ÅRSBERÄTTELSE
Innehåll 2 Nyckeltal 4 Verkställande direktörens översikt 6 Strategi 8 Styrelsens verksamhetsberättelse 12 Samhällsansvar och personal 14 Koncerntjänster 15 Elhandel 16 Fjärrvärme 18 Vasa Elnät Ab 19 Oy RAVERA Ab Utdrag ur det reviderade bokslutet Koncernen Vasa Elektriska och Vasa Elektriska Ab 22 Resultaträkning 23 Balansräkning 24 Finansieringsanalys 25 Noter till bokslutet 39 Miljööversikt Särredovisade bokslut 40 Elhandel 40 Fjärrvärme
Avkastning på investerat kapital (%)
10 procent
15
12
11
14
2012
2013
2014
2015
Personal
173 personer
Dotterbolagens bokslut 41 Vasa Elnät Ab 41 Oy RAVERA Ab 43 Förvaltningsrådets utlåtande
Soliditet (%)
67 procent
2
67
63
63
67
2012
2013
2014
2015
Nyckeltal Omsättning 150
149
142
141
141
milj. euro
Räkenskapsperiodens vinst 24
24
23
30
2012
2013
2014
2015
0,80
22
milj. euro
Likviditet Quick Ratio
0,91
0,85
0,72
0,60
2012
2013
2014
2015
Investeringar
Rörelsevinst (%)
20
13
procent
milj. euro
16
19
20
26
25
57
36
27
2012
2013
2014
2015
2012
2013
2014
2015
3
” Kundbelåtenheten är resultatet av ett väl utfört arbete och skapar goda förutsättningar för de kommande åren
”
4
Verkställande direktörens översikt Ekonominyheterna har under senare tid varit positivare än på många år. Rapporteringens tyngdpunkt har dock förflyttats från ekonomi och energi till politik; Brexit och valet av Trump till president har präglat år 2016. Samtidigt har det politiska språkbruket förändrats och skärpts. Med tanke på energimarknaden tycktes klimatavtalet som världens länder enades om i december 2015 i Paris som ett stort framsteg. Enigheten på mötet hade varit större än under något tidigare klimatmöte. Trender som tyvärr kan urvattna Parisavtalets gemensamt fastställda klimatmål är den tilltagande nationalismen och protektionismen. År 2016 började marknadspriset på olja och stenkol stiga igen och det har inneburit att särskilt den ryska ekonomin piggnat till. Den sjunkande pristrenden på elmarknaden stannade av och under två månader på hösten noterades högre marknadspriser än under början av året. Utbyggnaden av vindkraft är på grund av beslutet att avskaffa inmatningstariffen för vindkraft för närvarande intensiv. För att omfattas av tariffen gäller det att snabbt slutföra uppstartade vindkraftsprojekt. När påbörjade parker har färdigställts kommer vindkraftsmarknaden i Finland sannolikt att gå på sparlåga i många år. Den inhemska elförsörjningens beroende av importenergi nådde i fjol en ny rekordnivå: 22,3 procent av elen kom från utlandet. Nuvarande kraftproduktion läggs på många håll ner eller försvinner från marknaden, inte bara i Finland, utan även i de övriga nordiska länderna. Det ser ut som om elmarknaden på grund av de störningar som stödsystemen för förnybar energiproduktion har lett till skulle behöva ett särskilt system för att garantera en fortsatt regler- och kraftproduktion. Energiförbrukningen år 2016 steg på grund av det förhållandevis kyliga vädret. Ny vindkraft togs i bruk på flera orter. Samtidigt fick vi uppleva årtusendets svagaste vindar och resultatet var en avtagande ökning av vindkraftsproduktionen. I Sverige hotas vindkraftens lönsamhet av raset i priserna på elcertifikat.
VASA ELEKTRISKA FORTFARANDE STARKT Vasa Elektriskas omsättning ökade något och det operativa resultatet exklusive poster av engångskaraktär var bättre än föregående år. Undersökningar visar att Vasa Elektriska och Vasa Elnät har landets nöjdaste kunder. De största enskilda investeringarna riktades till vindkraft efter att vindkraftsparken i Santavuori färdigställts på sommaren och byggandet av vindkraftsparken i Ömossa i Kristinestad fortsatte. På sommaren färdigställdes också det nya kraftverket i Brahestad i anslutning till stålfabriken. Investeringar i el- och fjärrvärmenätet genomfördes som tidigare. Försäljningen av elenergi var större än någonsin och under senare delen av året började antalet kunder öka. Det låga elpriset innebar dock att omsättningen för elhandeln krympte jämfört med året innan. Lönsamheten i elhandeln förbättrades efter flera års kontinuerlig försämring. Omsättningen för fjärrvärme steg i och med att energiförbrukningen på grund av det kalla vädret ökade. Fjärrvärmens resultat var bättre än året innan. Det låga marknadspriset på el har gjort kondensproduktionen olönsam och utgör nu ett hot mot samproduktionen av el och värme. Marknadsläget kommer under de närmaste åren att vara den största utmaningen mot basproduktionen av fjärrvärme i Vasa. Vasa Elnät Ab:s omsättning ökade och resultatet förbättrades. Bolagets kostnadseffektivitet har bibehållits på en god nivå. Investeringarna i elnätets vädersäkerhet har fortsatt och nyckeltalen för elens kvalitet har förbättrats. Det andra dotterbolaget, Oy RAVERA Ab, uppvisade för andra gången i bolagets historia ett underskott i bokslutet. Entreprenadaffärsverksamhetens lönsamhet är osäker, dels på grund av övergången från luftledningar till jordkablar och dels i och med att de stora nätinnehavarna ändrat spelreglerna för konkurrensutsättning i branschen på ett sätt som gynnar stora entreprenörer. Koncernen Vasa Elektriskas höga kundbelåtenhet är resultatet av ett väl utfört arbete och skapar goda förutsättningar för framgång under de kommande åren. Jag tackar personalen samt styrelsens och förvaltningsrådets medlemmar för ett väl fungerande samarbete. Hannu Linna verkställande direktör
5
Strategi
Operativ spetskompetens =
Anskaffning • • •
rätlinjiga, effektiva verksamhetsprocesser som för kunderna innebär smidiga kontakter och förmånlig energi.
En tillförlitlig och effektiv användning av nuvarande produktionskapacitet. Satsning på samproduktion av el och värme samt koldioxidfri produktion (vatten-, vind- och kärnkraft). Fjärrvärme produceras i form av samproduktion av el och värme i Vaskiluodon Voima Oy:s och Westenergy Ab:s produktionsanläggningar.
VÅRA KRITISKA FRAMGÅNGSFAKTORER • • • •
FJÄRRVÄRME
Kärnaffärsverksamheter
6
Prissättning Inköpsstruktur Riskhantering Elektroniska tjänster
ELÖVERFÖRING
Strategiska prioriteringar 1. Kostnadseffektivitet 2. Lönsamhet 3. Tillväxt
Målsättningar • •
• SÅ NÅR VI VÅRA MÅL • • • • •
En fungerande arbetsgemenskap Rätt dimensionerade resurser Samarbete med intressegrupperna Ett begränsat urval tjänster och produkter Okomplicerade processer
Skapa kundmervärde genom operativ spetskompetens. Upprätthålla och utveckla ett pålitligt och fungerande el- och fjärrvärmenät för näringslivet och invånarna inom verksamhetsområdet. Bevara fjärrvärmens ställning som den mest uppskattade uppvärmningsformen i Vasa och uppnå en situation där andelen utsläppsfri fjärrvärmeproduktion är större än i andra stora städer.
ELHANDEL
7
Styrelsens verksamhetsberättelse
VÄSENTLIGA HÄNDELSER UNDER RÄKENSKAPSPERIODEN Jämfört med föregående år steg energiförbrukningen i Finland. Ökningen beror på att medeltemperaturen under året sjönk till en nivå som närapå motsvarar den normala temperaturen på lång sikt. Den långvariga lågkonjunkturen upphörde och detta resulterade i att företagens orderstock ökade och att nedgången i näringslivets energiförbrukning stannade av. Den energimängd som Vasa Elektriska levererade tilltog på grund av en ökning i både den förbrukade värmeenergin och den på marknaden sålda elenergin. Till följd av konkurrenssituationen sänktes priset på elenergi i början av året och på nytt i början av maj. Koncernens omsättning ökade en aning trots att prisnivån sjönk. På grund av exceptionellt stora andra inkomster under jämförelseåret, en försämring av intressebolagens inkomstandel och lägre placeringsintäkter var resultatet sämre än föregående år. Koncernens operativa rörelsevinst var fortfarande bättre än året innan. Förutom sedvanliga investeringar i fjärrvärme- och elnätet togs vindkraftsparken i Santavuori i Ilmola samt Ravolas förnyade masugnsgaskraftverk i Brahestad i bruk. Byggandet av en vindkraftspark i Ömossa i Kristinestad pågår. Jämfört med föregående år minskade den totala mängden investeringar avsevärt. Vasa Elektriskas produktionsinvesteringar förverkligas via EPV Energi.
EKONOMISK UTVECKLING År 2016 uppgick koncernens omsättning till 141,2 (140,7) miljoner euro. Omsättningen steg med 0,4 procent jämfört med året innan. Däremot sjönk rörelsevinsten med 22,9 procent och utgjorde 28,2 (36,6) miljoner euro. Moderbolaget Vasa Elektriska Ab:s omsättning steg och utgjorde 106,3 (106,1) miljoner euro, men rörelsevinsten sjönk till 18,8 (23,0) miljoner euro. Elhandelns omsättning utgjorde 72,2 (75,5) miljoner euro. Fjärr-
8
värmens omsättning uppgick till 34,5 (31,0) miljoner euro och Vasa Elnät Ab:s till 32,3 (30,7) miljoner euro. Oy RAVERA Ab:s omsättning var 11,9 (12,8) miljoner euro. Elhandelns rörelsevinst var 10,8 (15,1) miljoner euro, fjärrvärmens 9,5 (8,5) miljoner euro och Vasa Elnät Ab:s 8,9 (8,0) miljoner euro. I samband med att Oy RAVERA Ab förlorade en betydande kund uppstod anpassningskostnader som ledde till att bolagets rörelsevinst sjönk till -0,3 (+0,6) miljoner euro. Koncernens resultat för år 2016 belastas av en kostnad av engångskaraktär, som uppstod till följd av nedskrivningen av värdet på ägandet i Mervento samt på dotterbolaget Oy RAVERA Ab:s frivilliga pensionslösning. Värdet på posterna som försämrade resultatet uppgick till totalt ca 1,2 miljoner euro. Engångsposterna som förbättrade koncernens resultat var en stor enskild anslutningsavgift för produktionen, en del av försäljningen av lagret för tungt bränsle som intäktsfördes under räkenskapsperioden samt en andel av energikoncernen EPV:s resultat. Värdet på posterna som förbättrade resultatet uppgick till ca 1,1 miljoner euro. Under jämförelseåret 2015 belastades resultatet av kostnader av engångskaraktär, som uppstod till följd av att kärnkraftsprojektet Olkiluoto 4 avbröts, produktionen i kolkraftverken i Tahkoluoto och Kristinestad upphörde samt av kostnader om 4,5 miljoner euro som uppstod till följd av nedskrivningen av värdet på ägandet i Mervento. Koncernens resultat för 2015 förbättrades av försäljningen av den gamla kontorsbyggnaden och teckningsrätterna för vindkraftsandelarna samt av andelen i energikoncernen EPV:s resultat, sammanlagt 12,7 miljoner euro. Under verksamhetsåret var moderbolagets elförsäljningsvolym 1 908 (1 793) gigawattimmar (GWh), fjärrvärmeförsäljningens 685 (615) GWh och Vasa Elnät Ab:s 977 (938) GWh. Till följd av tidigare nämnda kundförlust steg koncernens relativa andel av den interna entreprenaden i Oy RAVERA Ab:s verksamhet jämfört med föregående år. Under räkenskapsperioden uppgick koncernens vinst till 21,5 (30,3) miljoner euro och moderbolagets vinst till 16,8 (18,9) miljoner euro.
(hallituksen kuva)
Vasa Elektriska Ab:s styrelse: Miapetra Kumpula-Natri, Seppo Rapo, Joakim Strand (ordförande), Teija Laitinen och Mauri Holma (vice ordförande)
CENTRALA NYCKELTAL FÖR KONCERNENS OCH MODERBOLAGETS EKONOMISKA STÄLLNING KONCERNEN Nyckeltal
MODERBOLAGET
2016
2015
2014
2013
2016
2015
2014
2013
141 198
140 658
141 642
149 282
106 263
106 088
110 412
116 383
Förändring av omsättning, %
0,4 %
-0,7 %
-5,1 %
-0,3 %
0,2 %
-3,9 %
-5,1 %
Rörelsevinst %
20,0 %
26,0 %
19,7 %
19,5 %
17,7 %
21,7 %
16,9 %
17,1 %
Avkastning på eget kapital % *)
9,1 %
13,6 %
11,3 %
12,9 %
9,4 %
13,6 %
12,3 %
12,8 %
Avkastning på investerat kapital % *)
9,7 %
13,5 %
10,9 %
12,3 %
8,9 %
11,9 %
10,4 %
12,0 %
Soliditet % *)
66,8 %
66,7 %
62,6 %
63,1 %
53,6 %
54,2 %
51,1 %
52,6 %
0,8
0,6
0,7
0,9
0,5
0,4
0,5
0,7
Omsättning 1 000 €
Likviditet (Quick Ratio)
-2,2 %
*) I beräkningen har anslutningsavgiftsskulden beaktats som eget kapital.
9
BRUTTOINVESTERINGAR Bruttoinvesteringar (1000 €)
2016
2015
2014
2013
26
15 486
14 482
34 798
2 531
2 442
3 236
1 798
217
1 513
8 850
15 159
10 633
8 304
10 287
12 809
Oy RAVERA Ab
60
272
179
163
VS Vindkraft Ab
-
-
-
-
-444
-920
-542
-8 143
13 023
27 097
36 492
56 584
Vasa Elektriska Ab – Elhandel Vasa Elektriska Ab – Fjärrvärme Vasa Elektriska Ab - Tjänster Vasa Elnät Ab
Koncernelimineringar Totalt
Under verksamhetsåret uppgick koncernens bruttoinvesteringar till 13,0 (27,1) miljoner euro.
FINANSIERING Anslutningsavgifterna i koncernen uppgick till 1,4 (1,3) miljoner euro. De räntebärande skulderna var 64,9 (58,1) miljoner euro 31.12.2016. Likviditeten steg under året. Vid bokslutstillfället var de likvida medlen 7,3 (1,3) miljoner euro.
CENTRALA NYCKELTAL FÖR KONCERNENS OCH MODERBOLAGETS PERSONAL KONCERNEN Personal
MODERBOLAGET
2016
2015
2014
2013
2016
2015
2014
2013
Antal anställda i genomsnitt under räkenskapsperioden (deltidsanställda proportionerade)
166
174
176
187
81
84
77
90
Fastanställda 31.12
151
155
170
171
75
71
78
80
Visstidsanställda 31.12
16
19
9
12
12
12
7
11
Sammanlagt 31.12
167
174
179
183
87
83
85
91
8 031 415
8 245 491
8 440 306
8 819 617
4 156 990
4 126 495
4 046 386
4 219 154
Löner och arvoden under räkenskapsperioden
KONCERNSTRUKTUR
FORSKNINGS- OCH UTVECKLINGSVERKSAMHET
Koncernen Vasa Elektriska består av moderbolaget Vasa Elektriska Ab, dotterbolagen Vasa Elnät Ab, Oy RAVERA Ab, VS Vindkraft Ab samt intressebolagen EPV Energi Ab och Smedsby Värmeservice Ab.
Vasa Elektriska Ab:s egen affärsverksamhet grundar sig på utnyttjande av befintlig teknologi. Bolaget har såsom tidigare år via sina samarbetspartner satsat på förnybar energi samt på utveckling av energieffektivitet och energiteknologi.
BEDÖMNING AV DEN KOMMANDE UTVECKLINGEN Marknadspriset på el i de nordiska länderna är på grund av stödsystemen artificiellt lågt och inga signaler på ökad reglereffekt kan skönjas, trots att tilläggseffekt skulle behövas för att trygga verksamheten på elmarknaden. Befintlig produktionskapacitet försvinner fortfarande från marknaden och i stället byggs med hjälp av stöd en energiproduktion som inte kan regleras. Basproduktionen av fjärrvärme i Vasa hamnar i vågskålen de närmaste åren när konkurrenskraften hos elproduktionen i kraftverket i Vasklot försvagas. Vad gäller bolagets entreprenörsverksamhet är situationen svår, eftersom förhandlingskraften allt mer har övergått till nätbolagen. I förhållande till konkurrenterna är Vasa Elektriskas ställning stark både vad gäller kundbelåtenhet och ekonomi. Möjligheterna att göra ett gott resultat försvårades främst av det låga priset på elmarknaden och den dåliga lönsamheten inom entreprenadbranschen.
10
BEDÖMNING AV DE MEST BETYDANDE RISKERNA OCH OSÄKERHETSFAKTORERNA Med koncernens riskhantering avses ett systematiskt och föregripande sätt att analysera och administrera verksamhetens möjligheter och risker och inte enbart eliminering av risker. Moderbolagets styrelse ansvarar för bolagets och koncernens riskhanteringspolitik och övervakning. Verkställande direktören ansvarar för organiseringen och rapporteringen av riskhanteringen till styrelsen. Riskhanteringen är en del av de dagliga affärsverksamhetsprocesser och beslut som ingår i affärsverksamheternas och koncernens stödfunktioner.
Ekonomiskt resultat
Kreditrisk
Koncernens ekonomiska resultat utsätts för många ekonomiska, politiska och strategiska risker. Avgörande för det ekonomiska resultatet är elmarknadsprisets utveckling, politiska regleringsåtgärder och det allmänna globala ekonomiska läget. En instabil politisk och ekonomisk situation, i övriga delar av världen såväl som i Finland, påverkar priserna på råvaror och utsläppsrätter och därmed energikoncernens resultat.
Affärsverksamhetsenheterna ansvarar för kreditrisken i anknytning till försäljningsfordringarna. Riskerna med kreditförluster från försäljningsfordringarna hanteras även med en enhetlig kreditgivningspolitik och effektiv indrivningsverksamhet.
Riskpolitik och skyddsprinciper inom elhandeln
Moderbolagets utdelningsbara vinstmedel uppgår till 87,203 (85,166) miljoner euro, varav 16,769 (18,938) miljoner euro utgörs av räkenskapsperiodens vinst.
Elhandeln utsätts för prisrisker i samband med den fysiska produktionen och försäljningen. För att hantera elprisrisker används aktivt elderivat. Elhandelns riskposition som uppstår till följd av garderingen uppföljs systematiskt. Målsättningen med riskhanteringen är att gardera sig mot de följder det osäkra elpriset på marknaden utgör för kassaflödet och täckningsbidraget. Riskerna som uppstår till följd av osäkra priser orsakade av utsläppsrätter och bränslen hanteras av produktionsbolagen.
Olkiluoto 3 Bolaget har inga pågående tvister, men Vasa Elektriska är indirekt part i tvisten som gäller byggandet av Olkiluoto 3. Oroande för bolaget är att byggandet av kärnkraftverket är försenat och i anslutning till detta har meningsskiljaktigheter uppstått med anläggningsleverantören.
Prisrisker inom handeln med utsläppsrätter Produktionsbolagen måste senast i slutet av april till elmarknadsmyndigheten returnera den mängd utsläppsrätter som motsvarar mängden växthusgasutsläpp under föregående kalenderår. Underskott köps på marknaden och överskott säljs till marknaden. Priserna på utsläppsrätter på marknaden varierar kraftigt och oförutsett. Riskerna inom handeln med utsläppsrätter hanteras i enlighet med separata direktiv.
Försäkringspolitik Som en del av riskhanteringen granskar koncernen regelbundet sina försäkringar. Avsikten är att täcka alla de risker som det ekonomiskt sett eller av andra orsaker är ändamålsenligt att försäkra.
Hantering av finansiella risker och likviditetsrisker Koncernstyrelsen godkände principerna för koncernens finanspolitik 9.11.2015. Koncernens finansiering har koncentrerats till moderbolaget och dotterbolagens finansiering sköts huvudsakligen med interna lösningar. Koncernen har tagit i bruk en internbank som svarar för säkerställandet och centraliseringen av koncernens interna, kortsiktiga finansiering. Koncernens ekonomidirektör samt moder- och dotterbolagens verkställande direktörer ansvarar för placeringen av likviditetsöverskott. Målsättningen med hanteringen av likviditetsrisken är att i alla situationer säkerställa koncernens finansiering.
Ränte- och valutarisk För hanteringen av ränteriskerna har koncernens låntagning spridits ut på olika instrument med fast och rörlig ränta. Derivatavtal kan även användas som hjälp för att hantera ränte- och valutarisker. Målsättningen är att skydda sig mot de negativa effekter som en förändring i valutakurser och räntenivån innebär. Derivatavtal ingås enbart med banker med god kreditvärdighet verksamma inom Finland.
STYRELSENS FÖRSLAG TILL DISPOSITION AV VINSTMEDLEN
Styrelsen föreslår till bolagsstämman att de utdelningsbara vinstmedlen disponeras på följande sätt: - moderbolagets utdelningsbara vinstmedel - som dividend utdelas ett belopp om 266,20 euro/aktie eller totalt - i det egna kapitalet kvarlämnas
87 203 330,26€ 8 385 300,00€ 78 818 030,26€
Inga väsentliga förändringar har skett i bolagets ekonomiska ställning efter räkenskapsperiodens slut. Bolagets likviditet är tillräcklig och enligt styrelsens uppfattning äventyras bolagets likviditet inte av den föreslagna vinstutdelningen.
BOLAGETS AKTIER Bolaget har 31 500 aktier. Var och en aktie berättigar till en röst på bolagsstämman.
BOLAGETS ORGANISATION, LEDNING OCH REVISORER Som medlemmar i Vasa Elektriska Ab:s förvaltningsråd fungerade Juha Häkkinen (ordförande), Viveca Bäck (vice ordförande), Sirpa Sainio (vice ordförande), Ivanka Capova, Erik Cederholm, Niilo Hamari, Dick Jungerstam, Tomi Kaunismäki, Marjatta Kiviranta, Raija Koivisto, Marianne Munkki, Mauri Ollila och Salla Rundgren. I förvaltningsrådets möten deltog därtill i egenskap av personalens representanter fyra förtroendepersoner. Förvaltningsrådet valde Viveca Bäck, Niilo Hamari, Sirpa Sainio och Juha Häkkinen till medlemmar i granskningsutskottet. Juha Häkkinen fungerar som ordförande. Utskottets uppgift är att övervaka att uppsatta mål uppnås inom Vasa Elektriska Ab samt att bolagets grundläggande verksamhet sköts. Därtill framlägger utskottet varje år ett förslag till förvaltningsrådet om utnämning av styrelse och fastställande av arvoden för styrelsens medlemmar. Som ordinarie medlemmar i Vasa Elektriska Ab:s styrelse, valda av förvaltningsrådet, fungerade Joakim Strand (ordförande), Mauri Holma (vice ordförande), Miapetra Kumpula-Natri, Seppo Rapo och Teija Laitinen. Styrelsen sammanträdde 12 gånger under räkenskapsåret. Som medlemmar i Vasa Elnät Ab:s styrelse fungerade Heikki Miilumäki (ordförande), Laura Ala-Kokko, Heimo Hokkanen, Arja Rosing och Ossi Suortti. Till Oy RAVERA Ab:s styrelse hörde Hannu Linna (ordförande), Mauri Holma, Kyösti Salo (avliden 7.10.2016) och Tapio Mäki. Som revisor fungerade revisionssamfundet Ernst & Young Oy och som huvudansvarig revisor CGR Kristian Berg.
11
Samhällsansvar och personal SAMHÄLLSANSVAR Inom koncernen Vasa Elektriska betyder samhällsansvar att varje koncernbolag tar sitt ansvar gentemot intressegrupperna, både ekonomiskt och socialt. De gemensamma värdena enligt koncernens strategi, dvs. öppenhet, kunnande och förtroende, styr samhällsansvarsarbetet. Till ansvaret hör att ombesörja alla kunders energibehov genom att satsa på leveranssäkerhet och ett förmånligt energipris samt genom att producera ett ekonomiskt mervärde för ägarna och främja välmåendet inom verksamhetsområdet. Koncernen känner ansvar för miljön och utvecklar verksamheten i en mer miljövänligare riktning. Koncernen deltar i utvecklingen och framtagningen av miljömässigt hållbarare energiproduktionsalternativ. Principen inom koncernen är att iaktta god bolagsstyrning och eftersträva en öppen växelverkan och transparens i verksamheten. Huvudmålsättningen är att öka och bevara kundernas, personalens, myndigheternas och ägarnas förtroende. Lönsamheten inom koncernen baserar sig på förmånlig energi och på en operativt sett utmärkt verksamhet.
PERSONAL Personalens välmående och arbetshälsa uppmärksammas och främjas. Enkätresultaten visar att tidsanvändning och brådska i arbetet är orsakerna till de största problemen. Därför ordnades en kurs i egen tidsanvändning. I förmansarbetet gjordes satsningar på utveckling och upprätthållande av förmåga till växelverkan. Till följd av de ändringar som energibranschen står inför är förändringsstyrning en av de viktigaste faktorerna. Växelverkan och kommunikation är en central del av förändringsstyrningen och något som bolaget kommer att satsa på de närmaste åren. I slutet av år 2016 var antalet anställda på koncernnivå 173 och det genomsnittliga antalet 166. Personalens medelålder var 43 år i slutet av året.
Personal
Vasa Elektriska Ab
Vasa Elnät Ab
Oy RAVERA Ab
Totalt
Personal 31.12
87 (83)
32 (32)
54 (59)
173 (174)
Personalen 2016 i genomsnitt
81 (84)
32 (32)
53 (58)
166 (174)
Medelålder
44
44
42
43
Utbildningsdagar i genomsnitt/person/år
2,2
1,5
5,1
2,9
Sjukdagar i genomsnitt/person/år
6,3
8,1
8,8
7,7
Övertid i genomsnitt/person/år
15 h
24 h
71 h
37 h
12
” I förmansarbetet gjordes satsningar på utveckling och upprätthållande av förmåga till växelverkan
”
13
Koncerntjänster ELEKTRONISKA TJÄNSTER Koncernens strategiska mål att utveckla de elektroniska tjänsterna återspeglades starkt i alla koncerntjänster år 2016. Koncernens ekonomitjänster övergick helt till pappersfri bokföring från början av året. En del av inköpsfakturorna fås i pappersform som överförs till elektronisk form. År 2016 var redan över 80 procent av alla inköpsfakturor elektroniska nätfakturor. Allt bokföringsmaterial är också i elektronisk form. Övergången till elektroniska försäljningsfakturor verkar tyvärr ha avstannat. Av alla energifakturor skickades omkring 30 procent som e- eller nätfakturor. Med hjälp av åtgärder inom systemutveckling kan kundernas behov gällande energifakturering tillgodoses. Förnyandet av systemet för fakturerings- och fordringshantering nådde testfasen. Testningen fortsätter och avsikten är att systemet tas i bruk på hösten 2017. För att utveckla kvaliteten på tjänster som erbjuds kunden anskaffades ett datasystem för hantering av kontakter. Systemet, som tas i bruk 2017, kommer att effektivisera kundkontakterna och förbättra kvaliteten på servicen, eftersom kundrådgivaren i framtiden har tillgång till kundens hela kontakthistorik. År 2016 tog byggtjänsten i bruk en karttjänst på internet. Via tjänsten kan byggare göra förfrågningar om ledningsuppgifter dygnet runt. Datahub-projektet som startades av Fingrid år 2015 leder branschen mot digitalisering med stora kliv. Målsättningen med projektet är att all information mellan elförbrukarna, försäljarna och distributionsbolagen år 2019 ska vara lagrad i Fingrids system, dvs. datahubben som alla marknadsparter har tillgång till. Systemet betjänar kunden och alla aktörer på marknaden, men att koppla ihop all information i en jämförbar form och att skapa systemintegrationer är en stor och resurskrävande utmaning.
ÄNDRINGAR I VERKSAMHETSMILJÖN Förverkligandet av den förnyade bokföringslagstiftningen inom koncernbolagen lyckades bra och samtidigt övergick man till papperslös ekonomiförvaltning. Bokföringsnämnden bjöd på en överraskning den sista månaden på året genom att ge ett utlåtande om behandlingen av derivat i bokslutet 13.12.2016. På basen av utlåtandet beslöt också Vasa Elektriska att ändra sin bokföringspraxis för derivat som förvärvats med skyddsavsikt (såväl valuta-, ränte- som nyttighetsderivat). Orealiserade värdeförändringar som tidigare specificerats i noterna som en post utanför balansräkningen bokfördes bland eget kapital i fonden för verkligt värde.
14
”
Systemet, som tas i bruk 2017, kommer att effektivisera kundkontakterna och förbättra kvaliteten på servicen
”
Elhandel REKORDARTAD FÖRSÄLJNINGSVOLYM OCH DOKUMENTERAT NÖJDA KUNDER Elektricitetens medelpris på börsen inom Finlands prisområde steg med 9,4 procent från år 2015 och utgjorde 32,45 euro/megawattimme (€/MWh). Det månatliga medelpriset på börselen inom Finlands prisområde var som dyrast 41,02 €/MWh i november och som billigast 26,09 €/MWh i februari. På årsnivå var Finlands områdespris 5,54 €/MWh dyrare än systempriset. Konkurrensläget på detaljmarknaden fortsatte att vara stramt hela året. I slutet av året såldes el till 90 691 elförbrukningsställen. Priset på leveransskyldig elenergi justerades neråt i början av januari genom en sänkning av komponenterna i energiavgifterna med ca 4,5 procent och en andra gång i maj med ca 10 procent. Under årets lopp såldes 1 426 gigawattimmar (GWh) el till kunderna och 483 GWh till elbörsen. Försäljningsvolymen 1 909 GWh var den största någonsin. För att utveckla verksamheten initierades nya åtgärder samtidigt som gamla processer fortsatte. En omfattande uppdatering av elhandelns verksamhetsmiljö och strategi påbörjades och ett projekt för stegvis förnyande av kundbetjäningssystemet fortsatte. För programmeringsarbetet svarade systemleverantören. Elhandeln deltog i tre riksomfattande undersökningar gällande kundbelåtenhet och erhöll ett väldigt bra resultat i samtliga. Produktionen av innehåll för sociala medier fortsatte enligt innehållsstrategin och -planen. Härtill utdelades fyra nummer av kundtidningen Nette till alla kunder.
NYA KRAFTANDELAR FÖR PRODUKTION År 2016 utgjorde elanskaffningen 1 909 GWh. Mängden var 6,3 procent högre än föregående år. Vasa Elektriskas andel i vindkraft ökade efter att vindparken i Santavuori i Ilmola blev klar. Närmare 7 procent av elanskaffningen var miljövänlig vindel. I anslutning till stålfabriken i Brahestad färdigställdes dessutom ett kraftverk som främst utnyttjar masugnsgas. Byggarbetena i Olkiluotos tredje enhet framskred i enlighet med anläggningsleverantörens tidsschema. Meningen är att köra igång en regelbunden elproduktion i slutet av 2018.
RESULTATET EN ANING SÄMRE ÄN FÖREGÅENDE ÅR År 2016 var elhandelns omsättning 72,2 milj. euro och rörelsevinsten 10,8 milj. euro. Riskhanteringen baserade sig på en av styrelsen godkänd riskpolitik och på en regelbunden rapportering till styrelsen.
Elhandel
2016
2015
Omsättning 1 000 €
72 218
75 532
-4,4
-5,2
Försäljningsvolym (GWh)
1 908
1 793
Rörelsevinst 1 000 €
10 785
15 078
18
16
Förändring av omsättning, %
Antal anställda
15
� Samproduktionen motsvarade totalt ca 98 procent av den totala anskaffningen
�
16
Fjärrvärme FJÄRRVÄRMEFÖRSÄLJNINGEN ÖKADE Det kalla vädret i januari och på hösten bidrog till att energiförsäljningen var större än budgeterat. Jämfört med föregående år ökade försäljningen av energi med upp till 11 procent, trots att år 2016 statistiskt sett var 8 procent varmare än ett normalår. Den totala försäljningen uppgick till 685 (615) gigawattimmar (GWh), vilket var ca 2 procent högre än budgeterat. Av värmeförsäljningen såldes 329 GWh till bostadshus, 329 GWh till industrin och offentliga byggnader samt 27 GWh till Smedsby Värmeservice Ab i Korsholm. År 2016 var medelpriset på fjärrvärme 62,1 euro/megawattimme (inkl. moms) mot 62,3 €/MWh föregående år. I början av året höjdes fjärrvärmens energiavgift med ca 2 procent, men grundavgiften förblev oförändrad. Mängden såld energi ökade avsevärt vilket ledde till att medelpriset sjönk.
STENKOLETS ANDEL I FJÄRRVÄRMEPRODUKTIONEN UTGÖR ENDAST RUNT 20 PROCENT Under verksamhetsåret uppgick fjärrvärmeanskaffningen till totalt 746 GWh. Med samproduktion av el och värme producerades 472 GWh fjärrvärme med biobränslen och kol i Vasklot 2 och vid Westenergys avfallsförbränningsanläggning 258 GWh med samhällsavfall som inte duger till återvinning. Samproduktionen motsvarade totalt ca 98 procent av den totala anskaffningen. Den egna reserv- och topproduktionen (olja) ökade en aning och utgjorde sammanlagt cirka 15 GWh eller runt 2 procent av anskaffningen. Därtill erhölls nästan 1 GWh, eller ca 0,1 procent av fjärrvärmens årsanskaffning, från förbränningen av deponigas. Mängden kol som användes i fjärrvärmeproduktionen utgjorde omkring 20 procent. Anskaffningens högsta timmedeleffekt uppnåddes på förmiddagen 7.1.2016, då den totala effekten som matades i fjärrvärmenätet var 280 megawatt. Det är den högsta effekt som uppmätts för fjärrvärmeverksamheten i Vasa. Vid mätningstillfället var det -26 grader. Under verksamhetsåret uppgick nätverks- och mätningsförlusterna till 60,8 GWh, dvs. 8,1 procent av den energi som matades i nätet.
NYA KUNDER HÖJDE ANSLUTNINGSEFFEKTEN MED CA EN PROCENT Till fjärrvärmen anslöt sig under året 26 nya kunder, varav 11 var egnahemshus. Vid årets slut var det totala antalet fjärrvärmekunder 3 213. Av dessa var 1 827 egnahemshus. Totalt utbyggdes nätet med 1 866 meter och 340 meter av det gamla nätet demonterades. Under året förnyades även 347 meter skadade ledningar i nätet och 5 lokala läckor reparerades. Fjärrvärmenätets totala längd var 238 kilometer vid årets slut. Till Smedsby Värmeservice Ab utbyggdes nätet med 148 meter och till Lillkyro med 100 meter.
Fjärrvärme
2016
2015
Omsättning 1 000 €
34 456
30 987
Förändring av omsättning, %
11,2
-0,3
Försäljningsvolym (GWh)
685
615
9 534
8 493
31
35
Rörelsevinst 1 000 € Antal anställda
17
Vasa Elnät Ab Vasa Elnät planerar, låter bygga och underhåller förmånliga och leveranssäkra elöverföringsnät till kunder inom verksamhetsområdet tillsammans med sina tjänsteproducenter. Beredskapen för effektiv skötsel av elnätet vid störningar är en viktig del av verksamheten. Bolaget svarar för elmätningar och balansavräkningar. Vasa Elnät ägs till hundra procent av Vasa Elektriska Ab och är ett dotterbolag som bedriver differentierad elnätsaffärsverksamhet. Bolagets verksamhetssystem har certifierats och uppfyller kraven i kvalitetsstandarden ISO 9001 och miljöstandarden ISO 14001 samt arbetsmiljöstandarden OH-SAS 18001.
DET KALLA VÄDRET I BÖRJAN AV VINTERN ÅTERSPEGLAS I MÄNGDEN ÖVERFÖRD ENERGI
nätinvesteringar för att minska mängden el som går förlorad i nätet samt genom energieffektivitetsrådgivning åt kunderna. Bolaget har anslutit sig till det frivilliga Energieffektivitetsavtalet för energisektorn. Verksamhetsåret var det första året av den fjärde tillsynsperioden för övervakning av skälig avkastning. Den pågående perioden upphör år 2019 och övervakningsmetoderna förblir oförändrade fram till år 2023.
FORSKNINGS- OCH UTVECKLINGSVERKSAMHET Forsknings- och utvecklingsverksamheten omfattade informationsanskaffning och deltagande i gemensamma undersökningsprojekt, såsom i verksamheten för Elforskningspoolen och INKA-projektet Sundom Smart Grid.
Den totala mängden överförd energi utgjorde 1 025 (975) gigawatttimmar (GWh), dvs. en ökning om fem procent jämfört med året innan. Växthusodlingen och boendet står för den största ökningen av förbrukningen. Elförbrukningen inom industrin sjönk med två procent. Under året byggdes 278 st. nya anslutningar till elnätet och i slutet av året uppgick antalet kunder till totalt 70 837 st.
BÄTTRE KVALITET OCH LEVERANSSÄKERHET I ELNÄTET MED JORDKABLAR Den totala längden på elnätet som ska underhållas är 6 830 km. Värdet på nätinvesteringarna uppgick till 10,6 (8,6) miljoner euro. De mest betydande kablingsprojekten utfördes i Marttila i Lillkyro och i det utvidgade detaljplaneområdet i Böle samt i centrum av Replot och Korsnäs. För att utveckla nätautomationen investerade bolaget i fjärrstyrda kopplingspunkter och fellokaliseringsutrustning som används för lokalisering och begränsning av fel. Högsta förvaltningsdomstolen förkastade besvären gällande byggande av en 110 kV kraftledning på sträckan Gerby−Alskat och upphävde det tillfälliga åtgärdsbeslutet. Byggarbetet utförs under år 2017. Leveranssäkerheten i elnätet låg på en utmärkt nivå. Den energivägda genomsnittliga avbrottstiden för kunderna uppgick till 22 minuter, medan det glidande femårsmedelvärdet är 43 minuter. De bakomliggande orsakerna till den höga leveranssäkerheten är beredskapen för reparationer av skador förorsakade av stormar samt en i genomsnitt högre kablingsgrad, i mellanspänningsnätet 30 (27) procent och i lågspänningsnätet 65 (62) procent. Informationen om störningar förverkligades bl.a. genom automatiska utskick av störningsmeddelanden. Under verksamhetsåret sändes 146 000 (160 000) störningsmeddelanden till kunderna. Den allmänna energieffektiviteten förbättrades genom riktade
18
Vasa Elnät Ab
2016
2015
Omsättning 1 000 €
32 299
30 671
Förändring av omsättning, %
5,3
2,9
Försäljningsvolym (GWh)
977
938
Rörelsevinst 1 000 €
8 877
8 019
Avkastning på investerat kapital, %
11
10
Antal anställda
32
32
Oy RAVERA Ab Oy RAVERA Ab specialiserar sig på byggnad, underhåll och felreparationer av elnät. RAVERA är dotterbolag till Vasa Elektriska Ab. År 2016 ökade omsättningen för koncernens interna nätbyggnad till följd av ett ökat antal entreprenader med helhetsansvar (KVR). Omsättningen för koncernens externa nätbyggnad minskade avsevärt på grund av att företaget förlorade en stor kund. Under året utförde bolaget ett betydande projekt för byggande av ett kabel- och fibernät för vindkraftverk åt EPV Vindkraft Ab och ett annat kablingsprojekt för vindkraftsparken påbörjades. Den totala omsättningen sjönk till 11,9 (12,8) miljoner euro och rörelseförlusten uppgick till -0,27 (0,62) miljoner euro. I resultatet ingår en post för ett pensionspaket av engångsnatur om 0,36 miljoner euro. Pensionspaketet förverkligades på sommaren 2016. Det operativa resultatet var positivt och utgjorde 0,13 miljoner euro.
NÄTBYGGNADSVERKSAMHETEN Nätbyggnadens totala omsättning sjönk med 7 procent jämfört med föregående år och resultatet försvagades på grund av säsongfluktuationen som var högre än tidigare. Prioriteringarna inom nätbyggnadsverksamheten var att planera och bygga ut kabelnätet och därmed förbättra tillförlitligheten i eldistributionen. Då tyngdpunkten i allt större utsträckning flyttades från luftledningsnät till jordkabelnät minskade personinsatsen jämfört med året innan. Eftersom KVR-arbetena utfördes främst på hösten och i början av året ökade utmaningarna för ett effektivt genomförande av arbetena.
”
Under året gjordes stora satsningar i utvecklingen av arbetarskyddet och informationsprocesser
”
UTVECKLING AV VERKSAMHETEN Under året gjordes stora satsningar i utvecklingen av arbetarskyddet och informationsprocesser. De nya möjligheter som datatekniken erbjuder utnyttjades i allt större utsträckning, i synnerhet i informationsdelningen. Utvecklingen och ibruktagandet av kvalitetssystem fortsatte med målsättningen att uppnå kvalitetscertifiering enligt ISO 9001 före utgången av året. Inkomsterna av projekt har redovisats som intäkt enligt tillverkningsgrad. Stora KVR-projekt som sträcker sig över flera år intäktsfördes på basis av färdighetsgrad. Detta gav en bättre bild av den operativa verksamhetens produktivitet och effektivitet. Material- och jordbyggnadsinköpen uppdaterades för att bättre motsvara de krav som de allt mer omfattande KVR-arbetena ställer. Bolaget deltog i förverkligandet av vindkraftsprojekt i hela Finland på många olika nivåer, från genomförande av enskilda specialuppdrag till leverans av hela el- och kabelfibernät. Tyngdpunkten i arbetarskyddet fästes på personliga skyddsredskap och personlig säkerhet. Bolaget satsade mer än tidigare på utbildning och på skyddsutrustning.
Oy RAVERA Ab
2016
2015
Omsättning 1000 €
11 938
12 768
Förändring av omsättning, %
-6,5
0,3
Försäljningsvinst 1000 €
-272
615
Avkastning på investerat kapital, %
-11
27
Antal anställda
53
58
19
Utdrag ur det reviderade bokslutet
Resultaträkning RESULTATRÄKNING (1000 €) Not
VASA ELEKTRISKA AB
2016
2015
2016
2015
106 263
106 088
3 622
11 298
1
OMSÄTTNING
141 198
140 658
2
Förändring av lager av färdiga varor och varor under tillverkning
-1 617
1 117
3
Övriga rörelseintäkter
1 787
9 467
663
5 033
Andel av intressebolagens resultat
4
Material och tjänster
-86 789
-92 650
-76 270
-79 808
5
Personalkostnader
-8 057
-8 371
-5 106
-4 970
6
Avskrivningar och nedskrivningar
-11 677
-11 303
-4 001
-3 904
7
Övriga rörelsekostnader
-7 315
-7 380
-5 748
-5 731
28 194
36 571
18 759
22 974
-1 330
-187
-1 441
-312
26 864
36 384
17 318
22 663
3 680
832
RÖRELSEVINST
8
Finansiella intäkter och kostnader VINST FÖRE SKATTER
9
Bokslutsdispositioner
10
Inkomstskatt RÄKENSKAPSPERIODENS VINST
22
KONCERNEN VASA ELEKTRISKA
-5 326
-6 124
-4 229
-4 556
21 538
30 260
16 769
18 938
Balansräkning BALANSRÄKNING (1000 €) Not
AKTIVA
KONCERNEN VASA ELEKTRISKA
VASA ELEKTRISKA AB
31.12.2016
31.12.2015
31.12.2016
31.12.2015
Immateriella tillgångar
823
1 004
630
1 031
Koncerngoodwill
268
536
BESTÅENDE AKTIVA 11
12
Materiella tillgångar
136 293
134 389
60 079
61 093
13
Placeringar
175 996
180 602
157 890
163 159
313 380
316 530
218 600
225 283
BESTÅENDE AKTIVA
AKTIVA 14
Omsättningstillgångar
2 800
4 744
1 188
1 516
15
Långfristiga fordringar
7 736
236
7 734
233
20
Latenta skattefordringar
1 644
1 209
433
16
Kortfristiga fordringar
27 176
26 592
22 651
20 515
Kassa och bank
7 278
1 301
7 276
1 298
46 633
34 082
39 282
23 561
AKTIVA
360 013
350 612
257 881
248 844
PASSIVA
31.12.2016
31.12.2015
31.12.2016
31.12.2015
Aktiekapital
1 589
1 589
1 589
1 589
Övriga fonder
-1 731
RÖRLIGA AKTIVA
17
EGET KAPITAL
-1 731
Balanserad vinst från tidigare räkenskapsperioder
161 829
144 570
72 165
66 227
Räkenskapsperiodens vinst
21 538
30 260
16 769
18 938
183 226
176 419
88 793
86 755
22 301
20 981
EGET KAPITAL
18
ACKUMULERADE BOKSLUTSDISPOSITIONER
19
AVSÄTTNINGAR
23
23
FRÄMMANDE KAPITAL 20
Latenta skatteskulder
14 728
14 211
21
Långfristigt främmande kapital
117 663
112 517
92 184
88 087
22
Kortfristigt främmande kapital
44 373
47 442
54 604
53 022
FRÄMMANDE KAPITAL
176 764
174 170
146 788
141 108
PASSIVA
360 013
350 612
257 881
248 844
23
Finansieringsanalys FINANSIERINGSANALYS (1000 €)
KONCERNEN VASA ELEKTRISKA
VASA ELEKTRISKA AB
2016
2015
2016
2015
RÄKENSKAPSPERIODENS VINST
21 538
30 260
16 769
18 938
Avskrivningar och nedskrivningar
Affärsverksamhetens kassaflöde
11 677
11 303
4 001
3 904
Försäljningsvinster (-) och förluster (+) från bestående aktiva
-201
-1 053
-98
-1 052
Andel av intressebolagens resultat vinster (-) och förluster (+)
-663
-5 033
Finansiella intäkter och kostnader
1 330
187
Bokslutsdispositioner Inkomstskatt Övriga korrektivposter Kassaflöde före förändring av rörelsekapital
5 326
6 124
27 39 034
1 441
312
-3 680
-832
4 229
4 556
27 41 788
22 688
25 826
Förändring av rörelsekapital Omsättningstillgångar, ökning (-) / minskning (+)
1 945
-724
328
942
Kortfristiga räntefria affärsfordringar ökning (-) / minskning (+)
-4 197
2 428
-4 093
2 606
-761
122
884
-2 243
36 021
43 637
19 808
27 131
Betalda räntor från rörelseverksamheten
-997
-1 151
-1 128
-1 283
Erhållna dividender från affärsverksamheten
562
2 013
562
2 013
Kortfristiga räntefria skulder ökning (-) / minskning (+) Förändring av avsättningar Affärsverksamhetens kassaflöde före finansiella poster och skatter
Erhållna ränteintäkter från affärsverksamheten Övriga finansieringsrater från affärsverksamheten Betalda direkta skatter Affärsverksamhetens kassaflöde
23
81
80
98
89
-143
-195
-139
-195
-6 261
-3 613
-5 119
-2 858
29 263
40 771
14 082
24 898
-13 169
-11 472
-2 623
-3 816
115
1 217
13
1 203
-5 038
-9 408
-5 038
Investeringarnas kassaflöde Investeringar i materiella och immateriella tillgångar Överlåtelseinkomster från materiella och immateriella tillgångar Köpta aktier i ägarintresseföretag
-9 408
Sålda aktier i ägarintresseföretag
4 133
Investeringar i andra placeringar
-171
-274
-171
83
55
83
55
-18 417
-15 511
-7 974
-7 869
1 929
10 008
1 929
10 008
Överlåtelseinkomster av övriga investeringar Investeringarnas kassaflöde
4 133 -274
Finansieringens kassaflöde Upptagna kortfristiga lån Amortering av kortfristiga lån
-13 896
Förändring av koncernkontofordringar / -skulder
-13 896 2 824
6 229
Anslutningsavgifter ökning / minskning
1 353
1 281
303
283
Upptagna långfristiga lån
14 523
23 546
14 523
23 546
Amortering av långfristiga lån
-9 673
-33 501
-9 673
-33 501
Betalda dividender
-13 000
-12 008
-13 000
-12 008
2 965
3 000
Erhållna och betalda koncernbidrag Finansieringens kassaflöde
-4 869
-24 570
-130
-16 338
Förändring av likvida medel
5 977
689
5 978
690
Likvida medel 1.1
1 301
611
1 298
608
Förändring av likvida medel
5 977
689
5 978
690
Likvida medel 31.12
7 278
1 301
7 276
1 298
24
Noter till bokslutet
Koncernen Vasa Elektriska hör till koncernen Vasa stad. Avskrifter av Vasa stads koncernbokslut fås från Vasa stad, Vasaesplanaden 10, 65100 Vasa.
Vasa stad och koncernen Vasa stads bolag Alla affärstransaktioner mellan Vasa Elektriska Ab och Vasa stad samt bolag som hör till koncernen Vasa stad sker på marknadsmässiga villkor.
KONCERNBOKSLUTETS OMFATTNING OCH BERÄKNINGSPRINCIPER I koncernbokslutet har som dotterbolag upptagits alla de bolag, vari moderbolaget direkt eller indirekt äger mer än 50 % av det röstetal som aktierna berättigar till. Det interna aktieinnehavet har eliminerats i enlighet med förvärvsmetoden. Elimineringen av koncernens eget kapital har genomförts i den uppifrån nedåtgående ordning som balansschemat förutsätter. Ägarintresseföretagen EPV Energi Ab och Smedsby Värmeservice Ab har tagits med i koncernbokslutet enligt kapitalandelsmetoden. Koncerninterna affärstransaktioner, vinstutdelning samt interna fordringar och skulder har eliminerats. Den latenta skatteskulden för de tillfälliga skillnaderna mellan beskattning och bokslut har beräknats genom att tillämpa den skattesats som vid bokslutet fastställts för de följande åren.
Intresseföretag Vasa Elektriska Ab äger andelar i EPV Energi Ab, som i sin tur äger produktionsandelar i olika produktionsbolag. Enligt aktieägaravtalen har varje ägare rätt till el i proportion till sitt aktieägarskap eller på basis av andra avtal. Varje ägare svarar för en kostnadsandel som motsvarar dess ägarandel, oberoende av produktionsmängd. EPV Energi Ab är inte ett vinstdrivande företag, eftersom EPV Energi Ab köper el till ett produktionskostnadsbaserat pris som innehåller även räntekostnader och punktskatter.
REDOVISNINGSPRINCIPER FÖR BOKSLUTET Uppställningsformen i resultaträkningen har ändrats till följd av ändringar i bokföringslagstiftningen (lag om ändring av bokföringslagen 1620/30.12.2015 samt statsrådets förordning om ändring av bokföringsförordning 1752/2015). Ändringen gäller koncernbidragets uppställningsform i resultaträkningen. I bokslutet för år 2015 redovisades koncernbidraget bland extraordinära poster. I bokslutet 2016 redovisas koncernbidraget som en del av bokslutsdispositionerna. Jämförelseuppgifterna för 2015 har till den delen justerats. Under räkenskapsperioden ändrades bokföringssättet för skyddande derivatavtal. Orealiserade värdeförändringar gällande derivat som har ingåtts i säkringssyfte (ränte-, valuta- och råvaruderivat) bokförs till eget kapital och fonden för verkligt värde. Under tidigare räkenskapsperioder har orealiserade värdeförändringar bokförts som tillgångar utanför balansräkningen och specificerats i balansräkningens noter. Till denna del har jämförelseuppgifterna inte justerats. Dotterbolaget Oy RAVERA Ab har under räkenskapsperioden börjat tillämpa delintäktsföring av långtidsprojekt. Projekten redovisas som inkomst enligt tillverkningsgrad. TRANSAKTIONER MED NÄRSTÅENDE PARTER I sin normala affärsverksamhet tillsammans med närstående parter agerar Vasa Elektriska Ab på kommersiella grunder, vilka motsvarar de villkor som iakttas vid verksamhet med tredje parter. Ett undantag är intressebolaget EPV Energi Ab, som behandlas senare i denna not.
DERIVATAVTAL Råvaruderivat Vasa Elektriska Ab utsätts för råvarumarknadsrisker. Med detta avses marknadsprisernas och volymernas negativa påverkan till bolagets resultat. Målet för Vasa Elektriskas riskhantering är att skydda sig mot de effekter osäkerheten i elmarknadspriset och volymerna har på kassaflödet och täckningsbidraget. Priset på el skyddas i huvudsak med elderivatavtal som ingåtts med Nasdaq Commodities på den nordiska elbörsen. Risktagningen begränsas med befogenhetsgränser som fastställts som en del av bolagets riskpolitik. Rikspolitiken förverkligas enligt principerna för portföljförvaltning. Portföljförvaltningen sköts i enlighet med den riskpolitik som bolagets styrelse godkänt. Försäljningsverksamheten och produktionsverksamheten har egna portföljer och situationen och riskerna för vardera portföljen analyseras och rapporteras regelbundet. Exponeringen för marknadsprisrisker mäts och begränsas genom skyddsaffärer och rapporteras systematiskt i enlighet med de principer som anges i riskhandboken. I portföljförvaltningen iakttas alltid de riskgränser som styrelsen godkänt. Medlet för riskhanteringen består huvudsakligen av att minimera riskerna. På derivatavtal tillämpas huvudsakligen säkringsredovisning. Vid tillämpningen bokförs derivatinstrumentens och det skyddade objektets resultatpåverkan på samma gång. Säkringsredovisningens orealiserade värdeförändringar bokförs till eget kapital och fonden för verkligt värde. Tradingportföljens orealiserade förluster redovisas i resultatet. Ränte- och valutaderivat Vasa Elektriska Ab ingår derivatavtal för att skydda sig mot förändringar i valutakurser och räntenivån. På dessa avtal tillämpas säkringsredovisning. Derivatinstrumentens och det skyddade objektets resultatpåverkan bokförs på samma gång. Säkringsredovisningens orealiserade värdeförändringar bokförs till eget kapital och fonden för verkligt värde.
VÄRDERING AV ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR Anläggningstillgångarna har upptagits i balansräkningen enligt anskaffningsutgiften minskad med avskrivningar enligt plan. Avskrivningar enligt plan har beräknats lineärt i enlighet med föremålens ekonomiska användningstid. Avskrivningstider enligt plan (år): Immateriella rättigheter och goodwill 5−10 Koncerngoodwill 5 Övriga utgifter med lång verkningstid 5 Byggnader och konstruktioner 4–35 Energiproduktionsanläggningar 25 Eldistributionsnät 10–20 Fjärrvärmenät 10–25 Maskiner och inventarier 5−20 Övriga materiella förnödenheter 5–40 VÄRDERING AV OMSÄTTNINGSTILLGÅNGAR Omsättningstillgångarna upptas enligt fifo-principen baserad på anskaffningsutgiften eller ett återanskaffningspris som är lägre än detta. PENSIONSANSVAR Koncernens pensionsansvar har försäkrats i utomstående pensionsförsäkringsbolag. Pensionsavgifterna och utgifterna under bokföringsperioden baseras på beräkningar som gjorts inom pensionsförsäkringsbolagen. Pensionsavgifterna registreras som en utgift under det år de uppstår. FINANSIERINGSTILLGÅNGAR Moderbolagets likvida medel på koncernkonton innehåller dotterbolagens tillgångar. Bolaget har motsvarande skulder till eller fordringar mot dotterbolagen. ÖVRIGA ANSVAR Behandlingsavgifterna för de CCA-impregnerade stolpar som tas ur bruk kostnadsförs i den takt som de realiseras. SÄRREDOVISAT BOKSLUT FÖR ELAFFÄRSVERKSAMHETER Förutom elhandelns affärsverksamhet omfattar bolagets bokslut även fjärrvärmeaffärsverksamheten. Elnätsverksamheten bolagiserades 1.1.2006. Fördelningsgrunderna för de gemensamma utgifterna och balansposterna De utgifter och intäkter som hör till en viss affärsverksamhet är bokförda direkt på ifrågavarande verksamhet. Gemensamma utgifter är delade på affärsverksamheterna med hjälp av den interna redovisningen. Fjärrvärmen har fakturerat elhandelsaffärsverksamheten internt för avskrivningarna för VL2 således, att 14 % av nettoavskrivningarna har tillförts fjärrvärmen och 86 % elanskaffningen. Fördelningen har gjorts enligt ElektrowattEkonos beräkning.
25
Noter till resultaträkningen RESULTATRÄKNINGENS NOTER (1000 €) Not
FÖRDELNING AV OMSÄTTNING
1
OMSÄTTNING ENLIGT SEGMENT
KONCERNEN VASA ELEKTRISKA 2016
2015
2016
2015
Vasa Elektriska Ab - elhandel
72 218
75 532
72 218
75 532
Vasa Elektriska Ab - fjärrvärme
34 456
30 987
34 456
30 987
Vasa Elnät Ab
32 299
30 671
Oy RAVERA Ab
11 938
12 768
-9 302
-9 305
-411
-430
141 198
140 658
106 263
106 088
-1 617
1 117
363
379
534
539
1 219
7 913
2 985
9 595
205
1 175
103
1 164
1 787
9 467
3 622
11 298
-83 553
-88 636
-75 483
-78 272
VS Vindkraft Ab Omsättning mellan segmenten Totalt 2
FÖRÄNDRING AV LAGER AV FÄRDIGA VAROR OCH VAROR UNDER TILLVERKNING
3
ÖVRIGA RÖRELSEINTÄKTER Hyresintäkter Övriga rörelseintäkter Försäljningsvinst från bestående aktiva Totalt
4
6
MATERIAL OCH TJÄNSTER Inköp under räkenskapsperioden Ökning eller minskning av lager Material, förnödenheter och varor Köpta tjänster Material och tjänster
5
VASA ELEKTRISKA AB
-328
-393
-328
-942
-83 881
-89 029
-75 811
-79 214
-2 908
-3 621
-459
-593
-86 789
-92 650
-76 270
-79 808
113
110
70
68
ANTAL ANSTÄLLDA I GENOMSNITT UNDER RÄKENSKAPSPERIODEN (deltidsanställda proportionerade)
Tjänstemän Arbetare Totalt
53
64
11
16
166
174
81
84
-7 994
-8 216
-4 131
-4 103
Personalkostnader Löner och arvoden
1 327
1 025
52
56
Löner och arvoden
Aktiverade löner
-6 668
-7 191
-4 080
-4 047
Pensionskostnader
-1 889
-1 529
-797
-763
Övriga lönebikostnader
-469
-399
-267
-201
Aktiverade lönebikostnader
968
748
38
41
Övriga lönebikostnader
500
349
-230
-160
-8 057
-8 371
-5 106
-4 970
Verkställande direktörer
-417
-413
Styrelsernas medlemmar
-75
-72 -258
-246
-9
-10
-9
-10
-502
-495
-267
-257
Personalkostnader Ledningens löner, arvoden och naturaförmånder
Styrelsernas medlemmar och verkställande direktör Förvaltningsrådetets medlemmar Totalt 26
Noter till resultaträkningen RESULTATRÄKNINGENS NOTER (1000 €) Not 6
FÖRDELNING AV OMSÄTTNING
KONCERNEN VASA ELEKTRISKA
VASA ELEKTRISKA AB
2016
2015
2016
2015
-247
-233
-176
-156
-1
-236
-236
-89
-84
-335
-317
-412
-393
Avskrivning av byggnader och konstruktioner
-1 086
-1 092
-1 037
-1 041
Avskrivning av energiproduktionsanläggningar
-1 072
-1 029
-1 072
-1 029
-1 145
-1 121
AVSKRIVNINGAR OCH NEDSKRIVNINGAR Immateriella tillgångar Avskrivning av immateriella rättigheter Avskrivning av goodwill Avskrivning av övriga utgifter med lång verkningstid Totalt Materiella tillgångar
Avskrivning av eldistributionsnät
-7 238
-6 980
Avskrivning av fjärrvärmenät
-1 140
-1 115
Avskrivning av övriga materiella tillgångar Totalt Avskrivningar enligt plan Avskrivning på koncerngoodwill och minskning av koncernreserven Nedskrivning av bestående aktiva tillgångar Avskrivningar och nedskrivningar 7
-520
-481
-335
-320
-11 057
-10 699
-3 589
-3 511
-11 392
-11 016
-4 001
-3 904
-268
-268
-17
-19
-11 677
-11 303
-4 001
-3 904
-454
-415
-199
-242
ÖVRIGA RÖRELSEKOSTNADER Frivilliga lönebikostnader Hyror
-907
-944
-786
-819
Kostnader för verksamhetsutrymmen
-635
-527
-681
-542
-332
-447
-67
-116
Kostnader för adb-anläggningar och program
Kostnader för fordon
-1 973
-1 831
-1 300
-1 301
Kostnader för övriga maskiner och inventarier
-146
-152
-65
-81
Resekostnader
-268
-258
-91
-94
Representationskostnader
-11
-10
-11
-10
Försäljnings- och marknadsföringskostnader
-865
-622
-856
-610
Kostnader för forskning och utveckling
-130
-17
-100
-5
-1 516
-1 967
-1 542
-1 759
Överlåtelseförlust av bestående aktiva
-4
-122
-4
-112
Revisionsarvoden, egentlig revision
-57
-53
-38
-35
Revisionsarvoden, övriga sakkunnigtjänster
-15
-14
-6
-4
Revisionsarvoden, skatterådgivning
-1
-1
-1
-1
-73
-68
-45
-40
-7 315
-7 380
-5 748
-5 731
Övriga administrativa och affärskostnader
Revisionsarvoden Övriga rörelsekostnader
27
Noter till resultaträkningen RESULTATRÄKNINGENS NOTER (1000 €) Not 8
FÖRDELNING AV OMSÄTTNING
KONCERNEN VASA ELEKTRISKA
VASA ELEKTRISKA AB
2016
2015
2016
2015
562
2 013
562
2 013
81
80
81
79
17
10
Övriga ränte- och finansiella intäkter
81
80
98
89
Finansiella intäkter
643
2 093
660
2 102
-825
-952
-825
-952
Räntekostnader till övriga
-1 006
-1 132
-1 006
-1 132
Övriga finansiella kostnder
-143
-195
-139
-195
-130
-134
FINANSIELLA INTÄKTER OCH KOSTNADER Finansiella intäkter Intäkter från övriga placeringar bland bestående aktiva Från övriga Övriga ränte- och finansiella intäkter Från övriga Från företag inom samma koncern
Finansiella kostnader Nedskrivning av placering bland bestående aktiva Räntekostnader och övriga finansiella kostnader Till övriga
Till företag inom samma koncern
9
10
Räntekostnader och övriga finansiella kostnader
-1 149
-1 327
-1 276
-1 461
Finansiella kostnader
-1 974
-2 280
-2 101
-2 414
Finansiella intäkter och kostnader
-1 330
-187
-1 441
-312
BOKSLUTSDISPOSITIONER Avskrivningsdifferens ökning (-) / minskning (+) Koncernbidrag
-1 320 5 000
-2 133 2 965
Bokslutsdispositioner
3 680
832
-5 451
-4 227
-4 552
-2
-4
-4 229
-4 556
INKOMSTSKATT Inkomstskatt från den egentliga verksamheten Skatter från tidigare räkenskapsperioder Latenta skatter Inkomstskatt från den egentliga verksamheten
28
-4 811 -1
-9
-514
-664
-5 326
-6 124
Noter till balansräkningen Not
NOTER TILL BALANSRÄKNINGEN (1000 €)
11
IMMATERIELLA TILLGÅNGAR Anskaffningsutgift 1.1.2016 Ökningar
Immateriella tillgångar
Goodwill
Koncerngoodwill
Övriga immateriella tillgångar
Totalt
4 633
15
7 607
1 357
13 612
142
155
Anskaffningsutgift 31.12.2016
4 646
15
7 607
1 498
13 766
Ackumulerade avskrivningar och nedskrivningar 1.1.2016
-3 894
-15
-7 071
-1 092
-12 072
-268
-89
-603
-7 339
-1 180
-12 675
Avskrivningar Ackumulerade avskrivningar och nedskrivningar 31.12.2016
Not
KONCERNEN VASA ELEKTRISKA
13
-247 -4 141
-15
Bokföringsvärde 31.12.2016
505
268
318
1 091
Bokföringsvärde 31.12.2015
739
536
265
1 540
NOTER TILL BALANSRÄKNINGEN (1000 €) IMMATERIELLA TILLGÅNGAR Anskaffningsutgift 1.1.2016 Ökningar
VASA ELEKTRISKA AB Immateriella tillgångar
Goodwill
Övriga immateriella tillgångar
Totalt
3 283
1 083
158
4 524
11
11
Anskaffningsutgift 31.12.2016
3 295
1 083
158
4 535
Ackumulerade avskrivningar och nedskrivningar 1.1.2016
-2 725
-610
-158
-3 493
-176
-236
-2 901
-846
Bokföringsvärde 31.12.2016
394
236
630
Bokföringsvärde 31.12.2015
558
472
1 031
Avskrivningar Ackumulerade avskrivningar och nedskrivningar 31.12.2016
-412 -158
-3 905
29
Noter till balansräkningen Not
12
NOTER TILL BALANSRÄKNINGEN (1000 €)
MATERIELLA TILLGÅNGAR
Mark- och vattenområden 1 813
25 568 37 383
33
Anskaffningsutgift 31.12.2016
1 813
25 989
-4 984
32 542 469
Fjärrvärmenät
40 864 212
Övriga materiella tillgångar 11 714 157 -191
Förskottsbetalningar och pågående nyanläggningar 2 164 8 668 292 -6 888 4 236
Totalt
33 043
124 331 3 152 -25 5 754 133 214
41 794
11 680
-13 248
-54 006
-24 486
-7 884
-104 608
180
204
718
25
Ackumulerade avskrivningar och nedskrivningar 31.12.2016
238 997 12 696 77 251 770
-1 086 -17
-1 072
-7 238
-1 140
-520
-11 057 -17
-6 086
-14 321
-61 220
-25 625
-8 224
-115 477
Bokföringsvärde 31.12.2016
1 813
19 903
18 723
71 994
16 169
3 456
4 236
136 293
Bokföringsvärde 31.12.2015
1 813
20 585
19 293
70 325
16 379
3 830
2 164
134 389
1.1.2016
31.12.2016
314
314
Förskottsbetalningar och pågående nyanläggningar
Totalt
Uppskrivningar som ingår i anskaffningsutgiften Mark- och vattenområden
NOTER TILL BALANSRÄKNINGEN (1000 €)
MATERIELLA TILLGÅNGAR
Mark- och vattenområden
VASA ELEKTRISKA AB
Byggnader Energiprooch konstruk- duktionsantioner läggningar
1 592
24 095 37 383
33
718
Anskaffningsutgift 31.12.2016
1 592
24 515
33 043
-4 164
-13 248
Ackumulerade avskrivningar och nedskrivningar 31.12.2016
32 542 469
Fjärrvärmenät
Anskaffningsutgift 1.1.2016 Ökningar Minskningar Överföringar mellan poster
Ackumulerade avskrivningar och nedskrivningar 1.1.2016 Ackumulerade avskrivningar på minskningar och överföringar Avskrivningar
40 915 212
Övriga materiella tillgångar
8 552 65 -15
735 1 807 -4 -1 133
108 430 2 591 -19
41 845
8 602
1 404
111 002
-24 509
-5 416
-47 337
4
4
-1 037
-1 072
-1 145
-335
-3 589
-5 201
-14 321
-25 654
-5 747
-50 922
Bokföringsvärde 31.12.2016
1 592
19 314
18 723
16 191
2 855
1 404
60 079
Bokföringsvärde 31.12.2015
1 592
19 931
19 293
16 406
3 136
735
61 093
1.1.2016
31.12.2016
314
314
Uppskrivningar som ingår i anskaffningsutgiften Mark- och vattenområden 30
Byggnader EnergiproEldistribuoch konstruk- duktionsantionsnät tioner läggningar
Anskaffningsutgift 1.1.2016 Ökningar Minskningar Överföringar mellan poster
Ackumulerade avskrivningar och nedskrivningar 1.1.2016 Ackumulerade avskrivningar på minskningar och överföringar Avskrivningar Nedskrivningar
Not
KONCERNEN VASA ELEKTRISKA
Noter till balansräkningen Not 13
NOTER TILL BALANSRÄKNINGEN (1000 €)
KONCERNEN VASA ELEKTRISKA
PLACERINGAR Anskaffningsutgift 1.1.2016
Andelar i intresseföretag
Övriga aktier och andelar
Totalt
135 726
45 828
181 554
171
171
Ökningar Minskningar Andel i intresseföretagens resultat Anskaffningsutgift 31.12.2016
-4 615
-4 615
663
663
131 774
Ackumulerade nedskrivningar 1.1.2016 Nedskrivningar
Bokföringsvärde 31.12.2015
Not
Anskaffningsutgift 1.1.2016
-952 -825 -1 778
131 774
44 221
175 996
135 726
44 875
180 602
VASA ELEKTRISKA AB
Andelar i koncernbolag
Andelar i intresseföretag
Övriga aktier och andelar
Totalt
3 919
114 363
45 829
164 111
Ökningar
171
Minskningar Anskaffningsutgift 31.12.2016
-952 -825
NOTER TILL BALANSRÄKNINGEN (1000 €) PLACERINGAR
177 773
-1 778
Ackumulerade nedskrivningar 31.12.2016 Bokföringsvärde 31.12.2016
45 999
-4 615 3 919
109 749
171 -4 615
46 000
159 668
Ackumulerade nedskrivningar 1.1.2016
-952
-952
Nedskrivningar Ackumulerade nedskrivningar 31.12.2016
-825
-825
-1 778
-1 778
Bokföringsvärde 31.12.2016
3 919
109 749
44 223
157 890
Bokföringsvärde 31.12.2015
3 919
114 363
44 877
163 159
KONCERNFÖRETAG
2016
2015
ägarandel %
(%)
(%)
Vasa Elnät Ab
100
100
Oy RAVERA Ab
100
100
VS Vindkraft Ab
100
100
INTRESSEFÖRETAG
2016
2015
ägarandel %
(%)
(%)
EPV Energi Ab
41,347
42,362
20
20
Smedsby Värmeservice Ab
Vasa Elektriska Ab är Mankala-ansvarig i proportion till sin ägarandel i EPV Energi Ab.
31
Noter till balansräkningen NOTER TILL BALANSRÄKNINGEN (1000 €) Not 14
KONCERNEN VASA ELEKTRISKA 2016
2015
Material och förnödenheter
912
912
Varor under tillverkning
700
2 316
VASA ELEKTRISKA AB 2016
2015
OMSÄTTNINGSTILLGÅNGAR
Bränslelager
1 188
1 516
1 188
1 516
Totalt
2 800
4 744
1 188
1 516
Bränsle
15
Återanskaffningspris
1 338
1 516
1 338
1 516
Bokföringsvärde
1 188
1 516
1 188
1 516
Differens
151
151
LÅNGFRISTIGA FORDRINGAR Fordringar hos övriga
16
Övriga fordringar
7 736
236
7 734
232
Totalt
7 736
236
7 734
232
KORTFRISTIGA FORDRINGAR Fordringar hos koncernbolag 302
305
Övriga fordringar
Kundfordringar
5 000
3 000
Totalt
5 302
3 305
Fordringar hos ägarintresseföretag 212
193
209
191
Resultatregleringar
Kundfordringar
1 483
1 480
1 483
1 480
Totalt
1 695
1 673
1 692
1 671
22 375
22 670
13 849
14 279
Fordringar hos övriga Kundfordringar Övriga fordringar
877
183
876
183
2 228
2 065
931
1 077
Totalt
25 481
24 919
15 657
15 539
Kortfristiga fordringar
27 176
26 592
22 651
20 515
1 483
1 480
1 483
1 480
Resultatregleringar
Specifikation över resultatregleringarna Övriga resultatregleringar från ägarintresseföretag Skattefordringar (inkomstskatt)
342
Periodiserade personalkostnader, kortfristiga fordringar
79
29
1 596
1 778
720
796
211
258
211
258
3 712
3 546
2 414
2 558
Övriga resultatreglerade fordringar gällande försäljning (från övriga) Övriga resultatreglerade fordringar gällande utgifter (från övriga) Totalt
32
24
Noter till balansräkningen NOTER TILL BALANSRÄKNINGEN (1000 €) Not 17
KONCERNEN VASA ELEKTRISKA
VASA ELEKTRISKA AB
2016
2015
2016
2015
Aktiekapital 1.1.
1 589
1 589
1 589
1 589
Aktiekapital 31.12.
1 589
1 589
1 589
1 589
EGET KAPITAL BUNDET EGET KAPITAL
Fond för verkligt värde 1.1. Minskning
-1 731
-1 731
Fond för verkligt värde 31.12.
-1 731
-1 731
Bundet eget kapital
-142
1 589
-142
1 589
Vinstmedel 1.1.
174 829
156 577
85 166
78 235
Dividendutdelning
-13 000
-12 008
-13 000
-12 008
161 829
144 570
72 165
66 227
21 538
30 260
16 769
18 938
Fritt eget kapital
183 368
174 829
88 934
85 166
EGET KAPITAL 31.12.
183 226
176 419
88 793
86 755
Fritt eget kapital
Vinstmedel 31.12. Räkenskapsperiodens vinst
Utdelningsbart fritt eget kapital
18
Fond för verkligt värde
-1 731
Balanserad vinst från tidigare räkenskapsperioder
72 165
66 227
Räkenskapsperiodens vinst
16 769
18 938
Utdelningsbart fritt eget kapital
87 203
85 166
Avskrivningsdifferens
22 301
20 981
Totalt
22 301
20 981
ACKUMULERADE BOKSLUTSDISPOSITIONER
33
Noter till balansräkningen NOTER TILL BALANSRÄKNINGEN (1000 €) Not 19
20
KONCERNEN VASA ELEKTRISKA 2016
2015
Övriga avsättningar
23
23
Totalt
23
23
1 207
1 204
VASA ELEKTRISKA AB 2016
2015
AVSÄTTNINGAR
LATENTA SKATTER LATENTA SKATTEFORDRINGAR Från sammanställningsåtgärder Från periodiseringsskillnader och tillfälliga skillnader Totalt
437
5
433
1 644
1 209
433
-14 728
-14 211
Latenta skatteskulder Från bokslutsdispositioner 21
LÅNGFRISTIGT FRÄMMANDE KAPITAL Skulder till koncernbolag Anslutningsavgifter
5
5
Skulder till ägarintresseföretag Resultatregleringar
1 463
8 228
1 463
8 228
Skulder till kreditinstitut
53 527
48 677
53 527
48 677
Anslutningsavgifter
56 965
55 612
31 480
31 177
Övriga skulder
5 709
Skulder till övriga
5 709
Totalt
116 200
104 289
90 716
79 854
Långfristigt främmande kapital
117 663
112 517
92 184
88 087
53 527
48 677
53 527
48 677
5
5
1 463
8 228
Långfristigt främmande kapital (räntebelagt / räntefritt) Räntebelagt Skulder till övriga Räntefritt Skulder till koncernbolag Skulder till ägarintresseföretag
8 228
Skulder till övriga
62 674
55 612
37 189
31 177
Totalt
64 137
63 840
38 657
39 410
117 663
112 517
92 184
88 087
Långfristigt främmande kapital
34
1 463
Noter till balansräkningen NOTER TILL BALANSRÄKNINGEN (1000 €) Not 22
KONCERNEN VASA ELEKTRISKA 2016
2015
VASA ELEKTRISKA AB 2016
2015
20 883
18 059
221
222
145
90
21 249
18 407
KORTFRISTIGT FRÄMMANDE KAPITAL Skulder till koncernbolag Koncernkonto Skulder till leverantörer Övriga skulder
35
Resultatregleringar Totalt Skulder till ägarintresseföretag Skulder till leverantörer
5 636
6 305
5 636
6 304
Resultatregleringar
6 764
9 908
6 764
9 908
12 401
16 213
12 400
16 212
11 351
9 423
11 351
9 423
Totalt Skulder till övriga Skulder till kreditinstitut
374
2 569
43
57
Skulder till leverantörer
Erhållna förskott
5 856
4 341
3 096
1 817
Övriga skulder
11 075
10 621
4 199
4 039
3 316
4 277
2 267
3 068
Totalt
Resultatregleringar
31 973
31 230
20 955
18 403
Kortfristigt främmande kapital
44 373
47 442
54 604
53 022
20 883
18 059
Kortfristigt främmande kapital (räntebelagt / räntefritt) Räntebelagt Skulder till koncernbolag Skulder till övriga
11 351
9 423
11 351
9 423
Totalt
11 351
9 423
32 235
27 482
366
347
12 401
16 213
12 400
16 212
Räntefritt Skulder till koncernbolag Skulder till ägarintresseföretag Skulder till övriga
20 621
21 807
9 604
8 980
Totalt
33 022
38 020
22 370
25 540
Kortfristigt främmande kapital
44 373
47 442
54 604
53 022
35
Noter till balansräkningen NOTER TILL BALANSRÄKNINGEN (1000 €) Not 22
23
36
SPECIFIKATION AV RESULTATREGLERINGARNA (lång- och kortfristiga) Långfristiga resultatregleringsskulder till ägarintresseföretag, räntefritt Kortfristiga övriga resultatregleringsskulder till ägarintressebolag, räntefritt Kortfristiga resultatregleringsskulder till koncernbolag, räntefritt Kortfristiga resultatregleringsskulder gällande investeringar, räntefritt Kortfristiga ränteskulder, räntefritt
KONCERNEN VASA ELEKTRISKA
VASA ELEKTRISKA AB
2016
2015
2016
2015
1 463
8 228
1 463
8 228
6 764
9 908
6 764
9 908
145
90
21
21
72
64
72
64
Kortfristiga skatteskulder, inkomstskatt, räntefritt
1 076
2 183
1 076
1 965
Periodiserade personalkostnader, räntefritt Övriga resultatregleringsskulder gällande utgifter, räntefritt Totalt
1 729
1 775
925
878
439
233
193
140
11 543
22 412
10 639
21 293
SKULDER SOM FÖRFALLER SENARE ÄN OM FEM ÅR Skulder till kreditinstitut
15 358
16 512
15 358
16 512
Anslutningsavgifter och övriga skulder
56 965
55 612
31 485
31 182
Totalt
72 323
72 124
46 844
47 694
Noter till balansräkningen NOTER TILL BALANSRÄKNINGEN (1000 €) Not 24
KONCERNEN VASA ELEKTRISKA 31.12.2016 31.12.2015
VASA ELEKTRISKA AB 31.12.2016 31.12.2015
SÄKERHETER OCH ANSVARSFÖRBINDELSER Skulder, för vilka inteckningar och aktier ställts som säkerhet Skulder till kreditinstitut, som säkerhet övriga inteckningar Skulder till kreditinstitut Inteckningar och aktier ställda som säkerhet för lån Fastighetsinteckningar ställda som säkerhet för skulder till kreditinstitut Övriga inteckningar ställda som säkerhet för skulder till kreditinstitut Inteckningar och aktier ställda som säkerhet för lån För egen räkning ställda säkerheter Depositioner Garantier För egen räkning ställda säkerheter För dotter- och andra koncernbolag ställda säkerheter Garantier För dotter- och andra koncernbolag ställda säkerheter För andras räkning ställda säkerheter Garantier För andras räkning ställda säkerheter Ställda säkerheter Ansvarsförbindelser och övriga ansvar Leasingavtal Leasingavtal som förfaller till betalning inom ett år Leasingavtal som förfaller till betalning inom 1-5 år Leasingavtal Övriga hyresavtal Hyresavtal som förfaller till betalning inom ett år Hyresavtal som förfaller till betalning inom 1-5 år Övriga hyresavtal
21 161
27 131
21 161
27 131
21 161
27 131
21 161
27 131
3 000
3 000
3 000
3 000
27 177
35 177
27 177
35 177
30 177
38 177
30 177
38 177
4 191
4 189
4 191
321 13 000 13 321
4 189
317 13 000 13 317
294
80
1 605
937
294
80
1 605
937
8 156 8 156
8 160 8 160
8 156 8 156
8 160 8 160
42 818
59 738
44 128
60 592
124 94 218
122 139 262
124 94 218
122 139 262
16 16 33
29 29 57
Övriga ansvar Övriga ansvar som förfaller till betalning inom ett år Övriga ansvar som förfaller till betalning inom 1-5 år Övriga ansvar som förfaller till betalning senare Övriga ansvar
32
89
32
33 569 33 601
24 666 24 755
33 569 33 601
6 82 24 666 24 755
Ansvarsförbindelser och övriga ansvar
33 852
25 073
33 819
25 016
37
Noter till balansräkningen NOTER TILL BALANSRÄKNINGEN (1000 €) Not 25
KONCERNEN VASA ELEKTRISKA 31.12.2016 31.12.2015
VASA ELEKTRISKA AB 31.12.2016 31.12.2015
DERIVATAVTAL DET NOMINELLA VÄRDET PÅ DERIVATAVTAL Räntederivat Ränteswapavtal Räntederivat totalt
25 388 25 388
25 388 25 388
5 600 5 600
5 600 5 600
30 988
30 988
Räntederivat Ränteswapavtal Räntederivat totalt
-956 -956
-956 -956
Ränte- och valutaderivat Ränte- och valutaswapavtal Ränte- och valutaderivat totalt
-391 -391
-391 -391
Marknadsvärdet på derivatavtal
-1 347
-1 347
Ränte- och valutaderivat Ränte- och valutaswapavtal Ränte- och valutaderivat totalt Det nominella värdet på derivatavtal Marknadsvärdet på derivatavtal
Elderivat
26
31.12.2016 (GWh) (1000 €) Mängd Gängse värde
31.12.2015 (GWh) (1000 €) Mängd Gängse värde
Forward Köpavtal Orealiserade vinster (+) / förluster (-) Köpavtal
1 951 1 951
-16 359 -16 359
Säljavtal Orealiserade vinster (+) / förluster (-) Säljavtal
1 736 1 736
13 786 13 786
Totalt
3 687
-2 573
UTSLÄPPSRÄTTER UTSLÄPPSHANDELSPERIOD 2013 - 2020 Återstående kostnadsfritt beviljade utsläppsrätter 1.1. Allokerade på årsnivå Överskott 1.1. Beviljade Förvärvade utsläppsrätter Utsläppsmängd Överskott 31.12.
tn CO₂
tn CO₂
13 035 2 535
16 444 3 409
13 035 2 535
16 444 3 409
32 706 2 535
31 244 3 409
32 706 2 535
31 244 3 409
-4 561 30 680
-1 947 32 706
-4 561 30 680
-1 947 32 706
Övriga ansvar 27
38
FASTIGHETSINVESTERINGAR Bolaget är skyldigt att justera de mervärdesskatteavdrag som bolaget har gjort för år 2013–2016 färdigställda fastighetsinvesteringar, om fastigheternas skattepliktiga användning minskar under justeringsperioden. Ansvarets maximala belopp är 3 194 464 euro och det sista justeringsåret är 2025.
Noter till bokslutet NOT 28
ENERGIANSKAFFNING Största delen av den el och fjärrvärme som Vasa Elektriska Ab anskaffar härstammar från energiproducenter som bolaget är delägare i. Miljöpåverkan av Vasa Elektriska Ab:s kraftandelar har beskrivits i Industrins Kraft Abp:s och EPV Energi Ab:s miljö- och samhällsansvarsrapporter. En tillförlitlig och effektiv användning av den nuvarande produktionskapaciteten utgör elanskaffningens tyngdpunkter. Av den elenergi som anskaffas produceras en allt större andel med koldioxidfri vindkraft, vattenkraft, kärnkraft och med inhemska biobränslen vid samproduktion av el och värme.
UTSLÄPPEN FRÅN DEN EGNA ENERGIPRODUKTIONEN År 2016 slutfördes arbetet med att byta bränslet i egna värmeanläggningar. Användningen av tung brännolja upphörde och i stället togs lätt brännolja i bruk i den egna energiproduktionen. På grund av den kalla vintern producerades dubbelt mera fjärrvärme i egna anläggningar och därför ökade utsläppen från den egna energiproduktionen jämfört med föregående år. År 2016 utgjorde Vasa Elektriska Ab:s koldioxidutsläpp totalt 4 561 ton. Svaveldioxidutsläppen utgjorde 15,2 ton, kvävedioxidutsläppen 8,7 ton beräknat i kväveoxid och partikelutsläppen 0,6 ton.
Kärnkraft 28,1 %
Vattenkraft 20,6 %
Stenkol 17,5 %
Torv 10,5 %
På marknaden 9,0 %
Vindkraft 6,7 %
Avfall 4,1 %
Fjärrvärmeproduktionens bränslefördelning år 2016
Olja (15 GWh) 2 %
Stenkol (156 GWh) 21 %
Torv (46 GWh) 6 %
ELANSKAFFNING Under verksamhetsåret uppgick den totala elanskaffningen till 1 912,4 GWh, varav 93,8 % anskaffades via kraftandelar i EPV Energi Ab. Den egna elproduktionen utgjorde 4,2 GWh. Den återstående delen av elanskaffningen bestod av vindkraftsproduktion i Hiirikoskis vattenkraftverk och Westenergys avfallsförbränningsanläggning samt av inköp på elbörsen och inköp från idustrin och småproducenter inom området. FJÄRRVÄRMEANSKAFFNING Den totala fjärrvärmeanskaffningen uppgick till 746,2 GWh, varav 98,0 % producerades genom samproduktion av el och värme. Totalt 472,2 GWh av fjärrvärmen producerades med biobränsle och kol i Vaskiluodon Voima Oy:s kraftverk. Fjärrvärmeproduktionen i Westenergy Ab:s avfallsförbränningsanläggning uppgick till 258,5 GWh. Totalt producerades 0,7 GWh fjärrvärme med spillvärme från avstjälpningsplatsen i Sunnanvik. Den egna oljebaserade fjärrvärmeproduktionen utgjorde 14,8 GWh. VATTENFÖRBRUKNINGEN I FJÄRRVÄRMEDISTRIBUTIONEN Den vattenmängd som behövs i fjärrvärmedistributionen fås från Vasa stads vattenledningsnät och behandlas före förbrukning. Totalt förbrukades 14 147 m³ behandlat vatten i fjärrvärmenätet.
Masugnsgas 3,4 %
Elanskaffning enligt produktionsform sammanlagt 1 912 GWh år 2016 Andra förnybara 0,1 %
MILJÖÖVERSIKT Vasa Elektriska Ab:s utgångspunkt i miljöhänseende är att känna till de miljöeffekter verksamheten medför samt att vidta åtgärder som proportionellt kan minska dessa effekter. Vasa Elektriska Ab:s energiproduktion är den verksamhet som har störst miljöpåverkan. I februari 2016 kontrollerades koldioxidutsläppen för Vasa Elektriska Ab:s produktionsanläggningar under år 2015. I mars sände bolaget till Energimyndigheten en utredning över utsläppen samt kontrollörens utlåtande, och i april returnerade bolaget till utsläppshandelsregistret de utsläppsrätter som motsvarar utsläppen för år 2015.
Biobränsle (271 GWh) 36 %
Avfall (258 GWh) 35 %
Vattenförbrukningen i fjärrvärmedistributionen År Nätet 2012 20 052 m3 2013 15 476 m3 2014 8 640 m3 2015 12 236 m3 2016 14 147 m3 Utsläppen från den egna energiproduktionen
25 CO2 (1000t) NOX (t) SO2 (t) Partiklar (t)
20
15
10
5
0
2013
2014
2015
2016
39
Resultaträkning RESULTATRÄKNING (1000 €)
ELHANDEL
FJÄRRVÄRME
2016
2015
2016
2015
72 218
75 532
34 456
30 987
Övriga rörelseintäkter
50
6 870
1 024
687
Material och tjänster
-56 883
-62 999
-19 676
-17 043
OMSÄTTNING
Personalkostnader
-833
-776
-1 898
-1 925
Avskrivningar och nedskrivningar
-743
-748
-2 223
-2 156
Övriga rörelsekostnader RÖRELSEVINST Finansiella intäkter och kostnader VINST FÖRE SKATTER Bokslutsdispositioner
-3 025
-2 800
-2 148
-2 057
10 785
15 078
9 534
8 493
-894
-741
-82
-105
9 891
14 337
9 453
8 388
-372
-659
-744
-1 038
Inkomstskatt
-1 991
-2 770
-1 748
-1 492
RÄKENSKAPSPERIODENS VINST
7 529
10 908
6 961
5 858
31.12.2016
31.12.2015
31.12.2016
31.12.2015
295
559
121
174
Balansräkning (1000 €) AKTIVA BESTÅENDE AKTIVA Immateriella tillgångar Materiella tillgångar
9 860
10 329
31 656
31 631
126 476
131 562
59
59
136 631
142 450
31 835
31 863
1 188
1 516
Långfristiga fordringar
7 129
232
20 815
22 243
Kortfristiga fordringar
12 100
12 262
5 459
5 127
85
7 276
1 209
19 229
12 579
34 738
30 095
155 860
155 029
66 573
61 958
238
238
477
477
43 628
17 560
Placeringar BESTÅENDE AKTIVA RÖRLIGA AKTIVA Omsättningstillgångar
Kassa och bank RÖRLIGA AKTIVA AKTIVA PASSIVA EGET KAPITAL Aktiekapital Övriga fonder
-1 334
Balanserad vinst från tidigare räkenskapsperioder
47 049
Räkenskapsperiodens vinst EGET KAPITAL Ackumulerade bokslutsdispositioner
-110 15 723
7 529
10 908
6 961
5 858
53 481
54 775
24 888
22 058
5 424
5 053
14 988
14 244
FRÄMMANDE KAPITAL Långfristigt främmande kapital
66 666
61 327
20 791
20 790
Kortfristigt främmande kapital
30 289
33 875
5 905
4 865
96 955
95 202
26 697
25 656
155 860
155 029
66 573
61 958
FRÄMMANDE KAPITAL PASSIVA
40
Resultaträkning RESULTATRÄKNING (1000 €)
VASA ELNÄT AB
OY RAVERA AB
2016
2015
2016
2015
32 299
30 671
11 938
12 768
-1 451
900
Övriga rörelseintäkter
206
235
74
24
Material och tjänster
-11 054
-10 750
-6 396
-8 673
Personalkostnader
-1 363
-1 350
-3 147
-3 135
OMSÄTTNING Förändring av lager av färdiga varor och varor under tillverkning
Avskrivningar och nedskrivningar
-8 157
-7 884
-135
-136
Övriga rörelsekostnader
-3 054
-2 902
-1 157
-1 133
RÖRELSEVINST (FÖRLUST)
8 877
8 019
-272
615
123
124
-14
-1
VINST (FÖRLUST) FÖRE SKATTER
9 000
8 142
-286
614
Bokslutsdispositioner
-6 325
-4 443
63
-12
Finansiella intäkter och kostnader
Inkomstskatt RÄKENSKAPSPERIODENS VINST (FÖRLUST) Balansräkning (1000 €)
-580
-793
-2
-111
2 095
2 906
-225
492
31.12.2016
31.12.2015
31.12.2016
31.12.2015
663
917
2
1
AKTIVA BESTÅENDE AKTIVA Immateriella tillgångar Materiella tillgångar
81 627
78 897
389
470
BESTÅENDE AKTIVA
82 290
79 814
391
471
Omsättningstillgångar
2 443
3 894
Långfristiga fordringar
2
4
24 571
2 619
3 781
1
2
2
29 818
24 573
5 065
7 680
112 109
104 387
5 456
8 151
100
100
RÖRLIGA AKTIVA
Kortfristiga fordringar
29 818
Kassa och bank RÖRLIGA AKTIVA AKTIVA PASSIVA EGET KAPITAL 800
800
Överkursfond
Aktiekapital
1 468
1 468
Övriga fonder
1 251
1 251
Balanserad vinst från tidigare räkenskapsperioder
14 284
11 378
2 423
1 932
Räkenskapsperiodens vinst/förlust
2 095
2 906
-225
492
EGET KAPITAL
19 897
17 802
2 299
2 523
Ackumulerade bokslutsdispositioner
51 329
50 003
10
73
FRÄMMANDE KAPITAL Långfristigt främmande kapital
25 576
24 526
Kortfristigt främmande kapital
15 308
12 055
3 148
5 554
FRÄMMANDE KAPITAL
40 883
36 581
3 148
5 554
112 109
104 387
5 456
8 151
PASSIVA
41
I bakre raden från vänster: Dick Jungerstam, Sirpa Sainio (vice ordförande), Marjatta Kiviranta, Marianne Munkki, Mauri Ollila, Erik Cederholm, Timo Leppäkorpi och Susanna Rönn. I främre raden från vänster: Raija Koivisto-Rasmussen, Juha Häkkinen (ordförande), Niilo Hamari, Tomi Kaunismäki, Anders Finne, Viveca Bäck (vice ordförande) och Jarno Perälä.
42
Förvaltningsrådets utlåtande Förvaltningsrådet har vid sitt sammanträde idag bekantat sig med Vasa Elektriska Ab:s bokslut, koncernbokslut och revisionsberättelse för år 2016. Förvaltningsrådet antecknar revisionsberättelsen till kännedom och konstaterar att bokslutet inte föranleder anmärkningar. Förvaltningsrådet föreslår att bokslutet inklusive koncernbokslutet fastställs och förenar sig med styrelsens förslag om disposition av vinstmedlen. Vasa den 16 mars 2017 Förvaltningsrådet
43
Vasa Elektriska Ab www.vasaelektriska.fi FO-nummer 0209628-8 Adress PB 26, 65101 Vasa Hemort Vasa, Kyrkoesplanaden 0 Telefon 06 324 5111
M
ILJ
ÖMÄRK
T
4041 0822 Trycksak