Page 1

Spotlight On: The Financial Life Cycle How Our Approach is Different:  We Add Cash Flow Most Financial Planning resources focus on net worth ­ your assets and  liabilities ­ to measure your finances and define goals. In fact, net worth is a  critical measure. But we add a measure for financial independence to the mix.  After all, that’s your ultimate goal, right? You can have substantial net worth  but if it doesn’t generate a sufficient monthly income stream to cover your  living expenses (and debt, if you have any) then you aren’t financially  independent. That is, you’ll have to supplement the income from your net  worth assets with salary income. So in addition to the first 4 stages of the financial life cycle illustrated above ­  which are primarily defined by assets and liabilities ­ we add the Partial and  Complete Financial Independence stages. These last two stages are defined  by your Cash Flow. For more information about the Cashflownavigator™ Financial Life Cycle, and  strategies to help you move more quickly through each stage, read our free e­ booklet “Wealth Is Good, Cash Flow Is Better.” For more information, please visit our Web site at

Spotlight On: The Financial Life Cycle  

Most Financial Planning resources focus on net worth - your assets and liabilities - to measure your finances and define goals. In fact, net...

Read more
Read more
Similar to
Popular now
Just for you