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Comentarios de la mañana martes, 17 de abril de 2018 Gráfico del Día

Bolsas de la Región Variación %

Brasil: Actividad Económica

País (Indice)

En Brasil, el índice de actividad económica creció un 0.7% YoY, levemente por debajo del 0.8% YoY que proyectaba el mercado

Cierre

1 día

1 sem.

1 mes

YTD

12 meses

2,677.8

0.8

2.5

-2.7

0.2

15.0

Dow Jones (INDU)

24,573.0

0.9

2.5

-1.5

-0.6

20.1

Brasil (IBOV)

82,861.6

-1.7

-0.5

-2.4

8.5

31.9

México (MEXBOL)

48,434.4

-0.7

0.8

2.0

-1.9

-1.1

5,613.1

-0.3

0.3

0.3

0.9

15.5

Perú (SPBLPGPT)

21,031.5

-0.4

0.1

2.0

5.3

32.8

Colombia (COLCAP)

1,530.0

-0.5

-0.1

3.7

1.1

11.0

Argentina (MERVAL)

31,007.8

-1.9

-2.6

-4.8

3.1

49.0

1 día

1 sem.

1 mes

YTD

12 meses

66.2

-1.7

4.4

6.1

9.9

21.1

1,346.1

0.0

0.5

2.4

3.3

4.8

16.7

-0.1

0.5

1.9

-1.6

-9.5

0.1

1.0

-1.7

-5.7

20.1

S&P 500 (SPX)

10 8 6 4 2

Chile (IPSA)

0 -2 -4 -6 -8

-10 feb-13

feb-14

feb-15

feb-16

feb-17

feb-18

lunes, 16 de abril de 2018

Monedas

Commodities Variación %

Valor US$

Variación %

Spot

1 día

1 sem.

1 mes

YTD

US$

US Dólar (DXY)

89.4

-0.4

-0.5

-0.9

-2.9

Petróleo (WTI)

Euro*

1.24

0.0

0.2

0.4

3.1

Oro

Yen Japonés

107.1

-0.0

0.1

-1.0

5.2

Plata

Libra Esterlina*

1.43

-0.0

1.1

2.2

6.1

Cobre

6,796.5

Dólar Canadiense*

1.26

0.0

0.3

4.1

0.0

Zinc

3,106.0

0.6

-3.9

-5.6

-6.9

19.0

Real Brasilero

3.42

0.1

0.1

-4.1

-3.1

Plomo

2,306.0

-1.0

-3.5

-3.6

-7.2

3.0

Peso Mexicano

18.0

-0.0

1.4

3.8

9.1

Estaño

21,105.0

0.6

0.1

-0.5

5.0

7.7

Peso Chileno

596.5

-0.3

1.2

2.0

3.2

Maíz

391.0

-0.9

-2.0

0.0

6.5

-5.5

Sol Peruano

3.22

0.1

0.5

1.5

0.5

Soya

1,053.3

-1.1

-0.4

-0.7

7.1

7.2

12.2

-0.2

-2.0

-5.3

-19.1

-28.9

479.0

-2.1

-5.3

-1.2

5.7

-6.5

Peso Colombiano

2,727

-0.6

1.9

4.7

9.5

Azúcar

Peso Argentino

20.22

-0.0

-0.1

-0.1

-7.9

Trigo

Renta Variable LATAM (Top Up / Down) lunes, 16 de abril de 2018

BRASIL

MÉXICO

CHILE

PERÚ

COLOMBIA

ARGENTINA

(IBOV Index)

(MEXBOL Index)

(IPSA Index)

(S&P General Perú)

(COLCAP Index)

(MERVAL Index)

Ticker

LAS QUE MÁS SUBIERON

Fuente: Bloomberg * USD por Moneda

Ticker

%

Ticker

%

Ticker

%

Ticker

%

Ticker ALUA

0.7

TS

0.4

COME

%

Ticker

OMAB

MM

1.9

VAPORES CC

2.9

GRAMONC1PE 12.0

ISA

KLBN11 BS

1.0

ALPEKA MM

1.7

CONCHA CC

1.6

ATACOBC1PE

3.6

CNEC

CIEL3 BS

0.6

VOLARA MM

0.8

MASISA CC

1.1

PPX

PE

2.9

EXITO CB

PE

-1.8

ECOPETL CB

-2.7

AGRO

%

Ticker

%

Ticker

USIM5 BS

-4.7

NEMAKA MM

-4.5

ECL

ELET6 BS

-4.3

PE&OLES*MM

-3.2

OROB

B3SA3 BS

-3.9

GMEXICOBMM

-3.0

% CC

Ticker

%

CB

0.9

1.7

Ticker

LAS QUE MÁS BAJARON

%

SUZB3 BS

CB

Ticker

% AR

AR

2.1 0.4

AR

0.2

AR

-4.5

%

-2.4

BAP

CC

-2.3

CORAREI1PE

-1.3

EEB CB

-2.4

DGCU2 AR

-4.1

FORUS CC

-2.2

SCCO

-0.9

PFAVAL CB

-1.2

APBR

-3.5

PE

AR


MERCADOS  Mercados europeos y futuros en EEUU operan al alza mientras el foco de los inversionistas pasa a los reportes de resultados del primer trimestre, luego de semanas volátiles por los ruidos políticos globales y amenazas de guerras comerciales. Hoy a las 9:00 NYT se publicará el informe World Economic Outlook del Fondo Monetario Internacional  Los índices bursátiles asiáticos cerraron mixtos (Shanghái: -1.4%, Sensex: +0.3%; Kospi: -0.2%; Nikkei: +0.1%)  Las principales bolsas europeas suben entre +0.2% y +0.8%  Futuros en Estados Unidos operan al alza entre +0.4% y +0.6%  El petróleo WTI % avanza 0.2% ubicándose en 66.3 USD/barril  Los tipos de cambio se encuentran en 20.22 ARS / 596.5 CLP / 3.42 BRL / 3.22 PEN / 17.99 MXN / 2,727 COP EEUU – NORTEAMERICA  A las 8:30 NYT se conocerán los inicios de construcción de viviendas de marzo, el mercado proyecta un crecimiento de 2.5% intermensual  A las 9:15 NYT se conocerá la producción industrial de marzo, el consenso estima un alza de 0.3% MoM  Hoy reportan sus resultados del primer trimestre 14 compañías pertenecientes al S&P500, entre ellas, Goldman Sachs. Hasta el momento, de 4 compañías que reportaron, 3 sorprendieron al alza ASIA-PACÍFICO  En China, el PIB del primer trimestre de 2018 registró un crecimiento de 6.8% YoY, en línea con lo que proyectaba el mercado  También en China, las ventas minoristas y producción industrial de marzo registraron variaciones de 10.1% YoY y 6% YoY, se esperaban variaciones de 9.7% y 6.3%, respectivamente EUROPA  En la Zona Euro, la encuesta ZEW de expectativas de abril bajo hasta 1.9 pts., en marzo había registrado 13.4 pts.  En Alemania, la encuesta de expectativas ZEW de abril alcanzó -8.2 pts., el mercado estimaba -1 pts.  En el Reino Unido, la tasa de desempleo del trimestre móvil diciembre – febrero (ILO) fue de 4.2%, el mercado anticipaba que se mantuviera en 4.3% BRASIL  El Tribunal Superior de Justicia (STJ) podría anular los próximos días una decisión de 2016 que permitió encarcelar a los acusados una vez que sus condenas fueron confirmadas en una primera instancia de apelación. Si se anula la medida, Lula da Silva y otros acusados por corrupción podrían quedar en libertad, al menos hasta agotar todas las instancias del sistema legal brasileño  El Banco Central estaría considerando rechazar o imponer restricciones a la compra de participación en XP Investimentos por parte de Itaú Unibanco. La operación ya fue aprobada por el regulador antimonopolios (Cade) MÉXICO  Según el secretario de Economía de México, Ildefonso Guajardo, los ministros de los tres países a cargo de la negociación del NAFTA podrían reunirse de nuevo el jueves 19 de abril en Washington para acelerar las conversaciones y llegar a acuerdo. Algunas fuentes hablan de un acuerdo durante mayo CHILE  Latam Airlines alcanzó un acuerdo con el sindicato de tripulantes de cabina de Lan Express, por lo que la operación de la compañía debería normalizarse los próximos días, una vez haya finalizado oficialmente la huelga  El gobierno envió ayer al Congreso un proyecto de ley que amplía la gratuidad para los estudiantes de los Centros de Formación Técnica (CFT) e Institutos Profesionales (IP) hasta cubrir a un 70% de los alumnos más vulnerables, cifra que aumentaría hasta 90% gradualmente los próximos años. El costo total si fuera aprobada la ley sería de USD 520 millones anuales, cubriendo a 167 mil estudiantes desde el próximo año COLOMBIA  La producción colombiana de petróleo de marzo alcanzó los 856 mil barriles por día, un crecimiento de 6.5% comparado con el mismo mes del año pasado, lo que se explicó en parte por el restablecimiento del bombeo en cinco campos que estuvieron frenados el mes pasado  Los productores cafeteros pidieron al Banco Central intervenir temporalmente el mercado cambiario para frenar la apreciación del peso colombiano frente al dólar de los últimos días, presionando los precios a la baja y perjudicando el valor de sus ventas PERÚ  No se publicarán cifras económicas relevantes durante la jornada  www.cgcompass.com Las opiniones contenidas en el presente informe no deben considerarse como una oferta o una solicitud de compra o de venta, de suscripción o rescate, de aporte o retiro de ningún tipo de valores, sino que se publican con un propósito meramente informativo para nuestros clientes. Las proyecciones y estimaciones que se presentan han sido elaboradas por nuestro equipo de trabajo, apoyado en las mejores herramientas disponibles, no obstante, esto no garantiza que ellas se cumplan. La información contenida en este informe no corresponde a objetivos de inversión específicos, situación financiera o necesidades particulares de ningún receptor del mismo. Antes de realizar cualquier transacción de valores, los inversionistas deberán informarse sobre las condiciones de la operación, así como de los derechos, riesgos y responsabilidades implícitos en ella, por lo cual las sociedades de Compass Group y/o personas relacionadas (“Compass Group”), no asumen responsabilidad alguna, ya sea directa o indirecta, derivada del uso de las opiniones contenidas en este informe. Cualquier opinión expresada en este material, está sujeta a cambios sin previo aviso de Compass Group, quienes no asumen la obligación de actualizar la información contenida en él. Compass Group, sus personas relacionadas, ejecutivos u otros empleados, podrán hacer comentarios de mercado, orales o escritos, o transacciones que reflejen una opinión distinta a aquéllas expresadas en el presente informe.


ARGENTINA  El presidente del Banco Central, Federico Sturzenegger, dijo que si la inflación no comienza a bajar de manera significativa a partir de mayo hasta niveles consistentes con la meta de 15% a fin de año, subiría nuevamente la tasa de interés. Actualmente la inflación se ubica en 25.4% anual

 www.cgcompass.com Las opiniones contenidas en el presente informe no deben considerarse como una oferta o una solicitud de compra o de venta, de suscripción o rescate, de aporte o retiro de ningún tipo de valores, sino que se publican con un propósito meramente informativo para nuestros clientes. Las proyecciones y estimaciones que se presentan han sido elaboradas por nuestro equipo de trabajo, apoyado en las mejores herramientas disponibles, no obstante, esto no garantiza que ellas se cumplan. La información contenida en este informe no corresponde a objetivos de inversión específicos, situación financiera o necesidades particulares de ningún receptor del mismo. Antes de realizar cualquier transacción de valores, los inversionistas deberán informarse sobre las condiciones de la operación, así como de los derechos, riesgos y responsabilidades implícitos en ella, por lo cual las sociedades de Compass Group y/o personas relacionadas (“Compass Group”), no asumen responsabilidad alguna, ya sea directa o indirecta, derivada del uso de las opiniones contenidas en este informe. Cualquier opinión expresada en este material, está sujeta a cambios sin previo aviso de Compass Group, quienes no asumen la obligación de actualizar la información contenida en él. Compass Group, sus personas relacionadas, ejecutivos u otros empleados, podrán hacer comentarios de mercado, orales o escritos, o transacciones que reflejen una opinión distinta a aquéllas expresadas en el presente informe.

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