Issuu on Google+

нефтепродуктов

Спотовый рынок

КОРТЕС №30 (46), Обзор за 15 – 19 августа 2011 г. «Спотовый рынок нефтепродуктов»

В номере: Итоги недели

2

Аналитический еженедельник

События недели

3

Издатель

Мировой рынок

4

Павел Махлин

Рынок автомобильного бензина

5

Руководитель проекта

Рынок авиационнго керосина

8

Рынок дизельного топлива

9

Рынок топочного мазута

10

Справочные данные

11

Павел Строков strokov@kortes.com Редакция Ирина Иванова Наталья Шарапова

Издание «Спотовый рынок нефтепродуктов» выходит еженедельно, по понедельникам, до 11.00 Мск. Перепечатка и распространение без письменного разрешения ООО ИАЦ «КОРТЕС» запрещены. Информация и мнения, содержащиеся в настоящем Издании, опубликованы исключительно в информационных целях и не могут рассматриваться как предложение купить или продать упомянутые в нем сырье, нефтепродукты и производные финансовые инструменты, а также не преследуют целью побудить к совершению подобных сделок. Редакция и Издатель не несут ответственности за действия трейдеров на товарном и срочном рынках, совершенных на основании информации и мнений, опубликованных в настоящем Издании. Редакция и Издатель не несут ответственности за достоверность информации, опубликованной на правах рекламы. Для корректного отображения настоящего документа требуется Adobe Reader версии 7.0 или выше.


Спотовый рынок нефтепродуктов, №30 (46) Обзор за 15 – 19 августа 2011 г.

КОРТЕС

Итоги недели Котировки спотового рынка России

Котировки мирового рынка (первый месяц)

19 августа

+/- к 12 августа

+/- с нач. года

Бензин Нормаль-80, руб./т

26468

-5

+3263

Бензин Регуляр-92, руб./т

29421

-11

+4515

+155,50

Бензин Премиум-95, руб./т

30814

-11

+3862

+0,0190

+0,4508

ДТ летнее, руб./т

23272

-48

+2749

+0,0008

+0,3830

Топочный мазут, руб./т

11712

-50

+2418

19 августа

+/- к 12 августа

+/- с нач. года

ICE Brent, $/bbl

108,62

+0,86

+13,87

NYMEX WTI, $/bbl

82,26

-3,12

-8,86

ICE Gasoil, $/mt

918,00

+1,00

NYMEX RBOB Gasoline, $/gal

2,8412

NYMEX Heating Oil, $/gal

2,9045

Котировки мелкооптового рынка России

Эффективность экспорта из РФ в NWE

19 августа

+/- к 12 августа

+/- с нач. года

Бензин Нормаль-80, руб./т

30059

-7

+5865

Бензин Регуляр-92, руб./т

32686

-22

+5778

+3230

Бензин Премиум-95, руб./т

33910

-37

+4703

+880

ДТ летнее, руб./т

25941

-186

+3991

15 – 19

+/- к 8 - 12

августа

августа

+/- с нач. года

Бензин Премиум-95, руб./т

24120

+620

+70

ДТ летнее, руб./т

21570

+860

Топочный мазут, руб./т

10810

+620

Эффективность экспорта из РФ в Med 15 – 19

+/- к 8 - 12

августа

августа

Бензин Премиум-95, руб./т

24430

+700

ДТ летнее, руб./т

21530

Топочный мазут, руб./т

11070

Котировки розничного рынка России +/- с нач. года

19 августа

+/- к 12 августа

+/- с нач. года

Бензин Нормаль-80, руб./л

24,26

+0,09

+3,71

+250

Бензин Регуляр-92, руб./л

25,97

+0,04

+2,17

+880

+3080

Бензин Премиум-95, руб./л

27,76

+0,07

+2,14

+660

+810

Дизельное топливо, руб./л

25,16

+0,06

+1,04

Коэффициент маржинальной доходности АЗС

Индекс «КОРТЕС-Газойль» 19 августа

«КОРТЕС-Газойль»

2

23149

+/- к 12 августа

-94

19 августа

+/- к 12 августа

+/- с нач. года

Бензин Регуляр-92, %

6,6

+0,2

-9,8

Дизельное топливо, %

13,6

+0,8

+10,4

+/- с нач. года

+2602

www.kortes.com


Спотовый рынок нефтепродуктов, №30 (46) Обзор за 15 – 19 августа 2011 г.

КОРТЕС

События недели

3

Эффективность разработки нефтяных месторождений может

ты — система «60—66» — может начать работать уже с 1 октября.

быть оценена по-новому

Об этом сообщили в пятницу в пресс-службе Минэнерго. Ведомство

Пять крупнейших нефтяных компаний России решили создать ин-

рассчитывает до конца августа внести в правительство предложения

декс эффективности в нефтедобыче, аналогичный всемирно при-

по новому режиму, которые сейчас находятся в финальной стадии

знанным индексам Solomon Associates, которые применяются для

разработки.

оценки эффективности нефтепереработки. Новый показатель помо-

ЛУКОЙЛ прекратит

жет выработать более справедливую формулу расчета налога на

Нормаль-80 с сентября 2011 года

добычу полезных ископаемых (НДПИ) на каждом конкретном ме-

НК "ЛУКОЙЛ" прекратит в сентябре 2011 года производство и реа-

сторождении, полагают аналитики.

лизацию автомобильного бензина Аи-80 /Нормаль/ и готов досроч-

Компании решили создать новый индекс эффективности нефтедо-

но исполнить обязательства по его поставке сельхозпроизводите-

бычи, потому как столкнулись с тем, что на недавно открытых ме-

лям,

сторождениях стала быстро падать добыча нефти, полагает источ-

Прекращение производства и реализации бензина Аи-80 принима-

ник, близкий к проекту. По его информации, это связано с некор-

ется компанией в соответствии с техническим регламентом "О тре-

ректной оценкой запасов месторождений на этапах, предваряющих

бованиях к автомобильному и авиационному бензину, дизельному и

бурение. Создание нового индекса помогло бы снизить вероятность

судовому топливу, топливу для реактивных двигателей и топочному

возникновения проблем такого рода, рассуждает он. Поэтому к про-

мазуту". В то же время, по договоренности с Минсельхозом, компа-

екту и была привлечена Schlumberger: высчитать новый индекс эф-

ния обязана поставить сельхозпроизводителям в течение сентября,

фективности нефтедобычи можно только с тем оборудованием, ко-

октября и ноября текущего года 500 тонн бензина этого сорта. Что-

торое есть в распоряжении сервисной компании, сказал источник.

бы избежать возможного неудовлетворения потребностей в Аи-80,

следует

из

производство и реализацию автобензина

сообщения

в

блоге

компании.

Новый режим расчета экспортных пошлин на нефть и нефте-

ЛУКОЙЛ обратился в Минэнерго и Минсельхоз с предложением по-

продукты вступит с октября

ставить аграрному сектору тот же объем бензина уже в августе теку-

Система «60—66», введение которой неоднократно откладывалось,

щего года. Компания готова обеспечить осенние поставки топлива

может заработать уже этой осенью. Тем не менее нерешенные во-

до начала сентября и ожидает соответствующих решений обоих ми-

просы по-прежнему остаются. Ведомствам нужно определиться, что

нистерств. Минэнерго ранее подготовило предложение по продле-

делать с экспортной пошлиной на бензин и как компенсировать по-

нию сроков оборота топлива класса "Евро-2" до конца 2012 года.

тери компаниям, которые пострадают от налоговых нововведений.

Новые требования к топливу не будут учитывать октанового числа, а

Новый режим расчета экспортных пошлин на нефть и нефтепродук-

регламентируют требования по выбросам.

www.kortes.com


Спотовый рынок нефтепродуктов, №30 (46) Обзор за 15 – 19 августа 2011 г.

КОРТЕС

Мировой рынок ICE Gasoil, $/т

NYMEX RBOB Gasoline, $/gal

Сен.

Окт.

Ноя.

05.авг

917,00

913,25

910,00

08.авг

922,75

919,50

09.авг

927,50

10.авг

Сен.

Окт.

Ноя.

05.авг

2,8222

2,6607

2,6247

916,75

08.авг

2,8745

2,7159

924,50

922,00

09.авг

2,8538

936,50

933,25

930,25

10.авг

11.авг

911,50

908,25

905,75

12.авг

918,00

914,00

911,00

130

Пара EUR-USD, Forex

NYMEX Heating Oil, $/gal Сен.

Окт.

Ноя.

05.авг

2,9037

2,9105

2,9182

05.авг

1,422

2,6803

08.авг

2,9441

2,9539

2,9641

08.авг

1,434

2,7016

2,6660

09.авг

2,9326

2,9421

2,9528

09.авг

1,441

2,8703

2,7402

2,7069

10.авг

2,9616

2,9706

2,9812

10.авг

1,442

11.авг

2,7832

2,6652

2,6299

11.авг

2,8748

2,8836

2,8948

11.авг

1,438

12.авг

2,8412

2,7162

2,6722

12.авг

2,9045

2,9134

2,9236

12.авг

1,434

WTI NYMEX, $/bbl (2 месяц)

ICE Brent, $/bbl

NYMEX RBOB Gasoline, $/gal (2 месяц)

3,6 3,4

120 108,62

110

3,2

3,0 100

2,7162

2,8

90

82,41

80

2,4 2,2

70 06.05.2011

2,6

06.06.2011

06.07.2011

06.05.2011

06.08.2011

ICE Gasoil, $/т

1100

06.06.2011

06.07.2011

06.08.2011

NYMEX Heating Oil, $/gal (2 месяц)

3,6 3,4

1050

3,2

1000

2,9134

3,0 950

918,00

900

2,6

850

2,4 2,2

800 06.05.2011

4

2,8

06.06.2011

06.07.2011

06.08.2011

06.05.2011

www.kortes.com

06.06.2011

06.07.2011

06.08.2011


Спотовый рынок нефтепродуктов, №30 (46) Обзор за 15 – 19 августа 2011 г.

КОРТЕС

Рынок автомобильного бензина. Нормаль-80 Экспортный эквивалент руб./т

%

Спот

Биржа

Мелкий опт (НПО)

Розница (АЗС)

Коэф-т марж. доход. АЗС

руб./т

+/- к пр. п.

руб./т

+/- к пр. п.

руб./т

+/- к пр. п.

руб./л

+/- к пр. п.

%

+/- к пр. п.

Среднее по РФ

26468

-5

26995

-491

30059

-7

24,26

+0,09

7,8

+0,3

Изменения с начала года

+3263

+14,1

+4785

+21,5

+5879

+24,3

+3,71

+18,1

-4,9

Северо-Западный ФО

26675

-25

26995

-96

29449

-78

25,24

+0,10

13,8

+0,4

Центральный ФО

24450

0

-

-

28422

0

23,78

+0,05

9,7

+0,1

Южный ФО

26400

0

-

-

30100

0

23,52

0,00

4,7

0,0

Приволжский ФО

27550

0

-

-

31293

0

23,79

+0,07

1,9

+0,3

Уральский ФО

-

-

-

-

28375

0

23,41

+0,02

9,7

+0,1

Сибирский ФО

26050

0

-

-

27660

-180

23,37

+0,30

11,8

+1,7

Дальневосточный ФО

26250

0

-

-

34314

+179

27,65

0,00

10,0

-0,6

Среднее по РФ от NWE Среднее по РФ от MED

30000

Спот, руб./т

Биржа, руб./т

29000

25

28000

24 26995

27000

26468

26000

24,26

23

22,55

22

20

24000

31000

Розница, руб./л

21

25000

06.05.2011

Мелкий опт, руб./л

26

06.06.2011

06.07.2011

Спот, руб./т

06.05.2011

06.08.2011

Мелкий опт, руб./т

06.06.2011

06.07.2011

06.08.2011

Коэффициент маржинальной доходности,%

25 30059

30000

20

29000

15

28000 10

27000

5

26000

0

25000 06.05.2011

5

7,8

26468

06.06.2011

06.07.2011

06.08.2011

06.05.2011

www.kortes.com

06.06.2011

06.07.2011

06.08.2011


Спотовый рынок нефтепродуктов, №30 (46) Обзор за 15 – 19 августа 2011 г.

КОРТЕС

Рынок автомобильного бензина. Регуляр-92 Экспортный эквивалент руб./т

%

Спот

Биржа

Мелкий опт (НПО)

Розница (АЗС)

Коэф-т марж. доход. АЗС

руб./т

+/- к пр. п.

руб./т

+/- к пр. п.

руб./т

+/- к пр. п.

руб./л

+/- к пр. п.

%

+/- к пр. п.

Среднее по РФ

29421

-11

33133

-673

32686

-22

25,97

+0,04

6,6

+0,2

Изменения с начала года

+4515

+18,1

+6674

+25,2

+5778

+21,5

+2,17

+9,1

-9,7

Северо-Западный ФО

29875

0

31181

-1067

32096

-67

25,76

+0,15

8,8

+0,6

Центральный ФО

31750

-33

33882

-218

32438

-18

25,82

+0,04

4,7

+0,1

Южный ФО

27100

0

-

-

32150

+40

25,82

+0,07

5,2

+0,1

Приволжский ФО

30307

-14

33925

-220

34005

-75

25,64

+0,05

0,9

+0,5

Уральский ФО

29725

0

-

-

30888

0

25,49

+0,04

9,7

+0,1

Сибирский ФО

26283

0

-

-

30690

-75

25,09

+0,01

8,9

+0,3

Дальневосточный ФО

26750

0

-

-

37049

+150

29,20

0,00

11,0

-0,4

Среднее по РФ от NWE Среднее по РФ от MED

36000

Спот, руб./т

Биржа, руб./т

Мелкий опт, руб./л

29

34000

33133

Розница, руб./л

27

25,97

32000 25

24,52

29421

30000

23

28000 21

26000 24000 06.05.2011

35000

19 06.06.2011

06.07.2011

Спот, руб./т

06.08.2011

06.05.2011

06.06.2011

06.07.2011

06.08.2011

Коэффициент маржинальной доходности,%

Мелкий опт, руб./т

25 32686

33000

20

15

31000 29421 29000

10

27000

5

6,6

0

25000 06.05.2011

6

06.06.2011

06.07.2011

06.08.2011

06.05.2011

www.kortes.com

06.06.2011

06.07.2011

06.08.2011


Спотовый рынок нефтепродуктов, №30 (46) Обзор за 15 – 19 августа 2011 г.

КОРТЕС

Рынок автомобильного бензина. Премиум-95 Экспортный эквивалент

Спот

Биржа

Мелкий опт (НПО)

Розница (АЗС)

Коэф-т марж. доход. АЗС

руб./т

%

руб./т

+/- к пр. п.

руб./т

+/- к пр. п.

руб./т

+/- к пр. п.

руб./л

+/- к пр. п.

%

+/- к пр. п.

Среднее по РФ

24275

+2,8

30814

-11

34859

-1160

33910

-37

27,76

+0,07

9,1

+0,3

Изменения с начала года

+159

+0,7

+3862

+14,3

+2359

+7,3

+4703

+16,1

+2,14

+8,4

-6,2

Среднее по РФ от NWE

24120

+2,6

Среднее по РФ от MED

24430

+2,9

Северо-Западный ФО

31425

+50

34515

-

34389

-66

27,75

+0,06

7,7

+0,2

Центральный ФО

33417

-66

35548

-489

33349

-24

27,64

+0,04

8,9

+0,2

Южный ФО

28600

0

-

-

34300

+100

27,87

+0,02

6,4

-0,2

Приволжский ФО

31464

-15

36100

+310

35611

+111

27,43

+0,11

3,1

+0,1

Уральский ФО

31100

0

-

-

32125

0

27,26

+0,05

12,2

+0,2

Сибирский ФО

27150

0

-

-

31511

-395

26,75

+0,11

12,2

+1,4

Дальневосточный ФО

30150

0

-

-

36694

+150

30,70

+0,03

13,6

-0,4

38000

Спот, руб./т

Биржа, руб./т

Net-back для NWE, руб./т

Мелкий опт, руб./л

30

Розница, руб./л

34859

35000

27,76

28

32000

30814

25,44

26

29000 24

26000

24120 22

23000 20000 06.05.2011

36000

20 06.06.2011

06.07.2011

Спот, руб./т

06.08.2011

Мелкий опт, руб./т

06.07.2011

06.08.2011

25 33910

32000

30814

20

15

30000

10

28000

5

26000 06.05.2011

06.06.2011

Коэффициент маржинальной доходности,%

34000

7

06.05.2011

9,1

0 06.06.2011

06.07.2011

06.08.2011

06.05.2011

www.kortes.com

06.06.2011

06.07.2011

06.08.2011


Спотовый рынок нефтепродуктов, №30 (46) Обзор за 15 – 19 августа 2011 г.

КОРТЕС

Рынок авиационного керосина Экспортный эквивалент руб./т

Спот

Биржа

Цена в аэропортах (в крыло)

руб./т

+/- к пр. п.

руб./т

+/- к пр. п.

руб./т

+/- к пр. п.

руб./л

+/- к пр. п.

Среднее по РФ

25500

+1325

24099

+139

25345

+614

31235

0

Изменения с начала года

+1900

+8,1

+1482

+6,6

+1812

+7,7

+3693

+13,4

Северо-Западный ФО

23536

+204

24290

-324

30246

0

Центральный ФО

24000

+15

25992

+610

31981

0

Южный ФО

24250

0

25000

-20

32014

0

Приволжский ФО

24221

+46

25100

+1547

31639

0

Уральский ФО

24900

-

-

-

31880

0

Сибирский ФО

23942

+257

-

-

29732

0

Дальневосточный ФО

26800

+1029

-

-

30943

0

МНПЗ от NWE

25000

Спот, руб./т

21520

%

МАУ

+4,0%

Net-back МНПЗ для NWE

Биржа, руб./т

26000

25345

24099 24000

25000

23000

24000

22000

21520

21000

22000

20000 06.05.2011

23000

21000 06.06.2011

06.07.2011

06.08.2011

06.05.2011

МАУ, руб./т

27000

06.06.2011

06.07.2011

Цена авиакеросина в аэропортах (в крыло), руб./т

33000

25500 31000

23000

29000

21000

27000

19000

25000

23000

17000

8

31235

25000

Август 2010

06.08.2011

Декабрь 2010

Апрель 2011

Август 2011

Август 2010

www.kortes.com

Декабрь 2010

Апрель 2011

Август 2011


Спотовый рынок нефтепродуктов, №30 (46) Обзор за 15 – 19 августа 2011 г.

КОРТЕС

Рынок дизельного топлива. ДТ летнее Экспортный эквивалент

Спот

Биржа

Мелкий опт (НПО)

Розница (АЗС)

Коэф-т марж. доход. АЗС

руб./т

%

руб./т

+/- к пр. п.

руб./т

+/- к пр. п.

руб./т

+/- к пр. п.

руб./л

+/- к пр. п.

%

+/- к пр. п.

Среднее по РФ

21550

+4,2

23272

-48

23451

+233

25941

-186

25,16

+0,06

13,6

+0,8

Изменения с начала года

+3153

+17,1

+2749

+13,4

+5493

+30,6

+3991

+18,2

+1,04

+4,3

+10,1

Среднее по РФ от NWE

21570

+4,2

Среднее по РФ от MED

21530

+4,3

Северо-Западный ФО

24175

0

24196

-355

26746

-111

26,11

+0,08

13,2

+0,1

Центральный ФО

23117

-233

23360

+112

24438

-243

24,45

+0,06

15,3

+0,9

Южный ФО

23563

0

23350

-1357

25670

+160

24,13

0,00

11,2

-0,7

Приволжский ФО

23144

-75

23847

+1192

25391

-81

24,97

+0,03

14,6

+0,4

Уральский ФО

-

-

-

-

24913

0

24,77

0,00

15,0

0,0

Сибирский ФО

22283

+133

22643

-1250

24890

-473

24,05

+0,17

12,5

+2,3

Дальневосточный ФО

25350

0

26700

-384

31862

-285

28,88

-0,02

10,8

+0,9

26000

Спот, руб./т

Биржа, руб./т

Net-back для NWE, руб./т

24000

Мелкий опт, руб./л

27

23451

Розница, руб./л

25,16 25

23272 22000

21570

23

21,93

20000 21

18000

16000 06.05.2011

29000

19 06.06.2011

06.07.2011

Спот, руб./т

06.08.2011

06.05.2011

06.06.2011

06.07.2011

06.08.2011

Коэффициент маржинальной доходности,%

Мелкий опт, руб./т

25

27000

25941

25000

20 13,6

15 23272

23000

10

21000

5

19000 06.05.2011

9

0 06.06.2011

06.07.2011

06.08.2011

06.05.2011

www.kortes.com

06.06.2011

06.07.2011

06.08.2011


Спотовый рынок нефтепродуктов, №30 (46) Обзор за 15 – 19 августа 2011 г.

КОРТЕС

Рынок топочного мазута Экспортный эквивалент

Спот

Биржа

руб./т

%

руб./т

+/- к пр. п.

руб./т

+/- к пр. п.

Среднее по РФ

10940

+6,2

11712

-50

11618

+328

Изменения с начала года

+849

+8,4

+2418

+26,0

+2683

+30,0

Среднее по РФ для NWE

10810

+6,1

Среднее по РФ для MED

11070

+6,3

Северо-Западный ФО

12500

-25

12272

-

Центральный ФО

12117

-66

12053

-90

Южный ФО

12333

-225

-

-

Приволжский ФО

11225

-213

11831

+827

Уральский ФО

-

-

-

-

Сибирский ФО

11667

+500

11049

-

-

-

-

-

Дальневосточный ФО 13000

Спот, руб./т

Net-back для NWE, руб./т

Спот, руб./т

16000

12000

11712

11000

Биржа, руб./т

14000 11712

12000 10810

11618

10000

10000

9000

8000

8000 06.05.2011

13000

6000 06.06.2011

06.07.2011

Net-back для NWE, руб./т

06.08.2011

06.05.2011

06.06.2011

Net-back для Med, руб./т

12000 11070 11000 10810 10000

9000

8000 06.05.2011

10

06.06.2011

06.07.2011

06.08.2011

www.kortes.com

06.07.2011

06.08.2011


Спотовый рынок нефтепродуктов, №30 (46) Обзор за 15 – 19 августа 2011 г.

КОРТЕС

Справочная информация Ставки экспортных пошлин, $/т

Нефть Нефть (льготная ставка)

Действующие ставки акцизов

Июнь

Июль

Август

Сентябрь

462,1

445,1

438,2

444,1

217,5

205,8

201,0

205,1

СУГ

189,8

102,9

182,8

192,0

Светлые нефтепродукты

309,6

298,2

293,6

297,5

Автомобильный бензин

415,8

400,5

394,4

399,7

Темные нефтепродукты

215,8

207,8

204,6

207,4

11

Коэффициенты перевода величин Значение

Ставка, руб./т Автобензин, класс 2 и ниже

5995

Автобензин, класс 3

5672

Автобензин, классы 4 и 5

5143

Прямогонный бензин

6089

Дизельное топливо, класс 2 и ниже

2753

Дизельное топливо, класс 3

2485

Дизельное топливо, классы 4 и 5

2247

www.kortes.com

Плотность бензина Регуляр-92, кг/м3

745

Плотность бензина Премиум-95, кг/м3

755

Плотность дизельного топлива, кг/м3

845

Баррель/тонна, для Urals

7,26

Баррель/тонна, для Brent

7,59


"Спотовый рынок нефтепродуктов" за 15-19 августа 2011 года