خدمات اإلدراج
سندات الدين المتخصصة :اإلدراج في بورصة يورونكست دبلن
سندات الدين المتخصصة :اإلدراج في بورصة يورونكست دبلن
ARTHUR COX LLP
خدمات اإلدراج
سندات الدين المتخصصة :اإلدراج في بورصة يورونكست دبلن تأسست بورصة يورونكست دبلن ،البورصة األيرلندية سابقًا ،منذ ما يربو على مائتي عام .وقد ساهم نهجها التجاري نحو إدراج سندات الدين في ضمان تحقيق مستوى عا ٍل من التنظيم وتطبيق عملية إدراج فعّالة.
تأسست بورصة يورونكست دبلن ،البورصة األيرلندية سابقًا ،منذ ما يربو عىل مائتي عام .وقد ساهم نهجها التجاري نحو إدراج سندات الدين يف ضامن تحقيق مستوى عا ٍل من التنظيم وتطبيق عملية إدراج ف ّعالة.
ملاذا يُعد اإلدراج يف يورونكست دبلن الخيار األمثل؟ منا نشاط إدراج سندات الدين بخطى كبرية من إدراج 200ورقة مالية عام 2000إىل ما يزيد عن 40,000سند دين يف الوقت الراهن من أكرث من 100اختصاص قضايئ يف جميع أنحاء العامل.
أيرلندا هي إحدى الدول األعضاء يف االتحاد األورويب ومن ث َّم فإن يورونكست دبلن هي إحدى البورصات األوروبية امل ُعرتف بها .يف مارس ،2018أكملت يورونكست استحواذها عىل البورصة األيرلندية بالكامل ،وعىل هذا النحو ،انض ّمت البورصة األيرلندية اآلن إىل النموذج االتحادي لبورصة يورونكست وأصبحت تعمل تحت االسم التجاري يورونكست دبلن .ونتيجة لالستحواذ ،أصبحت أيرلندا واحدة من الدول الست األساسية يف يورونكست. يف عام ،1999طبقت يورونكست دبلن نظا ًما لإلدراج بغرض إدراج سندات الدين املتخصصة ورسعان ما ظهرت بعد ذلك كإحدى البورصات األوروبية الرائدة يف إدراج سندات الدين، وشملت ما ييل:
تنشد جهات اإلصدار واملنظمون ورشكات املحاماة التيقن واالتساق عند اختيار أحد االختصاصات القضائية لإلدراج .وقد ساهمت العوامل التالية يف مواصلة بورصة يورونكست لنجاحاتها: املتخصصة باملنتج – يعمل لدى بورصة يورونكست دبلن والبنك • الخربة/املعرفة ّ فريق متفانٍ يتمتّع بكفاءة فن ّية عالية باإلضافة إىل اعتامدهام املركزي األيرلندي ٌ الصفقات كافة؛ سياس ًة إلرشاك كبار املوظّفني يف ّ • التطبيق املتّسق ملجموعة قواعد اإلدراج الشّ املة – يت ّم توجيه التّعليقات الهيكليّة مسبقًا ،ومن ثم ال توجد تعليقات مفاجئة يف النهاية؛
• جميع األوراق املالية املدعومة بأصول • سندات الدين • السندات املؤ ّمنة • السندات الخرضاء • السلع املتداولة يف البورصة •ألوراق املاليّة املشتقّة • الربامج العامليّة للسندات اإلذنيّة بضامن أصول معيّنة • السندات مرتفعة العائد • الصكوك • أذونات املشاركة يف القروض • األذونات متوسطة األجل • األوراق املاليّة املهيكلة • عمليات اإلصدار السيادية للمؤسسات التجاريّة بالكامل • برامج التوريق ّ • أذونات اإليداع العاملية
• التوقيت -تضمن بورصة يورونكست دبلن والبنك املركزي األيرلندي تقديم التعليقات ويلتزمان بها يف إطار جدول زمني صارم .انظر أدناه للحصول عىل ٍ مزيد من التفاصيل بشأن التوقيت؛ • تبسيط عمل ّية اإلدراج وسهولة استخدامها -إذ متزج بني املعرفة الفن ّية رفيعة املستوى والنهج التجاري الرضوري من أجل االستجابة للصفقات األكرث تعقيدًا وتط ّو ًرا؛ • الرسوم التنافسية -تتسم رسوم اإلدراج بالشفافية والفعالية من حيث التكلفة؛ • االختيار من مجموعة أسواق متعددة -ميكن لجهات اإلصدار اختيار إدراج سندات الدين يف سوق يورونكست دبلن الخاضعة للتنظيم أو إحدى األسواق التي ينظمها االتحاد األورويب أو السوق العاملية لألوراق املالية ،التي ال تخضع لتنظيم االتحاد األورويب. مزايا اإلدراج يف بورصة يورونكست دبلن يوجد العديد من األسباب الداعية إلدراج سندات الدين املتخصصة يف بورصة يورونكست دبلن.
أدى إدخال قواعد اإلدراج هذه جنبًا إىل جنب مع ما تنتهجه يورونكست دبلن من نهج عميل إىل تحقيقها نجا ًحا هائالً أصبحت عىل إثره واحدة من أشهر البورصات األوروبية من حيث اإلدراج. ت ُعد يورونكست دبلن عض ًوا يف اتحاد البورصات األوروبية www.fese.beوتخضع للتنظيم من جانب البنك املركزي األيرلندي.
• متطلبات املستثمرين :يتمثل أحد أهم األسباب يف التيسري عىل املستثمرين املؤسسيني ،إذ يكون الكثري منهم ُمطالبني بأن تكون نسبة 90%عىل األقل من استثامراتهم يف أوراق مالية مدرجة .وال متكّنهم نسبة 10%من أموالهم املتاحة لالستثامر يف األوراق املالية غري املدرجة يف البورصة من االستثامر يف األوراق املالية يف حالة عدم حصولهم عىل اإلدراج .وبالتايل ،ال ب ّد من الحصول عىل أوراق ماليّة مدرجة. • التسويق :ميكن أن يساعد اإلدراج يف توافر السيولة فيستحدث بالتّايل سوقًا أفضل، متوسطة األجل. بالسندات األوروب ّية واألذونات ّ ال س ّيام فيام يتعلق ّ
2
سندات الدين المتخصصة :اإلدراج في بورصة يورونكست دبلن
ARTHUR COX LLP
• جواز القبول إىل أوروبا :ميكن لجهات اإلصدار املعتمدة يف السوق امل ُنظمة، ومبوجب لوائح نرشة االكتتاب ،طرح أوراقها املالية عل ًنا يف بعض الدول األخرى من املنطقة االقتصادية األوروبية .وميكن استخدام النرشة األيرلندية املعتمدة لإلدراج يف األسواق األخرى املنظمة يف املنطقة االقتصادية األوروبية.
الجوائز أفضل رشكة دولية لعام 2021 جوائز ليجال بيزنس أفضل رشكة يف أيرلندا لعام 2021 جوائز بنشامرك ليتيجيشن يوروب
• سوق حسنة السمعة :يُتيح اإلدراج يف بورصة عريقة ومحرتمة و ُمعرتف بها رفع مكانة األوراق املالية ناهيك عن توفري أداة تسويق ّية ق ّيمة جدًا.
أفضل رشكة يف أيرلندا لعام 2021و 2020و2019 جوائز وومن إن بيزنس لو أوروبا
• املزايا الرضيبية :من شأن اإلدراج أن يساعد يف ضامن دفع الفائدة بدون أي رضيبة مقتطعة من خالل االعتامد عىل "إعفاء السندات األوروبية املسعرة".
أفضل رشكة وطنية ملحاميات األقليات لعام 2021و 2020و2019 جوائز وومن إن بيزنس لو أوروبا
• األهلية لدى البنك املركزي األورويب :ليك تكون األصول القابلة للتسويق مؤهلة كضامن لعمليات ائتامن نظام اليورو ،يجب أن متتثل ملعايري أهلية معينة ،مبا يف ذلك أدوات الدين التي يجب قبولها للتداول يف سوق منظّمة يف االتحاد األورويب كل من السوق املنظّمة وسوق أو سوق مقبولة غري منظّمة .ويكفي يف هذا الصدد ٌ البورصة العاملية.
أفضل رشكة محاماة يف أيرلندا لعام 2021و2020 جوائز إنرتناشيونال فايننشال لو ريفيو أوروبا أفضل رشكة مؤسسية يف أيرلندا لعام 2021 جوائز إنرتناشيونال فايننشال لو ريفيو أوروبا أفضل صفقة يف الدمج واالستحواذ لعام ( 2021أبفي/ألرجان) جوائز إنرتناشيونال فايننشال لو ريفيو أوروبا
وكيل اإلدراج لتقديم طلب قبول تداول إحدى سندات الدين املتخصصة يف بورصة يورونكست دبلن ،يجب أن تعني جهة اإلصدار وكيل إدراج يكون مسجالً لدي بورصة يورونكست دبلن .ويتحمل وكيل اإلدراج املسؤولية عن ضامن توجيه جهة اإلصدار وتقديم املشورة لها فيام يتعلق بتقديم الطلب ،كام يكون مسؤوالً عن جميع االتصاالت التي ت ُجرى مع البنك املركزي األيرلندي وبورصة يورونكست دبلن بشأن امللحقات ذات الصلة يف لوائح اللجنة أو قواعد اإلدراج يف السوق العاملية لألوراق املالية ،فضالً عن عملية اإلدراج وجميع التزامات ما بعد اإلدراج التي قد تنطبق.
الفائز لعام 2021 جوائز تن ّوع املستشار الخارجي من أكسنترش أفضل رشكة محاماة يف أيرلندا لعام 2020 جوائز تشامربز يوروب
لدى جهات اإلصدار التي تختار السوق امل ُنظّمة كام ت ُعترب هذه السوق بديالً عمل ًيا لجهات اإلصدار التي قد تكون يف وضع ال ميكّنها من تلبية متطلبات لوائح نرشة االكتتاب.
الئحة نرشة االكتتاب دخلت الئحة (االتحاد األورويب) "( 2017/1129الئحة نرشة االكتتاب") حيز التنفيذ يف 21 يوليو .2019ويتمثل الهدف الرئييس منها يف الحد من االختالف يف تفسري وتطبيق الترشيعات عرب االتحاد األورويب .وتنطبق الئحة نرشة االكتتاب عىل نرشات االكتتاب التي يتم فيها طرح األوراق املالية عل ًنا يف االتحاد األورويب و/أو تداولها يف سوق ينظمها االتحاد األورويب .وليك يتم قبول تداول األوراق املالية يف سوق منظّمة يف إحدى دول املنطقة االقتصادية األوروبية ،يجب أن يتم ذلك من خالل نرشة اكتتاب ("نرشة االكتتاب") كام يجب أن تحظى نرشة االكتتاب مبوافقة الهيئة املختصة يف الدولة العضو التي تختار جهة اإلصدار أن تقدم بها طلب املوافقة عىل التداول يف السوق املنظمة التابعة لبورصة يورونكست دبلن.
باإلضافة إىل ذلك ،توفر السوق العاملية لألوراق املالية أُطُ ًرا زمنية وكفاءة أكرث تنافسية إلجراء املراجعات وتطبّق نفس معايري املراجعة العالية التي تطبّقها السوق امل ُنظّمة .وت ُعترب األوراق املالية املدرجة يف السوق العاملية لألوراق املالية "مسعرة يف إحدى البورصات املعرتف بها".
عملية تقديم الطلب السوق امل ُنظّمة :عند طلب املوافقة عىل اإلدراج يف السوق امل ُنظّمة ،ت ُجرى مراجعة املستندات واملوافقة عليها من جانب كل من البنك املركزي األيرلندي ويورونكست دبلن وتتم كلتا العمليتني بشكل متزامن.
ويف أيرلندا ،تتمثل هذه الهيئة املختصة يف البنك املركزي األيرلندي.
يراجع البنك املركزي األيرلندي ،بصفته الهيئة املختصة ،نرشة االكتتاب يف ضوء ملحقات لوائح نرشة االكتتاب ذات الصلة ،وتتحمل يورونكست دبلن املسؤولية عن ضامن امتثال املستند لرشوط اإلدراج ذات الصلة.
اختيار األسواق لإلدراج تدير بورصة يوورنكست دبلن سوقني إلدراج سندات الدين .وميكن لجهات اإلصدار أن تختار إدراج سندات الدين إ ّما يف سوق يورونكست دبلن امل ُنظّمة أو يف السوق العامل ّية لألوراق املالية.
اكتتاب من أجل املوافقة عىل التداول يف السوق امل ُنظّمة ،يجب أن ت ُعد جهة اإلصدار نرشة ٍ وتقدمها إىل البنك املركزي األيرلندي وبورصة يورونكست دبلن .ويجب أن متتثل نرشة االكتتاب ملتطلبات لوائح نرشة االكتتاب ولوائح اللجنة وتوجيه إساءة استخدام السوق وقواعد البنك املركزي (سلوك سوق االستثامر) لعام .2019كام يجب عىل جهة اإلصدار االمتثال لكتاب قواعد ُنسقة وكتاب قواعد يورونكست الثاين :قواعد اإلدراج اللذان يورونكست األول :القواعد امل ّ يحددان رشوط اإلدراج الخاصة ببورصة يورونكست دبلن.
سوق يورونكست دبلن امل ُنظّمة ("السوق امل ُنظّمة") -متتثل السوق امل ُنظّمة ملتطلبات التوجيهات األوروبية فيام يتعلق باألوراق املالية امل ُدرجة واملقبولة للتداول يف السوق امل ُنظّمة مبا يف ذلك لوائح نرشة االكتتاب وتوجيه إساءة استخدام السوق وتوجيه الشفافية .وتشتهر هذه السوق بكونها واحدة من األسواق املنظمة األوروبية الرائدة من حيث إدراج سندات الدين وتعترب السوق املفضّ لة لدى الكثري من جهات اإلصدار .ويوجد يف الوقت الراهن ما يزيد عن 100اختصاص قضايئ مدرج يف السوق امل ُنظّمة.
السوق العاملية لألوراق املالية :عند طلب املوافقة عىل اإلدراج يف السوق العاملية لألوراق املالية ،تتم مراجعة املستند واملوافقة عليه من جانب يورونكست دبلن فقط.
السوق العاملية لألوراق املالية – السوق العاملية لألوراق املالية هي منشأة تجارية متعددة األطراف وهي سوق األوراق املالية امل ُنظّمة لدى يورونكست دبلن .وال تخضع السوق العاملية لألوراق املالية للتنظيم من جانب االتحاد األورويب كام هو محدد يف توجيه األسواق يف األدوات املالية الثاين ومن ثم ال ترسي متطلبات الئحة نرشة االكتتاب وتوجيه الشفافية عليها .ويجب عىل جهات اإلصدار املدرجة يف السوق العاملية لألوراق املالية االمتثال ملتطلبات توجيه إساءة استخدام السوق .وتوفر السوق العاملية لألوراق املالية درجة من املرونة أكرث من تلك املتوفرة
السوق العاملية لألوراق املالية هي سوق أوراق مالية ُمنظّمة ومنشأة تداول متعددة األطراف مبوجب توجيه األسواق يف األدوات املالية. يجب عىل جهة اإلصدار إعداد تفاصيل اإلدراج وتقدميها إىل بورصة يورونكست دبلن من أجل املوافقة عىل التداول يف السوق العاملية لألوراق املالية .وتقع تفاصيل اإلدراج خارج نطاق متطلبات لوائح نرشة االكتتاب ولوائح اللجنة ويجب أن متتثل فحسب لقواعد اإلدراج واملوافقة عىل التداول يف السوق العاملية لألوراق املالية الخاصة ببورصة يورونكست دبلن. 3
سندات الدين المتخصصة :اإلدراج في بورصة يورونكست دبلن
ARTHUR COX LLP
يف حالة الشك فيام إذا كانت املعاملة مالمئة لإلدراج ،تتواصل رشكة آرثر كوكس ليستنج مع البنك املركزي األيرلندي وبورصة يورونكست دبلن قبل تقديم الصفقة رسميًا ،عند االقتضاء. وما إن تبدأ العملية ،تضطلع رشكة آرثر كوكس ليستنج مبسؤوليّة التواصل مع البنك املركزي األيرلندي/بورصة يورونكست دبلن وضامن فعالية عملية اإلدراج.
توقيت جواز القبول حيثام يت ّم تقديم طلب جواز القبول يف مرحلة املوافقة ،يكون أمام البنك املركزي حتى وقت التوقف عن العمل يف اليوم التايل من أجل إجازة املستند يف االختصاصات القضائية ذات الصلة ،وذلك مبوجب الئحة نرشة االكتتاب.
يجب تقديم مسودة من املستند عرب وكيل اإلدراج إىل البنك املركزي األيرلندي/بورصة يورونكست دبلن يف صيغة إلكرتونية و ُمعلق عليها يف ضوء املالحق ذات الصلة من لوائح اللجنة و/أو رشوط بورصة يورونكست دبلن املتعلقة باإلدراج وقواعد اإلدراج واملوافقة عىل التداول لدى السوق العاملية لألوراق املالية.
يف حال ت ّم تقديم طلب جواز القبول بعد املوافقة ،يكون لدى البنك املركزي ثالثة أيّام عمل من أجل إجازة املستند. التزامات ما بعد اإلدراج تخضع األوراق املالية التي متت املوافقة عىل تداولها يف السوق امل ُنظّمة اللتزامات معينة واردة يف توجيه الشفافية ولوائح نرشة االكتتاب وتوجيه إساءة استخدام األسواق.
وستقوم رشكة آرثر كوكس ليستنج باملراجعة والنظر يف جميع التعليقات وإكامل قوائم الفحص الالزمة قبل إجراء التقديم املبديئ للبنك املركزي األيرلندي/بورصة يورونكست دبلن. ويف مرحلة املوافقة النهائية ،يشرتط البنك املركزي األيرلندي/بورصة يورونكست دبلن تقديم مستندات داعمة معيّنة .وستعمل رشكة آرثر كوكس ليستنج عىل إعداد هذه املستندات الداعمة وأخذ الرتتيبات الالزمة لتحريرها قبل تقديم املستند للحصول عىل املوافقة النهائية.
أما األوراق املالية التي متت املوافقة عىل تداولها يف السوق العاملية لألوراق املالية ،فتخضع لاللتزامات املستمرة الواردة يف قواعد اإلدراج بالسوق العاملية لألوراق املالية. وميكن أن تقدم رشكة آرثر كوكس ليستنج توجيهات بشأن االلتزامات املستمرة الواقعة عىل جهة اإلصدار تجاه األوراق املالية التي متت املوافقة عىل تداولها عىل أساس كل حالة عىل حدة.
هل هناك حاج ٌة إىل وكيل دفع أيرلندي؟ بعد تنفيذ لوائح الشفافية ،ألغت الالئحة )6(25رشط تعيني وكيل دفع أيرلندي للمعامالت املدرجة يف أيرلندا.
التكاليف تعترب تكاليف اإلدراج الخاصة بالبنك املركزي األيرلندي وبورصة يورونكست دبلن تكاليف تنافسية مقارن ًة باالختصاصات القضائية األخرى.
يستلزم اإلدراج يف سوق ُمنظّمة تعيني وكيل دفع ،ويجب أن يكون هذا الوكيل قاد ًرا عىل االحتفاظ باملستندات وإتاحتها للتفتيش يف الدّولة العضو الرئيسة مبا يتوافق مع الالّئحة )4(25 ُعي الخاصة بلوائح الشّ فافيّة ( 2007التوجيه .)EC/2004/109وميكن لوكيل الدفع الرئييس امل ّ استيفاء هذا الرشط.
ويرس رشكة آرثر كوكس ليستنج أن تقدم تحليالً لرسوم البنك املركزي األيرلندي وبورصة يورونكست دبلن بشأن أي معاملة محتملة .وتتسم رسوم البنك املركزي األيرلندي وبورصة يورونكست دبلن بالشفافية ولن تواجه جهات اإلصدار أي "إضافات خفية".
السوق العاملية لألوراق املالية تعيني وكيل دفع أيرلندي طاملا أ ّن وباملثل ،ال يستلزم اإلدراج يف ّ هناك وكيل دفع يف مكان آخر يف العامل.
رشكة آرثر كوكس ليستنج سريفيسيز ليمتد تقدم رشكة آرثر كوكس خدمات اإلدراج عرب رشكة آرثر كوكس ليستنج سريفيسيز ليمتد ("آرثر كوكس ليستنج") التي ترتأسها هيلني برييل والتي شغلت يف السابق منصب مدير إدراج املنتجات املهيكلة ببورصة يورونكست دبلن .وقد كانت هيلني تتوىل مسؤولية تكوين وإعداد فريق ناجح إلدراج املنتجات املهيكلة ولعبت أيضً ا دو ًرا أساسيًا يف وضع عملية مراجعة ف ّعالة اعتُربت من العوامل الرئيسة يف نجاح بورصة يورونكست دبلن يف هذا املجال.
التوقيت تلتزم أيرلندا بفرتات إنجاز صارمة ودقيقة لجميع املستندات املقدمة بغرض املراجعة. السوق امل ُنظّمة :تنطبق الجداول الزمنية التالية:
التجزئة الجملة
التقديم األويل
التقدميات الالحقة
6أيام عمل 4أيام عمل
4أيام عمل 3أيام عمل
وت ُعد رشكة آرثر كوكس واحدة من كربى رشكات املحاماة يف أيرلندا وتتمتع مبامرسة رائدة يف الجوانب املالية واملؤسسية والتجارية .وتتمتع الرشكة بوجود عاملي واسع حيث تضم أكرث من 530محام ًيا من بينهم أكرث من 100رشيك .لقد بُنيت سمعتنا عىل املهارات املتخصصة املثبتة والفهم الدقيق ملتطلبات عمالئنا مع الرتكيز عىل الحكم السليم والنهج العميل يف حل القضايا.
تُ نح املوافقة يف نفس اليوم.
ُخصص من املسؤولني التنفيذيني املعنيّني باإلدراج يف رشكة آرثر كوكس ليستنج يقدّم الفريق امل ّ نفس مستوى الخدمة ويخضع لنفس املعايري العالية التي يخضع لها املحامون يف الرشكة.
السوق العاملية لألوراق املالية :تنطبق الجداول الزمنية التالية عىل جميع سندات الدين (ال يوجد متييز بني الجملة والتجزئة):
جميع سندات الدين
التقديم األويل
التقدميات الالحقة
3أيام عمل
يوما عمل
ت ُعد رشكة آرثر كوكس ليستنج وكيل إدراج مس ّجل لبورصة يورونكست دبلن .كام أن هيلني عض ٌو يف لجنة القواعد ببورصة يورونكست دبلن وجمعية سندات الدين األيرلندية.
تُ نح املوافقة يف نفس اليوم. جواز القبول كام ذُكر أعاله ،يجوز قبول أي مستند يُعتمد من البنك املركزي األيرلندي بشأن السوق امل ُنظّمة يف أي اختصاص قضايئ آخر باالتحاد األورويب مبوجب الئحة نرشة االكتتاب .ومن أجل إجازة قبول املستند يف االختصاصات القضائية ذات الصلة ،يجب تقديم طلب جواز قبول إىل البنك مطلوب ،تعمل رشكة آرثر كوكس ليستنج عىل املركزي .وما إن يتم التأكيد عىل أن جواز القبول ٌ إعداد طلب جواز القبول وتقدميه إىل البنك املركزي.
4
سندات الدين المتخصصة :اإلدراج في بورصة يورونكست دبلن
ARTHUR COX LLP
لماذا تُعد شركة آرثر كوكس ليستنج سيرفيسيز إل إل بي االختيار األمثل؟ خدمات احرتافية نعطي األولوية للكفاءة وحسن التوقيت يف خدمات اإلدراج وتقليل وقت العميل الالزم إلمتام العملية إىل أدىن حد .ويلتزم فريق اإلدراج لدينا بتقديم خدمات إدراج ف ّعالة وخالية من األخطاء للعمالء الجدد والحاليني.
هيلني برييل ساعدت هيلني ،خالل تقلدها فيام سبق منصب مدير إدراج املنتجات املهيكلة ببورصة يورونكست دبلن ،يف وضع اللبنات األوىل لنظام الديون الكبرية مبوجب توجيه نرشة االكتتاب. وإىل جانب الخربة التي اكتسبتها من بورصة يورونكست دبلن ،تتمتع هيلني مبعرفة واسعة بلوائح نرشة االكتتاب ولوائح اللجنة وقواعد اإلدراج يف السوق العاملية لألوراق املالية وإجراءات البنك املركزي األيرلندي وبورصة يورونكست دبلن وميكنها استشفاف القضايا التي قد تثري قلق البنك املركزي أو يورونكست دبلن .وتقدّم هيلني وفريق اإلدراج يف رشكة آرثر كوكس ليستنج بالفعل قيمة مضافة حقيقية لخدمة اإلدراج من خالل خربتها يف العمل كمنظّم وفهمها للقضايا الهامة بالنسبة للمسؤولني يف بورصة يورونكست دبلن.
بأمس الحاجة إىل معلومات يقينية بشأن التوقيت فضالً عن ندرك أ ّن املؤسسني وال ّناظمني ّ رضورة عدم جعل اإلدراج عقبة ضمن الجدول الزمني لإلطالق. لقد عملنا يف العديد من املعامالت -مبا يف ذلك معامالت السندات البسيطة والسندات املخلّقة وعمليات التوريق التجاري بالكامل وعمليات إعادة التقديم والتزامات الدين املضمونة والتزامات القرض املضمونة والسندات الخرضاء والسندات مرتفعة العائد والصكوك وأذونات املشاركة يف القروض واألوراق املالية بضامن عقاري تجاري والديون التقليدية وصناديق االستثامر العقاري وعمليات اإلصدار السيادية والسلع املتداولة يف البورصة وسندات الكوارث واملنتجات امل ُهيكلة األخرى.
فريق ُمح ّنك من خالل الخربة التي اكتسبتها هيلني يف العمل كمنظّم لدى يورونكست دبلن ،يتمتع فريق الخرباء من املسؤولني التنفيذيني املتخصصني ذوي الخربة واالحرتافية يف عمليات اإلدراج لدى آرثر كوكس ليستنج مبعرفة منقطعة النظري بتوجيهات وإجراءات اإلدراج .وميكننا تقديم قيمة مضافة حقيقية إلدراج سندات الدين حيث ميكننا استشفاف القضايا التي قد تثري قلق املسؤولني التنفيذيني يف يورونكست دبلن والبنك املركزي األيرلندي .ويشارك فريق املسؤولني التنفيذيني املعنيّني باإلدراج بفعالية يف إدراج مجموعة متنوعة من سندات الدين يف كال السوقني .ويتمثل هدفنا يف ضامن وجود عملية إدراج سلسة وفعالة لعمالئنا ونسعى جاهدين لتوفري عملية مبسطة يف جميع األوقات .ونفخر بتوفري قيمة مضافة لعملية اإلدراج يف أيرلندا.
كام نعمل كوكيل إدراج لعدد كبري من الجهات املصدرة النشطة التي تسعى للحصول عىل خصص يُعنى فقط بتقديم الرشوط النهائية، املوافقة عىل برامجها يف أيرلندا .ولدينا فريق ُم ّ يف أماكن اإلدراج ذات الصلة ،مام يسمح لنا بضامن تقديم خدمات فعالة ومراعية للوقت إىل عمالئنا. لدينا قاعدة عمالء عاملية تغطي أوروبا والواليات املتحدة وكندا والدول االسكندنافية وأسرتاليا وآسيا وتركيا وأمريكا الالتينية وأفريقيا والرشق األوسط. كام نعمل كوكيل إدراج لسندات الدين يف لوكسمبورغ ،ونظام التداول متعدد األطراف يف فيينا والبورصة الدولية.
الخربة يف املنتجات املهيكلة وأسواق رأس املال املقرتض تعمل هيلني عن كثب مع كورماك كيسان وجلني بوت وإيدن سمول وفيل كودي وبرندان واالس وآيسلينغ كييل ،وهم رشكاء رائدون يف أسواق رأس املال لدى آرثر كوكس .ويتمتع هذا الفريق بخربة واسعة يف الهياكل واملنتجات املناسبة لعملية اإلدراج.
5
سندات الدين المتخصصة :اإلدراج في بورصة يورونكست دبلن
ARTHUR COX LLP
فريقنا خدمات اإلدراج ٍ ملزيد من املعلومات ،يُرجى االتصال بفريق خدمات اإلدراج لدينا عىل listings@arthurcox.com
سيان أوفالهيرتي
لورينا ثورنتون
هيلين بيريل
مدير مساعد خدمات اإلدراج
مدير مساعد خدمات اإلدراج
مدير خدمات اإلدراج
+353 1 920 1399
+353 1 920 1102
+353 1 920 1203
sean.oflaherty@arthurcox.com
lorena.thornton@arthurcox.com
helen.berrill@arthurcox.com
أسواق رأس المال
جلين بوت
كورماك كيسان
شريك
شريك
شريك ،مدير أسواق رأس المال
+353 1 920 1072 aiden.small@arthurcox.com
+353 1 920 1197 glenn.butt@arthurcox.com
+353 1 920 1186 cormac.kissane@arthurcox.com
آيسلينغ كيلي
برندان واالس
فيل كودي
شريك
شريك
شريك
+353 1 920 1255 aisling.kelly@arthurcox.com
+353 1 920 1069 brendan.wallace@arthurcox.com
+353 1 920 1238 phil.cody@arthurcox.com
إيدن سمول
6
Dublin +353 1 920 1000 dublin@arthurcox.com
London +44 207 832 0200 london@arthurcox.com
San Francisco +1 415 829 4247 sanfrancisco@arthurcox.com
Belfast +44 28 9023 0007 belfast@arthurcox.com
New York +1 212 782 3294 newyork@arthurcox.com
Arthur Cox LLP arthurcox.com