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FICHA RESUMEN – ANÁLISIS DE COSTES Y ESTUDIO ECONÓMICO FINANCIERO

Análisis de costes. Tipos de costes e imputación de los costes indirectos •

Costes fijos indirectos: o o o o o o o o o o o o o o o o o o o o o o

Alquiler local urbano Pintura Gastos de notaria, registro, etc. Seguro furgoneta Seguro local Publicidad y propaganda Dominio y alojamiento web Coste confianza online y protección de datos Teléfono e internet Licencia de apertura Impuesto sobre vehículos de tracción mecánica Retribuciones salariales y no salariales Seguridad social a cargo de la empresa Cursos de formación Intereses de los préstamos Cuota amortización propiedad industrial Cuota amortización mobiliario Cuota amortización equipos de procesos de información Cuota amortización de elementos de transporte Agua Luz Material de oficina fungible

Entrevistas en profundidad:

5,93%

Técnicas proyectivas

7,90%

Estudios observacionales:

7,43%

Reuniones de Grupo (Focus Group):

6,08%

Pruebas de precio:

26,47%

Stand de degustación:

26,47%

Pruebas a ciegas:

7,56%

Mystery Shopping:

12,14%

1


Costes fijos directos: o

Costes variables indirectos:

o o o

Nuestra empresa no dispone de ningún coste de este tipo.

Agua Luz Material de oficina fungible

Costes variables directos: o o o o o

Menaje Papelería Alquiler del espacio del stand Gasolina Psicólogo

Costes imputados a cada unidad de venta. Entrevistas en profundidad:

656,69%

Técnicas proyectivas

173,41%

Estudios observacionales:

472,80%

Reuniones de Grupo (Focus Group):

538,27%

Pruebas de precio:

473,30%

Stand de degustación:

473,30%

Pruebas a ciegas:

480,09%

Mystery Shopping:

1194,96%

Análisis económico-financiero. Parámetros:

2


Tasa anual de rentabilidad requerida: 4,24%

Valor de liquidación del negocio a los cinco años: 25.528,44 €.

VAN: ESCENARIO NORMAL

3.701,18

ESCENARIO OPTIMISTA

3.622,01

ESCENARIO PESIMISTA

1.481,71

ESCENARIO NORMAL

7.28%

ESCENARIO OPTIMISTA

9,34%

TIR:

ESCENARIO PESIMISTA

3

5,32%


Pay back descontado: El payback consiste en saber en cuanto tiempo, con los flujos de caja descontados, se recuperar谩 la inversi贸n. En nuestro caso en los tres escenarios la inversi贸n se recuperar谩 a los 60 meses.

Fondo de maniobra:

4


Ratio de liquidez: RATIO DE LIQUIDEZ 2014

2015

2016

2017

2018

ESCENARIO OPTIMISTA

1,43

1,92

2,01

2,09

2,18

ESCENARIO NORMAL

1,35

1,41

1,25

1,63

2,15

ESCENARIO PESIMISTA

1,27

1,41

1,77

1,96

2,07

RATIO MEDIO DEL SECTOR

1,13

1,13

1,13

1,13

1,13

5


Ratio de endeudamiento: RATIO DE ENDEUDAMIENTO 2014

2015

2016

2017

2018

ESCENARIO NORMAL

0,736

0,676

0,453

0,407

0,360

ESCENARIO OPTIMISTA

0,721

0,673

0,523

0,458

0,321

ESCENARIO PESIMISTA

0,745

0,710

0,602

0,553

0,424

Ratio de garantía: RATIO DE GARANTÍA

ESCENARIO NORMAL

2014

2015

2016

2017

2018

1,359

1,480

2,207

2,460

2,779

6


ESCENARIO OPTIMISTA

1,387

1,487

1,913

2,185

3,117

ESCENARIO PESIMISTA

1,342

1,409

1,661

1,808

2,360

Coste medio de la financiación: RATIO DE COSTE MEDIO DE FINANCIACIÓN 2014

2015

2016

2017

2018

ESCENARIO NORMAL

6,1056%

4,6890%

4,3234%

1,2369%

4,8393%

ESCENARIO

6,5938%

4,0768%

4,0014%

7,0920%

8,0915%

6,1946%

4,6158%

4,0313%

2,9640%

2,3043%

OPTIMISTA ESCENARIO PESIMISTA

7


Umbral de rentabilidad general: 2014

2015

2016

2017

2018

Umbral rentabilidad Esc. Opt.

78.871,99 €

75.143,53 €

75.074,90 €

79.708,16 €

79.717,15 €

Umbral rentabilidad Esc. Normal

78.351,83 €

74.833,84 €

74.528,24 €

78.991,83 €

79.296,01 €

Umbral rentabilidad Esc. Pesim.

77.978,40 €

74.476,73 €

74.304,58 €

79.104,08 €

79.346,88 €

Rentabilidad económica: RENTABILIDAD ECONÓMICA

Escenario normal

2014

2015

2016

2017

2018

-9,56%

9,11%

23,07%

11,60%

19,73%

8


Escenario optimista

-6,30%

11,15%

20,83%

13,61%

23,80%

Escenario pesimista

-11,48%

6,98%

16,74%

8,03%

17,54%

9


Rentabilidad financiera: RENTABILIDAD FINANCIERA 2014

2015

2016

2017

2018

Escenario normal

-44,44%

10,21%

25,70%

13,10%

22,41%

Escenario optimista

-34,65%

16,21%

26,45%

15,55%

25,31%

Escenario pesimista

-51,99%

6,11%

23,95%

8,51%

19,83%

10


Dividendo por participación : DIVIDENDO POR PARTICIPACIÓN 2014

2015

2016

2017

2018

Escenario normal

0,00 €

0,00 €

0,00 €

0,00 €

0,94 €

Escenario optimista

0,00 €

0,00 €

0,00 €

1,13 €

1,61 €

Escenario pesimista

0,00 €

0,00 €

0,00 €

0,00 €

0,00 €

11


12


Ficha resumen nº8 corregida