Informations économiques et juridiques

Informations sur les affaires d’une importance économique ou juridique particulière

Le Conseil d’administration de la SICAV informe les investisseurs des modifications suivantes apportées au règlement de placement de la SICAV et au prospectus, telles qu’approuvées par le Conseil d’administration en date du 8 mars 2021 et par la FINMA le 30 mars 2021.

Règlement de placement

La direction de fonds à compter du 1er avril 2021 devient CACEIS (Switzerland) SA (I §1 ch.4) :

La SICAV immobilière délègue l’administration, y compris la distribution et les décisions en matière de placement ainsi que toutes tâches administratives ou autres tâches à la direction de fonds CACEIS (Switzerland) SA, Nyon.

Pour les investisseurs, le changement de direction s’effectue sans frais.

Ce changement n’a pas d’impact sur l’organe de révision et le gestionnaire de la SICAV qui demeurent toujours respectivement KPMG SA et la Banque Bonhôte & Cie SA.

Le texte intégral des modifications résultant du changement de direction peut être obtenu gratuitement auprès de la direction de fonds et de la banque dépositaire.

Prospectus

La délégation de l’administration est remplacée par CACEIS (Switzerland) SA en tant que direction de fonds autorisée depuis le 4 juin 2007 par l’Autorité de surveillance des marchés financiers (FINMA) à exercer une activité de direction de fonds au sens des art.32 ss LEFIN dans tout le prospectus.

Le statut FATCA de Bonhôte-Immobilier SICAV est mis à jour comme suit :

» Ch.1.4 Prescriptions fiscales utiles concernant la

SICAV immobilière

FATCA : la SICAV est inscrite auprès des autorités fiscales américaines en tant que « registered deemed compliant FFI » au sens des sections 1471 – 1474 de l’Internal Revenue Code américain (Foreign Account Tax Compliance Act, incluant les textes à ce sujet, ciaprès «FATCA»).

Principes d’évaluation et de calcul de la valeur nette d’inventaire

Eléments subséquents

La valeur nette d’inventaire de la SICAV immobilière est déterminée à la valeur vénale à la fin de l’exercice comptable ainsi que pour chaque émission de parts, en francs suisses.

La direction du fonds fait examiner la valeur vénale des immeubles appartenant à la SICAV Immobilière par des experts indépendants chargés des estimations à la clôture de chaque exercice ainsi que lors de l’émission de parts. Pour ce faire, la direction du fonds mandate, avec l’approbation de l’autorité de surveillance, au moins deux personnes physiques ou une personne morale en tant qu’experts indépendants chargés des estimations. L’inspection des immeubles par les experts chargés des estimations est à répéter tous les trois ans au moins.

Lors de l’acquisition / cession d’immeubles, la direction du fonds doit faire préalablement estimer lesdits immeubles. Lors des cessions, une nouvelle estimation n’est pas requise lorsque l’estimation existante ne date pas de plus de trois mois et que les conditions n’ont pas changé considérablement.

Les placements cotés en bourse ou négociés sur un autre marché ouvert au public doivent être évalués selon les cours du marché principal. D’autres placements ou les placements pour lesquels aucun cours du jour n’est disponible doivent être évalués au prix qui pourrait en être obtenu s’ils étaient vendus avec soin au moment de l’évaluation. Pour la détermination de la valeur vénale, la direction du fonds utilise dans ce cas des modèles et principes d’évaluation appropriés et reconnus dans la pratique.

La valeur de valeurs mobilières à court terme servant un intérêt fixe (instruments du marché monétaire) qui ne sont pas négociées en bourse ou sur un marché réglementé ouvert au public est déterminée de la manière suivante : le prix d’évaluation de tels placements est adapté successivement au prix de rachat, en partant du prix net d’acquisition, avec maintien constant du rendement de placement calculé en résultant. En cas de changements notables des conditions du marché, la base d’évaluation des différents placements est adaptée aux nouveaux rendements du marché. En cas de prix actuel manquant du marché, on se réfère normalement à l’évaluation d’instruments du marché monétaire présentant des caractéristiques identiques (qualité et siège de l’émetteur, monnaie d’émission, durée).

Les avoirs postaux et en banque sont évalués avec leur montant plus les intérêts courus. En cas de changements notables des conditions du marché ou de la solvabilité, la base d’évaluation des avoirs en banque à terme est adaptée aux nouvelles circonstances.

Les immeubles sont évalués pour la SICAV Immobilière conformément à la Directive actuelle de l’AMAS sur les fonds immobiliers.

L’évaluation des immeubles en construction applique le principe de la valeur vénale. Cette évaluation est soumise à un test annuel de dépréciation.

La valeur nette d’inventaire d’une part est obtenue à partir de la valeur vénale de la fortune de la SICAV, réduite d’éventuels engagements de la SICAV Immobilière ainsi que des impôts afférents à la liquidation éventuelle dudit fonds, divisée par le nombre de parts en circulation. Elle est arrondie à CHF 0.05.

Le taux d’escompte net moyen pondéré est de 3.48%.

La transaction immobilière dont le transfert de propriété n’a pas eu lieu à la date de clôture est la suivante : » Achat de l’immeuble sis à rue des Peupliers 2-4-6-8 à Martigny (VS), dont la signature de l’acte était le 17 septembre 2021, le transfert a eu lieu le 1er octobre 2021.