Vi är ett fristående fondbolag grundat 1994 och med säte i Uppsala som bedriver en aktiv förvaltning av våra fonder med målet att skapa god avkastning på lång sikt, d.v.s. 5 år och längre. Vi förvaltar idag fyra olika aktiefonder: • • • •
Didner & Gerge Aktiefond Didner & Gerge Småbolag Didner & Gerge Global Didner & Gerge Small and Microcap
Sverigefond Småbolagsfond i norden Små och stora bolag över hela världen De allra minsta bolagen i Europa
Vi anser att det finns många fördelar med att vara just fristående och inte vara en del av en större koncern. Vi arbetar inte med en indexnära förvaltning utan våra fonders sammansättning är resultatet av de ca 35-45 aktier vi för tillfället bedömer har bäst framtida kurspotential. Ett fristående fondbolag har utöver fördelen att enbart fokusera på förvaltning även möjligheten att ge sina förvaltare stor frihet i valet av aktier. En förutsättning för att långsiktigt kunna prestera goda förvaltningsresultat är att man måste ta risken att resultaten enstaka år blir tydligt sämre än index. En förvaltare måste i den situationen känna fullt förtroende för företagets ledning, en förvaltare som oroar sig för sin arbetssituation kan inte fokusera på långsiktigt goda resultat.
Kom ihåg att sparande i fonder alltid är förknippat med risk. Historisk avkastning är ingen garanti för framtida avkastning. Fonderna kan både öka och minska i värde och det är inte säkert att du får tillbaka hela det insatta beloppet. Ta alltid del av fondens faktablad innan du gör en insättning. Vissa fonders värde kan variera kraftigt p.g.a. fondens sammansättning och de förvaltningsmetoder fondbolaget använder. Informationsbroschyr och faktablad finns att tillgå på fondbolagets hemsida: www.didnergerge.se eller att beställa på 018-640 540
Didner & Gerge Aktiefond Strategi Didner & Gerge Aktiefond är en svensk UCITS fond som huvudsakligen investerar i stora bolag på den svenska marknaden. Fonden är aktivt förvaltad och har som målsättning att leverera en avkastning, 5 års sikt, som överstiger relevant jämförelseindex. Fonden har en investeringshorisont på 3-5 år och normalt en koncentrerad portfölj på 25-35 bolag.
Januari 2016 Det nya året inleds med en turbulent börs. Osäkerhet kring utveckling i Kina i kombination med fallande råvarupriser leder till minskat risktagande på börsen. Fonden backade med -6,4 % under januari, vilket var aningen bättre än index som backade med -7,1 %. Danske Bank var den enda positiva bidragsgivaren, emedan Hexpol, Nordea och H&M var fondens största negativa bidragsgivare.
Senast uppdaterad 2016-01-31 Förvaltningsavgift 1,22 % Minsta köp Ingen gräns Minsta månadsspar 100 kronor Fondens startdatum 1994-10-21 Förvaltare Adam Nyström & Gustaf Setterblad Risknivå 6/7
Avkastning Denna månad I år 3 år* 5 år* Sedan start* *Genomsnittlig årsavkastning
D&G Aktiefond -6,4 % -6,4 % 14,2 % 10,5 % 16,9 %
Index -7,1 % -7,1 % 12,9 % 9,1 % 11,5 %
Månadsavkastning % Jan
Feb
Mar
Apr
Maj
Jun
Jul
Aug
Sep
Okt
Nov
Dec
Helår
2016
-6,4
2015
8,5
7,0
0,1
1,8
1,1
-6,2
3,7
-5,7
-4,9
4,3
5,5
-5,6
8,6
2014
-1,0
8,0
2,1
3,2
3,2
-1,1
-2,0
0,3
-1,7
3,2
2,0
2,3
19,0
2013
4,5
5,6
-0,0
2,9
4,3
-4,7
7,8
-0,3
3,4
0,6
1,6
0,4
28,5
-6,4
13.01.31 till 16.01.31 Annualiserad data Alfa Beta Sharpe-kvot Aktiv Risk Informations-kvot Årlig volatilitet Active Share
D&G Aktiefond jmf. index SIX RX 1,33 0,98 0,99 4,58 0,27 13,82 58,62
Bolag Danske Bank Nordea Volvo B Hennes & Mauritz Handelsbanken A SEB A Swedbank Trelleborg Hexpol SKF B
Andel i % 9,5 9,5 9,2 9,0 4,8 4,7 4,7 4,7 4,5 4,5
%-andel av portföljen per 160131
Branschindelning per 160131 Bransch Industrivaror & Tjänster Finans & Fastighet Sällanköpsvaror & Tjänster Hälsovård Dagligvaror Likvida medel
10 största innehav per 160131
Andel i % 44,2 33,4 12,5 4,2 2,9 2,8
Industrivaror & Tjänster Finans & Fastighet Sällanköpsvaror & Tjänster Hälsovård Dagligvaror Likvida medel
Kom ihåg att sparande i fonder alltid är förknippat med risk. Historisk avkastning är ingen garanti för framtida avkastning. Fonderna kan både öka och minska i värde och det är inte säkert att du får tillbaka hela det insatta beloppet. Ta alltid del av fondens faktablad innan du gör en insättning. Informationsbroschyr och faktablad finns att tillgå hos fondbolaget på www.didnergerge.se eller tel: 018-640 540.
Didner & Gerge Småbolag Strategi Didner & Gerge Småbolag är en svensk UCITS fond som huvudsakligen investerar i små bolag på den nordiska marknaden. Fonden är aktivt förvaltad och har som målsättning att leverera en avkastning, på 5 års sikt, som överstiger relevant jämförelseindex. Fonden har en investeringshorisont på 35 år och normalt en koncentrerad portfölj på 35-50 bolag.
Januari 2016 Efter ett mycket starkt 2015 för småbolagssektorn har 2016 inletts desto skakigare. Fonden utvecklades negativt i januari med -6,6 %. Vilket förvisso var aningen bättre än jämförelseindex som backade med -8,5 %. Positiva bidragsgivare var NCC, Systemair och Sweco. Största negativa bidragsgivare var Trelleborg, Hexpol och Lagercrantz.
Senast uppdaterad 2016-01-31 Förvaltningsavgift 1,40 % Minsta köp Ingen gräns Minsta månadsspar 100 kronor Fondens startdatum 2008-12-23 Förvaltare Carl Gustafsson & Johan Wallin Risknivå 6/7
Avkastning Denna månad I år 3 år* 5 år* Sedan start* *Genomsnittlig årsavkastning
D&G Småbolag -6,6 % -6,6 % 25,2 % 16,4 % 27,6 %
Index -8,5 % -8,5 % 23,3 % 14,5 % 22,7 %
Månadsavkastning % Jan
Feb
Mar
Apr
Maj
Jun
Jul
Aug
Sep
Okt
Nov
Dec
Helår
2016
-6,6
2015
3,2
7,8
0,5
3,8
1,6
-3,9
5,2
-2,3
-1,7
4,5
9,3
0,3
31,2
2014
-1,3
5,7
-0,2
3,4
4,7
0,8
-0,9
0,8
-2,4
2,6
1,4
2,3
18,0
2013
4,5
9,2
-0,8
2,7
2,4
-2,7
7,9
2,8
4,8
5,4
0,1
-0,1
41,9
-6,6
13.01.31 till 16.01.31 Annualiserad data Alfa Beta Sharpe-kvot Aktiv Risk Informations-kvot Årlig volatilitet Active Share
D&G Småbolag jmf. index CSRXSE 6,80 0,76 1,98 6,29 0,30 12,52 69,78
Bolag Trelleborg Indutrade Hexpol Husqvarna B Lifco ÅF Loomis Storebrand Attendo Lagercrantz
Andel i % 7,8 4,6 4,0 3,9 3,6 3,6 3,5 3,5 3,3 3,2
%-andel av portföljen per 160131
Branschindelning per 160131 Bransch Industrivaror & Tjänster Finans & Fastighet Hälsovård Informationsteknologi Likvida medel Sällanköpsvaror & Tjänster Dagligvaror
10 största innehav per 160131
Andel i % 49,0 16,1 13,6 6,2 5,7 5,0 4,6
Industrivaror & Tjänster Finans & Fastighet Hälsovård Informationsteknologi Likvida medel Sällanköpsvaror & Tjänster Dagligvaror
Kom ihåg att sparande i fonder alltid är förknippat med risk. Historisk avkastning är ingen garanti för framtida avkastning. Fonderna kan både öka och minska i värde och det är inte säkert att du får tillbaka hela det insatta beloppet. Ta alltid del av fondens faktablad innan du gör en insättning. Informationsbroschyr och faktablad finns att tillgå hos fondbolaget på www.didnergerge.se eller tel: 018-640 540.
Didner & Gerge Global Strategi Didner & Gerge Global är en svensk UCITS fond som investerar i små och stora bolag över hela världen. Fonden är aktivt förvaltad och har som målsättning att leverera en avkastning, på 5 års sikt, som överstiger relevant jämförelseindex. Fonden har en investeringshorisont på 3-5 år och normalt en koncentrerad portfölj på 25-35 bolag.
Januari 2016 Den negativa utvecklingen i december fortsatte under januari månad. Fonden backade med -5,9 % jämfört med index som backade med -5,0 %. Starkast positiva bidragsgivare för fonden var Fairfax Financial, First Pacific och Fresenius Medical Care. Tydligast negativa bidragsgivare var Value Partners, Gilead Sciences och Millicom.
Senast uppdaterad 2016-01-31 Förvaltningsavgift 1,60 % Minsta köp Ingen gräns Minsta månadsspar 100 kronor Fondens startdatum 2011-09-28 Förvaltare Henrik Andersson & Lars Johansson Risknivå 5/7
Avkastning Denna månad I år 3 år* Sedan start* *Genomsnittlig årsavkastning
D&G Global -5,9 % -5,9 % 15,7 % 14,5 %
Index -5,0 % -5,0 % 14,8 % 14,4 %
Månadsavkastning % Jan
Feb
Mar
Apr
Maj
Jun
Jul
Aug
Sep
Okt
Nov
Dec
Helår
2016
-5,9
2015
5,2
4,9
4,5
0,8
3,6
-4,4
2,0
-7,7
-3,9
7,5
1,4
-3,9
9,0
2014
0,1
1,7
2,2
0,6
3,2
1,8
0,6
2,1
-0,6
1,7
2,6
2,3
22,5
2013
2,5
2,6
4,8
1,4
4,0
-0,3
2,1
-0,3
0,2
3,4
2,8
0,7
26,3
-5,9
13.01.31 till 16.01.31 Annualiserad data Alfa Beta Sharpe-kvot Aktiv Risk Informations-kvot Årlig volatilitet
D&G Global jmf. index MSCI ACWI TR Net i SEK 2,92 0,86 1,38 4,47 0,21 11,0
%-andel av portföljen per 160131
Finans & Fastighet 36,0 % Informationsteknologi 26,7 %
10 största innehav per 160131 Bolag Fairfax Financial Markel Carl Zeiss Meditec Aflac Fresenius Medical Care First Pacific Check Point Software Activision Blizzard Gilead Sciences Brookfield Asset Management
Andel i % 6,1 5,1 4,3 4,0 3,7 3,6 3,6 3,5 3,5 3,5
Geografisk fördelning i portföljen per 160131
Nordamerika 54,2 % Västeuropa exkl Sverige 19,1 %
Hälsovård 15,0 % Japan 9,4 % Industrivaror & Tjänster 9,0 % Asien exkl Japan 6,7 % Sällanköpsvaror & Tjänster 6,5 % Likvida medel 3,9 % Dagligvaror 3,1 %
Sverige 6,4 % Sydamerika 4,4 %
Kom ihåg att sparande i fonder alltid är förknippat med risk. Historisk avkastning är ingen garanti för framtida avkastning. Fonderna kan både öka och minska i värde och det är inte säkert att du får tillbaka hela det insatta beloppet. Ta alltid del av fondens faktablad innan du gör en insättning. Informationsbroschyr och faktablad finns att tillgå hos fondbolaget på www.didnergerge.se eller tel: 018-640 540.
Didner & Gerge Small and Microcap Strategi Didner & Gerge Small and Microcap är en svensk UCITS fond som investerar i små och riktigt små bolag i huvudsakligen Europa. Fonden är aktivt förvaltad och har som målsättning att leverera en avkastning, på 5 års sikt, som överstiger relevant jämförelseindex. Fonden har en investeringshorisont på 35 år och normalt en koncentrerad portfölj på 30-40 bolag.
Januari 2016 Det nya börsåret inleds negativt på de flesta börserna världen över. Så även för vår fond Small and Microcap som backar med -5,9 %. Vilket förvisso var aningen bättre än index som backar med -7,5 %. Starkaste bidragsgivarna i fonden var Cranswick, Banca IFIS och TFF Group. Sämsta bidragsgivarna under samma period var Azimut Holding, Diploma och Esprinet.
Senast uppdaterad 2016-01-31 Förvaltningsavgift 1,60 % Minsta köp Ingen gräns Minsta månadsspar 100 kronor Fondens startdatum 2014-08-28 Förvaltare Carl Granath & Henrik Sandell Risknivå 5/7
Avkastning Denna månad I år 1 år Sedan start
D&G Small and Microcap -5,9 % -5,9 % 16,8 % 31,9 %
Index -7,5 % -7,5 % 6,2 % 15,7 %
Månadsavkastning % *fondstart 140828 Jan 2016
-5,9
2015
6,1
Feb
Mar
Apr
Maj
Jun
Aug
Sep
Okt
Nov
Dec
Helår -5,9
8,7
2,7
1,2
3,5
-3,0
2014
14.08.28 till 16.01.31 Annualiserad data Alfa Beta Sharpe-kvot Aktiv Risk Informations-kvot Årlig volatilitet
Jul
D&G Small + Microcap jmf. index MSCI Europe small + Micro 11,5 0,84 1,60 4,71 2,26 13,53
%-andel av portföljen per 160131
5,4
-3,2
-3,2
5,2
5,6
-0,2
31,6
0,2
-0,7
0,3
3,3
3,6
6,7*
10 största innehav per 160131 Bolag Cegid Group Cranswick Aurelius Banca IFIS SPA Corticera Amorim Thor Industries Airboss of America Kopparbergs Bryggeri Azimut Holding Kardex
Andel i % 4,1 4,0 3,9 3,8 3,7 3,7 3,6 3,3 3,3 3,1
Portföljens valutafördelning per 160131
Industrivaror & Tjänster 22,8%
EUR 44,1 %
Finans & Fastighet 17,5%
SEK 16,4 %
Informationsteknologi 16,0%
GBP 15,3 %
Material 12,0%
NOK 5,6 %
Dagligvaror 9,9%
JPY 4,9 %
Likvida medel 9,1% Sällanköpsvaror & Tjänster 7,4% Hälsovård 5,4%
CHF 4,7 % USD 3,8 % CAD 3,7 % DKK 1,6 %
Kom ihåg att sparande i fonder alltid är förknippat med risk. Historisk avkastning är ingen garanti för framtida avkastning. Fonderna kan både öka och minska i värde och det är inte säkert att du får tillbaka hela det insatta beloppet. Ta alltid del av fondens faktablad innan du gör en insättning. Informationsbroschyr och faktablad finns att tillgå hos fondbolaget på www.didnergerge.se eller tel: 018-640 540.