Page 1

ΧΡΗΜΑ

www.hrima.gr

XΡHMATIΣTHΡIO ΧΡΗΜΑ

Οδηγός επενδύσεων για το 2013

ΕΠΕΝΔΥΤΙΚΟ & ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΟ ΠΕΡΙΟΔΙΚΟ / τ.388 / 12.2012-01.2013 / € 6,00

Energy Money Conference: Η Ελλάδα κόμβος για την ενεργειακή αυτονομία της Ευρώπης

τ.388 / 12.2012-01.2013

ΕΤΑΙΡΙΚΗ ΚΟΙΝΩΝΙΚΗ ΕΥΘΥΝΗ Η εταιρική διακυβέρνηση συμβάλλει στο Gross National Happiness Χρήστος Αργυρόπουλος

Διευθύνων Σύμβουλος, Alfa Beta Roto

Χωρίς εξαγωγές δεν μπορεί να δημιουργηθεί μεγάλη εταιρεία

SS POS RE

T

P

Η Alfa Beta Roto αποτελεί ένα παράδειγμα δυναμικής ελληνικής εταιρείας που εξάγει το 75% της παραγωγής της σε περισσότερες από 15 χώρες και συνεχίζει ραγδαία την επέκτασή της και σε νέες αγορές.

ES

T

R

P

ISSN 1105-0470

X+7

ΚΕΜΠ.AΘ

S PO

013648

S


ΧΡΗΜΑ

ΕΓΓΡΑΦΕΙΤΕ ΣΗΜΕΡΑ ΣΥΝΔΡΟΜΗΤΕΣ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΣΥΝΔΡΟΜΗΤΗ ONOMATΕΠΩΝΥΜΟ

ΕΠΑΓΓΕΛΜΑ - ΘΕΣΗ ΣΤΗΝ ΕΤΑΙΡΕΙΑ

ΕΤΑΙΡΕΙΑ

ΔΡΑΣΤΗΡΙΟΤΗΤΑ*

ΥΠΕΥΘΥΝΟΣ ΕΓΚΡΙΣΗΣ ΣΥΝΔΡΟΜΗΣ* ΟΔΟΣ

Τ.Κ.

ΠΕΡΙΟΧΗ

ΠΟΛΗ

ΧΩΡΑ

ΤΗΛ. ΕΡΓΑΣΙΑΣ

Ε-ΜAIL

ΤΗΛ. ΟΙΚΙΑΣ

ΚΙΝΗΤΟ

FAX

ΑΦΜ*

ΔΟΥ*

* ΣΥΜΠΛΗΡΩΣΤΕ ΣΕ ΠΕΡΙΠΤΩΣΗ ΕΤΑΙΡΙΚΗΣ ΣΥΝΔΡΟΜΗΣ

Το ΧΡΗΜΑ καινοτομεί τεχνολογικά, κυκλοφορεί και ψηφιακά, με e-mail! Ο συνδρομητής μπορεί να ξεφυλλίσει και να διαβάσει το περιοδικό από την οθόνη του υπολογιστή του, με τρόπο παρόμοιο του εντύπου. Η τεχνολογία e-book προσφέρει δυνατότητες αναζήτησης με λέξεις κλειδιά, rich media (video, ήχος, flash animations), hyperlinks, ψηφιακές σημειώσεις, κι όλα αυτά...οικολογικά!

ΑΞΙΑ ΣΥΝΔΡΟΜΩΝ (Σε έντυπη και ψηφιακή μορφή) ΣΥΝΔΡΟΜΕΣ ΙΔΙΩΤΩΝ ΕΞΑΜΗΝΗ (5 ΤΕΥΧΗ) 20,00 € ΣΥΝΔΡΟΜΕΣ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΚΥΠΡΟΣ (10 ΤΕΥΧΗ) 100,00 €

ΦΟΙΤΗΤΙΚΗ (10 ΤΕΥΧΗ) 30,00 €

ΕΤΗΣΙΑ (10 ΤΕΥΧΗ) 45,00 €

ΔΙΕΤΗΣ (20 ΤΕΥΧΗ) 80,00 €

ΥΠΟΛΟΙΠΕΣ ΧΩΡΕΣ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ (10 ΤΕΥΧΗ) 150,00 €

ΣΥΝΔΡΟΜΕΣ ΝΟMΙKΩΝ ΠΡΟΣΩΠΩΝ ΕΤΗΣΙΑ (10 ΤΕΥΧΗ) 60,00 € ΔΙΕΤΗΣ (20 ΤΕΥΧΗ) 110,00 €

ΑΞΙΑ ΣΥΝΔΡΟΜΩΝ (Αποκλειστικά σε ψηφιακή μορφή) ΕΤΗΣΙΑ (10 ΤΕΥΧΗ) 15,00 € (Σε όλες τις συνδρομές συμπεριλαμβάνεται Φ.Π.Α.)

ΤΡΟΠΟΙ ΕΞΟΦΛΗΣΗΣ ΣΥΝΔΡΟΜΗΣ ΚΑΤΑΘΕΣΗ ΣΤΟΝ ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟ: ΕΘΝΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ (089/470271-92 / ΙΒΑΝ GR46 0110 0890 0000 0894 7027 192) Βεβαιώνεστε πάντα ότι ο λογαριασμός στον οποίο καταθέτετε είναι της εταιρείας ETHOS MEDIA Α.Ε. Σημειώνετε πάντα το όνομά σας στο καταθετήριο. Παρακαλούμε, όπως αποστείλετε το καταθετήριο με fax στο 210 998 4953, υπόψιν κου Κωνσταντίνου Σαλβαρλή.

ΕΠΙΤΑΓΗ

ΤΑΧΥΔΡΟΜΙΚΗ ΕΠΙΤΑΓΗ

*Διεύθυνση αποστολής επιταγών: ETHOS MEDIA S.A., Θεσσαλίας 29, 17456 Άλιμος, Fax: 210 998 4953

Yπεύθυνος συνδρομών: Κωνσταντίνος Σαλβαρλής, 210 998 4909, salvarlis.k@ethosmedia.eu


2 Γιάννης Βερμισσώ, Σύμβουλος Έκδοσης

ΤΑ ΘYΜΑΤΑ ΕIΝΑΙ ΠΟΛΛA ΓΙΑ ΕΞΑΓΓΕΛIΕΣ ΧΩΡIΣ ΑΝΤIΚΡΙΣΜΑ…

Ό

λα μοιάζουν να προχωρούν στην οικονομία όταν ακούς τα στελέχη της κυβέρνησης να μιλούν. Την ίδια ώρα όμως όταν ακούς τα στελέχη της αγοράς, τους τεχνοκράτες και τους επιχειρηματίες, αλλάζεις άποψη και συμπεραίνεις ότι μάλλον επικρατεί στασιμότητα… Αυτή την κορυφαία αντίθεση βιώνει η ελληνική αγορά, η οποία βρίσκεται σε απόλυτη σύγχυση αναφορικά με το τι γίνεται στην οικονομία, το πού οδηγείται η χώρα και γενικά το πώς διαγράφεται το μέλλον. Και δεν είναι παράλογο αυτό που συμβαίνει, καθώς από τη μια πλευρά – της κυβέρνησης - γίνεται μια τιτάνια προσπάθεια να τρέξουν τα πράγματα, να αλλάξουν οι δομές, να εφαρμοστούν μεταρρυθμίσεις, και από την άλλη πλευρά - των επιχειρήσεων - υπάρχει βιασύνη όλα να γίνουν «εδώ και τώρα», καθώς οι συνθήκες είναι οριακές και δεν επιτρέπουν περιθώρια αναμονής.

Είναι αλήθεια πως και οι δύο πλευρές έχουν δίκιο, ωστόσο όμως κάποια έχει περισσότερο. Θεωρούμε ότι αυτή είναι η πλευρά της αγοράς, που βιάζεται να «δει φως» μετά από μια μεγάλη περίοδο «σκότους» που έχει διανύσει. Για παράδειγμα, η δυσαρέσκεια που επικρατεί σχετικά με την υλοποίηση των προγραμμάτων χρηματοδότησης (ΕΣΠΑ, κοινοτικά κ.λπ.) είναι αντικειμενική. Γιατί από τη μια γίνονται εξαγγελίες που «ανοίγουν την όρεξη» και δημιουργούν λίγη αισιοδοξία, ενώ από την άλλη ούτε ευρώ δεν πέφτει στην αγορά, οδηγώντας εύλογα σε μια απέραντη δυσαρέσκεια για τη μη υλοποίηση των εξαγγελιών και για τη διαπίστωση ότι η ελληνική πολιτική σκηνή βρίσκεται ακόμα σε μια παρελθοντική τακτική υποσχεσιολογίας.

Βέβαια ισχύει και αυτό και ίσως με την είσοδο του νέου έτους θα πρέπει να περιοριστεί. Οφείλουν οι κυβερνητικοί παράγοντες να είναι πιο προσεκτικοί στις δημόσιες ανακοινώσεις και να μην παρασύρονται από την επιθυμία τους να επιδείξουν έργο, γιατί η δρομολόγηση κάποιων πραγμάτων δεν σημαίνει ότι θα φέρει και αποτέλεσμα. Άλλωστε, σήμερα αυτό είναι το ζητούμενο: να υπάρχει αποτέλεσμα και να φαίνεται στην πράξη ότι η δουλειά που γίνεται έχει αντίκρισμα. Γιατί μέχρι και σήμερα δουλειά γινόταν, αλλά ήταν για «ασκήσεις επί χάρτου». Τώρα έχουμε πραγματικό πόλεμο και τα παίγνια πρέπει να σταματήσουν γιατί τα θύματα είναι πολλά…

ΧΡΗΜΑ

τ.388, Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013 4 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013

ΕΝ ΑΡΧΗ...


10

16

Χρηματιστήριο Οδηγός επενδύσεων για το 2013

Εταιρική Κοινωνική Ευθύνη Η εταιρική διακυβέρνηση συμβάλλει στο Gross National Happiness

24

Energy Money Conference Η Ελλάδα κόμβος για την ενεργειακή αυτονομία της Ευρώπης

70 48

Κλάδος Αυτοκινήτου Βουλιάζει σε «κινούμενη άμμο»

6 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013

Φαρμακευτική Αγορά Δραστική αλλά (αν)ούσια

34

Επιχειρηματικά Βραβεία «Χρήμα - Γεώργιος Ουζούνης» Οι εταιρείες που διακρίθηκαν το 2012


περιεχόμενα τ.388/12.2012-01.2013 54 ~ MEVACO Με κινήσεις-«ματ» αφόπλισε και το 2012 την κρίση! 56 ~ ΑΡΘΡΟ SODALI Επανασχεδιασμός της Ετήσιας Συνέλευσης ΘΕΜΑ ΕΞΩΦΥΛΛΟΥ

74 ~ OLYMPIA DEVELOPMENT Σχέδιο επένδυσης 100 εκατ. ευρώ στην ελληνική αγορά

Η Alfa Beta Roto αποτελεί ένα παράδειγμα δυναμικής ελληνικής εταιρείας που εξάγει το 75% της παραγωγής της σε περισσότερες από 15 χώρες και συνεχίζει ραγδαία την επέκτασή της και σε νέες αγορές.

75 ~ ΟΛΥΜΠΙΑΚΗ ΖΥΘΟΠΟΙΙΑ Αναμένει αύξηση τζίρου 80% το 2012

ΧΡΗΜΑ

TMHMA MARKETING ΔΙΑΦΗΜΙΣΗΣ Αθηνά Φραδέλου fradelou.a@ethosmedia.eu

τεύχος Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013

CEO Κωνσταντίνος Ουζούνης ouzounis.k@ethosmedia.eu ΣΥΜΒΟΥΛΟΣ ΕΚΔΟΣΗΣ Γιάννης Βερμισσώ vermisso.j@ethosmedia.eu ΑΡΧΙΣΥΝΤΑΚΤΗΣ Γιώργος Καλούμενος kaloumenos.g@ethosmedia.eu ΣΥΝΤΑΞΗ Bίκυ Γερασίμου gerasimou.v@ethosmedia.eu Λίλιαν Μαργαρίτη margariti.l@ethosmedia.eu

~ Απαγορεύεται αυστηρά η αναδηΣΕΛΙΔΟΠΟΙΗΣΗ μοσίευση φωτογραφιών και ύλης ΕΠΙΜΕΛΕΙΑ ΕΞΩΦΥΛΛΟΥ ή μέρους αυτής, και η καθ' οιονδήΠόπη Καλογιάννη ποτε τρόπο εκμετάλλευσή τους, χωρίς την έγγραφη άδεια του εκpopikalogianni@gmail.com

Σοφία-Αφροδίτη Βουλγαράκη ΕΚΤΥΠΩΣΗ voulgaraki.s@ethosmedia.eu ΒΙΒΛΙΟΔΕΣΙΑ Pressious Αρβανιτίδης ΥΠΕΥΘΥΝΟΣ ΣΥΝΔΡΟΜΩΝ Α.Β.Ε.Ε. & ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑΣ

Γαλάτεια Μπασέα bassea.g@ethosmedia.eu Κωνσταντίνος Ουζούνης ouzounis.k@ethosmedia.eu ΕΜΠΟΡΙΚΗ ΔΙΕΥΘΥΝΣΗ Γρηγόρης Λεωνίδης leonidis.g@ethosmedia.eu ΥΠΕΥΘΥΝΗ ΔΙΑΦΗΜΙΣΗΣ Ράντω Μανώλογλου manologlou.r@ethosmedia.eu ΥΠΕΥΘΥΝΗ ΠΑΡΑΓΩΓΗΣ ΔΙΑΦΗΜΙΣΗΣ Λωρέττα Μπούρα mpoura.l@ethosmedia.eu

Kωνσταντίνος Σαλβαρλής salvarlis.k@ethosmedia.eu

ΓΡΑΜΜΑΤΕΙΑ ΕΜΠΟΡΙΚΟΥ Δέσποινα Ροπόδη ropodi.d@ethosmedia.eu

ΣΥΣΚΕΥΑΣΙΑ Αλοίμονος Α.Ε. ΔΙΑΝΟΜΗ

δότη. ΙΔΙΟΚΤΗΣΙΑ

ETHOS MEDIA S.A. Θεσσαλίας 29, 174 56 Άλιμος T:210 9984950, Φ:210 9984953 E:hrima@hrima.gr, www.hrima.gr ISSN 1105-0470

ΛΟΓΙΣΤΗΡΙΟ Νατάσσα Λαζαράκου lazarakou.n@ethosmedia.eu ΕΙΣΠΡΑΞΕΙΣ Στράτος Μωυσής moisis.s@ethosmedia.eu

ΚΩΔΙΚΟΣ ΕΝΤΥΠΟΥ: 3648

ΦΩΤΟΓΡΑΦΙΑ Θοδωρής Αναγνωστόπουλος

~ Το τεύχος που κρατάτε στα

χέρια σας, είναι τυπωμένο σε πιστοποιημένο χαρτί FSC® και έτσι συμβάλλει στην υποστήριξη των δασών του πλανήτη.

04 ~ Εν αρχή: Τα θύματα είναι πολλά για εξαγγελίες χωρίς αντίκρισμα... 08 ~ Επικαιρότητα: Επιδεινώνεται η αγορά εργασίας 76 ~ Στα ενδότερα του Χρηματιστηρίου Αθηνών 78 ~ Νέα της αγοράς 82 ~ Δια ταύτα: Ονειρεύονται ξύπνιοι ή κοροϊδεύουν ακόμα;

44

η σας εύχεται ΕΤΗΟS MEDIA

ΧΡΟΝΙΑ ΠΟΛΛΑ

ΣΥΝΕΝΤΕΥΞΗ Χρήστος Αργυρόπουλος Διευθύνων Σύμβουλος, Alfa Beta Roto «Χωρίς εξαγωγές δεν μπορεί να δημιουργηθεί μεγάλη εταιρεία» ΧΡΗΜΑ 7


Χ

επικαιρότητα

ΚΩΣΤΗΣ ΜΟΥΣΟΥΡΟΥΛΗΣ

ΥΠΟΥΡΓΟΣ ΝΑΥΤΙΛΙΑΣ ΚΑΙ ΑΙΓΑΙΟΥ

Ζωηρό το ενδιαφέρον για τον ΟΛΘ Δεν έχω πρόχειρο τον αριθμό και τις δραστηριότητες που έχει καταγράψει ο σύμβουλος του Ταμείου Αξιοποίησης Ιδιωτικής Περιουσίας του Δημοσίου (ΤΑΙΠΕΔ). Θυμάμαι όμως ότι υπάρχουν 3-4 ενδιαφερόμενοι για το λιμάνι της Θεσσαλονίκης. Προσωπικά έχω ενημερωθεί ότι υπάρχει ενδιαφέρον μεγαλύτερο από πολλές εταιρείες.

ΓΙΩΡΓΟΣ ΠΡΟΒΟΠΟΥΛΟΣ ΔΙΟΙΚΗΤΗΣ ΤΗΣ ΚΕΝΤΡΙΚΗΣ ΤΡΑΠΕΖΑΣ

Έλλειψη επενδύσεων και ανεργία Ύφεση αυτής της έντασης και διάρκειας είναι ιστορικά πρωτοφανής για την ελληνική οικονομία σε καιρό ειρήνης και έχει σημαντικές επιπτώσεις όχι μόνο στα εισοδήματα, αλλά και στο παραγωγικό δυναμικό και την κοινωνική συνοχή. Διότι η έλλειψη επενδύσεων και η παρατεταμένη ανεργία συντελούν στην απαξίωση του υλικού και του ανθρώπινου κεφαλαίου.

ΚΡΙΣΤΙΝ ΛΑΓΚΑΡΝΤ ΕΠΙΚΕΦΑΛΗΣ ΤΟΥ ΔΝΤ

Κρίσιμο το πρωτογενές πλεόνασμα Χαιρετίζω την απόφαση του Eurogroup να στηρίξει την επαναγορά χρέους της Ελλάδας και τις διαβεβαιώσεις του για την παροχή επιπλέον ανακούφισης χρέους εάν χρειαστεί, με την προϋπόθεση ότι η Ελλάδα θα πετύχει πρωτογενές πλεόνασμα το 2013. Αυτά τα βήματα θα διασφαλίσουν ότι το χρέος της Ελλάδας ως προς το ΑΕΠ θα υποχωρήσει στο 124% μέχρι το 2020 και σταδιακά χαμηλότερα στο 110% μέχρι το 2022. Σε αυτό το πλαίσιο, σκοπεύω να προτείνω στο εκτελεστικό συμβούλιο του Ταμείου να ολοκληρώσει την πρώτη αναθεώρηση του προγράμματος για την Ελλάδα. Αναμένω ότι η συνεδρίαση του συμβουλίου θα λάβει χώρα τον Ιανουάριο.

ΜΠΕΝ ΜΠΕΡΝΑΝΚΕ ΠΡΟΕΔΡΟΣ ΤΗΣ FED

Μην πέσουμε σε «δημοσιονομικό γκρεμό» Αν οι ΗΠΑ πέσουν στο λεγόμενο «δημοσιονομικό γκρεμό», η οικονομία θα πληγεί με τρόπους που η Fed δεν θα μπορεί να ελέγξει. Δεν νομίζω ότι η Fed διαθέτει εργαλεία για να αντισταθμίσει τον αντίκτυπο... Θα πρέπει να μετριάσουμε τις προσδοκίες σχετικά με το τι μπορούμε να επιτύχουμε. H Fed θα μπορούσε να αυξήσει «λίγο» τις αγορές παγίων, δεν μπορεί όμως να αντισταθμίσει πλήρως την αρνητική επίδραση μέσω πρόσθετων μέτρων. 8 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013

ΕΠΙΔΕΙΝΩΣΗ ΤΗΣ ΑΓΟΡΑΣ ΕΡΓΑΣΙΑΣ ΠΡΟΒΛΕΠΟΥΝ ΟΙ ΕΛΛΗΝΕΣ ΕΡΓΟΔΟΤΕΣ ΓΙΑ ΤΟ Α' ΤΡΙΜΗΝΟ ΤΟΥ 2013 Μείωση του αριθμού των ατόμων που απασχολούν προβλέπουν οι εργοδότες σε σύνολο εννέα τομέων οικονομικής δραστηριότητας κατά το Α' τρίμηνο του 2013.

Έ

να ακόμη δύσκολο τρίμηνο για την αγορά εργασίας αναμένουν οι Έλληνες εργοδότες, σύμφωνα με τα αποτελέσματα της τριμηνιαίας «έρευνας για τις προοπτικές απασχόλησης» της Manpower. Ωστόσο, παρά το ότι ο δείκτης των προοπτικών απασχόλησης διατηρεί το αρνητικό του πρόσημο για 12ο συνεχόμενο τρίμηνο, ο ρυθμός των απολύσεων δείχνει να επιβραδύνεται۠ και οι προοπτικές απασχόλησης για το Α’ τρίμηνο του 2013 ενισχύονται σε πέντε από τους εννέα τομείς της ελληνικής οικονομίας, τόσο σε σύγκριση με το προηγούμενο τρίμηνο όσο και με το Α’ τρίμηνο του 2012. Καθώς το 9% των εργοδοτών αναμένουν αύξηση των ατόμων που απασχολούν, το 25% μείωση, ενώ το 66% δεν προβλέπει καμία μεταβολή, οι συνολικές προοπτικές απασχόλησης για το διάστημα Ιανουαρίου – Μαρτίου 2013 διαμορφώνονται στο -16%. Οι συνολικές προοπτικές απασχόλησης διατηρούνται αμετάβλητες σε σύγκριση με το προηγούμενο τρίμηνο, ενώ βελτιώνονται κατά 2 ποσοστιαίες μονάδες σε σύγκριση με το Α’ τρίμηνο του 2012. Σε συνέχεια της εποχικής προσαρμογής των δεδομένων, οι συνολικές προοπτικές απασχόλησης ανέρχονται σε -11%, παραμένοντας αρνητικές σε κάθε τρίμηνο των τελευταίων τριών ετών. Ωστόσο, ο δείκτης εμφανίζει αύξηση της τάξης των 2 ποσοστιαίων μονάδων, σε σχέση τόσο με το προηγούμενο τρίμηνο όσο και με το αντίστοιχο τρίμηνο του προηγούμενου έτους. Στο εξής, ο σχολιασμός των αποτελεσμάτων της έρευνας θα αφορά εποχικά προσαρμοσμένα στοιχεία. ΕΞΕΛΙΞΗ ΤΟΥ ΔΕΙΚΤΗ ΠΡΟΟΠΤΙΚΩΝ ΑΠΑΣΧΟΛΗΣΗΣ ΣΤΗΝ ΕΛΛΑΔΑ «Όταν οι συνολικές προοπτικές απασχόλησης της χώρας διαμορφώ-

ΑΝΤΩΝΗΣ ΣΑΜΑΡΑΣ ΠΡΩΘΥΠΟΥΡΓΟΣ

Η Ελλάδα πατάει ξανά στα πόδια της Η αλληλεγγύη στην Ε.Ε. είναι ζωντανή. Το Grexit πέθανε, η Ελλάδα πατάει ξανά στα πόδια της. Οι θυσίες του ελληνικού λαού δεν ήταν μάταιες. Σήμερα δεν είναι μόνο μια νέα μέρα για την Ελλάδα, αλλά στην πραγματικότητα είναι μια νέα μέρα για την Ευρώπη.


νονται στο -11, είναι δύσκολο να είμαστε αισιόδοξοι. Κι όμως, λαμβάνοντας υπόψη μας τις συνθήκες, τα πράγματα είναι καλύτερα από ό,τι θα μπορούσαν να είναι. Το 2012 η αγορά εργασίας στην Ελλάδα κατρακύλησε στο κατώτατο σημείο της. Η έρευνα φανερώνει ότι αυτή η κατρακύλα ανακόπτεται και ότι είναι πιθανό να βρισκόμαστε στο ξεκίνημα μιας περιόδου σταθεροποίησης», δήλωσε η Δρ Βενετία Κουσία, διευθύνουσα σύμβουλος της ManpowerGroup. «Βλέπουμε ακόμη το 66% των εργοδοτών να δηλώνουν πως δεν θα προχωρήσουν σε άλλες μειώσεις προσωπικού μέσα στο επόμενο τρίμηνο. Πρόκειται για ένα ιδιαιτέρως ενθαρρυντικό στοιχείο, ειδικά για τις μικρομεσαίες επιχειρήσεις, όπου η απώλεια ανθρώπινου δυναμικού μπορεί να έχει καταστροφικές συνέπειες. Βεβαίως, και το επόμενο τρίμηνο θα υπάρξουν εργοδότες που θα κληθούν να πάρουν δύσκολες αποφάσεις. Παρόλα αυτά, δεν θα σταματήσω να τονίζω ότι οι επιχειρήσεις θα χρειαστούν τους σωστούς ανθρώπους στις σωστές θέσεις προκειμένου να εκμεταλλευθούν την ανάκαμψη της αγοράς, όταν αυτή έρθει», σχολίασε η Δρ Βενετία Κουσία. ΣΥΓΚΡΙΣΕΙΣ ΑΝΑ ΤΟΜΕΑ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΔΡΑΣΤΗΡΙΟΤΗΤΑΣ Μείωση του αριθμού των ατόμων που απασχολούν προβλέπουν οι εργοδότες στο σύνολο των εννέα τομέων οικονομικής δραστηριότητας κατά το Α’ τρίμηνο του 2013. Οι δυσμενέστερες προοπτικές αναφέρονται από τους εργοδότες στους τομείς του τουρισμού και του χονδρικού και λιανικού εμπορίου, με συνολικές προοπτικές απασχόλησης της τάξης του -20% και -18% αντίστοιχα. Απαισιόδοξες είναι οι εκτιμήσεις και στον τομέα των κατασκευών, με συνολικές προοπτικές απασχόλησης της τάξης του -16%, όπως και στον τομέα της μεταποίησης, όπου οι προοπτικές διαμορφώνονται στο -15%. Συνολικές προοπτικές απασχόλησης της τάξης του -12% αναφέρονται στον τομέα της γεωργίας, στον τομέα του ηλεκτρισμού, φυσικού αερίου & ύδρευσης και στον τομέα μεταφορών & επικοινωνιών. «Παρά το αρνητικό επιχειρηματικό κλίμα, και αυτό το τρίμηνο βλέπουμε ότι σε κάθε έναν από τους 9 κλάδους της οικονομίας υπάρχουν - έστω και λιγοστοί σε ποσοστό - εργοδότες, οι οποίοι σχεδιάζουν προσλήψεις. Είναι γεγονός ότι οι θέσεις πλήρους απασχόλησης ή αορίστου χρόνου δεν βρίσκονται σε αφθονία εκεί έξω. Κι αυτό γιατί οι εταιρείες θέλουν, υπό αυτές τις αβέβαιες συνθήκες, να διατηρήσουν την ευελιξία τους. Στην πράξη, αυτή η ανάγκη μεταφράζεται σε περισσότερες θέσεις interim ή, ακόμη, σε θέσεις στις οποίες η αμοιβή εξαρτάται πλήρως από την επίτευξη συγκεκριμένων στόχων και αποτελεσμάτων. Ακόμη κι αν κάποια πράγματα έχουν αλλάξει, βλέπουμε ότι καλά αμειβόμενες θέσεις εξακολουθούν να υπάρχουν εκεί έξω, ειδικά για υποψήφιους που είναι ευέλικτοι και καλά προετοιμασμένοι να τις κυνηγήσουν και να δείξουν ότι διαθέτουν εκείνα τα προσόντα που απαιτούνται για να επιτύχουν αποτελέσματα», προσθέτει η Δρ Βενετία Κουσία.

ΣΙΜΟΣ ΚΕΔΙΚΟΓΛΟΥ

ΚΥΒΕΡΝΗΤΙΚΟΣ ΕΚΠΡΟΣΩΠΟΣ

Η Ελλάδα - success story Η κυβέρνηση δίνει μάχη στο μέτωπο της οικονομίας, επανακτώντας την αξιοπιστία της στο διεθνές περιβάλλον και διασφαλίζοντας την παραμονή της Ελλάδας στο ευρώ. Γίνονται μεγάλες προσπάθειες για την κοινωνική συνοχή. Η Ελλάδα δημιουργεί το δικό της success story.

ΑΝΤΩΝΗΣ ΜΑΝΙΤΑΚΗΣ ΥΠΟΥΡΓΟΣ ΔΙΟΙΚΗΤΙΚΗΣ ΜΕΤΑΡΡΥΘΜΙΣΗΣ

Πάγια πρακτική η κινητικότητα Η κινητικότητα των δημοσίων υπαλλήλων θα λειτουργήσει ως μια πάγια, λειτουργική πρακτική για το σύνολο της δημόσιας διοίκησης. Το πρόγραμμα κινητικότητας συνιστά έναν από τους κεντρικούς άξονες του στρατηγικού σχεδιασμού αναφορικά με τη διαχείριση του ανθρώπινου δυναμικού και θα ξεκινήσει εντός του 2013. Η καθιέρωση και η εφαρμογή της κινητικότητας αποσκοπεί πρωτίστως στο να εξασφαλίσει την ενεργοποίηση του καταλληλότερου λειτουργού στην καταλληλότερη θέση.

ΑΝΓΚΕΛΑ ΜΕΡΚΕΛ

ΓΕΡΜΑΝΙΔΑ ΚΑΓΚΕΛΑΡΙΟΣ

Υποστηρίζω τις ιταλικές μεταρρυθμίσεις Υποστηρίζω τις μεταρρυθμίσεις που άρχισαν από την κυβέρνηση του Μάριο Μόντι, οι οποίες έκαναν τους επενδυτές να ανακτήσουν κάποια εμπιστοσύνη στην Ιταλία, έτσι είμαι σίγουρη πως ο ιταλικός λαός θα ψηφίσει με τέτοιο τρόπο ώστε η Ιταλία να παραμείνει στο σωστό δρόμο.

ΚΩΣΤΗΣ ΧΑΤΖΗΔΑΚΗΣ ΥΠΟΥΡΓΟΣ ΑΝΑΠΤΥΞΗΣ

Επιδιώκουμε μια πιο σύγχρονη αγορά Επιδιώκουμε να κάνουμε την αγορά πιο σύγχρονη, πιο ευρωπαϊκή, πιο φιλική στους καταναλωτές. Γίνεται μια τομή με βάση την ευρωπαϊκή εμπειρία. Δίνουμε τη δυνατότητα στις μεγάλες επιχειρήσεις να δουλέψουν περισσότερο και στις μικρότερες ακόμα πιο πολύ. Δίνουμε τη δυνατότητα στους καταναλωτές, Έλληνες και τουρίστες, να κάνουν ελεύθερα τις αγορές τους.

ΧΟΡΣΤ ΡΑΪΧΕΝΜΠΑΧ

ΕΠΙΚΕΦΑΛΗΣ ΤΗΣ ΟΜΑΔΑΣ ΔΡΑΣΗΣ ΓΙΑ ΤΗΝ ΕΛΛΑΔΑ

Χρειάζεται και άλλα χρήματα η Ελλάδα Έχουν δοθεί στην Ελλάδα πολλά χρήματα, αλλά χρειάζονται περισσότερα ώστε να ενισχυθεί η ρευστότητα, καθώς και περισσότερες μεταρρυθμιστικές προσπάθειες. Όταν έπεσε το τείχος, ο τότε καγκελάριος Κολ είχε προβλέψει ότι πολύ σύντομα η εικόνα του τοπίου θα ήταν πολύ διαφορετική. Παρά το γεγονός όμως ότι έγιναν σημαντικές αλλαγές στη διοίκηση και επενδύθηκαν πολλά κεφάλαια, η ανεργία στην ανατολική Γερμανία παραμένει και σήμερα σε υψηλά επίπεδα. ΧΡΗΜΑ 9


Χ προτάσεις αγοράς

ΕΠΕΝΔΥΤΙΚΟΣ ΟΔΗΓΟΣ 2013

ΣΤΟ ΕΠΙΚΕΝΤΡΟ ΡΕΥΣΤΟΤΗΤΑ ΚΑΙ ΕΞΑΓΩΓΙΚΗ ΠΡΟΟΠΤΙΚΗ ΤΩΝ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΩΝ 10 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013


Η βελτίωση των δημοσιονομικών μεγεθών της Ελλάδας και η αύξηση της ρευστότητας αποτελούν βασικές προϋποθέσεις για τη βελτίωση του επενδυτικού κλίματος στη χώρα, επισημαίνουν αναλυτές που μίλησαν στο «ΧΡΗΜΑ».

από τη Λίλιαν Μαργαρίτη

Π

αράλληλα, τονίζουν ότι προβληματισμό δημιουργεί και το ασταθές οικονομικό περιβάλλον στην Ευρωζώνη, με την επιβράδυνση να βρίσκεται προ των πυλών. Υπό αυτές τις συνθήκες, αναμένεται την επόμενη χρονιά να βρεθούν στο επίκεντρο στο ελληνικό χρηματιστήριο μετοχές εταιρειών με εξαγωγικό χαρακτήρα, επιχειρήσεις με ισχυρά θεμελιώδη, καθώς και εισηγμένες που θα πρωταγωνιστήσουν στο πρόγραμμα αποκρατικοποιήσεων της κυβέρνησης. Από την άλλη πλευρά, η επιφυλακτικότητα παραμένει έντονη για τον τραπεζικό κλάδο, όπου το τοπίο αναμένεται να ξεκαθαρίσει σε κάποιο βαθμό μετά την ολοκλήρωση των αυξήσεων κεφαλαίου. Η πιθανή ενίσχυση των προσδοκιών περί εξάλειψης του νομισματικού κινδύνου στην Ελλάδα κατά τη διάρκεια του 2013, ενδέχεται με τη σειρά της να οδηγήσει σε ανάληψη υψηλότερου ρίσκου στην ελληνική αγορά μετοχών από τους επενδυτές κατά τους ερχόμενους μήνες, επισημαίνει μιλώντας στο «ΧΡΗΜΑ», ο κ. Νικόλαος Γεωργιάδης, υπεύθυνος ανάλυσης αγοράς & μετοχών της Valuation & Research Specialists. Αν και σε επίπεδο πραγματικής οικονομίας, τα μέχρι σήμερα στοιχεία υποδεικνύουν συνέχιση του περιβάλλοντος ύφεσης από τη μια πλευρά και επιδείνωση της επενδυτικής – επιχειρηματικής ψυχολογίας από την άλλη, ενδεχόμενες βελτιούμενες δημοσιονομικές επιδόσεις της ελληνικής οικονομίας δύνανται να διαφοροποιήσουν τη διάθεση των συμμετεχόντων για ανάληψη ρίσκου μέσω της αγοράς μετοχών. Η ελληνική αγορά μετοχών θα

επηρεαστεί τόσο από τις εσωτερικές οικονομικές επιδόσεις όσο και από την πορεία της οικονομικής ανάπτυξης στην Ευρωζώνη. Η τελευταία φαίνεται να μπαίνει σε σαφείς επιβραδυνόμενους ρυθμούς οικονομικής ανάπτυξης, με αποτέλεσμα να επηρεάζονται, από ουδέτερα έως αρνητικά, οι μεγαλύτερες ευρωπαϊκές αγορές μετοχών. Στο ευρύτερο αυτό περιβάλλον, ίσως να δοθεί στη διάρκεια του έτους 2013 η κατάλληλη συγκυρία για την ενίσχυση των μετοχικών θέσεων τουλάχιστον στο ελληνικό χρηματιστήριο και για τη σταδιακή μείωση των θέσεων του επενδυτικού χαρτοφυλακίου που μέχρι σήμερα καταλάμβαναν τα μετρητά και τα ομόλογα ισχυρών οικονομιών και επιχειρήσεων, εκτιμά ο κ. Γεωργιάδης.

Η ΕΛΛΗΝΙΚΗ ΑΓΟΡΑ ΜΕΤΟΧΩΝ ΘΑ ΕΠΗΡΕΑΣΤΕΙ ΤΟΣΟ ΑΠΟ ΤΙΣ ΕΣΩΤΕΡΙΚΕΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΕΣ ΕΠΙΔΟΣΕΙΣ ΟΣΟ ΚΑΙ ΑΠΟ ΤΗΝ ΠΟΡΕΙΑ ΤΗΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΗΣ ΑΝΑΠΤΥΞΗΣ ΣΤΗΝ ΕΥΡΩΖΩΝΗ

ΠΡΟΫΠΟΘΕΣΗ Η ΕΝΙΣΧΥΣΗ ΤΗΣ ΡΕΥΣΤΟΤΗΤΑΣ Από το 2013 και μετά, θα αρχίσουμε να διανύουμε ίσως τα πιο κρίσιμα έτη σε ό,τι αφορά την ενδεχόμενη σταθεροποίηση της ελληνικής οικονομίας, επισημαίνει ο κ. Νίκος Ακκιζίδης, υπεύθυνος επενδυτικής στρατηγικής της ΑΧΟΝ Χρηματιστηριακής. Το επόμενο δωδεκάμηνο θα κριθεί αφενός η δυνατότητα υλοποίησης των από την ελληνική κυβέρνηση συμφωνηθέντων, αφετέρου η δυνατότητα δημιουργίας πρωτογενούς πλεονάσματος, με τις δαπάνες να πρέπει να είναι σαφώς μειωμένες έναντι των εσόδων του κράτους. Οι δύο αυτές παράμετροι εκτιμάται ότι θα είναι οι πιο σημαντικές για το επόμενο έτος, αφού αναμένεται να καθορίσουν τη στρατηγική που θα ακολουθηθεί για το μέλλον της χώρας στα αμέσως επόμενα χρόνια. Η υλοποίηση των μεταρρυθμίσεων είναι απαραίτητο να δημιουργήσει τις κατάλληλες συνθήκες, ώστε να επιστρέψει η ρευστότητα στην αγορά, καθώς η Ελλάδα έχει τεράστια ανάγκη από αύξηση της κυκλοφορίας του χρήματος. Η ρευστότητα από την εκταμίευση της δόσης των 41 δισ. ευρώ δυστυχώς θα εξυπηρετήσει, κυρίως, και πάλι το δημόσιο και ευρύτερο δημόσιο τομέα, ενώ οι τράπεζες θα κρατικοποιηθούν και θα δανείζουν με πολύ μεγάλη δυσκολία. Η ενίσχυση της ρευστότητας στην πραγματική οικονομία θα επιτευχθεί, σύμφωνα με τον κ. Ακκιζίδη, είτε με την επιστροφή των ιδιωτικών καταθέσεων από το εξωτερικό είτε με τη μορφή άμεσων ιδιωτικών επενΧΡΗΜΑ 11


Χ προτάσεις αγοράς ~ Επενδυτικός Οδηγός 2013 ☛

ΤΟ ΕΠΟΜΕΝΟ ΔΩΔΕΚΑΜΗΝΟ ΘΑ ΚΡΙΘΕΙ ΑΦΕΝΟΣ Η ΔΥΝΑΤΟΤΗΤΑ ΥΛΟΠΟΙΗΣΗΣ ΤΩΝ ΑΠΟ ΤΗΝ ΕΛΛΗΝΙΚΗ ΚΥΒΕΡΝΗΣΗ ΣΥΜΦΩΝΗΘΕΝΤΩΝ, ΑΦΕΤΕΡΟΥ Η ΔΥΝΑΤΟΤΗΤΑ ΔΗΜΙΟΥΡΓΙΑΣ ΠΡΩΤΟΓΕΝΟΥΣ ΠΛΕΟΝΑΣΜΑΤΟΣ, ΜΕ ΤΙΣ ΔΑΠΑΝΕΣ ΝΑ ΠΡΕΠΕΙ ΝΑ ΕΙΝΑΙ ΣΑΦΩΣ ΜΕΙΩΜΕΝΕΣ ΕΝΑΝΤΙ ΤΩΝ ΕΣΟΔΩΝ ΤΟΥ ΚΡΑΤΟΥΣ. δύσεων τόσο από το εσωτερικό όσο και από το εξωτερικό. Για να γίνει αυτό θα πρέπει να μειωθεί περαιτέρω ο κίνδυνος εξόδου της χώρας από τη ζώνη του ευρώ, αλλά και να δοθούν τα κατάλληλα επιχειρηματικά και επενδυτικά κίνητρα. Έτσι, με την ενίσχυση της ρευστότητας, εάν αυτή επιτευχθεί, είναι περισσότερο πιθανό να αμβλυνθούν οι κοινωνικές αντιδράσεις από την εφαρμογή των επικείμενων μέτρων και άρα να αποφευχθεί η πολιτική αστάθεια στη χώρα. ΘΟΛΟ ΤΟ ΤΟΠΙΟ ΣΤΗΝ ΕΥΡΩΠΗ Στην Ευρώπη, σημαντικές παραμέτρους αστάθειας δύνανται να αποτελέσουν οι δύο πολύ μεγάλες, αλλά εξίσου επισφαλείς, οικονομίες της Ιταλίας και της Ισπανίας, αναφέρει ο κ. Ακκιζίδης της ΑΧΟΝ Χρηματιστηριακής. Ο κίνδυνος είναι ίσως υψηλότερος στην Ιταλία, γιατί η χώρα έχει ισχυρή βιομηχανική βάση και άρα οι όποιες μεταρρυθμιστικές κινήσεις που θα έχουν συνέπεια τη μείωση των εισοδημάτων, θα είναι πολύ πιο δύσκολο να ψηφιστούν από ένα πολιτικό συνασπισμό που ούτως ή άλλως οδηγείται σε εκλογές και άρα το γεγονός αυτό, από μόνο του, αποτελεί παράγοντα αστάθειας. Η Γερμανία, ενόψει των δικών της εκλογών, δεν αναμένεται να διαφοροποιήσει τη στάση της και θα επιμείνει στα μέτρα λιτότητας. Άρα οι πιέσεις για μεταρρυθμίσεις σε όλη την Ευρώπη θα συνεχιστούν. Έτσι, σε αυτήν την περίπτωση θα πληθαίνουν οι φωνές για απομάκρυνση της χώρας από τη ζώνη του ευρώ και αυτό, εάν συμβεί, θα αποτελέσει σημαντικό παράγοντα αστάθειας. Στην Ισπανία η ανεργία παραμένει σε δυσθεώρητα επίπεδα, ενώ οι τάσεις απόσχισης σε περιοχές όπως η Καταλονία, εξαιτίας των μέτρων λιτότητας, θα εντα-

12 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013

θούν, δημιουργώντας αδιέξοδα στο μεταρρυθμιστικό σχέδιο της χώρας. Η ανεργία συνολικά στην Ευρώπη θα έχει αυξητικές τάσεις και η κρίση χρέους στην Ευρώπη θα εξακολουθήσει να υφίσταται για καιρό ακόμη. Μια λύση θα μπορούσε να είναι η κοπή νέου χρήματος στην οικονομία. Ωστόσο, αυτή η λύση είναι πολύ μακριά από τη λογική που έχει υιοθετήσει ο πυρήνας της Ευρωζώνης. Η επιβράδυνση στην Ευρώπη είναι προ των πυλών και αναμένεται να επηρεάσει πρώτον από όλους το χρηματοοικονομικό κλάδο, οπότε και δεν συστήνονται τοποθετήσεις σε αυτόν. Η αμερικανική οικονομία φαίνεται ότι θα παραμείνει στάσιμη, ενώ το δημοσιονομικό πρόβλημα αναμένεται πως θα ταλανίζει την οικονομία για αρκετό καιρό ακόμη. ΣΤΟ ΕΠΙΚΕΝΤΡΟ ΕΞΑΓΩΓΙΚΕΣ ΕΤΑΙΡΕΙΕΣ Σε ό,τι αφορά τις τοποθετήσεις συνολικά στις αγορές χρήματος και κεφαλαίου, είναι πιθανό στη διάρκεια του πρώτου τρίμηνου του νέου έτους να υπάρξει κάποια καλή περίοδος, ωστόσο από το δεύτερο τρίμηνο και μετά, και έως τις γερμανικές εκλογές, η μεταβλητότητα των αγορών, σύμφωνα με τον αναλυτή της ΑΧΟΝ κ. Ακκιζίδη, θα αυξηθεί σημαντικά, οπότε και συστήνονται βραχυπρόθεσμες και μόνο τοποθετήσεις. Στις αγορές του εξωτερικού, θεωρούνται επισφαλείς οι τοποθετήσεις σε μετοχικές αξίες, κυρίως δε στους τραπεζικούς τίτλους. Σταθεροποιητικά αναμένεται να κινηθεί η αγορά ομολόγων, με τις αποδόσεις ωστόσο να εξακολουθούν να κυμαίνονται σε μηδενικά επίπεδα. Περιθώρια ανόδου, όχι όμως ιδιαιτέρα σημαντικά, αναμένονται στην αγορά του χρυσού και, σε δεύτερη φάση, του πετρελαίου.


Χ προτάσεις αγοράς ~ Επενδυτικός Οδηγός 2013 Όσον αφορά τις τοποθετήσεις σε ελληνικούς τίτλους, στο μετοχικό χαρτοφυλάκιο προτείνουμε τις εταιρείες με ισχυρά θεμελιώδη και εξαγωγικό χαρακτήρα, οπότε και καταλήξαμε στις ΜΕΤΚΑ, ΠΛΑΣΤΙΚΑ ΘΡΑΚΗΣ, ΟΛΠ, ΟΛΘ, JUMBO, FOLLI, ΟΤΕ, MOTOR OIL, ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ και ΕΛΛΑΚΤΩΡ. Σε ό,τι αφορά τις τραπεζικές μετοχές, είναι πιθανό να αποτελέσουν επενδυτική επιλογή μετά την κρατικοποίησή τους, με την πρώτη επιλογή να αποτελεί η μετοχή της ALPHA BANK. Από την πλευρά του ο κ. Νίκος Καυκάς, πιστοποιημένος αναλυτής μετοχών & αγοράς της Merit ΑΧΕΠΕΥ, επισημαίνει ότι η αυξημένη πιθανότητα να βρισκόμαστε σε σημαντικό σημείο καμπής της ελληνικής οικονομίας μάς καλεί να εντοπίσουμε τους μετοχικούς τίτλους που συγκεντρώνουν το βέλτιστο μίγμα μεταξύ στέρεων θεμελιωδών μεγεθών για την εξαιρετικά δύσκολη υφιστάμενη κατάσταση, που ταυτόχρονα έχουν τη δυνατότητα να αποτελέσουν τους ηγέτες των αποδόσεων τα επόμενα χρόνια. Οι παρακάτω επιλογές του αναλυτή αφορούν το επόμενο έτος, ωστόσο εκτιμά ότι οι συγκεκριμένοι τίτλοι θα παραμείνουν πρωταγωνιστές, ειδικότερα στην περίπτωση που το 2013 εκπληρωθούν οι στόχοι για πρωτογενές πλεόνασμα και ύφεση μικρότερη του -3%, εξέλιξη που θα αυξήσει την πιθανότητα επιστροφής στην ανάκαμψη από το 2014. Τα βασικά κριτήρια που θα πρέπει να πληρούν οι εταιρείες είναι τα εξής: θετικό ταμείο που να περιέχει τουλάχιστον 10% των εσόδων, καθόλου έως ελεγχόμενο δανεισμό, δυνατότητα παραγωγής ελεύθερων ταμειακών ροών ακόμη και τώρα, καθώς και δυνατότητα καταγραφής διψήφιων ποσοστών αύξησης κύκλου εργασιών.

ΟΛΘ Με υπερδιπλασιασμό της κερδοφορίας στο εννεάμηνο, στα 16,24 εκατ. ευρώ, και με πολύ μεγάλη αύξηση στη διακίνηση εμπορευμάτων στο λιμάνι της συμπρωτεύουσας, ο ΟΛΘ αποτελεί μία από τις πιο αξιοπρόσεκτες περιπτώσεις εισηγμένων για το 2013, αλλά και για μακροπρόθεσμες τοποθετήσεις. Αναμένεται έντονο επενδυτικό ενδιαφέρον στον εν λόγω τίτλο, ενόψει της περαιτέρω αποκρατικοποίησης των λιμανιών. Έχει μηδενικό τραπεζικό δανεισμό, ενώ το ταμείο του αυξήθηκε μέσα στους τελευταίους 9 μήνες κατά 13 εκατ. ευρώ, φτάνοντας πλέον τα 83 εκατ. ευρώ. Με κλείσιμο 14 Δεκεμβρίου 2012 ο εκτιμώμενος πολλαπλασιαστής κερδών του 2013 τοποθετείται στο 12 με 13. JUMBO Το γεγονός ότι οι πωλήσεις του ομίλου ενισχύθηκαν κατά 2,5% (ανήλθαν σε 200,39 εκατ. ευρώ) στο πρώτο πεντάμηνο του νέου λογιστικού έτους, παρά τη δυσανάλογη έκθεση στο εσωτερικό, είναι ενδεικτικό της επιτυχίας του επιχειρηματικού μοντέλου με το οποίο λειτουργεί. Διαθέτει καθαρό ταμείο μετά από δανεισμό στα 30 εκατ. ευρώ και σταθερότητα στη δημιουργία ελεύθερων ταμειακών ροών. Δεν είναι τυχαίο ότι εμφανίζεται στο χαρτοφυλάκιο μεγάλων διεθνών κεφαλαίων, καθώς το περιθώριο περαιτέρω σταδιακής επέκτασης σε γειτονικές χώρες θα προσδώσει τεράστια δυναμική. Με κλείσιμο 14 Δεκεμβρίου 2012 ο εκτιμώμενος πολλαπλασιαστής κερδών του 2013 είναι μόλις στο 8, κυρίως λόγω της έκθεσης στην Ελλάδα. ΤΕΡΝΑ ΕΝΕΡΓΕΙΑΚΗ Η εν λόγω εταιρεία είναι από τις κορυφαίες στην Ελλάδα στην αιολική ενέργεια, έχον-

Η ΥΛΟΠΟΙΗΣΗ ΤΩΝ ΜΕΤΑΡΡΥΘΜΙΣΕΩΝ ΕΙΝΑΙ ΑΠΑΡΑΙΤΗΤΟ ΝΑ ΔΗΜΙΟΥΡΓΗΣΕΙ ΤΙΣ ΚΑΤΑΛΛΗΛΕΣ ΣΥΝΘΗΚΕΣ, ΩΣΤΕ ΝΑ ΕΠΙΣΤΡΕΨΕΙ Η ΡΕΥΣΤΟΤΗΤΑ ΣΤΗΝ ΑΓΟΡΑ, ΚΑΘΩΣ Η ΕΛΛΑΔΑ ΕΧΕΙ ΤΕΡΑΣΤΙΑ ΑΝΑΓΚΗ ΑΠΟ ΑΥΞΗΣΗ ΤΗΣ ΚΥΚΛΟΦΟΡΙΑΣ ΤΟΥ ΧΡΗΜΑΤΟΣ

14 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013

τας ήδη εγκαταστήσει αιολικά πάρκα δυναμικότητας 263 MW, υδροηλεκτρικά δυναμικότητας 15 ΜW και 2 φωτοβολταϊκά δυναμικότητας 7 ΜW στην Ελλάδα, αιολικά ισχύος 66 MW στην Πολωνία, 3 αιολικά με συνολική ισχύ 30 ΜW στη Βουλγαρία και 138 ΜW στις ΗΠΑ. Παράλληλα, άλλα 235 MW αιολικών και 3,5 MW φωτοβολταϊκών βρίσκονται αυτή τη στιγμή υπό κατασκευή στην Ελλάδα και 18 ΜW αιολικών στο εξωτερικό. Επίσης έχουν πάρει άδεια παραγωγής 1482 MW αιολικών και 18 MW φωτοβολταϊκών, με πολύ περισσότερα να σχεδιάζονται σε Ελλάδα και εξωτερικό. Παρόλο που για τα project του εξωτερικού η χρηματοδότηση είναι εξασφαλισμένη, δεν συμβαίνει το ίδιο και στο εσωτερικό. Ωστόσο, η ανακεφαλαιοποίηση των τραπεζών ενδεχομένως να ευνοήσει την επαρκή χρηματοδότηση των project που έχουν αδειοδοτηθεί. Αν εκπληρωθεί το βασικό μας σενάριο για εγκατάσταση 1100 ΜW μέχρι το τέλος του 2016, αυτό θα αποτυπωθεί στο ταμπλό. Με κλείσιμο 14 Δεκεμβρίου 2012 ο εκτιμώμενος πολλαπλασιαστής κερδών του 2013 είναι περίπου στο 12. ΣΩΛΗΝΟΥΡΓΕΙΑ ΚΟΡΙΝΘΟΥ Η δυναμική επέκταση των εξαγωγών σε νέες και υφιστάμενες αγορές, με τον κύκλο εργασιών να προσεγγίζει τα 200 εκατ. ευρώ στο εννεάμηνο του 2012, αυξημένος κατά 27% περίπου από τον αντίστοιχο περσινό, αποτελεί μια ελπιδοφόρα τοποθέτηση. Ο καθαρός δανεισμός είναι πλέον ελάχιστος, στα 8 εκατ. ευρώ, έχοντας ταμείο 29 εκατ. ευρώ, γεγονός που υποδεικνύει τη συνετή διαχείριση, αλλά και τη δυνατότητα να υποστηρίξει τις επενδυτικές ευκαιρίες που ανοίγονται. Με κλείσιμο 14 Δεκεμβρίου 2012 ο εκτιμώμενος πολλαπλασιαστής κερδών του 2013 είναι 16. ΕΚΤΙΜΗΣΕΙΣ ΔΙΕΘΝΩΝ ΟΙΚΩΝ Επιλεκτικές μετοχές της υψηλής κεφαλαιοποίησης, εκτός τραπεζών, απασχολούν το τελευταίο διάστημα τους διεθνείς οίκους αξιολόγησης που εκπονούν αναλύσεις για εταιρείες του ελληνικού χρηματιστηρίου. Οι εκκρεμότητες σχετικά με τις αυξήσεις κεφαλαίου των ελληνικών τραπεζών, αλλά και τις τιμές στις οποίες τελικά αυτές θα πραγματοποιηθούν, δεν αφήνουν περιθώρια για ακριβείς εκτιμήσεις και υπολογισμό


της «δίκαιης» τιμής τους. Έτσι, οι ξένοι αναλυτές εστιάζονται σε κλάδους που παραμένουν στο επίκεντρο - όπως αυτός της διύλισης - και σε εταιρείες που θα περιλαμβάνονται στο πρόγραμμα των αποκρατικοποιήσεων. Ειδικότερα, η Credit Suisse εκτιμά ότι οι πιέσεις που ασκούνται στα έσοδα του ΟΠΑΠ θα συνεχιστούν και το 2013 και για το λόγο αυτό διατηρεί τιμή-στόχο για τη μετοχή του Οργανισμού τα 3,5 ευρώ και σύσταση underperform. Αναλυτικά, ο διεθνής οίκος υποστηρίζει ότι η διψήφια πτώση στα έσοδα του ΟΠΑΠ αντανακλά το δύσκολο μακροοικονομικό περιβάλλον της Ελλάδας, το οποίο αναμένεται να διατηρηθεί και το 2013. Παράλληλα, υποστηρίζει ότι δεν συμμερίζεται τις προβλέψεις των αναλυτών για ανάπτυξη εσόδων 17% το 2013, σημειώνοντας ότι βασίζονται στα πιο αισιόδοξα σενάρια για την ημερομηνία εισαγωγής των VLT’s. Την ίδια ώρα, εκτιμά ότι η φορολόγηση των κερδών των παιχτών με 10% από την 1η Ιανουαρίου του 2013 θα έχει αρνητικό αντίκτυπο στα έσοδα του Στοιχήματος, του Κίνο και των VLT’s.

Από την πλευρά της η Goldman Sachs, σε ανάλυσή της για τον κλάδο διύλισης, επισημαίνει ότι τα ισχυρά περιθώρια κέρδους αυτό το καλοκαίρι έδωσαν στις ευρωπαϊκές εταιρείες του κλάδου μια «πρόσκαιρη θέση στον ήλιο». Η αύξηση των περιθωρίων δεν ήταν απολύτως «κυκλική» σημειώνει, καθώς είχε χαρακτηριστικά και δομικών αλλαγών – μείωση της παραγωγής στην Ε.Ε. κατά 900.000 βαρέλια την ημέρα - βοηθώντας να αυξηθούν τα περιθώρια. Σε αυτό συνέβαλε τόσο η μείωση των αποθεμάτων όσο και οι απρόσμενες διακοπές παραγωγής από ορισμένες μονάδες. Στην ανάλυσή της η G.S. θέτει νέες τιμές - στόχους για τις εισηγμένες του κλάδου, στις οποίες περιλαμβάνονται και οι Μότορ Όιλ και ΕΛ.ΠΕ. Ειδικότερα για τη Μότορ Όιλ, βάζει τιμή - στόχο τα 9,2 ευρώ και για τα Ελληνικά Πετρέλαια τα 7,8 ευρώ. Σε αναβάθμιση της τιμής - στόχου για τη μετοχή της Μότορ Όιλ σε 9,3 ευρώ από 7,9 ευρώ προηγουμένως, προχώρησε η Citi, απόφαση που, σύμφωνα με τους αναλυτές του διεθνούς οίκου, αντανακλά το γεγονός ότι πρόκειται για ένα από τα

πλέον σύγχρονα διυλιστήρια της Ευρώπης, με μεγάλα περιθώρια ευελιξίας και δυνατότητες παραγωγής προϊόντων υψηλής προστιθέμενης αξίας. Η Citi αναφέρει ότι η μονάδα εστιάζεται σε προϊόντα μέσης απόσταξης - περίπου το 47% της συνολικής παραγωγής - γεγονός που δημιουργεί «μόχλευση» περιθωρίων κέρδους, δεδομένου του ότι οι ανισορροπίες στην παραγωγή συνεχίζονται στην Ευρώπη. Στα 6,50 ευρώ, από 5 ευρώ προηγουμένως, αύξησε την τιμή - στόχο για τη μετοχή του ΟΤΕ η Morgan Stanley, διατηρώντας αμετάβλητη τη σύσταση «overweight». Σύμφωνα με το διεθνή οίκο, οι ανησυχίες για τα μακροοικονομικά και για το χρέος της Ελλάδας, επηρεάζουν σοβαρά τη μετοχή του Οργανισμού, ωστόσο η μείωση του χρέους και οι πιθανές πωλήσεις περιουσιακών στοιχείων μειώνουν ουσιαστικά το ρίσκο του. Παράλληλα, εκτιμά πως η μετοχή προεξοφλεί ένα κατά 50%-70% πιο αδύναμο νόμισμα. Σύμφωνα με τη Morgan Stanley, οι επιδόσεις του ΟΤΕ είναι αξιοσημείωτες από τον Ιούνιο και αναμένεται πως η τάση αυτή θα διατηρηθεί. Χ

H εταιρεία ΙΚΤΙΝΟΣ ΕΛΛΑΣ Α.Ε. ιδρύθηκε το 1974 από τον αρχιτέκτονα κ. Ευάγγελο Χαϊδά και είναι εισηγμένη στο Χ.Α. από το 2000. Eίναι πρωτοπόρος στη βιομηχανία μαρμάρου στην Ελλάδα, με μεγάλη διεθνή δραστηριότητα, με καθετοποιημένη λειτουργία, με ιδιόχρηστα λατομεία, τα οποία εξορύσσουν τα περιζήτητα μάρμαρα Golden Spider, το ολόλευκο Θάσου και τα ημίλευκα Βώλακα και Νέστου, με εργοστάσια κοπής και επεξεργασίας, δίκτυα πωλήσεων στο εσωτερικό και εξωτερικό, και εξειδίκευση στις εφαρμογές και στις καινοτόμες αρχιτεκτονικές λύσεις. Η εταιρεία δραστηριοποιείται με μεγάλη επιτυχία στις αγορές του εξωτερικού, εξάγει το 86,5% του κύκλου εργασιών της για το 2011 και, αναμένοντας οι εξαγωγές για το 2012 να ανέλθουν σε περίπου 90% του κύκλου εργασιών, παρουσιάζει αύξηση από 29% το 2006 σε περίπου 90% το 2012. Στο πλαίσιο της εξωστρέφειάς της, η εταιρεία έχει ήδη ξεκινήσει τη δραστηριοποίησή της σε νέες αγορές, όπως π.χ. τη Βόρεια & Νότια Αμερική, τη Βόρεια Αφρική, την Ινδονησία, κ.ά.

Πέραν της βασικής της δραστηριότητας η ΙΚΤΙΝΟΣ ΕΛΛΑΣ δραστηριοποιείται στους εξής τομείς:

1. Στον τομέα της αιολικής ενέργειας

2. Στον τομέα του real estate δραστη-

3. Τέλος, από το 2012 η εταιρεία δραστη-

δραστηριοποιείται μέσω της θυγατρικής εταιρείας ΙΔΕΗ Α.Ε. (100%), η οποία έχει κατασκευάσει και λειτουργεί ένα αιολικό πάρκο 22 MW και έχει υπό κατασκευή Α/Π 8MW. Επίσης, αναπτύσσει και νέα αιολικά πάρκα τα οποία βρίσκονται στη διαδικασία της αδειοδότησης, συνολικής δυναμικότητας 61 MW.

ριοποιείται μέσω της κυπριακής εταιρείας Latirus Enterprises Ltd. – στην οποία κατέχει ποσοστό 20,3% – που αναπτύσσει project στη Σητεία Κρήτης για τη δημιουργία τουριστικής μονάδας, συνεδριακού κέντρου, κέντρου θαλασσοθεραπείας, μαρίνας σκαφών, γηπέδου Golf, καθώς και δύο οικιστικών περιοχών, σε συνεργασία με την εταιρεία Dolphin Capital Investors.

ριοποιείται στον τομέα των αγροτικών προϊόντων και πιο συγκεκριμένα στην εμπορία και την εξαγωγή ελληνικών αγροτικών προϊόντων υψηλής ποιότητας, με έμφαση στην εμπορία ελαιολάδου και κρασιών.


Χ

∼ αφιέρωμα

ΕΤΑΙΡΙΚΗ ΚΟΙΝΩΝΙΚΗ ΕΥΘΥΝΗ

Η ΕΤΑΙΡΙΚΗ ΔΙΑΚΥΒΕΡΝΗΣΗ ΣΥΜΒΑΛΛΕΙ ΣΤΟ GROSS NATIONAL HAPPINESS

Η ευτυχία ως δείκτης μέτρησης της επιτυχίας των κρατών και των επιχειρήσεων, καθώς και η υιοθέτηση ποιοτικών δεικτών σε μοντέλα μέτρησης της κοινωνικής και οικονομικής ευημερίας των λαών, έρχονται δυναμικά στο προσκήνιο και αλλάζουν τον τρόπο με τον οποίο οι επιχειρήσεις ανά τον κόσμο αντιλαμβάνονται την έννοια της εταιρικής κοινωνικής ευθύνης 16 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013


H

μέτρηση της ευτυχίας γίνεται μέσω του World Happiness Report του ΟΗΕ και του Better Life Index του ΟΟΣΑ. Για να μετρηθεί η ευτυχία, πρέπει να ληφθούν υπόψη δύο παράγοντες: α) οι αντικειμενικοί στόχοι της ευτυχίας, που σχετίζονται με το ΑΕΠ, την ανεργία και άλλους παρεμφερείς δείκτες και β) οι υποκειμενικοί στόχοι της ευτυχίας, το να ερευνήσουμε δηλαδή τι θεωρούμε ως καλή ζωή και να συγκεντρώσουμε στατιστικά στοιχεία για το τι τελικά καθιστά κάποιον ευτυχισμένο. Οι ειδικοί επισημαίνουν ότι «η φροντίδα της ζωής και της ευτυχίας είναι το μόνο μόνιμο αντικείμενο της καλής διακυβέρνησης. Συχνά οι πολιτικοί συνδέουν λανθασμένα την οικονομία με την ευτυχία, καθώς όπως έχει διαπιστωθεί, όταν το ακαθάριστο εθνικό προϊόν αυξάνεται, αυξάνονται ταυτόχρονα και οι ανισότητες. Επιπροσθέτως, η άνοδος του ΑΕΠ δεν σχετίζεται με τους δείκτες καλής διαβίωσης των πολιτών. Σύμφωνα με στοιχεία για την παγκόσμια ευτυχία, πρώτη στη λίστα των πιο ευτυχισμένων χωρών είναι η Κόστα Ρίκα και δεύτερη η Δανία, ενώ στο σύνολο των 121 χωρών η Ελλάδα βρίσκεται στην 29η θέση. Βασικοί παράγοντες για την ευτυχία είναι: ∼ Η προσπάθεια αύξησης του ΑΕΠ να μη γίνεται με κάθε τίμημα (προς ζημία της κοινωνίας, του περιβάλλοντος, των ηθικών αρχών κ.λπ.) ∼ Η πρόσβαση των πολιτών σε υπηρεσίες υγείας ∼ Τα μέτρα για την καταπολέμηση της ανεργίας Η Δανία θεωρείται η χώρα με τον υψηλότερο δείκτη ευτυχίας στην Ευρώπη και η δεύτερη παγκοσμίως. Οι Δανοί είναι ίσως οι πιο ευτυχισμένοι άνθρωποι για τους ακόλουθους λόγους: ∼ Τα ποσοστά δημόσιας διαφθοράς είναι ιδιαίτερα χαμηλά ∼ Υπάρχει υψηλός βαθμός εμπιστοσύνης μεταξύ των πολιτών, αλλά και στη σχέση πολιτών και κράτους. Είναι χαρακτηριστικό ότι, σύμφωνα με έρευνα, το 89% των Δανών δηλώνει ότι εμπιστεύεται την Πολιτεία και τις δημόσιες αρχές, όταν ο μέσος όρος, σύμφωνα με τον ΟΟΣΑ, είναι 59% και στην Ελλάδα είναι 40%. ∼ Υπάρχει πολιτική ελευθερία και οι άνθρωποι έχουν την αίσθηση ότι ελέγχουν τη ζωή τους ∼ Υπάρχει ικανοποιητική ισορροπία μεταξύ προσωπικής και επαγγελματικής ζωής ∼ Επικρατούν συνθήκες που εξασφαλίζουν την οικονομική και επαγγελματική εξέλιξη των πολιτών, ανεξάρτητα από την οικονομική – κοινωνική κατάσταση και το φύλο τους ∼ Αν και η φορολογία είναι υψηλή, οι πολίτες απολαμβάνουν δημόσιες υπηρεσίες που τους ικανοποιούν ΤΟ GROSS NATIONAL HAPPINESS Η έννοια του Gross National Happiness (Ακαθάριστη Εθνική Ευτυχία) μπορεί σύμφωνα με τους ειδικούς να εφαρμοστεί στα σύγχρονα κράτη του δυτικού κόσμου. Από τη δεκαετία του 1970 έχει παρατηρηθεί ότι ενώ σε μια κοινωνία οι πλουσιότεροι είναι πιο ευτυχισμένοι από τους φτωχότερους, σε επίπεδο κράτους όταν βελτιώνεται το ΑΕΠ, δεν σημαίνει απαραίτητα ότι αυξάνεται το γενικότερο επίπεδο ευτυχίας. Δηλαδή η συσχέτιση του ΑΕΠ και της ευτυχίας δεν είναι γραμμική, καθώς ανάμεσα σε αυτά τα δύο μεσολαβούν θεσμοί όπως το κοινωνικό κράτος και η οικογένεια. Η κρίση έχει βοηθήσει ώστε να ληφθεί σοβαρά υπόψη η συζήτηση για την καταμέτρηση στοιχείων και για την τεκμηρίωση.

Σύμφωνα με διεθνείς μελέτες που κατατάσσουν τις χώρες ανάλογα με το βαθμό ικανοποίησης των πολιτών, η Ελλάδα κατέχει την πεντηκοστή θέση. Οι βασικοί παράγοντες που σχετίζονται με το επίπεδο ικανοποίησης στην εργασία είναι: το επίπεδο εισοδήματος, ο συγκρίσιμος μισθός σε σχέση με άτομα που έχουν παρόμοια θέση ή προσόντα, οι ώρες εργασίας, το μορφωτικό επίπεδο, η ηλικία και οι εργασιακές συνθήκες (προοπτικές, ποιότητα επίβλεψης κ.λπ.). Οι παράγοντες που συντελούν στη δημιουργία θετικού - ευτυχισμένου εργασιακού περιβάλλοντος είναι η καλλιέργεια κουλτούρας εθελοντισμού στους εργαζόμενους, καθώς και η ανάπτυξη σχέσεων εμπιστοσύνης και συντροφικότητας. Αναμφίβολα, υπάρχει σχέση ανάμεσα στην οικονομική ευμάρεια και την ευτυχία, που είναι ωστόσο πιο έντονη στις αναπτυσσόμενες από ό,τι στις ανεπτυγμένες χώρες. ΟΙ ΑΡΧΕΣ ΤΗΣ ΕΤΑΙΡΙΚΗΣ ΔΙΑΚΥΒΕΡΝΗΣΗΣ Η εταιρική διακυβέρνηση αναφέρεται σε ένα σύνολο αρχών με βάση το οποίο επιδιώκεται η υπεύθυνη οργάνωση, η λειτουργία, η διοίκηση και ο έλεγχος μιας επιχείρησης, με μακροπρόθεσμο στόχο τη μεγιστοποίηση της αξίας της και τη διαφύλαξη των έννομων συμφερόντων όλων όσων συνδέονται με αυτήν. Οι αρχές της εταιρικής διακυβέρνησης επηρεάζουν τον τρόπο με τον οποίο τίθενται και επιτυγχάνονται οι εταιρικοί στόχοι και υιοθετούνται συστήματα παρακολούθησης και αποτίμησης κινδύνων, καθώς και τον τρόπο με τον οποίο εξασφαλίζεται η διαφάνεια και προάγεται η ανταγωνιστικότητα της επιχείρησης. Σε ευθυγράμμιση με τους διεθνείς κώδικες και τις βέλτιστες πρακτικές, έχει θεσπιστεί ένα πλήρες και σύγχρονο μοντέλο εταιρικής διακυβέρνησης το οποίο περιλαμβάνει: ∼ Σεβασμό και προστασία των δικαιωμάτων και συμφερόντων όλων των μετόχων. ∼ Διασφάλιση κατάλληλης σύνθεσης του διοικητικού συμβουλίου, που να πληροί τα κριτήρια ανεξαρτησίας και σαφούς διαχωρισμού αρμοδιοτήτων από τα όργανα διοίκησης. ∼ Δημιουργία οργάνων διοίκησης με σαφείς ρόλους, που εξισορροπούν τα προσόντα και την εμπειρία των στελεχών με τις απαιτήσεις, τη φύση και το εύρος των εταιρικών δραστηριοτήτων. ∼ Καθορισμό συστημάτων ανταμοιβών, αξιολόγησης και ανάπτυξης, τέτοιων ώστε να προσελκύουν και να διατηρούν στελέχη με ικανότητα να επιτυγχάνουν την απόδοση που απαιτείται από τους μετόχους. ☛

ΣΥΧΝΑ ΟΙ ΠΟΛΙΤΙΚΟΙ ΣΥΝΔΕΟΥΝ ΛΑΝΘΑΣΜΕΝΑ ΤΗΝ ΟΙΚΟΝΟΜΙΑ ΜΕ ΤΗΝ ΕΥΤΥΧΙΑ, ΚΑΘΩΣ ΟΠΩΣ ΕΧΕΙ ΔΙΑΠΙΣΤΩΘΕΙ, ΟΤΑΝ ΤΟ ΑΚΑΘΑΡΙΣΤΟ ΕΘΝΙΚΟ ΠΡΟΪΟΝ ΑΥΞΑΝΕΤΑΙ, ΑΥΞΑΝΟΝΤΑΙ ΤΑΥΤΟΧΡΟΝΑ ΚΑΙ ΟΙ ΑΝΙΣΟΤΗΤΕΣ. ΕΠΙΠΡΟΣΘΕΤΩΣ, Η ΑΝΟΔΟΣ ΤΟΥ ΑΕΠ ΔΕN ΣΧΕΤΙΖΕΤΑΙ ΜΕ ΤΟΥΣ ΔΕΙΚΤΕΣ ΚΑΛΗΣ ΔΙΑΒΙΩΣΗΣ ΤΩΝ ΠΟΛΙΤΩΝ

ΧΡΗΜΑ 17


Χ αφιέρωμα ∼ Εταιρική Κοινωνική Ευθύνη ∼ Υποστήριξη της διαφάνειας, της ακεραιότητας και της υπευθυνότητας στις διαδικασίες λήψης αποφάσεων. ∼ Ανάπτυξη συγκεκριμένων εταιρικών διαδικασιών που απεικονίζουν τον τρόπο καθημερινής εργασίας και τη διασφάλιση ενός αποτελεσματικού συστήματος εσωτερικού ελέγχου που να λειτουργεί σύμφωνα με τις σύγχρονες θεωρίες διαχείρισης κινδύνων. ∼ Ικανοποίηση των αναγκών για ορθή, έγκαιρη και επαρκή παροχή πληροφοριών στην επενδυτική κοινότητα και το ευρύτερο κοινωνικό σύνολο σχετικά με την πορεία της επιχείρησης. ∼ Ευαισθητοποίηση σε θέματα κοινωνικής ευθύνης. Ειδικότερα, η υπεύθυνη εταιρική διακυβέρνηση περιλαμβάνει και την ευαισθητοποίηση όλων των υπαλλήλων της κάθε εταιρείας, αλλά και ομίλου, στη σωστή διαχείριση των εμπιστευτικών πληροφοριών που περιέρχονται στην κατοχή τους και στην απαγόρευση της χρήσης τους για την αποκόμιση ίδιου οφέλους. Μέσα από συγκεκριμένες διαδικασίες και πρακτικές, καλούνται όλοι να διατηρούν υψηλό επίπεδο επαγγελματικής δεοντολογίας κατά την εκτέλεση των καθηκόντων τους, αλλά και στις σχέσεις τους με τις δημόσιες αρχές και το κοινό εν γένει. Τέλος, η εταιρεία που σέβεται τις αρχές της εταιρικής διακυβέρνησης προωθεί τη συνεργασία με τους πελάτες της και όλους τους συμμετέχοντες στην αγορά, αναπτύσσοντας νέα προϊόντα και υπηρεσίες που ανταποκρίνονται στις απαιτήσεις των πελατών της και συζητώντας σε βάθος όλες τις σημαντικές αποφάσεις ή τυχόν τροποποιήσεις των κανονισμών της. Η ΠΡΟΣΠΑΘΕΙΑ ΤΩΝ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ Πάντως στην Ελλάδα υπάρχουν αρκετές μεγάλες επιχειρήσεις με έντονη κοινωνική δραστηριότητα σε τομείς όπως: προστασία φυσικού περιβάλλοντος, φιλανθρωπία, ΑΜΕΑ, ΜΚΟ, εκστρατείες κατά του καπνίσματος, Aids κ.λπ. Για παράδειγμα ο όμιλος OTE, εδώ και 11 χρόνια, υλοποιεί μεταξύ άλλων το πρόγραμμα «Υποτροφίες ΟΤΕ – COSMOTE». Το πρόγραμμα αφορά σε πρωτοετείς φοιτητές από συγκεκριμένους νομούς, οι οποίοι εισάγονται σε πανεπιστήμια μακριά από τον τόπο διαμονής

τους. Τα κριτήρια επιλογής των φοιτητών είναι κοινωνικά και οικονομικά και επικεντρώνονται στα χαμηλά εισοδήματα, στα προβλήματα υγείας, σε μονογονεϊκές οικογένειες κ.λπ. Κάθε υποτροφία είναι ύψους 15 χιλ. ευρώ, τα οποία δίνονται σε δύο δόσεις κατά την τετραετή διάρκεια της φοίτησης των δικαιούχων. Από το 2002 έχουν δοθεί υποτροφίες σε 106 παιδιά σε όλη την Ελλάδα, ενώ άλλα 231 έχουν λάβει 1.500 ευρώ στο πλαίσιο τιμητικής διάκρισης. Ο ΟΤΕ δεσμεύεται για την αύξηση του αριθμού των υποτροφιών ώστε να συμπεριλαμβάνουν όσο περισσότερους νομούς ανά την Ελλάδα μπορούν. Επίσης τα «Ελληνικά Πετρέλαια» προσπαθούν να συμβάλουν στη δύσκολη σημερινή προσπάθεια και να βελτιώσουν αυτό που λέγεται ΕΚΕ στον ελληνικό χώρο. Διατηρούν στενές σχέσεις με τις τοπικές κοινωνίες, ενώ είναι χαρακτηριστικό το ότι στην παγκόσμια κοινότητα υπάρχει φοβερός ανταγωνισμός μεταξύ των εταιρειών, καθώς οι εργαζόμενοι επιλέγουν πού θα εργαστούν ανάλογα και με το φιλοπεριβαλλοντικό προφίλ της εταιρείας. Τα «Ελληνικά Πετρέλαια» έχουν τέσσερις πυλώνες σε ό,τι αφορά την ΕΚΕ: ∼ Προσπαθούν να ελαχιστοποιούν τις επιπτώσεις από την παραγωγή τους ∼ Ενισχύουν τις τοπικές κοινωνίες (θέσεις εργασίας, αγαθά, υπηρεσίες) ∼ Υποστηρίζουν την υγεία, την εκπαίδευση, την αλληλεγγύη, τις ευπαθείς ομάδες ∼ Εφαρμόζουν δράσεις για τη βελτίωση της ποιότητας ζωής σε ό,τι αφορά τον αθλητισμό, τον πολιτισμό, το πράσινο, τα έργα υποδομής κ.λπ. Ο όμιλος Interamerican δραστηριοποιείται στην ΕΚΕ με πέντε πεδία δράσης, τα οποία είναι: ∼ Διακυβέρνηση ∼ Αγορά ∼ Εργαζόμενοι ∼ Κοινωνία ∼ Περιβάλλον

ΣΥΜΦΩΝΑ ΜΕ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΓΙΑ ΤΗΝ ΠΑΓΚΟΣΜΙΑ ΕΥΤΥΧΙΑ, ΠΡΩΤΗ ΣΤΗ ΛΙΣΤΑ ΤΩΝ ΠΙΟ ΕΥΤΥΧΙΣΜΕΝΩΝ ΧΩΡΩΝ ΕΙΝΑΙ Η ΚΟΣΤΑ ΡΙΚΑ ΚΑΙ ΔΕΥΤΕΡΗ Η ΔΑΝΙΑ, ΕΝΩ ΣΤΟ ΣΥΝΟΛΟ ΤΩΝ 121 ΧΩΡΩΝ Η ΕΛΛΑΔΑ ΒΡΙΣΚΕΤΑΙ ΣΤΗΝ 29Η ΘΕΣΗ 18 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013


Υποτροφίες ΟΤΕ-COSMOTE για το ακαδημαϊκό έτος 2012-2013

ΠΑΝΩ ΑΠΟ 345.000 ΕΥΡΩ ΣΕ 46 ΦΟΙΤΗΤΕΣ ΑΠΟ 17 ΝΟΜΟΥΣ

A

πονεμήθηκαν οι υποτροφίες ΟΤΕCOSMOTE για το ακαδημαϊκό έτος 2012-2013 σε πρωτοετείς φοιτητές ανώτατων εκπαιδευτικών ιδρυμάτων από την ελληνική περιφέρεια και για πρώτη χρονιά και από την Αττική και τη Θεσσαλονίκη. Με το θεσμό των υποτροφιών να συμπληρώνει φέτος έντεκα χρόνια, 46 νέοι και νέες παρέλαβαν ένα σημαντικό βοήθημα για τις σπουδές τους, συνολικού ύψους 345.328 ευρώ. Οι 20 φετινοί υπότροφοι που προέρχονται από τους νομούς Αργολίδας, Αρκαδίας, Άρτας, Αττικής, Ευβοίας, Ευρυτανίας, Ζακύνθου, Ημαθίας, Θεσπρωτίας, Θεσσαλονίκης, Καβάλας, Κυκλάδων, Μαγνησίας, Ρεθύμνου, Σάμου, Σερρών, Φθιώτιδας βραβεύθηκαν με το ποσό των 15.280 ευρώ ο καθένας. Επιπλέον, 26 τιμητικές διακρίσεις αξίας 1.528 ευρώ η καθεμία, απονεμήθηκαν από την COSMOTE σε υποψηφίους από τις ίδιες περιοχές, που ξεχώρισαν για τις σχολικές και εξωσχολικές τους επιδόσεις. Η καθιερωμένη εκδήλωση πραγματοποιήθηκε στο Διοικητικό Μέγαρο του ΟΤΕ στο

Μαρούσι, παρουσία του Προέδρου και Διευθύνοντος Συμβούλου του ΟΤΕ, κ. Μιχάλη Τσαμάζ, και του Γενικού Γραμματέα του Υπουργείου Παιδείας & Θρησκευμάτων, Πολιτισμού & Αθλητισμού, κ. Θανάση Κυριαζή. Απευθυνόμενος στο κοινό της εκδήλωσης ο κ. Τσαμάζ, μεταξύ άλλων, δήλωσε: «Στον Όμιλο ΟΤΕ συνεχίζουμε τη στήριξή μας στους νέους ανθρώπους, παρά την ένταση της κρίσης, αυξάνοντας φέτος τον αριθμό των υποτρόφων». Απευθυνόμενος στους υποτρόφους και μιλώντας τους για την προσωπική ευθύνη, ο κ. Τσαμάζ τόνισε: «Στην Ελλάδα πάσχουμε από ευθυνοφοβία. Μιλάμε πάντα για απόδοση ευθυνών και ποτέ για ανάληψη. Και αυτό μας έχει οδηγήσει σε δύσβατα μονοπάτια. Η μεγαλύτερη ευθύνη όλων είναι απέναντι στον εαυτό μας. Να είμαστε πιστοί στις ιδέες μας. Να βάζουμε στόχους και να τους πετυχαίνουμε. Όμως, πρέπει να βλέπουμε πέρα από τα στενά όρια του εαυτού μας και να συμμετέχουμε. Γιατί πέρα από την ατομική ευθύνη υπάρχει και η συλλογική και με

αυτή πρέπει να έρθουμε αντιμέτωποι προκειμένου να βγούμε από την κρίση. Να πορευτούμε με γνώμονα το εμείς, ως ομάδα». Εκτός από το χρηματικό βραβείο, οι υπότροφοι και οι διακριθέντες για το 20122013 παρέλαβαν δωρεάν σύνδεση Conn-x, κινητά τηλέφωνα με Καρτοσυμβόλαιο COSMOTE και δωρεάν πάγιο, που θα διαρκέσει για διάστημα ίσο με την επίσημη διάρκεια φοίτησης της κάθε σχολής και δωρεάν παροχή υπηρεσιών ΟΤΕ TV για ένα χρόνο. Επιπλέον, στους υποτρόφους δόθηκαν Tablets. Από την έναρξη του θεσμού των υποτροφιών το 2002 μέχρι και σήμερα, έχουν απονεμηθεί συνολικά 126 υποτροφίες και 257 τιμητικές διακρίσεις, η αξία των οποίων υπερβαίνει τα 2 εκατ. ευρώ, έχοντας ήδη καλύψει την ελληνική περιφέρεια δύο φορές. Η πρωτοβουλία αυτή, που εντάσσεται στα προγράμματα Εταιρικής Υπευθυνότητας του ΟΤΕ και της COSMOTE, συμβάλλει στη δημιουργία των προϋποθέσεων για τη μόρφωση και την πρόοδο των νέων ανθρώπων αυτής της χώρας.


Χ αφιέρωμα ∼ Εταιρική Κοινωνική Ευθύνη Η ΥΠΕΥΘΥΝΟΤΗΤΑ ΔΕΝ ΕΙΝΑΙ ΤΕΧΝΙΚΟ ΖΗΤΗΜΑ Σύμφωνα με την Interamerican, η σημασία της μέτρησης, η οποία βοηθά να ορίσουμε τεχνικά την ΕΚΕ, είναι μεγάλη, αλλά η εταιρική υπευθυνότητα δεν είναι τεχνικό ζήτημα, καθώς συνδέεται με ηθικές αξίες και ξεπερνά τα τυποποιημένα μοντέλα της κανονιστικής συμμόρφωσης. Η ευτυχία, όπως και η εταιρική υπευθυνότητα, δεν ορίζεται αυστηρά, γιατί αυτό θα την περιόριζε σημαντικά. Η Solvency II δίνει κατευθύνσεις, υπάρχει το ζήτημα των προϊόντων που πρέπει να καλύπτουν με πιο προσιτό τρόπο τις ανάγκες των καταναλωτών, ενώ πρέπει να διασφαλιστούν θέσεις αλλά και συνθήκες εργασίας. Επίσης η Interamerican δίνει ιδιαίτερη σημασία στον όρο της «αειφόρου ασφάλισης», καθώς αποτελεί τη μοναδική ελληνική ασφαλιστική εταιρεία που είναι μέλος στο πρόγραμμα περιβάλλοντος του ΟΗΕ. Οι δράσεις ΕΚΕ της Interamerican είχαν το 2011 συνολικό προϋπολογισμό 302 χιλ. ευρώ, ποσό που αντιστοιχεί στο 2,6% επί των κερδών της. Η Novartis είναι από τις φαρμακευτικές εταιρείες που αναπτύσσουν ιδιαίτερα την εταιρική κοινωνική τους ευθύνη. Πεποίθηση της εταιρείας είναι ότι το φάρμακο δεν είναι ένα απλό καταναλωτικό προϊόν αλλά και ένα κοινωνικό αγαθό. Η Novartis είναι μια ηγέτιδα εταιρεία παγκοσμίως, καθώς δραστηριοποιείται σε 140 χώρες, ενώ στην Ελλάδα απασχολεί 600 εργαζόμενους και η χρηματιστηριακή της αξία την κατατάσσει στην 35η θέση όλων των εταιρειών παγκοσμίως. Η Novartis δεν θέλει να είναι γνωστή μόνο ως φαρμακευτική εταιρεία, αλλά και για την κοινωνική και εταιρική της υπευθυνότητα. Έχει πραγματοποιήσει έρευνες για να δει το σημείο στο οποίο βρίσκεται και προέκυψε ότι το στάδιο αυτή τη στιγμή είναι μεταβατικό, δηλαδή εξελίσσεται από τις δωρεές στην πλήρη ενσωμάτωση της ΕΚΕ στο στρατηγικό σχεδιασμό της εταιρείας. ΑΠΟ ΤΗ ΦΙΛΑΝΘΡΩΠΙΑ ΣΤΗ ΣΤΡΑΤΗΓΙΚΗ Ο όμιλος Μυτιληναίου εξελίσσει και αυτός τις πρακτικές εταιρικής κοινωνικής ευθύνης από τη φιλανθρωπία στη στρατηγική και επιχειρησιακή πρακτική. Αποτελεί έναν από τους μεγαλύτερους ομίλους στην Ευρώπη στον κλάδο του, με ετήσια έσοδα 1,57 δισ. ευρώ, και παράγει κοινωνικό προϊόν ύψους 300 εκατ. ευρώ, με πάνω από 100 δράσεις κοινωνικής ευθύνης. Ο όμιλος περνάει από το στάδιο της χορηγίας σε δράσεις μέσα από ένα συγκεκριμένο πρίσμα στρατηγικής. Χαρτογραφεί όσα λένε οι κοινωνικοί του εταίροι και κάνει έρευνες για να δει αν αυτό που έχει χαρτογραφήσει υπάρχει στην πραγματικότητα. Έχει, για 5η συνεχόμενη χρονιά, δημοσιεύσει κοινωνικό απολογισμό, ο οποίος βρίσκεται στο επίπεδο b και έχει στόχο να τον αναβαθμίσει σε επίπεδο a, με βάση διεθνείς πιστοποιήσεις, το συντομότερο δυνατό. Η Vodafone, από την πλευρά της, με στόχο την ουσιαστική ανταπόκριση στις σύγχρονες προκλήσεις, παραμένει προσηλωμένη στις αρχές της εταιρικής υπευθυνότητας και της βιώσιμης ανάπτυξης και παρουσίασε για δέκατη συνεχή χρονιά τον «ετήσιο απολογισμό εταιρικής υπευθυνότητας & βιώσιμης ανάπτυξης», που αφορά στην περίοδο Απρίλιος 2011-Μάρτιος 2012. Επίσης, έχει αναπτύξει ολοκληρωμένα προγράμματα, που εξασφαλίζουν ότι συνεχίζει να λειτουργεί υπεύθυνα και να κάνει αποδοτική χρήση των φυσικών πόρων, ενώ παράλληλα αξιοποιεί πιο συστηματικά την τεχνολογία, τα προϊόντα και τις υπηρεσίες της για την ανάπτυξη μιας βιώσιμης κοινωνίας, σε οικονομικό, κοινωνικό και περιβαλλοντικό επίπεδο. Τα προγράμματα της Vodafone που ξεχώρισαν την περίοδο αυτή είναι: 20 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013

ΟΙ ΒΑΣΙΚΟΙ ΠΑΡΑΓΟΝΤΕΣ ΠΟΥ ΣΧΕΤΙΖΟΝΤΑΙ ΜΕ ΤΟ ΕΠΙΠΕΔΟ ΙΚΑΝΟΠΟΙΗΣΗΣ ΣΤΗΝ ΕΡΓΑΣΙΑ ΕΙΝΑΙ: ΤΟ ΕΠΙΠΕΔΟ ΕΙΣΟΔΗΜΑΤΟΣ, Ο ΣΥΓΚΡΙΣΙΜΟΣ ΜΙΣΘΟΣ ΣΕ ΣΧΕΣΗ ΜΕ ΑΤΟΜΑ ΠΟΥ ΕΧΟΥΝ ΠΑΡΟΜΟΙΑ ΘΕΣΗ Ή ΠΡΟΣΟΝΤΑ, ΟΙ ΩΡΕΣ ΕΡΓΑΣΙΑΣ, ΤΟ ΜΟΡΦΩΤΙΚΟ ΕΠΙΠΕΔΟ, Η ΗΛΙΚΙΑ ΚΑΙ ΟΙ ΕΡΓΑΣΙΑΚΕΣ ΣΥΝΘΗΚΕΣ (ΠΡΟΟΠΤΙΚΕΣ, ΠΟΙΟΤΗΤΑ ΕΠΙΒΛΕΨΗΣ Κ.ΛΠ.).

∼ Οι υπηρεσίες «έλεγχος κόστους» και «έλεγχος χρήσης», μέσω των οποίων η εταιρεία προστατεύει τους συνδρομητές της από ανεπιθύμητες χρεώσεις, καθώς τους ενημερώνει για το υπόλοιπο του προγράμματος χρήσης τους, ενώ παράλληλα τους δίνει τη δυνατότητα να έχουν οι ίδιοι, οποιαδήποτε στιγμή το επιθυμούν, τον έλεγχο της χρήσης του κινητού τους και κατά συνέπεια τον έλεγχο του τι πληρώνουν. ∼ Η υπηρεσία ελέγχου κατανάλωσης φυσικού αερίου SmartEcometer Gas δίνει τη δυνατότητα για την αξιόπιστη παρακολούθηση και τον έλεγχο της κατανάλωσης φυσικού αερίου, από οικιακούς και εταιρικούς καταναλωτές και προσφέρει έγκαιρη ενημέρωση για τυχόν προβλήματα λειτουργίας και σωστό προγραμματισμό κατανάλωσης, αποφεύγοντας την άσκοπη κατανάλωση ενέργειας. ∼ H αξιοποίηση της τεχνολογίας της κινητής επικοινωνίας στον τομέα της υγείας, μέσα από το πρόγραμμα τηλεϊατρικής που εφαρμόζει η εταιρεία για 7 συναπτά έτη, σε απομακρυσμένες περιοχές της ηπειρωτικής αλλά και της νησιωτικής Ελλάδας, με στόχο την επέκτασή του σε ακόμα περισσότερες απομακρυσμένες περιοχές σε όλη την Ελλάδα μέσα στα επόμενα 2 χρόνια. ∼ Τα προγράμματα εξοικονόμησης ενέργειας στο τηλεπικοινωνιακό της δίκτυο και τα κτήρια γραφείων, με αποτέλεσμα την αποτροπή εκπομπής στην ατμόσφαιρα περισσότερων από 45.000 τόνων διοξειδίου του άνθρακα. ∼ Η δημιουργία της ιστοσελίδας vodafone.gr/bsafeonline, στο πλαίσιο του προγράμματος bsafeonline που εφαρμόζει η εταιρεία από το 2005, με στόχο την ολοκληρωμένη ενημέρωση των γονέων και όλων όσων ασχολούνται με παιδιά και εφήβους για την ασφαλή χρήση του διαδικτύου. ∼ Η υλοποίηση, για δεύτερη συνεχή χρονιά, του προγράμματος Vodafone World of Difference μέσω του οποίου η Vodafone δίνει τη δυνατότητα σε άτομα με όραμα και πάθος να εργαστούν για ένα έτος στον κοινωφελή μη κερδοσκοπικό οργανισμό της επιλογής τους. Ο 10ος απολογισμός της Vodafone κατατάσσεται για 3η συνεχή χρονιά, μετά από έλεγχο ανεξάρτητου φορέα, στο επίπεδο εφαρμογής Α+ των δεικτών GRI και το περιεχόμενό του διασφαλίζεται σύμφωνα με το Πρότυπο ΑΑ1000, ώστε να ανταποκρίνεται στις αρχές της συμμετοχικότητας, της ουσιαστικότητας και της ανταπόκρισης.


Χ αφιέρωμα ∼ Εταιρική Κοινωνική Ευθύνη

ΛΟΥΞ ΜΑΡΛΑΦΕΚΑΣ

ΜΕ ΕΝΤΟΝΟ ΕΝΔΙΑΦΕΡΟΝ ΓΙΑ ΚΟΙΝΩΝΙΚΑ ΘΕΜΑΤΑ Η Λουξ, επί πολλά χρόνια, επιδεικνύει έντονο ενδιαφέρον για τα κοινωνικά, αθλητικά και πολιτιστικά δρώμενα της χώρας, μέσω εκτεταμένου προγράμματος χορηγιών, που καθορίζεται από τις αρχές και την ευρύτερη στάση ζωής των ανθρώπων της. Κοινωνική ευθύνη για την εταιρεία σημαίνει κοινωνική ανταπόδοση, μέσω στοχευμένων εκδηλώσεων και ενεργειών, που σκοπό έχουν να προάγουν το αθλητικό πνεύμα αλλά και τον πολιτισμό γενικότερα. Ενδεικτικά αναφέρεται ότι η Λουξ έχει αναλάβει τη χορηγία σε πολλούς αθλητικούς συλλόγους όπως η ΕΑΠ Λουξ, η Α.Σ.Ε. ΟΡΜΗ Λουξ, ο ΕΣΠΕΡΟΣ ΑΟΠΑ, ο Α.Σ. ΑΠΟΛΛΩΝ ΠΑΤΡΩΝ, η Π.Α.Ε. ΠΑΝΑΧΑΪΚΗ, καθώς και την υποστήριξη αθλητικών διοργανώσεων και πρωταθλημάτων, ενώ υπήρξε υποστηρικτής της Εθνικής Ομάδας Ποδοσφαίρου το 2004 - 2006. Η Λουξ στηρίζει παράλληλα το μηχανοκίνητο αθλητισμό, έχοντας θεσμοθετήσει το Πανελλήνιο Κύπελλο Λουξ (Καρτ), ενώ για τέσσερις συνεχείς χρονιές (2009 – 2012) υποστήριξε το Διεθνές Σιρκουί Καρτ Πάτρας - P.I.C.K. Επίσης, είναι σταθερός υποστηρικτής εκπροσώπων της χώρας μας σε αθλητικές διοργανώσεις του εξωτερικού όπως του Γιώργου Κατσίνη στο Formula BMW Europe, του Βασίλη Ορφανού το Rally Dakar και του Αντώνη Βώσσου στο Porsche GT3 Cup Νοτιοανατολικής Ευρώπης. Ως συμπαραστάτης στο έργο που επιτελούν διάφορα ιδρύματα προστασίας παιδιών και ατόμων με ειδικές ικανότητες, η Λουξ συμμετέχει ενεργά, με δωρεές και προσφορά προϊόντων σε διάφορες εκδηλώσεις ιδρυμάτων, συλλόγων και κοινωνικών φορέων. Ενδεικτικά αναφέρονται το Ίδρυμα Στέγη της Αγάπης, το Χαμόγελο του Παιδιού, το Άσυλο Ανίατων Δανιηλίδα, ο Σύλλογος Προστασίας Ατόμων με Ψυχικές Ασθένειες, ο ΟΚΑΝΑ, καθώς και οι Δήμοι Αθηναίων, Πατρών, Μεσσάτιδος, Μόβρης, Παραλίας κ.ά. Παράλληλα, ως ελληνική παραδοσιακή εταιρεία, η Λουξ δηλώνει παρούσα στην αντιμετώπιση προβλημάτων που αντιμετωπίζει ο τόπος μας και στην ανακούφιση συμπολιτών μας που πλήττονται άμεσα ή έμμεσα από αυτά. Ιδιαίτερα έντονη είναι τέλος η ευαισθητοποίηση της εταιρείας απέναντι σε θέματα περιβαλλοντικής σημασίας, αναγνωρίζοντας τη σπουδαιότητα προστασίας και διαφύλαξης του φυσικού πλούτου του τόπου μας. Μέσα από χορηγικά προγράμματα, υποστηρίζει και ενισχύει δράσεις που έχουν ως στόχο την ευαισθητοποίηση και εκπαίδευση μικρών και μεγάλων για την υιοθέτηση φιλοπεριβαλλοντικών πρακτικών και την ανάπτυξη οικολογικής συνείδησης. Η Λουξ Μαρλαφέκας, με υψηλό αίσθημα ευθύνης και αναγνωρίζοντας, στη σημερινή κρίσιμη οικονομική και κοινωνική συγκυρία, την ανάγκη για την άμεση εφαρμογή πρακτικών αλληλεγγύης και προσφοράς, θα συνεχίσει τη δραστηριοποίησή της προς αυτήν την κατεύθυνση, συμβάλλοντας με όποιο τρόπο μπορεί για τη βελτίωση της καθημερινότητας του τόπου μας. 22 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013

ΒΡΑΒΕΥΣΗ ΑΡΙΣΤΟΥΧΩΝ ΜΑΘΗΤΩΝ Η Eurobank βράβευσε και φέτος 394 αριστούχους μαθητές και μαθήτριες για το σχολικό έτος 2011 – 2012, στο πλαίσιο του προγράμματος «Η Μεγάλη Στιγμή για την Παιδεία». Η εκδήλωση είχε πανηγυρικό χαρακτήρα, με αφορμή τη συμπλήρωση 10 χρόνων του προγράμματος, στο πλαίσιο του οποίου από το 2003 έχουν βραβευτεί 11.800 αριστούχοι μαθητές από όλη την Ελλάδα. Στην εκδήλωση παρέστη και απηύθυνε χαιρετισμό ο ποιητής κ. Μάνος Ελευθερίου. Με το πρόγραμμα «Η Μεγάλη Στιγμή για την Παιδεία», η Eurobank επιβραβεύει κάθε χρόνο τους αριστούχους αποφοίτους με τον υψηλότερο βαθμό πρόσβασης στην τριτοβάθμια εκπαίδευση από κάθε λύκειο της χώρας, δημόσιο και ιδιωτικό, ημερήσιο και εσπερινό. Στη φετινή εκδήλωση βραβεύτηκαν μαθητές και μαθήτριες από την Αττική και από τα νησιά του Αιγαίου που σπουδάζουν στην Αθήνα, ενώ έχουν ήδη πραγματοποιηθεί ανάλογες τελετές βράβευσης σε όλες τις περιφέρειες της χώρας. Η Wind παρέδωσε χρηματικό ποσό στην ΕΛΕΠΑΠ ως επίσημος χορηγός και ονομαστικός χορηγός στους αγώνες δρόμου των 5 & 10 χλμ, του 30ού Κλασικού Μαραθωνίου Αθηνών για δεύτερη συνεχή χρονιά. Η εταιρεία, για τη στήριξη του έργου της ΕΛΕΠΑΠ, ενεργοποίησε μια σειρά «μηχανισμών», πριν αλλά και κατά τη διάρκεια των αγώνων, καταφέρνοντας να συγκεντρώσει το ποσό των 50 χιλ. ευρώ για τα παιδιά της ΕΛΕΠΑΠ. Την επιταγή με το ποσό που συγκεντρώθηκε είχαν τη χαρά να παραδώσουν οι ίδιοι οι πρεσβευτές της WIND Running Team στην πρόεδρο και τα παιδιά της ΕΛΕΠΑΠ στο πλαίσιο της χριστουγεννιάτικης γιορτής τους, που πραγματοποιήθηκε στη Στέγη Γραμμάτων και Τεχνών. Επιπροσθέτως, η Wind έδωσε τη δυνατότητα σε όλους τους δρομείς του 30ού Κλασικού Μαραθωνίου Αθηνών να συνεισφέρουν στην ΕΛΕΠΑΠ. Για κάθε έναν από τους 26 χιλ. δρομείς της διοργάνωσης που πέρασαν κάτω από την «Αψίδα Αγάπης» με τη σήμανση «I like WIND - Πάτα like και πρόσφερε», η οποία βρισκόταν επί της λεωφόρου Βασ. Σοφίας, η Wind δώρισε 1 ευρώ στην ΕΛΕΠΑΠ. Η Coca-Cola, για πέμπτη συνεχή χρονιά, βρέθηκε κοντά στα «Παιδικά Χωριά SOS», διοργανώνοντας μια μαγική χριστουγεννιάτικη γιορτή. Την Κυριακή 9 Δεκεμβρίου, προσκάλεσε πάνω από 70 παιδιά για να απολαύσουν όλοι μαζί τη μαγεία των Χριστουγέννων, αποδεικνύοντας πως υπάρχουν λόγοι για να πιστεύουμε σε ένα καλύτερο αύριο. Η Coca-Cola ετοίμασε ένα χιονισμένο χριστουγεννιάτικο σκηνικό, στο οποίο τα παιδιά είχαν την ευκαιρία να διασκεδάσουν με δημιουργικές δραστηριότητες, αλλά και να απολαύσουν μοναδικές χριστουγεννιάτικες λιχουδιές. Στη συνέχεια, οι NEBMA και η Alessandra Rassimov τραγούδησαν τις επιτυχίες τους αλλά και τα κάλαντα παρέα με τα παιδιά, γεμίζοντας το χώρο μελωδίες. Ο ενθουσιασμός των παιδιών κορυφώθηκε φυσικά με την εμφάνιση του Άγιου Βασίλη, που ήταν εκεί όπως κάθε χρόνο για να μοιράσει δώρα στα παιδιά και να φωτογραφηθεί μαζί τους. Αναγνωρίζοντας το έργο και την προσφορά των «Παιδικών Χωριών SOS» στο να προσφέρουν αγάπη και φροντίδα στα παιδιά που το έχουν ανάγκη, η Coca-Cola στηρίζει εδώ και χρόνια την προσπάθειά τους. Εκτός από τη διοργάνωση της μαγικής γιορτής, η Coca-Cola προχώρησε και φέτος στην οικονομική ενίσχυση των «Παιδικών Χωριών SOS», αποδεικνύοντας έμπρακτα το σεβασμό της στο έργο τους, αλλά και στέλνοντας ένα μήνυμα χαράς και αισιοδοξίας. Χ


ΕΠΙΤΥΧHΣ OΛΟΚΛHΡΩΣΗ ΤΗΣ ΠΡΩΤΟΠΟΡΙΑΚHΣ ΠΡΩΤΟΒΟΥΛIΑΣ ΤΗΣ ΣΥΝΕΤΑΙΡΙΣΤΙΚHΣ ΤΡAΠΕΖΑΣ ΘΕΣΣΑΛIΑΣ

Η

Συνεταιριστική Τράπεζα Θεσσαλίας ΣΥΝ.Π.Ε., ένα διαρκώς αναπτυσσόμενο πιστωτικό ίδρυμα, που έχει έδρα τα Τρίκαλα και δραστηριοποιείται στους νομούς Τρικάλων, Λάρισας, Μαγνησίας και Καρδίτσας, αναγνωρίζοντας τις υποχρεώσεις της απέναντι στην τοπική κοινωνία της Θεσσαλίας, περιέλαβε στο καταστατικό της άρθρο το οποίο προβλέπει τη διάθεση ποσοστού 2% από τα ετήσια καθαρά κέρδη της – ύστερα από τους φόρους - για σκοπούς που συμβάλουν στη βιώσιμη ανάπτυξη της τοπικής κοινωνίας. Στο πλαίσιο αυτό, το 2010 κάλεσε φορείς του νομού Τρικάλων που δραστηριοποιούνται στο θεματικό πεδίο «Άνθρωπος» να υποβάλουν προτάσεις για την υλοποίηση δράσεων που επικεντρώνονται σε αυτό το θεματικό πεδίο. Για την υλοποίηση αυτής της πρωτοποριακής πρωτοβουλίας, η τράπεζα συνεργάστηκε με το Ελληνικό Δίκτυο για την Εταιρική Κοινωνική Ευθύνη, τον κύριο φορέα προώθησης και ανάπτυξης της έννοιας της εταιρικής υπευθυνότητας στην Ελλάδα. Οι προτάσεις που κατατέθηκαν, αξιολογήθηκαν από κριτική επιτροπή στις 26.07.2010, η οποία ως μέλημά της είχε τη διαφανή και αξιοκρατική επιλογή της τελικής πρότασης. Η πρόταση που επιλέχθηκε ήταν «Η Σχολική Επιτροπή του 1ου Ειδικού Νηπιαγωγείου & Δημοτικού Σχολείου Τρικάλων». Το «1ο Ειδικό Νηπιαγωγείο & Δημοτικό Σχολείο» είναι το μοναδικό που λειτουργεί στα Τρίκαλα και σε αυτό έχουν πρόσβαση όλα τα παιδιά με ειδικές ανάγκες της πόλης των Τρικάλων, αλλά και των γειτονικών χωριών. Ιδρύθηκε το 1982 και λειτούργησε για αρκετά χρόνια συστεγαζόμενο με άλλες σχολικές μονάδες της πόλης. Στόχοι του σχολείου είναι η εκπαίδευση των μαθητών σε διάφορες δεξιότητες όπως η επικοινωνία, η κοινωνικοποίηση, η αυτοεξυπηρέτηση, η μάθηση της ελληνικής γλώσσας, οι βασικές δεξιότητες μαθηματικών, οι βασικές προεπαγγελματικές δεξιότητες. Βασικός σκοπός αυτών είναι η αυτονομία διαβίωσης των παιδιών.

(ΟΑΕΔ), κατά τη διάρκεια των Χριστουγέννων (2011) κατέβαλε βοήθημα αλληλεγγύης ποσού 150 ευρώ, σε όσους συνεταίρους της τράπεζας βρίσκονταν σε κατάσταση ανεργίας. Συνολικά το βοήθημα αλληλεγγύης δόθηκε σε 275 συνεταίρους, οι οποίοι προσκομίζοντας τα απαραίτητα δικαιολογητικά στα ταμεία των καταστημάτων της τράπεζας, εισέπραξαν το βοήθημα. Το συνολικό ποσό ανήλθε σε 41.250 ευρώ. Η επόμενη δράση ΕΚΕ της τράπεζας το 2012 θα πραγματοποιηθεί στο νομό Λάρισας με ποσό 100.000 ευρώ και στην θεματική ενότητα Άνθρωπος. Η Συνεταιριστική Τράπεζα Θεσσαλίας, στο πλαίσιο της αμφίδρομης επικοινωνίας με την τοπική κοινωνία, επιδιώκει να επικοινωνεί σε τακτική βάση και να συνεργάζεται με φορείς της τοπικής κοινωνίας, αφουγκραζόμενη τους προβληματισμούς, τις προσδοκίες και τα κύρια θέματα που απασχολούν τον κάθε τομέα. Η επικοινωνία με τα ενδιαφερόμενα μέρη και η καταγραφή των κύριων θεμάτων που βρίσκονται στο επίκεντρο της συζήτησης με την κάθε ομάδα είναι σημαντική για την Τράπεζα Θεσσαλίας, καθώς αποτελεί βασικό μηχανισμό βελτίωσής της και αναπόσπαστο μέρος της εταιρικής υπευθυνότητάς της.

ΠΡΟΤΑΣΗ ΣΥΝΕΡΓΑΣΙΑΣ Δωρεά ενός λεωφορείου για τη μετακίνηση των μαθητών που φοιτούν στο σχολείο. Η παραπάνω πρωτοβουλία ολοκληρώθηκε τον Αύγουστο του 2012 με τη δωρεά στο Δήμο Τρικκαίων ενός λεωφορείου τύπου mini bus μάρκας Citroën, με σκοπό την εξυπηρέτηση των αναγκών μεταφοράς των μαθητών του «1ου Ειδικού Νηπιαγωγείου & Δημοτικού Σχολείου». Η ολοκλήρωση της παραπάνω δράσης θα πραγματοποιηθεί με την παράδοση του λεωφορείου τον Δεκέμβριο του 2012. Μέσα στο πλαίσιο ολοκλήρωσης των καλών πρακτικών, η Συνεταιριστική Τράπεζα Θεσσαλίας προχώρησε ένα βήμα παρακάτω. Ως ελάχιστη μορφή στήριξης προς τους άνεργους συνεταίρους, και σε συνεργασία με τον Οργανισμό Απασχόλησης Εργατικού Δυναμικού ΧΡΗΜΑ 23


Χ

~ αφιέρωμα

H ΕΛΛΑΔΑ ΚΟΜΒΟΣ ΓΙΑ ΤΗΝ ΕΝΕΡΓΕΙΑΚΗ ΑΥΤΟΝΟΜΙΑ ΤΗΣ ΕΥΡΩΠΗΣ

Η προσέλκυση διεθνούς επενδυτικού ενδιαφέροντος και η δημιουργία θέσεων εργασίας θα δώσουν μια σημαντική αναπτυξιακή «ανάσα» στη δοκιμαζόμενη ελληνική οικονομία.

Στις δυνατότητες ανάπτυξης και επενδύσεων στην αγορά ενέργειας στην Ελλάδα, που μπορούν μέσω στοχευμένης στρατηγικής στον κλάδο να ανέλθουν σε 40-60 δισ. ευρώ, την αξιοποίηση των πλεονεκτημάτων που διαθέτει η χώρα μας στον ενεργειακό τομέα, το ευρωπαϊκό κανονιστικό πλαίσιο που καθίσταται πλέον καθοριστικό για τα επόμενα βήματα, αλλά και την εθνική ενεργειακή στρατηγική, αναφέρθηκαν οι διακεκριμένοι ομιλητές του συνεδρίου «Energy Money Conference», που πραγματοποιήθηκε με επιτυχία από την Ethos Media S.A., την Τρίτη 27 Νοεμβρίου 2012. Ο υφυπουργός Εξωτερικών, κ. Κωνσταντίνος Τσιάρας, αναφέρθηκε στην ανάγκη επανεξέτασης της θέσης της Ελλάδας στη γεωπολιτική σκακιέρα, την εκμετάλλευση της πλεονεκτικής της θέσης στη ΝΑ Ευρώπη, την ανάπτυξη διεθνών συνεργασιών με ιεραρχημένους στόχους, την προσέλκυση διεθνούς επενδυτικού ενδιαφέροντος, τη δημιουργία θέσεων εργασίας, καθώς και τον εθνικό σχεδιασμό της ενεργειακής πολιτικής. 24 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013


Σ

ΚΩΝΣΤΑΝΤΙΝΟΣ ΤΣΙΑΡΑΣ

Υφυπουργός Εξωτερικών

το χαιρετισμό του ο υφυπουργός ανέφερε ότι «αναπτύσσονται τάσεις που εγείρουν νέες προκλήσεις και μία από αυτές είναι, για ολόκληρη την Ευρώπη, η μεγάλη ενεργειακή πρόκληση που τα χαρακτηριστικά της αφορούν στην επάρκεια και στο κόστος της ενέργειας. Μπροστά σε αυτά τα νέα δεδομένα, η Ελλάδα καλείται να εξετάσει ποια πρέπει και μπορεί να είναι η θέση της στη γεωπολιτική σκακιέρα, που στήνεται με αφορμή την παραγωγή και διακίνηση των ενεργειακών πόρων. Η Ελλάδα βρίσκεται σε μια πλεονεκτική θέση στη ΝΑ Ευρώπη. Στο κομβικό σημείο των οδεύσεων ανάμεσα στις εξαγωγικές χώρες της Ανατολής και του Νότου και στις εισαγωγικές χώρες της Δύσης, η χώρα μας μπορεί και πρέπει να διαδραματίσει πρωταγωνιστικό ρόλο στην ευρωπαϊκή ενεργειακή πολιτική. Με αυτό το στόχο, που αποτελεί στρατηγική προτεραιότητα του πρωθυπουργού κ. Αντώνη Σαμαρά, η Ελλάδα αναπτύσσει μια δυναμική, εξωστρεφή και πολυδιάστατη εξωτερική ενεργειακή πολιτική. Η κρίση επιβάλλει όχι μόνο να μην αφήσουμε καμία ευκαιρία αναξιοποίητη, αλλά και να δημιουργήσουμε νέες ευκαιρίες και πεδία συνεργασίας με σημαντικούς, παραδοσιακούς, αλλά και νέους, εταίρους μας. Στo πλαίσιo αυτό επιδιώκουμε την ανάπτυξη διεθνών συνεργασιών με ιεραρχημένους στόχους, που εγγυώνται την ασφάλεια και την πολλαπλότητα πηγών και διόδων μεταφοράς. Συνεργασίες που κατοχυρώνουν με τον καλύτερο δυνατό τρόπο τη θέση – «κλειδί» της χώρας στον παγκόσμιο ενεργειακό χάρτη, ως αξιόπιστου και ασφαλούς ενεργειακού κόμβου προς την Ευρώπη. Θέτουμε ξανά σε προτεραιότητα κάθε μορφής μεγάλα έργα μεταφοράς ενέργειας, που διευκολύνουν τον ανεφοδιασμό της Ελλάδας, αλλά και της Ευρώπης γενικότερα, και περνούν από την ελληνική επικράτεια. Ήδη βρίσκεται σε εξέλιξη ένας ευρύτερος σχεδιασμός έργων υποδομής στις μεταφορές και στις υπηρεσίες, ώστε να υποστηριχθεί η ανάπτυξη της χώρας και να διασφαλιστεί ο ενεργειακός εφοδιασμός της Ευρώπης. Ταυτόχρονα η επιβεβαίωση της ύπαρξης σημαντικών ποσοτήτων υδρογονανθράκων σε περιοχές της Ελλάδας και το αξιόλογο δυναμικό ανανεώσιμων πηγών ενέργειας που διαθέτουμε, ανοίγουν νέες προοπτικές για την κάλυψη ενεργειακών αναγκών και συνάμα πολλαπλές επενδυτικές ευκαιρίες. Αντιλαμβάνεστε, λοιπόν, πως τα οικονομικά οφέλη για τη χώρα μπορούν να είναι ιδιαίτερα σημαντικά. Η προσέλκυση διεθνούς επενδυτικού ενδιαφέροντος και η δημιουργία θέσεων εργασίας θα δώσουν μια σημαντική αναπτυξιακή «ανάσα» στη δοκιμαζόμενη ελληνική οικονομία. Στο πλαίσιο του εθνικού μας σχεδιασμού για την ενέργεια προχωράμε τις διαδικασίες για τις σεισμικές έρευνες σε σημεία της ελληνικής επικράτειας (Ιωάννινα, Πατραϊκός, Κατάκολο), όπου εκτιμάται ότι υπάρχουν πετρελαϊκά κοιτάσματα 250 εκατ. βαρελιών, με φιλόδοξο στόχο να αρχίσουν σύντομα οι πρώτες διερευνητικές γεωτρήσεις. Ταυτόχρονα, προωθείται η έρευνα για εντοπισμό σημαντικών κοιτασμάτων νοτίως της Κρήτης, όπου οι προσδοκίες είναι αυξημένες. Η περιοχή αποτελεί συνέχεια της γεωλογικής λεκάνης της ανατολικής Μεσογείου, στην οποία έχουν ήδη ανακαλυφθεί τεράστια κοιτάσματα φυσικού αερίου, όπως το «Λεβιάθαν» του Ισραήλ και το «οικόπεδο 12» της Κύπρου». ΧΡΗΜΑ 25


Χ αφιέρωμα ~ Insurance Money Conference 2012 κτυο, τη διασύνδεση των νησιών, την επέκταση του δικτύου υψηλής πίεσης και τη βελτιστοποίηση του μίγματος με μεγαλύτερη συμμετοχή των ανανεώσιμων πηγών.

GEORGETTE LALIS European Commission, Member της Task Force for Greece Στα πλεονεκτήματα μιας εσωτερικής ανοιχτής, διασυνδεόμενης και ευέλικτης αγοράς ενέργειας στην Ε.Ε., στον καθοριστικό ρόλο των ανεξάρτητων κανονιστικών αρχών και τις περιφερειακές πρωτοβουλίες της Ευρωπαϊκής Ένωσης για να αρθούν οι περιορισμοί στην κίνηση του φυσικού αερίου αναφέρθηκε η κα Georgette Lalis. Η χώρα πρέπει να προχωρήσει σε αλλαγές, που αποτελούν πλέον και μνημονιακές υποχρεώσεις της Ελλάδας, όπως στην κατάργηση των ρυθμιζόμενων τιμολογίων, τη δημιουργία χρηματιστηρίου ανταλλαγής ηλεκτρικού, τη βελτίωση της αποδοτικότητας της ΔΕΗ και την αναμόρφωση του συστήματος χρηματοδότησης των πηγών ενέργειας. Η ανάπτυξη της εσωτερικής αγοράς ενέργειας θα έχει πολλαπλά πλεονεκτήματα: πρόσβαση των πολιτών σε χαμηλότερη τιμολόγηση, δυνατότητα αλλαγής προμηθευτή, εγκατάσταση έξυπνων μετρητών ενεργειακής απόδοσης και μέτρα για τις ευπαθείς ομάδες καταναλωτών. Όπως τόνισε η κα Lalis, την περίοδο 2014-2020 η στρατηγική της Ελλάδας πρέπει να επικεντρωθεί στον εκσυγχρονισμό του ενεργειακού δικτύου, στην επέκταση του δικτύου αγωγών υψηλής πίεσης για το φυσικό αέριο, στη βελτιστοποίηση του ενεργειακού μίγματος με την αύξηση του μεριδίου των ΑΠΕ και στη διασύνδεση των νησιωτικών περιοχών. Όπως είπε, κομβικό σημείο για τη δημιουργία ενιαίας αγοράς είναι οι ανεξάρτητες κανονιστικές αρχές στην Ευρώπη. «Στη χώρα μας υπάρχουν αμφιβολίες για το κατά πόσο η ΡΑΕ μπορεί να επιτύχει το στόχο που έχει τεθεί. Η ΡΑΕ μάλιστα συνεχώς χάνει προσωπικό, το οποίο μεταφέρεται σε ευρωπαϊκές ανεξάρτητες αρχές». Όσον αφορά στο ενεργειακό μίγμα, τόνισε πως η Ελλάδα μπορεί να ανταποκριθεί στους στόχους του 2020, ενώ είναι υπό συζήτηση αν το 2030 πρέπει να έχουμε το 30% σε ΑΠΕ στον ενεργειακό τομέα. Την περίοδο 201420 η πολιτική πρέπει να εστιαστεί στον εκσυγχρονισμό του δικτύου, τη μεγαλύτερη εισροή ενέργειας και χαμηλών εκπομπούχων στο δί☛

ΤΗΝ ΠΕΡΙΟΔΟ 2014-2020 Η ΣΤΡΑΤΗΓΙΚΗ ΤΗΣ ΕΛΛΑΔΑΣ ΠΡΕΠΕΙ ΝΑ ΕΠΙΚΕΝΤΡΩΘΕΙ ΣΤΟΝ ΕΚΣΥΓΧΡΟΝΙΣΜΟ ΤΟΥ ΕΝΕΡΓΕΙΑΚΟΥ ΔΙΚΤΥΟΥ, ΣΤΗΝ ΕΠΕΚΤΑΣΗ ΤΟΥ ΔΙΚΤΥΟΥ ΑΓΩΓΩΝ ΥΨΗΛΗΣ ΠΙΕΣΗΣ ΓΙΑ ΤΟ ΦΥΣΙΚΟ ΑΕΡΙΟ, ΣΤΗ ΒΕΛΤΙΣΤΟΠΟΙΗΣΗ ΤΟΥ ΕΝΕΡΓΕΙΑΚΟΥ ΜΙΓΜΑΤΟΣ ΜΕ ΤΗΝ ΑΥΞΗΣΗ ΤΟΥ ΜΕΡΙΔΙΟΥ ΤΩΝ ΑΠΕ ΚΑΙ ΣΤΗ ΔΙΑΣΥΝΔΕΣΗ ΤΩΝ ΝΗΣΙΩΤΙΚΩΝ ΠΕΡΙΟΧΩΝ

26 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013

ΤΕΡΕΖΑ ΦΩΚΙΑΝΟΥ – ΜΑΛΑΒΕΤΑ Πρόεδρος & διευθύνουσα σύμβουλος της Flow Energy & Environmental Operations – γεωλόγος Για την εξέλιξη της ερευνητικής δραστηριότητας και την ανάκτηση της αξιοπιστίας της χώρας στον τομέα της ενέργειας μίλησε η κα Τερέζα Φωκιανού-Μαλαβέτα, επισημαίνοντας ότι η χώρα μας είναι η λιγότερο εξερευνημένη περιοχή της Μεσογείου στον τομέα των υδρογονανθράκων. Η πολιτική που πρέπει να ακολουθηθεί, για την κα Μαλαβέτα, συνίσταται στην εκτέλεση σεισμικών ερευνών μη αποκλειστικής χρήσης, στην επανεπεξεργασία των παλαιότερων σεισμικών δεδομένων, την πώληση των αναλύσεων σε εταιρείες, την επιλογή και τον καθορισμό της έκτασης των περιοχών, την επιλογή υποψήφιων επενδυτών και τη διαπραγμάτευση των συμβάσεων, την προκήρυξη διαγωνισμών βάσει σχεδίου σύμβασης και την εκτίμηση των δεδομένων βάσει έρευνας αγοράς. Ιδιαίτερη έμφαση έδωσε στη στελέχωση του νέου φορέα υδρογονανθράκων χωρίς συντεχνιακές ή ρουσφετολογικές επιλογές. Αναφερόμενη στην παρούσα κατάσταση είπε πως πρόσφατα η Πολιτεία έκανε μια σειρά από βήματα: ∼ Νομοθετική ρύθμιση για την επαναδημιουργία του φορέα που καταργήθηκε το 1998 ∼ Προκήρυξη διαγωνισμού σε περιοχές με προηγούμενα ερευνητικά δεδομένα ∼ Ανάθεση για τη διενέργεια μη αποκλειστικών σεισμικών ερευνών στη θαλάσσια περιοχή δυτικά της Ελλάδας και νότια της Κρήτης

MR THOMAS SCHAUB Senior Manager Standards, Interoperability, Landis+ Gyr O Mr Thomas Schaub, Senior Manager Standards, Interoperability, Landis+ Gyr, μίλησε για τις «έξυπνες» πόλεις που εξοικονομούν ενέργεια χρησιμοποιώντας φωτοβολταϊκά, «έξυπνους μετρητές» και ηλεκτρικά οχήματα. Αναφέρθηκε ιδιαίτερα στους «έξυπνους» μετρητές, που ήδη χρησιμοποιούνται στη Σκανδιναβία, τη Σουηδία, την Ιταλία, την Ισπανία, τη Γαλλία κ.α. Αναγκαία, όπως είπε, είναι η ύπαρξη μιας ευρωπαϊκής αρχής που θα διασφαλίζει τη λειτουργικότητα των μετρητών και θα ορίζει τις προδιαγραφές τους. Οι πρώτοι «έξυπνοι μετρητές» χρησιμοποιήθηκαν στη Σκανδιναβία, όπου οι λογαριασμοί αναλύουν με πλήρως διαφανή τρόπο την κατανάλωση, ενώ σήμερα διεξάγονται προγράμματα εξοικονόμησης στην Ισπανία και τη Γαλλία.


Ολοκληρωμένες ενεργειακές λύσεις Εξωστρέφεια Καινοτομία

Η ΣΥΣΤΗΜΑΤΑ SUNLIGHT A.B.E.E., συμφερόντων του επιχειρηματία Πάνου Γερμανού, είναι μια αμιγώς ελληνική εταιρεία η οποία, με συνεπή και οραματική στρατηγική, έχει καταφέρει, ενάντια και στις δυσμενείς συνθήκες που δημιουργεί η οικονομική κρίση, όχι μόνο να διατηρεί ένα υγιές και δυναμικό επιχειρηματικό προφίλ, αλλά και να σημειώνει συνεχή αναπτυξιακή πορεία. Η εταιρεία, με έδρα στην Ελλάδα και επίκεντρο το βιομηχανικό συγκρότημά της στο Νέο Όλβιο Ξάνθης, έχει στρέψει επιτυχώς το βλέμμα της στο εξωτερικό και σήμερα εξάγει σχεδόν το 98% της παραγωγής της παγκοσμίως, με αυτόνομη επιχειρηματική παρουσία σε 9 χώρες και ενεργό πελατολόγιο σε περισσότερες από 100 χώρες. Είναι μια εταιρεία η οποία, με αφετηρία το 1991 και με σταθερά βήματα, έχει εξελιχθεί σε ένα success story «made in Greece», στο δύσκολο μάλιστα και απαιτητικό χώρο των συστημάτων αποθήκευσης και διάθεσης ενέργειας. Το μυστικό της επιτυχίας της είναι η διαρκής επένδυσή της σε ανθρώπινους πόρους, νέες τεχνολογίες και υποδομές, καθώς και οι στρατηγικές της συνεργασίες με καταξιωμένες επιχειρήσεις ανά τον κόσμο. Συγκεκριμένα, στηριζόμενη σε υψηλής ποιότητας καινοτόμα προϊόντα και υπηρεσίες, καθώς και υποδειγματική εξυπηρέτηση, η SUNLIGHT προσφέρει ολοκληρωμένες λύσεις, απόλυτα προσαρμοσμένες στις ανάγκες των πελατών της. Αιχμή του δόρατος αποτελούν οι μπαταρίες για βιομηχανικές, προηγμένες και καταναλωτικές εφαρμογές, καθώς και η συμμετοχή της εταιρείας σε σύνθετα έργα παραγωγής και διάθεσης ενέργειας. Οι ενεργειακές της λύσεις καλύπτουν συνολικά κλάδους με ιδιαίτερα υψηλές απαιτήσεις, όπως η

βιομηχανία, η εφοδιαστική αλυσίδα και οι μεταφορές, οι τηλεπικοινωνίες, η πληροφορική, οι ανανεώσιμες πηγές ενέργειας, η άμυνα, οι κατασκευές και τα έργα υποδομής. Μάλιστα, διαθέτοντας εξειδικευμένο τμήμα R&D, επενδύοντας το 3% του ετήσιου κύκλου εργασιών της στον τομέα αυτό και με σύνθημά της την τεχνολογική καινοτομία, η SUNLIGHT κατατάσσεται μεταξύ των 5 κορυφαίων παραγωγών βιομηχανιών μπαταριών στην Ευρώπη και μεταξύ των 3 κορυφαίων παραγωγών μπαταριών προηγμένης τεχνολογίας στον κόσμο. Έχοντας εδραιώσει την παρουσία της στην ευρωπαϊκή αγορά, εξετάζει διαρκώς και αξιοποιεί ευκαιρίες σε νέες αγορές που παρουσιάζουν ιδιαίτερο επιχειρηματικό ενδιαφέρον, όπως η Νότια Αμερική, η Μέση Ανατολή και η Αφρική, καθώς και οι χώρες της Ασίας. Μπαταρίες SUNLIGHT μπορεί σήμερα να βρει κανείς σε ορυχεία στη Χιλή, στο αεροδρόμιο του Dubai, στην πίστα F1 του Abu Dhabi, σε εταιρείες τηλεπικοινωνιών στην Αφρική, τα Βαλκάνια και τη Βενεζουέλα, σε υποβρύχια στη Γερμανία, την Πολωνία και το Περού, σε logistics centers στην Ολλανδία, την Ισπανία, τη Λατινική Αμερική, τη Σιγκαπούρη και τη Νότιο Αφρική. Η SUNLIGHT ΣΕ ΑΡΙΘΜΟΥΣ (Συνοπτικά μεγέθη 2011) Κύκλος εργασιών 114,8 εκατ. ευρώ ■ EBITDA 7,3 εκατ. ευρώ ■ Ενεργό Πελατολόγιο σε 100 χώρες ■ Γραφεία και θυγατρικές σε 9 χώρες ■ 98% της παραγωγής εξάγεται ■ Το 3% του κύκλου εργασιών επενδύεται σε R&D ετησίως ■


Χ αφιέρωμα ~ Insurance Money Conference 2012

ΠΑΝΕΛ Ι Στο πρώτο θεματικό πάνελ του συνεδρίου συζητήθηκαν οι εξελίξεις στην αγορά ενέργειας και οι συνέπειες για την ενεργειακή ασφάλεια της Ε.Ε. και την οικονομική ανάκαμψη της χώρας. Συγκεκριμένα οι πανελίστες συζήτησαν για τις εξελίξεις στις παραχωρήσεις έρευνας και παραγωγής υδρογονανθράκων σε ερευνητικές περιοχές, την πορεία των διαγωνισμών για μη αποκλειστικές θαλάσσιες σεισμικές έρευνες στη δυτική Ελλάδα και τη νότια Κρήτη, το ρόλο του νέου φορέα υδρογονανθράκων και την αγορά φυσικού αερίου, τους ανταγωνιστικούς αγωγούς και την αναπτυξιακή τους συμβολή. Στα μέσα που μπορούν να καταστήσουν την ελληνική αγορά ενέργειας ελκυστική προς το επενδυτικό κοινό, αλλά και το βαθμό στον οποίο η ανάπτυξή της μπορεί να συμβάλει στην ελληνική οικονομία αναφέρθηκε ο Δρ Ηλίας Κονοφάγος, εκτελεστικός αντιπρόεδρος της Flow Energy & Environmental Operations. Όπως είπε, στην Ελλάδα υπάρχει δυναμική για επενδύσεις και ανάπτυξη της τάξεως των 40-60 δισ. ευρώ, ωστόσο, για να υπάρξει σωστά προσανατολισμένη πορεία, είναι αναγκαίο η στρατηγική να στοχεύει σε μαζική προσέλκυση

επενδύσεων και η ανάπτυξη να συνάδει με τα ευρωπαϊκά πρότυπα. Για το ρόλο της Ε.Ε. στην αγορά ενέργειας, αλλά και για την καθοριστική σημασία της εύρεσης ενδοευρωπαϊκών πηγών ενέργειας, μίλησε ο κ. Θεόδωρος Τσακίρης, επικεφαλής αναλυτής της Middle East Economic Survey και υπεύθυνος προγράμματος γεωπολιτικής της ενέργειας στο ΕΛΙΑΜΕΠ. Όπως τόνισε, «η Ευρώπη εισάγει το 90% των αναγκών της σε πετρέλαιο και το 60% σε φυσικό αέριο. Στο πλαίσιο αυτό αναδεικνύεται η στρατηγική σημασία των κοιτασμάτων στην Ελλάδα». Από την πλευρά του ο κ. Raffaele Piciocchi, επικεφαλής της ABS LNG Center – Greece, Naval Architect and Mechanical Engineer, μίλησε για την αξία του LNG, τονίζοντας ότι, μέσα σε μια δεκαετία, έφτασε το 30% του φυσικού αερίου να διακινείται σε υγροποιημένη μορφή, καθώς για αποστάσεις άνω των 500 χλμ είναι οικονομικότερη η χρήση του σε σχέση με τους αγωγούς. Επίσης πρόσθεσε ότι τα τελευταία χρόνια υπάρχει μεγάλη προσέλκυση Ελλήνων στην κατασκευή LNG carriers.

ΠΑΝΕΛ Ι: Mr. Raffaele Piciocchi, Head of ABS LNG Center, Greece, Naval Architect and Mechanical Engineer, κ. Θεόδωρος Τσακίρης, Επικεφαλής Αναλυτής, Middle East Economic Survey & Υπεύθυνος Προγράμματος Γεωπολιτικής της Ενέργειας, ΕΛΙΑΜΕΠ, κα Τερέζα Φωκιανού-Μαλαβέτα, Πρόεδρος & Διευθύνουσα Σύμβουλος, Flow Energy & Environmental Operations, Γεωλόγος, Δρ. Ηλίας Κονοφάγος, Εκτελεστικός Αντιπρόεδρος, Flow Energy & Environmental Operations. Συντονιστής: κ. Αντώνης Παπαγιαννίδης, Δημοσιογράφος, Γενικός Διευθυντής, Economia

ΠΑΝΕΛ ΙΙ Για την πορεία των ιδιωτικοποιήσεων σε ΔΕΠΑ, ΔΕΣΦΑ, ΕΛ.ΠΕ., την εξυγίανση της ΔΕΗ και τον ανταγωνισμό στην αγορά της ηλεκτρικής ενέργειας, την πιθανότητα εισόδου στρατηγικού επενδυτή στα δίκτυα της ΔΕΗ και τις επενδύσεις στην ελληνική αγορά ενέργειας και τα χρηματοδοτικά μοντέλα, σε συνάρτηση με το επίκαιρο επενδυτικό περιβάλλον, συζήτησαν οι συμμετέχοντες στο δεύτερο πάνελ του συνεδρίου. Ο κ. Ντίνος Μπενρουμπή, Α’ αντιπρόεδρος του Ελληνικού Συνδέσμου Ανεξάρτητων Εταιρειών Ηλεκτρικής Ενέργειας (ΕΣΑΗ), αναφέρθηκε στη στασιμότητα των εξελίξεων στον κλάδο. Στάθηκε ιδιαίτερα στο οικονομικό έλλειμμα της τάξεως του 1 δισ. ευρώ που υπάρχει στον κλάδο και έχει δημιουργηθεί από τη λειτουργία του ΛΑΓΗΕ και του ΑΔΜΗΕ, οι οποίοι λειτουργούν σύμφωνα με τον κ. Μπενρουμπή ως «εκκαθαριστές», με αποτέλεσμα να μη γίνονται οι 28 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013

απαραίτητες προσπάθειες για την κάλυψη του χρέους. Παράλληλα, ο κ. Σπύρος Παλαιογιάννης, αντιπρόεδρος και αναπληρωτής διευθύνων σύμβουλος της ΔΕΠΑ, υπογράμμισε ότι στη χώρα μας υπάρχει ακόμα σύγχυση μεταξύ του τι θέλει ο επενδυτής και τι θέλει το δημόσιο. Επεσήμανε επίσης ότι οι βασικοί στόχοι της Ελλάδας κατά το προηγούμενο διάστημα, ήταν η διαφοροποίηση των πηγών ενέργειας, η εγκαθίδρυση της χώρας ως διαμετακομιστικό ενεργειακό κέντρο και το να διαδραματίσει πρωταγωνιστικό ρόλο στις ενεργειακές εξελίξεις στην ευρύτερη περιοχή. Ο Δρ Γεώργιος Παπαρσένος, διευθύνων σύμβουλος της ΔΕΣΦΑ Α.Ε., μίλησε για την εταιρεία, η οποία διαθέτει καλή οργάνωση, ισχυρό δίκτυο και εξασφαλισμένα κέρδη για το μέλλον, καθώς η απόδοσή της στα επενδεδυμένα κεφάλαια φτάνει το 10%. Για την Ελλάδα τόνισε ότι διεκδικεί προνομιακό ρόλο στη μεταφορά φυσικού αερίου προς τη


ΠΑΝΕΛ ΙI: Δρ Γεώργιος Παπαρσένος, Διευθύνων Σύμβουλος, ΔΕΣΦΑ Α.Ε., κ. Ντίνος Μπενρουμπή, Α' Αντιπρόεδρος, Ελληνικός Σύνδεσμος Ανεξάρτητων Εταιρειών Ηλεκτρικής Ενέργειας (ΕΣΑΗ), κ. Σπύρος Παλαιογιάννης, Αντιπρόεδρος & Αναπληρωτής Διευθύνων Σύμβουλος, ΔΕΠΑ, κ. Πέτρος Σελέκος, Γενικός Γραμματέας Στρατηγικών και Ιδιωτικών Επενδύσεων, Υπουργείο Ανάπτυξης, Ανταγωνιστικότητας, Υποδομών, Μεταφορών και Δικτύων. Συντονιστής: κ. Νεκτάριος Νώτης, Δημοσιογράφος, 24H.gr

Δυτική Ευρώπη, ενώ το λιμάνι της Ρεβυθούσας θα χρησιμοποιηθεί στο μέλλον ακόμα περισσότερο. Ήδη έχουν σημειωθεί βελτιώσεις στην αγορά φυσικού αερίου μετά και την άνοιξη του 2010, αλλά και την πρόσβαση ιδιωτών στις εγκαταστάσεις της Ρεβυθούσας. Τέλος, ο κ. Πέτρος Σελέκος, γενικός γραμματέας στρατηγικών και ιδιωτικών επενδύσεων στο Υπουργείο Ανάπτυξης, Ανταγωνιστικότη-

τας, Υποδομών, Μεταφορών και Δικτύων, σημείωσε στην ομιλία του ότι στην Ελλάδα, μέχρι πρότινος, οι επενδύσεις δεν θεωρούνταν αυτονόητες για τη δημιουργία ανάπτυξης. Στη συνέχεια η κρίση δημιούργησε μεν προβλήματα, αλλά κατέστησε κοινό τόπο το ότι χωρίς επενδύσεις και παραγωγική δραστηριότητα η ευημερία στηρίζεται σε «πήλινα πόδια».

ΠΑΝΕΛ ΙΙΙ Τη στρατηγική της Ε.Ε. για τα «έξυπνα» δίκτυα και τις «έξυπνες» πόλεις που ενσωματώνουν πληροφορίες για την αγορά ενέργειας, τις εμπορικές παραμέτρους, την τυποποίηση, αλλά και τις τεχνολογίες πληροφοριών και επικοινωνίας ανέλυσαν οι πανελίστες της τρίτης θεματικής ενότητας του συνεδρίου. Ο κ. Κωνσταντίνος Ανδρεάδης, διευθυντής του κλάδου μετρήσεων της διεύθυνσης δικτύου της ΔΕΔΔΗΕ, ανέφερε ότι η ΔΕΗ έχει ήδη εγκαταστήσει 12.500 «έξυπνους» μετρητές σε πελάτες μέσης κατανάλωσης και σύμφωνα με τη σχετική

οδηγία της Ε.Ε. μέχρι το 2020 πρέπει να έχει αντικατασταθεί το 80% των 7,5 εκατ. μετρητών. Όσον αφορά στη χαμηλή τάση, περιμένουμε να εγκριθεί από το Συμβούλιο της Επικρατείας έργο που αφορά την εγκατάσταση μετρητών σε 60.000 καταναλωτές και εκτιμάται ότι σε 26 μήνες το έργο αυτό θα έχει ολοκληρωθεί. Το κύριο πρόβλημα που εντοπίζεται σχετικά με τους «έξυπνους» μετρητές είναι η επικοινωνία με το κέντρο τηλεμέτρησης. Από την πλευρά του ο κ. Ευάγγελος Διαλυνάς, καθηγητής στο Ε.Μ.Π.

ΠΑΝΕΛ IΙI: Mr Thomas Schaub, Senior Manager Standards, Interoperability, Landis+ Gyr, κ. Σπύρος Ράπτης, Αντιπρόεδρος/ Εμπορικός Διευθυντής Ισχύος & Υποδομών, Schneider Electric AEBE, κ. Ευάγγελος Διαλυνάς, Καθηγητής, Ε.Μ.Π & Μέλος, ΡΑΕ, κ. Κωνσταντίνος Ανδρεάδης, Διευθυντής Κλάδου Μετρήσεων Διεύθυνσης Δικτύου, ΔΕΔΔΗΕ. Συντονίστρια: κα Τζούλη Καλημέρη, Δημοσιογράφος, in.gr ΧΡΗΜΑ 29


Χ αφιέρωμα ~ Insurance Money Conference 2012 και μέλος της ΡΑΕ, είπε: «Η φιλοσοφία της έξυπνης πόλης προσανατολίζεται στη διασύνδεση της ενέργειας, της πληροφορικής και της τεχνολογίας. Σαν εταιρεία έχουμε πραγματοποιήσει 200 τέτοιες εφαρμογές σε έξυπνες πόλεις παγκοσμίως. Σήμερα, το μεγαλύτερο εμπόδιο που αντιμετωπίζουμε είναι η χρηματοδότηση, ωστόσο ένα άλλο ζήτημα που πρέπει να διαχειριστούμε είναι η συνεννόηση μεταξύ του δήμου και του παρόχου, που πρέπει να λειτουργήσουν στην προκειμένη περίπτωση από κοινού». Εν συνεχεία ο κ. Σπύρος Ράπτης, αντιπρόεδρος/εμπορικός διευθυντής ισχύος και υποδομών στη Schneider Electric AEBE, δήλωσε: «Η

υποδομή στους “έξυπνους” μετρητές αναπτύσσεται παγκοσμίως με ραγδαίο ρυθμό, οι εφαρμογές των “έξυπνων” δικτύων αυξάνονται και έχουν αρχίσει υποτυπωδώς να τυποποιούνται. Οι πόλεις καλύπτουν το 2% του πλανήτη και φιλοξενούν το 50% του πληθυσμού. Επικεντρωνόμαστε λοιπόν στις πόλεις λόγω της αύξησης της αστυφιλίας, των προβλημάτων συγκοινωνίας και των εκπομπών αερίων ρύπων. Στις “έξυπνες” πόλεις μπορούμε να δούμε ενεργειακά κτήρια γραφείων ή οικιών ή έξυπνες εφαρμογές σε διάφορες υπηρεσίες. Ο προσανατολισμός που υπάρχει αυτή τη στιγμή είναι η διασύνδεση της διαχείρισης της ενέργειας με την τεχνολογία και την πληροφορική».

ΠΑΝΕΛ ΙV Τις δυνατότητες εξοικονόμησης ενέργειας σε κρατικό και ιδιωτικό επίπεδο, την ανάλυση των στόχων της Ε.Ε. έως το 2020 και τη συμβολή των σύγχρονων υποδομών στις πόλεις για ένα καλύτερο περιβάλλον συζήτησαν οι συμμετέχοντες στο τελευταίο πάνελ του συνεδρίου. Όπως ανέφερε ο κ. Μωυσής Κουρουζίδης, ειδικός γραμματέας επιθεώρησης περιβάλλοντος και ενέργειας στο Υπουργείο Περιβάλλοντος, Ενέργειας και Κλιματικής Αλλαγής, οι ενεργειακές επιθεωρήσεις είναι ένα χρήσιμο «εργαλείο» για την αναβάθμιση των κτηρίων. Στην αρχή της εφαρμογής τους διαπιστώθηκαν προβλήματα τα οποία και περιορίστηκαν. Με το θεσμό των μόνιμων ενεργειακών επιθεωρητών, η εικόνα θα διορθωθεί ακόμα περισσότερο. Σχετικά με το πρόγραμμα «εξοικονόμηση κατ’ οίκον» και την αποδοτικότητα των προγραμμάτων δήλωσε πως οι αιτήσεις έχουν φτάσει περίπου τις 80.000 και οι 13.000 από αυτές έχουν εγκριθεί. Ο κ. Χρήστος Σπίρτζης, πρόεδρος Δ.Ε. και Τ.Ε.Ε. - ηλεκτρολόγος μηχανικός, τόνισε πως πρέπει να υπάρξει εκσυγχρονισμός νομοθεσίας και προτύπων. Σε αυτό το πλαίσιο είπε πως ο συνδυασμός ενεργειακών συστημάτων είναι εφικτός εάν προβλεφθεί νομοθετικά και οι μικρές ανεμογεννήτριες στα κτήρια δεν μπορούν να χρησιμοποιηθούν, καθώς δεν υπάρχει ο αντίστοιχος όρος στην πολεοδομική νομοθεσία. Όσον αφορά στον κανονισμό ενεργειακής απόδοσης στα κτήρια, δή-

λωσε πως μπορεί να είναι νέος, αλλά τα συστατικά του δεν είναι νέα. Ποτέ δεν είχαμε ένα αξιόπιστο σύστημα όπου να τηρείται με ευλάβεια η μελέτη από τους μηχανικούς. Πολλές στρεβλώσεις δεν είναι θέμα νομοθεσίας, αλλά αξιόπιστων μηχανισμών. Για την κουλτούρα στην εξοικονόμηση μίλησε ο κ. Γιώργος Μαρκογιαννάκης, επιστημονικός συνεργάτης στη διεύθυνση ενεργειακής αποδοτικότητας, ΚΑΠΕ & μηχανολόγος - ενεργειακός μηχανικός Msc, ο οποίος είπε ότι η επιστημονική επάρκεια δεν μπορεί να κριθεί ως προστατευτισμός. Αυτή τη στιγμή υπάρχουν 8.500 καλά καταρτισμένοι επιθεωρητές, που καλούνται να μεταφέρουν το μήνυμα ότι το πιστοποιητικό δεν είναι ένα χαράτσι. Θα πρέπει να αναπτύξουμε διαφορετική κουλτούρα και να δούμε σφαιρικά το θέμα της ενέργειας. Τέλος ο κ. Χρήστος Μπαλάσκας, γενικός διευθυντής στην Εταιρεία Παροχής Αερίου Αττικής Α.Ε., επεσήμανε ότι η Ελλάδα, λόγω γεωπολιτικής θέσης, μπορεί να καταστεί ενεργειακός κόμβος και διαθέτει ίσως περισσότερα πλεονεκτήματα από ό,τι η Κύπρος ή το Ισραήλ. Τα οφέλη από τη χρήση του φυσικού αερίου είναι πολλαπλά, καθώς όπως είπε είναι σαν να αφαιρούνται κάθε χρόνο από την κυκλοφορία περίπου 32.000 οχήματα. Σχετικά με την ιδιωτικοποίηση των εταιρειών φυσικού αερίου, είπε πως οι εταιρείες ΕΠΑ Αττικής, Θεσσαλίας και Θεσσαλονίκης ήδη ανήκουν και σε ξένους επενδυτές. Αυτό που προωθείται στην ουσία σήμερα είναι η πρόσβαση των καταναλωτών σε ανταγωνιστικότερες τιμές. Χ

ΠΑΝΕΛ ΙV: κ. Μωυσής Κουρουζίδης, Ειδικός Γραμματέας Επιθεώρησης Περιβάλλοντος και Ενέργειας, Υπουργείο Περιβάλλοντος, Ενέργειας και Κλιματικής Αλλαγής, κ. Χρήστος Σπίρτζης, Πρόεδρος Δ.Ε., ΤΕΕ & Ηλεκτρολόγος Μηχανικός, κ. Γιώργος Μαρκογιαννάκης, Επιστημονικός Συνεργάτης, Διεύθυνση Ενεργειακής Αποδοτικότητας, ΚΑΠΕ & Μηχανολόγος - Ενεργειακός Μηχανικός Msc, κ. Χρήστος Μπαλάσκας, Γενικός Διευθυντής, Εταιρεία Παροχής Αερίου Αττικής Α.Ε. Συντονιστής: κ. Onic V. Palandjian, Γενικός Διευθυντής, EUROPA ABE Βιομηχανίας Αλουμινίου

30 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013


Το συνέδριο πραγματοποιήθηκε με την υποστήριξη των:

ΔΙΟΡΓΑΝΩΣΗ Εthos Media - Money Conferences (www.moneyconferences.com) και επιχειρηματικό περιοδικό ΧΡΗΜΑ (www.hrima.gr). Για περισσότερες πληροφορίες, οι ενδιαφερόμενοι μπορούν να επισκεφθούν την ιστοσελίδα http://www.moneyconferences.com/conference.asp?catid=1893 ή να επικοινωνήσουν με τους υπεύθυνους προγράμματος, κ. Γρηγόρη Λεωνίδη, Commercial Director, Ethos Media S.A. στο τηλ.: 210 9984876 και κα Σοφία-Αφροδίτη Βουλγαράκη, Communication & PR Manager, Ethos Media S.A., στο τηλ.: 210 9984901 ή στην ηλεκτρονική διεύθυνση: voulgaraki.s@ethosmedia.eu ΧΡΗΜΑ 31


Χ άρθρο

ΔΕΗ

ΜΕ ΕΠΕΝΔΥΣΕΙΣ ΣΤΗΡΙΖΕΙ ΑΝΑΚΑΜΨΗ ΚΑΙ ΑΠΑΣΧΟΛΗΣΗ Παρά την παρατεταμένη οικονομική κρίση η ΔΕΗ ΑΕ συνεχίζει να πραγματοποιεί πολύ μεγάλες επενδύσεις ανάπτυξης και εκσυγχρονισμού του ηλεκτροπαραγωγικού δυναμικού της, στηρίζοντας ενεργά την οικονομική ανάπτυξη, την απασχόληση και τις πολιτικές προστασίας του περιβάλλοντος.

Ο

ι παραγωγικές επενδύσεις της ΔΕΗ είναι οι μεγαλύτερες που γίνονται στη χώρα και είναι ιδιαίτερα σημαντικό να υπογραμμισθεί ότι, σχεδόν στο σύνολό τους, γίνονται στην ελληνική περιφέρεια που αντιμετωπίζει πολύ μεγάλη ανεργία. Ειδικότερα, στο πλαίσιο της υλοποίησης των Στρατηγικών Προτεραιοτήτων της ΔΕΗ Α.Ε., η Γενική Διεύθυνση Παραγωγής έχει αναλάβει, εκτός των άλλων, να υλοποιήσει επενδυτικά Έργα για την αντικατάσταση των πεπαλαιωμένων Μονάδων της με νέες, περιβαλλοντικά φιλικές, σύγχρονης τεχνολογίας και κατά πολύ υψηλότερων αποδόσεων. ΤΑ ΜΕΓΑΛΑ ΕΡΓΑ Συγκεκριμένα έχουν προχωρήσει σημαντικά τα ακόλουθα έργα: ∼ Μονάδα V ΑΗΣ Αλιβερίου, Συνδυασμένου Κύκλου με καύσιμο Φυσικό Αέριο, καθαρής ισχύος 417 MW και συμβατικού τιμήματος 219,2 εκατ. ευρώ: Η κατασκευή της Μονάδας έχει ουσιαστικά ολοκληρωθεί και από τις 10/8/2012 έχει ξεκινήσει το commissioning της, ενώ η έναρξη της εμπορικής της λειτουργίας αναμένεται εντός του πρώτου τριμήνου του 2013. Παράλληλα έχουν ολοκληρωθεί τα έργα που συνδέονται με τη συγκεκριμένη Μονάδα όπως είναι: η κατασκευή του Κέντρου Υπερυψηλής Τάσης Αλιβερίου 150/400 kV και η κατασκευή από το ΔΕΣΦΑ του αγωγού Φ.Α. Υψηλής Πίεσης προς τη Μονάδα. ∼ Μονάδα V AΗΣ Μεγαλόπολης, Συνδυασμένου Κύκλου με καύσιμο Φ.Α., καθαρής ισχύος 811 MW και συμβατικού τιμήματος 499,5 εκατ. ευρώ: Βρίσκονται σε εξέλιξη οι εργασίες έργων Πολιτικού Μηχανικού και η ανέγερση Ηλεκτρομηχανολογικού εξοπλισμού. Ουσιαστικά η ολοκλήρωση και θέση σε λειτουργία του έργου συναρτάται με τα συνωδά έργα του ΑΔΜΗΕ για την κατασκευή του Κέντρου Υπερυψηλής Τάσης Μεγαλόπολης 400 kV και του ΔΕΣΦΑ για την κατασκευή του αγωγού Φ.Α. Υψηλής Πίεσης από Αγ. Θεοδώρους έως τη Μεγαλόπολη, που εκτιμάται ότι θα έχουν ολοκληρωθεί πριν από το φθινόπωρο του 2013. ∼ Μονάδα V ΑΗΣ Πτολεμαΐδας, με καύσιμο λιγνίτη, καθαρής ισχύος 616 MW και συμβατικού τιμήματος 1.394,63 εκατ. ευρώ: 32 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013

Έχουν σχεδόν ολοκληρωθεί οι διαπραγματεύσεις για τη σύνταξη του οριστικού κειμένου τεχνικών και εμπορικών όρων της Σύμβασης με τον υποψήφιο Ανάδοχο. Έχουν υπογραφεί οι Αποφάσεις Έγκρισης Περιβαλλοντικών Όρων, τόσο για την Μονάδα, όσο και για το απαραίτητο για τη λειτουργία της Ορυχείο. Το Έργο έχει ήδη λάβει την έγκριση από την αρμόδια Επιτροπή Παραγωγής και Εμπορίου της Βουλής. ∼ Υδροηλεκτρικός Σταθμός (ΥΗΣ) Ιλαρίωνα, ισχύος 157 MW και συμβατικού τιμήματος 281,75 εκατ. ευρώ: Πραγματοποιήθηκε με επιτυχία, στις 13/7/2012, η έμφραξη της σήραγγας εκτροπής και η έναρξη πλήρωσης του ταμιευτήρα του υπόψη ΥΗΣ, ο οποίος σύντομα θα ενταχθεί πλήρως στο παραγωγικό δυναμικό της ΔΕΗ Α.Ε. ΕΡΓΑ ΠΕΡΙΒΑΛΛΟΝΤΙΚΗΣ ΑΝΑΒΑΘΜΙΣΗΣ Παράλληλα η ΔΕΗ, στο πλαίσιο της νέας Οδηγίας 2010/75/EU για τις Βιομηχανικές Εκπομπές, έχει προχωρήσει στην επικαιροποίηση της Στρατηγικής Παραγωγής, για την περίοδο μετά το 2015 για την προσαρμογή των υφιστάμενων Μονάδων της στις απαιτήσεις της εν λόγω οδηγίας. ∼ Σε εφαρμογή της ανωτέρω Οδηγίας η ΔΕΗ θα πρέπει να προχωρήσει έως το 2016 σε σημαντικές επενδύσεις περιβαλλοντικής αναβάθμισης σε υφιστάμενες Μονάδες Παραγωγής ή εναλλακτικά να τις θέσει σε καθεστώς περιορισμένης λειτουργίας με στόχο την οριστική διακοπή της λειτουργίας τους, μετά τη συμπλήρωση καθορισμένων ωρών. ∼ Η ανάγκη προσαρμογής στις απαιτήσεις της εν λόγω Οδηγίας αφορά σχεδόν το σύνολο των λιγνιτικών Μονάδων που θα συνεχίσουν να λειτουργούν και μετά το έτος 2015 (ορισμένες Μονάδες, όπως αυτές του ΑΗΣ Πτολεμαΐδας, αναμένεται να έχουν αποσυρθεί έως το 2015). Στην κατεύθυνση της προσαρμογής εξετάζονται και αξιολογούνται από τις αρμόδιες Υπηρεσίες διάφορες εναλλακτικές προσεγγίσεις για τη λειτουργία των λιγνιτικών Μονάδων μετά το 2015, ενώ έχουν ήδη δρομολογηθεί οι πλέον ώριμες από τις απαιτούμενες δράσεις (πλήρης περιβαλλοντική προσαρμογή στη Μονάδα 5 του ΑΗΣ Αγ. Δημητρίου, δοκιμές ξηράς αποθείωσης σε παλαιότερες Μονάδες του ίδιου Σταθμού). Χ


ƌ›ƨƵƤƨƯƦƫƠƲƨƩф ƉƯƠơƤрƮ

ƞƎƙ ƈƗƖƚƌƒƌƙƓƈƚƟ Ɠ ƈ Ƒ ƈ Ɣ ƈ Ɣ



  

www.iatriko.gr


Χ

~ αφιέρωμα

Ποιες εταιρείες βράβευσαν οι αναγνώστες του περιοδικού ΧΡΗΜΑ και της ηλεκτρονικής εφημερίδας ΧΡΗΜΑ Week

34 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013


ΟΙ ΚΑΛΥΤΕΡΕΣ ΕΙΣΗΓΜΕΝΕΣ ΤΟΥ 2012

ΕΠΙΧΕΙΡΗΜΑΤΙΚΑ ΒΡΑΒΕΙΑ

ΧΡΗΜΑ ΓΕΩΡΓΙΟΣ ΟΥΖΟΥΝΗΣ

2012

Γ

~

ια 10η συνεχόμενη χρονιά πραγματοποιήθηκε η ψηφοφορία των «Επιχειρηματικών Βραβείων ΧΡΗΜΑ – Γεώργιος Ουζούνης», κατά την οποία αναδείχθηκαν οι εισηγμένες εταιρείες που διακρίθηκαν στο επιχειρηματικό γίγνεσθαι για το 2012 σε 16 κατηγορίες βραβείων. Τα αποτελέσματα προέκυψαν από on-line ψηφοφορία στην ιστοσελίδα www.hrima.gr, στην οποία συμμετείχαν οι αναγνώστες του περιοδικού ΧΡΗΜΑ και της ηλεκτρονικής εφημερίδας ΧΡΗΜΑ Week. Συνολικά, ψήφισαν 1.254 αναγνώστες. Οι προτιμήσεις των επενδυτών-αναγνωστών του περιοδικού ΧΡΗΜΑ

και της ηλεκτρονικής εφημερίδας ΧΡΗΜΑ Week εμφάνισαν αρκετά μεγάλη διασπορά σε διαγωνιστικές κατηγορίες με πολλές συμμετέχουσες εταιρείες, με επακόλουθο οι βραβευθείσες εταιρείες να μη συγκεντρώνουν πολύ εντυπωσιακά ποσοστά, ενώ την ίδια στιγμή εταιρείες με πολύ καλές επιδόσεις να μένουν εκτός τριάδας για λίγες μόνο ψήφους. Επισημαίνεται ότι σε αρκετές περιπτώσεις συγκεκριμένες θέσεις στην κατάταξη κρίθηκαν από διαφορά μόνο μίας ψήφου. Πολυνίκες αναδείχθηκαν εκπρόσωποι του τραπεζικού κλάδου και συγκεκριμένα η Εθνική Τράπεζα και η Τράπεζα Πειραιώς, οι οποίες κέρδισαν βραβεία σε τρεις κατηγορίες, και ακολουθούν η Intralot και η ΕΥΔΑΠ που απέσπασαν από δύο βραβεία. ΧΡΗΜΑ 35


Χ αφιέρωμα ~ Επιχειρηματικά Βραβεία «Χρήμα - Γεώργιος Ουζούνης 2012»

ΒΡΑΒΕΙΑ ΚΑΙ ΝΙΚΗΤΕΣ ΤΟΥ 2012 ΑΝΑ ΚΑΤΗΓΟΡΙΑ ΒΡΑΒΕΙΟ

ΒΡΑΒΕΙΟ

ΚΑΛΥΤΕΡΗΣ ΕΤΑΙΡΕΙΑΣ - 2012

ΚΑΛΥΤΕΡΗΣ ΕΤΑΙΡΕΙΑΣ ΔΙΕΘΝΟΥΣ ΑΓΟΡΑΣ - 2012

Αξιολογούνται μια σειρά από παράγοντες όπως η πορεία των οικονομικών επιδόσεων, η σταθερότητά τους, η διεύρυνση των μεριδίων αγοράς, η χρηματιστηριακή πορεία και η σχέση με τους επενδυτές, η προσπάθεια διεθνοποίησης, η καινοτομία, η έμφαση στις επενδύσεις κ.λπ.

Αξιολογούνται μια σειρά από παράγοντες όπως η πορεία των οικονομικών επιδόσεων, η σταθερότητά τους, η διεύρυνση των μεριδίων αγοράς, η χρηματιστηριακή πορεία και η σχέση με τους επενδυτές, η προσπάθεια διεθνοποίησης, η καινοτομία, η έμφαση στις επενδύσεις κ.λπ.

1o ΒΡΑΒΕΙΟ

1o ΒΡΑΒΕΙΟ

2o ΒΡΑΒΕΙΟ

2o ΒΡΑΒΕΙΟ

3o ΒΡΑΒΕΙΟ 3o ΒΡΑΒΕΙΟ

ΒΡΑΒΕΙΟ

ΒΡΑΒΕΙΟ

ΚΑΛΥΤΕΡΗΣ ΕΤΑΙΡΕΙΑΣ FTSE-ASE/20 - 2012

ΚΑΛΥΤΕΡΗΣ ΕΤΑΙΡΕΙΑΣ ΜΕΣΑΙΑΣ-ΜΙΚΡΗΣ ΚΕΦΑΛΑΙΟΠΟΙΗΣΗΣ - 2012

Αξιολογούνται μια σειρά από παράγοντες όπως η πορεία των οικονομικών επιδόσεων, η σταθερότητά τους, η διεύρυνση των μεριδίων αγοράς, η χρηματιστηριακή πορεία και η σχέση με τους επενδυτές, η προσπάθεια διεθνοποίησης, η καινοτομία, η έμφαση στις επενδύσεις κ.λπ.

Αξιολογούνται μια σειρά από παράγοντες όπως η πορεία των οικονομικών επιδόσεων, η σταθερότητά τους, η διεύρυνση των μεριδίων αγοράς, η χρηματιστηριακή πορεία και η σχέση με τους επενδυτές, η προσπάθεια διεθνοποίησης, η καινοτομία, η έμφαση στις επενδύσεις κ.λπ.

1o ΒΡΑΒΕΙΟ

1o ΒΡΑΒΕΙΟ

2o ΒΡΑΒΕΙΟ 2o ΒΡΑΒΕΙΟ

3o ΒΡΑΒΕΙΟ 3o ΒΡΑΒΕΙΟ

36 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013


’ÒÑнÏÇÖÃËÕÖÊИËÕÊÉϽÐÊ ÕÖÑ®ÔÊÏÃÖËÕÖ¾ÔËÑ’×ÊÐÓИÖÃËÔ¿Ã

ÖÑјÒËÚÇËÔÊÏÃÖËÍÀ—ÔÃÄÇ¿Ñ ÕÖÊÐÍÃÖÊÉÑÔ¿Ã

©˜¨’›¦›œšœ¥›£¡£›œš˜­…­£šª

®¦š’ œØÐÕÖÃÐÖ¿ÐÑÙ¥ÛÜÑÂÐÊÙ CEO, ETHOS MEDIA S.A.

ŒÃÙÇÛÚÃÔËÕÖÑÂÏÇÉËÃÖÊÆË¢ÍÔËÕÊ


Χ αφιέρωμα ~ Επιχειρηματικά Βραβεία «Χρήμα - Γεώργιος Ουζούνης 2012» ΒΡΑΒΕΙΟ

ΒΡΑΒΕΙΟ

ΚΑΛΥΤΕΡΗΣ ΕΤΑΙΡΕΙΑΣ ΤΟΥ ΔΗΜΟΣΙΟΥ - 2012

ΑΝΑΚΑΜΨΗΣ ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΩΝ - 2012

Αξιολογούνται μια σειρά από παράγοντες όπως η πορεία των οικονομικών επιδόσεων, η σταθερότητά τους, η διεύρυνση των μεριδίων αγοράς, η ευελιξία της εταιρείας στις αλλαγές του εξωτερικού περιβάλλοντος, η χρηματιστηριακή πορεία και η σχέση με τους επενδυτές, ο βαθμός εξυπηρέτησης των πελατών κ.λπ.

Αξιολογείται η εταιρεία που φαίνεται ότι θα καταφέρει το 2012 να ανακάμψει σε μεγάλο βαθμό, διακόπτοντας ζημιές ή την πτωτική πορεία του παρελθόντος ή τέλος παρουσιάζει μεγάλη βελτίωση επιδόσεων μέσα στο 2012.

1o ΒΡΑΒΕΙΟ

1o ΒΡΑΒΕΙΟ

2o ΒΡΑΒΕΙΟ 2o ΒΡΑΒΕΙΟ

3o ΒΡΑΒΕΙΟ

ΒΡΑΒΕΙΟ

3o ΒΡΑΒΕΙΟ

ΒΡΑΒΕΙΟ

ΚΑΛΥΤΕΡΗΣ ΤΡΑΠΕΖΑΣ - 2012

ΥΨΗΛΩΝ ΡΥΘΜΩΝ ΑΝΑΠΤΥΞΗΣ - 2012

Αξιολογούνται μια σειρά από παράγοντες όπως η πορεία των οικονομικών επιδόσεων, η σταθερότητά τους, η διεύρυνση των μεριδίων αγοράς, η χρηματιστηριακή πορεία και η σχέση με τους επενδυτές, η προσπάθεια διεθνοποίησης, η καινοτομία, η έμφαση στις επενδύσεις κ.λπ.

Αξιολογείται η επίδοση της εταιρείας ως προς την επίτευξη υψηλών ρυθμών ανάπτυξης κατά το 2012, που εκτιμάται ότι είναι διατηρήσιμοι και στο μέλλον.

1o ΒΡΑΒΕΙΟ

1o ΒΡΑΒΕΙΟ

2o ΒΡΑΒΕΙO

2o ΒΡΑΒΕΙΟ

3o ΒΡΑΒΕΙΟ

3o ΒΡΑΒΕΙΟ

38 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013


’ÒÑнÏÇÖÃËÕÖÊИËÕÊÉϽÐÊ ÕÖÑ®ÔÊÏÃÖËÕÖ¾ÔËÑ’×ÊÐÓИÖÃËÔ¿Ã

ÖÑјÒËÚÇËÔÊÏÃÖËÍÀ—ÔÃÄÇ¿Ñ ÕÖÊÐÍÃÖÊÉÑÔ¿Ã

©’£’œ’ š’ˆ¥¨˜†˜Œ’¨¡£»

®¦š’ œØÐÕÖÃÐÖ¿ÐÑÙ¥ÛÜÑÂÐÊÙ CEO, ETHOS MEDIA S.A.

ŒÃÙÇÛÚÃÔËÕÖÑÂÏÇÉËÃÖÊÆË¢ÍÔËÕÊ


Χ αφιέρωμα ~ Επιχειρηματικά Βραβεία «Χρήμα - Γεώργιος Ουζούνης 2012» ΒΡΑΒΕΙΟ

ΒΡΑΒΕΙΟ

ΔΙΕΘΝΟΠΟΙΗΣΗΣ - 2012

ΕΠΙΧΕΙΡΗΜΑΤΙΚΗΣ ΚΑΙΝΟΤΟΜΙΑΣ - 2012

Αξιολογείται η επίδοση της εταιρείας ως προς την επέκταση των δραστηριοτήτων της κατά το 2012 στο εξωτερικό, είτε μέσω εξαγωγών είτε μέσω παραγωγικής επέκτασης.

Αξιολογείται η επίδοση της εταιρείας ως προς την εφαρμογή προηγμένων τεχνολογιών και καινοτομιών, τόσο στη διαδικασία παραγωγής όσο και στην προσφορά προϊόντων και υπηρεσιών.

1o ΒΡΑΒΕΙΟ

1o ΒΡΑΒΕΙΟ

2o ΒΡΑΒΕΙΟ

2o ΒΡΑΒΕΙΟ

3o ΒΡΑΒΕΙΟ

3o ΒΡΑΒΕΙΟ

ΒΡΑΒΕΙΟ

ΒΡΑΒΕΙΟ

ΥΨΗΛΩΝ ΕΠΕΝΔΥΣΕΩΝ - 2012

ΕΠΕΝΔΥΤΙΚΩΝ ΣΧΕΣΕΩΝ - 2012

Αξιολογείται η επίδοση της εταιρείας ως προς την υλοποίηση φιλόδοξων επενδυτικών προγραμμάτων, ικανών να ενισχύσουν τη μακροπρόθεσμη παρουσία της στην αγορά.

Αξιολογείται η στάση της εταιρείας απέναντι στο επενδυτικό κοινό (ποιότητα και επάρκεια παρεχόμενων πληροφοριών, ικανοποιητική ιστοσελίδα, προθυμία εξυπηρέτησης μετόχων, στάση των βασικών μετόχων και της διοίκησης απέναντι στη μετοχή και τους μικρομετόχους κ.λπ.).

1o ΒΡΑΒΕΙΟ

1o ΒΡΑΒΕΙΟ

2o ΒΡΑΒΕΙΟ

2o ΒΡΑΒΕΙΟ

3o ΒΡΑΒΕΙΟ

3o ΒΡΑΒΕΙΟ

40 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013


Χ αφιέρωμα ~ Επιχειρηματικά Βραβεία «Χρήμα - Γεώργιος Ουζούνης 2012» ΒΡΑΒΕΙΟ

ΒΡΑΒΕΙΟ

ΕΤΑΙΡΙΚΗΣ ΔΙΑΚΥΒΕΡΝΗΣΗΣ - 2012

ΚΑΛΥΤΕΡΗΣ ΕΤΑΙΡΕΙΑΣ ΕΝΑΛΛΑΚΤΙΚΗΣ ΑΓΟΡΑΣ - 2012

Αξιολογείται η τυπική προσαρμογή των εταιρειών στο θεσμικό πλαίσιο περί Εταιρικής Διακυβέρνησης, αλλά και η πρόθεση των εταιρειών για την ουσιαστική Εταιρική Διακυβέρνηση, σε ανταπόκριση των αυξημένων απαιτήσεων του ανταγωνισμού και των κεφαλαιαγορών.

Αξιολογούνται μια σειρά από παράγοντες όπως η πορεία των οικονομικών επιδόσεων, οι επιχειρηματικές πρωτοβουλίες, η καινοτομία, η προσπάθεια διεθνοποίησης, η έμφαση στις επενδύσεις, η διεύρυνση των μεριδίων αγοράς, η χρηματιστηριακή πορεία και η σχέση με τους επενδυτές, η σταθερότητά τους κ.λπ.

1o ΒΡΑΒΕΙΟ

1o ΒΡΑΒΕΙΟ

PERFORMANCE TECHNOLOGIES 2o ΒΡΑΒΕΙΟ 2o ΒΡΑΒΕΙΟ

3o ΒΡΑΒΕΙΟ 3o ΒΡΑΒΕΙΟ

ΒΡΑΒΕΙΟ

ΕΤΑΙΡΙΚΗΣ ΚΟΙΝΩΝΙΚΗΣ ΕΥΘΥΝΗΣ - 2012

ΒΡΑΒΕΙΟ

ΚΑΛΥΤΕΡΗΣ ΕΤΑΙΡΕΙΑΣ ΤΟΥ Χ.Α.Κ. - 2012

(Εξαιρουμένων των «Τράπεζα Κύπρου» και «Marfin Popular Bank»)

Αξιολογείται η έμφαση των εταιρειών στο γενικότερο κοινωνικό τους ρόλο (εργαζόμενοι, καινοτομία, προστασία περιβάλλοντος, ενίσχυση τοπικών κοινωνιών, χορηγικό έργο, αθλητισμός, κοινωνική μέριμνα, πολιτισμός κ.λπ.).

Αξιολογούνται μια σειρά από παράγοντες όπως η πορεία των οικονομικών επιδόσεων, η σταθερότητά τους, η διεύρυνση των μεριδίων αγοράς, η χρηματιστηριακή πορεία και η σχέση με τους επενδυτές, η προσπάθεια διεθνοποίησης, η καινοτομία, η έμφαση στις επενδύσεις κ.λπ.

1o ΒΡΑΒΕΙΟ

1o ΒΡΑΒΕΙΟ

2o ΒΡΑΒΕΙΟ

2o ΒΡΑΒΕΙΟ

one company one idea good for all 3o ΒΡΑΒΕΙΟ

42 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013

ΤΣΙΜΕΝΤΟΠΟΙ`ΙΑ ΒΑΣΙΛΙΚΟΥ

3o ΒΡΑΒΕΙΟ


’ÒÑнÏÇÖÃËÕÖÊИËÕÊÉϽÐÊ ÕÖÑ®ÔÊÏÃÖËÕÖ¾ÔËÑ’×ÊÐÓИÖÃËÔ¿Ã

ÖÑјÒËÚÇËÔÊÏÃÖËÍÀ—ÔÃÄÇ¿Ñ ÕÖÊÐÍÃÖÊÉÑÔ¿Ã

©œ’†­¨˜¦š˜¨’›¦›’ ˜£’††’œ¨›œšŒ’ƒ¥¦’Œª

®¦š’ œØÐÕÖÃÐÖ¿ÐÑÙ¥ÛÜÑÂÐÊÙ CEO, ETHOS MEDIA S.A.

ŒÃÙÇÛÚÃÔËÕÖÑÂÏÇÉËÃÖÊÆË¢ÍÔËÕÊ


Χ συνέντευξη

ΧΡΗΣΤΟΣ ΑΡΓΥΡΟΠΟΥΛΟΣ ΔΙΕΥΘΥΝΩΝ ΣΥΜΒΟΥΛΟΣ ALFA BETA ROTO

Η Alfa Beta Roto αποτελεί ένα παράδειγμα δυναμικής ελληνικής εταιρείας που εξάγει το 75% της παραγωγής της σε περισσότερες από 15 χώρες και συνεχίζει ραγδαία την επέκτασή της και σε νέες αγορές.

44 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013


Συνέντευξη στον Γιάννη Βερμισσώ

ΧΩΡΙΣ ΕΞΑΓΩΓΕΣ ΔΕΝ ΜΠΟΡΕΙ ΝΑ ΔΗΜΙΟΥΡΓΗΘΕΙ ΜΕΓΑΛΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ Oι εύκαμπτες συσκευασίες προϊόντων που η εταιρεία φτιάχνει, τυπώνει και διαμορφώνει, πρωταγωνιστούν στη διεθνή αγορά και της προσφέρουν παγκόσμιες διακρίσεις. Μυστικό της επιτυχίας της οι άνθρωποι που εργάζονται σε αυτήν ως ομάδα και αγωνιούν για την ανάπτυξή της, μεριμνώντας για δύο πράγματα: την παραγωγή ολοένα και καλύτερων προϊόντων και την άμεση και αξιόπιστη εξυπηρέτηση του πελάτη. Αυτά μας αναφέρει ο διευθύνων σύμβουλος της εταιρείας, κ. Χρήστος Αργυρόπουλος, τονίζοντας ότι η ποιότητα και η ευελιξία αποτελούν διακριτικό γνώρισμα της εταιρείας, αλλά και συστατικό ανάπτυξης για το επιχειρείν. Ακόμα, θεωρεί, ότι οι εξαγωγές αποτελούν μονόδρομο για όσες εταιρείες θέλουν να μεγαλώσουν και επισημαίνει πως η Alfa Beta Roto, μετά από την καταστροφική πυρκαγιά στο εργοστάσιό της, θα βγει ισχυρότερη και μάλιστα με μεγαλύτερη δυναμικότητα.

ΧΡHΜΑ_Δώστε μας ένα στίγμα της θέσης της εταιρείας σας στην παγκόσμια αγορά. ΧΡΗΣΤΟΣ ΑΡΓΥΡΟΠΟΥΛΟΣ_Η Alfa Beta Roto βρίσκεται σε περισσότερες από 15 χώρες, καθώς σε αυτές έχουμε αναπτύξει συνεργασίες με μεγάλες εταιρείες τις οποίες προμηθεύουμε με υλικά συσκευασίας, εύκαμπτα, να τονίσω. Γαλλία, Γερμανία, Ηνωμένο Βασίλειο, Ρωσία, βαλκανικές χώρες, Τσεχία, Σλοβακία, Ουγγαρία, Πολωνία αποτελούν ένα σημαντικό αγοραστικό κοινό για εμάς και επεκτείνουμε τις δραστηριότητές μας ολοένα και περισσότερο. Χ_Όπως καταλαβαίνω υπάρχει κάποια κινητήριος δύναμη που σας επιτρέπει να διευρύνεται την εξαγωγική σας δραστηριότητα. Τι είναι αυτό που σας στηρίζει, που ωθεί την είσοδό σας και σε νέες εταιρείες; X.A._Πρωτίστως, θα αναδείκνυα ως «κλειδί» για την ανάπτυξη την καλή ομάδα που πρέπει να υπάρχει σε κάθε εταιρεία. Εμείς στην ABR έχουμε διαμορφώσει εξαιρετικές σχέσεις μεταξύ μας και αυτό βάζει υψηλά τον πήχη σε όλα. Η ομάδα στελεχών λειτουργεί συντονισμένα και επάνω στον ίδιο στόχο. Είτε αναφερόμαστε

στο επίπεδο της διοίκησης είτε της παραγωγής είτε στις πωλήσεις, όλοι μας επιθυμούμε ακόμα υψηλότερη ποιότητα, ακόμα μεγαλύτερη αξιοπιστία, ισχυρότερη ευελιξία και εργαζόμαστε για αυτό καθημερινά. Χ_Η προσπάθεια αυτή που μας περιγράφετε πώς μετριέται, πώς αναγνωρίζεται; X.A._Αρχικώς το αναγνωρίζουμε εμείς, βλέπουμε τα αποτελέσματα των προσπαθειών μας όπως αυτά περνούν στην παραγωγή, στις πωλήσεις, στην ποιότητα. Ωστόσο, υπάρχουν και αντικειμενικότερες μέθοδοι και συγκεκριμένα: στην πανευρωπαϊκη συνάντηση της ERA(European Rotogravure Assosiation), όπου αναγνωρίζονται μέσω της χορήγησης βραβείων οι εταιρείες του κλάδου, η Alfa Beta Roto έλαβε 3 από τα 8 βραβεία, ενώ επίσης ισάριθμα βραβεία πήρε και άλλη ελληνική εταιρεία. Χ_Ποιο εχέγγυο παρέχετε στους ξένους πελάτες σας ώστε να επιλέξουν μια ελληνική εταιρεία για να φτιάχνει τις συσκευασίες τους και να τις προμηθεύονται από τόσο μεγάλη γεωγραφική απόσταση; X.A._Στις χώρες όπου ήδη έχουμε παρουσία, η εγγύηση για την εταιρεία μας και για τη δουλειά μας δίδεται από τους πελάτες ΧΡΗΜΑ 45


Χ συνέντευξη ~ Χρήστος Αργυρόπουλος ☛

ΔΕΝ ΜΟΙΡAΖΟΥΜΕ ΚΑΜIΑ ΠIΤΑ, ΑΛΛA ΤΗΝ ΠΟΛΛΑΠΛΑΣΙAΖΟΥΜΕ ΜEΣΩ ΤΗΣ ΑΝAΠΤΥΞΗΣ ΑΠO ΤΗΝ ΟΠΟIΑ OΛΟΙ ΕΠΩΦΕΛΟYΝΤΑΙ. ΑΥΤO ΕIΝΑΙ EΝΑ ΠΟΛY ΚΑΘΑΡO ΜHΝΥΜΑ ΠΟΥ, ΑΝ ΓIΝΕΙ ΕΥΡEΩΣ ΑΝΤΙΛΗΠΤO ΚΑΙ ΕΦΑΡΜΟΣΤΕI ΣΕ ΚΡAΤΟΣ, ΚΟΙΝΩΝIΑ, ΕΠΙΧΕΙΡHΣΕΙΣ, ΟΠΟΥΔHΠΟΤΕ ΜΠΟΡΕI, ΤOΤΕ ΤΑ ΠΡAΓΜΑΤΑ ΘΑ ΕIΝΑΙ ΠΟΛY ΚΑΛYΤΕΡΑ ΓΙΑ OΛΟΥΣ.

μας. Το ότι προμηθεύουμε μεγάλες εταιρείες της χώρας τους, που σε κάποιες περιπτώσεις είναι και leaders στον κλάδο τους, λειτουργεί ως διαπιστευτήριο για εμάς. Μας ανοίγουν οι πόρτες και για άλλες συνεργασίες. Πάντως σε άλλες χώρες όπου δεν έχουμε παρουσία, η είσοδός μας και η επικράτησή μας αρχικώς γίνεται μέσω ανταγωνιστικών τιμών, σε συνδυασμό και με την ποιότητα των ειδών μας. Χ_Σε τι υπερέχετε έναντι των ανταγωνιστών σας; X.A._Έναντι των Δυτικοευρωπαίων υπερέχουμε σε ποιότητα και ευελιξία. Και να το αναλύσω: Στην ποιότητα υπερέχουμε διότι έχουμε επενδύσει πολλά σε μηχανήματα, σε ανθρώπινο δυναμικό, σε τεχνολογία και γενικά στην αναβάθμιση των διαδικασιών παραγωγής μας. Αντίθετα στην Ευρώπη, την τελευταία δεκαετία, στον κλάδο επικρατεί επενδυτική ανομβρία. Σε ευελιξία υπερέχουμε, διότι απλά είμαστε Έλληνες. Με αυτό εννοώ τις ευέλικτες εσωτερικές διαδικασίες και την καθημερινή υπέρβαση του εαυτού μας. Χ_Ποιος είναι συνοπτικά ο στόχος της εταιρείας σας; X.A._Λόγω της ελληνικής και της διεθνούς οικονομικής συγκυρίας, θα έλεγα ότι πρώτα βάζω σε προτεραιότητα τη διατήρηση των μεγεθών μας και την εκμετάλλευση των αδυναμιών των δυτικοευρωπαίων ανταγωνιστών μας. Αυτό είναι το κύριο μέσο για να προστατεύσουμε τις θέσεις εργασίας μας και εάν είναι δυνατόν, την ανάπτυξή τους, όπως και τα προηγούμενα χρόνια. Χ_Σκέφτεστε για επενδύσεις αυτήν την 46 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013

περίοδο; X.A._Σαφώς και σκεπτόμαστε και τις πραγματοποιούμε ταυτόχρονα. Δηλαδή τώρα «τρέχουμε» την αποκατάσταση του εργοστασίου στην Κομοτηνή, με επενδύσεις που θα μας προσφέρουν 20% μεγαλύτερη παραγωγική δυνατότητα από αυτήν που είχαμε πριν από την καταστροφή που μας προκάλεσε η φωτιά. Σε 18 μήνες πιστεύω ότι θα έχει ολοκληρωθεί το κύριο επενδυτικό μας πλάνο. Θα έχουμε μηχανήματα τελευταία γενιάς, με παράλληλη καθετοποίηση της παραγωγής. Βέβαια έχουμε και μια καινοτομία που αφορά ένα επενδυτικό πρότζεκτ κοντά στα 2 εκατ. ευρώ, το οποίο αφορά τη διαχείριση των στερεών καταλοίπων της παραγωγής μας και την αξιοποίησή τους. Χ_Οι θετικές αυτές εξελίξεις σάς οδηγούν και σε άλλες χώρες; X.A._Κύριος άξονας ανάπτυξής μας θα είναι η περαιτέρω ισχυροποίηση στις υπάρχουσες αγορές. Επιπλέον, μια ενδιαφέρουσα περιοχή για νέα παρουσία της Alfa Beta Roto είναι οι σκανδιναβικές χώρες και η κεντρική Ευρώπη. Χ_Μέχρι στιγμής μάς αναφέρετε θετικά γεγονότα, ομαλή πορεία, καλή ομάδα, στόχους υψηλούς και γενικά η εικόνα που παρουσιάζετε είναι διαφανής. Υπάρχει συνταγή επιτυχίας, μυστικό ανάπτυξης; Μπορείτε να διακρίνετε κάτι; X.A._Ενότητα και δυνατότητα προσαρμογής. Η διοίκηση οφείλει να είναι σε αγαστή σχέση με το στελεχιακό δυναμικό. Να υπερισχύει η ομαδικότητα και το «εμείς». Να υπάρχει σύμπλευση. Δεν μοιράζουμε καμία πίτα, αλλά την πολλαπλασιάζουμε μέσω της ανάπτυξης από την οποία όλοι

επωφελούνται. Αυτό είναι ένα πολύ καθαρό μήνυμα που, αν γίνει ευρέως αντιληπτό και εφαρμοστεί σε κράτος, κοινωνία, επιχειρήσεις, οπουδήποτε μπορεί, τότε τα πράγματα θα είναι πολύ καλύτερα για όλους. Και φυσικά η δυνατότητα να αλλάζεις. Ό,τι δεν προσαρμόζεται, δυστυχώς, χάνεται. Χ_Πώς έχετε αποτιμήσει την πυρκαγιά που κατάστρεψε το εργοστάσιό σας στην Κομοτηνή; X.A._Πέρα από την απώλεια μιας ανθρώπινης ζωής, που είναι αναντικατάστατη, μας στέρησε για μεγάλο διάστημα την ανάπτυξη που θα μπορούσαμε να είχαμε και επίσης υπέβαλε όλη την ομάδα μας σε τρομερό κόπο και στρες, που δεν μπορεί να αποτιμηθεί. Καθαρά οικονομικά θα μπορέσουμε να υπολογίσουμε την απώλεια όταν θα έχουμε τελειώσει με την αποκατάσταση και θα έχουν περάσει όλα στο παρελθόν. Σίγουρα είναι κάποια εκατομμύρια ευρώ άμεσης και έμμεσης ζημιάς. Χ_Κατά το μεσοδιάστημα από την πυρκαγιά μέχρι σήμερα τι κάνατε; X.A._Συνεχίσαμε να παράγουμε και να πουλάμε με διάφορους τρόπους. Δηλαδή, άμεσα, εξαγοράσαμε μια εταιρεία στη Θεσσαλονίκη ώστε να μπορέσουμε να συνεχίσουμε την παραγωγή μας και να ανταποκριθούμε στους πελάτες μας. Ενεργοποιήσαμε το εργοστάσιο της Αθήνας που ήταν ανενεργό και αγοράσαμε και μια πρόσθετη γραμμή παραγωγής που τη βάλαμε αμέσως σε λειτουργία. Πάντως πρέπει να τονίσω ότι μας βοήθησαν και οι ανταγωνιστές μας, κυρίως η εταιρεία ΧΑΤΖΟΠΟΥΛΟΣ, αλλά και οι εταιρείες ΤΣΙΜΗΣ και ΜΟΡΝΟΣ, που μας είπαν - και είναι πράγματι εντυπωσιακό - ότι θα μας στηρίξουν ώστε να ανταποκριθούμε στις παραγγελίες μας και να μη χαθεί αυτή η δουλειά από την Ελλάδα. Έτσι και έγινε: και η βοήθεια που μας προσέφεραν αποδεικνύει ότι είμαστε περισσότερο συναγωνιστές και λιγότερο ανταγωνιστές. Χ_Ο κύκλος εργασιών, η παραγωγή σας και το μέγεθος της εταιρείας σας στην αγορά σε ποιο επίπεδο βρίσκονται σήμερα; X.A._Ο κύκλος εργασιών μας ξεπερνάει τα 40 εκατ. ευρώ και η παραγωγή μας ανέρχεται σε περίπου 8,5 χιλ. τόνους ετησίως.


Στην αγορά είμαστε η δεύτερη σε κατάταξη εταιρεία του κλάδου. Το 75% της παραγωγής μας απευθύνεται σε πελάτες του εξωτερικού. Χ_Αριθμητικά, και από άποψη δραστηριότητας, πού βρίσκονται οι πελάτες σας; X.A._Έχουμε περισσότερους από 300 βιομηχανικής κλίμακας πελάτες, εκ των οποίων πολλοί είναι πολυεθνικοί όμιλοι ή μεγάλες εταιρείες στον κλάδο τους. Φυσικά υπάρχουν και μικρότερου μεγέθους. Χ_Πιστεύετε στις εξαγωγές; X.A._Χωρίς αυτές δεν μπορεί να υφίσταται εταιρεία μεγάλου μεγέθους στην ελληνική αγορά. Η εσωτερική κατανάλωση δεν αρκεί για να προχωρήσει μια εταιρεία, οπότε αν δεν αναπτυχθεί εξαγωγικά, γνωρίζει εκ των προτέρων ότι το μέγεθός της θα είναι περιχαρακωμένο. Άρα δεν μπορεί να έχει όραμα, σχέδιο και κίνητρο για συνεχή προσπάθεια. Χ_Οι ελληνικές εταιρείες μπορούν να παράγουν ανταγωνιστικά προϊόντα; X.A._Σαφώς και μπορούν και αυτό αποδεικνύεται καθημερινά από τη συνεχή

άνοδο των εξαγωγών της πατρίδας μας. Όχι όλες βέβαια, αλλά αυτές που μεριμνούν και δημιουργούν υποδομές.

τικής ανάπτυξης. Πολίτες, πολιτικοί και επιχειρηματίες είμαστε όλοι υπεύθυνοι για ό,τι έγινε. Εάν αλλάξουμε, μπορούμε να ελπίζουμε σε κάτι καλύτερο.

Χ_Να αναφερθούμε λίγο και στην οικονομία και την πολιτική, αφού μας προσδιορίσετε πρώτα την κατάσταση όπως την αντιλαμβάνεστε εσείς ως επιχειρηματίας. X.A._Υπάρχει αβεβαιότητα. Οι επιχειρήσεις προσπαθούν να επιβιώσουν σε ένα δύσκολο περιβάλλον. Η ταμειακή δυσκολία του κράτους και η γραφειοκρατία επιδεινώνουν την κατάσταση.

Χ_Τι θα προτείνατε για την ελληνική οικονομία; X.A._Ταχεία αλλαγή στο παραγωγικό μοντέλο. Ο τρόπος; Νομίζω ότι μπορώ να προτείνω ό,τι κάνουμε στη δική μας ομάδα: ομαδικό τρόπο σκέψης και συνεχή προσαρμογή. Να μη θεωρούμε τίποτα δεδομένο και κανέναν Έλληνα αντίπαλο, αλλά συνεργάτη.

Χ_Βλέπετε ανάκαμψη; X.A._Υπάρχουν θετικά σημάδια όπως η εντυπωσιακή βελτίωση στο έλλειμμα τρεχουσών συναλλαγών, που αποδεικνύει ότι η χώρα καταναλώνει πια πολύ κοντά στις πραγματικές της δυνατότητες. Ωστόσο δεν βλέπω δίκαιη κατανομή των βαρών(με 25% ανεργία άραγε πώς μπορεί να υπάρξει δίκαιη κατανομή των βαρών;), οπότε και πιστεύω ότι σε αυτό το επίπεδο οι συνθήκες χειροτερεύουν. Από την άλλη, όμως, δεν διαπιστώνω αλλαγές στον τρόπο σκέψης μας, ώστε να βάλουμε βάσεις πραγμα-

Χ_Οι εταιρείες έχουν ευθύνη για τη σημερινή κατάσταση; X.A._Οι επιχειρηματίες φέρουν σημαντικό μέρος της ευθύνης. Και αυτό διότι δεν αντιλήφθηκαν εγκαίρως, άθελά τους ή από σκοπιμότητα, ότι το επιχειρείν είναι θέμα δεκαετιών και όχι βραχυπρόθεσμων λογικών. Το γρήγορο κέρδος χάνεται και γρήγορα. Ο σχεδιασμός πρέπει να γίνεται τουλάχιστον σε ορίζοντα δεκαετίας. Ο επιχειρηματίας πρέπει να σκέφτεται με τον ίδιο τρόπο που απαιτεί από τα στελέχη του, δηλαδή ομαδικά και όχι ατομικά. Χ


Σε απόγνωση βρίσκονται την τελευταία τετραετία οι έμποροι αυτοκινήτων και οι υπόλοιποι εμπλεκόμενοι επαγγελματίες του κλάδου, καθώς βλέπουν τις πωλήσεις των Ι.Χ., αλλά και των μοτοσικλετών, να βρίσκουν συνεχώς νέα χαμηλά, χωρίς να μπορούν μέχρι στιγμής να αντιδράσουν στην κατακόρυφη πτώση. Είναι χαρακτηριστικό το ότι οποιαδήποτε προσπάθεια έχει γίνει το τελευταίο διάστημα για ανάκαμψη ή έστω επιβράδυνση της ύφεσης (όπως το μέτρο της απόσυρσης, η κατάργηση της απαγόρευσης του ντίζελ στα αστικά κέντρα, η μείωση τελών κυκλοφορίας κ.λπ.) έχει αποβεί κυριολεκτικά άκαρπη.

48 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013


Χ

~ αφιέρωμα

ΚΛΑΔΟΣ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΟΥ

ΒΟΥΛΙΑΖΕΙ ΣΕ... «ΚΙΝΟΥΜΕΝΗ ΑΜΜΟ»

H

~

συνεχής συρρίκνωση της ελληνικής οικονομίας εξακολουθεί να επηρεάζει άμεσα την ήδη πληγείσα αγορά αυτοκινήτου και μοτοσικλέτας, η οποία κατέγραψε στο εξάμηνο του 2012 νέα ιστορικά χαμηλά επίπεδα πωλήσεων. Οι συνολικές ταξινομήσεις αυτοκινήτων το πρώτο εξάμηνο του 2012, σύμφωνα με τα στοιχεία του Συνδέσμου Εμπόρων Εισαγωγέων Αυτοκινήτου, ανήλθαν σε 32.429 μονάδες, σημειώνοντας μείωση της τάξεως του 41,3% σε σχέση με το αντίστοιχο εξάμηνο του 2011, όταν είχαν ανέλθει σε 55.276 μονάδες. Η πτώση αποτυπώνεται και στα στοιχεία της Ελληνικής Στατιστικής Αρχής, σύμφωνα με τα οποία ο δείκτης κύκλου εργασιών στον τομέα εμπορίου, συντήρησης και επισκευής αυτοκινήτων και μοτοσικλετών και εμπορίου συναφών ανταλλακτικών και εξαρτημάτων υπέστη νέα μεγάλη μείωση κατά 33,2% στο β’ τρίμηνο του 2012, σε σύγκριση με τον αντίστοιχο δείκτη του β’ τριμήνου του 2011, έναντι μείωσης 30,9% που σημειώθηκε κατά την αντίστοιχη σύγκριση του 2011 προς το 2010. Ο ίδιος δείκτης, στο β’ τρίμηνο του 2012, σε σύγκριση με το δείκτη του α’ τριμήνου του 2012, παρουσίασε αύξηση 7,2%, έναντι αύξησης 2,6% που σημειώθηκε κατά την αντίστοιχη σύγκριση το 2011. Εξάλλου, σύμφωνα επίσης με την ΕΛΣΤΑΤ, μεγάλη πτώση καταγράφηκε στον τζίρο και στον τομέα εμπορίου αυτοκινήτων. Συγκεκριμένα, ο δείκτης κύκλου εργασιών στο εμπόριο αυτοκινήτων παρουσίασε μείωση κατά 38,7% στο β’ τρίμηνο 2012, σε σύγκριση με τον αντίστοιχο δείκτη του β’ τριμήνου του 2011, έναντι μείωσης 35,1% που σημειώθηκε κατά την αντίστοιχη σύγκριση του 2011 προς το 2010. Ο ίδιος δείκτης, στο β’ τρίμηνο του 2012, σε σύγκριση με

τον δείκτη του α’ τριμήνου του 2012, παρουσίασε αύξηση 2,5%, έναντι μείωσης 1% που σημειώθηκε κατά την αντίστοιχη σύγκριση το 2011. ΡΕΚΟΡ ΖΗΜΙΩΝ ΤΟ 2011 Σε ιστορικά υψηλά ρεκόρ διαμορφώθηκαν οι ζημίες του εμπορικού - εισαγωγικού εγχώριου κλάδου μεταφορικών μέσων και ανταλλακτικών κατά το 2011, αντικατοπτρίζοντας τις συνέπειες της ευρύτερης οικονομικής κρίσης στην Ελλάδα. Τα νέα φορολογικά μέτρα που επιβλήθηκαν μέσω του μεσοπρόθεσμου προγράμματος, που επέφεραν σημαντικές αυξήσεις σε τέλη κυκλοφορίας, καύσιμα, ασφάλιστρα, τεκμήρια, σε συνδυασμό με τις έκτακτες εισφορές, φαίνεται ότι απομακρύνουν τους καταναλωτές από τη συγκεκριμένη αγορά και οδηγούν σε ακόμα πιο βαθιά ύφεση την αγορά αυτοκινήτου και πολλές επιχειρήσεις σε κλείσιμο. Όπως προκύπτει από τα οικονομικά στοιχεία των δημοσιευμένων ισολογισμών των 97 μεγαλύτερων επιχειρήσεων του κλάδου, με πωλήσεις άνω των 5 εκατ. ευρώ το 2011, που συνέλεξε και επεξεργάστηκε η Direction Business Reports, σημειώθηκε πτώση 25,71% στο συνολικό κύκλο εργασιών και καταγράφηκαν συνολικές καθαρές ζημίες ύψους 196,7 εκατ. ευρώ, διευρυμένες κατά 18,63% σε σχέση με τις ζημίες του 2010. Συγκεκριμένα οι συνολικές πωλήσεις των 97 επιχειρήσεων διαμορφώθηκαν σε 3,166 δισ. ευρώ το 2011, παρουσιάζοντας μείωση της τάξεως 25,71%, από 4,262 δισ. ευρώ το 2010. Το συνολικό μικτό κέρδος παρουσίασε μείωση κατά 22,44% σε σχέση με το 2010 και διαμορφώθηκε στα 488,73 εκατ. ευρώ το 2011 και το μικτό περιθώριο κέρδους συρρικνώθηκε στο 15,44%. Αξίζει να σημειωθεί πως ΧΡΗΜΑ 49


Χ αφιέρωμα ~ Kλάδος αυτοκινήτου μόνο 5 εταιρείες από τις 97 κατάφεραν το 2011 να αυξήσουν τις πωλήσεις τους σε σχέση με το 2010 και μόνο 16 εταιρείες το 2011 να αυξήσουν το μικτό κέρδος τους. Βέβαια το πιο ανησυχητικό είναι πως το συνολικό αποτέλεσμα προ φόρων είναι επιδεινωμένο για το 2011, καθώς διαμορφώθηκε σε ζημία ύψους 197 εκατ. ευρώ έναντι ζημίας ύψους 166 εκατ. ευρώ το 2010. Μειωμένο εμφανίζεται και το σύνολο των ιδίων κεφαλαίων των εν λόγω επιχειρήσεων, έχοντας συρρικνωθεί κατά 27,18%, φθάνοντας το 2011 τα 518,9 εκατ. ευρώ από 712,6 εκατ. ευρώ το 2010. Αυξημένη κατά 20,46% το 2011 σε σχέση με το 2010 εμφανίζεται η σχέση ξένων προς ίδια κεφάλαια, που διαμορφώθηκε στο 4,98.

ΟΙ TOP 10 ΣΤΟΥΣ ΕΙΣΑΓΩΓΕΙΣ Την πρώτη θέση με βάση τις πωλήσεις του 2011 κατέλαβε η KOSMOCAR Α.Ε. (Audi, Volkswagen, Lamborghini, Bentley) με 242,19 εκατ. ευρώ και καθαρά κέρδη προ φόρων 2,26 εκατ. ευρώ. Στη δεύτερη θέση η TOYOTA ΕΛΛΑΣ Α.Β.Ε.Ε. με 222,88 εκατ. ευρώ και κέρδη προ φόρων 13,05 εκατ. ευρώ. Στην τρίτη θέση η ΣΦΑΚΙΑΝΑΚΗΣ A.E.B.E. (Suzuki, Cadillac, Corvet) με 190,10 εκατ. ευρώ, στην τέταρτη η GENERAL MOTORS ΕΛΛΑΣ Α.Ε. (Opel) με 152,85 εκατ. ευρώ, στην πέμπτη η ΘΕΟΧΑΡΑΚΗΣ ΝΙΚ. Ι. Α.Ε. (Nissan) με 108,41 εκατ. ευρώ, στην έκτη η MERCEDES-BENZ ΕΛΛΑΣ Α.Ε.Ε. με 102,28 εκατ. ευρώ, στην έβδομη η ΦΙΑΤ ΓΚΡΟΥΠ ΑΟΥΤΟΜΟΜΠΙΛΣ

TOP 30 ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΩΝ ΤΟΥ ΕΜΠΟΡΙΚΟΥ ΚΛΑΔΟΥ ΜΕΤΑΦΟΡΙΚΩΝ ΜΕΣΩΝ ΚΑΙ ΑΝΤΑΛΛΑΚΤΙΚΩΝ 2011 A/A ΕΠΩΝΥΜΙΑ ΕΤΑΙΡΕΙΑΣ

ΥΠΟΚΛΑΔΟΣ

1 2 3 4 5 6 7

ΕΙΣΑΓΩΓΕΙΣ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ ΕΙΣΑΓΩΓΕΙΣ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ ΕΙΣΑΓΩΓΕΙΣ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ ΕΙΣΑΓΩΓΕΙΣ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ ΕΙΣΑΓΩΓΕΙΣ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ ΕΙΣΑΓΩΓΕΙΣ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ ΕΙΣΑΓΩΓΕΙΣ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ

8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30

KOSMOCAR ΑΕ TOYOTA ΕΛΛΑΣ ΑΒΕΕ ΣΦΑΚΙΑΝΑΚΗΣ AEBE GENERAL MOTORS ΕΛΛΑΣ ΑΕ ΘΕΟΧΑΡΑΚΗΣ ΝΙΚ. Ι. ΑΕ MERCEDES-BENZ ΕΛΛΑΣ ΑΕΕ ΦΙΑΤ ΓΚΡΟΥΠ ΑΟΥΤΟΜΟΜΠΙΛΣ ΕΛΛΑΣ ΑΕ MERCEDES-BENZ FINANCIAL SERVICES ΕΛΛΑΣ ΑΕ ΒΙΑΜΑΡ ΑΕ ΜΙΣΕΛΕΝ ΕΛΑΣΤΙΚΑ ΑΕΒΕ ΚΑΡΕΝΤΑ ΑΕ BMW ΕΛΛΑΣ ΑΕ ΒΕΛΜΑΡ ΑΕΒΕ ΛΑΪΟΝ ΕΛΛΑΣ ΑΕΒΕ FORD MOTOR ΕΛΛΑΣ ΑΕΒΕ HYUNDAI HELLAS Π. & Ρ. ΔΑΒΑΡΗ ΑΒ&ΕΕ CITROEN ΕΛΛΑΣ ΑΒΕΕ ΕΛΑΣΤΡΑΚ ΑΕ ΤΕΧΝΟΚΑΡ ΑΒ&ΕΕ FGA CAPITAL HELLAS AEE ΜΟΤΟΔΥΝΑΜΙΚΗ ΑΕΕ ΠΙΑΤΖΙΟ ΕΛΛΑΣ ΑΕ ΠΕΖΕΑ ΕΛΛΑΔΑ ΕΜΠΟΡΙΑ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ ΕΠΕ ΕΚΚΑ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤA AE ΠΟΛΙΣ INCHCAPE ATHENS AE GOODYEAR DUNLOP ΕΛΑΣΤΙΚΑ ΕΛΛΑΣ ΑΒΕΕ VOLVO CAR ΕΛΛΑΣ ΑΕ&ΒΕ ΕΜΑ ΑΕ ROBERT BOSCH ΑΕ ΑΟΥΤΟ ΝΤΗΛ Π. & Ρ. ΔΑΒΑΡΗ ΑΒΕΕ

ΜΕΤΑΒΟΛΗ 2011/2010 (%) -17,28 -30,84 -23,50 -0,63 -25,69 -35,59 -31,34

ΚΕΡΔΗ ΠΡΟ ΦΟΡΩΝ 2011 2.261.595 13.049.117 -24.301.079 1.245.596 -6.486.283 -8.669.184 -11.167.039

ΜΕΤΑΒΟΛΗ 2011/2010 (%) -62,92 -26,79 2,07 -21,07 50,01 -84,26

ΧΡΗΜΑΤΟΔΟΤΗΣΗ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ

86.621.359

-24,02

-11.459.028

12,44

ΕΙΣΑΓΩΓΕΙΣ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ ΕΛΑΣΤΙΚΑ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ DEALERS ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ ΕΙΣΑΓΩΓΕΙΣ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ DEALERS ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ ΕΙΣΑΓΩΓΕΙΣ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ ΕΙΣΑΓΩΓΕΙΣ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ ΕΙΣΑΓΩΓΕΙΣ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ

84.735.699 74.837.671 69.825.069 64.751.832 61.556.521 55.654.754 54.254.101 52.799.392

-32,72 -12,05 -14,26 -34,03 -14,83 -28,43 -54,02 -42,47

-1.427.784 1.481.341 390.752 -6.350.885 -2.165.806 -7.857.797 -11.772.075 -10.571.155

2,07 64,51 63,85 -33,68 -208,81 -126,28

ΕΙΣΑΓΩΓΕΙΣ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ ΕΛΑΣΤΙΚΑ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ ΕΙΣΑΓΩΓΕΙΣ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ ΧΡΗΜΑΤΟΔΟΤΗΣΗ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ ΔΙΤΡΟΧΑ ΔΙΤΡΟΧΑ ΕΙΣΑΓΩΓΕΙΣ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ

47.931.493 45.927.000 42.612.618 41.206.467 37.240.679 36.081.116 33.872.359

-39,47 -3,36 -15,51 -28,37 -16,09 -22,58 -39,27

-4.959.384 2.080.000 -3.875.713 3.555.147 -3.165.465 863.058 750.380

-98,18 12,80 -16,61 -2,49 -124,45 -42,79 -

DEALERS ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ DEALERS ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ ΕΛΑΣΤΙΚΑ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ

33.707.727 32.202.557 32.109.764

-15,40 -17,05 -10,00

-2.457.218 -803.580 -963.573

-351,24 -256,40 -

ΕΙΣΑΓΩΓΕΙΣ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ ΕΛΑΣΤΙΚΑ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ ΑΝΤΑΛΛΑΚΤΙΚΑ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ ΕΙΣΑΓΩΓΕΙΣ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ

32.055.291 31.293.843 30.972.923 30.047.819

20,31 2,72 -5,15 -12,70

457.681 -2.111.343 516.091 -890.640

-192,92

ΠΗΓΗ:DIRECTION BUSINESS REPORTS ΤΑ ΠΟΣΑ ΕΙΝΑΙ ΣΕ ΕΥΡΩ ΚΑΤΑΤΑΞΗ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ ΒΑΣΕΙ ΚΥΚΛΟΥ ΕΡΓΑΣΙΩΝ 2011 ΔΗΜΟΣΙΕΥΜΕΝΟΙ ΙΣΟΛΟΓΙΣΜΟΙ ΕΩΣ 04/09/2012

50 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013

ΚΥΚΛΟΣ ΕΡΓΑΣΙΩΝ (ΠΩΛΗΣΕΙΣ) 2011 242.190.570 222.879.141 190.104.060 152.849.016 108.408.661 102.284.172 99.263.995


ΚΥΚΛΟΦΟΡΗΣΑΝ! l e e h w a s i e f i L s n r u t and σελίδα! *γύρισε

calend

ars

H D LAUG LIVE AN 2013 www.b

ars.gr lastcalend

Love m o mount ves ains *και φω τίζει τη ζ ωή

calend

ars

LIVE & LOVE 2013 www.b

lastcalen dars.gr

μας!

dar

οCalen ρολόγι

Ημε

3 1 0 2

Ημερο

λόγιοC a

lendar

2013

Fun & Crazy

Κυκλοφόρησαν τα πιο ημερολόγια της χρονιάς! Αναζητήστε τα στα βιβλιοπωλεία Public, Παπασωτηρίου, ΙΑΝΟΣ, Πατάκης, Ελευθερουδάκης και επιλεγμένα σημεία σε όλη την Ελλάδα!

www.blastcalendars.gr


Χ αφιέρωμα ~ Kλάδος αυτοκινήτου ΕΛΛΑΣ Α.Ε. (Abarth, Alfa Romeo, Fiat, Lancia) με 99,26 εκατ. ευρώ και τη δεκάδα κλείνουν οι εταιρείες ΒΙΑΜΑΡ Α.Ε. (Skoda) με 84,74 εκατ. ευρώ, BMW ΕΛΛΑΣ Α.Ε. με 64,75 εκατ. ευρώ και ΛΑΪΟΝ ΕΛΛΑΣ Α.Ε.Β.Ε. (Peugeot) με 55,66 εκατ. ευρώ. Αξίζει να σημειωθεί και η άνοδος 20,31% που πέτυχε η VOLVO CAR ΕΛΛΑΣ Α.Ε. & Β.Ε. στις πωλήσεις της, φτάνοντας τα 32,06 εκατ. ευρώ το 2011 έναντι 26,64 εκατ. ευρώ το 2010. ΟΙ TOP 10 ΣΤΟΥΣ DEALERS Την πρώτη θέση με βάση τις πωλήσεις του 2011 κατέλαβε η ΚΑΡΕΝΤΑ Α.Ε. με 69,83 εκατ. ευρώ και καθαρά κέρδη προ φόρων 391 χιλ. ευρώ, τη δεύτερη θέση η ΒΕΛΜΑΡ Α.Ε.Β.Ε. με 61,56 εκατ. ευρώ, την τρίτη θέση η ΕΚΚΑ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤA A.E. με 33,71 εκατ. ευρώ, την τέταρτη η ΠΟΛΙΣ INCHCAPE ATHENS A.E. με 32,20 εκατ. ευρώ και την πεντάδα κλείνει η ΣΤΑΚΟΡ Α.Β. & Ε.Ε. ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ με 29,74 εκατ. ευρώ. Στην έκτη θέση βρέθηκε η ΣΠΑΝΟΣ ΕΜΠΟΡΙΑ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ Α.Ε. με 29,58 εκατ. ευρώ και ακολουθούν οι εταιρείες ΔΡΟΜΩΝ Α.Ε.Β.Ε. με 23 εκατ. ευρώ, ΙΣΜΑΗΛΟΣ ΑΝΤΩΝΙΟΣ Α.Ε. με 22,25 εκατ. ευρώ, ΛΑΜΔΑ Α.Ε. & Β.Ε. με 21,68 εκατ. ευρώ και τη δεκάδα κλείνει η ΠΟΛΙΣ INCHCAPE THESSALONIKI A.Β.Ε.Ε. με 20,68 εκατ. ευρώ. OΙ TOP 3 ΣΤΑ ΔΙΤΡΟΧΑ Την πρώτη θέση με βάση τις πωλήσεις του 2011 κατέλαβε η ΜΟΤΟΔΥΝΑΜΙΚΗ Α.Ε.Ε. (Yamaha) με 37,24 εκατ. ευρώ, τη δεύτερη θέση η ΠΙΑΤΖΙΟ ΕΛΛΑΣ Α.Ε. με 36,08 εκατ. ευρώ και κέρδη προ φόρων 863 χιλ. ευρώ και την τρίτη θέση η ΓΚΟΡΓΚΟΛΗΣ Α.Ε. με 19,83 εκατ. ευρώ. ΟΙ TOP 5 ΣΤΑ ΕΛΑΣΤΙΚΑ Την πρώτη θέση με βάση τις πωλήσεις του 2011 κατέλαβε η ΜΙΣΕΛΕΝ ΕΛΑΣΤΙΚΑ Α.Ε.Β.Ε. με 74,84 εκατ. ευρώ, τη δεύτερη θέση η ΕΛΑΣΤΡΑΚ Α.Ε. με 45,93 εκατ. ευρώ, την τρίτη θέση η GOODYEAR DUNLOP ΕΛΑΣΤΙΚΑ ΕΛΛΑΣ Α.Β.Ε.Ε. με 32,11 εκατ. ευρώ, την τέταρτη θέση η ΕΜΑ Α.Ε. με 31,30 εκατ. ευρώ και την πεντάδα κλείνει η ΕΛΑΣΤΙΚΑ PIRELLI Α.Ε.Ε. με 19,06 εκατ. ευρώ. OΙ TOP 3 ΣΤΑ ΑΝΤΑΛΛΑΚΤΙΚΑ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ Την πρώτη θέση με βάση τις πωλήσεις του 2011 κατέλαβε η ROBERT BOSCH Α.Ε. με 30,97 εκατ. ευρώ, τη δεύτερη θέση η ΕΛΤΡΕΚΚΑ Α.Ε. με 25,84 εκατ. ευρώ και την τρίτη θέση η ΙΑΠΩΝΙΚΗ Α.Ε. με 23,53 εκατ. ευρώ. ΟΙ ΔΥΟ ΕΤΑΙΡΕΙΕΣ ΧΡΗΜΑΤΟΔΟΤΗΣΗΣ ΑΥΤΟΚΙΝΗΤΩΝ Η MERCEDES-BENZ FINANCIAL SERVICES ΕΛΛΑΣ Α.Ε. το 2011 σημείωσε κύκλο εργασιών 86,62 εκατ. ευρώ και η FGA CAPITAL

HELLAS A.E.E. 41,21 εκατ. ευρώ και καθαρά κέρδη προ φόρων 3,56 εκατ. ευρώ. KPMG Η ΚΡΙΣΗ ΑΠΟΤΥΠΩΝΕΤΑΙ ΚΑΙ ΣΤΙΣ ΑΠΟΔΟΧΕΣ Η KPMG ολοκλήρωσε για δέκατη όγδοη συνεχή χρονιά την «Έρευνα Αποδοχών και Παροχών» για τον κλάδο του αυτοκινήτου για το 2011. H έρευνα αυτή αποτελεί μία εκ των οκτώ ετήσιων ερευνών που διεξάγει η KPMG σε συνεργασία με ελληνικές και πολυεθνικές επιχειρήσεις από όλους τους κλάδους της ελληνικής αγοράς. Γενικοί διευθυντές, οικονομικοί διευθυντές, διευθυντές ανθρώπινου δυναμικού και άλλα στελέχη που εμπλέκονται άμεσα ή έμμεσα με τη διαχείριση ανθρώπινου δυναμικού, αξιοποιούν την έρευνα για τη διαμόρφωση πολιτικής αποδοχών και παροχών για τους εργαζομένους τους, για την αντικειμενική αξιολόγηση του υφιστάμενου συστήματος αποδοχών και παροχών, καθώς και για τον καθορισμό των ετήσιων αυξήσεων. Πιο συγκεκριμένα, η έρευνα παρουσιάζει αναλυτικά στοιχεία αποδοχών και παροχών για 128 γενικές και 34 εξειδικευμένες κλαδικές θέσεις εργασίας. Πρόκειται για μια ολοκληρωμένη έρευνα αποδοχών και παροχών, η οποία για το 2011 βασίζεται σε δείγμα 13 εταιρειών και 1.700 κατόχων θέσεων εργασίας στην ελληνική αγορά. Σύμφωνα με τα αποτελέσματα της έρευνας: ∼ Το 50% των εταιρειών του δείγματος έδωσε μηδενικές αυξήσεις σε όλες τις κατηγορίες των εργαζομένων. Για το υπόλοιπο 50% του δείγματος που έδωσε αυξήσεις τουλάχιστον σε μία κατηγορία εργαζομένων, οι συνολικές αυξήσεις των βασικών αποδοχών για το έτος 2011 κινήθηκαν στο 1% (κατά μέσο όρο). Αναφορικά με τις προβλέψεις για το 2012, το 42% του δείγματος δεν θα προχωρήσει σε αυξήσεις το επόμενο έτος. ∼ Το 50% των εταιρειών του δείγματος έχει προχωρήσει σε μειώσεις αποδοχών σε τουλάχιστον μία κατηγορία εργαζομένων το 2010 ή το 2011. Σε όλες τις περιπτώσεις εκτός από μία, οι μειώσεις θα είναι μόνιμες. ∼ To 75% των εταιρειών του δείγματος προχώρησε μέσα στο 2010 και το 2011σε μείωση θέσεων εργασίας, κυρίως λόγω μείωσης εργασιών. ∼ Το ποσό που πληρώθηκε ως πριμ απόδοσης μέσα στο οικονομικό έτος 2010 ανήλθε στο 9% των ετήσιων βασικών αποδοχών, μία ποσοστιαία μονάδα χαμηλότερα σε σχέση με το αντίστοιχο ποσοστό του 2009.

ΑΠΟΤΕΛΕΣΜΑΤΑ ΕΤΑΙΡΕΙΩΝ ΤΟΥ ΚΛΑΔΟΥ ∼ ΣΦΑΚΙΑΝΑΚΗΣ∼ ΠΤΩΣΗ 27% ΣΤΙΣ ΠΩΛΗΣΕΙΣ Σύμφωνα με τη διοίκηση της εταιρείας, η Suzuki το πρώτο εξάμηνο του 2012 πραγματοποίησε 1.460 ταξινομήσεις αυτοκινήτων, επιτυγχάνοντας μερίδιο αγοράς 4,5% έναντι 2,9% την αντίστοιχη περσινή περίοδο. Επιπλέον, στον τομέα της λιανικής, η εταιρεία το πρώτο εξά52 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013

μηνο του 2012 πραγματοποίησε 3.453 πωλήσεις αυτοκινήτων, οι οποίες αντιστοιχούν σε μερίδιο αγοράς 10,6% έναντι 9,1% την αντίστοιχη περσινή περίοδο. Οι συνολικές πωλήσεις του ομίλου το πρώτο εξάμηνο του 2012 ανήλθαν σε 91,6 εκατ. ευρώ, σημειώνοντας μείωση κατά 27,0% σε σχέση με τις πωλήσεις των 125,4 εκατ. ευρώ του πρώτου εξάμηνου του


2011. Αντίστοιχα οι πωλήσεις της εταιρείας στο πρώτο εξάμηνο του 2012 ανήλθαν σε 70,4 εκατ. ευρώ, σημειώνοντας μείωση κατά 30,5% σε σχέση με τις πωλήσεις του πρώτου εξαμήνου του 2011, παρουσιάζοντας καλύτερη εικόνα από την αγορά. Τα μικτά κέρδη του πρώτου εξαμήνου του 2012 ανήλθαν σε 21,3 εκατ. ευρώ για τον όμιλο και σε 6,3 εκατ. ευρώ για την εταιρεία, όταν το πρώτο εξάμηνο του 2011 ήταν 29,4 εκατ. ευρώ για τον όμιλο και 11,9 εκατ. ευρώ για την εταιρεία. Το λειτουργικό αποτέλεσμα (EBITDA) του πρώτου εξαμήνου του 2012 διαμορφώθηκε σε -1,2 εκατ. ευρώ για τον όμιλο και σε -6,4 εκατ. ευρώ για την εταιρεία. Οι ζημίες προ φόρων του πρώτου εξαμήνου του 2012 ανήλθαν σε 20,8 εκατ. ευρώ για τον όμιλο και σε 15,4 εκατ. ευρώ για την εταιρεία. Οι ταμειακές ροές από λειτουργικές δραστηριότητες του ομίλου παραμένουν θετικές στο επίπεδο των 15,5 εκατ. ευρώ, χάρη κυρίως στη μείωση των αποθεμάτων και στην είσπραξη απαιτήσεων. Η προσπάθεια της διοίκησης του ομίλου για περιστολή των λειτουργικών εξόδων παραμένει εντατική και είχε ως αποτέλεσμα στο πρώτο εξάμηνο τη μείωσή τους σε επίπεδο ομίλου κατά 5,9 εκατ. ευρώ. Έτσι τα συνολικά λειτουργικά έξοδα του ομίλου στις 30.06.2012 ανήλθαν σε 34,1 εκατ. ευρώ, που αντιστοιχεί σε μείωση 14,8%. Ο συνολικός τραπεζικός δανεισμός του ομίλου μειώθηκε κατά 22,6 εκατ. ευρώ, ήτοι 7,0%, από 325,1 εκατ. ευρώ στις 30.06.2011 σε 302,5 εκατ. στις 30.06.2012, ενώ ο καθαρός τραπεζικός δανεισμός του ομίλου στις 30.06.2012 διαμορφώθηκε σε 280,0 εκατ. ∼ ΠΕΤΡΟΣ ΠΕΤΡΟΠΟΥΛΟΣ∼ ΣΕ ΜΕΓΑΛΥΤΕΡΗ ΥΦΕΣΗ ΤΑ ΕΠΑΓΓΕΛΜΑΤΙΚΑ Στο πρώτο εξάμηνο του 2012 οι πωλήσεις του ομίλου μειώθηκαν κατά 27% έναντι της αντίστοιχης περιόδου του 2011. Τη μεγαλύτερη μείωση παρουσίασε ο τομέας των επαγγελματικών οχημάτων που ανήλθε σε 33%. Στους ίδιους περίπου ρυθμούς κινήθηκαν και τα αντίστοιχα μεγέθη της εταιρείας. Το μικτό κέρδος σε επίπεδο ομίλου ήταν (20,16%), ενώ βελτιώθηκε σε επίπεδο εταιρείας (20,06% έναντι 19,76% το 2011). Τα έξοδα του ομίλου παρουσίασαν μείωση της τάξεως του 12,3% περίπου. Ειδικότερα, τα έξοδα του προσωπικού αντιπροσωπεύουν το 50% του συνόλου των εξόδων. Ο αριθμός των εργαζομένων στον όμιλο παρουσίασε μείωση της τάξεως του 20% περίπου σε σχέση με την αντίστοιχη περίοδο της προηγούμενης χρήσεως. Οι καταβληθείσες αποζημιώσεις αποχωρήσεων ανήλθαν στην περίοδο σε ευρώ 336.065 για την εταιρεία και σε ευρώ 414.712 για τον όμιλο. Η μέση πίστωση προς τους πελάτες ανήλθε στις 78 ημέρες κατά μέσο όρο το πρώτο εξάμηνο του τρέχοντος έτους έναντι 58 ημερών το 2011 και προβλέπεται να μειωθεί στις 65 ημέρες το δεύτερο εξάμηνο. Είναι καθοριστικό το ότι υπάρχουν ελάχιστες επισφάλειες ή αδυναμίες πληρωμής. Γενικά η μέση ταχύτητα κυκλοφορίας θα διαμορφωθεί στο 1,9 περίπου έναντι του 2,6 του 2011 και προβλέπεται να ανέλθει σε 2,3 το δεύτερο εξάμηνο. Γενικά, στους βασικούς κλάδους που δραστηριοποιούνται οι εταιρείες του ομίλου κατάφεραν να μην απολέσουν μερίδιο. Πάντως, η πτώση των αγορών, κατά την τρέχουσα περίοδο ήταν πολύ μεγάλη, αγγίζοντας το 27% σε σχέση με το 2011 και το 51% σε σχέση με το 2010. Ελπίζουμε να μην παγιωθεί η παρούσα κατάσταση της αγοράς και να επανέλθει σύντομα σε λογικότερα επίπεδα. Στον τομέα των επενδυτικών ακινήτων δεν αντιμετωπίστηκαν προβλήματα, καθόσον τα ακί-

νητα του ομίλου βρίσκονται στην περιοχή του Ελαιώνα, η οποία παραμένει υπό ανάπτυξη, παρά τις δυσκολίες που έχουν εμφανισθεί και συνεπώς οι προοπτικές σε μεσοπρόθεσμο ορίζοντα, στη χειρότερη περίπτωση, μπορούν να χαρακτηριστούν στάσιμες. Οι δραστηριότητες στα Βαλκάνια, μέσω της νέας θυγατρικής στη Βουλγαρία, δεν είχαν κάποια άξια λόγου εξέλιξη, γεγονός που οφείλεται στη χρηματοοικονομική κρίση, η οποία πλήττει με ακόμα πιο έντονους ρυθμούς τις χώρες εκείνες. Οι επενδύσεις σε πάγιο εξοπλισμό ανήλθαν σε 217.897,38 ευρώ κατά το πρώτο εξάμηνο, έναντι προϋπολογισμού 358.100,00 ευρώ περίπου για όλο το έτος. Επιπλέον, εντός του Ιουλίου 2012 διακόπηκε το αντικείμενο του συνεργείου των αυτοκινήτων ISUZU, που ασκούνταν από τη θυγατρική ΣΕΜΚΑ ΕΠΕ, λόγω των ζημιογόνων αποτελεσμάτων του. ∼ ΜΟΤΟΔΥΝΑΜΙΚΗ∼ Η ΚΑΘΟΔΙΚΗ ΤΑΣΗ ΣΥΝΕΧΙΖΕΤΑΙ O ενοποιημένος κύκλος εργασιών του ομίλου της ΜΟΤΟΔΥΝΑΜΙΚΗΣ ανήλθε σε 15.4 εκατ. ευρώ, έναντι 20.1 εκατ. ευρώ κατά την αντίστοιχη περσινή περίοδο. Οι πωλήσεις στην Ελλάδα ανήλθαν σε 14.34 εκατ. ευρώ, ενώ οι πωλήσεις στο εξωτερικό (Ρουμανία-Βουλγαρία) ανήλθαν σε 1.06 εκατ. ευρώ. Το αποτέλεσμα προ φόρων, χρηματοδοτικών, επενδυτικών αποτελεσμάτων και αποσβέσεων (EBITDA) ανήλθε σε -1.05 εκατ. ευρώ, έναντι -590 χιλ. ευρώ πέρσι, το δε αποτέλεσμα, μετά από φόρους και δικαιώματα μειοψηφίας, έφθασε τα -2 εκατ. ευρώ, όταν την ίδια περίοδο πέρσι το αποτέλεσμα αυτό ήταν -1.3 εκατ. ευρώ. Αναλύοντας τη δραστηριότητα του ομίλου, στον κλάδο Υamaha οι πωλήσεις ανήλθαν σε 10.3 εκατ. ευρώ, εκπροσωπώντας το 67% του συνολικού κύκλου εργασιών. Το μικτό περιθώριο κέρδους ανήλθε σε 21%. Ο κλάδος αυτός περιλαμβάνει πωλήσεις δικύκλων, προϊόντων θάλασσας, καθώς και όλων των άλλων συμπληρωματικών προϊόντων, ανταλλακτικών και αξεσουάρ που αφορούν το brand Yamaha. Στον κλάδο λιανικής, οι πωλήσεις του ομίλου ανήλθαν σε 2.2 εκατ. ευρώ, εκπροσωπώντας το 15% των συνολικών πωλήσεων. Το μικτό περιθώριο κέρδους ανήλθε σε 19,5%. Ο συγκεκριμένος κλάδος περιλαμβάνει τις πωλήσεις της θυγατρικής ΜΟΤΟΔΙΚΤΥΟ Α.Ε., που δραστηριοποιείται με 4 καταστήματα στην Αττική, καθώς και τις συνολικές πωλήσεις αξεσουάρ και ελαστικών του ομίλου. Ως προς τις πωλήσεις του κλάδου Porsche, αυτές ανήλθαν σε 2.8 εκατ. ευρώ και εκπροσωπούν το 18% του συνολικού κύκλου εργασιών. Το μικτό περιθώριο κέρδους διαμορφώθηκε σε 26%. Ο διευθύνων σύμβουλος του ομίλου, κ. Σωτήρης Χατζίκος, δήλωσε: «Οι αγορές μας εξακολουθούν την εντονότατη καθοδική τάση και η ρευστότητα στο χρηματοδοτικό περιβάλλον συνεχώς περιορίζεται. Σε αυτή την οικονομική συγκυρία οφείλουμε να δίνουμε ιδιαίτερη έμφαση στη δημιουργία ευέλικτων οργανωτικών δομών, στην παραγωγή θετικών χρηματοροών, αλλά και στην προσαρμογή των υποδομών σε αποτελεσματικότερα επίπεδα. Εργαζόμαστε σκληρά σε όλα τα μέτωπα με απτά αποτελέσματα και χαρακτηριστικό παράδειγμα την πρόσφατη επίτευξη συμφωνίας για την αναπροσαρμογή των εγκαταστάσεων του Ασπροπύργου, που θα οδηγήσει σε εξοικονόμηση των σχετικών εξόδων έως και 65%. Είμαστε βέβαιοι ότι αυτές οι ενέργειες, που δεν αντικατοπτρίζονται στα τρέχοντα αποτελέσματα, βάζουν την εταιρεία μας σε ισχυρή, βιώσιμη βάση». Χ ΧΡΗΜΑ 53


Χ παρουσίαση

ΜΕ ΚΙΝΗΣΕΙΣ- «ΜΑΤ» ΑΦΟΠΛΙΣΕ ΚΑΙ ΤΟ 2012 ΤΗΝ ΚΡΙΣΗ! Kινήσεις «ρουά ματ» έκανε, όπως αποδείχθηκε, η διοίκηση της Mevaco στο τελευταίο τρίμηνο του 2012, με αποτέλεσμα να κερδίσει, όπως δείχνουν τα στοιχεία μέχρι στιγμής, πανηγυρικά και την «παρτίδα» του 2012 ενάντια στην κρίση.

T

ο εντυπωσιακό «φώτο φίνις», με το οποίο η εταιρεία κατασκευής μεταλλικών προϊόντων τελειώνει το 2012, αντέστρεψε ολοκληρωτικά την εικόνα εννεαμήνου και θα οδηγήσει πιθανότατα σε νέο διαδοχικό ετήσιο ρεκόρ πωλήσεων. Και όλα αυτά η Mevaco τα καταφέρνει διατηρώντας παράλληλα υψηλή ρευστότητα, συνεχίζοντας τις επενδύσεις και αυξάνοντας τον αριθμό των εργαζομένων της, χωρίς να «αγγίζει» τους μισθούς τους. Όπως αναφέρθηκε και παραπάνω, τα δημοσιευμένα αποτελέσματα μέχρι και στο εννεά-

54 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013

μηνο της τρέχουσας χρήσης παρουσίαζαν υστέρηση του κύκλου εργασιών κατά 11,18% σε επίπεδο ομίλου. Όμως η ένταση των προσπαθειών της διοίκησης και του προσωπικού της Mevaco, σε συνδυασμό με τις αυξημένες δυνατότητες που παρέχουν οι νέες κτηριακές και μηχανολογικές εγκαταστάσεις, συνετέλεσαν ώστε η εταιρεία να ξεπεράσει τον παροδικό, όπως αποδείχθηκε, σκόπελο και να «γράψει» νέο ρεκόρ πωλήσεων, με αύξηση που υπολογίζεται ότι θα φθάσει στο 5%10%. Για να γίνει περισσότερο κατανοητή η

υπερπροσπάθεια που καταβλήθηκε στο τελευταίο τρίμηνο του 2012, ώστε να αντιστραφεί πλήρως η εικόνα, παρατίθενται παρακάτω αναλυτικά τα αποτελέσματα εννεαμήνου: α. Ο ενοποιημένος κύκλος εργασιών ανήλθε σε 20,31 εκατ. ευρώ και ο εταιρικός σε 14,70 εκατ. ευρώ, παρουσιάζοντας ποσοστιαία μείωση κατά 11,18% και 19,73% αντίστοιχα. β. Τα κέρδη προ φόρων, χρηματοδοτικών, επενδυτικών αποτελεσμάτων και απο-


Η EΝΤΑΣΗ ΤΩΝ ΠΡΟΣΠΑΘΕΙΩΝ ΤΗΣ ΔΙΟΙΚΗΣΗΣ ΚΑΙ ΤΟΥ ΠΡΟΣΩΠΙΚΟΥ ΤΗΣ MEVACO, ΣΕ ΣΥΝΔΥΑΣΜΟ ΜΕ ΤΙΣ ΑΥΞΗΜΕΝΕΣ ΔΥΝΑΤΟΤΗΤΕΣ ΠΟΥ ΠΑΡΕΧΟΥΝ ΟΙ ΝΕΕΣ ΚΤΗΡΙΑΚΕΣ ΚΑΙ ΜΗΧΑΝΟΛΟΓΙΚΕΣ ΕΓΚΑΤΑΣΤΑΣΕΙΣ, ΣΥΝΕΤΕΛΕΣΑΝ ΩΣΤΕ Η ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΝΑ ΞΕΠΕΡΑΣΕΙ ΤΟΝ ΠΑΡΟΔΙΚΟ, ΟΠΩΣ ΑΠΟΔΕΙΧΘΗΚΕ, ΣΚΟΠΕΛΟ ΚΑΙ ΝΑ «ΓΡΑΨΕΙ» ΝΕΟ ΡΕΚΟΡ ΠΩΛΗΣΕΩΝ, ΜΕ ΑΥΞΗΣΗ ΠΟΥ ΥΠΟΛΟΓΙΖΕΤΑΙ ΟΤΙ ΘΑ ΦΘΑΣΕΙ ΣΤΟ 5%-10%.

σβέσεων (EBITDA) ανήλθαν σε επίπεδο ομίλου σε 2.083,72 χιλ. ευρώ και σε εταιρικό επίπεδο σε 1.595,79 χιλ. ευρώ, μειωμένα ποσοστιαία κατά 17,37% και 40,70% αντίστοιχα. γ. Τα κέρδη προ φόρων (EBT) ανήλθαν για τον όμιλο σε 897,37 χιλ. ευρώ και για την εταιρεία σε 737,55 χιλ. ευρώ, μειωμένα κατά 731,65 χιλ. ευρώ και 1.396,51 χιλ. ευρώ αντίστοιχα. δ. Τα κέρδη μετά από φόρους (EAT) και δικαιώματα μειοψηφίας, ανήλθαν για τον όμιλο σε 613,65 χιλ. ευρώ και για την εταιρεία σε 534,31 χιλ. ευρώ, παρουσιάζοντας μείωση κατά 764,53 χιλ. ευρώ και 1.126,08 χιλ. ευρώ αντίστοιχα. Βλέπουμε λοιπόν, από τα παραπάνω αποτελέσματα, ότι ο τζίρος από πτωτικός κατά 11,18% θα κλείσει στο συν 5-10%, δηλαδή μιλάμε για ολική ανάκαμψη μέσα σε ένα τρίμηνο τουλάχιστον κατά 15-20%. Τα δεδομένα, μάλιστα, δείχνουν πως το 2013 θα ξεκινήσει ακόμη πιο δυναμικά. Γιατί πέρα από τις τρέχουσες παραγγελίες, η εταιρεία έχει να εκτελέσει μια σημαντική παραγγελία εξωτερικού που θα αποτελέσει

την έκπληξη του 2013. Η «συνταγή της επιτυχίας» για τη Mevaco εξαρτάται αποκλειστικά από τη συμπεριφορά και τις ενέργειες της διοίκησης. Αυτά συνοπτικά περικλείονται στις εξής λέξεις: Σοβαρότητα, συνέπεια, γρήγορες αποφάσεις, επενδύσεις, αποφυγή σπατάλης, οραματισμός, προσωπική σκληρή εργασία, σεβασμός στον πελάτη, στον εργαζόμενο και σε ό,τι συντελεί στην εύρυθμη λειτουργία της επιχείρησης, δηλαδή, με μια κουβέντα, στην «αγάπη για τη δουλειά». Πολύ σημαντικό στοιχείο για την εταιρεία, ειδικά τις δύσκολες μέρες που διανύουμε, είναι ότι παρότι η αγορά πραγματικά «στενάζει» από έλλειψη ρευστότητας και αρκετοί πελάτες της αντιμετωπίζουν σοβαρά προβλήματα (κυρίως αυτοί που εξαρτώνται από τις τράπεζες και το δημόσιο), η Mevaco δεν αντιμετωπίζει προβλήματα ρευστότητας, είναι συνεπής στις υποχρεώσεις της τόσο απέναντι στους προμηθευτές της και στο Δημόσιο όσο και στους εργαζομένους της. Είναι χαρακτηριστικό ότι δεν έγινε καμιά μείωση αποδοχών, όλα καταβάλλονται εμπρόθεσμα και κανείς εργαζόμενος δεν απολύθηκε. Επιπλέον μέσα στο 2012, μια χρονιά όπου η ανεργία στη χώρα πραγμα-

τικά κάλπασε, η Mevaco, πηγαίνοντας κόντρα στο ρεύμα, προχώρησε σε προσλήψεις άνω των 20 εργαζομένων. Αλλά και στο «μέτωπο» του δανεισμού, τα νέα είναι πολύ καλά, καθώς η εταιρεία έχει πολύ μικρό δανεισμό, παρόλο που κατά την τριετία 2010-2012 οι επενδύσεις της ξεπέρασαν τα 7 εκατ. ευρώ, μαζί με την τοποθέτηση φωτοβολταϊκών ισχύος 1 MW στις στέγες των κτηρίων της. Στόχος για το 2013 είναι η ενίσχυση των εξαγωγών και η ανάπτυξη προϊόντων υψηλής τεχνολογίας. Κατά κοινή εκτίμηση αναλυτών και οικονομικών παραγόντων στην Ελλάδα αλλά και στο εξωτερικό, η Mevaco είναι μια μικρή μεν εταιρεία, αλλά πρωτοπόρα και πολύ σύγχρονη, ικανή να ανταποκριθεί στις απαιτήσεις της ευρωπαϊκής και της παγκόσμιας αγοράς στο είδος της. Η διοίκηση της εταιρείας αισιοδοξεί ότι σε μια ενδεχόμενη ανάκαμψη της ελληνικής οικονομίας, από το 2014, η Mevaco μπορεί έως το 2016 να διπλασιάσει σταδιακά το σημερινό κύκλο εργασιών της και να αυξήσει τον αριθμό των εργαζομένων της από 175 που είναι σήμερα σε 250 έως 300 άτομα, γιατί διαθέτει υπερσύχρονο εξοπλισμό, άνετους βιομηχανικούς χώρους και πολύ εξειδικευμένο προσωπικό. Χ

ΧΡΗΜΑ 55


Χ άρθρο

ΕΠΑΝΑΣΧΕΔΙΑΣΜΟΣ ΤΗΣ ΕΤΗΣΙΑΣ ΣΥΝΕΛΕΥΣΗΣ «ΔΕΣΤΕ ΤΙΣ ΖΩΝΕΣ ΣΑΣ. Η ΔΙΑΔΡΟΜΗ ΠΡΟΒΛΕΠΕΤΑΙ ΔΥΣΚΟΛΗ» Στη διάρκεια της τελευταίας δεκαετίας, η Ετήσια Γενική Συνέλευση έχει εξελιχθεί τόσο σε πεδίο αντιπαραθέσεων με τους μετόχους όσο και σε συνέλευση για τη διεξαγωγή των εταιρικών υποθέσεων.

Σ

το σημερινό περιβάλλον, οι εταιρείες που προγραμματίζουν την Ετήσια Γενική Συνέλευσή τους πρέπει να προετοιμάζονται για μια σειρά από πιθανές ρήξεις που μπορούν να περιλαμβάνουν από την οργανωμένη αντίθεση σε θέματα της ημερήσιας διάταξης έως τον καιροσκοπικό ακτιβισμό και τις συντονισμένες ενέργειες για την ανατροπή ή την αντικατάσταση μελών του ΔΣ, οι οποίες συχνά συνοδεύονται από αρνητική κάλυψη των μέσων ενημέρωσης και πλήγματα στην υπόληψη της εταιρείας.

✒ του

John C. Wilcox, Προέδρου της Sodali

Οι απόψεις διίστανται σημαντικά ως προς το αν οι αντιπαραθέσεις στις ετήσιες συνελεύσεις αποτελούν ένδειξη υγιούς εταιρικής διακυβέρνησης ή περισπασμό από τους ουσιώδεις επιχειρηματικούς στόχους. Ανεξάρτητα από τα θετικά σημεία της, η αντιπαράθεση στις ΕΓΣ έχει γίνει καθεστώς για τις εισηγμένες εταιρείες σε όλο τον κόσμο. Το 2013, τα διοικητικά συμβούλια των εταιρειών και τα διευθυντικά στελέχη θα βρεθούν πάλι αντιμέτωπα με μια σοβαρή πρόκληση: πώς να αποφύγουν τις εκπλήξεις ή να εξαναγκαστούν να υιοθετήσουν αμυντική συμπεριφορά ή να χάσουν τον έλεγχο της ετήσιας συνέλευσης. ΤΑ ΑΙΤΙΑ ΤΗΣ ΑΝΤΙΠΑΡΑΘΕΣΗΣ Οι τακτικές διατάραξης των ετήσιων συνελεύσεων ξεκίνησαν στις ΗΠΑ ως βασική μεθοδολογία που χρησιμοποιούσαν κατά κύριο λόγο οι μικροί μέτοχοι, τα εργατικά σωματεία και ομάδες ειδικών συμφερόντων. Ο αντίκτυπος αυτών των ενοχλητικών συντονισμένων ενεργειών ήταν ασήμαντος μέχρις ότου εξέχοντες θεσμικοί επενδυτές συντάχθηκαν με το κίνημα εταιρικής διακυβέρνησης στα μέσα της δε56 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013

καετίας του 1980. Οι ετήσιες συνελεύσεις πρόσφεραν σε αυτά τα θεσμικά όργανα το ιδανικό βήμα για να προωθήσουν μεταρρυθμίσεις διακυβέρνησης, να ενισχύσουν τα δικαιώματα των μετόχων και να επιστήσουν την προσοχή σε σκανδαλώδεις εταιρικές πρακτικές. Με την πάροδο του χρόνου, η επιτυχημένη επανειλημμένη χρήση αυτών των επιθετικών τακτικών άλλαξε ριζικά τον χαρακτήρα της ετήσιας συνέλευσης ώστε πλέον να θεωρείται ουσιώδης εκδήλωση της εταιρικής διακυβέρνησης.

Σε αυτό το πλαίσιο μακροπρόθεσμων τάσεων, ο σημερινός ακτιβισμός έχει ενταθεί εξαιτίας των μακροοικονομικών ζητημάτων και της αστάθειας των συνθηκών αγοράς τα οποία επηρεάζουν τις εταιρείες ανά τον κόσμο. Αυτές οι συνθήκες δημιουργούν ένα ασυνήθιστα δύσκολο παγκόσμιο πλαίσιο για τις εταιρείες που προγραμματίζουν τις ετήσιες συνελεύσεις τους στη διάρκεια του 2013: Τρεις δεκαετίες επιτυχημένου ακτιβισμού και οι μεταρρυθμίσεις εταιρικής διακυβέρνησης αναπροσάρμοσαν δια παντός τα δικαιώματα και τις εξουσίες των μετόχων και των διοικητικών συμβουλίων των εταιρειών. Με βάση αυτές τις μεταρρυθμίσεις, οι θεσμικοί επενδυτές θα επιτηρούν και θα συμμετέχουν ενεργά στις εταιρείες χαρτοφυλακίου ενώ οι διευθυντές μιας εταιρείας προβλέπεται να είναι πλήρως ενημερωμένοι και να ανταποκρίνονται στις ανησυχίες των μετόχων. Παγκόσμια πρότυπα εταιρικής διακυβέρνησης έχουν καταργήσει τον παλιό «Κανόνα της Wall Street»: οι εταιρείες δεν μπορούν πλέον να ζητούν από τους δυσαρεστημένους μετόχους να κοιτάνε τη δουλειά τους και να κάνουν αλλού επενδύσεις.


Οι αλλαγές δημογραφικών χαρακτηριστικών των μετόχων συγκέντρωσαν τον συνολικό αριθμό των ψήφων σε έναν ισχυρό πυρήνα παγκόσμιων θεσμικών επενδυτών. Ακόμα και στους μετόχους μειοψηφίας υβριδικών εταιρειών στις αναπτυσσόμενες αγορές –οικογενειακές εταιρείες, ομάδες με πλειοψηφικό έλεγχο, συμφωνίες ψηφοφορίας ή κρατικές «χρυσές» μετοχές- θα συγκαταλέγονται συνήθως ορισμένοι καλά ενημερωμένοι παγκόσμιοι επενδυτές που εκφράζουν κριτικές απόψεις, ποικίλες επενδυτικές στρατηγικές και ευρύ φάσμα αντιλήψεων σε σχέση με τη διακυβέρνηση και τον ακτιβισμό. Οι πληρεξούσιες συμβουλευτικές εταιρείες έχουν εδραιωθεί οριστικά, διευκολύνοντας την άσκηση των δικαιωμάτων ψήφου των μετόχων, επισημαίνοντας τις ανεπαρκείς πρακτικές εταιρικής διακυβέρνησης και ενισχύοντας την υποστήριξη για πρωτοβουλίες των μετόχων. Η παρατεταμένη παγκόσμια συζήτηση σχετικά με το αν οι πληρεξούσιοι σύμβουλοι έχουν υπερβολική εξουσία και αν πρέπει να υπόκεινται σε ρυθμίσεις δεν έχει σημασία. Είτε οι ρυθμιστικές αρχές στην Ευρώπη ή στις ΗΠΑ επιβάλλουν νέα πρότυπα είτε όχι, οι πληρεξούσιοι σύμβουλοι είναι πλέον γεγονός. Οι εταιρείες σε όλες τις αγορές πρέπει να αναπτύξουν αποτελεσματικούς τρόπους να αντισταθμίσουν τους περιορισμούς τους. Η παγκοσμιοποίηση της επενδυτικής διαδικασίας έχει συντείνει στην πολυπλοκότητα και την αναποτελεσματικότητα της λεπτομερούς οργάνωσης των συνελεύσεων των μετόχων. Το διασυνοριακό σύστημα πληρεξουσίων των ημερών μας είναι ένας λαβύρινθος πολλαπλών επιπέδων από διαμεσολαβητές, τρίτους αντιπροσώπους,

πληρεξούσιες συμβουλευτικές εταιρείες, πλατφόρμες ψηφοφορίας και αδιαφανείς λειτουργίες υποστήριξης (back office). Λειτουργεί με ελάχιστη ρυθμιστική εποπτεία. Υπό αυτές τις συνθήκες, οι πολυεθνικές εταιρείες δεν έχουν άλλη επιλογή από το να αφιερώσουν σημαντικούς πόρους και χρόνο στις ετήσιες συνελεύσεις τους, ακόμα και αν δεν αναμένονται αντιπαραθέσεις. Η παγκόσμια εξάπλωση δικαιωμάτων ψήφου όσον αφορά τις αποδοχές των διοικητικών στελεχών (SOP) έχει συμβάλει περισσότερο από κάθε άλλο ζήτημα στη ριζική αλλαγή της δυναμικής των ετήσιων συνελεύσεων. Αυτά τα δικαιώματα ψήφου νομιμοποιούν τους μετόχους να εξετάζουν ενδελεχώς τις αποφάσεις των εταιρειών για τις αποδοχές, ενώ οι εν λόγω αποφάσεις πλέον τείνουν να θεωρούνται αξιόπιστος δείκτης της ικανότητας και της ανεξαρτησίας του διοικητικού συμβουλίου. Τώρα οι μέτοχοι χρησιμοποιούν συστηματικά τα δικαιώματα ψήφου που διαθέτουν ως μέσο πίεσης ώστε τα διοικητικά συμβούλια να είναι υπόλογα για ένα ευρύ φάσμα θεμάτων διακυβέρνησης και απόδοσης. Τα μέλη του ΔΣ πρέπει να είναι προετοιμασμένα να εξηγήσουν και να υπερασπιστούν τις αποφάσεις τους για την καταβολή αμοιβών σε σχέση με τους δείκτες μέτρησης της απόδοσης και τους στρατηγικούς επιχειρηματικούς στόχους. Η εμφάνιση των Κωδικών Διαχείρισης και των Αρχών Υπεύθυνων Επενδύσεων έχει στρέψει τους προβολείς στη διακυβέρνηση και τη συμπεριφορά των θεσμικών επενδυτών. Αυτά τα νέα και εξελισσόμενα πρότυπα για τους διαχειριστές επενδύσεων, τα οποία δίνουν έμφαση στη διαφάνεια, την ενεργή συμμετοχή και την υπεύθυνη άσκηση των δικαιωμάτων ψήφου, εντείνουν την πίεση στις εταιρείες ΧΡΗΜΑ 57


Χ άρθρο ~ Επανασχεδιασμός της Ετήσιας Συνέλευσης ☛

ΣΕ ΑΥΤΟ ΤΟ ΠΛΑΙΣΙΟ ΜΑΚΡΟΠΡΟΘΕΣΜΩΝ ΤΑΣΕΩΝ, Ο ΣΗΜΕΡΙΝΟΣ ΑΚΤΙΒΙΣΜΟΣ ΕΧΕΙ ΕΝΤΑΘΕΙ ΕΞΑΙΤΙΑΣ ΤΩΝ ΜΑΚΡΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΩΝ ΖΗΤΗΜΑΤΩΝ ΚΑΙ ΤΗΣ ΑΣΤΑΘΕΙΑΣ ΤΩΝ ΣΥΝΘΗΚΩΝ ΑΓΟΡΑΣ ΤΑ ΟΠΟΙΑ ΕΠΗΡΕΑΖΟΥΝ ΤΙΣ ΕΤΑΙΡΕΙΕΣ ΑΝΑ ΤΟΝ ΚΟΣΜΟ. ΑΥΤΕΣ ΟΙ ΣΥΝΘΗΚΕΣ ΔΗΜΙΟΥΡΓΟΥΝ ΕΝΑ ΑΣΥΝΗΘΙΣΤΑ ΔΥΣΚΟΛΟ ΠΑΓΚΟΣΜΙΟ ΠΛΑΙΣΙΟ ΓΙΑ ΤΙΣ ΕΤΑΙΡΕΙΕΣ ΠΟΥ ΠΡΟΓΡΑΜΜΑΤΙΖΟΥΝ ΤΙΣ ΕΤΗΣΙΕΣ ΣΥΝΕΛΕΥΣΕΙΣ ΤΟΥΣ ΣΤΗ ΔΙΑΡΚΕΙΑ ΤΟΥ 2013

χαρτοφυλακίου με τη μορφή πιο προσεκτικής εξέτασης της ημερήσιας διάταξης της εκάστοτε ΕΓΣ καθώς επίσης με τη μορφή μεγαλύτερης συμμετοχής των μετόχων στις ετήσιες συνελεύσεις. Οι επιφανείς Διευθύνοντες Σύμβουλοι (CEO) και οι υπερβολικές αμοιβές των CEO γνωστών εταιρειών σε ανεπτυγμένες αγορές έχουν αποξενώσει τους μετόχους, έχουν προσελκύσει αρνητική κάλυψη από τα μέσα ενημέρωσης και έχουν προκαλέσει την εκτεταμένη δυσαρέσκεια του κοινού για τους επικεφαλής εταιρειών. Ενώ είναι ριζωμένα σε γενικές πολιτιστικές τάσεις, τα προβλήματα των υπερβολικά αμειβόμενων πανίσχυρων CEO, η μεγάλη εναλλαγή των CEO και η δυσπιστία έναντι των επιχειρήσεων αποτελούν σοβαρές προκλήσεις για τα διοικητικά συμβούλια των εταιρειών και τροφοδοτούν τον μύλο των ακτιβιστών. Πολιτικές ESG. Παρατηρείται αυξανόμενο ενδιαφέρον για τις άυλες, μη χρηματοοικονομικές πτυχές της συμπεριφοράς και διακυβέρνησης των εταιρειών στις οποίες περιλαμβάνονται οι πολιτικές για τη βιωσιμότητα, το περιβάλλον, την κοινωνία, τις κοινότητες και τη διακυβέρνηση (ESG). Παρότι οι πολιτικές ESG είναι σημαντικές για τις εταιρείες, οι περισσότεροι αναλυτές και διαχειριστές χαρτοφυλακίων δεν είναι πρόθυμοι να τους αποδώσουν ίση αξία με τα κέρδη, την τιμή μετοχής και τους παραδοσιακούς χρηματοοικονομικούς δείκτες μέτρησης. Επομένως, οι εταιρείες πρέπει να αντιμετωπίσουν αντιφατικά μηνύματα από τους θεσμικούς επενδυτές: οι ακτιβιστές της διακυβέρνησης ζητούν να δοθεί περισσότερη προσοχή στις πολιτικές ESG ενώ οι διαχειριστές χαρτοφυλακίων και οι αναλυτές εξακολουθούν να εστιάζουν στα κέρδη και την τιμή μετοχής. Αναποτελεσματικές χρηματοπιστωτικές αγορές. Παρά τα διδάγματα της χρηματοπιστωτικής κρίσης, τα χρηματιστήρια και νέες πλατφόρμες διαπραγμάτευσης συνεχίζουν να δίνουν το προβάδισμα σε αδιαφανείς κερδοσκοπικές πρακτικές και στη διακίνηση μετοχών με μεγάλη συχνότητα, η οποία δεν συνδέεται καθόλου με τα θεμελιώδη μεγέθη των εισηγμένων εταιρειών. Αυτές οι δραστηριότητες 58 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013

υποσκάπτουν ουσιώδεις λειτουργίες της αγοράς όπως η άντληση κεφαλαίων, η ρευστότητα και η αποτίμηση μετοχών. Επιπλέον, οι στρατηγικές επενδύσεων σε παράγωγα επιφέρουν την πιθανή «κενή ψηφοφορία», δηλαδή τα δικαιώματα ψήφου αποσυνδέονται από την ιδιοκτησία μετοχών και τα οικονομικά συμφέροντα, γεγονός που υπονομεύει καίριες αρχές της διακυβέρνησης. Ανεξάρτητα από αυτές τις παραμορφώσεις της αγοράς, οι εταιρείες παραμένουν υποχρεωμένες να διαχειρίζονται τις προσδοκίες των επενδυτών και να αντιμετωπίζουν τη μεταβλητότητα των τιμών των μετοχών, τις υποτιμήσεις και άλλες δυσλειτουργίες της αγοράς. Βραχυπρόθεσμη προσέγγιση. Η επίμονη και ευρύτατα διαδεδομένη εστίαση στις βραχυπρόθεσμες αποδόσεις έχει προκαλέσει στρεβλώσεις στα κίνητρα, τους δείκτες μέτρησης και το στρατηγικό επίκεντρο τόσο των εταιρειών όσο και των επαγγελματιών επενδύσεων. Οι εταιρείες λαμβάνουν την εντολή να ασκούν διαχείριση με μακροπρόθεσμο ορίζοντα αλλά κρίνονται από τα βραχυπρόθεσμα αποτελέσματά τους. Μετά από χρόνια κατηγοριών και ρητορικής σχετικά με τη βραχυπρόθεσμη προσέγγιση, γίνεται όλο και πιο αποδεκτό ότι όλα τα μέρη -επαγγελματίες των χρηματοπιστωτικών αγορών καθώς επίσης οι εταιρείες- πρέπει να αναλάβουν την ευθύνη και να τροποποιήσουν τις πρακτικές τους με τρόπους που θα «σπάσουν τον βραχυπρόθεσμο κύκλο». Οι εταιρείες πρέπει να αναμένουν ότι οι πιέσεις για μεταβολή των βραχυπρόθεσμων κινήτρων θα προσλάβουν ολοένα και μεγαλύτερη σημασία στην ατζέντα των ακτιβιστών. Το ανταγωνιστικό και νομικίστικο μοντέλο διακυβέρνησης των ΗΠΑ –με τους λεπτομερείς και επιτακτικούς κανόνες του, την αυστηρή συμμόρφωση και τη συστημική εξάρτηση από τις αποφάσεις των μετόχων και τις αντιδικίες- εξακολουθεί να εξαπλώνεται παγκοσμίως. Η αυξανόμενη παρουσία θεσμικών επενδυτών των ΗΠΑ στις αναπτυσσόμενες αγορές εισάγει τον ακτιβισμό και μαχητικές τακτικές στις συνελεύσεις των μετόχων εταιρειών εκτός των ΗΠΑ. Αυτός ο μακροσκελής κατάλογος τάσεων και συνθηκών που προάγουν την αντιπαράθεση, την επιθετική συμπεριφορά και τον ακτιβισμό στις ΕΓΣ μετριάζεται από το σύστημα εταιρικής διακυβέρνησης που βασίζεται σε αρχές και επικρατεί σε χώρες εκτός των ΗΠΑ. Η διακυβέρνηση με βάση τις αρχές και η μεθοδολογία που επιτάσσει τη συμμόρφωση ή την αιτιολόγηση ενθαρρύνει τον διάλογο σε επίπεδο διοικητικού συμβουλίου, την ομόφωνη λήψη αποφάσεων και την ευέλικτη εφαρμογή πολιτικών διακυβέρνησης. Αυτή η ευελιξία μπορεί να αμβλύνει την ένταση του ακτιβισμού και να διευκολύνει τις εταιρείες να αποφύγουν την αντιπαράθεση με τους μετόχους. Παρόλ’ αυτά, όπως επεσήμανε η Ευρωπαϊκή Επιτροπή στη δεύτερη Πράσινη Βίβλο της το 2011, η διακυβέρνηση με βάση την προσέγγιση «συμμόρφωση ή αιτιολόγηση» είναι τόσο αποτελεσματική όσο οι διευκρινίσεις που οι εταιρείες προτίθενται να παράσχουν. Η Επιτροπή διαπίστωσε ότι σε πολλές περιπτώσεις μη συμμόρφωσης, οι εταιρείες είχαν παράσχει μόνο ελάχιστα στοιχεία ομαδικής σκέψης και κλισέ εκφράσεις αντί για ουσιώδεις διευκρινίσεις για τις αποφάσεις τους. Οι αδύναμες διευκρινίσεις αποτελούν πρόσφορο έδαφος για αντιπαραθέσεις και ακτιβισμό. ΕΠΑΝΑΣΧΕΔΙΑΣΜΟΣ ΤΗΣ ΕΓΣ Στο στάδιο επανασχεδιασμού των ΕΓΣ τους, οι εταιρείες οφείλουν να θέσουν υπό αμφισβήτηση τις βασικότερες παραδοχές και αντιλήψεις


τους για τους μετόχους και τον σκοπό της ετήσιας συνέλευσης. Στόχος τους θα πρέπει να είναι η εκκίνηση και η διαχείριση της διαδικασίας αλλαγής και όχι η αντίδραση σε έξωθεν πιέσεις. Η ανάπτυξη μιας νέας και εποικοδομητικής νοοτροπίας σε σχέση με την ετήσια συνέλευση θα πρέπει να ξεκινήσει από τα βασικά «πρέπει» και «δεν πρέπει»: ∼ Δεν πρέπει να κρίνετε συλλογικά τους μετόχους. Αναλύστε τη βάση ιδιοκτητών της εταιρείας σας με απώτερο σκοπό να κατανοήσετε τα ποικίλα χαρακτηριστικά των μετόχων, τους επενδυτικούς στόχους και το ιστορικό επιδόσεων σε θέματα ακτιβισμού και διακυβέρνησης. Είναι σημαντικό να γνωρίζετε το ακροατήριό σας αν θέλετε να διατυπώσετε ένα αποτελεσματικό μήνυμα και να εξασφαλίσετε υποστήριξη στην ετήσια συνέλευση. ∼ Δεν πρέπει να προϋποθέτετε ότι οι μέτοχοι θέλουν να χρησιμοποιήσουν την ετήσια συνέλευση για να ασκήσουν μικροδιαχείριση στις δραστηριότητές σας. Στις περισσότερες περιπτώσεις συμβαίνει το αντίθετο: οι μέτοχοι ζητούν από το διοικητικό συμβούλιο και τη διοίκηση να διευθύνουν την επιχείρηση αλλά επίσης ζητούν επαρκή ενημέρωση ώστε να σχηματίζουν ανεξάρτητη γνώμη ότι η δουλειά γίνεται καλά. Στόχος τους είναι να ψηφίσουν έχοντας λάβει τη δέουσα ενημέρωση για τα θέματα της ημερήσιας διάταξης, ιδίως την εκλογή μελών του διοικητικού συμβουλίου. ∼ Δεν πρέπει να επιτρέπετε στους ακτιβιστές να κατευθύνουν τη σκέψη σας για τους μετόχους. Αντί να ανησυχούν για τους κερδοσκόπους, τα κεφάλαια αντιστάθμισης κινδύνου (hedge funds) και τους ακτιβιστές, οι εταιρείες πρέπει να επικεντρώνονται στην προσέλκυση και τη διατήρηση των μακροπρόθεσμων επενδυτών οι οποίοι, κατά κανόνα, θα στηρίξουν τα θέματα της ημερήσιας διάταξης της ετήσιας συνέλευσης της εταιρείας. ∼ Αξιολογήστε τις πολιτικές και πρακτικές διακυβέρνησης της εταιρείας σας χρησιμοποιώντας ως μέτρο σύγκρισης ισοδύναμες εταιρείες και παγκόσμια πρότυπα. Αν η ημερήσια διάταξη περιλαμβάνει κάποια αμφιλεγόμενη πρόταση, διεξάγετε μια έρευνα αντιλήψεων στους μεγαλύτερους θεσμικούς επενδυτές σας. Αν κατανοήσετε τα δυνατά και τα αδύνατα σημεία σας σε σχέση με άλλες εταιρείες, θα μπορέσετε να προβλέψετε τα προβλήματα, να ετοιμάσετε την κατάλληλη εκστρατεία εξασφάλισης πληρεξουσίων και να αντισταθμίσετε τις επιπτώσεις αρνητικών συστάσεων ψήφου εκ μέρους των πληρεξουσίων συμβούλων. ∼ Να είστε γενναιόδωροι όσον αφορά την εσωτερική σας ανάλυση συγκρούσεων συμφερόντων, συναλλαγών με συνδεδεμένα μέρη, προβλημάτων δεοντολογίας, λογιστικών πολιτικών, ελλειμμάτων απόδοσης, πρωτοβουλιών ατόμων που καταγγέλλουν παρατυπίες και άλλων ευαίσθητων και εμπιστευτικών ζητημάτων. Να είστε προετοιμασμένοι να δώσετε τις κατάλληλες απαντήσεις σε περίπτωση που αυτά τα θέματα ανακύψουν στη διάρκεια της ετήσιας συνέλευσης. ∼ Να είστε φειδωλοί στη χρήση εξωτερικών συμβούλων για παροχή βοήθειας σε σχέση με τις βασικές ευθύνες διακυβέρνησης του διοικητικού συμβουλίου όπως οι αποδοχές, η πρόσληψη διευθυντικών στελεχών, ο σχεδιασμός διαδοχής CEO και η λογιστική πολιτική. Κανένα τρίτο μέρος δεν πρέπει να αναλαμβάνει τα ηνία για θέματα για τα οποία οι μέτοχοι θεωρούν πρωτίστως υπεύθυνο το διοικητικό συμβούλιο.

∼ Ξεκινήστε διάλογο με τους θεσμικούς επενδυτές και τους πληρεξούσιους συμβούλους. Ακούστε τις απόψεις τους αλλά μη στρέφεστε σε αυτούς για οδηγίες Είναι αδιαμφισβήτητο γεγονός ότι η διοίκηση και το διοικητικό συμβούλιο μιας εταιρείας κατανοούν καλύτερα από τους μετόχους τις λεπτομέρειες των δραστηριοτήτων της, αλλά συχνά δεν καταλαβαίνουν πώς οι άλλοι αντιλαμβάνονται την επιχείρηση. Η προσέγγιση και ενεργή επαφή με τους μετόχους είναι το πιο αποτελεσματικό μέσο για να αντιμετωπίσετε παρανοήσεις και να αποφεύγετε αρνητικές εκπλήξεις στην ΕΓΣ. ∼ Δώστε στα μέλη του ΔΣ τη δυνατότητα να ακουστούν καθώς και καθορισμένα καθήκοντα στην ετήσια συνέλευση. Η παράδοση της συλλογικότητας και του απόρρητου της αίθουσας συνεδριάσεων δεν πρέπει να εμποδίζει τα μέλη του ΔΣ να έρχονται σε επαφή με τους μετόχους που τους εκλέγουν. Εκτός από την ετήσια έκθεση και την ημερήσια διάταξη της συνέλευσης, τα διοικητικά συμβούλια πρέπει να εξετάσουν το ενδεχόμενο να υποβάλλουν μια γραπτή έκθεση που θα περιγράφει την εμπειρογνωμοσύνη και την επάρκεια των μελών του ΔΣ, θα εξηγεί τις διαδικασίες λήψης αποφάσεων και θα ενημερώνει τους μετόχους για βασικά θέματα διακυβέρνησης όπως οι αποδοχές, ο σχεδιασμός διαδοχής, οι συναλλαγές με συνδεμένα μέρη, ο διαχωρισμός προέδρου και CEO και άλλα φλέγοντα ζητήματα διακυβέρνησης. ∼ Δεν πρέπει να αφήνετε νομικούς περιορισμούς ή ζητήματα ανταγωνισμού να υπερισχύουν της διαφάνειας στα έγγραφα γνωστοποίησης της ετήσιας συνέλευσής σας. Η «αιτιολόγηση» που βασίζεται σε αρχές και προσφέρει σιγουριά στους μετόχους θα πρέπει: (i) να διατυπώνει με σαφήνεια και επαρκείς λεπτομέρειες την επιχειρηματική στρατηγική και τους στόχους της εταιρείας, (ii) να εξηγεί τον τρόπο με τον οποίο οι πολιτικές και οι αποφάσεις του διοικητικού συμβουλίου συνδέονται με τη στρατηγική και τους στόχους, και (iii) να παρέχει πειστικά επιχειρήματα ότι αυτές οι πολιτικές και οι αποφάσεις θα ωφελήσουν τους μετόχους. ∼ Να ξεκινάτε εγκαίρως τις προετοιμασίες για την ΕΓΣ. Δεν πρέπει να υποτιμάτε τους πόρους και την εμπειρογνωμοσύνη που απαιτούνται για την αποτελεσματική διασυνοριακή εκστρατεία προσέλκυσης. Χρησιμοποιήστε τις ιστοσελίδες σας και κάθε διαθέσιμο τεχνολογικό μέσο για να διευκολύνετε τη ροή πληροφοριών και την ψηφοφορία των μετόχων. Συντονίστε αυτές τις δραστηριότητες με τα προγράμματα Εταιρικής Διακυβέρνησης, Σχέσεων με τους Επενδυτές και Ανθρώπινου Δυναμικού. Αυτές οι βασικές συμβουλές μπορεί να μοιάζουν με εγχειρίδιο τύπου «Ετήσιες Συνελεύσεις για αδαείς» αλλά στο σημερινό ασταθές περιβάλλον υψηλών πιέσεων, έχει διαπιστωθεί ότι είναι πολύ δύσκολο για τις εταιρείες να κερδίσουν την εμπιστοσύνη και να χρησιμοποιήσουν τις ΕΓΣ τους παραγωγικά. Η ΣΥΓΧΡΟΝΗ ΕΤΗΣΙΑ ΣΥΝΕΛΕΥΣΗ Το απλό ρητό «Να αντιμετωπίζετε τους μετόχους σαν πελάτες» είναι το κλειδί για τον έλεγχο μιας επιτυχημένης ετήσιας συνέλευσης. Οι εταιρείες που επανασχεδιάζουν την ΕΓΣ τους συχνά μπορούν να ανακαλύψουν ένα χρήσιμο μοντέλο πραγματοποιώντας τη δική τους έρευνα αγοράς και στις δραστηριότητες προώθησης και σχέσεων με τους πελάτες. Ο προγραμματισμός για την ΕΓΣ πρέπει να ξεκινά με μια βασική έρευνα και συγκριτική αξιολόγηση που μπορεί να δώσει απαντήσεις σε κρίσιμες αρχικές ερωτήσεις: Ποιοι είναι οι τελικοί διΧΡΗΜΑ 59


Χ άρθρο ~ Επανασχεδιασμός της Ετήσιας Συνέλευσης καιούχοι της εταιρείας; Ποια είναι τα χαρακτηριστικά τους και οι επενδυτικοί στόχοι τους; Πώς αντιλαμβάνονται την εταιρεία; Πώς μπορούν να αποκατασταθούν οι παρανοήσεις και οι προκαταλήψεις τους; Πώς συγκρίνονται το προφίλ κινδύνου, η διακυβέρνηση και οι επιδόσεις της εταιρείας με τους ανταγωνιστές; Πώς η εταιρεία μπορεί να πείσει τους μετόχους ότι οι πολιτικές και οι αποφάσεις της εξυπηρετούν τα συμφέροντά τους; Τι είδους συσκευασία, έντυπο υλικό, προσέγγιση, παρουσιάσεις (road show) και ηλεκτρονικά μηνύματα μπορούν να χρησιμοποιηθούν για να καλλιεργηθεί η αφοσίωση και να ενισχυθούν οι σχέσεις με τους μετόχους/ πελάτες; Όπως ακριβώς οι εταιρείες αφιερώνουν χρόνο των στελεχών, χρήματα και πόρους για να διεξάγουν έρευνες αγοράς και δημοσκοπήσεις στους πελάτες, θα πρέπει να επιδεικνύουν την ίδια προθυμία να δεσμεύσουν πόρους και να αναλάβουν το κόστος προσδιορισμού, χαρακτηρισμού και ανάλυσης της βάσης των ιδιοκτητών τους και οριοθέτησης των δυνατών και αδύνατων σημείων τους στο στάδιο προετοιμασίας για την ΕΓΣ. Ένα άλλο μοντέλο για τον προγραμματισμό της ΕΓΣ υπάρχει σε διάφορα εταιρικά προγράμματα για τις σχέσεις με τους επενδυτές. Ωστόσο, θα ήταν εσφαλμένο να υποθέσουμε ότι η ΕΓΣ μπορεί να στηριχτεί σε επαφές για τις σχέσεις με τους επενδυτές και στα road show που αναπτύσσονται για οικονομικά θέματα. Γενικά, ένα επιτυχημένο πρόγραμμα σχέσεων με τους επενδυτές δεν είναι το μέσο για την εδραίωση σχέσεων με τους υπεύθυνους χάραξης πολιτικής για τους επενδυτές και λήψης αποφάσεων για τις ψηφοφορίες. Συχνά, ισχύει το αντίθετο. Πολλοί θεσμικοί επενδυτές πάσχουν από το επονομαζόμενο σύνδρομο «διαχωρισμού του εγκεφάλου» που δημιουργεί ένα αγεφύρωτο χάσμα ανάμεσα στις επενδυτικές αποφάσεις τους και τις αποφάσεις ψηφοφορίας που λαμβάνουν. Για να καλύψουν αυτό το κενό, οι εταιρείες έχουν δύο επιλογές: (1) μπορούν να αναπτύξουν μια διευρυμένη μορφή ολιστικών σχέσεων με τους επενδυτές, η οποία αντιμετωπίζει εξίσου θέματα διακυβέρνησης και θέματα μη οικονομικής φύσης (η σκοπιά του διοικητικού συμβουλίου) καθώς επίσης τις χρηματοοικονομικές προσδοκίες των επενδυτών (η σκοπιά της διαχείρισης)· ή (2) μπορούν να δημιουργήσουν ένα ξεχωριστό πρόγραμμα σχέσεων με θεσμικούς επενδυτές, το οποίο είναι ανεξάρτητο από τις σχέσεις με τους επενδυτές, το οποίο θα εφαρμόζουν με τον γραμματέα της εταιρείας και το διοικητικό συμβούλιο για να εξασφαλίσουν τη συμμετοχή των μετόχων σε θέματα ESG και άλλα θέματα σε επίπεδο διοικητικού συμβουλίου. Τόσο τα ολιστικά προγράμματα σχέσεων με τους επενδυτές όσο και τα προγράμματα σχέσεων με θεσμικούς επενδυτές απαιτούν διευρυμένο επίπεδο επικοινωνίας από το διοικητικό συμβούλιο που δεν θα πρέπει να επικαλύπτεται ούτε να έρχεται σε σύγκρουση με τις ανακοινώσεις της διοίκησης. Αμφότερες οι προσεγγίσεις απαιτούν την επαφή με ένα άγνωστο κοινό που περιλαμβάνει υπεύθυνους χάραξης πολιτικής και μια σειρά από τρίτους αντιπροσώπους, θεματοφύλακες, πληρεξούσιες συμβουλευτικές εταιρείες και άλλους διαμεσολαβητές που τους συνδράμουν στην ψηφοφορία μέσω αντιπροσώπου. Πολλοί από αυτούς τους παράγοντες εντοπίζονται με δυσκολία ή δείχνουν απροθυμία να συνεργαστούν με τις εταιρείες. Προκειμένου η ΕΓΣ να είναι επιτυχημένη, οι εταιρείες πρέπει να είναι πρόθυμες να απλοποιήσουν, να διευκρινίσουν και να εξειδικεύσουν τις πληροφορίες που παρέχουν προς επίρρωση των πολιτικών και 60 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013

των αποφάσεών τους. Το υφιστάμενο πρότυπο «συμμόρφωση ή αιτιολόγηση» είναι ανεπαρκές. Οι εταιρείες δεν θα πρέπει να περιορίζουν τις διευκρινίσεις τους σε μη συμμορφούμενες πολιτικές. Αντιθέτως, θα πρέπει να παρέχουν μια προσαρμοσμένη αναφορά συμμόρφωσης και αιτιολόγησης που θα παρουσιάζει με ελκυστικό τρόπο τη μέθοδο διοίκησης της εταιρείας, τι θέση κατέχει σε σχέση με τους ανταγωνιστές και πώς οι πολιτικές και οι αποφάσεις της σε επίπεδο διοικητικού συμβουλίου (οι αμοιβές των στελεχών είναι καλό παράδειγμα) συνδέονται με τους επιχειρηματικούς στόχους. Το διοικητικό συμβούλιο, με την ιδιότητα των εκλεγμένων αντιπροσώπων των μετόχων, οφείλει να αναλαμβάνει την πρωταρχική ευθύνη για την κατάρτιση μιας αναφοράς που θα εξηγεί την κουλτούρα και τις αξίες της εταιρείας και θα περιγράφει τις εσωτερικές διαδικασίες με βάση τις οποίες η διακυβέρνηση εξυπηρετεί την επιχειρηματική στρατηγική. Ο κατάλογος επιθυμιών για μια επιτυχημένη ετήσια συνέλευση πρέπει επίσης να περιλαμβάνει βελτιώσεις της διασυνοριακής λεπτομερούς οργάνωσης που υπερβαίνουν την εμβέλεια μεμονωμένων εταιρειών. Θα χρειαστεί κάποια μορφή παγκόσμιας πρωτοβουλίας ώστε να επιτευχθεί μια πιο ανοιχτή και λιγότερο δαπανηρή διαδικασία για τη διασυνοριακή επικοινωνία και την ψηφοφορία μετόχων. Πολυπόθητοι στόχοι όπως η επιβεβαίωση καθολικής ψήφου, η διαδικασία ελέγχου της ψήφου και η εξακρίβωση στοιχείων των δικαιούχων, θα παραμείνουν ανέφικτοι έως ότου θεσπιστούν καθολικά πρότυπα χρησιμοποιώντας εναρμονισμένους κανονισμούς και εφαρμοστέα πρότυπα βέλτιστης πρακτικής. ΣΥΜΠΕΡΑΣΜΑ Θεωρητικά, η ετήσια συνέλευση πρέπει να είναι η καθοριστική δοκιμασία που αποκαλύπτει αν οι μέτοχοι στηρίζουν τη διακυβέρνηση και την επιχειρηματική στρατηγική της εταιρείας. Το επίπεδο στήριξης των μετόχων στην ΕΓΣ πρέπει να εκτιμά τον βαθμό στον οποίο τα συμφέροντα της εταιρείας εναρμονίζονται με τα συμφέροντα των μετόχων της. Ωστόσο, στην πράξη, αυτή η συσχέτιση επιτυγχάνεται σπανίως. Πολλά εμπόδια ορθώνονται στην πορεία. Ενστικτώδεις και συστημικές επιπλοκές, ανεπαρκείς κανονισμοί, απάθεια των μετόχων, νομικές παράμετροι και παράμετροι κόστους, μη ικανοποιητική επικοινωνία, νοοτροπία συμμόρφωσης και φόβος ακτιβισμού των μετόχων, όλοι αυτοί οι παράγοντες συντείνουν στα μέτρια αποτελέσματα των ΕΓΣ, ανεξάρτητα από τα θεμελιώδη μεγέθη. Αυτές οι συνθήκες ενδέχεται να επιδεινωθούν καθώς οι μακροοικονομικές συνθήκες, οι αυξημένοι κανονισμοί και οι κώδικες διαχείρισης εντείνουν τις πιέσεις στις εταιρείες και τους μετόχους. Σε τελική ανάλυση, η ευθύνη για την επιτυχία της ΕΓΣ εναπόκειται στη διοίκηση και το διοικητικό συμβούλιο κάθε εταιρείας. Αυτοί πρέπει να διασφαλίζουν ότι η ΕΓΣ είναι ένα βήμα που ενημερώνει και εκπαιδεύει τους μετόχους, εξηγεί τους συνδετικούς κρίκους ανάμεσα στη διακυβέρνηση και την επιχειρηματική στρατηγική, προσδίδει διαφάνεια στις διαδικασίες των συνεδριάσεων του διοικητικού συμβουλίου και εξαλείφει τα αμφισβητούμενα ζητήματα προτού εξελιχθούν σε ακτιβισμό. Μια επιτυχημένη ΕΓΣ πρέπει να είναι μια προσαρμοσμένη και πολύ ξεχωριστή εκδήλωση που καταδεικνύει τη δέσμευση της εταιρείας να εξυπηρετεί τα συμφέροντα των μετόχων, δίνοντας παράλληλα προτεραιότητα στην επίτευξη επιχειρηματικών στόχων. Χ


Χ συνέντευξη

ΑΛΕΞΙΑ ΚΟΥΚΚΟΥΛΛΗ

ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ

ΜΙΑ ΝΕΑ ΝΟΜΙΚΗ ΜΟΡΦΗ ΓΙΑ ΤΙΣ ΕΠΙΧΕΙΡΗΣΕΙΣ Για την ευρωπαϊκή εταιρεία, τη νέα εταιρική νομική μορφή για τις επιχειρήσεις με υπερεθνικό χαρακτήρα, αλλά και τις εξελίξεις στο δίκαιο των τυχερών παιγνίων, μας μιλάει η Αλεξία Κουκκουλλή* *Η Αλεξία Κ. Κουκκουλλή LL.M. (Athens) MPhil (University of London) IALS Arb (University of London) είναι Δικηγόρος εγγεγραμμένη στο Δικηγορικό Σύλλογο Αθηνών και Λευκωσίας (Κύπρος), Εταίρος στο Δικηγορικό Γραφείο Κωνσταντίνος Ν. Κουκκουλλής & Συνεργάτες και Διαιτήτρια του Εμπορικού και Βιομηχανικού Επιμελητηρίου Αθηνών

62 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013

ΧΡΗΜΑ_Μέχρι σήμερα γνωρίζαμε ότι η νομική μορφή μιας εταιρείας μπορούσε να είναι ανώνυμη, ΕΠΕ, ομόρρυθμη ή ετερόρρυθμη. Τι ακριβώς είναι η Ευρωπαϊκή Εταιρεία; Μια νέα εταιρική νομική μορφή που έρχεται να προστεθεί στις ήδη υπάρχουσες; ΑΛΕΞΙΑ ΚΟΥΚΚΟΥΛΛΗ_ Ακριβώς! Η Ευρωπαϊκή Εταιρεία είναι μια νέα εταιρική μορφή, η οποία όμως εμφανίζει μια ποιοτική διαφορά από τις ευρέως γνωστές εταιρικές μορφές που αναφέρατε. Η Ευρωπαϊκή Εταιρεία – Societas Europaea (SE) έχει υπερεθνικό χαρακτήρα και συγκεκριμένα ευρωπαϊκή διάσταση. Πρόκειται για μια ευθεία και άμεση παρέμβαση της Κοινότητος στο εταιρικό δίκαιο των χωρώνμελών, που στοχεύει στη διευκόλυνση της επιχειρηματικής συνεργασίας και της αναδιοργάνωσης των υφιστάμενων επιχειρήσεων, ανάγκες οι οποίες υπαγορεύονται ευθέως από τη λειτουργία της Ενωμένης Ευρώπης. Η υιοθέτηση δε, αυτής της νέας εταιρικής μορφής από κολοσσιαίες εταιρείες, όπως η ασφαλιστική Allianz, η ανήκουσα στο χώρο της υγείας Schering – Plough ή η κατασκευαστική Strabag Ba-

uholding, μας προδιαθέτει μάλλον ευμενώς σχετικά με τους λόγους ίδρυσης μιας Ευρωπαϊκής Εταιρείας – Societas Europaea (SE). Χ_Ποια λοιπόν θα θεωρείται η έδρα της Ευρωπαϊκής Εταιρείας και ποιο θα είναι το σύστημα διοίκησης που θα τη διέπει; A.K._Η καινοτομία, η οποία εισάγεται, είναι η δυνατότητα μεταφοράς της έδρας της Ευρωπαϊκής Εταιρείας μεταξύ των κρατών-μελών χωρίς τη διάλυση του νομικού προσώπου. Είναι επιταγή των καιρών η αύξηση της δυνατότητας προσαρμογής της επιχείρησης στις ευκαιρίες και τις ταχύτατες αλλαγές που παρατηρούνται στην εσωτερική αγορά. Χ_Παράλληλα, υπάρχει και ενιαία φορολογική μεταχείριση της Ευρωπαϊκής Εταιρείας σε όλη την Ευρωπαϊκή Ένωση; Η κάθε χώρα-μέλος έχει το δικό της φορολογικό καθεστώς, με αποτέλεσμα να υπάρχουν φορολογικοί «παράδεισοι» για τις Ευρωπαϊκές Εταιρείες; A.K._«Ακρογωνιαίος λίθος» της Ευρωπαϊκής Εταιρείας δεν θα μπορούσε να είναι άλλος από το φορολογικό καθεστώς που τη


διέπει! Ατυχώς ή ευτυχώς η φορολογική μεταχείριση της Ευρωπαϊκής Εταιρείας δεν αποτελεί αντικείμενο ρύθμισης του Κανονισμού. Είναι λοιπόν επόμενο, πως οι εθνικές φορολογικές διαφοροποιήσεις αναμένεται να οδηγήσουν αναπόφευκτα σε φυγή εταιρειών από το κράτος με τη μείζονα φορολογική επιβάρυνση και σε εμφάνιση του φαινομένου του «country shopping». Αξίζει να λάβει κανείς υπόψη ότι η Ευρωπαϊκή Εταιρεία οφείλει να υποβάλει μόνο έναν ισολογισμό ή αλλιώς κοινά αποτελέσματα χρήσης σε μια χώρα, εκεί όπου έχει την έδρα της. Εάν μάλιστα η χώρα αυτή τυγχάνει να έχει ευνοϊκότερες φορολογικές ρυθμίσεις, είναι επόμενο ότι ευνοείται το σύνολο της Ευρωπαϊκής Εταιρείας, καθώς επίσης εάν σε μία ή περισσότερες χώρες στις οποίες δραστηριοποιείται η Ευρωπαϊκή Εταιρεία εμφανίζονται ζημιές, αυτές συγχωνεύονται με τα παρατηρούμενα κέρδη και μειώνουν τη φορολόγηση. Αποφεύγοντας να χρησιμοποιήσω τον όρο «φορολογικοί παράδεισοι», σας αναφέρω παράδειγμα που πηγάζει από την καθημερινή επαγγελματική μου δράση, καθώς ασκώ το επάγγελμα του δικηγόρου και στην Κύπρο όπου ο επιβαλλόμενος φόρος στις επιχειρήσεις ανέρχεται σε 10% επί των κερδών. Χ_Το δικηγορικό σας γραφείο ειδικεύεται στο δίκαιο των τυχερών παιγνίων. Οι αλλαγές στο χώρο του gaming τον τελευταίο ένα χρόνο είναι πολλές. Ποια είναι η άποψή σας; A.K._Η ψήφιση του νόμου 4002/2011, ο οποίος ρυθμίζει την αγορά τυχερών παιγνίων, αναμφισβήτητα είναι ο «θεμέλιος λίθος» για τη ρύθμιση της αγοράς και για την πάταξη της παράνομης αγοράς, η οποία συνεχίζει να λειτουργεί παράνομα και ασύστολα επί χρόνια στη χώρα μας, μέχρι της πλήρους εφαρμογής, με αποτέλεσμα να χάνονται ουσιαστικά έσοδα για το κράτος, αλλά και οι παίκτες να βρίσκονται απροστάτευτοι και εκτεθειμένοι. Τόσο ο διαδικτυακός τζόγος όσο και οι παιγνιομηχανές, όπως λειτουργούν ακόμη, αποτελούν μάστιγα της παραοικονομίας, η οποία πλέον θα περιοριστεί σημαντικά. Η λειτουργία των τυχερών παιγνίων θα αλλάξει σημαντικά και η αρνητική εικόνα που η κοινωνία είχε μέχρι σήμερα θα περιοριστεί, καθώς πλέον υπάρχει το κατάλληλο νομικό και θεσμικό πλαίσιο που προστατεύει όλους τους παράγοντες που δραστηριοποιούνται στον τομέα και κυρίως τον παίκτη. Τα έσοδα δε, στα οποία προσβλέπει

το κράτος από τη φορολόγηση των κερδών των εταιρειών είναι σημαντικά και η σωστή αξιοποίησή τους θα αποτελέσει «ανάσα» στη δοκιμαζόμενη χώρα μας, η οποία μέχρι πρότινος είχε δια παραλείψεως προφανώς επιλέξει να τα θυσιάσει στο βωμό της παραοικονομίας. Χ_Αναφέρετε πως το νομικό πλαίσιο προστατεύει κυρίως τον παίκτη. Θα μπορούσατε να το εξηγήσετε καθώς φαντάζει οξύμωρο; A.K._Αξίζει να σημειώσουμε πως ο Ν. 4002/2011 υιοθετεί τη διεθνή πρακτική και πρώτος την εισάγει στην Ευρώπη και αναφέρομαι στην πρόνοια εξειδικευμένου συστήματος υψηλής τεχνολογίας, που θα δίνει τη δυνατότητα αυτοπροστασίας του παίκτη. Διεθνώς ο όρος είναι γνωστός ως «responsible gaming». Πρόκειται για υψηλή τεχνολογία, η οποία επιτρέπει στον παίκτη να θέτει ο ίδιος προσωπικά όρια και αυτοπεριορισμούς στο παιχνίδι του, ακόμη και να αυτοαποκλείεται μόλις αισθανθεί ότι έχει ξεπεράσει τα όρια. Μεταφέροντας την εμπειρία μου από διεθνή συνέδρια στο χώρο των τυχερών παιγνίων, είμαι σε θέση να σας διαβεβαιώσω πως η Ελλάδα επέδειξε με την εν λόγω πρόνοια αυξημένη κοινωνική ευαισθησία και πρόθεση να προστατευθούν οι παίκτες στον υπερθετικό βαθμό. Σύμφωνα με τον ισχύοντα νόμο, η Ελλάδα δεν προσέγγισε επιφανειακά το ζήτημα της προστασίας των παικτών, επιβάλλοντας απλώς ένα ανώτατο όριο απώλειας ημερησίως, αλλά έδωσε τη δυνατότητα ο ίδιος ο παίκτης να καθορίζει τα προσωπικά του όρια, καθώς αυτά ποικίλουν. Χ_Θέμα των ημερών αποτελεί η ιδιωτικοποίηση της ΟΠΑΠ Α.Ε. για την οποία έχει εκδηλωθεί σημαντικός αντίλογος. Ποια είναι η άποψή σας; A.K._Η ΟΠΑΠ Α.Ε., επί χρόνια, κατέχει το αμφιλεγόμενο και μέχρι πρόσφατα υπό κρίση στην Ε.Ε. μονοπώλιο των τυχερών παιγνίων, με αποτέλεσμα να αποτελεί μια εξαιρετικά κερδοφόρο επιχείρηση. Σήμερα έχει στην κατοχή της άδεια 35.000 παιγνιομηχανών, εκ των οποίων 16.500 θα τις διαχειρίζεται η ίδια και 18.500 παιγνιομηχανές θα δοθούν από την ΟΠΑΠ Α.Ε. προς διαχείριση σε 4 – 10 παραχωρησιούχους. Προδήλως η ΟΠΑΠ Α.Ε. θα είναι σύντομα ένας οικονομικός κολοσσός, που θα πρέπει να λειτουργεί ανταγωνιστικά και με κριτήρια ευέλικτης ιδιωτικής επιχείρησης, απαλλαγμένος από οτιδήποτε παραπέμπει σε

καθεστώς δημοσίου ιδίως ως προς τη διοίκησή του. Για τους «παροικούντες την Ιερουσαλήμ» είναι σαφές πως ο χώρος των τυχερών παιγνίων, τόσο μέσω διαδικτύου όσο και στην επικράτεια, απαιτεί αντανακλαστικά και εγρήγορση. Άλλωστε από την κερδοφορία και τη διοίκηση της ΟΠΑΠ Α.Ε. μέσω ιδιωτικού επενδυτικού σχήματος μόνο κερδισμένη θα βγει η χώρα μας, καθώς θα ωφελείται από την υψηλή φορολόγηση των κερδών του Οργανισμού. Χ_Με αφορμή την ιδιότητα της διαιτήτριας του Εμπορικού και Βιομηχανικού Επιμελητηρίου Αθηνών, θα μπορούσατε συνοπτικά να αναφερθείτε στη διαιτησία και τα οφέλη αυτής; A.K._Η διαιτησία αποτελεί ένα εναλλακτικό μέσο επίλυσης ιδιωτικών διαφορών, που έχει ευρεία εφαρμογή στο εξωτερικό, αλλά δυστυχώς στη χώρα μας παραμένει ακόμη ανεκμετάλλευτη έως και άγνωστη. Με την ελληνική δικαιοσύνη σήμερα να νοσεί και την απονομή αυτής να εμφανίζει ανεπίτρεπτη καθυστέρηση και να «κολάζεται» μέσω της επιβολής σωρείας προστίμων από το Ευρωπαϊκό Δικαστήριο, η προσφυγή στη διαιτησία θα αποτελούσε «σωτήρια λέμβο» για όλους τους εμπλεκόμενους. Πρόκειται για ένα σώμα που συγκροτείται από τους διαιτητές, οι οποίοι συμφώνως με το επιλεγέν ως εφαρμοστέο δίκαιο από τα μέρη, αποφαίνονται επί της διαφοράς και η απόφασή τους είναι τελεσίδικη και δεν χωρούν περαιτέρω ένδικα μέσα. Η διαιτησία του Εμπορικού και Βιομηχανικού Επιμελητηρίου Αθηνών αποτελεί τον πρώτο διαιτητικό φορέα που συστάθηκε στη χώρα μας με Προεδρικό Διάταγμα το 1979 και επιλαμβάνεται για την επίλυση εμπορικών διαφορών. Μέσω αυτού εξασφαλίζει την επίλυση των εμπορικών διαφορών σε αποκλειστικά σύντομες προθεσμίες, γρήγορα και σε αντίθεση με την πολυετή και εξαντλητική διαδικασία των τακτικών δικαστηρίων, με έκδοση αποφάσεων σε μικρό χρονικό διάστημα, περιβάλλον πολιτισμένο για την ομαλή διεξαγωγή της διαιτητικής διαδικασίας και χωρίς μεγάλο οικονομικό κόστος, αφού η αμοιβή για την εν λόγω διαιτησία καθορίζεται αναλόγως της αξίας της απαίτησης. Για εμένα η επιλογή και συμμετοχή στη λίστα των διαιτητών του Ε.Β.Ε.Α μαζί με καταξιωμένους συναδέλφους και διαπρεπείς νομικούς, αλλά και αξιόλογες προσωπικότητες του επιχειρηματικού χώρου, αποτελεί τιμή και πρόκληση. Χ ΧΡΗΜΑ 63


Χ ρεπορτάζ

Κ.Ε.Φ.Ι.

ΕΚΣΤΡΑΤΕΙΑ ΕΝΗΜΕΡΩΣΗΣ ΓΙΑ ΤΑ ΔΙΚΑΙΩΜΑΤΑ ΤΩΝ ΑΣΘΕΝΩΝ Ο ασθενής έχει δικαίωμα σε αξιοπρεπή και εξατομικευμένη φροντίδα υγείας, σε ασφαλές και καθαρό περιβάλλον, χωρίς διάκριση φυλής, χρώματος, θρησκείας, φύλου, εθνικότητας, οικονομικής κατάστασης, ηθικών και πολιτικών πεποιθήσεων

O

Σύλλογος Καρκινοπαθών Εθελοντών Φίλων και Ιατρών Αθηνών (Κ.Ε.Φ.Ι.) διοργανώνει εκστρατεία ενημέρωσης για τα δικαιώματα των ασθενών σε μια κρίσιμη περίοδο, κατά την οποία η κρίση χρέους που αντιμετωπίζει η χώρα εξελίσσεται σε ανθρωπιστική κρίση. Στην ιστοσελίδα http://dikaiomamou.anticancerath.gr/ ο σύλλογος προσφέρει χρήσιμες πληροφορίες και συμβουλές για ποικίλα θέματα που άπτονται των δικαιωμάτων των ασθενών, όπως τον ΕΟΠΥΥ, τα φάρμακα και τις εξετάσεις, τη νομοθεσία κ.λπ. Ας δούμε όμως ποια είναι τα βασικά δικαιώματα: Κάθε ασθενής έχει δικαίωμα να γνωρίζει τα δικαιώματά του. Σε περίπτωση δυσκολίας κατανόησης έχει δικαίωμα στην ενημέρωση και την επεξήγηση. Γι' αυτό απευθύνεται στην Κοινωνική Υπηρεσία του Νοσοκομείου. Ο ασθενής έχει δικαίωμα σε αξιοπρεπή και εξατομικευμένη φροντίδα υγείας, σε ασφαλές και καθαρό περιβάλλον, χωρίς διάκριση φυλής, χρώματος, θρησκείας, φύλου, εθνικότητας, οικονομικής κατάστασης, ηθικών και πολιτικών πεποιθήσεων. Ο ασθενής έχει δικαίωμα να ενημερωθεί για τη διάγνωση της νόσου του, τις προτεινόμενες θεραπείες με τις συνέπειές τους και να λάβει όλες τις αναγκαίες πληροφορίες, ο ίδιος και η οικογένειά του, πριν δώσει τη συγκατάθεσή του σε κάθε προτεινόμενη μέθοδο θεραπείας, αφού συνεκτιμήσει τη σχέση κινδύνου/ωφέλειας. Ο ασθενής έχει το δικαίωμα να αρνηθεί τις προτεινόμενες θεραπευτικές μεθόδους. Έχει το δικαίωμα να λάβει γνώση των συμπερασμάτων του ιατρικού συμβουλίου, καθώς και δεύτερης ιατρικής γνώμης πριν λάβει τις αποφάσεις του. Ο ασθενής έχει δικαίωμα στο «ιατρικό απόρρητο», δηλαδή στο δι64 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013

καίωμα της εμπιστευτικής και απόρρητης πληροφορίας του ιστορικού του και του ατομικού του φακέλου υγείας. Οι γιατροί και το νοσηλευτικό προσωπικό υποχρεούνται στην τήρηση της εχεμύθειας. Ο ασθενής έχει δικαίωμα να γνωρίζει τα ονόματα, τους τίτλους και τις ειδικότητες των γιατρών και νοσηλευτών που έχουν αναλάβει την ευθύνη της θεραπείας και νοσηλείας του. Έχει το δικαίωμα να αρνηθεί τις υπηρεσίες συγκεκριμένων μελών της ιατρικής ομάδας μετά από αιτιολόγηση. Ο ασθενής έχει το δικαίωμα στην πρόσβαση όλων των υπηρεσιών του νοσοκομείου, π.χ. φυσιοθεραπευτή, διαιτολόγου, ψυχολόγου κ.ά., στην ενημέρωση και εκπαίδευσή του από το ιατρικό και εξειδικευμένο νοσηλευτικό προσωπικό για να κατανοήσει τις ανάγκες της υγείας του και το συντονισμό για τη συνέχιση της θεραπείας του, καθώς και στην ενδεχόμενη μεταφορά ή παραπομπή του σε άλλο εξειδικευμένο νοσηλευτικό ίδρυμα. Ο ασθενής έχει το δικαίωμα να πληροφορηθεί από τους αρμόδιους λειτουργούς του νοσοκομείου τα νόμιμα δικαιώματά του που αφορούν στην κοινωνική του επανένταξη, ιατροφαρμακευτικά και προνοιακά, π.χ. ειδικές θεραπείες αποκατάστασης, ειδικά κέντρα αποθεραπείας, τεχνητά μέλη, ειδικά προνόμια, δωρεάν παροχές φαρμάκων κ.ά. Ο ασθενής, μαζί με το εξιτήριό του, έχει δικαίωμα να ζητήσει αντίγραφο του ιατρικού του φακέλου και ιατρικό ενημερωτικό σημείωμα από τις υπηρεσίες του νοσοκομείου. Έχει δικαίωμα να εξετάζει τις δαπάνες νοσηλείας του, να ζητά αιτιολόγησή τους και τέλος έχει πάντοτε το δικαίωμα να εκφράζει χωρίς φόβο τις παραλείψεις ή ελλείψεις που αντιμετώπισε κατά τη διάρκειά της στη διοίκηση του νοσοκομείου.


ΟΔΗΓΟΣ ΓΙΑ ΤΟΝ ΕΟΠΥΥ

ΠΟΙΟΥΣ ΑΣΦΑΛΙΣΜΕΝΟΥΣ ΑΦΟΡΑ Ο ΕΟΠΥΥ; Αφορά τους ασφαλισμένους των ταμείων ΙΚΑ-ΕΤΑΜ, ΟΑΕΕ, ΟΠΑΔ/ΤΥΔΚΥ, ΟΓΑ και τα μέλη των οικογενειών τους που έχουν ασφαλιστική κάλυψη. Επίσης έχουν ενταχθεί στον ΕΟΠΥΥ οι ασφαλισμένοι του ΤΑΥΤΕΚΩ, της ΔΕΗ, της Εθνικής Ασφαλιστικής, του ΗΣΑΠ, της ΕΤΒΑ, της Εμπορικής Τράπεζας, του ΟΤΕ, της Πίστεως, της Γενικής και της American Express. Στον ΕΟΠΥΥ έχουν ενταχθεί και οι ασφαλισμένοι στον Οίκο Ναύτου. Πρόσφατα εντάχθηκαν και οι ασφαλισμένοι στο ΕΤΑΑ (γιατροί, μηχανικοί, δικηγόροι και δημοσιογράφοι). Από ποιες ιατρικές υπηρεσίες εξυπηρετούνται οι δικαιούχοι του ΕΟΠΥΥ; Οι δικαιούχοι εξυπηρετούνται από: ∼ Συμβεβλημένους ιδιώτες γιατρούς http://www.eopyy.gov.gr/MedSupplier/Index ∼ Μη συμβεβλημένους, αλλά πιστοποιημένους για συνταγογράφηση γιατρούς (μόνο για συνταγογράφηση φαρμάκων-εξετάσεων) ∼ Πολυιατρεία και ιατρεία του Οργανισμού (Μονάδες υγείας πρώην ΙΚΑ-ΕΤΑΜ) ∼ Κέντρα υγείας, περιφερειακά και αγροτικά ιατρεία ∼ Εξωτερικά ιατρεία των νοσοκομείων του ΕΣΥ Πώς μπορώ να βρω τη λίστα των συμβεβλημένων ιδιωτών γιατρών (διεύθυνση, τηλέφωνο) ή τη διέθυνση του πλησιέστερου σε εμένα πολυιατρείου/ιατρείου του ΕΟΠΥΥ; Η λίστα των συμβεβλημένων με τον ΕΟΠΥΥ ιδιωτών γιατρών υπάρχει αναρτημένη στην ιστοσελίδα του ΕΟΠΥΥ (www.eopyy.gov.gr) στις ιστοσελίδες των εντασσόμενων στον ΕΟΠΥΥ Ταμείων ΙΚΑ-ΕΤΑΜ (www.ika.gr), ΟΑΕΕ (www.oaee.gr), ΟΠΑΔ (www.opad.gr) ΟΓΑ (www.oga.gr), καθώς και στην ιστοσελίδα της Ηλεκτρονικής Συνταγογράφησης (www.e-syntagografisi.gr). Η διεύθυνση των πολυιατρείων-ιατρείων του ΕΟΠΥΥ (πρώην ΙΚΑ-ΕΤΑΜ) μπορεί να βρεθεί από την ιστοσελίδα του ΙΚΑ-ΕΤΑΜ: http://www.ika.gr/gr/infopages/contact/addresses/my.cfm Πώς κλείνω ραντεβού σε γιατρό του ΕΟΠΥΥ; Το 184 καταργήθηκε. Πλέον υπάρχουν οι 5ψήφιοι αριθμοί: 14554, 14784, 14884 και 14900. Πρέπει να γνωρίζετε τον ΑΜΚΑ του ασφαλισμένου. Θα κλείνετε ραντεβού με απευθείας τηλεφωνική συνεννόηση με το συμβεβλημένο γιατρό. Θα ενημερώνεστε υποχρεωτικά από αυτόν εκ των προτέρων για το εάν θα υπάρχει οικονομική επιβάρυνση (εάν έχει συμπληρώσει το πλαφόν ή πότε μπορεί να σας δεχθεί). Εάν επισκεφθώ συμβεβλημένο με τον ΕΟΠΥΥ γιατρό, θα πληρώσω επίσκεψη; Οι συμβεβλημένοι γιατροί του ΕΟΠΥΥ δεν δικαιούνται καμία επιπλέον αμοιβή από τους δικαιούχους, για τους 200 ασθενείς που εξετάζουν κάθε μήνα. Στις παρακλινικές εξετάσεις υπάρχει συμμετοχή; Όλες οι παρακλινικές εξετάσεις που προβλέπονται από τον Ενιαίο Κανονισμό Παροχών Υγείας του ΕΟΠΥΥ πραγματοποιούνται στους δικαιούχους του ΕΟΠΥΥ: ∼ Χωρίς συμμετοχή του ασφαλισμένου εντός των Μονάδων Υγείας του Οργανισμού (πρώην ΙΚΑ-ΕΤΑΜ) ή των σχηματισμών του ΕΣΥ. ∼ Με 15% συμμετοχή του δικαιούχου σε συμβεβλημένα με τον Οργανισμό διαγνωστικά εργαστήρια ∼ Δεν προβλέπεται καμία αποζημίωση στο δικαιούχο σε μη συμβεβλημένο διαγνωστικό εργαστήριο. Πού κλείνω ραντεβού για εξετάσεις σε Μονάδες Υγείας του ΕΟΠΥΥ ή σε σχηματισμούς του ΕΣΥ; Κλείνω ραντεβού για εξετάσεις: Α) Σε Μονάδες Υγείας του ΕΟΠΥΥ Β) Σε σχηματισμούς του ΕΣΥ: 1535 ∼ Για ραντεβού με τα συμβεβλημένα διαγνωστικά εργαστήρια και συμβεβλημένους γιατρούς, ο δικαιούχος επικοινωνεί απευθείας με τα εργαστήρια ή τους συμβεβλημένους γιατρούς αντίστοιχα. Σε ποιους ελεγκτές γιατρούς απευθύνομαι; Σε αυτούς που απευθυνόμουν έως σήμερα (ηλεκτρονικά παραπεμπτικά και συνταγές δεν απαιτούν θεώρηση). Όλοι οι ελεγκτές των εντασσόμενων ταμείων (ΙΚΑ-ΕΤΑΜ, ΟΑΕΕ, ΟΠΑΔ, ΟΓΑ), μπορούν να εξυπηρετήσουν όλους τους δικαιούχους του ΕΟΠΥΥ. Ποιες είναι οι συμβεβλημένες με τον ΕΟΠΥΥ κλινικές; Οι συμβεβλημένες με τον ΕΟΠΥΥ κλινικές θα αναρτηθούν σύντομα στην ιστοσελίδα του ΕΟΠΥΥ www.eopyy.gov.gr. Εάν νοσηλευθώ σε μη συμβεβλημένη κλινική θα πάρω πίσω τα χρήματα που πλήρωσα; Όχι, δεν αποδίδεται δαπάνη νοσηλείας σε μη συμβεβλημένη κλινική. ΧΡΗΜΑ 65


Χ ρεπορτάζ ∼ Eκστρατεία ενημέρωσης για τα δικαιώματα των ασθενών Πού θα υποβάλλουν αιτήσεις οι δικαιούχοι για μετάβαση στο εξωτερικό; Στο μεταβατικό στάδιο λειτουργίας του ΕΟΠΥΥ, οι ασφαλισμένοι θα απευθύνονται στις αρμόδιες υπηρεσίες των Ταμείων από τα οποία προέρχονται. Σε τι θέση δικαιούμαι να νοσηλευθώ σε συμβεβλημένη κλινική; Ο ΕΟΠΥΥ καλύπτει τη νοσηλεία σε συμβεβλημένες ιδιωτικές κλινικές σε τετράκλινο. Τι ισχύει για τα φάρμακα που δεν κυκλοφορούν στην Ελλάδα; Κατ’ εξαίρεση δύναται να αναγνωρίζεται και να καταβάλλεται η αξία ιδιοσκευασμάτων που δεν κυκλοφορούν στην Ελλάδα. Για την αναγκαιότητα θεραπείας με φάρμακα που δεν κυκλοφορούν στην Ελλάδα γνωματεύουν επιτροπές του Ταμείου. Τα ανωτέρω φάρμακα παρέχονται μόνο από τα φαρμακεία του Οργανισμού ή τα κρατικά νοσοκομεία. Σε ποια έντυπα εκδίδουν οι γιατροί συνταγές; Οι γιατροί είτε εκδίδουν ηλεκτρονικές συνταγές ή εάν είναι συμβεβλημένοι με τον ΕΟΠΥΥ συνταγογραφούν στο συνταγολόγιο ενιαίου τύπου, εφόσον δεν είναι δυνατόν να συνταγογραφήσουν ηλεκτρονικά. Κάθε φάρμακο θα συνταγογραφείται από γιατρό της αντίστοιχης ειδικότητας. Η συνταγή των φαρμάκων μπορεί να εκτελεστεί εντός πέντε (5) εργάσιμων ημερών, αφού προηγουμένως έχει θεωρηθεί από τον αρμόδιο ελεγκτή γιατρό, όπου τούτο προβλέπεται. Υπάρχει κάποια διαφοροποίηση όσον αφορά στα ποσοστά συμμετοχής για χορήγηση φαρμάκων; Το γενικό ποσοστό συμμετοχής των ασφαλισμένων όλων των ασφαλιστικών οργανισμών για φάρμακα ανέρχεται στο 25% της αξίας αυτών. Υπάρχουν ειδικές κατηγορίες παθήσεων για τις οποίες προβλέπεται ποσοστό 10% και 0% και έχουν γνωστοποιηθεί στους γιατρούς. Ειδικά για τα ογκολογικά φάρμακα, η συμμετοχή του ασθενή είναι 0%. Το τελευταίο διάστημα έχουν σημειωθεί αλλαγές στη συμμετοχή. Πολλά σκευάσματα που είχαν 10% έχουν πλέον 25%. Τι ποσότητα φαρμάκου δικαιούται να συνταγογραφήσει ο γιατρός; Στις συνταγές πρέπει να αναγράφονται μόνο οι ποσότητες φαρμακευτικών ιδιοσκευασμάτων για θεραπεία 1 μηνός. Ειδικά για χρόνιες παθήσεις, μπορεί να εκδίδεται από τους γιατρούς δίμηνη ή τρίμηνη επαναλαμβανόμενη συνταγή, σύμφωνα με την ισχύουσα νομοθεσία. Ασφαλισμένος προσέρχεται στα φαρμακεία του Οργανισμού για να παραλάβει φάρμακο υψηλού κόστους. Θα καταβάλει συμμετοχή; Η χορήγηση φαρμάκων από τα φαρμακεία του Οργανισμού γίνεται χωρίς συμμετοχή του ασφαλισμένου και χωρίς να απαιτείται θεώρηση (εκτός των δίμηνων). Εάν επιθυμώ περαιτέρω πληροφορίες για τον ΕΟΠΥΥ ή θέλω να διατυπώσω παράπονα και καταγγελίες για παρόχους υγείας του Οργανισμού, πού απευθύνομαι; Απευθύνομαι στην κεντρική υπηρεσία του ΕΟΠΥΥ, Κηφισίας 39, Τ.Κ. 151 23, Μαρούσι, fax: 210 6871789.

ΤΑ ΦΑΡΜΑΚΕΙΑ ΤΟΥ ΕΟΠΥΥ Ο ΕΟΠΥΥ λειτουργεί φαρμακεία σε Αττική και Θεσσαλονίκη, από όπου η χορήγηση φαρμάκων γίνεται χωρίς συμμετοχή του ασφαλισμένου και χωρίς να απαιτείται θεώρηση (εκτός των δίμηνων). Στην υπόλοιπη Ελλάδα, οι ασφαλισμένοι που κατοικούν στην περιφέρεια, προμηθεύονται τα φάρμακα του καταλόγου από τις κατά τόπους μονάδες υγείας του ΕΟΠΥΥ μετά από παραγγελία. ΣΤΗΝ ΑΤΤΙΚH Φαρμακείο Ομονοίας Φαρμακείο Αμπελοκήπων Φαρμακείο Ρέντη Φαρμακείο Ν. Ιωνίας Φαρμακείο Πειραιά

Αγίου Κωνσταντίνου 16, Τ.Κ. 102 41, Αθήνα, τηλ. 210 5200022 Παράσχου 23 & Ασωπίου 4, T.K. 114 73 Γκύζη, τηλ. 210 6429356 Πειραιώς 167, γωνία Πειραιώς & Κηφισού, T.K. 182 33, Ρέντης, τηλ. 210 4826510 Αλ. Παναγούλη 91, T.K. 142 34, τηλ. 210 2758737 Μπουμπουλίνας 7-13, T.K. 185 35, Πειραιάς, τηλ. 210 4101611

ΣΤΗ ΘΕΣΣΑΛΟΝIΚΗ Φαρμακείο Θεσσαλονίκης Αριστοτέλους 19, Τ.Κ. 546 24, Θεσσαλονίκη, τηλ. 2310 254350 ΣΤΗΝ ΥΠOΛΟΙΠΗ ΕΛΛAΔΑ Οι ασφαλισμένοι που κατοικούν στην περιφέρεια, προμηθεύονται τα φάρμακα του καταλόγου από τις κατά τόπους μονάδες υγείας του ΕΟΠΥΥ μετά από παραγγελία

Ωράριο Φαρμακείων ΕΟΠΥΥ στην Αττική: Δευτέρα έως Παρασκευή: 8.00 π.μ. έως 7.00 μ.μ. Ωράριο Φαρμακείου ΕΟΠΥΥ στη Θεσσαλονίκη: Το φαρμακείο λειτουργεί καθημερινά από τις 8.00 π.μ. έως τις 2.00 μ.μ. 66 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013


ΤΙ ΠΡΟΒΛΕΠΕΙ Ο ΚΩΔΙΚΑΣ ΙΑΤΡΙΚΗΣ ΔΕΟΝΤΟΛΟΓΙΑΣ Σύμφωνα με τον νόμο 3418/2005 και ειδικότερα με τα άρθρα 8 «Η ιατρική ως σχέση εμπιστοσύνης και σεβασμού» και 9 «Υποχρεώσεις του γιατρού προς τον ασθενή»: ∼ Η συμπεριφορά του γιατρού πρέπει να είναι αρμόζουσα προς την επιστήμη και το λειτούργημά του. ∼ Ο γιατρός φροντίζει για την ανάπτυξη σχέσεων εμπιστοσύνης και σεβασμού των απόψεων και της αξιοπρέπειας του ασθενούς. ∼ Ο γιατρός δεν παρεμβαίνει στην ιδιωτική ζωή των ασθενών παρά μόνον όσον απαιτείται για την αποτελεσματική προσφορά των υπηρεσιών του. ∼ Ο γιατρός σέβεται τις θρησκευτικές, φιλοσοφικές, πολιτικές και ηθικές αντιλήψεις του ασθενούς και δεν επηρεάζεται από αυτές κατά την παροχή των υπηρεσιών του. ∼ Ο γιατρός δεν εκμεταλλεύεται την εμπιστοσύνη του ασθενούς, δεν δημιουργεί ανάρμοστες σχέσεις με τους ασθενείς ή τους συγγενείς τους, δεν ασκεί οικονομικές πιέσεις και δεν αποκαλύπτει εμπιστευτικές πληροφορίες. ∼ Όταν παραπέμπει τον ασθενή σε άλλον γιατρό φροντίζει να τον ενημερώσει πλήρως. ∼ Ο γιατρός είναι υποχρεωμένος να διευκολύνει τη σύγκληση ιατρικού συμβουλίου αν το απαιτήσει ο ασθενής ή η οικογένειά του. ∼ Ο γιατρός δεν μπορεί να αρνηθεί την προσφορά των υπηρεσιών του για λόγους άσχετους με την επιστημονική του επάρκεια. ∼ Ο γιατρός παρέχει τις υπηρεσίες του σε επείγοντα περιστατικά ανεξάρτητα από την ειδικότητά του, την ύπαρξη κατάλληλων μέσων άσκησης της ιατρικής, μέχρις ότου να παραπεμφθεί ο ασθενής στον κατάλληλο γιατρό ή ίδρυμα. ∼ Ο γιατρός μπορεί να διακόψει την παροχή των υπηρεσιών του για λόγους προσωπικούς ή επιστημονικούς εφόσον δεν τίθεται σε άμεσο κίνδυνο η ζωή του ασθενούς. Επίσης τα άρθρα 11 «Υποχρέωση ενημέρωσης», 12 «Συναίνεση του ενημερωμένου ασθενή» και 13 «Ιατρικό απόρρητο» του ίδιου νόμου βρίσκονται σε απόλυτη συνάφεια με τις παραγράφους 4 έως 7 του άρθρου 47 του νόμου 2071/92 για τα δικαιώματα του ασθενούς και ορίζουν τα εξής: ∼ Ο γιατρός έχει καθήκον αληθείας προς τον ασθενή ως προς την πραγματική κατάσταση της υγείας του, το περιεχόμενο και τα αποτελέσματα της θεραπείας, τις συνέπειες και τις ενδεχόμενες επιπλοκές ώστε ο ασθενής να σχηματίζει πλήρη εικόνα των ιατρικών, κοινωνικών και οικονομικών συνεπειών της κατάστασής του. ∼ Ο γιατρός σέβεται την επιθυμία των ατόμων που επιλέγουν να μην ενημερωθούν ή να ζητήσουν από το γιατρό να ενημερώσει άλλο άτομο που θα υποδείξουν. ∼ Ιδιαίτερη προσοχή επιβάλλεται κατά την ενημέρωση για ειδικές επεμβάσεις όπως μεταμοσχεύσεις, αισθητικές ή κοσμητικές επεμβάσεις. ∼ Αν ο ασθενής δεν έχει την ικανότητα να συναινέσει στην εκτέλεση ιατρικής πράξης, ο γιατρός τον ενημερώνει όσο είναι δυνατό και ενημερώνει επίσης τα πρόσωπα που έχουν εξουσία να συναινέσουν. ∼ Ο γιατρός δεν επιτρέπεται να προβεί στην εκτέλεση οποιασδήποτε ιατρικής πράξης χωρίς τη συναίνεση του ασθενούς. ∼ Οι προϋποθέσεις της έγκυρης συναίνεσης είναι η προηγούμενη πλήρης και κατανοητή ενημέρωση, η ικανότητα συναίνεσης, η συναίνεση να μην είναι αποτέλεσμα πλάνης, απάτης ή απειλής και να μην αντιβαίνει τα χρηστά ήθη, να καλύπτει πλήρως την ιατρική πράξη για το συγκεκριμένο περιεχόμενό της και το χρόνο εκτέλεσης. ∼ Κατ’ εξαίρεση δεν απαιτείται συναίνεση σε κατεπείγουσες περιπτώσεις ανάγκης παροχής ιατρικής φροντίδας, σε περίπτωση απόπειρας αυτοκτονίας, σε ανάγκη άμεσης ιατρικής παρέμβασης όταν οι γονείς ανηλίκου ή οι συγγενείς του ασθενούς, που δεν μπορεί να συναινέσει, αρνούνται την παροχή συναίνεσης. ∼ Ο γιατρός οφείλει να τηρεί αυστηρά απόλυτη εχεμύθεια για όσα του αποκαλύπτει ο ασθενής ή υποπίπτουν στην αντίληψή του και να λαμβάνει κάθε μέτρο διαφύλαξης του απορρήτου. Στο άρθρο 5 «Ιατρικά πιστοποιητικά και ιατρικές γνωματεύσεις» του ίδιου νόμου, επιλύεται ένα σημαντικό θέμα για τους ασθενείς που αφορά το δικαίωμά τους στην επιλογή γιατρού ή νοσηλευτικού ιδρύματος. Στην παράγραφο 1 του άρθρου 5 ορίζεται ότι τα ιατρικά πιστοποιητικά και οι ιατρικές γνωματεύσεις που εκδίδονται νόμιμα έχουν το ίδιο κύρος και την ίδια νομική ισχύ ως προς τις νόμιμες χρήσεις και ενώπιον όλων των αρχών και υπηρεσιών, ανεξάρτητα από το αν εκδίδονται από γιατρούς που υπηρετούν σε δημόσια νοσοκομεία ή άλλους φορείς ή από ιδιώτες γιατρούς. Η τελευταία φράση της παραγράφου 1 του άρθρου 5 «Τυχόν ειδικότερες ρυθμίσεις εξακολουθούν να ισχύουν», η οποία επέτρεπε σε υγειονομικές επιτροπές, σε γιατρούς ασφαλιστικών ταμείων κ.ά. να μη δέχονται νόμιμες βεβαιώσεις γιατρών καταργήθηκε με την παράγραφο 2 του άρθρου 6 του νόμου 3627/2007 – ΦΕΚ 292/Α’/24.

ΧΡΗΜΑ 67


Χ ρεπορτάζ ∼ Eκστρατεία ενημέρωσης για τα δικαιώματα των ασθενών

ΣΥΧΝΕΣ ΕΡΩΤΗΣΕΙΣ ΓΙΑ ΘΕΜΑΤΑ ΑΝΑΠΗΡΙΑΣ Πού απευθύνομαι; Στα Κέντρα Πιστοποίησης Αναπηρίας (ΚΕ.Π.Α.), που υπάγονται στη Διεύθυνση Αναπηρίας και Ιατρικής της Εργασίας της Διοίκησης ΙΚΑΕΤΑΜ. Τα ΚΕ.Π.Α. έχουν την ευθύνη να εξασφαλίσουν την ενιαία υγειονομική κρίση όσον αφορά στον καθορισμό του βαθμού αναπηρίας των ασφαλισμένων όλων των ασφαλιστικών φορέων, συμπεριλαμβανομένου του Δημοσίου, καθώς και των ανασφάλιστων, για τους οποίους απαιτείται η πιστοποίηση της αναπηρίας. Έργο των Υγειονομικών Επιτροπών (του ΚΕ.Π.Α.) είναι: α) Ο καθορισμός του ποσοστού αναπηρίας για σύνταξη αναπηρίας, β) Ο χαρακτηρισμός ατόμων ως ΑμΕΑ, γ) Ο καθορισμός ποσοστού αναπηρίας για όλες τις κοινωνικές και οικονομικές παροχές ή διευκολύνσεις για τις οποίες απαιτείται γνωμάτευση αναπηρίας και τις οποίες δικαιούνται από την Πολιτεία τα άτομα με αναπηρία. Τι πρέπει να κάνω για να εξετασθώ από την Υγειονομική Επιτροπή; Προκειμένου ο ενδιαφερόμενος πολίτης να εξετασθεί από Υγειονομική Επιτροπή του ΚΕ.Π.Α., πρέπει να συμπληρώσει σχετική αίτηση σύμφωνα με τις οδηγίες. Το έντυπο αίτησης, άλλες συμπληρωματικές οδηγίες για τη διαδικασία κατάθεσης αίτησης (απαιτούμενα δικαιολογητικά και άλλες γενικές πληροφορίες), καθώς και τις διευθύνσεις όπου βρίσκονται οι γραμματείες ΚΕ.Π.Α. που λειτουργούν σε όλη τη χώρα μπορείτε να τα προμηθεύεστε από τις γραμματείες ΚΕ.Π.Α. οι οποίες λειτουργούν σε 45 υποκαταστήματα ΙΚΑ-ΕΤΑΜ (Μονάδες Ασφάλισης) της χώρας. Ποια είναι η διαδικασία που ακολουθώ; Ο ενδιαφερόμενος υποχρεούται να υποβάλει απαραίτητα αίτηση αξιολόγησης, με όλα τα δικαιολογητικά, όπως αυτά αναφέρονται στις σχετικές οδηγίες, σε μία από τις 45 Γραμματείες ΚΕ.Π.Α. της επιλογής του. Εφόσον τα δικαιολογητικά του (φάκελος) κριθούν από γιατρό προελέγχου ως πλήρη, γίνεται η κατάθεση της αίτησης και παραλαμβάνει αποδεικτικό κατάθεσης αίτησης. Σε διαφορετική περίπτωση δεν παραλαμβάνεται η αίτηση από τη Γραμματεία ΚΕ.Π.Α. και επιστρέφονται όλα τα δικαιολογητικά. Ο γιατρός προελέγχου υποδεικνύει στον αιτούντα τα απαιτούμενα δικαιολογητικά. Ενημερώνεται από την Κεντρική Γραμματεία ΚΕ.Π.Α. μέσω ταχυδρομείου (πρόσκληση) για την ημερομηνία και ώρα προσέλευσής του στην Υγειονομική Επιτροπή. Ύστερα από λίγες ημέρες παραλαμβάνει από τη Γραμματεία ΚΕ.Π.Α., όπου υπέβαλε αρχικά την αίτησή του, τη γνωμάτευση της Υγειονομικής Επιτροπής. Χρησιμοποιεί τη γνωμάτευση του ΚΕ.Π.Α. για κάθε νόμιμη χρήση και μπορεί να παίρνει αντίγραφα για όλο το χρόνο κατά τον οποίο ισχύει η γνωμάτευση. Ποιες είναι οι κοινωνικές και οικονομικές παροχές που δικαιούμαι μετά την αναγνώριση του ποσοστού αναπηρίας μου; ∼ Μείωση έως ένα ποσοστό από τις φορολογικές υποχρεώσεις. ∼ Δωρεάν κάρτα μετακίνησης για τις αστικές συγκοινωνίες, 50% για τις υπεραστικές (Κ.Τ.Ε.Λ.) για όλους τους ασφαλισμένους, ανεξάρτητα από τον ασφαλιστικό τους φορέα. Η αίτηση υποβάλλεται στις Διευθύνσεις Κοινωνικής Πρόνοιας της αρμόδιας Νομαρχίας ή στα ΚΕΠ. Σημείωση: η παροχή του δικαιώματος αυτού εξαρτάται από το ύψος του εισοδήματος κάθε δικαιούχου, που υποχρεούται να προσκομίζει το εκκαθαριστικό της εφορίας. ∼ Κάρτα πολιτισμού από τα ΚΕΠ. ∼ Ένταξη στο κοινωνικό τιμολόγιο της ΔΕΗ. ∼ Μείωση δημοτικών τελών. ∼ Επίδομα πρόνοιας για τους «ανασφάλιστους και έμμεσα ασφαλισμένους» με αίτηση που υποβάλλεται στις Διευθύνσεις Κοινωνικής Πρόνοιας της αρμόδιας Νομαρχίας και συνοδεύεται από τη γνωμάτευση του ΚΕ.Π.Α. ∼ Δωρεάν φάρμακα και ιατρικές εξετάσεις με σχετική σημείωση και σφραγίδα του γιατρού στο συνταγολόγιο του ασθενούς. Το ίδιο δικαίωμα απολαμβάνει ο ογκολογικός ασθενής για οποιαδήποτε άλλη νόσο ή πάθηση, αρκεί ο γιατρός να προσθέτει δίπλα στη διάγνωση και την ένδειξη " Ca …". ∼ Παροχή ποσοστού για αγορά περούκας, πρόσθεσης μαστού και ειδικού στηθόδεσμου κάθε δύο χρόνια, που συνταγογραφείται και συνοδεύεται από τη γνωμάτευση του γιατρού. ∼ Παροχή τεχνητών μελών. ∼ Παροχή ορθοπεδικών βοηθημάτων (πατερίτσες) κάθε δύο χρόνια. ∼ Φυσιοθεραπείες. ∼ Δωρεάν αποκλειστική νοσηλεύτρια για τους άμεσα ασφαλισμένους, με ποσοστό συμμετοχής για τους έμμεσα ασφαλισμένους, με πιστοποιητικό του θεράποντος γιατρού. ∼ Το παιδί ασθενής με καρκίνο απαλλάσσεται της στρατιωτικής θητείας. 68 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013


∼ Το πρώτο παιδί γονιού-ασθενούς με καρκίνο και με αναπηρία 67% και άνω, εφόσον υπάρχει και δεύτερο ανήλικο παιδί, δικαιούται μειωμένη θητεία. ∼ Οι ασθενείς με καρκίνο του πνεύμονα δικαιούνται αεροθεραπεία από τον 8ο έως τον 2ο μήνα του επόμενου έτους. ∼ Οι συνταξιούχοι με αναπηρική σύνταξη όταν συμπληρώσουν το 60ό έτος της ηλικίας τους, έχουν τη δυνατότητα μετατροπής της σύνταξής τους σε σύνταξη γήρατος και επωφελούνται του αυξημένου ποσού της σύνταξης. ∼ Οι ασφαλισμένοι όλων των Ταμείων δικαιούνται δελτίων κοινωνικού τουρισμού κάθε χρόνο από την Εργατική Εστία, με αίτηση που υποβάλλεται στις αρχές κάθε έτους.

ΤΙ ΙΣΧΥΕΙ ΓΙΑ… … ΜΕΙΩΜΕΝΟ ΩΡΑΡΙΟ Θεσμικό πλαίσιο: Ν.2527/1997 άρθρο 16 παρ.4 και 5 (ΦΕΚ 806Α) ΠΔ/193/1998 άρθρο 5 (ΦΕΚ 84Α), Ν.3528/2007 (ΦΕΚ 26Α΄9/2/07), άρθρο 53 παρ.2. Οι τακτικοί υπάλληλοι και οι υπάλληλοι με σχέση εργασίας ιδιωτικού δικαίου αορίστου χρόνου του Δημοσίου, των ΝΠΔΔ και ΟΤΑ που έχουν παιδιά με πνευματική, ψυχική ή σωματική αναπηρία ή σύζυγο με αναπηρία 100% τον οποίο συντηρούν, δικαιούνται μειωμένο ωράριο εργασίας κατά μία (1) ώρα την ημέρα με αποδοχές, εφόσον η αναπηρία των παιδιών είναι άνω του 67% και βεβαιώνεται από τις αρμόδιες υγειονομικές επιτροπές. Υπάλληλοι – γονείς που είναι άγαμοι ή χήροι ή διαζευγμένοι ή έχουν αναπηρία 67% και άνω, το κατά μία ώρα μειωμένο ωράριο για τέκνα από δύο (2) έως τεσσάρων (4) ετών που δικαιούνται το λαμβάνουν προσαυξημένο κατά έξι (6) μήνες ή αν δεν κάνουν χρήση του μειωμένου ωραρίου, και χρησιμοποιούν την εννεάμηνη άδεια ανατροφής, τότε η άδεια των εννέα (9) μηνών με αποδοχές που δικαιούνται προσαυξάνεται κατά ένα (1) μήνα. Αν η σύζυγος του υπαλλήλου που έχει αναπηρία 67%, δεν εργάζεται ή δεν ασκεί οποιοδήποτε επάγγελμα, ο σύζυγος δεν δικαιούται να κάνει χρήση των ανωτέρω διευκολύνσεων, εκτός αν λόγω σοβαρής πάθησης ή βλάβης κριθεί ότι η σύζυγος είναι ανίκανη να αντιμετωπίζει τις ανάγκες ανατροφής του παιδιού, σύμφωνα με βεβαίωση της Δευτεροβάθμιας Υγειονομικής Επιτροπής, στην αρμοδιότητα της οποίας υπάγεται ο υπάλληλος. … ΟΑΕΔ Τα άτομα με αναπηρίες να διαθέτουν: Απόφαση της Πρωτοβάθμιας Υγειονομικής Επιτροπής του ΙΚΑ, του Ν. 2643/1998, με την οποία να πιστοποιείται το ποσοστό αναπηρίας τους, το οποίο απαραίτητα θα πρέπει να είναι 50% και άνω. Δεν γίνεται δεκτή Απόφαση της Πρωτοβάθμιας Υγειονομικής Επιτροπής του ΚΕ.Π.Α. στην οποία αναφέρεται ότι το άτομο με αναπηρία είναι «ανίκανο για κάθε βιοποριστική εργασία». Στις περιπτώσεις κατά τις οποίες τα άτομα προσκομίζουν Απόφαση Υγειονομικής Επιτροπής του ΙΚΑ με πάθηση προερχόμενη από χρήση τοξικών ή άλλων ουσιών, για την ένταξή τους στη συγκεκριμένη κατηγορία και την εγγραφή τους στα μητρώα ανέργων απαιτείται Βεβαίωση Απεξάρτησης. Μέσω του ΟΑΕΔ διεκδίκηση διαφόρων θέσεων εργασίας στους διαγωνισμούς του ΟΑΕΔ για τους προστατευόμενους του νόμου 2643/98. Οι θέσεις αφορούν: είτε 1) το δημόσιο τομέα είτε 2) τον ιδιωτικό και ευρύτερο δημόσιο τομέα. … ΑΔΕΙΕΣ Ο νόμος 2643/98 στο άρθρο 8, που αφορά «Επιχορήγηση εργοδοτών, εργονομική διευθέτηση, επαύξηση χρόνου αδείας, ηθικές αμοιβές», αναφέρει: Η ετήσια κανονική άδεια με αποδοχές των μισθωτών, που προβλέπεται από τις κείμενες διατάξεις, επαυξάνεται κατά έξι (6) εργάσιμες ημέρες για άτομα με ειδικές ανάγκες της διάταξης του πρώτου εδαφίου της περίπτωσης β' της παραγράφου 1 του Άρθρου 1,* καθώς και για αναπήρους, μονίμους υπαλλήλους του Δημοσίου, των Ο.Τ.Α και των λοιπών Ν.Π.Δ.Δ., εφόσον συντρέχουν και γι’ αυτούς οι ουσιαστικές προϋποθέσεις της παραπάνω διάταξης. Την επαύξηση αυτή δικαιούνται όλα τα παραπάνω άτομα με ειδικές ανάγκες και όλοι οι ανάπηροι ανεξάρτητα από τον τρόπο και το χρόνο της πρόσληψής τους. Ευνοϊκότεροι όροι, που τυχόν προβλέπονται για τη χρονική διάρκεια της ετήσιας άδειας με αποδοχές από άλλες διατάξεις, συλλογικές συμβάσεις εργασίας, διαιτητικές αποφάσεις, κανονισμούς ή Οργανισμούς, δεν θίγονται με τις διατάξεις του νόμου αυτού. Τα άτομα, με ποσοστό αναπηρίας 50% τουλάχιστον, που έχουν περιορισμένες δυνατότητες για επαγγελματική απασχόληση εξαιτίας οποιασδήποτε χρόνιας σωματικής ή πνευματικής ή ψυχικής πάθησης ή βλάβης (άτομα με ειδικές ανάγκες), εφόσον είναι γραμμένα στα μητρώα ανέργων αναπήρων του Οργανισμού Απασχολήσεως Εργατικού Δυναμικού (ΟΑΕΔ). Χ ΧΡΗΜΑ 69


Χ ρεπορτάζ

ΦΑΡΜΑΚΕΥΤΙΚΗ ΑΓΟΡΑ

ΔΡΑΣΤΙΚΗ ΑΛΛΑ (ΑΝ)ΟΥΣΙΑ Οι ρυθμίσεις πρόκειται να φέρουν τα πάνω κάτω στη φαρμακευτική περίθαλψη όπως τη γνωρίζαμε τόσα χρόνια και μέχρι σήμερα το υπουργείο Υγείας δείχνει αδύναμο να υλοποιήσει τέτοιας έκτασης αλλαγές

✒ από τον Αιμίλιο Νεγκή

Η

συνταγογράφηση με βάση τη δραστική ουσία και η υποχρεωτική υποκατάσταση με τη φθηνότερη δραστική ουσία από το φαρμακοποιό είναι πλέον γεγονός. Παρά τις εύλογες αντιδράσεις γιατρών και φαρμακοβιομηχάνων, η κυβέρνηση «πέρασε» τις σχετικές ρυθμίσεις, καθώς ήταν προαπαιτούμενες για την εκταμίευση της δόσης. Το θέμα είναι φυσικά ότι πλέον καλείται και να τις εφαρμόσει. Και εδώ αρχίζουν τα δύσκολα. Πριν υπεισέλθουμε στα υπέρ και τα κατά, ένα είναι βέβαιο: Οι ρυθμίσεις πρόκειται να φέρουν τα πάνω κάτω στη φαρμακευτική περίθαλψη όπως τη γνωρίζαμε τόσα χρόνια και μέχρι σήμερα το υπουργείο Υγείας δείχνει αδύναμο να υλοποιήσει τέτοιας έκτασης αλλαγές. Αντιθέτως, συχνά «πνίγεται σε μια κουταλιά νερό». Αρκεί να θυμηθεί κανείς τα ευτράπελα που ακολούθησαν την προσπάθεια ανατιμολό70 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013

γησης όλων των φαρμάκων… Με δεδομένο λοιπόν το ότι το υπουργείο Υγείας δεν μπορεί πια να κάνει αλλιώς, πολλοί δικαιολογημένα φοβούνται τις επιπτώσεις από τη βεβιασμένη εφαρμογή των μέτρων. Αναμφίβολα, μεγάλο «αγκάθι» είναι η υποχρεωτική υποκατάσταση με το φθηνότερο σκεύασμα της ίδιας δραστικής ουσίας από το φαρμακοποιό. Καταρχάς, τυπικά, η επιλογή φαρμακευτικού σκευάσματος από τον φαρμακοποιό έρχεται σε πλήρη αντίθεση με την ισχύουσα ιατρική νομοθεσία. Η ευθύνη που είχε μέχρι σήμερα ο θεράπων γιατρός δεν μπορεί να μεταφερθεί στον φαρμακοποιό, ο οποίος δεν έχει εκ του νόμου τη δυνατότητα επιλογής σκευασμάτων για τη θεραπεία του ασθενούς. Όμως, πρακτικά, ακόμη και αν αλλάξει αυτό, δεν έχει ανάλογη ακαδημαϊκή εκπαίδευση, ασχέτως του τι ισχυρίζονται οι συνδικαλιστές των φαρμακοποιών.


ΠΟΛΙΤΙΚΕΣ ΣΧΕΤΙΚΑ ΜΕ ΤΑ ΓΕΝΟΣΗΜΑ ΑΝΑ ΤΗΝ ΕΥΡΩΠΗ ΕΞΩΝΟΣΟΚΟΜΕΙΑΚΟΣ ΤΟΜΕΑΣ 2010 ΧΩΡΑ Κύπρος Μάλτα Εσθονία Λιθουανία Πορτογαλία Ρουμανία Ηνωμένο Βασίλειο Ισλανδία Φινλανδία Γερμανία Σλοβακία Ισπανία Γαλλία Ουγγαρία Ιταλία Λετονία Ολλανδία Πολωνία Σλοβενία Νορβηγία Τσεχία Βέλγιο Βουλγαρία Ιρλανδία Λουξεμβούργο Δανία Σουηδία Αλβανία Τουρκία Ελλάδα Αυστρία Ελβετία Κροατία

ΣΥΝΤΑΓΟΓΡΑΦΗΣΗ ΤΗΣ ΔΡΑΣΤΙΚΗΣ ΟΥΣΙΑΣ Υποχρεωτική1 Υποχρεωτική1 Υποχρεωτική Υποχρεωτική, επιτρέπεται και η εμπορική ονομασία2 Υποχρεωτική Υποχρεωτική Προτείνεται4 Προτείνεται Προτείνεται Προτείνεται Προτείνεται Προτείνεται Προτείνεται Προτείνεται Προτείνεται Προτείνεται Προτείνεται3 Προτείνεται Προτείνεται Προτείνεται Προτείνεται Προτείνεται Προτείνεται Προτείνεται Προτείνεται Δεν επιτρέπεται Δεν επιτρέπεται Δεν επιτρέπεται Δεν επιτρέπεται Δεν επιτρέπεται Δεν επιτρέπεται Ν/Α Ν/Α

ΑΝΤΙΚΑΤΑΣΤΑΣΗ ΑΠΟ ΓΕΝΟΣΗΜΟ Υποχρεωτική1 Υποχρεωτική1 Προτείνεται Προτείνεται Προτείνεται Προτείνεται Δεν επιτρέπεται Yποχρεωτική Yποχρεωτική Yποχρεωτική Yποχρεωτική Προτείνεται Προτείνεται Προτείνεται Προτείνεται Προτείνεται Προτείνεται Προτείνεται Προτείνεται Προτείνεται Προτείνεται Δεν επιτρέπεται Δεν επιτρέπεται Δεν επιτρέπεται Δεν επιτρέπεται Yποχρεωτική Yποχρεωτική Προτείνεται Προτείνεται Δεν επιτρέπεται Δεν επιτρέπεται Ν/Α Ν/Α

1. Κύπρος, Μάλτα: Στο δημόσιο τομέα 2. Λιθουανία: Οι γιατροί μπορούν να σημειώνουν την εμπορική ονομασία του φαρμάκου επιπλέον 3. Ολλανδία: Υποχρεωτική αντικατάσταση του φαρμάκου, αν το φάρμακο υπόκειται στο πλαίσιο πολιτικής προνομιακής τιμολόγησης (εξαίρεση: αν ο γιατρός που συνταγογραφεί, συστήσει ότι υπάρχει ιατρική ανάγκη για άλλα προϊόντα). Η εμπορική ονομασία μεταβάλλεται αυτόματα στη συνταγογράφηση με δραστική, μέσω ηλεκτρονικής συνταγογράφησης 4. Ηνωμένο Βασίλειο: Η συνταγογράφηση με δραστική ουσία προτείνεται, αλλά χρησιμοποιείται ευρέως στην κλινική πρακτική. Πηγή: PHIS Database

Η ελληνική πρακτική όπου και τα γενόσημα είναι «επώνυμα» δίνει τη δυνατότητα επιλογής στο γιατρό χωρίς να θέτει περιορισμούς, δηλαδή να συνταγογραφεί μόνο με τη δραστική και ο φαρμακοποιός να «προτείνει» το φθηνότερο. Είναι προφανές ότι με την επικείμενη εφαρμογή του μέτρου θα δημιουργηθεί νέος δεσμός μεταξύ φαρμακοποιού – φαρμακευτικής εταιρείας για την προώθηση των γενοσήμων φαρμάκων με ό,τι συνέπειες μπορεί να έχει αυτό για το σύστημα υγείας και κυρίως για τους ασθενείς. Παρά τις επίσημες διαβεβαιώσεις ειδικών και Πολιτείας, κανείς δεν μπορεί να πιστοποιήσει 100% την ασφάλεια και την αποτελεσματικότητα όλων των γενοσήμων, όχι μόνο των ξένων αλλά και των ελληνικών… Ακόμη πάντως και ένα ασφαλές και αποτελεσματικό γενόσημο δεν

Η ΕΥΘΥΝΗ ΠΟΥ ΕΙΧΕ ΜΕΧΡΙ ΣΗΜΕΡΑ Ο ΘΕΡΑΠΩΝ ΓΙΑΤΡΟΣ ΔΕΝ ΜΠΟΡΕΙ ΝΑ ΜΕΤΑΦΕΡΘΕΙ ΣΤΟΝ ΦΑΡΜΑΚΟΠΟΙΟ, Ο ΟΠΟΙΟΣ ΔΕΝ ΕΧΕΙ ΕΚ ΤΟΥ ΝΟΜΟΥ ΤΗ ΔΥΝΑΤΟΤΗΤΑ ΕΠΙΛΟΓΗΣ ΣΚΕΥΑΣΜΑΤΩΝ ΓΙΑ ΤΗ ΘΕΡΑΠΕΙΑ ΤΟΥ ΑΣΘΕΝΟΥΣ. ΟΜΩΣ, ΠΡΑΚΤΙΚΑ, ΑΚΟΜΗ ΚΑΙ ΑΝ ΑΛΛΑΞΕΙ ΑΥΤΟ, ΔΕΝ ΕΧΕΙ ΑΝΑΛΟΓΗ ΑΚΑΔΗΜΑΪΚΗ ΕΚΠΑΙΔΕΥΣΗ ΧΡΗΜΑ 71


Χ ρεπορτάζ ∼ Δραστική αλλά (αν)ούσια ☛

ΕΙΝΑΙ ΠΡΟΦΑΝΕΣ ΟΤΙ ΜΕ ΤΗΝ ΕΠΙΚΕΙΜΕΝΗ ΕΦΑΡΜΟΓΗ ΤΟΥ ΜΕΤΡΟΥ ΘΑ ΔΗΜΙΟΥΡΓΗΘΕΙ ΝΕΟΣ ΔΕΣΜΟΣ ΜΕΤΑΞΥ ΦΑΡΜΑΚΟΠΟΙΟΥ – ΦΑΡΜΑΚΕΥΤΙΚΗΣ ΕΤΑΙΡΕΙΑΣ ΓΙΑ ΤΗΝ ΠΡΟΩΘΗΣΗ ΤΩΝ ΓΕΝΟΣΗΜΩΝ ΦΑΡΜΑΚΩΝ ΜΕ Ο,ΤΙ ΣΥΝΕΠΕΙΕΣ ΜΠΟΡΕΙ ΝΑ ΕΧΕΙ ΑΥΤΟ ΓΙΑ ΤΟ ΣΥΣΤΗΜΑ ΥΓΕΙΑΣ ΚΑΙ ΚΥΡΙΩΣ ΓΙΑ ΤΟΥΣ ΑΣΘΕΝΕΙΣ

συμπεριφέρεται απολύτως το ίδιο με το πρωτότυπο ή με άλλο γενόσημο. Αυτό σημαίνει ότι ένας ασθενής που μέχρι σήμερα λαμβάνει ένα πρωτότυπο ή και γενόσημο και ρυθμίζεται σωστά, αν αύριο λάβει ένα άλλο γενόσημο μπορεί να υπάρξει απορρύθμισή του. Παράλληλα, θα δούμε «παράξενα» φαινόμενα, όπως π.χ. γιατρούς να καταγγέλλουν φαρμακοποιούς, αν το φάρμακο δεν δράσει ή έχει παρενέργειες. Στην περίπτωση αυτή, θα ανοίξει «ο ασκός του Αιόλου» με απρόβλεπτες συνέπειες, οι οποίες τελικά θα αποβούν και σε βάρος των ίδιων των φαρμακοποιών. Φυσικά, είναι πιθανό πολλοί γιατροί, για να αποφύγουν την υποκατάσταση από το φαρμακοποιό, να αρχίσουν να συνταγογραφούν δραστικές ουσίες που δεν έχουν γενόσημα. Στην περίπτωση αυτή προφανώς κυβέρνηση και Τρόικα «θα έχουν πάει για μαλλί και θα βγουν κουρεμένοι», καθώς αντί για μείωση θα έχουμε αύξηση της δαπάνης. Βέβαια, η κυβέρνηση έδωσε τη δυνατότητα στους γιατρούς να συνταγογραφούν φάρμακα και με την εμπορική ονομασία, αλλά με τον περιορισμό ότι δεν θα υπερβαίνει το 15% της αξίας των συνταγών. Ωστόσο, η ρύθμιση αυτή είναι «μπακαλίστικη» και όλοι στην αγορά αναρωτιούνται με ποιον τρόπο θα ελέγχεται στην εφαρμογή της. Να σημειώσουμε ότι ένα μεγάλο μέρος της δαπάνης αφορά σκευάσματα που απευθύνονται σε χρόνιους ασθενείς (διαβητικούς, υπερτασικούς, ρευματοπαθείς κ.λπ.). Προφανώς, αν με τις ρυθμίσεις αυτές προκληθεί απορρύθμιση σε ασθενείς και υπάρξουν επιπλοκές στην υγεία τους, τότε θα έχουμε εκτίναξη του κόστους. Ελάχιστες χώρες της Ε.Ε. σήμερα εφαρμόζουν σύστημα συνταγογράφησης με δραστική, που στις περισσότερες περιπτώσεις δεν είναι υποχρεωτικό, ενώ παράλληλα υπάρχουν θεσμοθετημένες εξαιρέσεις για την αποφυγή προβλημάτων. Είναι σημαντικό να αναφερθεί ότι ευρωπαϊκές χώρες που είχαν υιοθετήσει το συγκεκριμένο μέτρο στο σύστημα υγείας τους και είχαν χρόνια εμπειρίας από αυτό, αποφάσισαν να το αποσύρουν δεδομένης της αναποτελεσματικότητάς του (UK, AT, IR, LU, BG). Ένα είναι σίγουρο: Η συνταγογράφηση με βάση τη δραστική, η θέσπιση τιμής αναφοράς, η υιοθέτηση θετικής λίστας με την κατηγοριοποίηση κατά ATC4, θα έχουν ως δραματική συνέπεια να λαμβάνουν τελικά το ενδεδειγμένο για την περίπτωσή τους φάρμακο μόνο όσοι ασθενείς έχουν χρήματα… Χ 72 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013

ΠΟΙΟΙ ΕΙΝΑΙ ΟΙ ΚΙΝΔΥΝΟΙ ∼ Απορρύθμιση των ασθενών ειδικά σε περιπτώσεις χρονίων παθήσεων, θεραπειών με φάρμακα στενού θεραπευτικού εύρους (π.χ. ψυχοφάρμακα) ή άλλες ιδιαίτερες παθήσεις (π.χ. θυρεοειδής, μανιοκατάθλιψη κ.λπ.)και γενικά όπου η τιτλοδότηση και η ρύθμιση του ασθενούς έγινε με βάση τα ισχύοντα θεραπευτικά πρωτόκολλα με συγκεκριμένο φαρμακευτικό προϊόν. Στην περίπτωση αυτή το κόστος για τη θεραπεία αυξάνεται. ∼ Σε πολλές περιπτώσεις δεν ενδείκνυται η συνταγογράφηση με δραστική ουσία, όπως για φάρμακα στα οποία εξαιτίας των ιδιαίτερων χαρακτηριστικών τους δεν είναι ανταλλάξιμα, ακόμη και αν έχουν την ίδια δραστική ουσία (π.χ. biosimilars, φάρμακα βιολογικής προέλευσης, φάρμακα που συνοδεύονται από ειδική συσκευή, π.χ. εισπνεόμενα βρογχοδιασταλτικά κ.λπ. Στην περίπτωση αυτή είναι απαραίτητη η συνταγογράφηση με trade name (εμπορικό σήμα) το οποίο δεν περιορίζει τις δυνατότητες του γιατρού στην επιλογή ακόμη και γενοσήμου. Διασφαλίζει αντίθετα τη σωστή θεραπεία, αφού ο ασθενής θα συνεχίσει να λαμβάνει το κατάλληλο σκεύασμα για την ασθένειά του. ∼ Η επιλογή με δραστική ουσία και η δυσανάλογη χρέωση σε περίπτωση επιλογής πρωτοτύπου, δημιουργεί πρόβλημα και στον ασθενή ο οποίος χωρίς να έχει την κατάλληλη παιδεία καλείται να επιλέξει θεραπεία για τον εαυτό του με μόνο κριτήριο την οικονομική του κατάσταση. Αυτό δημιουργεί σαφή διαχωρισμό ασθενών και σε περίπτωση υποτροπής τους, αυξημένες απαιτήσεις νοσοκομειακής περίθαλψης. Στην περίπτωση αυτή – της μη σωστής θεραπείας – ποιος θα είναι τελικά ο υπεύθυνος; ∼ Σε ένα σύστημα που δίνει τη δυνατότητα αλλαγής φαρμακευτικού σκευάσματος στο φαρμακοποιό/ασθενή, ποιος θα έχει νομικά την ευθύνη σε περίπτωση λάθους; Ο γιατρός δεν θα αποδεχθεί καμία ευθύνη στην περίπτωση αυτή και δημιουργείται ένα μεγάλο νομικό κενό. ∼ Η συνταγογράφηση δραστικής ουσίας δεν θα εξοικονομήσει πόρους στον ΕΟΠΥΥ και τους λοιπούς ΦΚΑ, αντίθετα θα προκαλέσει αδικαιολόγητη αναστάτωση στην αγορά και μετατόπιση της συνταγογράφησης προς ακριβότερες, εντός πατέντας, δραστικές ουσίες (υποκατάσταση), αυξάνοντας έτσι πιθανόν το κόστος θεραπείας και κατ’ επέκταση τη δημόσια φαρμακευτική δαπάνη. ∼ Η ελληνική παραγωγή φαρμάκων και οι ελληνικές εταιρείες θα αφανιστούν, με δραματικές συνέπειες για την απασχόληση (απώλεια χιλιάδων θέσεων εργασίας), μειωμένες εισφορές για το κράτος, μειωμένες εξαγωγές και παραγωγική δραστηριότητα. ∼ Δυνητική εισαγωγή πλαστών προϊόντων ή φαρμάκων αμφιβόλου ποιότητας (δεδομένης της απουσίας ουσιαστικού ελέγχου από τις αρχές), τα οποία θα έχουν ασυναγώνιστα χαμηλότερη τιμή. ∼ Θα δημιουργηθούν μονοπώλια, εφόσον τα προϊόντα που θα καλύπτονται από την κοινωνική ασφάλιση θα είναι ελάχιστα, ενώ τα υπόλοιπα ενδέχεται να αποσυρθούν.


Χ ρεπορτάζ

OLYMPIA DEVELOPMENT

ΣΧΕΔΙΟ ΕΠΕΝΔΥΣΗΣ 100 ΕΚΑΤ. ΕΥΡΩ ΣΤΗΝ ΕΛΛΗΝΙΚΗ ΑΓΟΡΑ O όμιλος του Πάνου Γερμανού δίνει ψήφο εμπιστοσύνης στην ελληνική αγορά, επενδύοντας μέσω της αύξησης μετοχικού κεφαλαίου 100 εκατ. ευρώ

O

όμιλος Olympia Development, συμφερόντων του κ. Πάνου Γερμανού, ενάντια στο αντίξοο οικονομικό κλίμα, δίνει ψήφο εμπιστοσύνης στις προοπτικές της ελληνικής αγοράς και προχωρά σε επένδυση - μέσω αύξησης μετοχικού κεφαλαίου - ύψους 100 εκατ. ευρώ. Η κίνηση αυτή στοχεύει στην ενδυνάμωση και την περαιτέρω ενίσχυση του retail κλάδου της Olympia Development (Public, Multirama και Getitnow). Με την απόφαση κεφαλαιοδότησης, ο κλάδος του retail εντάσσεται πλέον ως σύνολο, λειτουργικά και θεσμικά, κάτω από την «ομπρέλα» του ομίλου και αποκτά νέα δυναμική και μεγαλύτερη δυνατότητα να αξιοποιήσει τις ευκαιρίες που αναδύονται από την κρίση. Ως αποτέλεσμα, δημιουργείται πρόσφορο έδαφος για την υλοποίηση επενδύσεων στο δίκτυο των καταστημάτων που, με όχημα το brand της Public, αναπτύσσεται ταχύτατα σε επίπεδο σημείων λιανικής. Ταυτόχρονα μειώνεται δραστικά η δανειακή θέση του συγκεκριμένου κλάδου για τον όμιλο. ☛

Η ΚΙΝΗΣΗ ΑΥΤΗ ΣΤΟΧΕΥΕΙ ΣΤΗΝ ΕΝΔΥΝΑΜΩΣΗ ΚΑΙ ΤΗΝ ΠΕΡΑΙΤΕΡΩ ΕΝΙΣΧΥΣΗ ΤΟΥ RETAIL ΚΛΑΔΟΥ ΤΗΣ OLYMPIA DEVELOPMENT (PUBLIC, MULTIRAMA ΚΑΙ GETITNOW). ΜΕ ΤΗΝ ΑΠΟΦΑΣΗ ΚΕΦΑΛΑΙΟΔΟΤΗΣΗΣ, Ο ΚΛΑΔΟΣ ΤΟΥ RETAIL ΕΝΤΑΣΣΕΤΑΙ ΠΛΕΟΝ ΩΣ ΣΥΝΟΛΟ, ΛΕΙΤΟΥΡΓΙΚΑ ΚΑΙ ΘΕΣΜΙΚΑ, ΚΑΤΩ ΑΠΟ ΤΗΝ «ΟΜΠΡΕΛΑ» ΤΟΥ ΟΜΙΛΟΥ ΚΑΙ ΑΠΟΚΤΑ ΝΕΑ ΔΥΝΑΜΙΚΗ ΚΑΙ ΜΕΓΑΛΥΤΕΡΗ ΔΥΝΑΤΟΤΗΤΑ ΝΑ ΑΞΙΟΠΟΙΗΣΕΙ ΤΙΣ ΕΥΚΑΙΡΙΕΣ ΠΟΥ ΑΝΑΔΥΟΝΤΑΙ ΑΠΟ ΤΗΝ ΚΡΙΣΗ. 74 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013

Ο κ. Κώστας Καραφωτάκης, γενικός διευθυντής της Olympia Development, σχολίασε: «Η αύξηση μετοχικού κεφαλαίου ύψους 100 εκατ. ευρώ καταδεικνύει τη σαφή δέσμευση του μετόχου στην ελληνική αγορά, παρά το δυσμενές οικονομικό περιβάλλον. Ο κλάδος του retail (Public, Multirama και Getitnow.gr) έχει κερδίσει επάξια την εμπιστοσύνη των καταναλωτών. Mέσω αυτής της κίνησης, θα ενδυναμώσουμε περαιτέρω τη θέση του στην αγορά και θα “χτίσουμε” γερά θεμέλια πάνω στην επόμενη πενταετία». Παράλληλα, ο κ. Γιάννης Καραγιάννης, σύμβουλος διοίκησης του ομίλου εταιρειών Πάνου Γερμανού, σχολίασε το ευρύτερο κλίμα της αγοράς, σημειώνοντας: «Για όλους εμάς στην επιχειρηματική κοινότητα προτεραιότητα είναι να συμβάλουμε προκειμένου να δημιουργηθεί ένα πραγματικά θετικό κλίμα το οποίο θα προσελκύει επενδύσεις, τόσο από την Ελλάδα όσο και από το εξωτερικό. Και αυτό ακριβώς σηματοδοτεί η απόφασή μας για αύξηση μετοχικού κεφαλαίου ύψους 100 εκατ. ευρώ για επενδύσεις στην Ελλάδα και για στήριξη της χώρας». Ο ΟΜΙΛΟΣ Ο όμιλος εταιρειών Π. Γερμανού (Olympia Development), με 32 χρόνια επιχειρηματικής παρουσίας στην Ελλάδα και 19 χρόνια συνεχούς ανάπτυξης στη διεθνή αγορά, έχει σταθερό στόχο να δημιουργεί αξίες όπου δραστηριοποιείται. Με δυναμικό μάνατζμεντ, επιτυχημένη πορεία στρατηγικών συνεργασιών και 4.500 θέσεις εργασίες σε Ελλάδα και εξωτερικό, αποτελεί σήμερα έναν από τους κυρίαρχους ελληνικούς ομίλους. Στην Ελλάδα δραστηριοποιείται στον κλάδο του retail μέσω των αλυσίδων Public και Multirama και τις online εταιρείες Getitnow.gr και meandhome.gr. Παράλληλα διατηρεί παρουσία και στον κλάδο του χονδρεμπορίου τεχνολογίας μέσω της εταιρείας διανομής WestNet Distribution. Μέσω της εταιρείας «Συστήματα Sunlight ΑΒΕΕ» (άμεσα συνδεδεμένης στο μέτοχο), η επιχειρηματικότητα του ομίλου εκτείνεται στον τομέα της βιομηχανίας, αλλά και στον κλάδο των ενεργειακών προϊόντων. Η «Συστήματα Sunlight», που συγκαταλέγεται μεταξύ των κορυφαίων παραγωγών βιομηχανικών και αμυντικών μπαταριών διεθνώς, εξάγει το 98% του παραγόμενου προϊόντος της σε 100 χώρες και προμηθεύει το πολεμικό ναυτικό 25 ξένων κρατών. Χ


ρεπορτάζ Χ

ΟΛΥΜΠΙΑΚΗ ΖΥΘΟΠΟΙΙΑ

ΑΝΑΜΕΝΕΙ ΑΥΞΗΣΗ ΤΖΙΡΟΥ 80% ΤΟ 2012 H Ολυμπιακή Ζυθοποιία, την τρέχουσα χρονιά, σημείωσε σημαντική επίδοση, καθώς αναμένεται να κλείσει το 2012 με μερίδιο λίγο υψηλότερο από 12%, ξεπερνώντας τον στόχο που είχε αρχικά τεθεί και αφορούσε σε προσέγγιση μεριδίου γύρω στο 10%.

H

εκτίμηση για το σύνολο της αγοράς είναι ότι και φέτος θα κλείσει μονοψήφια πτωτικά, ακολουθώντας την ύφεση της ελληνικής οικονομίας με αντισταθμιστικούς, όμως, παράγοντες την τουριστική κίνηση, την παράταση της καλοκαιρίας και τις έντονες προωθητικές ενέργειες από όλες τις εταιρείες του κλάδου, τόσο στη ζεστή όσο και στην κρύα αγορά. Εντός του 2012, και για μία ακόμη χρονιά, η τάση ανόδου της ζεστής αγοράς έναντι της κρύας συνεχίστηκε, ενώ στη ζεστή αγορά σημαντική πτώση εμφάνισε το ποσοστό των private labels – από τις λίγες κατηγορίες προϊόντων όπου παρατηρείται πτώση – κυρίως λόγω των εντατικών προωθητικών ενεργειών στα επώνυμα brands. H Ολυμπιακή Ζυθοποιία, την τρέχουσα χρονιά, σημείωσε εξαιρετική επίδοση και αναμένεται να κλείσει το 2012 με μερίδιο λίγο υψηλότερο από 12%, ξεπερνώντας τον στόχο που είχε αρχικά τεθεί και αφορούσε σε προσέγγιση μεριδίου γύρω στο 10%. Ο αναμενόμενος τζίρος της εταιρείας για το 2012 ανέρχεται σε περίπου 45 εκατ. ευρώ, σημειώνοντας αύξηση της τάξεως του 80% περίπου, σε σχέση με την περσινή χρονιά. Η Ολυμπιακή Ζυθοποιία αναμένει αντίστοιχη αύξηση των EBITDA, ενώ και τα κέρδη προ φόρων για το 2012 αναμένονται για πρώτη φορά θετικά. ΕΠΕΝΔΥΣΕΙΣ Εντός του 2012, το επενδυτικό πλάνο των 4 εκατ. ευρώ της Ολυμπιακής Ζυθοποιίας υλοποιήθηκε πλήρως, όπως είχε προγραμματιστεί. Οι επενδύσεις αυτές αφορούσαν σε προσθήκες στον εξοπλισμό παραγωγής, για την παραγωγή του νέου προϊόντος της εταιρείας (FIX Dark) και σε υλικά ανάπτυξης των πωλήσεων στα τελικά σημεία κατανάλωσης. Η μαύρη premium lager FIX Dark λανσαρίστηκε στην ελληνική αγορά από την Ολυμπιακή Ζυθοποιία το Φεβρουάριο του 2012, εμφιαλωμένη αποκλειστικά στην παραδοσιακή one way φιάλη FIX των 330 ml. Ο στόχος πωλήσεων που τέθηκε από την εταιρεία για το 2012 ήταν τα 10.000 εκατόλιτρα, ο οποίος και επετεύχθη από πολύ νωρίς, γι’ αυτό άλλωστε και το προϊόν σημείωσε έλλειψη κατά τους καλοκαιρινούς μήνες. Στο πλαίσιο της μεγάλης απήχησης της FIX Dark, αξίζει παράλληλα να αναφερθεί ότι για το διάστημα του τριμήνου (Απρίλιος – Ιούνιος

ΕΝΤΟΣ ΤΟΥ 2012, ΚΑΙ ΓΙΑ ΜΙΑ ΑΚΟΜΗ ΧΡΟΝΙΑ, Η ΤΑΣΗ ΑΝΟΔΟΥ ΤΗΣ ΖΕΣΤΗΣ ΑΓΟΡΑΣ ΕΝΑΝΤΙ ΤΗΣ ΚΡΥΑΣ ΣΥΝΕΧΙΣΤΗΚΕ, ΕΝΩ ΣΤΗ ΖΕΣΤΗ ΑΓΟΡΑ ΣΗΜΑΝΤΙΚΗ ΠΤΩΣΗ ΕΜΦΑΝΙΣΕ ΤΟ ΠΟΣΟΣΤΟ ΤΩΝ PRIVATE LABELS – ΑΠΟ ΤΙΣ ΛΙΓΕΣ ΚΑΤΗΓΟΡΙΕΣ ΠΡΟΪΟΝΤΩΝ ΟΠΟΥ ΠΑΡΑΤΗΡΕΙΤΑΙ ΠΤΩΣΗ – ΚΥΡΙΩΣ ΛΟΓΩ ΤΩΝ ΕΝΤΑΤΙΚΩΝ ΠΡΟΩΘΗΤΙΚΩΝ ΕΝΕΡΓΕΙΩΝ ΣΤΑ ΕΠΩΝΥΜΑ BRANDS.

2012), όσον αφορά στη ζεστή αγορά, το προϊόν κατέκτησε την 1η θέση μεριδιακά στην υποκατηγορία «φιάλη 330 ml», με συμμετοχή 20,8% σε όγκο και 21,8% σε αξία (στοιχεία Nielsen). Βάσει αυτών των αποτελεσμάτων, η Ολυμπιακή Ζυθοποιία έχει ήδη λανσάρει νέα συσκευασία για τη FIX Dark, που αντιστοιχεί σε μεταλλικό κουτί 330 ml, κυρίως για τις ανάγκες της οικιακής κατανάλωσης. Η Ολυμπιακή Ζυθοποιία ξεκίνησε την υλοποίηση του προγράμματος συμβολαιακής καλλιέργειας κριθαριού το φθινόπωρο του 2011, με τον πρώτο της πειραματικό αγρό, έκτασης 200.000 τ.μ., στην περιοχή της Θήβας. Με βασική επιδίωξη την έμπρακτη στήριξη της εθνικής οικονομίας και των τοπικών παραγωγών, σε συνδυασμό και με τα πολύ καλά αποτελέσματα συγκομιδής της πρώτης σοδειάς, τον Ιούνιο του 2012, η εταιρεία οκταπλασίασε σχεδόν τις καλλιεργήσιμες εκτάσεις της. Συγκεκριμένα, πριν ένα μήνα, προχώρησε σε συμβόλαια με παραγωγούς για σπορά 1.500 στρεμμάτων στην περιοχή της Βοιωτίας, από τα οποία αναμένονται περίπου 600 τόνοι ελληνικού κριθαριού υψηλής ποιότητας προς βυνοποίηση τον προσεχή Ιούνιο. Χ ΧΡΗΜΑ 75


Χ

στα ενδότερα του Χρηματιστηρίου Αθηνών

ΑEGEAN

12-2012/01-2013

Μείωση τζίρου κατά 5% Η Aegean μετέφερε 4,9 εκατ. επιβάτες κατά το εννεάμηνο του 2012, με μείωση 6% σε σχέση με το 2011, πετυχαίνοντας αύξηση πληροτήτων από 69,2% σε 73,9%, με χαμηλότερους όμως ναύλους εσωτερικού για τέταρτη συνεχή χρονιά. Οριακή μείωση κατά 1% καταγράφηκε στην επιβατική κίνηση εξωτερικού, που ανήλθε σε 2,80 εκατ. επιβάτες, ενώ συνεχίστηκε η κάμψη στο εσωτερικό, με πτώση της κίνησης κατά 13%, σε 2,07 εκατ. επιβάτες. Η κάμψη στην κίνηση εξωτερικού προέρχεται αποκλειστικά από την Αθήνα με -7% για την Αegean και τη συνολική αγορά της πόλης στο -13%. Αντίθετα, από τις υπόλοιπες βάσεις της Θεσσαλονίκης, του Ηρακλείου, της Ρόδου, της Κέρκυρας και της Λάρνακας σημειώθηκε αθροιστικά σημαντική αύξηση κατά 10%, ξεπερνώντας σημαντικά το ρυθμό εξέλιξης του τουριστικού ρεύματος. Το καθαρό αποτέλεσμα του εννεάμηνου, μετά από φόρους, διαμορφώθηκε σε ζημιές ύψους 8,67 εκατ. ευρώ, σημαντικά επιβαρυμένο σε σχέση με ζημιές 2,72 εκατ. ευρώ το 2011. Η εξέλιξη του κόστους των καυσίμων και της ισοτιμίας του ευρώ ήταν ο βασικός λόγος για την επιδείνωση, πέραν φυσικά της συνεχιζόμενης και εντεινόμενης κάμψης της ζήτησης από Έλληνες καταναλωτές. Τα ταμειακά διαθέσιμα ανήλθαν σε 180.9 εκατ. ευρώ στις 30.09.2012. Ο κ. Δημήτρης Γερογιάννης, διευθύνων σύμβουλος, ανέφερε σχετικά: «Η αδυναμία της εσωτερικής ζήτησης συνεχίζεται και μάλιστα επιτείνεται. Πτωτική παραμένει επίσης η ζήτηση των επισκεπτών της χώρας για την Αθήνα. Από τον Ιούλιο εκμεταλλευθήκαμε την ανάκαμψη της εισερχομένης ζήτησης για τα νησιά και την περιφέρεια, αξιοποιώντας αποτελεσματικά τις 5 επιπλέον βάσεις μας και αυξάνοντας τις πληρότητες και τα μερίδιά μας. Οι προσπάθειες για τη διαχείριση του κόστους ωριμάζουν χωρίς να αρκούν ωστόσο να καλύψουν την αδυναμία της εσωτερικής ζήτησης. Η εκτίμηση για το σύνολο του έτους είναι για ζημιές, για τρίτη συνεχή χρονιά, στα επίπεδα του 4-5% του κύκλου εργασιών μας».

ΜΥΛΟΙ ΛΟΥΛΗ

Νέα μονάδα παραγωγής στο Κερατσίνι Στην αύξηση της παραγωγικής δυναμικότητας των Μύλων Λούλη, ώστε να εξυπηρετεί καλύτερα τις ανάγκες της ελληνικής αγοράς, αλλά και στη δυνατότητα μελλοντικής αύξησης των εξαγωγών της εταιρείας στοχεύει η κατασκευή νέου αλευρόμυλου στο κτήριο των Μύλων Αγίου Γεωργίου στο Κερατσίνι, μια επένδυση ύψους 10 εκατ. ευρώ, η οποία ολοκληρώθηκε πρόσφατα. Η νέα μονάδα εγκαινιάστηκε σε εδική τελετή, παρουσία εκπροσώπων του επιχειρηματικού και χρηματοοικονομικού χώρου την Τετάρτη 7 Νοεμβρίου και ώρα 15:00 μαζί με το νέο μουσείο άρτου που δημιούργησε η εταιρεία στις ίδιες εγκαταστάσεις. Οι εργασίες της επένδυσης, η οποία αυτοχρηματοδοτήθηκε πλήρως, ξεκίνησαν στις αρχές του 2011 και τελείωσαν το Σεπτέμβριο του 2012. Αφορούσαν δε στον πλήρη κτηριακό, μηχανολογικό και ηλεκτρολογικό εκσυγχρονισμό του ιστορικού αυτού εργοστασίου. Ο νέος μύλος περιλαμβάνει: ∼Σιλό δημητριακών αποθηκευτικής χωρητικότητας 20 χιλ. τόνων ∼Λιμενοβραχίονα μήκους 130 μέτρων και βάθους 11 μέτρων ∼Λιμάνι με δυνατότητα φορτοεκφόρτωσης δημητριακών δυναμικότητας 150 τόνων/ώρα ∼Γραμμή αλέσεως σίτου δυναμικότητας 300 τόνων/24ωρο ∼Σιλό τελικών προϊόντων αποθηκευτικής χωρητικότητας 3 χιλ. τόνων ∼Γραμμή παραγωγής Pellets 200 τόνων/24ωρο Η εταιρεία «Μύλοι Λούλη Α.Ε.», με αυτό το βήμα, ισχυροποιεί ακόμα περισσότερο τη θέση της στην ελληνική αγορά, καθώς δημιουργεί ένα μύλο στην καρδιά της πρωτεύουσας με δυνατότητα απευθείας φορτοεκφόρτωσης των δημητριακών από το λιμάνι.

76 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013


ΕΥΡΩΠΑΪΚΗ ΠΙΣΤΗ ΑΕΓΑ

Αύξηση των οικονομικών της μεγεθών στο εννεάμηνο Σημαντική αύξηση των οικονομικών της μεγεθών σημείωσε η Ευρωπαϊκή Πίστη ΑΕΓΑ στο εννεάμηνο του 2012, σε μια περίοδο έντονης οικονομικής δυσπραγίας για την ελληνική οικονομία, που είχε ως αποτέλεσμα την περαιτέρω μείωση της παραγωγής (εξαιρουμένων των επενδυτικών προγραμμάτων) του συνόλου της ασφαλιστικής αγοράς κατά -11% περίπου. Πιο συγκεκριμένα, η εταιρεία σημείωσε: ∼ Σημαντική αύξηση των προ φόρων κερδών κατά 101,0% στα 8,7 εκατ. ευρώ έναντι 4,3 εκατ. ευρώ την περίοδο Ιανουαρίου – Σεπτεμβρίου 2011. Στην αύξηση συνετέλεσε τόσο η συγκράτηση των εξόδων σε ρυθμούς χαμηλότερους από την αύξηση της παραγωγής όσο και τα έσοδα από επενδύσεις ποσού 2,5 εκατ. ευρώ. ∼ Αύξηση της παραγωγής ασφαλίστρων κατά 16,4% σε σχέση με το αντίστοιχο χρονικό διάστημα του 2011, η οποία και διαμορφώθηκε στα 120,9 εκατ. ευρώ. ∼ Αύξηση της καθαρής θέσης κατά 18,6%, στα 49,1 εκατ. ευρώ, έναντι 41,4 εκατ. ευρώ την 31/12/2011. ∼ Αύξηση του ενεργητικού κατά 8,2%, στα 278,1 εκατ. ευρώ, έναντι 257,0 εκατ. ευρώ το Δεκέμβριο του 2011. ∼ Αύξηση των τεχνικών προβλέψεων κατά 15,2 εκατ. ευρώ σε σχέση με την 31/12/2011. ∼Μείωση των απαιτήσεων από ασφάλιστρα κατά 7,2%, ως απόρροια της εισπρακτικής πολιτικής που ακολουθείται. Η ευρωστία και το υψηλό επίπεδο φερεγγυότητας της εταιρείας, ως αποτέλεσμα της θετικής της πορείας, θα της επιτρέψουν να επιτύχει τον παραγωγικό στόχο του 2012 με σημαντική κερδοφορία. Οι ενδιαφερόμενοι μπορούν να αντλήσουν περισσότερες πληροφορίες στο site της εταιρείας www.europaikipisti.gr στην ενότητα «επενδυτικές σχέσεις».

LAMDA DEVELOPMENT

Συνεργασία στρατηγικής σημασίας Mια στρατηγικής σημασίας συνεργασία υπογράφτηκε μεταξύ της Lamda Development S.A. και της εταιρείας D-Marine Investments Holding B.V. του ομίλου DOĞUŞ. Οι δύο εταιρείες συμφώνησαν στην υλοποίηση στρατηγικής συμμαχίας μέσω της δημιουργίας κοινής εταιρείας - με 50% συμμετοχή η καθεμιά η οποία καταρχάς θα επενδύσει σε τουριστικές μαρίνες. Σε αυτό το πλαίσιο, η Lamda Development θα εισφέρει στη νέα εταιρεία τις μετοχές που κατέχει στη Flisvos Marina Holding S.A. και η DOĞUŞ θα συμμετάσχει στην αύξηση μετοχικού κεφαλαίου καταβάλλοντας το ισόποσο σε μετρητά. Τα συμβαλλόμενα μέρη έχουν επίσης συμφωνήσει ότι η συνολική αξία της συναλλαγής θα προσδιοριστεί οριστικά (και δύναται να αναπροσαρμοστεί) με τύπο ο οποίος λαμβάνει υπόψη το EBITDA της εταιρείας Flisvos Marina επί 7 φορές, αφαιρουμένων των καθαρών δανειακών υποχρεώσεων, ανάλογα με την απόδοση της εταιρείας της μαρίνας για τα έτη 2015 και 2016. Ο όμιλος εταιρειών DOĞUŞ, που ιδρύθηκε το 1951, αποτελεί μία από τις μεγαλύτερες τουρκικές εταιρείες συμμετοχών. Δραστηριοποιείται σε μια ευρεία κλίμακα επιχειρηματικών δραστηριοτήτων, η οποία συμπεριλαμβάνει τους τομείς τουρισμού και υπηρεσιών και ανάπτυξης ακινήτων, παροχής χρηματοοικονομικών υπηρεσιών, αυτοκινήτων, κατασκευών, ΜΜΕ και ενέργειας. Ο όμιλος εταιρειών DOĞUŞ αποτελείται από 150 εταιρείες και ανθρώπινο δυναμικό που υπερβαίνει τους 30 χιλ. εργαζόμενους, επιδιώκοντας να μεγιστοποιήσει την αξία των εμπορικών του σημάτων όχι μόνο στην Τουρκία αλλά και σε περιφερειακό και παγκόσμιο επίπεδο. Σε κοινή δήλωσή τους οι διευθύνοντες σύμβουλοι, κ.κ. Hüsnü Akhan του DOĞUŞ Group και Οδυσσέας Αθανασίου της Lamda Development, αναφέρουν ότι αυτή η συμφωνία θέτει τις βάσεις για μια μακροχρόνια και επιτυχημένη επιχειρηματική συνεργασία. Η συμφωνία θα συνεισφέρει όχι μόνο στην απόδοση των δύο ομίλων, αλλά και στη στενότερη οικονομική συνεργασία μεταξύ Ελλάδας και Τουρκίας προς όφελος της νέας επιχειρηματικής δραστηριότητας της Ελλάδας, αλλά και της ελληνικής οικονομίας γενικότερα. Οι κύριοι Akhan και Αθανασίου εξέφρασαν τη βούλησή τους για την επέκταση της συνεργασίας των δύο εταιρειών και σε άλλες επενδύσεις στους κλάδους του τουρισμού και της ανάπτυξης ακινήτων.

EUROBANK

Υπογραφή προσυμφώνου με Λάμψα Η Τράπεζα Eurobank και η Εταιρεία Ελληνικών Ξενοδοχείων Λάμψα Α.Ε. υπέγραψαν προσύμφωνο για τη μακροχρόνια μίσθωση του ξενοδοχείου «King George Palace», ιδιοκτησίας της τράπεζας. Η συμφωνία, η οποία αναμένεται να ενεργοποιηθεί κατά το πρώτο τρίμηνο του 2013, προβλέπει τη μακροχρόνια μίσθωση του ξενοδοχείου για διάρκεια δέκα ετών, με δυνατότητα παράτασης για δύο ακόμη πενταετίες. Το οριστικό συμβόλαιο θα υπογραφεί το πρώτο δεκαπενθήμερο του Δεκεμβρίου του 2012. Η διαχείριση (management) του ξενοδοχείου θα ανατεθεί στον όμιλο Starwood, που επίσης διαχειρίζεται το ξενοδοχείο «Μεγάλη Βρετανία». Το «King George Palace», υπό το νέο μισθωτή, θα διατηρήσει την ξενοδοχειακή του ταυτότητα. Η Λάμψα Α.Ε., με την κίνησή της αυτή, επιβεβαιώνει την εμπιστοσύνη της στον ελληνικό τουρισμό και στον προορισμό της Αθήνας σε μια περίοδο κρίσιμη για τη χώρα, με την ελπίδα ότι παρά τις συνθήκες που επικρατούν στο κέντρο της πόλης και τη φθίνουσα εικόνα της Αθήνας στα διεθνή μέσα, η κατάσταση δεν μπορεί παρά να αναστραφεί. Η εταιρεία θα προβεί άμεσα σε επενδύσεις αναβάθμισης του ξενοδοχείου, ώστε να δημιουργήσει ένα ακόμη επώνυμο διεθνώς (branded) και ανταγωνιστικό τουριστικό προϊόν, όπως αυτό του ξενοδοχείου «Μεγάλη Βρετανία». ΧΡΗΜΑ 77


τα νέα της αγοράς

12-12/01-13 Χ ΝΗΡΕΑΣ

Αποκτά πρώτος την πιστοποίηση Global GAP

O

«Νηρέας» είναι η πρώτη ελληνική εταιρεία του κλάδου ιχθυοκαλλιέργειας που αποκτά το πιστοποιητικό Global GAP για το λαβράκι και την τσιπούρα. Ο μεγαλύτερος παραγωγός ψαριών μεσογειακής ιχθυοκαλλιέργειας αναβαθμίζει περαιτέρω την γκάμα των προϊόντων του με λαβράκι και τσιπούρα πιστοποιημένα σύμφωνα με το διεθνές πρότυπο Global GAP. Τα πιστοποιημένα προϊόντα του «Νηρέα» καλλιεργούνται στη Δυτική Ελλάδα σύμφωνα με τις αυστηρές προδιαγραφές του Global GAP, το οποίο είναι διεθνώς αναγνωρισμένο ως το κορυφαίο επίπεδο ποιότητας και αειφορίας για την εφαρμογή Ορθής Γεωργικής Πρακτικής. (GAP). Η νέα προϊοντική γραμμή του «Νηρέα» καλύπτει πλήρως τις ανάγκες των πελατών για ψάρια που εκτρέφονται οικολογικά, με ασφάλεια και υπευθυνότητα. O «Νηρέας» είναι η πρώτη ελληνική εταιρεία παραγωγής τσιπούρας και λαβρακιού που πιστοποιείται σύμφωνα με το πρότυπο Global GAP, μιας προϊοντικής πιστοποίησης που χορηγείται από ανεξάρτητο, τρίτο φορέα. Με αυτήν την πιστοποίηση, ενισχύει περαιτέρω τη δέσμευσή του σε όλες τις προϋποθέσεις για την επίτευξη πλήρους αειφορίας. Συγκεκριμένα για την ευζωία των ψαριών, την ελαχιστοποίηση των επιπτώσεων στο περιβάλλον και τη βιοποικιλότητα, καθώς και για τη βελτίωση της διαχείρισης των αποβλήτων. Το πρότυπο Global GAP είναι ειδικά σχεδιασμένο για γεωργικά προϊόντα και διασφαλίζει ότι τα τρόφιμα καλλιεργούνται με υπευθυνότητα σε συνθήκες φιλικές προς το περιβάλλον. Καλύπτει πλήρως όλη την αλυσίδα παραγωγής, από τους γεννήτορες των ψαριών, την εκτροφή, την αλίευση έως την επεξεργασία τους και αποτελείται από περισσότερα από 200 προαπαιτούμενα που αφορούν την ποιότητα και την ασφάλεια των τροφίμων, την ευζωία των εκτρεφόμενων ζώων, την ασφάλεια των εργαζομένων και τη φροντίδα για το περιβάλλον και το οικοσύστημα. Το Global GAP είναι διεθνώς αναγνωρισμένο και έχει υλοποιηθεί σε περισσότερες από 20 χώρες. Ο «Νηρέας» πιστοποιήθηκε σύμφωνα με τη νέα έκδοση 4.0 για υδατοκαλλιέργειες, που είναι το αποτέλεσμα τετραετούς έρευνας και επεκτείνει, για πρώτη φορά, την πιστοποίηση Global GAP στον κλάδο της ιχθυοκαλλιέργειας λαβρακιού και τσιπούρας.

ΕΡΕΥΝΑ MASTERCARD BAROMETER

Γρήγορες συναλλαγές με Paypass

Γ

ρήγορες συναλλαγές χωρίς τη χρήση μετρητών προσφέρει η τεχνολογία «MasterCard PayPass», σύμφωνα με τη 14η έρευνα «MasterCard Barometer». Η πρωτοποριακή τεχνολογία ανέπαφων πληρωμών «MasterCard PayPass» παρέχει τη δυνατότητα στους καταναλωτές να ολοκληρώσουν τις συναλλαγές τους χωρίς να χρειάζεται να περάσουν τη μαγνητική ταινία της κάρτας MasterCard από τα ειδικά τερματικά, ενώ για πληρωμές έως και 25 ευρώ δεν απαιτείται η χρήση υπογραφής. Όπως αποκαλύπτει η έρευνα, η τεχνολογία «MasterCard PayPass» κερδίζει σταθερά την προσοχή των καταναλωτών, οι οποίοι δηλώνουν σε ένα σημαντικό ποσοστό (25%) πως η τελευταία θα διευκολύνει τη χρήση πλαστικού χρήματος, προσφέροντάς τους πολλαπλά πλεονεκτήματα (40%). Σύμφωνα με τα στοιχεία της έρευνας, οι Έλληνες καταναλωτές αναγνωρίζουν ως κυριότερα πλεονεκτήματα της τεχνολογίας «MasterCard PayPass» την αυξημένη ταχύτητα των συναλλαγών (24%), καθώς και το γεγονός πως απαλλάσσονται από την ανάγκη να κρατούν μετρητά για να ολοκληρώσουν τις αγορές τους (21%). Επιπλέον, και όπως αποκαλύπτει η έρευνα, η ευκολία των πληρωμών (17%), καθώς και η μεγαλύτερη ασφάλεια (16%) αποτελούν αξιοσημείωτα οφέλη που οι καταναλωτές απολαμβάνουν πραγματοποιώντας τις συναλλαγές τους μέσω της τεχνολογίας «MasterCard PayPass». Ωστόσο, παρατηρείται και ένα σημαντικό ποσοστό των ερωτηθέντων (57%) το οποίο δεν φαίνεται να μπορεί να προσδιορίσει ακόμη τα οφέλη της νέας τεχνολογίας «MasterCard PayPass», πιθανότατα επειδή είτε δεν τη γνωρίζει είτε δεν έχει εξοικειωθεί με αυτήν. Αναλύοντας τα αποτελέσματα της έρευνας αναφορικά με το φύλο των ερωτηθέντων, παρατηρείται συνολικά πως το αντρικό κοινό είναι εκείνο που φαίνεται να αναγνωρίζει τα πλεονεκτήματα της τεχνολογίας «MasterCard PayPass» (46%) σε μεγαλύτερο βαθμό από τις γυναίκες (40%). Επίσης, ενώ η ταχύτητα των συναλλαγών παραμένει το σημαντικότερο πλεονέκτημα της τεχνολογίας τόσο για τους άντρες όσο και για τις γυναίκες, οι άντρες δίνουν ιδιαίτερη βαρύτητα στο γεγονός ότι χρησιμοποιώντας τις κάρτες που υποστηρίζουν την τεχνολογία «MasterCard PayPass» δεν χρειάζεται να κρατούν μετρητά (24%). 78 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013


VODAFONE@THE MALL ATHENS

Παγκόσμια πρωτιά με νέο concept καταστήματος

H

Vodafone πρωτοπορεί, για μία ακόμη φορά, και παρουσιάζει το «Vodafone@The Mall Athens», ένα κατάστημα που θα αποτελέσει μοναδικό προορισμό για όλους όσους θέλουν να ζήσουν από κοντά μια ξεχωριστή εμπειρία τεχνολογίας και εξυπηρέτησης. Σχεδιασμένο από κοινού με τον Όμιλο Vodafone, αποτελεί το πρώτο κατάστημα για τη Vodafone παγκοσμίως. O κ. Γλαύκος Περσιάνης, πρόεδρος και διευθύνων σύμβουλος της Vodafone Ελλάδας, δήλωσε: «Το Vodafone@The Mall Athens αποτελεί ένα ακόμα δείγμα της δέσμευσης της Vodafone να επενδύει στη χώρα και στην ελληνική οικονομία. Οι επενδύσεις μας στην καινοτομία, στην τεχνολογία και στην εμπειρία του πελάτη θα συνεχιστούν σε όλα τα επίπεδα. Στόχος μας είναι να ανταποκρινόμαστε με τον καλύτερο δυνατό τρόπο στις ανάγκες και στις προσδοκίες των καταναλωτών, ιδιωτών και επιχειρήσεων, και να τους παρέχουμε τα πλέον προηγμένα προϊόντα και υπηρεσίες». Το «Vodafone@The Mall Athens» προσφέρει μια ξεχωριστή εμπειρία για όσους θέλουν να γνωρίσουν από κοντά καινοτόμα προϊόντα και υπηρεσίες κορυφαίας τεχνολογίας που προσφέρει η Vodafone, σε έναν χώρο υψηλής αισθητικής και αρκετά μεγάλο, ταυτόχρονα όμως πολύ φιλόξενο και ζεστό. Ο επισκέπτης έχει τη δυνατότητα να ενημερωθεί από κοντά για όλα όσα αφορούν στην επικοινωνία του σε διακριτά και ξεχωριστά σημεία του καταστήματος, όπως υπηρεσίες για τον ιδιώτη και τον επαγγελματία, συσκευές, αξεσουάρ, λειτουργικά συστήματα, εφαρμογές (applications), service συσκευών, καθώς και για το γρήγορο, ποιοτικό και αξιόπιστο δίκτυο της Vodafone. Καινοτόμες λύσεις που συναντάμε στο «Vodafone@The Mall Athens» είναι οι ψηφιακές οθόνες, καθώς και η εντυπωσιακή σήμανση LED που οριοθετεί κάθε περιοχή του καταστήματος. Επίσης, η υπηρεσία άμεσης εξυπηρέτησης από το εξειδικευμένο προσωπικό της Vodafone γίνεται μέσω tablets, ενώ παράλληλα, σημαντική είναι η συμβολή της κορυφαίας Ομάδας Internet, η οποία θα είναι στη διάθεση όλων για να απαντήσει σε οποιοδήποτε ερώτημα και να λύσει απορίες που αφορούν στο mobile internet, αλλά και στην κινητή επικοινωνία γενικότερα. To «Vodafone@The Mall Athens» διαθέτει και ειδικό χώρο για τα παιδιά, στον οποίο μπορούν απασχοληθούν δημιουργικά, δίνοντας τη δυνατότητα σε μικρούς και μεγάλους να απολαύσουν την επίσκεψή τους στο κατάστημα. Επίσης, ο επισκέπτης θα έχει τη δυνατότητα να ενημερωθεί για τις μεγάλες χορηγίες της Vodafone, Εθνική Ομάδα Ποδοσφαίρου και Vodafone McLaren Mercedes, για την ασφαλή χρήση του διαδικτύου από παιδιά και εφήβους μέσα από το πρόγραμμα bsafeonline, αλλά και να ανακυκλώσει τα παλιά του κινητά και αξεσουάρ. Το «Vodafone@The Mall Athens» άνοιξε τις πόρτες στο κοινό στις 12 Δεκεμβρίου και θα βρίσκεται στον 1ο όροφο του «The Mall Athens» στο Μαρούσι.

ΥΠΕΡΜΑΡΚΕΤ CARREFOUR ΜΑΚΕΔΟΝΙΑ

Δυναμική ανάπτυξη και στη Θεσσαλονίκη

Η

εταιρεία Μαρινόπουλος Α.Ε., σε ένα περιβάλλον γεμάτο προκλήσεις τόσο για τις επιχειρήσεις που δραστηριοποιούνται στην ελληνική αγορά όσο και για τους Έλληνες καταναλωτές, συνεχίζει να αναπτύσσεται δυναμικά και να εξελίσσει τις υπηρεσίες που προσφέρει. Μετά τη ριζική ανανέωση του Carrefour Αλίμου τον Ιούλιο του 2012, το «Υπερμάρκετ Carrefour Μακεδονία» στη Θεσσαλονίκη άνοιξε τις πόρτες του στο καταναλωτικό κοινό, πλήρως ανανεωμένο, στις 27 Νοεμβρίου του 2012. Το «Υπερμάρκετ Carrefour Μακεδονία», το οποίο λειτουργεί από το 2000, σημειώνει μέχρι σήμερα την υψηλότερη επισκεψιμότητα από όλα τα καταστήματα του δικτύου της Μαρινόπουλος Α.Ε. Επιπλέον, με συνολικό χώρο πώλησης 10.350 τ.μ., 40 ταμεία, 2.500 θέσεις στάθμευσης και 260 εργαζόμενους, το «Carrefour Μακεδονία» είναι το πρώτο «πράσινο» υπερμάρκετ στη Θεσσαλονίκη, καθώς έχουν εφαρμοστεί μια σειρά από μέτρα προκειμένου να μειωθεί το ενεργειακό του αποτύπωμα κατά τουλάχιστον 50%. Πιο συγκεκριμένα, το κατάστημα έχει εφοδιαστεί με αυτόνομα ψυγεία κατάψυξης, ψυγεία συντήρησης με διπλά τζάμια, που εξοικονομούν ενέργεια, λαμπτήρες LED τέταρτης γενιάς και συστήματα ψύξης με τεχνολογία VRV Inverter, τα οποία εγγυώνται εξοικονόμηση ενέργειας της τάξεως του 20%. Επίσης, τα καρότσια του καταστήματος είναι κατασκευασμένα από ανακυκλώσιμο πλαστικό, σύμφωνα με τους Ευρωπαϊκούς Κανονισμούς Πιστοποίησης. Παράλληλα, το «Υπερμάρκετ Carrefour Μακεδονία» προσφέρει στους καταναλωτές μια σειρά πρωτοποριακών υπηρεσιών, που απαντούν στις ανάγκες τους και διευκολύνουν τις αγορές τους: τα ταμεία αυτόματης εξυπηρέτησης (self check-out), η κοινή γραμμή εξυπηρέτησης πελατών, το wi-fi, η υπηρεσία συσκευασίας δώρων είναι μερικές μόνο από αυτές. Επίσης, ο «Παιχνιδόκοσμος», ένας ειδικά διαμορφωμένος χώρος για δημιουργικό παιχνίδι, που προορίζεται για παιδιά ηλικίας 4-10 ετών, υπό την επίβλεψη εξειδικευμένου προσωπικού, θα υποδέχεται καθημερινά τους μικρούς επισκέπτες. Τέλος, η Μαρινόπουλος Α.Ε. αποδεικνύει την ευαισθησία της διαθέτοντας ειδικό σύστημα ελεγχόμενης στάθμευσης 40 θέσεων για άτομα με ειδικές ανάγκες, που τους επιτρέπει να εισέρχονται στον ελεγχόμενο χώρο με ειδική κάρτα, την οποία προμηθεύονται από το κατάστημα. ΧΡΗΜΑ 79


παρουσιάσεις 12-2012/01-2013

Χ

ΑΒ ΒΑΣΙΛΟΠΟΥΛΟΣ

73 ΧΡΟΝΙΑ ΥΠΟΣΤΗΡΙΞΗΣ ΤΗΣ ΕΛΛΗΝΙΚΗΣ ΟΙΚΟΝΟΜΙΑΣ

Η

«ΑΒ Βασιλόπουλος», πιστή στη φιλοσοφία της, συνεχίζει σταθερά και με υπευθυνότητα την προσπάθειά της όχι μόνο να εξυπηρετεί άριστα τον Έλληνα καταναλωτή, προσφέροντάς του ασφαλή ποιοτικά και προσιτά προϊόντα, αλλά και να στηρίζει τόσο τους Έλληνες παραγωγούς όσο και την ελληνική αγορά και κοινωνία. Η «ΑΒ Βασιλόπουλος» διατηρεί ένα δίκτυο 266 καταστημάτων σε όλη τη χώρα, μια μεγάλη ποικιλία ποιοτικών προϊόντων σε ανταγωνιστικές τιμές και περισσότερους από 1.500 προμηθευτές, με τους οποίους οι σχέσεις και οι συνεργασίες της είναι, παραδοσιακά, άριστες. Την τελευταία διετία, μόνο, έχουν ανοίξει 51 καταστήματα και έχουν δημιουργηθεί συνολικά 2.211 νέες θέσεις εργασίας. Βρίσκεται δε ανάμεσα στις 5 εταιρείες με τη μεγαλύτερη καταβολή φόρων στο ελληνικό δημόσιο, με 140 εκατ. ευρώ να έχουν καταβληθεί το 2011. Επιπλέον, βάσει των πωλήσεών της, υπολογίζεται ότι συμμετέχει στο ΑΕΠ της χώρας κατά 0,756%. Η αναπτυξιακή πορεία της ΑΒ, που το 2012 επικεντρώθηκε στη βελτίωση και επέκταση του δικτύου των καταστημάτων της, αλλά και των πληροφοριακών συστημάτων υποδομής, επιβεβαιώνεται με την άνοδο του μεριδίου της στην αγορά, το οποίο πλέον βρίσκεται στο 21% (στοιχεία Nielsen 2011). Τέλος, μεγάλο «κεφάλαιο» για την εταιρεία αποτελούν οι εργαζόμενοί της, οι οποίοι αποτελούν και το μεγαλύτερο περιουσιακό της στοιχείο, γι’ αυτό και η εταιρεία επενδύει διαρκώς στην εκπαίδευσή τους, αλλά και σε προγράμματα και παροχές που στοχεύουν στη βελτίωση της καθημερινότητάς τους. Συγκεκριμένα, κατά το 2011 δόθηκαν 452.341 ευρώ σε εκπαιδευτικά προγράμματα των εργαζομένων, ενώ οι εκπτώσεις σε αγορές από τα καταστήματα και οι δωροεπιταγές των Χριστουγέννων και του Πάσχα είναι μερικές από τις παροχές της εταιρείας σε όλους τους εργαζόμενούς της.

ΕΡΕΥΝΑ «HENKEL HABITS 2011»

ΚΑΤΑΝΑΛΩΣΗ ΚΑΙ ΠΕΡΙΒΑΛΛΟΝ ΣΕ ΚΑΙΡΟΥΣ ΚΡΙΣΗΣ

Η

έρευνα «Henkel Habits», που πραγματοποιήθηκε το 2011 για λογαριασμό της Henkel από την TNS, σε δείγμα 6.400 ατόμων από 8 χώρες (Ελλάδα, Γαλλία, Βέλγιο, Ολλανδία, Ιταλία, Ισπανία, Ηνωμένο Βασίλειο και Σουηδία), έδειξε πως σε καιρούς οικονομικής κρίσης, οι Ευρωπαίοι, και ιδιαίτερα εκείνοι από τη νότια Ευρώπη, φαίνεται να ανακαλύπτουν ξανά τις αρετές του μέτρου και επιπλέον επιστρέφουν στην «έξυπνη» κατανάλωση. Παρά το γεγονός ότι η τιμή αποτελεί καθοριστικό παράγοντα στην απόφαση των Ευρωπαίων καταναλωτών να αγοράσουν καλλυντικά προϊόντα, ο παράγοντας που έχει τη μεγαλύτερη σημασία στα μάτια των Ευρωπαίων για την αγορά απορρυπαντικών και κολλών, είναι η φιλικότητα των προϊόντων προς το περιβάλλον. Συνολικά, αξίζει να σημειωθεί ότι η έρευνα «Henkel Habits 2011» απέδειξε ότι έννοιες όπως το περιβάλλον και η οικονομία για τους Ευρωπαίους πάνε μαζί. Όπως προκύπτει από τα αποτελέσματα της έρευνας, οι χώρες που έχουν πληγεί περισσότερο από την οικονομική κρίση είναι συχνά εκείνες που έχουν υιοθετήσει μια πιο προσεκτική προσέγγιση στη διαδικασία των αγορών. Για παράδειγμα, το 77% των Ελλήνων και σχεδόν το 70% των Ισπανών και των Ιταλών δηλώνουν πως η κρίση τούς έκανε να στραφούν περισσότερο στα είδη πρώτης ανάγκης. Αντίθετα, το 51% των Σουηδών υποστηρίζουν πως η κρίση δεν έχει επηρεάσει την καταναλωτική τους συμπεριφορά.

80 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013

AVENUE

ΚΟΝΤΑ ΣΤΑ ΠΑΙΔΙΑ

Ρ

εκόρ συμμετοχών και ανταπόκρισης σημείωσε η εκστρατεία συλλογής παιχνιδιών του εμπορικού κέντρου AVENUE, το οποίο συμμετείχε στην προσπάθεια «Μαζί για το Παιδί» που έχει ξεκινήσει ο ΣΚΑΪ. Περισσότερα από 13.000 άτομα επισκέφθηκαν το AVENUE το Σάββατο 15 Δεκεμβρίου, φέρνοντας μαζί τους δεκάδες κιβώτια με παιχνίδια, τα οποία θα αποτελέσουν σίγουρα το πιο όμορφο δώρο Χριστουγέννων για παιδιά οικογενειών που αντιμετωπίζουν οικονομικές δυσκολίες. Παρά το γεγονός ότι η συλλογή παιχνιδιών σταμάτησε το απόγευμα, ο κόσμος συνέχισε να συρρέει στο AVENUE μέχρι αργά το βράδυ, συνθέτοντας μια πραγματικά συγκινητική ατμόσφαιρα ζεστασιάς, αρωγής και ανθρωπιάς. «Κύριο μέλημα μας είναι να έλθει ο Άγιος Βασίλης για όλα τα παιδιά φέτος. Το να διατηρήσουμε ζωντανό το παραμύθι στις παιδικές καρδιές, είναι το μοναδικό κλειδί για ένα καλύτερο αύριο» τόνισε η κα Λίλα Καλαϊτζή, Διευθύντρια Μάρκετινγκ του AVENUE. Σε αυτό το πλαίσιο, το AVENUE συνεχίζει να στηρίζει τις ενέργειες κοινωνικής ευαισθησίας, που χαρακτηρίζουν τη λειτουργία του φέτος, πιστεύοντας ακράδαντα ότι το μήνυμα αυτών των γιορτών δεν είναι τα υπερβολικά στολίδια και οι πομπώδεις εορτασμοί, αλλά η αλληλεγγύη προς τον συνάνθρωπο.


ALFA BETA ROTO

ΥΛΟΠΟΙΕΙ ΕΠΕΝΔΥΣΗ 27 ΕΚΑΤ. ΕΥΡΩ ΣΤΗΝ ΚΟΜΟΤΗΝΗ

Τ

η νέα μονάδα παραγωγής εύκαμπτης συσκευασίας τροφίμων, με έδρα τη ΒΙΠΕ Κομοτηνής, έθεσε σε λειτουργία η Alfa Beta Roto, έχοντας ολοκληρώσει το μεγαλύτερο μέρος μιας επένδυσης συνολικού ύψους 27 εκατ. ευρώ. Πρόκειται ουσιαστικά για την αποκατάσταση του εργοστασίου που διέθετε η εταιρεία στην Κομοτηνή και που προ 15 μηνών καταστράφηκε σχεδόν ολοσχερώς από πυρκαγιά που ξέσπασε στις εγκαταστάσεις του. Σήμερα, το εργοστάσιο λειτουργεί περίπου στο 80% της πρότερης δυναμικότητάς του, ενώ με την ολοκλήρωση του επενδυτικού σχεδίου, που αναμένεται σε περίπου 18 μήνες από σήμερα, θα έχει εξασφαλιστεί πρόσθετη δυναμικότητα 20% πλέον αυτής που διέθετε πριν από την πυρκαγιά. Με την πλήρη λειτουργία του το εργοστάσιο θα αποτελεί την πιο σύγχρονη, πανευρωπαϊκά, μονάδα παραγωγής εύκαμπτης συσκευασίας τροφίμων. Σύμφωνα με τον πρόεδρο της Alfa Beta Roto, κ. Χαράλαμπο Αργυρόπουλο, πρώτη «ασπίδα προστασίας», για την αντιμετώπιση της κρίσιμης κατάστασης στην οποία περιήλθε η εταιρεία μετά την πυρκαγιά, ήταν η σωστή ασφαλιστική της κάλυψη και, κατά συνέπεια, η αποζημίωση ύψους 25,85 εκατ. ευρώ, την οποία έλαβε από τις εταιρείες ΑΧΑ Ασφαλιστική, Interamerican, Εθνική Ασφαλιστική, Ευρώπη ΑΕΓΑ, Groupama και Generali. Ο κ. Αργυρόπουλος εξήρε επίσης τη μεσιτική εταιρεία Ξηρογιαννόπουλος Insurance Brokers για την καθοριστική διαμεσολάβησή της, τόσο στην ασφάλιση όσο και στην αποζημίωση της εταιρείας. Σημαντική ήταν επίσης η συμβολή των εργαζόμενων, οι οποίοι στήριξαν την εταιρεία σε όλη διάρκεια αποκατάστασης των παραγωγικών υποδομών, ενώ οι στρατηγικές επιλογές της διοίκησης ήταν αυτές που επέτρεψαν στην Alfa Beta Roto, μέσα από εξαγορές και συνέργειες με τρίτες εταιρείες, να διατηρήσει το πελατειακό της κοινό, το οποίο συνέχισε να εξυπηρετεί αδιάλειπτα. Παρόλη την καταστροφή, το ασφυκτικό χρηματοοικονομικό περιβάλλον και τις πιεστικότατες επενδυτικές ανάγκες για την αποκατάσταση του εργοστασίου, υπήρξε πλήρης ενημερότητα των υποχρεώσεων προς το κράτος, τους προμηθευτές, τις τράπεζες και τους εργαζόμενους. Επίσης διασφαλίσθηκε το σύνολο των θέσεων εργασίας. Όπως σημειώνει ο κ. Αργυρόπουλος, «η στήριξη που είχαμε από τους εργαζόμενους, αλλά και τους συναδέλφους του κλάδου ήταν κυριολεκτικά συγκινητική, ενώ η πιστότητα που επέδειξαν οι πελάτες μας συνεχίζοντας ακόμη και τις πρώτες, πολύ δύσκολες, εβδομάδες μετά την πυρκαγιά να μας αποστέλλουν παραγγελίες τους, ήταν η καλύτερη εγγύηση για τις 180 θέσεις εργασίας της εταιρείας μας και τη μελλοντική της ανάπτυξη». Σημειώνεται ότι η Alfa Beta Roto ιδρύθηκε πριν από 47 χρόνια και την τελευταία δεκαετία έχει υπερδιπλασιάσει το τζίρο της από τα 16,5 εκατ. ευρώ που ήταν το 2002 στα 40 εκατ. ευρώ φέτος, δίνοντας ιδιαίτερη έμφαση στις εξαγωγές κυρίως προς τη δυτική Ευρώπη, αλλά και τα Βαλκάνια, οι οποίες συμμετέχουν κατά 75% στα συνολικά της έσοδα. Πέρσι, μάλιστα, χρονιά κατά την οποία αντιμετώπισε αρκετές δυσκολίες λόγω της πυρκαγιάς, η εταιρεία κατάφερε να αυξήσει τον τζίρο της κατά 4%, διατηρώντας στα ίδια επίπεδα (ως όμιλος) το EBITDA, στα 5,8 εκατ. ευρώ. Σε ό,τι αφορά, τέλος, στη διάρθρωση της παραγωγής της, η Alfa Beta Roto απευθύνεται κατά 27% σε εταιρείες παραγωγής ζυμαρικών και ρυζιών, 13% στην αρτοποιία, 12% σε εταιρείες οι οποίες δραστηριοποιούνται στα ζαχαρώδη προϊόντα και κατά αντίστοιχο ποσοστό στην αγορά παγωτού, 12% στα snacks, 9% στη βιομηχανία απορρυπαντικών, 8% στον κλάδο κατεψυγμένων τροφίμων, 4% σε εταιρείες παραγωγής καφέ και κατά 3% στην αγορά νερού και ποτών.

ICAP-ΑΓΟΡΑ ΚΑΦΕ

ΣΤΑΣΙΜΗ Η ΕΓΧΩΡΙΑ ΚΑΤΑΝΑΛΩΣΗ

Σ

τασιμότητα παρουσιάζει η συνολική εγχώρια κατανάλωση καφέ, ενώ πτωτική πορεία καταγράφουν οι πωλήσεις των αλυσίδων καταστημάτων που «σερβίρουν» καφέ. Τα παραπάνω επισημαίνονται στην κλαδική μελέτη που εκπόνησε η Διεύθυνση Οικονομικών Μελετών της ICAP Group Α.Ε., στην οποία διερευνάται η εξέλιξη της αγοράς του καφέ και των αλυσίδων καταστημάτων «σερβιριζόμενου» καφέ. Στην Ελλάδα δραστηριοποιείται ένας αξιόλογος αριθμός επιχειρήσεων επεξεργασίας και εισαγωγής καφέ (ανεπεξέργαστου και έτοιμου συσκευασμένου). Ο κλάδος περιλαμβάνει και ορισμένες μεγάλου μεγέθους εταιρείες οι οποίες διαθέτουν, μέσω ανεπτυγμένων δικτύων διανομής, προϊόντα με ισχυρά εμπορικά σήματα τα οποία υποστηρίζουν με έντονη διαφήμιση. Η ζήτηση των διαφόρων ειδών καφέ (ελληνικού, espresso κ.ά.) επηρεάζεται από την ηλικιακή διάρθρωση του πληθυσμού της χώρας, τη μέθοδο και το κόστος παρασκευής του ροφήματος, τη διαφήμιση, την τιμή πώλησης του προϊόντος σε συνδυασμό με το διαθέσιμο εισόδημα κ.ά. Διαφορετική είναι η εξέλιξη μεταξύ των διαφόρων ειδών καφέ. Ο ελληνικός καφές καλύπτει διαχρονικά το μεγαλύτερο μέρος της συνολικής κατανάλωσης, αλλά το μερίδιο συμμετοχής του βαίνει μειούμενο (2011: 48%). Η συμμετοχή του καφέ μηχανής (φίλτρου και espresso) στην αγορά είναι ανοδική (2011: 31%) και οφείλεται κυρίως στην αύξηση της κατανάλωσης του καφέ espresso. Τέλος, ο στιγμιαίος καφές συμμετείχε με ποσοστό 21% περίπου στο σύνολο της κατανάλωσης το 2011. Η αγορά των αλυσίδων καταστημάτων café παρουσιάζει πτωτική πορεία κατά τη διετία 2010-2011, εν αντιθέσει με τα προηγούμενα έτη όπου είχε καταγράψει σημαντικούς ρυθμούς ανάπτυξης. Συγκεκριμένα, οι συνολικές πωλήσεις των κυριότερων αλυσίδων καταστημάτων café μειώθηκαν κατά 7,5% το 2011 σε σχέση με το 2010. Τα έσοδα από την πώληση του καφέ εκτιμάται ότι κάλυψαν περίπου το 56% των συνολικών πωλήσεων των καταστημάτων το 2011. Ο συγκεκριμένος κλάδος χαρακτηρίζεται από έντονο ανταγωνισμό μεταξύ των επιχειρήσεων λόγω και της πληθώρας των καταστημάτων που λειτουργούν στην αγορά. Οι επιχειρήσεις επιδιώκουν τη διεύρυνση του δικτύου των καταστημάτων τους, κυρίως μέσω του θεσμού της δικαιόχρησης (franchising).

ΧΡΗΜΑ 81


Χ δια ταύτα...

✒ από τον Γιάννη Βερμισσώ

ι ο ι ν π ύ ξ ι α τ ν ο ύ ε ρ ι ε Ον ; α μ ό κ α ν υ ο ύ ε δ ϊ ο ρ ο κ ή

Δ

εν πάει άλλο η κοροϊδία με τους ξένους επενδυτές, λένε πολλοί από αυτούς που σχετίζονται με την οικονομία και την πολιτική. Πρόκειται για μια άποψη που ακούγεται ολοένα και συχνότερα, δημιουργώντας προβληματισμό για το τι γίνεται τελικά με τους ξένους που έρχονται στην Ελλάδα. Είναι πραγματικότητα, υπάρχει όντως ενδιαφέρον ή όλα είναι θεωρητικές προσεγγίσεις και «πράσινα άλογα»; Τα μεγάλα λόγια της προηγούμενης πολιτικής κατάστασης είναι ακόμα «ζωντανά»: η Δανία του Νότου, η «πράσινη» διαχείριση, η φαντασμαγορική αλλαγή της Ελλάδας που είχε μείνει πίσω εξαιτίας κάποιων που δεν γνώριζαν, δεν ήθελαν, δεν μπορούσαν... Όλα αυτά ήταν παραμύθια και οι άνθρωποι αποδείχτηκαν όχι απλώς κατώτεροι των περιστάσεων, αλλά παντελώς αδύναμοι να αντιμετωπίσουν με σοβαρότητα τη δύσκολη κατάσταση της χώρας. Σήμερα, με τη γυμνή αλήθεια και τις αναμνήσεις των ενδιαφερόμενων σεΐχηδων, των ώριμων Γερμανών, των Τούρκων επενδυτών και όλων των άλλων που οι αρμόδιοι παρουσίαζαν έτοιμους να ρίξουν χρήματα στην Ελλάδα, τα πράγματα συνεχίζουν στην ίδια πορεία, προκαλώντας τρόμο! Κάποιοι συνεχίζουν να μιλούν – δειλά - για 82 Δεκέμβριος 2012 - Ιανουάριος 2013

επενδυτές, αγνοώντας την πραγματικότητα την οποία και πρέπει να θυμίσουμε. Η Ελλάδα εξακολουθεί να μην προσφέρει καμία ευκαιρία και όποιος έρθει για να επενδύσει, θα πρέπει να είναι παλαβός μάς αναφέρει εκπρόσωπος εισηγμένης εταιρείας, εξηγώντας ότι: όποιος έρθει θα διαπιστώσει ότι δεν υπάρχουν δήμοι και περιφέρειες να εξυπηρετήσουν, ότι δεν υπάρχουν δικαστήρια να λύσουν υποθέσεις, ότι υπάρχουν κυκλώματα χρηματισμού και καθυστερήσεων σε οποιαδήποτε διαδικασία περιβάλλει την επένδυση, ότι υπάρχουν δυσκολίες παντού και σε όλα, ότι το κόστος ενέργειας είναι υψηλότερο άλλων χωρών και ότι κανένας Έλληνας δεν τολμά να βάλει τα λεφτά του στην αγορά σήμερα. Αυτά και άλλα τόσα αποτελούν ένα περιβάλλον όπου σίγουρα όχι μόνο δεν ευνοεί, αλλά αντίθετα απωθεί τον οποιονδήποτε να δημιουργήσει ακόμα και περίπτερο, αφού και σε αυτά κάθε χρόνο επιβάλλεται πρόστιμο για κατάληψη περιβάλλοντος χώρου και στη συνέχει με παζάρι μειώνεται στο 1/3. Αυτό επαναλαμβάνεται εδώ και χρόνια, με τους ίδιους συντελεστές και τους ίδιους πρωταγωνιστές. Και οι πολιτικοί συνεχίζουν να μιλούν για αποτελεσματικότητα και αλλαγή κλίματος… Ονειρεύονται ξύπνιοι ή κοροϊδεύουν ακόμα;


ΧΡΗΜΑ

ΕΓΓΡΑΦΕΙΤΕ ΣΗΜΕΡΑ ΣΥΝΔΡΟΜΗΤΕΣ ΣΤΟΙΧΕΙΑ ΣΥΝΔΡΟΜΗΤΗ ONOMATΕΠΩΝΥΜΟ

ΕΠΑΓΓΕΛΜΑ - ΘΕΣΗ ΣΤΗΝ ΕΤΑΙΡΕΙΑ

ΕΤΑΙΡΕΙΑ

ΔΡΑΣΤΗΡΙΟΤΗΤΑ*

ΥΠΕΥΘΥΝΟΣ ΕΓΚΡΙΣΗΣ ΣΥΝΔΡΟΜΗΣ* ΟΔΟΣ

Τ.Κ.

ΠΕΡΙΟΧΗ

ΠΟΛΗ

ΧΩΡΑ

ΤΗΛ. ΕΡΓΑΣΙΑΣ

Ε-ΜAIL

ΤΗΛ. ΟΙΚΙΑΣ

ΚΙΝΗΤΟ

FAX

ΑΦΜ*

ΔΟΥ*

* ΣΥΜΠΛΗΡΩΣΤΕ ΣΕ ΠΕΡΙΠΤΩΣΗ ΕΤΑΙΡΙΚΗΣ ΣΥΝΔΡΟΜΗΣ

Το ΧΡΗΜΑ καινοτομεί τεχνολογικά, κυκλοφορεί και ψηφιακά, με e-mail! Ο συνδρομητής μπορεί να ξεφυλλίσει και να διαβάσει το περιοδικό από την οθόνη του υπολογιστή του, με τρόπο παρόμοιο του εντύπου. Η τεχνολογία e-book προσφέρει δυνατότητες αναζήτησης με λέξεις κλειδιά, rich media (video, ήχος, flash animations), hyperlinks, ψηφιακές σημειώσεις, κι όλα αυτά...οικολογικά!

ΑΞΙΑ ΣΥΝΔΡΟΜΩΝ (Σε έντυπη και ψηφιακή μορφή) ΣΥΝΔΡΟΜΕΣ ΙΔΙΩΤΩΝ ΕΞΑΜΗΝΗ (5 ΤΕΥΧΗ) 20,00 € ΣΥΝΔΡΟΜΕΣ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ ΚΥΠΡΟΣ (10 ΤΕΥΧΗ) 100,00 €

ΦΟΙΤΗΤΙΚΗ (10 ΤΕΥΧΗ) 30,00 €

ΕΤΗΣΙΑ (10 ΤΕΥΧΗ) 45,00 €

ΔΙΕΤΗΣ (20 ΤΕΥΧΗ) 80,00 €

ΥΠΟΛΟΙΠΕΣ ΧΩΡΕΣ ΕΞΩΤΕΡΙΚΟΥ (10 ΤΕΥΧΗ) 150,00 €

ΣΥΝΔΡΟΜΕΣ ΝΟMΙKΩΝ ΠΡΟΣΩΠΩΝ ΕΤΗΣΙΑ (10 ΤΕΥΧΗ) 60,00 € ΔΙΕΤΗΣ (20 ΤΕΥΧΗ) 110,00 €

ΑΞΙΑ ΣΥΝΔΡΟΜΩΝ (Αποκλειστικά σε ψηφιακή μορφή) ΕΤΗΣΙΑ (10 ΤΕΥΧΗ) 15,00 € (Σε όλες τις συνδρομές συμπεριλαμβάνεται Φ.Π.Α.)

ΤΡΟΠΟΙ ΕΞΟΦΛΗΣΗΣ ΣΥΝΔΡΟΜΗΣ ΚΑΤΑΘΕΣΗ ΣΤΟΝ ΛΟΓΑΡΙΑΣΜΟ: ΕΘΝΙΚΗ ΤΡΑΠΕΖΑ (089/470271-92 / ΙΒΑΝ GR46 0110 0890 0000 0894 7027 192) Βεβαιώνεστε πάντα ότι ο λογαριασμός στον οποίο καταθέτετε είναι της εταιρείας ETHOS MEDIA Α.Ε. Σημειώνετε πάντα το όνομά σας στο καταθετήριο. Παρακαλούμε, όπως αποστείλετε το καταθετήριο με fax στο 210 998 4953, υπόψιν κου Κωνσταντίνου Σαλβαρλή.

ΕΠΙΤΑΓΗ

ΤΑΧΥΔΡΟΜΙΚΗ ΕΠΙΤΑΓΗ

*Διεύθυνση αποστολής επιταγών: ETHOS MEDIA S.A., Θεσσαλίας 29, 17456 Άλιμος, Fax: 210 998 4953

Yπεύθυνος συνδρομών: Κωνσταντίνος Σαλβαρλής, 210 998 4909, salvarlis.k@ethosmedia.eu


ΧΡΗΜΑ

www.hrima.gr

XΡHMATIΣTHΡIO ΧΡΗΜΑ

Οδηγός επενδύσεων για το 2013

ΕΠΕΝΔΥΤΙΚΟ & ΟΙΚΟΝΟΜΙΚΟ ΠΕΡΙΟΔΙΚΟ / τ.388 / 12.2012-01.2013 / € 6,00

Energy Money Conference: Η Ελλάδα κόμβος για την ενεργειακή αυτονομία της Ευρώπης

τ.388 / 12.2012-01.2013

ΕΤΑΙΡΙΚΗ ΚΟΙΝΩΝΙΚΗ ΕΥΘΥΝΗ Η εταιρική διακυβέρνηση συμβάλλει στο Gross National Happiness Χρήστος Αργυρόπουλος

Διευθύνων Σύμβουλος, Alfa Beta Roto

Χωρίς εξαγωγές δεν μπορεί να δημιουργηθεί μεγάλη εταιρεία

SS POS RE

T

P

Η Alfa Beta Roto αποτελεί ένα παράδειγμα δυναμικής ελληνικής εταιρείας που εξάγει το 75% της παραγωγής της σε περισσότερες από 15 χώρες και συνεχίζει ραγδαία την επέκτασή της και σε νέες αγορές.

ES

T

R

P

ISSN 1105-0470

X+7

ΚΕΜΠ.AΘ

S PO

013648

S

ΧΡΗΜΑ #388