EGE Haina 4Q 2012

Empresa Generadora de Electricidad Haina, S.A. y Subsidiaria Estados Financieros Consolidados no Auditados Valores en D贸lares Americanos Al 31 de Diciembre de 2012 y 2011

EMPRESA GENERADORA DE ELECTRICIDAD HAINA, S.A. Y SUBSIDIARIA BALANCE GENERAL CONSOLIDADO NO AUDITADO AL 31 DE DICIEMBRE DE 2012 Y 2011 Valores en D贸lares Americanos

2012

2011

141,661,143 38,160,785 268,816,486 7,826,522 38,792,990 2,802,260 460,507 498,520,693

183,879,288 482,780 153,105,832 8,323,894 36,104,830 2,334,131 200,571 10,736,709 395,168,035

11,811,066 13,382,161 604,183,857 9,910,426 91,227 381,210 503,703 1,138,784,343

7,831,183 1,305,556 295,297,636 6,462,901 91,227 21,798,837 727,955,375

30,000,000 15,849,474 210,059,953 5,035,725 10,679,303 9,398,183 930,000 52,304 8,834,388 290,839,330

30,000,000 17,656,315 34,536,523 1,772,070 3,443 14,363,109 7,288,808 105,620,268

Deuda a largo plazo Impuesto diferido pasivo Otros pasivos no corrientes Total pasivos

398,899,305 12,596,309 3,000 704,055,056

233,750,590 13,421,758 3,000 352,795,616

Patrimonio de los Accionistas Acciones comunes Reserva Legal Ganancias retenidas Otros resultados integrales Total patrimonio de los accionistas

289,000,000 20,508,954 158,035,558 (32,815,225) 434,729,287

289,000,000 16,737,091 100,454,663 (31,031,995) 375,159,759

Activos Activos corrientes: Efectivo y equivalentes de efectivo Efectivo restringido Inversiones a corto plazo Cuentas por cobrar Cuentas por cobrar a partes relacionadas Inventarios Gastos pagados por anticipado Impuesto diferido activo Otros activos corrientes Total activos corrientes Efectivo restringido, largo plazo Cuentas por cobrar a largo plazo Propiedad, planta y equipo, neto Costos diferidos, neto Activos intangibles Impuesto diferido activo Otros activos Total activos Pasivos y Patrimonio de los Accionistas Pasivos corrientes: Deuda a corto plazo Porci贸n corriente de deuda de largo plazo Cuentas por pagar Cuentas por pagar a relacionadas Dividendos por pagar Impuestos por pagar Instrumento financiero derivado Impuesto diferido pasivo Otros pasivos corrientes Total pasivos corrientes

Total pasivos y patrimonio de los accionistas

1,138,784,343

727,955,375

EMPRESA GENERADORA DE ELECTRICIDAD HAINA, S.A. Y SUBSIDIARIA ESTADOS DE RESULTADOS CONSOLIDADOS NO AUDITADOS POR LOS PERÍODOS DE TRES MESES TERMINADOS EL 31 DE DICIEMBRE DE 2012 Y 2011 Y POR LOS AÑOS TERMINADOS EL 31 DE DICIEMBRE DE 2012 Y 2011 Valores en Dólares Americanos

Período de tres meses terminado el 31 de Diciembre de 2012 2011 Ingresos Energía Potencia Otros

Costos Operacionales Combustible Transmisión Energía comprada para reventa Regulación de frecuencia Operación y mantenimiento Gastos generales y administrativos Depreciación Ganancia operacional Gastos financieros, netos Ganancia por fluctuación cambiaria Otros ingresos (gastos), netos Ganancia antes de impuestos Impuesto sobre la renta: Corriente Diferido Ganancia Neta

Año terminado el 31 de Diciembre de 2012 2011

169,045,868 12,919,352 570,521

147,505,536 13,278,763 392,925

621,379,147 53,534,111 2,272,916

564,223,768 51,549,463 1,766,851

182,535,741

161,177,223

677,186,174

617,540,082

67,023,809 1,777,073 59,458,795 2,155,976 6,895,686 16,099,466 5,212,446 158,623,251

63,553,005 2,913,816 44,161,068 2,559,182 9,055,434 12,689,473 4,102,989 139,034,967

238,185,464 9,436,678 200,600,236 8,563,242 31,716,790 56,253,616 20,877,934 565,633,960

255,177,432 11,267,095 154,679,563 9,627,357 29,797,294 44,748,896 16,347,614 521,645,251

23,912,490 (3,090,538) 1,164,782 161,080 22,147,814

22,142,256 (1,375,798) 135,125 (31,241) 20,870,343

111,552,214 (14,230,697) 2,324,305 (78,412) 99,567,410

95,894,831 (5,422,885) 310,602 660,242 91,442,790

(5,353,294) (286,178)

(7,318,988) 1,498,879

(24,594,721) 464,576

(27,249,725) 1,276,692

16,508,341

15,050,233

75,437,265

65,469,757

EMPRESA GENERADORA DE ELECTRICIDAD HAINA, S.A. Y SUBSIDIARIA ESTADOS CONSOLIDADOS DE CAMBIOS EN EL PATRIMONIO DE LOS ACCIONISTAS POR LOS Aﾃ前S TERMINADOS AL 31 DE DICIEMBRE DE 2012 Y 2011 Valores en Dﾃｳlares Americanos

Acciones Comunes US$ 289,000,000 Ganancia neta Dividendos Transferencia a reserva legal Cambios en la pﾃｩrdida no realizada de inversiones disponibles para la venta Saldo al 31 de diciembre de 2011 Ganancia neta Dividendos Cobertura de flujo de efectivo Transferencia a reserva legal Saldo al 31 de diciembre de 2012

289,000,000 289,000,000

Otro Resultado Integral US$

Reserva Legal US$

Ganancias Retenidas US$

Total US$

13,463,603

52,258,394

3,273,488

65,469,757 (14,000,000) (3,273,488)

16,737,091

100,454,663

3,771,863

75,437,265 (14,084,507) (3,771,863)

(1,783,230) -

75,437,265 (14,084,507) (1,783,230) -

20,508,954

158,035,558

(32,815,225)

434,729,287

(30,541,408) (490,587) (31,031,995) -

324,180,589 65,469,757 (14,000,000) (490,587) 375,159,759

EMPRESA GENERADORA DE ELECTRICIDAD HAINA, S.A. Y SUBSIDIARIA ESTADOS DE FLUJOS DE EFECTIVO NO AUDITADOS POR LOS PERÍODOS DE TRES MESES TERMINADOS EL 31 DE DICIEMBRE DE 2012 Y 2011 Y POR LOS AÑOS TERMINADOS EL 31 DE DICIEMBRE DE 2012 Y 2011 Valores en Dólares Americanos Período de tres meses terminado el 31 de Diciembre de 2012 2011 Flujo de Caja de Actividades de Operación: Ganancia neta Ajustes para conciliar la ganancia neta con el flujo de efectivo provisito por (usado en) actividades de operación Ganancia en venta de activos fijos Ganancia no realizada en inversiones disponibles para la venta Impuesto diferido Depreciación Inefectividad en cobertura de flujo de efectivo Intereses financieros Provisión para cuentas incobrables Cambios en activos y pasivos: Cuentas por cobrar Inventarios Gastos pagados por adelantado Otros activos corrientes Cuentas por pagar Impuesto sobre la renta por pagar Cuentas por pagar relacionadas Otros pasivos Efectivo neto (usado en) provisto por actividades de operación

15,050,233

75,437,265

65,469,757

(17,562) 286,178 5,212,446 355,023 (905,903) 69,101

(1,254) (41,232) (1,498,878) 4,102,989 1,368,672 113,697

(36,554) (464,576) 20,877,934 355,023 4,957,468 176,408

(45,400) (1,276,692) 16,347,614 3,959,047 235,391

(50,149,434) (6,425,447) (995,152) (9,014,700) 36,791,338 1,358,863 168,943 (6,144,946)

93,196,958 (323,900) (5,940,872) (19,479,497) (34,812,092) 38,694,938 16,778 (798,275)

(123,058,045) (4,847,215) (468,129) (301,399) 118,914,846 (4,964,926) 3,263,655 (3,322,260)

(47,807,442) (6,964,950) (759,634) (24,061,445) 12,617,574 24,599,625 622,096 (1,863,573)

(12,716,800)

89,648,265

86,909,274

41,072,136

36,554 (130,498,287) (20,417,285) 118,519

1,454 (16,114,651) (1,500,000) -

(150,760,499)

(17,613,197)

36,554 (242,117,241) (49,971,851) (1,700,000) 355,938 8,313,963 (285,082,637)

59,745 (37,538,841) (1,500,000) 10,535,320 (28,443,776)

74,000,000 (7,437,414) (2,000,197) -

31,617,920 30,000,000 (5,000,000) (8,013,804) (3,999,722) 8,083

181,000,000 (17,658,127) (2,000,197) (5,386,458)

78,044,920 30,000,000 (5,000,000) (28,205,015) (13,999,087) (513,831)

64,562,389

44,612,477

155,955,218

60,326,987

(Disminución) aumento neta de efectivo

(98,914,910)

116,647,545

(42,218,145)

72,955,347

Efectivo y equivalentes de efectivo al inicio del período

240,576,053

67,231,742

183,879,288

110,923,941

Efectivo y equivalentes de efectivo al final del período

141,661,143

183,879,288

141,661,143

183,879,288

Flujo de Caja de Actividades de Inversión Venta de propiedad, planta y equipo Adiciones de propiedad, planta y equipos Cambios en efectivo restringido Desembolso de documentos por cobrar Cobro de documentos por cobrar Cobro de inversiones restringidas Venta de inversiones en valores Efectivo neto usado en actividades de inversión Flujo de Caja de Actividades de Financiamiento Emisión de deuda a largo plazo Emisión de deuda a corto plazo Repago de línea de crédito Repago de deuda a largo plazo Pago de dividendos Pago de costos de emisión de deuda Efectivo neto provisto por actividades de financiamiento

16,508,341

Año terminado el 31 de Diciembre de 2012 2011