EGE Haina 2Q 2013

Empresa Generadora de Electricidad Haina, S.A. y Subsidiaria Estados Financieros Consolidados Condensados no Auditados Valores en D贸lares Americanos Al 30 de Junio de 2013 y al Diciembre de 2012 y Por los Per铆odos de Seis Meses Terminados el 30 de Junio de 2013 y 2012

EMPRESA GENERADORA DE ELECTRICIDAD HAINA, S.A. Y SUBSIDIARIA BALANCES GENERALES CONSOLIDADOS CONDENSADOS NO AUDITADOS AL 30 DE JUNIO DE 2013 Y AL DE DICIEMBRE DE 2012 Valores en D贸lares Americanos

Jun-13 Activos Activos corrientes: Efectivo y equivalentes de efectivo Efectivo restringido Cuentas por cobrar Cuentas por cobrar a partes relacionadas Inventarios Gastos pagados por adelantado y otros Impuestos diferido Total activos corrientes

Dec-12

138,451,967 36,031,742 301,054,342 7,417,276 42,391,953 5,053,792 623,934 531,025,006

141,661,143 38,160,785 268,209,234 8,433,774 38,792,990 2,802,260 460,507 498,520,693

11,457,828 623,185,347 8,506,356 211,028 500,281 1,174,885,846

11,811,066 13,382,161 604,183,857 9,910,426 91,227 381,210 503,703 1,138,784,343

55,000,000 35,934,674 181,144,825 6,428,463 6,304,334 121,003 1,377,090 50,330 7,570,642 293,931,361

30,000,000 15,849,474 210,059,953 5,035,725 10,679,303 9,398,183 930,000 52,304 8,834,388 290,839,330

Deuda a largo plazo Instrumento financiero derivado Impuesto diferido Otros pasivos no corrientes Total pasivos

394,910,364 12,686,403 3,000 701,531,128

398,899,305 1,717,112 12,596,309 3,000 704,055,056

Patrimonio de los Accionistas Acciones Comunes, RD$100 valor par (US$6.29) Reserva Legal Ganancias retenidas Otros resultados integrales Total patrimonio de los accionistas

289,000,000 23,097,790 193,223,431 (31,966,503) 473,354,718

289,000,000 20,508,954 158,035,558 (32,815,225) 434,729,287

Dep贸sitos en bancos, restringido Cuentas por cobrar a largo plazo Propiedad, planta y equipo, neto Costos diferidos, neto Activos intangibles Impuestos diferido Otros activos Total activos Pasivos y Patrimonio de los Accionistas Pasivos corrientes: Deuda a corto plazo Porci贸n corriente de deuda de largo plazo Cuentas por pagar Cuentas por pagar a relacionadas Dividendos por pagar Impuestos por pagar Instrumento financiero derivado Impuesto diferido Otros pasivos corrientes Total pasivos corrientes

Total pasivos y patrimonio de los accionistas

1,174,885,846

1,138,784,343

EMPRESA GENERADORA DE ELECTRICIDAD HAINA, S.A. Y SUBSIDIARIA ESTADOS DE RESULTADO INTEGRAL CONSOLIDADOS CONDENSADOS NO AUDITADOS POR LOS PERÍODOS DE TRES Y SEIS MESES TERMINADOS EL 30 DE JUNIO DE 2013 Y 2012 Valores en Dólares Americanos

Período de tres meses terminado el 30 de Junio de 2013 2012 Ingresos Energía Potencia Otros

Costos Operacionales Combustible Transmisión Energía comprada para reventa Regulación de frecuencia Operación y mantenimiento Gastos generales y administrativos Depreciación

Período de seis meses terminado el 30 de Junio de 2013 2012

156,726,947 16,242,657 625,925

155,381,973 12,742,869 198,527

315,150,765 31,391,095 1,178,846

295,273,971 26,597,227 1,018,348

173,595,528

168,323,369

347,720,706

322,889,545

52,809,905 4,103,925 53,772,359 1,884,399 7,526,340 14,594,721 6,505,699 141,197,347

51,886,041 2,231,237 51,903,859 1,980,917 8,071,124 13,292,527 5,156,530 134,522,235

119,934,082 8,238,642 94,864,366 4,387,250 14,727,393 29,483,029 11,707,708 283,342,470

112,915,064 5,554,985 86,945,751 4,432,685 15,923,302 25,082,267 10,294,370 261,148,425

Ganancia operacional Gastos financieros, netos Ganancia por fluctuación cambiaria Otros gastos, netos Ganancia antes de impuestos

32,398,181 (3,732,644) 1,072,505 215,276 29,953,318

33,801,135 (3,340,261) 221,682 (289,123) 30,393,433

64,378,236 (5,100,059) 2,439,020 49,831 61,767,028

61,741,121 (6,924,241) 845,834 (408,573) 55,254,141

Impuesto sobre la renta: Corriente Diferido Ganancia Neta

(4,440,860) (384,692) 25,127,767

(7,396,750) 106,851 23,103,533

(9,420,303) (570,016) 51,776,709

(13,649,447) 643,790 42,248,484

EMPRESA GENERADORA DE ELECTRICIDAD HAINA, S.A. Y SUBSIDIARIA ESTADOS DE CAMBIOS EN EL PATRIMONIO NETO CONSOLIDADOS CONDENSADOS POR EL PERIODO DE SEIS MESES TERMINADO EL 30 DE JUNIO DE 2013 Y EL Aﾃ前 TERMINADO EL 31 DE DICIEMBRE DE 2012 Valores en Dﾃｳlares Americanos

Acciones Comunes US$ Saldo al 31 de diciembre de 2011 Ganancia neta Dividendos Transferencia a Reserva Legal Ganancia no realizada en inversiones disponibles para la venta Saldo al 31 de diciembre de 2012 Ganancia neta Dividendos Transferencia a Reserva Legal Instrumento de cobertura Saldo al 30 de junio de 2013

289,000,000 289,000,000 289,000,000

Reserva Legal US$

Ganancias Retenidas US$

16,737,091

100,454,663

3,771,863

75,437,265 (14,084,507) (3,771,863)

20,508,954

158,035,558

2,588,836 -

51,776,709 (14,000,000) (2,588,836) -

23,097,790

193,223,431

Otro Resultado Integral US$

Total US$

(31,031,995) (1,783,230) (32,815,225) 848,722 (31,966,503)

375,159,758 75,437,265 (14,084,507) (1,783,230) 434,729,286 51,776,709 (14,000,000) 848,722 473,354,718

EMPRESA GENERADORA DE ELECTRICIDAD HAINA, S.A. Y SUBSIDIARIA ESTADOS DE FLUJOS DE EFECTIVO CONSOLIDADOS CONDENSADOS NO AUDITADOS POR LOS PERÍODOS DE TRES Y SEIS MESES TERMINADOS EL 30 DE JUNIO DE 2013 Y 2012 Valores en Dólares Americanos Período de tres meses terminado el 30 de Junio de 2013 2012 Flujo de Caja de Actividades de Operación: Ganancia neta Ajustes para conciliar la ganancia neta con el flujo de efectivo provisto por (usado en) actividades de operación Ganancia en venta de activos fijos Pérdida en retiro de activos fijos Inefectividad en la cobertura de flujo de efectivo Impuesto diferido Depreciación Intereses financieros Provisión para cuentas incobrables Non-cash expenses Cambios en activos y pasivos: Cuentas por cobrar Inventarios Gastos pagados por adelantado Otros activos corrientes Cuentas por pagar Impuesto sobre la renta por pagar Cuentas por pagar relacionadas Otros pasivos

Período de seis meses terminado el 30 de Junio de 2013 2012

25,127,767

23,103,533

51,776,709

42,248,484

(22,929) (226,554) 384,692 6,505,699 (4,016,806) 39,866 22,918

(18,992) 200,619 (106,850) 5,156,529 (3,241,992) 37,638 -

(22,929) 124,774 (230,121) 570,016 11,707,709 4,455,250 119,065 22,918

(18,992) 200,619 (643,790) 10,294,370 1,099,240 65,946 -

38,275,066 (1,085,922) (3,141,338) (621) 38,515,532 (8,257,403) 463,175 (21,665)

(47,005,118) 3,300,691 12,197,078 1,473,306 23,475,060 (19,926,905) 470,194 (3,533,160)

(33,538,636) (3,913,110) (2,251,532) 3,422 6,648,570 (9,277,180) 1,392,738 (6,170,124)

(119,998,625) 372,495 10,971,245 8,713,301 60,785,355 (12,502,204) 2,059,813 (2,485,877)

92,561,477

(4,418,369)

21,417,539

1,161,380

Flujo de Caja de Actividades de Inversión Venta de propiedad, planta y equipo Adiciones de propiedad, planta y equipos Compra de activos intangibles Efectivo restringido Desembolso de documentos por cobrar Cobro de documentos por cobrar Cobro de inversiones restringidas Efectivo neto usado en actividades de inversión

22,929 (17,844,827) (103,256) 3,250,636 118,518 (14,556,000)

(3,929,880) (8,607,683) (12,537,563)

22,929 (63,109,666) (119,801) 13,940,109 355,555 (48,910,874)

(65,333,075) (8,607,683) (1,700,000) 8,313,963 (67,326,795)

Flujo de Caja de Actividades de Financiamiento Emisión de deuda a corto plazo Pago de deuda a corto plazo Emisión de deuda a largo plazo Pago de deuda a largo plazo Pago de dividendos Pago de costos de emisión de deuda

43,000,000 (30,000,000) (1,454,744) (6,299,697) -

(7,404,344) (296,461)

55,000,000 (30,000,000) 19,000,000 (2,740,779) (16,975,062) -

21,000,000 (8,651,118) (5,386,457)

5,245,559

(7,700,805)

24,284,159

6,962,425

Aumento (disminución) neta de efectivo

83,251,036

(24,656,737)

(3,209,176)

(59,202,990)

Efectivo y equivalentes de efectivo al inicio del período

55,200,931

149,333,035

141,661,143

183,879,288

138,451,967

124,676,298

138,451,967

124,676,298

Efectivo neto provisto por (usado en) actividades de operación

Efectivo neto provisto por (usado en) actividades de financiamiento

Efectivo y equivalentes de efectivo al final del período