Issuu on Google+

金钱抱12月3日墨尔本投资讲座


12月3日讲座大纲

2012, 大宗商品市场的对决


12月墨尔本讲座大纲 2011年内大宗商品市场走势特点  商品市场和其他金融市场走势比较  商品市场走势的分歧  2012年商品市场投资对决 


2011年大宗商品市场走势总结

黄金

2011年1 月3日 开盘价

2011年12 月2日 收盘价

涨/跌幅

最高价

最高价 /开盘 价

最低价

最低价/ 开盘价

1420.5

1743.7

22.75%

1921.3

35.26%

1308.3

-7.9%

9月4日 白银

30.87

32.77

6.15%

49.82

1月11日 61.39%

4月24日 原油

91.3

100.12

9.66%

114.8

79.03

78.30

-0.92%

81.35 1月9日

-15.55%

9月25日 25.74%

74.95

-17.91%

10月2日

5月1日 美元指 数

26.07

2.94%

72.79 5月1日

-7.9%


货币 对

2011年 1月3日 开盘价

2011年 12月2日 收盘价

涨/跌幅

最高价

最高价/ 开盘价

最低价

最低价/ 开盘价

欧元兑 美元

1.3348

1.3458

0.82%

1.4940

11.93%

1.2859

-3.66%

英镑兑 美元

1.5565

1.5675

0.71%

1.6745

7.58%

1.5269

-1.9%

澳元兑 美元

1.0201

1.0216

0.15%

1.1078

8.6%

0.9385

-8%

纽币兑 美元

0.7761

0.7799

0.49%

0.8841

13.92%

0.7410

-4.52%

美元兑 日元

81.21

77.76

-4.25%

85.51

5.29%

75.30

-7.28%

美元兑 瑞郎

0.9345

0.9164

-1.94%

0.9783

4.69%

0.7064

-24.41%

美元兑 加元

0.9947

1.0141

1.95%

1.0655

7.12%

0.9404

-5.46%

ASX200

4733

4294

-9.28%

4992

5.47%

3760

-20.56%

道琼斯 指数

11611

12057

3.84%

12519

7.82%

11245

-3.15%


2011年谁主沉浮? 资产

跌涨幅

收盘涨幅最大资产

黄金

22.75%

收盘跌幅最大资产

ASX 200

-9.28%

年中升值最大

白银

61.39%

年中跌幅最大资产

ASX 200

-20.56%


2011年商品市场走势分歧   

黄金“真正王者” 白银“短命天子” 原油“经济仆人”


黄金兑美元XAU/USD日图

市场预期QE3 的出台 8月9日 标普下调美国 信用评级 8月25日 CME黄金保证金 上调27%

2011年黄金走势第一阶段 2月-9月 稳定上涨阶段 主旋律 – 欧洲和美国债务危机 黄金避险功能

11月初 曼氏金融倒闭 希腊政治危机 意大利政治危机

9月21日-25日 美联储OT 美元全面上涨 CME上调商品 交易保证金要求 2011年黄金走势第二阶段 9月 崩盘阶段 2011年黄金走势第三阶段 9月至今 震荡上涨阶段


CME上调商品交易保证金 重挫白银的投资情绪 导致基金大量撤出

2011年白银走势第一阶段 2月-5月 白银上涨

2011年白银走势第二阶段 5月 第一次崩盘阶段

2011年白银走势第三阶段 5月-9月 盘整上涨阶段

9月21日-25日 美联储OT 美元全面上涨 CMEX再次上调商品 交易保证金要求

2011年白银走势第四阶段 9月 第二次崩盘阶段

2011年白银走势第五阶段 9月至今 盘整阶段


2011年原油走势第一阶段 2月-5月 原油上涨

CME上调 商品交易保证金

中东局势的不稳 继续推动油价 上涨

7月 IEA多次释放 原油战略储备

2011年原油走势第二阶段 5月-10月 震荡下跌 利比亚局势 推动原油展开 上涨走势

8月9日 标普下调美国 主权信用评级

2011年原油走势第三阶段 10月至今 反弹上涨

11月30日 6大央行联合干预 中国央行下调 准备金率

IMF下调全球经济增长 预期,警告美国、欧洲 2012经济衰退可能


7-8月重挫 欧洲债务危机 美国评级下调 美联储OT

DOW 4-5月上涨

10月至今 欧洲问题逐渐稳定


2011年商品市场走势分歧 2011商品市场走势分歧的特点:  黄金 – 避险天堂、CME打击  白银 – 投机交易、CME打击、经济衰退打击  原油 – 实际供需变化、CME打击、经济衰退打击 


2012年商品市场预测 供需变化  经济预期 


2012年商品市场预测     

机构对黄金2012年预期: 高盛:1930 花旗:1980 巴克莱银行:2000 摩根史丹利:2200


2012年商品市场预测 世界黄金协会未来5年黄金价值预期


2012年商品市场预测 世界黄金协会未来5年黄金价值产量预期


2012年商品市场预测 世界黄金协会未来5年平均产值

年份

市值预测

产量预期(千万 吨)

平均价

2012

916亿

1830.3

0.500464

2013

1049亿

1867.7

0.556299

2014

1165亿

1884.8

0.618103

2015

1315亿

1908.8

0.688915


2012年商品市场预测 2012年黄金整体走势预期:  利好因素:  通胀预期 – 金融危机至今全球央行的量化宽松政策 ,以及持续进行和仍将进行的量化宽松政策  风险预期 – 欧洲债务危机 

  

利空因素: 风险预期 CME干预


2012年商品市场预测    

2012年黄金整体走势预期: 继续看涨 然而涨幅将受到债务危机和经济复苏因素的影响 预期涨幅将不及2011


2012年商品市场预测    

机构对白银2012年预期: 高盛:32.2 花旗:32.9 摩根史丹利:50


2012年商品市场预测

全球白银投资 从2002年扭转下滑趋势 从2009-2011增长29% 净需求增长60亿


2012年商品市场预测

2011年内大量的机构投机 资金是推动白银价格 大起大落的主要原因


2012年商品市场预测

白银投资需求从2002年开始 稳定增长


2012年商品市场预测

机构投资,特别是ETF 投资成为白银从07年开始 的主要投资力量 且在不断增长 投资寻求和价格同步变化


2012年商品市场预测 白银  利好因素:  通胀预期  风险预期  经济复苏 

   

利空因素: 风险预期 CME干预 投机情绪


2012年商品市场预测    

2012年白银整体走势预期: 有望看涨 全球经济复苏预期有望推动其涨幅有望好于黄金 然而涨幅将受到债务危机和经济复苏因素的影响


2012年商品市场预测     

机构对原油2012年预期: 高盛: 98-94 花旗:114-97.5 巴克莱银行:100-130 摩根史丹利:110-100


2012年商品市场预测

IEA 能源署 2011年11月报告


2012年商品市场预测

利比亚政局危机 当前已经基本上恢复至平均生产 水品


2012年商品市场预测

CIA全球原油消费国排行榜


2012年商品市场预测 原油  利好因素:  美国经济复苏  中国政策调整  欧洲危机稳定? 

 

利空因素: 全球经济的二次探底风险


2012年商品市场预测    

2012年原油整体走势预期: 有望看涨 美国、中国和欧洲经济增长有望全面利好原油 存在经济复苏的不确定性


2012年商品市场预测    

2012年商品投资如何挑选? 保守投资者 – 首选黄金 高回报投机 – 白银 潜在最佳投资 – 原油


黄金走势周图 整体上涨趋势 十分稳定

高位回调后 动能较低 有望再次展开趋势


白银走势周图

短期关键阻力位:36

26附近形成关键支撑

下跌趋势放缓

新趋势蓄力


挑战阻力位103.5 原油走势周图

有上涨信号

有上涨信号 有上涨信号


金钱抱网站 全球财经  澳洲财经  外汇市场  股票市场  大宗商品  专家评论  投资学院  2012年 – 银行产品比较和选择  2012年 – 澳洲投资机会 


澳洲第一专业中文投资平台


金钱抱12月3日投资讲座 免责声明:  本文中的分析、观点和其他资讯均为市场分析用途 ,不构成直接投资建议,仅供参考,请投资时谨慎 决策,或和您的投资顾问进行咨询,风险自担。 


金钱抱讲座内容结束 谢谢!


Baomoney 3rd Dec 2011 Glen Waverley seminar