachtige wereldstad Wenen. Een aanrader voor iedereen die iets met pensioenen heeft!

JULI 2012 FIRM

DOOR DENNIS HILKENS

• INTERVIEW

~~~ IN GESPREK MET BARRY WILLEMSEN ~~~ -----------------------------------------------------------------------------------(1) Het merendeel van de fiscale studenten kiest voor een baan als adviseur. Wat sprak jou nu juist aan bij de Belastingdienst? -----------------------------------------------------------------------------------De aantrekkingskracht van de Belastingdienst ligt vooral in de secundaire arbeidsvoorwaarden. De werktijden zijn zeer flexibel, waardoor er meer dan genoeg tijd overblijft om je te ontwikkelen op de gebieden waar jij zelf de voorkeur aan geeft, of dat nou op privé- of zakelijk gebied is. Daarbij bezit de Belastingdienst een schat aan kennis op alle fiscale gebieden, die vrijelijk gedeeld wordt. Indien je die mogelijkheden aangrijpt, liggen er kansen om je op meerdere fiscale terreinen, alsmede op het gebied van zakelijk relatiebeheer, zeer snel te ontwikkelen. Daarin onderscheidt de dienst zich van de adviespraktijk, waar verschil in vakkennis toch vaak een onderdeel vormt van de onderlinge concurrentiestrijd tussen met name jongere medewerkers. Als spin in het web van de Nederlandse fiscaliteit geeft het werk bij de fiscus ook legio mogelijkheden om te netwerken. In principe krijg ik tijdens mijn werk met alle grotere advieskantoren binnen de regio Eindhoven te maken, de welbekende Big Four daaronder begrepen. Ook moet je niet uit het oog verliezen dat werkervaring bij de fiscus een sterk waardeverhogend item op je C.V. is bij een eventuele latere overstap naar de adviespraktijk, omdat je weet hoe het ‘aan de andere kant’ werkt.

-----------------------------------------------------------------------------------(2) De Belastingdienst neemt op het moment nauwelijks/geen nieuwe mensen aan. Hoe ben jij daar toch tussen kunnen komen? En hoe werkt het traject bij de Belastingdienst als starter? -----------------------------------------------------------------------------------Het is waar dat de Belastingdienst op dit moment geen normale sollicitaties aanneemt. Binnen het topmanagement is echter wel onderkend dat, zonder nieuwe instroom, de aanwezige kennis en ervaring binnen de dienst in de komende jaren in rap tempo zal verdampen, en juist in een periode waarin de arbeidsmarkt naar verwachting relatief krap zal zijn. Om zeker te stellen dat de kwaliteit die de fiscus op dit moment bezit, wordt behouden, heeft men een traject opgezet waarbinnen een beperkte groep fiscale studenten in de laatste fase van hun studie wordt geworven. Het traject start met een tijdelijke aanstelling bij de Belastingtelefoon, callcenterwerk dus. Overigens is de inrichting van dat deel van het traject op dit moment sterk in beweging, omdat het werk aan de telefoon door de eerste paar groepen weinig uitdagend werd bevonden. Ik heb zelf bijvoorbeeld geen fiscaalinhoudelijk telefoonwerk mogen doen – mijn werk behelsde enkel het beantwoorden van statusvragen, en eerlijkheidshalve was dat niet de meest enerverende werkzaamheid. Dat manco is door mij en mijn collega’s ook duidelijk aangegeven en ik verwacht dat toekomstige groepen in het voortraject wat meer uitdaging kunnen verwachten. Uiteindelijk werd ik, drie maanden na mijn officiële afstudeerdatum, met vijf jonge collega’s geplaatst binnen het team middelen zeer grote ondernemingen op belastingkantoor Eindhoven.

FIRM JULI 2012

• INTERVIEW

-----------------------------------------------------------------------------------(3) Welke functie vervul je binnen de Belastingdienst? -----------------------------------------------------------------------------------Op dit moment is mijn officiële functieaanduiding “junior fiscalist” binnen het segment middelen zeer grote ondernemingen. De fase waarin ik me nu bevind kan worden getypeerd als aanloopfase naar het zelfstandige inspecteurswerk.

-----------------------------------------------------------------------------------(4) De Belastingdienst heeft onder studenten nogal een ‘grijs’ imago. Ervaar jij dit ook zo op de werkvloer? -----------------------------------------------------------------------------------Ongetwijfeld. In mijn directe werkomgeving zit ik samen met de andere nieuw ingestroomde jong fiscalisten, dus daar valt het nog wel mee, maar daarbuiten is sprake van een gemiddelde leeftijd rond de 45-50 jaar. Een behoorlijke kloof in de leeftijdsopbouw, dus. Gelukkig is het overgrote deel van de zittende medewerkers altijd bereid, enthousiast zelfs, om die kloof te overbruggen en hun kennis en ervaring te delen. Daarbij wordt de inbreng van jongere medewerkers altijd op waarde geschat; het is niet zo dat oudere medewerkers niets van de jongere generatie wil aannemen. Daar komt nog bij dat de leeftijdsopbouw met het oog op de toekomst voor jonge medewerkers vrij aantrekkelijk is. Het staat vast dat er in de komende vijftien jaar een gigantische uitstroom gaat plaatsvinden. De mogelijkheden die zich dan op landelijk niveau openen voor jongere werknemers met een aantal jaren werkervaring zijn een reden temeer om in de komende jaren bij de dienst te beginnen.

-----------------------------------------------------------------------------------(5) Hoe ziet jouw werkdag eruit? -----------------------------------------------------------------------------------Iedere medewerker richt zijn werkdag anders in, maar in principe begin ik elke dag met het nagaan van de actuele ontwikkelingen op het gebied van de belangrijkste middelen; in mijn segment zijn dat de vennootschapsbelasting, de omzetbelasting en de loonheffingen. Daarnaast heb ik ervoor gekozen om me te specialiseren op het gebied van de omzetbelasting, dus wijd ik elke dag tijd aan vaktechnische verdieping op dat gebied. Het werk daarna wordt gedirigeerd door mijn agenda, die een of twee weken van tevoren vaststaat. Vaak staan gesprekken met belastingplichtigen gepland die moeten worden voorbereid en uitgevoerd. Daarnaast liggen er binnen het werkpakket altijd delen van het traditionele proces die geheel of gedeeltelijk kunnen worden afgehandeld. Daarbij kun je denken aan het beoordelen van een aangifte of bezwaarschrift, het inwinnen van informatie met betrekking tot die processen, of het voorbereiden van een rechterlijke procedure.

-----------------------------------------------------------------------------------(6) Veel inspecteurs maken uiteindelijk de overstap naar belastingadviseur. Denk jij dat dat voor jou ook in het vooruitzicht ligt? -----------------------------------------------------------------------------------In de nabije toekomst niet, maar ik sluit een overstap op termijn zeker niet uit. Om als fiscalist uit te blinken is ervaring aan beide zijden van het spectrum mijns inziens noodzakelijk.

-----------------------------------------------------------------------------------(7) Tot slot: “Leuker kunnen we het niet maken, wel makkelijker”? -----------------------------------------------------------------------------------Haha, tijdens het voortraject op de Belastingtelefoon kreeg ik die slogan minimaal één keer in de tien gesprekken sarcastisch om de oren geslingerd. In het segment waarin ik nu werkzaam ben staat de actuele gang van zaken bij de belastingplichtige centraal: dat is een belangrijke pijler van het Horizontaal Toezicht. Het werken in de actualiteit vereist transparant en assertief gedrag aan beide zijden – de meeste fiscale casussen die we behandelen betreffen dan ook vooroverleg. Zo kan vooraf een fiscale kwalificatie aan bepaalde, door belastingplichtigen voorgenomen handelingen worden verbonden en ontstaan meestal geen conflicten achteraf. Het fiscale proces verloopt daardoor soepeler, dus in die zin doet de behandelingssystematiek de slogan eer aan. 28

JULI 2012 FIRM

• VERSLAG

DOOR MIGNON BEJAS

Stage Nederlandse Aardolie Maatschappij Mijn naam is Mignon Bejas en ik studeer Fiscaal Recht in Maastricht. Aangezien ik mijn bachelor afgerond heb en tot september moet wachten tot ik aan mijn master kan beginnen, heb ik ervoor gekozen om stage te gaan lopen bij de Nederlandse Aardolie Maatschappij (nam).

isschien niet heel gebruikelijk voor een student Fiscaal Recht, maar half april ben ik mijn stage begonnen bij de Nederlandse Aardolie Maatschappij in Assen. nam is een onderdeel van Shell en Shell is de grootste belastingbetaler van Nederland. nam is tegenwoordig de grootste gasproducent van Nederland, per jaar produceert de nam ongeveer 50 miljard m3 gas. De nam voorziet in ongeveer 75 procent van de totale gasproductie in Nederland. Ook wordt er nog steeds aardolie gewonnen door de nam, zo’n 0,3 miljoen m3 per jaar, dat is ongeveer een vijfde van de totale productie van aardolie in Nederland. Bij de naam Nederlandse Aardolie Maatschappij denk je waarschijnlijk dat het bedrijf niet internationaal is, maar niks blijkt minder waar. Er zijn juist heel veel connecties met zowel Shell Nederland als Shell internationaal die onderhouden moeten worden, wel is de voertaal bij nam Nederlands. Aangezien ik Fiscaal Recht studeer loop ik stage bij de tax afdeling, deze afdeling bestaat uit twee personen, maar aangezien de nam onderdeel is van Shell, is deze tax-afdeling onderdeel van een groter geheel. Die gehele

FIRM JULI 2012

tax-afdeling bestaat natuurlijk uit veel meer personen. De belastingen die aan bod komen zijn vennootschapsbelasting, staatsaandeel en winstaandeel. Tevens zijn er nog andere onbekende belastingen waar ik jullie verder niet mee zal lastigvallen. Een aantal belastingen waar wij op de universiteit veel mee te maken hebben (zoals btw of inkomstenbelasting) zijn tegenwoordig uitbesteed aan Polen. Staatsaandeel en winstaandeel zijn belastingen die specifiek betrekking hebben op Shell, deze heb ik dus ook nog nooit eerder gezien. Het is leuk om eens kennis te maken met iets heel nieuws, maar aan de andere kant is het ook lastig om dit hele systeem te begrijpen. Op het moment ben ik bezig met een onderdeel van een groter project, namelijk het verbeteren van het aangifte proces bij nam. De bedoeling is dat ik me verdiep in de specifieke afspraken die er zijn gemaakt tussen nam en de belastingdienst, deze afspraken zijn terug te vinden in een groot (te groot) document. Op het moment houd ik me vooral bezig met het uitzoeken van deze afspraken, ik kijk welke documenten nog relevant zijn en welke documenten helemaal weg kunnen. Uit deze documenten haal ik de hoofdpunten en deze

vertaal ik naar het Engels, vervolgens plaats ik ze in een nieuw overzichtelijk document. Komende weken ga ik me verdiepen in hoe het aangifteproces in zijn werk gaat. Eind juni moeten de aangiftes vennootschapsbelasting ingediend worden, dus hier gaan we ons dan ook de komende weken mee bezig houden. Ik loop twee maanden stage bij nam, aangezien deze locatie in Assen te ver weg is van het mooie zuiden woon ik gedurende deze twee maanden in Groningen. Met de auto is het iedere dag een half uur heen en een half uur terug. Groningen is een gezellige studentenstad en ook een stuk groter dan Assen. De collega’s bij nam zijn heel gezellig, maar de gemiddelde leeftijd ligt hier vrij hoog, vandaar dat ik ook niet met veel van deze mensen contact heb buiten mijn werk om. Ik heb er dus ook voor gekozen om ieder weekend terug te gaan naar het zuiden, de treinreis is lang (4.5 uur) maar het voor mij zeker waard! Mijn stage bevalt me heel goed, ik ben dan ook blij dat ik de kans gekregen heb om hier stage te lopen en kennis te maken met deze nieuwe en interessante omgeving.

• INTERVIEW

DOOR PHILIPPE PITERS & DENNIS HILKENS

Duisenberg School of Finance Interview met Philip Prompers, een vierentwintigjarige student aan de Duisenberg School of Finance. Philip heeft zijn eerste studiejaar hier aan Maastricht University gesleten als Econometrie student, maar merkte dat dit voor hem te theoretisch was en is daarom Economie gaan studeren aan de Universiteit van Amsterdam. Nu studeert hij aan de Duisenberg School of Finance (DSF). Waarom heb je gekozen voor de Duisenberg school of finance? Ik ben opgegroeid in Maastricht en daar gebleven om Econometrie te studeren. Ik merkte al gauw dat dit mij te theoretisch was. Daarnaast kwam ik erachter dat ik liever ergens anders wilde studeren. In mijn ogen is Economie toepasselijker, je kan het terug lezen in de krant om het zo maar te zeggen. Na mijn Master Business Economics met een specialisatie in Finance kwam ik erachter dat ik nog niet klaar was om te gaan werken. Ik merkte dat ik te weinig diepgang had, ik voelde me nog niet voorbereid. Toen kwam Duisenberg school of finance (DSF) op mijn pad door studenten die daar al studeerden. Ik heb toen gekozen voor het LLM Finance and Law programma binnen DSF.

Hoe onderscheidt dsf zich van een reguliere Masteropleiding? DSF brengt een grote investering met zich mee, daardoor zullen studenten heel goed nadenken of ze wel aan deze studie willen beginnen. De mensen die hier voor kiezen zijn dan ook enorm gedreven en ambitieus. DSF is veel meer gericht op de praktijk. Topmannen in het bedrijfsleven en academici van over de hele wereld werken hier samen om een studieprogramma neer te zetten waar je echt iets aan hebt. De professoren geven case-gericht les, deze cases gaan dan over recente deals en gebeurtenissen. Hierdoor ben je veel meer praktijk gericht en word je aangespoord om toegepast te denken. Dit mis ik bij veel andere opleidingen. Daarnaast is de kleinschaligheid van DSF een pluspunt. DSF is in 2008 opgericht en er zijn nu ongeveer 90 studenten van over de hele wereld. Je leert hier heel veel van de persoon naast je. De mensen uit de industrie hebben ieder een eigen specialisme en je kunt continu iemand aanspreken om wat te leren van een specifiek vak. Je merkt toch dat je hier veel persoonlijke aandacht hebt. Op DSF ben je een persoon en geen nummer zoals dat bij veel universiteiten het geval is.

Wat heeft dsf te bieden aan opleidingen? Dit is natuurlijk allemaal uitgebreider te vin-

den op de website van DSF. Maar even in het kort: DSF heeft 4 programma’s waarvan er twee focussen op de overlap tussen economie en rechten, dit is voor fiscalisten ook interessant. De vier opleidingen zijn Risk Management, Corporate Finance and Banking, Finance and Law-Finance track (MSc) en als laatste de Finance and Law-Legal track (LLM).

Zoals je al vertelde werken jullie met cases, is dit te vergelijken met het probleem gestuurd onderwijs wat we in Maastricht kennen? Je kan het systeem vergelijken met PGO, hoewel dat mij niet aansprak omdat de casus die wordt uitgezocht vaak een versimpelde bedachte situatie is. Bij DSF worden onderwerpen uitgezocht uit de praktijk. Het is opgericht door de mensen uit de industrie zelf. Dit zie je er ook in terug omdat ze zelf ook bezig zijn met de financiële problemen van deze tijd. Dit wordt direct vertaald in wat er bij DSF geleerd wordt. Dit is een duidelijk onderscheid met andere Masteropleidingen.

Is dsf internationaal georiënteerd, zo ja op welke manier?

Driekwart van de docenten komen uit het buitenland en daarnaast zijn 60 van de 90 studenten internationaal. Neem bijvoorbeeld een vak als Corporate Law, dan krijgen we naast Nederlands bedrijfsrecht ook colleges over US corporate law. Tevens zijn er stage mogelijkheden die ook internationaal gericht zijn. Zelf ga ik deze zomer als het goed is naar Londen om stage te lopen bij een investment bank.

Hoe richt dsf zich op jouw toekomst? Binnen DSF is er een career team, waar studenten terecht kunnen voor advies. Je kunt hier bijvoorbeeld workshops volgen over hoe je een motivatiebrief moet schrijven of hoe je CV er uit moet zien. Tevens helpen ze je met stage aanmeldingen. Ze richten zich op jouw toekomst, maar je bent uiteindelijk zelf verantwoordelijk. Je kiest echt voor DSF, het is een zwaardere opleiding in vergelijking met een normale master. Daarnaast kost deze opleiding meer geld dan een reguliere master, maar er zijn mogelijkheden, zoals bijvoorbeeld een extra studie beurs die elke geaccepteerde student krijgt. Door deze studie heb je veel meer mogelijkheden en tevens ook meer zekerheid op het einde van de rit en dat is waar DSF op focust. Je zit midden in de wereld waar je wilt zijn.

JULI 2012 FIRM

Duisenberg school of finance New thinking in finance Text: Melissa Ruggles The story behind Duisenberg school of finance (DSF) is an exceptional one. DSF is venturing a new path in financial education, bringing both real world pragmatism and top intellectual insights to its students through an unprecedented synergy between industry and academia. DSF is an educational institution that focuses on producing tomorrow’s top echelon of financial experts. Experts who are financial masterminds, but also grounded, dynamic leaders. Leaders who can apply ‘new thinking in finance’ to discover innovative real market solutions for real market issues. Founding partners

a personal interview. Only the most well-

In response to the global financial crisis, Dutch

rounded and motivated candidates from

Corporate partners: ABN Amro, AEGON, APG,

academic institutions and leading interna-

around the world are selected and invited to

De Brauw Blackstone, Deloitte, De Nederland-

tional corporations in the Netherlands joined

attend DSF. A maximum of 30 students are

sche Bank, NYSE Euronext, Houthoff Buruma,

together to develop a distinctive private finan-

admitted to each programme per year.

ING, KPMG, NIBC, PGGM, RBS, Rabobank and

cial academic institution. Today, DSF paves

SNS Reaal. Academic: RSM Erasmus University,

the way in ‘new thinking in finance’ – a way of

The Master’s Programmes

VU University Amsterdam, Tilburg University,

thinking that integrates the latest financial

DSF has 4 highly-specialised, intensive 1-year

Tinbergen Institute and University of Amsterdam.

industry knowledge and developments with

Master’s degree programmes in: Risk Manage-

acute intellectual foresight.

ment, Corporate Finance and Banking, and MSc and LLM programmes in Finance and

World Class Faculty

Law. A 2-year part-time Master’s programme is

Landing that Dream Job after Graduation

DSF attracts leading finance, economics, law

also available. In addition to the core courses,

DSF graduates are strongly favoured by pro-

and business academics as permanent teach-

each Master’s student is required to do an

spective employers. More than 90% of the

ing faculty, visiting professors and guest

internship, write a thesis and complete the

graduates are employed within 3 months of

lecturers. DSF faculty are affiliated with the

Duisenberg Leadership Programme (DLP). The

graduation in positions with higher than

world’s top universities, conducting cutting-

DLP is designed to develop financial experts

average starting salaries. The effective teach-

edge financial and economic research, as well

who can also act and lead with integrity.

ing methods, demanding research ambitions

as advising the world’s major corporations

The DLP includes courses such as: Ethics,

and strong emphasis on career development

and governments on fiscal matters. Some

Professional Communication Skills, Incen-

prepare graduates for employment in fields

of DSF’s faculty are also current or former

tives and Behavioural Finance and Interna-

such as: risk management, consultancy, finan-

executives from the financial industry. This

tional Corporate Governance.

cial law, mergers and acquisitions, corporate

combination of academic and industry know-

reinsurance, investment banking, portfolio

ledge in the DSF classroom forms the core

Numerous Financing Possibilities

management, and more. Next to our sponsor

of DSF’s educational philosophy.

We go above and beyond other educational

companies, other employers include: UBS,

institutions to support you in finding and

JPMorgan, Bain, Morgan Stanley, Barclays

securing financial resources to fund your

Capital and Goldman Sachs.

studies at DSF. When you apply to study at DSF, your application is evaluated by the Admissions Board for admission, as well as for a merit-based DSF tuition fee waiver. Tuition and living expenses can be funded by a combination of merit tuition fee waivers, scholarships or awards, or through a guaranteed loan scheme with ING bank (no co-signer required). Admitting Only the Best

DSF offers a number of competitive awards

Symphony Building

Meeting the minimum admissions require-

and there are also some opportunities for

Gustav Mahlerplein 117

ments is only the first step in DSF’s challeng-

successful applicants coming from select

1082 MS Amsterdam

ing application process. The Admissions Com-

international Universities with which DSF has

+31 (0)20 525 8590

mittee closely evaluate a candidate’s combi-

established an institutional cooperation or

info@dsf.nl

nation of Knowledge, Skills and Attitude

scholarship programme.

www.dsf.nl

as presented in a candidate’s application and

• INTERNATIONAL

Dear reader, Currently you are looking at the fourth and last firm of the academic year 2011-2012. The last weeks of the academic year are for us also the perfect time to look back and think about all the things we did the past year, from exam trainings to a trip to Luxembourg. For us it was a great year, I hope you also liked your stay in the Netherlands and that first contributed to this stay in a positive way! At the moment I am writing this, I am still officially one of the board members of first, but if everything went as planned, after the 26th of June the first-board 2012-2013 has been constituted. The board candidates are Nikie van Duurling (President), Jasper Meessen (Secretary), Yannick Scholte (Treasurer) and the one who will be fulfilling my position next year

is Bob van de Kerkhof. I wish them good luck! Of course we did our best to provide you with interesting reading material for during the summer vacation. In this firm you can read all about Michal Piatek’s thesis. He chose to have a look at the taxation of investors. Next to that, we found Graeme Hooper willing to enlighten our knowledge about the Canadian tax system. Have fun reading! On behalf of the board of first Maastricht, Kind regards, Loes van Hulten

• INTERNATIONAL

TEXT GRAEME HOOPER

Introduction to the Canadian tax system Introduction There are numerous reasons Europeans may want to get familiar with Canada. Canada is the world’s second largest country. Across its massive land mass, the country possesses a significant number of natural resources including oil that are in demand throughout the world. Indeed, even throughout the recent economic turmoil, Canada’s economy has performed relatively well, with growth outpacing much of the oecd. It is also a lot more than the frozen landscape it is often thought of: the country boasts 3 of the 5 most liveable cities in the world: Vancouver, Toronto, and Calgary, according to the Economist. If this has not gotten you thinking about packing up for the great white north, it should at least get you thinking about Canada for the sake of future clients. After all, there is a very real possibility of encountering a client seeking to work, live, or do business in Canada. These activities will have tax consequences. So here is an introduction to some things you need to know about the Canadian tax system.

Who do you owe taxes? One of the first questions your client may want answered: who does he or she pay taxes to? Canada has a federal system of government, 32

Graeme Hooper is an exchange student from the University of British Columbia, in Vancouver. He has a Masters Degree in Political Science and has worked as a policy analyst for the Province of British Columbia.

meaning it has both a national government and 10 provincial governments. Both levels of government have authority to impose income and consumption taxes. This means your client will likely owe taxes to two diﬀerent levels of governments: the national government, and the provincial government where the taxpayer resides. Fortunately, the governments have worked

together to harmonize tax collection. With personal income taxes, the national and provincial governments have reached agreements that allow the national government’s tax agency, the Canadian Revenue Agency (cra), to collect income taxes on behalf of the provinces. This means that taxpayers just deal with the cra when filing their returns. Similar agreements have been reached for corporate income taxes, JULI 2012 FIRM

• INTERNATIONAL

though two provinces – Alberta and Quebec – have not signed such agreements. With consumption taxes, eﬀorts have been made to harmonize the provincial and national taxes into a single vat, with mixed results. Currently, four of Canada’s ten provinces have harmonized their provincial sales taxes with the national vat.

Personal Income Tax: Canada’s personal income taxes follow progressive rates. At the national level, the first $10.5271 (€8.136) of income is subject to a tax credit, meaning no tax is paid. Subsequent amounts are taxed at rates ranging from 15% for income up to $42,707 (€33.007), to 29% for income over $132.406 (€102.334). While the top rate of 29% may sound low, one must remember that the provincial rate is added to this. For example, for taxpayers in Ontario, Canada’s largest province, an additional 11% is added. This brings the top rate to 40%, putting Canada in the range of many Western European countries. The tax base in Canada is defined as income earned from one of four sources: business, property, employment, or office. Office is similar to employment, but for official positions, such as a city mayor. Income that does not fall into one of these sources, such as lottery winnings or gifts not related to employment, is not taxable. As one can imagine, many tax disputes arise between taxpayers and the cra over how to categorize income.

Corporate Income Taxes Corporate income taxes have been declining in Canada, with the national rate currently set at 15%. To this, a provincial rate must also be added. In Ontario, for example, an additional 11.5% must be added, bringing the corporate rate to 26.5%. Corporate tax rates are in principle flat, but there are some exceptions to this. Unlike EU countries, Canada is able to create laws that give preferential treatment to residents over non-residents. In corporate taxes, the prime example of this is the tax breaks given to socalled Canadian Controlled Private Companies (ccpcs). ccpcs are private companies that are owned or controlled by Canadian residents and meet specific eligibility requirements. ccpcs get a reduced tax rate on the first $500.000 (€386.440) of eligible income. Also unlike much of Europe, Canada uses a dividend tax credit system to avoid economic double taxation of corporate dividends. Under this system, shareholders receive a credit for the taxes already paid by the corporation. The eﬀect of the tax credit system is that a shareholder is taxed roughly the same on the income earned through the corporation as he or she would have been had the income been earned in the shareholder’s own hands.

Capital gains taxes Like many countries, Canada’s tax system gives a break for capital gains. In Canada, this is achieved by making only half of capital gains taxable. For example, if a factory is purchased for $100.000 and later sold for $200.000, a

capital gain of $100.000 is realized. Of this $100.000, only $50.000 is reported, as this is the portion of the capital gain that is taxable. Taxable capital gains are included with a taxpayer’s income from other sources, and taxed accordingly. This means that taxable capital gains in the hands of an individual are not subject to a single rate, but are subject to the same progression as other taxable income. Taxable capital gains for a corporation, however, are subject to the applicable corporate rate. Perhaps the largest tax exemption in Canada’s tax system is that for capital gains on a taxpayer’s home. The “principal residence exemption” provides that any gain realized on the sale of a property that was designated as the taxpayer’s principal residence will not be taxed. Taxpayers may only have one principal residence at a time, but there is otherwise no limit on the value of the exemption.

International considerations While the above gives you some of the specifics on Canada’s tax system, perhaps the first consideration a European tax professional will have is whether or not a tax treaty is applicable. Canada has been relatively successful in this realm, with over 100 signed treaties. This includes tax treaties with many EU countries, including the Netherlands. Generally, these treaties follow the oecd Model Convention. So, in the event that you do encounter a client seeking to work or do business in Canada, chances are there will be a tax treaty that can assist.

1 Note: figures are in Canadian dollars. Estimates in Euros are provided, but are subject to change.

FIRM JULI 2012

• INTERNATIONAL

TEXT MICHAŁ PIĄTEK

Masterthesis: Taxation of inventors in cross-border situations In the times of globalization and the increasing role of intangible goods, borders are no longer relevant for entrepreneurs. However, they are still relevant to the tax authorities in each country, for which the taxes on the fees for licenses granted for the use of copyrights, patents and trademarks are a growing source of income. Taxation of inventors can often cause problems, especially when payments in return for the transfer or the sale of certain IP rights are characterized in a variety of ways –business profits, fees for services, salaries, research grants or royalties. Diﬀerent interpretation of income by the source state (the country in which the property is used or commercialized) and the resident state (the country where IP rights originate) can often lead to practical diﬃculties. Next to that – intellectual property rights have an international dimension – they are not limited to man-made geographical borders, which means that they can create income or losses on an international level. In this article I will try to determine which country has the better legal grounds to tax the inventor`s income earned in cross-border transactions and the extent of such taxation.

Intellectual Property Rights It is generally accepted that intellectual property rights (IP rights) are the rights awarded to individuals or organizations for creative works, giving the creator the right to prevent others from making unauthorized use of their property for a limited period.1 IP can be categorized as Industrial Property (functional commercial innovations – patents, industrial designs, trademarks, geographical indications, trade secrets), Artistic and Literary Property (cultural creations – copyright) and hybrid Sui Generis systems (as a result of current technological developments – integrated computer circuits, plant breeder`s rights, database protection).

Taxation of inventors under Double Tax Conventions The problem of double taxation may occur when an inventor derives income in the source state, while being a resident in another country – than he may be liable to pay tax in both countries under their domestic tax laws. To avoid or mitigate such problem, many countries use tax treaties, which give the two contracting states more certainty, security and create a more reliable legal framework for

taxpayers, which are covered by them on a reciprocity basis. Double tax conventions (dtcs) are not the same, they have diﬀerent allocation rules which are a result of various interests of negotiating parties. However some Model Conventions like oecd MC2, UN MC3 or US MC4 have aﬀected current double tax conventions. According to some dtcs income derived from IP rights can be captured by the articles dealing with: 1) royalties; 2) business profits; 3) capital gains; 4) employment income; 5) research services; 6) other income. The characterization will depend on how the intangible rights are transferred from the owner to other parties. Therefore, it is necessary to examine whether there was a transfer to use the IP, the outright sale or alienation of IP or performance of services related to the creation of IP.

Royalties?

the characterization of royalty income, because of the establishment of changeable limits, dependent on nature of the work, knowledge involved or kind of IP.6 Taxation of royalties is diﬀerent in all 25 Member States of the EU. In most of the source states, royalties earned by non-residents are subject to a withholding tax, which rates vary substantially per country. Some countries, however, do not impose any withholding tax on royalties or exempt them (i.e. Netherlands, Norway, Luxembourg). Levying withholding taxes almost always result in double taxation in cross-border dealings, which can often have a negative impact on the freedom of establishment and movement of capital.7 To avoid such double taxation, the EU has done a lot to eliminate withholding taxes between EU Member States (i.e. by introducing Interest and Royalty Directive 2003/49/ EC8 and its amendments). According to this Directive the best way to guarantee equality in tax treatment between national and cross-border transactions in the European Union is „the abolition of taxation on interest and royalty payments in the Member State where they arise”. As a result, the inventors (beneficial owner`s) resident state will have exclusive taxation rights, and double taxation will be avoided. Nevertheless, due to budgetary reasons, some Member States are allowed to impose a limited source taxation for a limited period of time. However, because of the fact that many EU Member States have an extensive net of dtcs signed with third countries, the taxation at the source can still apply in some cases. What is more, Directive 2003/49/EC is applicable only between EU Member States.

In a majority of cases, income from intellectual property rights may be derived in the form of royalties (as defined in art. 12 of OECD MC). Depending on a country`s approach, the power to tax royalties may be exercised in different ways – usually the domestic tax law takes into account, whether a country is an IP importer, exporter or IP financial centre. Countries that follow the oecd Model allocate income from royalties to the residence state of the inventor - beneficial owner (art. 12§1 of oecd MC). However, this general rule is overruled when the recipient of royalties carries on business in the source state through a permanent establishment (P.E.) situated therein and royalties are effectively connected with that P.E. (art. 12§3 of oecd MC). From the perspective of developing countries (technology importing countries) art. 12 Business profits? of oecd MC is not sufficient, because unless the supplier of technology (inventor) does not In some cases, legal actions which are related to the transfer of intellectual property rights have a P.E. in that developing country (source are treated as “business income” rather than state), that state will obtain no tax revenue from royalty payments, which are made con- “royalties”. Generally full or partial transfer of IP rights do not give rise to royalties, because sidering the invention.5 This problem has been partly solved by UN intellectual property rights themselves are MC under which royalty payments are taxed in transferred. This sort of transactions is more the residence state, but they can also be taxed than the granting of the mere right to use IP in the source state (in state in which they arise) – consideration paid for alienation of the pro– however the tax charged shall not exceed a perty rights is business profits (due to art.7 of percentage established through bilateral OECD MC) or capital gains (covered by art.13 negotiations (art. 12§2 of UN MC). Moreover, of OECD MC).9 this distribution of royalties income between According to most of DTC and OECD MC – unsource and residence country (in accordance less a transaction is carried out through a P.E. with UN MC) have lead to problems regarding (as defined in art.5 of OECD MC) which vendor

JULI 2012 FIRM

• INTERNATIONAL

has in source state, the source state will have no right to tax such profits.10 Technical services refer to inventing something by the contractor – they do not involve the subsequent transfer of a right to use a product which was not yet invented. Therefore payments for this kind of services will also constitute business profits (art.7 of oecd MC) or income from employment (art.15 oecd MC).

Capital gains? In cases where a consideration is paid for the alienation of the full rights regarding intellectual property, the consideration cannot be seen as royalty, because the definition of “royalties”, according to art. 12 of OECD an UN MC requires that the payment should be made “for the use or for the right to use” the property, not for the property itself. Therefore, consideration for those IP rights should be treated as capital gains (art. 13 of OECD MC) or as mentioned before – business profits (art. 7 of OECD MC). Therefore, according to oecd MC (art.13§4) and UN MC (art.13§6) capital gains arising from alienation of IP rights, shall be taxable only in the alienator (inventor) resident state.

Employment income? When invention is created for a company and then commercialized, the outcome is never certain, therefore it can be very diﬃcult to decide what kind of reward should be given to an employee-inventor. It is often hard to decide who owns the rights to an invention when an employee creates it in the course of employment. In Italy, employee IP rights can be split in three categories: 1) Service Invention – activity which led to invention that was part of the employment contract, the invention belongs to the employer that pays the salary to employees; 2) Company Invention – an employee was not paid for the activity leading to the invention, rights arising from economic exploitation belong to the employer but the employee has a right to be recognized as author and receive proper remuneration; 3) Occasional Invention – employee uses his own resources but within business sector in which company operates, economic and creative rights belong to the inventor but employer may have a right of preemption for the exclusive or non-exclusive use of the invention, or acquisition of the patent.11 Usually the remuneration for the employee`s invention is covered by art. 15 of oecd MC (income from employment) as long as such remuneration is paid as salary in the FIRM JULI 2012

course of current employment.12 Therefore, if employment would be exercised in the other contracting state – that other state (source state) will be able to tax employment income, unless the conditions from art. 15§2 are not be fulfilled and consequently the resident state will have the exclusive taxing rights. On the other hand, when an employed inventor claims to receive remuneration beyond his term of employment, than art. 12 would be applicable and the inventor should be taxed on his royalty income (even during the period covered by the term of employment) in his resident state.13

Reseach services? From this broad perspective, visiting professors and researchers can also be seen as inventors. Many DTCs include special provisions relating to taxation of diﬀerent kinds of inventors. As an example, the Germany - UK Tax Treaty14 provides in art. 19 that remuneration received by a professor, teacher or researcher visiting one state, while being a resident of the other state, is exempt from tax in the first state if remuneration is derived from sources outside that first state.15 In Austria Tax Treaties, visiting professors and researchers are also exempted, however this provision does not apply to researchers in R&D departments outside universities.16 Some jurisdictions distinguish between payment for the performance of research services and a grant to a researcher.17 In the case where research is performed under supervision and for the benefit of the grantor – payments constitute a compensation for services (and are not covered by exemption). However, when the work is not a subject to a direct supervision and no other person has any right to the research product – than the payment is considered to fall under art. 20.18

Other income? This general rule should apply in situations where none of the previously mentioned articles would determine how an inventor should be taxed. If a DTC would be based on OECD MC, than according to art. 21 – the resident state of the inventor would have the full taxing rights. However, in the situation when the Tax Treaty would be made in accordance with UN MC, than the source state would be able to tax.

Tax policies on IP Multinational IP companies are more willing to locate their intellectual property assets in low tax jurisdictions or jurisdictions that oﬀer a beneficial IP regime (such as Switzerland or Singapore). Each and every country has its own tax measures – some of them oﬀer investment deductions for R&D, payroll tax cuts for scientific researchers, elimination or at least lowering WHT on royalties, exemption of income derived from IP or encouraging creation of IP holding companies. Other jurisdictions, such as Cayman Islands do not levy taxes on income or capital gains (including IP gains). Nowadays, one of the most popular IP tax incentive is so called “patent box” which can be found in countries like: Luxembourg, Netherlands, Belgium, Ireland or Malta.

Conclusion When intangible assets are managed in a taxeﬃcient manner they can create much more value and therefore contribute to GDP growth. That is why many EU countries oﬀer incentives for companies exploiting intangible assets in their jurisdictions. Sometimes it is hard to decide how to allocate taxing rights in case of inventions – especially in the cross-border context. Taxation of inventors will depend on different factors, such as contract (between inventor and person acquiring the invention or the right to use it), dtc, applicable law (Interest and Royalties Directive, court decisions) and circumstances of the legal transaction (i.e. how many inventors and which countries have a legal right with respect to the invention).